EVALUACIÓN PRELIMINAR CLIENTE PEQUEÑA EMPRESA

CARACTERÍSTICA DE LAS VENTAS VENTAS NO ESTACIONALES

PERIODOS 31-dic-2023 31-dic-2024 31-dic-2025 31-dic-2026

Periodo en Meses 12 12 12 12
Periodo en Días 360 360 360 360
VARIACIÓN
Ventas Mensuales $1.134 $917 $1.248 $1.741
en Millones de en Millones de en Millones de en Millones de
CUENTAS Año 1 - Año 2 Año 2 - Año 3 Año 3 - Año 4
$ $ $ $
VENTAS $13.606 $11.006 $14.975 $20.889 (19,11%) 36,06% 39,49%
COSTO DE VENTAS $9.858 $7.991 $11.120 $15.137 (18,94%) 39,16% 36,12%
UTILIDAD OPERACIONAL $992 $719 $955 $2.679 (27,52%) 32,82% 180,52%
GASTOS FINANCIEROS $310 $209 $155 $358 (32,58%) (25,84%) 130,97%
UTILIDAD ANTES DE IMPUESTOS $596 $337 $401 $498 (43,46%) 18,99% 24,19%
UTILIDAD DEL EJERCICIO $413 $245 $274 $324 (40,68%) 11,84% 18,25%
CARTERA (Cuentas X cobrar a Clientes) $2.376 $2.285 $2.404 $3.706 (3,8%) 5,2% 54,2%
INVENTARIO TOTAL $7.505 $6.928 $9.254 $11.365 (7,7%) 33,6% 22,8%
ACTIVO CORRIENTE $11.220 $10.511 $13.280 $16.592 (6,3%) 26,3% 24,9%
VALORIZACIÓN $0 $0 $0 $0
ACTIVOS TOTALES $11.539 $10.770 $14.065 $17.281 (6,7%) 30,6% 22,9%
OBLIGACIONES FINANCIERAS $2.774 $2.896 $4.612 $6.311 4,4% 59,3% 36,8%
PROVEEDORES $1.754 $886 $2.000 $2.437 (49,5%) 125,7% 21,9%
PASIVO CORRIENTE $6.538 $5.429 $7.377 $9.977 (17,0%) 35,9% 35,2%
PASIVOS TOTALES $6.635 $5.528 $8.549 $11.741 (16,7%) 54,6% 37,3%
PATRIMONIO $4.903 $5.242 $5.516 $5.540 6,9% 5,2% 0,4%
CAPITAL PAGADO $1.000 $1.000 $1.000 $1.000 0,0% 0,0% 0,0%
PATRIM. LÍQUIDO (DEC. DE RENTA) $4.904 $5.242 $5.377 6,9% 2,6% (100,0%)
RENTA LÍQUIDA (DEC. DE RENTA) $674 $485 $559 (28,0%) 15,3% (100,0%)

31-dic-23 31-dic-24 31-dic-25 31-dic-26

BALANCE AJUSTADO
$1 $0 $0 $0
CIFRAS EN MILLONES DE PESOS
PATRIMONIO
PATRIMONIO VARIACIÓN UTILIDAD RENTA LÍQUIDA VARIACIÓN
LÍQUIDO
AÑO OBSERVACIONES
DECLARACIÓN ANTES DE
BALANCE SEA > 40% DECLARACIÓN SEA > 40%
DE RENTA IMPUESTOS

31-dic-23 $ 4.903 $ 4.904 0% $ 596 $ 674 -12% NO REPORTAR

31-dic-24 $ 5.242 $ 5.242 0% $ 337 $ 485 -31% NO REPORTAR

31-dic-25 $ 5.516 $ 5.377 3% $ 401 $ 559 -28% NO REPORTAR

31-dic-26 $ 5.540 $0 0% $ 498 $0 0% NO REPORTAR

RANGOS
INDICADOR
NIVEL BAJO NIVEL MEDIO ALERTA
ESTABLES O DECRECIMIENTO INFERIOR AL 20% DECRECIMIENTO IGUAL O
COMPORTAMIENTO VENTAS CRECIENTES
ULTIMO PERIODO SUPERIOR A 20%
MARGEN OPERACIONAL POSITIVA CRECIENTE POSITIVAS ESTABLES NEGATIVA
MARGEN NETO POSITIVA CRECIENTE POSITIVAS ESTABLES NEGATIVA
COBERTURA INTERESES MAYOR 1.5 ENTRE 1 - 1.5 MENOR 1
ROTACIÓN DE CARTERA INFERIOR PONDERADO ENTRE PONDERADO +1 Y +29 PONDERADO +30
ENDEUDAMIENTO MENOR 66% ENTRE 66% Y 79% MAYOR A 79%
ENDEUDAMIENTO FINANCIERO MENOR 25% ENTRE 26% Y 33% MAYOR A 34%
INDICADORES BASE 2023 2024 2025 2026
COMPORTAMIENTO EN VENTAS - -19,1% 36,1% 39,5%
MARGEN OPERACIONAL 7,3% 6,5% 6,4% 12,8%
MARGEN NETO 3,0% 2,2% 1,8% 1,6%
COBERTURA DE INTERESES 3,20 3,44 6,16 7,48
ROTACIÓN CARTERA (EN DÍAS) 62,87 74,74 57,79 63,87
ENDEUDAMIENTO 57,5% 51,3% 60,8% 67,9%
ENDEUDAMIENTO FINANCIERO 20,4% 26,3% 30,8% 30,2%
 COMPORTAMIENTO DE LOS INDICADORES
INDICADORES BASE 2023 2024 2025 2026 JUSTIFICACIÓN
COMPORTAMIENTO EN VENTAS Riesgo Medio Riesgo Bajo Riesgo Bajo
COMPORT. MARGEN OPER. Riesgo Medio Riesgo Medio Riesgo Bajo
COMPORT. MARGEN NETO Riesgo Medio Riesgo Medio Riesgo Medio
COBERTURA DE INTERESES Riesgo Bajo Riesgo Bajo Riesgo Bajo Riesgo Bajo
ROTACIÓN CARTERA
ENDEUDAMIENTO Riesgo Bajo Riesgo Bajo Riesgo Bajo Riesgo Medio
ENDEUDAMIENTO FINANCIERO Riesgo Bajo Riesgo Medio Riesgo Medio Riesgo Medio

PONDERACIÓN
NIVEL DE PONDERACIÓ
PONDERACIÓN NIVEL DE PONDERACIÓN NIVEL DE PONDERACIÓN
RIESGO AÑO N RIESGO
RIESGO AÑO 2 RIESGO AÑO 2 RIESGO AÑO 3 RIESGO AÑO 3
4 AÑO 4
COMPORTAMIENTO VENTAS 2 7,50% 3 5,00% 3 5,00%
ENDEUDAMIENTO 3 4,33% 3 4,33% 2 6,50%
ENDEUDAMIENTO FINANCIERO 2 8,50% 2 8,50% 2 8,50%
MARGEN OPERACIONAL 2 10,00% 2 10,00% 3 6,67%
MARGEN NETO 2 5,00% 2 5,00% 2 5,00%
COBERTURA INTERESES 3 3,33% 3 3,33% 3 3,33%
ROTACIÓN CARTERA
NIVEL DE RIESGO 38,67% 36,17% 35,00%
NIVEL DE RIESGO TOTAL 36,6% Riesgo Medio

RIESGO BAJO 0% A 34,9%

RIESGO MEDIO 35% A 64,9%
ALERTA 66% A 100%

INDICADORES COMPLEMENTARIOS 2023 2024 2025 2026

CONCENTRACIÓN PASIVO FINAN. 41,8% 52,4% 53,9% 53,8%
COBERTURA PATRIMONIAL - ACT. 42,5% 48,7% 39,2% 32,1%
ROTACIÓN ACTIVOS 1,18 1,02 1,06 1,21 Veces
ROTACIÓN INVENTARIOS 274 312 300 270 Días
ROTACIÓN PROVEEDORES 64 40 65 58 Días
INDICADOR DE LIQUIDEZ 2 2 2 2 Veces
CICLO DE EFECTIVO 273 347 293 276 Días