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GERENCIAL II
UNIDAD III
PROYECTO FINAL
Índice
Introducción........................................................................................................................1
General:............................................................................................................................2
Específicos:.....................................................................................................................2
Justificación de la investigación...................................................................................4
Plan de inversión................................................................................................................5
Caculo de préstamo..........................................................................................................8
Presupuesto del estado de resultado.........................................................................10
PRESUPUESTO DEL ESTADO DE RESULTADO......................................................11
Presupuesto del Balance General...............................................................................12
Presupuesto de caja.......................................................................................................14
Prespuesto del costo de lo vendido...........................................................................16
Flujo de efectivo neto......................................................................................................18
VAN. PRI.TIR......................................................................................................................20
Costo de Capital...............................................................................................................22
Presupuesto de compras...............................................................................................24
Conclusiones....................................................................................................................26
Recomendaciones...........................................................................................................27
Anexos................................................................................................................................28
Bibliografía.........................................................................................................................29
Introducción
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Objetivos
General:
Tomar en cuenta los presupuestos que son necesarios para iniciar un negocio y
sea rentable.
Específicos:
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Metodología de la investigación
Cabe mencionar que la cerveza es una bebida que ha formado parte de la historia
de la Humanidad, En Europa, por Ejemplo, en la edad Media y para prevenir el
cólera se bebía cerveza en vez de Agua, he incluso los bebes y niños pequeños
debido a su proceso de hervido en la elaboración donde se eliminaban todo tipo
de bacterias, las mujeres eran las que tenían el privilegio de fabricarlas, y no
todas, las mujeres tenían que ser hermosas y de familias nobles, y los pocos
hombres que elaboraban eran Monjes. [ CITATION Inf1 \l 18442 ]
La Frase “Vamos por una Cerveza” cobra Fuerzas en Honduras cuando se trata
de una cerveza artesanal, que se ha abierto paso en el mercado hondureño.
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Justificación de la investigación
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Plan de inversión
Una inversión es la vinculación duradera a recursos financieros para activos
tangibles e intangibles. Las inversiones no solo repercuten en los activos no
corrientes de una empresa, sino también indirectamente en los activos corrientes.
La planificación de inversiones es, por lo tanto, un componente central para llevar
a cabo un plan estratégico de negocio y se incluye dentro del plan económico-
financiero de la empresa.
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Inversión de expansión: si la expansión del negocio requiere la
adquisición de activos, se trata de una inversión de expansión.
PRODUCCIÓN VEHICULOS
DA= 2,300,000.00 -
0.00 - 20,000.00 660,000.00 23,000.00
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5 MAQ. INDUSTRIAL 990,000.00 4950,000.00 5
VALOR EN
AÑO DESCRIPCION V/ DEPRECIAR DEP/ACUMULADA LIBROS
0 MOBILIARIO Y EQUIPO 0 0 1500
1 MOBILIARIO Y EQUIPO 371,250.00 371,250.00 1128
2 MOBILIARIO Y EQUIPO 371,250.00 742,500.00 757
3 MOBILIARIO Y EQUIPO 371,250.00 1113,750.00 386
4 MOBILIARIO Y EQUIPO 371,250.00 1485,000.00 15
Caculo de préstamo
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CALCULO DE PRESTAMO
10,800,000.00 [ 0.20
(1+0.20)4] 0.447898
(1 + 0.20) 4-1 1.0736
un
10800,000.00 0.417192623
L
A= 4505,680.33
plazo determinado. La amortización del préstamo se realiza mediante unas cuotas
regulares. Entre las principales características de un préstamo financiero
destacan:
La operación tiene una vida determinada previamente. Una vez amortizado todo el
capital a través del pago de las cuotas (mensuales, trimestrales, semestrales…),
se da por concluida la operación sin posibilidad de acceder a más dinero, salvo
que se formalice un nuevo préstamo.
Los intereses se cobran sobre el total del dinero prestado.
Los préstamos tienen un plazo mayor, generalmente de años.
Solo se pagan intereses por la cantidad utilizada, aunque puede haber una
comisión mínima sobre el saldo no dispuesto. A medida que se devuelve el dinero
se podrá seguir disponiendo de más, siempre que no se supere el límite fijado. Por
lo general, a diferencia del préstamo, el crédito se renueva cada año para seguir
permitiendo que el cliente use esa línea de financiación cuando lo necesite. Las
figuras habituales para obtener financiación a través de un crédito son la tarjeta de
crédito y la póliza de crédito o línea de crédito, que se suele articular a través de
una cuenta corriente en la que se pueden hacer ingresos y retiradas de fondos
hasta el límite concedido. Los créditos se suelen usar para cubrir desfases entre
cobros y pagos por parte de la empresa. [ CITATION Ban \l 18442 ]
0 0 0 0
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1 2345,680.33 2160,000.00 4505,680.33
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El estado de resultados es de vital importancia para cualquier negocio ya que es
un elemento de apoyo a la gestión. Al brindar información de valor permite la
aplicación de una planificación estratégica eficiente y que consiga resultados en el
pequeño, mediano y largo plazo. Esta es la razón por la que adquirir un software
puede convertirse en una buena herramienta para cumplir con los objetivos
empresariales. Gracias a su carga y gestión de datos automático, podemos tener
al día todas las cuentas y archivos.
PERSONA JURIDICA
AÑO 1 3000,000.00 750,000.00 AÑO 2 3200,000.00 800
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2000,000.00 100,000.00 2200,000.00 110
TOTAL 850,000.00 TOTAL 910
AÑO 3 3900,000.00 975,000.00 AÑO 4 5045,000.00 1261
2900,000.00 145,000.00 4045,000.00 202
TOTAL 1120,000.00 TOTAL 1463
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habrá cambiado. Este estado financiero es de gran importancia para dar a conocer
a los propietarios, socios y accionistas si la operación de la empresa se ha llevado
de la manera correcta, si los recursos se han administrado eficientemente y si los
resultados de estos procesos son óptimos o son deficientes. Es un buen punto de
referencia para conocer la salud financiera de la organización. [ CITATION
Cas21 \l 18442 ]
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Presupuesto de caja
Tras determinar las entradas de dinero, se debe realizar el mismo proceso con las
salidas de efectivo. Esto incluye los gastos fijos y variables en los que incurre la
empresa. Entre los gastos principales se encuentran:
Pagos a proveedores
Las nóminas de sueldos.
Reparación de edificios y mantenimiento de equipos.
Marketing publicitario.
Alquiler.
Pagos de préstamos y pagos de impuestos. [ CITATION Con22 \l 18442 ]
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.
PRESUPUESTO DE CAJA
DESCRIPCION AÑO 0 AÑO 1 AÑO 2
INGRESOS EN EFECTIVO
APORTACION SOCIOS 1210,000.00
FINANCIAMIENTO 10800,000.00
18200,000.
VENTAS AL CONTADO 70% 00 19950,000.00
RECUPERACION DE CUENTAS POR COBRAR (11 MESES) 7150,000.00 7837,500.00
650,000.0
CUENTAS POR COBRAR AÑO ANTERIOR 0.00 0
OTROS INGRESOS 600,000.00 600,000.00
25950,000.
TOTAL DE INGRESOS 12010,000.00 00 29037,500.00
EGRESOS DE EFECTIVO
COMPRA DE ACTIVOS NO CORRIENTES 10800,000.00
GASTOS PREOPERATIVOS / NOMINALES 225,000.00
2520,000
COMPRA DE MATERIA PRIMA .00 2630,000.00
718,200 749,550.0
PAGO A PROVEEDORES .00 0
2400,000
MANO DE OBRA DIRECTA .00 2640,000.00
3780,000
GASTOS INDIRECTOS DE FABRICACION .00 4158,000.00
1500,000
GASTOS DE VENTAS .00 2000,000.00
3500,000
GASTOS DE ADMINISTRACION .00 3100,000.00
450,568 450,568.3
PAGO DE PRESTAMO (CAPITAL + INTERESES) .33 3
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El costo de ventas, (también conocido como el costo de los bienes vendidos), se
refiere al importe directo de la producción de los bienes vendidos por una
empresa. Esta cantidad incluye el costo de los materiales y la mano de obra
directamente utilizados para crear un producto o servicio.
Este excluye los gastos indirectos, como los costes de distribución y los costes de
la fuerza de ventas, es más, el costo de ventas es considerada como una métrica
importante en los estados financieros de toda empresa, ya que resta de los
ingresos para determinar su beneficio bruto.
Este último es una medida de rentabilidad que evalúa la eficiencia de una empresa
en la gestión de su mano de obra y suministros en el proceso de producción. Este
tipo de importe es considerado como un gasto en los estados de ingresos y ayuda
a los analistas, inversores y gerentes a estimar el resultado final de una empresa.
El costo se adquiere cuando se vende los productos que una empresa durante un
período, por lo que los únicos costos incluidos son los que están directamente
vinculados a la producción de los productos, incluido el costo de la mano de obra,
los materiales y los gastos generales de fabricación.
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Descripción Año 1 Año 2 Añ
Inventario inicial L - L 9430,575.00 L 10658,37
Costo de producción L 10480,000.00 L 12564,200.00 L 13500,70
productos disponibles para la venta L 10480,000.00 L 21994,775.00 L 24159,07
Inventario final -L 9430,575.00 -L 10658,375.00 -L 12700,43
Costo de lo vendido L 1049,425.00 L 11336,400.00 L 11458,64
El flujo de caja neto es un tipo de flujo de caja. Es el efectivo que entra y sale de
una entidad, o que comparte proyección financiera con la misma dentro de una
estrategia de inversión. El importe de este flujo de caja se averigua sumando
aquellas amortizaciones practicadas durante el límite temporal en el que se
adquiere el beneficio neto.
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Dicho movimiento en la caja supone para las empresas un indicador primordial a
la hora de cuantificar el volumen y liquidez de las mismas durante un periodo
cronológico específico, ayudando a sus directivos a tomar las decisiones
pertinentes en pos de mejorar las gráficas. Encontramos en este concepto
diversos agentes involucrados según el origen del beneficio y su estado en los
fondos, así, podemos distinguir el flujo de caja de financiación, el flujo de las
operaciones y el flujo de caja de los accionistas. [ CITATION Muñ21 \l 18442 ]
INVERSION 12756,000.00
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VALOR DE REALIZACION (A NO CORRI NETO)
PASIVOS
VAN. PRI.TIR
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La regla de la TIR no es siempre igual ya que depende de cuál es la estructura del
flujo de fondos del proyecto. Por ejemplo, si un proyecto tiene flujos de fondos
negativos al inicio (inversión) y positivos en los periodos subsiguientes, el criterio
de la TIR dice que se debe invertir en aquellos proyectos que tengan una TIR > i .
Por otro lado, si un proyecto tiene flujos de fondos positivos al inicio (ej: pedir un
préstamo) y negativos en los otros periodos (ej: devolución del préstamo), la regla
de la TIR dice que se debe invertir en el proyecto si la TIR < i . Además, el criterio
de la TIR no debería ser utilizado cuando: ¾ se quiera comparar entre distintos
proyectos mutuamente excluyentes ¾ el proyecto tiene múltiples TIR ¾ no existe
TIR. [ CITATION Lle \l 18442 ]
PRI 1.723504551
0.723504551 8.682054606
0.682054606 20.46163819
1 año, 8 meses, 20
PRI
dias
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Costo de Capital
En el estudio del costo de capital se tiene como base las fuentes específicas de
capital para buscar los insumos fundamentales para determinar el costo total de
capital de la empresa, estas fuentes deben ser de largo plazo, ya que estas son
las que otorgan un financiamiento permanente.
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AÑO FNE
0 -13475,983.00
1 18963,361.00 27.80%
2 26561,814.00
3 15694,294.00
4 17014,812.00
Las inversiones realizadas por la empresa son fundamentales para el desarrollo
del objeto social de la organización, el costo de capital surge como un factor
relevante en la evaluación que el administrador financiero realiza de los proyectos
de inversión que se tengan a corto plazo. [ CITATION Góm22 \l 18442 ]
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Inflacion promedio 7.50%
Tasa riesgo/premio al
riesgo 2%
Presupuesto de compras
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Presupuesto de compras
DESCRIPCION AÑO 1 AÑO 2 AÑO 3
70% COMPRAS AL
CONTADO 1764,000.00 1841,000.00 1998,640.00
30% COMPRAS AL
CREDITO 756,000.00 789,000.00 856,560.00
COMPRAS DE
MATERIA PRIMA 2520,000.00 2630,000.00 2855,200.00
95% PAGO A
PROVEEDORES 718,200.00 749,550.00 813,732.00
5% PARA CUENTAS
POR PAGAR 37,800.00 39,450.00 42,828.00
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Conclusiones
Los distribuidores son pocos, usualmente buscan lagers comerciales que ya saben
que tendrán aceptación en el mercado y también el factor precio es primordial.
Aunque todavía es bastante reducido, según entrevistas con ejecutivos del sector,
el consumo de cervezas artesanales o Premium presentan una tendencia de
crecimiento.
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Recomendaciones
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Anexos
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Bibliografía
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