CARRERA: ADMINISTRACIÓN DE EMPRESAS - UPEA

AUXILIATURA DE FINANZAS EMPRESARIALES 4C

TEMA 2

GESTION DE RIESGOS

¿QUE ES EL RIESGO?

El riesgo es la posibilidad de ocurrencia de un evento o

circunstancia, que puede llevar a resultados negativos;
económicos, de reputación, de negociación entre varios otros,
debido a las vulnerabilidades internas y externas de la empresa.
I. Gestión integral de riesgo

QUE ES LA NAC (Nuevo Acuerdo de Capital)

Es una propuesta integral para la modificación de los
requerimientos de capital de los sistemas financieros,
basándose en un marco conceptual mas sensible al riesgo.
BASILEA I (1988)
BASILEA II (2003)
Los estándares constituyen el fundamento principal para la
estructuración del nuevo enfoque de gestión de riesgos.
Basilea II se articula en torno a tres pilares:
 Pilar 1, hace referencia a los requerimientos mínimos de
capital por riesgo de crédito, operativo y de mercado,
incluyendo metodologías alternativas para su cálculo y
medición con un alto contenido de innovación.

 Pilar 2, Se refiere al proceso de examen supervisor o

revisión supervisora, es decir, al trabajo que debe realizar
el organismo regulador a fin de vigilar que la suficiencia de
capital de las EIF guarde la debida consistencia con su perfil
global de riesgos y con sus estrategias de gestión

 Pilar 3, tiene como objetivo propiciar la disciplina de

mercado y la transparencia de la información a través de la
divulgación.
II Tipos de riesgos

a. Riesgo de crédito
Es la posibilidad de que una EIF incurra en pérdidas debido
al incumplimiento del prestatario o de la contraparte, en
operaciones directas, indirectas o de derivados, que
conlleva el no pago, el pago parcial o la falta de
oportunidad en el pago de las obligaciones pactadas.
b. Riesgo de mercado
Es la posibilidad de incurrir en pérdidas derivadas de
movimientos adversos en los factores de mercado como la
tasa de interés, el tipo de cambio y otros precios de
instrumentos en los que la entidad ha tomado posiciones
dentro o fuera del balance.
c. Riesgo operativo
Es el riesgo de sufrir pérdidas como resultado de inadecuados
procesos, y/o fallas en las personas o sistemas internos, o bien
a causa de acontecimientos externos. Esta definición engloba el
riesgo legal pero excluye el riesgo estratégico y el riesgo
reputacional.

d. Riesgo de liquidez
Es la contingencia de que una EIF incurra en pérdidas por la
venta anticipada o forzosa de activos a descuentos inusuales
y/o significativos, con el fi n de disponer rápidamente de los
recursos necesarios para cumplir con sus obligaciones, o por la
imposibilidad de renovar o de contratar nuevos financiamientos
en condiciones normales para la entidad.
e. Riesgo estratégico
Posibilidad de que se presenten pérdidas o contingencias negativas,
como consecuencia de la incursión de la EIF en negocios o actividades
que no son de su competencia. Este riesgo también se presenta
cuando las entidades deciden incursionar en nuevos segmentos o
líneas de negocios, sin disponer de los recursos (humanos, técnicos,
tecnológicos, logísticos, tecnología crediticia, etc.) para gestionar
adecuadamente los riesgos inherentes a esos segmentos o líneas.
f. Riesgo reputacional
Es la posibilidad de afectación del prestigio de una EIF por cualquier
evento externo, fallas internas hechas públicas, o al estar involucrada
la EIF en transacciones o relaciones con negocios ilícitos, que puedan
generar pérdidas y ocasionar un deterioro de la situación de la misma.
g. Riesgo legal
Es la posibilidad de que se presenten pérdidas o contingencias
negativas para la entidad, como consecuencia de fallas en contratos y
transacciones que pueden afectar el funcionamiento regular de la EIF,
derivadas de error, dolo, negligencia o imprudencia en la concertación,
instrumentación, formalización o ejecución de contratos y
transacciones. Constituyen también una fuente de riesgo legal, el
incumplimiento de leyes o normativa correspondiente.
h. Riesgo de tasa de interés
Se entiende por riesgo de tasa de interés la posibilidad de
que la EIF incurra en pérdidas como consecuencia de
movimientos adversos de las tasas de interés, sean éstas
fijas o variables.
i. Riesgo de tipo de cambio
Es el posible impacto negativo sobre las utilidades y el
patrimonio de la EIF, que podrían ocasionar las variaciones
en el tipo de cambio de las monedas con las que opera la
entidad. Este impacto dependerá de las posiciones netas
que mantenga la EIF en cada una de dichas monedas.