Universidad Autónoma Del

Estado De México
Plantel Ecatepec

Licenciatura en administración 3er

semestre

Alumno: Heylin Lopez Lopez

Materia: Análisis y Planeación Financiera

Profesora: Marisol Fernández Román

Actividad: Aumentos y disminuciones

Herramientas
D
Y
ANAL I S I S
Objetivos de la revisión

En México, las NIF establecen los postulados básicos para elaborar los estados financieros. Para hacer la
revisión, el analista debe estudiar en su totalidad la información contenida en los informes financieros
que publican las empresas, incluidas las notas a los estados financieros.
Objetivos de la reconstrucción

Clasificar y ordenar las partidas de acuerdo con las herramientas de análisis que van a emplearse. Tener
disponible, tanto en forma global como detallada, la información seleccionada que es necesaria para
hacer los cálculos correspondientes a las razones, tendencias, etcétera.

Métodos y técnicas de análisis

Los métodos y técnicas de análisis de los estados financieros pueden ser usados por el analista externo
para determinar la conveniencia de invertir en una empresa o de extender un crédito a la misma. El
analista interno, por su parte, puede usarlos para determinar la eficiencia de la administración y de las
operaciones, para explicar los cambios en la situación financiera y para comparar el progreso con lo que
se había planeado y establecer controles. El analista, interno o externo, se interesa en la capacidad de
generar utilidades o productividad de la empresa, así como en conocer la fortaleza o debilidad financiera
de la misma.
Estados financieros comparativos

Los cambios son importantes porque dan una guía de la dirección en la que se están desarrollando las
operaciones y la empresa misma.

Métodos y técnicas de análisis 241

Los estados financieros comparativos son útiles para el analista porque contienen no sólo los datos que
aparecen en los estados financieros individuales, sino también la información necesaria para el estudio
de las tendencias a lo largo de cierto número de años. Cuando los estados financieros comparativos son
preparados para periodos mensuales o trimestrales, pueden hacerse comparaciones con el mes o
trimestre correspondiente del ejercicio o ejercicios anteriores.
Aumentos y disminuciones en porcentajes
El grado en el que han cambiado los datos de un ejercicio a otro puede observarse más fácilmente si los
cambios se expresan en términos relativos, es decir, en porcentaje.
Aumentos y disminuciones expresados en forma de razón
Este enfoque consiste en expresar los cambios de un periodo a otro en forma de razón . El procedimiento
implica dividir el importe de una partida entre el importe de la misma del estado financiero del periodo
anterior.

Análisis e interpretación

cuando de calcular los cambios en cifras o en porcentajes, se seleccionan para su estudio aquellas
partidas que muestran cambios más importantes o significativos. El analista debe considerar éstos
individualmente o en conjunto, dependiendo de si se encuentran o no relacionados, con el fin de
determinar las razones o causas de estas variaciones y si son favorables o no

Cálculo de porcentajes

El importe de cada partida en el periodo base se toma como cien por ciento. Los porcentajes, utilizados
para determinar las tendencias, se obtienen dividiendo el importe de las partidas entre el importe de la
misma partida del periodo base. Estas razones representan porcentajes sobre las cantidades de las
partidas del año base, en vez de aumentos o disminuciones de un periodo a otro. Los porcentajes no
indican la cantidad de aumento o disminución en relación con el año base, a menos que se deduzca cien
por ciento de cada porcentaje.

Si los estados financieros han sido reevaluados, deben estar todos expresados en pesos del mismo poder
adquisitivo. Considerar que el año base puede no ser típico o representativo. Dos partidas pueden tener
la misma tendencia y no tener el mismo significado.

Observaciones a las gráficas

Por lo que respecta a las ilustraciones de ventas, costo de ventas, utilidad bruta y utilidad neta, el lector
concluirá, por la simple observación, que la caída en la utilidad bruta y en la utilidad neta se debe al
efecto combinado del comportamiento de las ventas y del costo de ventas. Para algunos analistas esta
herramienta es ideal porque presenta visualmente los cambios importantes y les permite obtener ideas
acerca de las fortalezas y las debilidades de la empresa sin necesidad de recurrir a la información
numérica de los estados financieros.

Estados financieros en base común

Del mismo modo, puede saber que el costo de ventas disminuyó 20%, pero no cuánto se redujo en
relación con las ventas del ejercicio. La información de la que se ha hablado antes la proporcionan los
estados financieros en base común. Este método, llamado también de porcentajes integrales, representa
un análisis de razones, ya que cada partida individual de un estado financiero aparece expresada como
porcentaje del total correspondiente en ese mismo estado. De igual forma, pueden tomarse como
subtotales las partidas que representen un subtotal del total correspondiente.
Razones financieras

El analista encontrará que existen ciertas razones individuales que le ayudarán en el proceso de análisis e
interpretación de los estados financieros. Las razones financieras son medidas aritméticas que establecen
una relación entre dos o más partidas de los estados financieros. Probablemente la herramienta más
utilizada por los analistas de los estados financieros sea el cálculo de razones.