ACTIVIDAD GLOBAL

MATERIA: FUNDAMENTOS TEORICOS DEL ANALISIS FINANCIERO

DOCENTE: CARMEN VILLARREAL RODRIGUEZ

ALUMNA: VERONICA LIZETH RODRIGUEZ CORDOVA
ID: OO645735
FECHA: 21 DE DICIEMBRE DEL 2022
Contenido
Desarrollo .............................................................................................................................................................................. 3
1. Identifica el Balance General y señala a cuánto asciende el activo, Pasivo y Capital ...................................... 4
2. Compara el periodo mas reciente contra el inmediato anterior ............................................................................ 6
3. Menciona el nombre de otros reportes financieros que hayas identificado ........................................................ 7
4. APLICA Y ANALIZA UN ANÁLISIS DE TENDENCIA DE LA EMPRESA ........................................................... 8
4.1 Procesos que sigue un encargado de un análisis .................................................................................................... 8
4.2 Estados financieros que se incluirán para el análisis .............................................................................................. 8
4.3 Periodos .......................................................................................................................................................................... 9
4.4 Los rubros financieros que se tomaran en cuenta son:........................................................................................... 9
5. Año base a seguir para como referencia ................................................................................................................... 10
6. Cuentas para la evaluación ...................................................................................................................................... 10
• Activos circulantes...................................................................................................................................................... 10
• Cuentas por cobrar .................................................................................................................................................... 10
• Ventas: ......................................................................................................................................................................... 10
• Costos de Venta: ........................................................................................................................................................ 10
• Inventarios ................................................................................................................................................................... 10
6. Criterio de análisis tomado en cuenta siendo analista financiero ....................................................................... 10
Liquidez:............................................................................................................................................................................... 10
Endeudamiento................................................................................................................................................................... 11
Rentabilidad ........................................................................................................................................................................ 11
Actividad .............................................................................................................................................................................. 11
7. Plantea un análisis con estos ejemplos .................................................................................................................. 11
7.1 ¿De dónde sale el dinero que tiene trabajando la empresa? ............................................................................... 11
8. ANALISIS VERTICAL ................................................................................................................................................ 12
9. Rotación de Activos ....................................................................................................................................................... 12
Conclusión ............................................................................................................................................................................. 14
Bibliografias........................................................................................................................................................................... 15
Desarrollo
Hablemos poco de la historia de la compañía de la Coca Cola:
La empresa de Coca Cola es el distribuidor de bebidas más grande del mundo, y a través de marcas
como Coca-Cola, Fanta o Sprite, distribuye más del 3 % de todas las bebidas que se consumen
diariamente en el mundo. La compañía comenzó comercializando un solo producto en 1886 y se ha
ido expandiendo hasta incluir 3800 marcas en todo el mundo.
La historia de Coca-Cola está marcada por la estabilidad, por el gran reconocimiento de su marca en
todo el mundo y por la extrema fidelidad de sus clientes, además de sus aumentos de dividendos
consecutivos, lo que ha ayudado a que la compañía siga siendo popular entre los inversores a lo
largo del tiempo.
En este tema hablaremos sobre como afecto la pandemia a la compañía Coca-Cola, una marca muy
reconocida. La pandemia de Coronavirus afecto a este negocio debido a un desplome de las ventas,
afectando puntos de venta fundamentales para la compañía, así como estadios deportivos, salas de
cine, restaurantes, debido a esto sus ingresos se vinieron abajo. En este caso veremos que tanto
afecto y si se pudo levantar sus ventas en ese transcurso, conoceremos su balance general y nos
daremos cuenta cómo va su historial.
También aplicaremos lo que pudimos ver durante estas semanas de esta materia, los temas con los
que estuvimos trabajando, para ponerlo en obra.
 1. Identifica el Balance General y señala a cuánto asciende el activo,
Pasivo y Capital

Escogí estos años del 2020 al 2021 ya que en ese tiempo fue cuando estaba la pandemia, y hubo
muchos cambios en las empresas con sus ventas
Alrededor de la mitad de los productos Coca-Cola en el mundo se consume fuera del hogar. De ahí,
que la pandemia afecta a los ingresos de la multinacional de refrescos y alimentos en el segundo
trimestre del año 2020, así que fue el peor en 25 años.
El Activo Total ha aumentado ligeramente respecto al año anterior. El Activo Corriente se ha
incrementado de forma notoria. En cambio, el Activo No Corriente se mantiene relativamente estable.
Cabe señalar que la empresa posee un Fondo de Maniobra positivo (Activo Corriente - Pasivo
Corriente) y su margen sería holgado
En referencia al Pasivo, vemos que tanto el Pasivo No Corriente ha disminuido. En cambio, el Pasivo
Corriente ha aumentado respecto al mismo periodo del año anterior. Coca Cola redujo la deuda
financiera tanto a corto como largo plazo. La deuda financiera sería totalmente asumible.
Seguimos con el Patrimonio Neto que ha aumentado hasta alcanzar una cifra de 24.133 millones respecto a
los 21.284 millones del mismo periodo del año 2020. La parte atribuida a la sociedad dominante es de 22.179
millones incrementándose respecto al año pasado.
Con los datos anteriormente mencionados, se puede concluir que Coca Cola es solvente y no se esperarían
problemas de liquidez a corto plazo.
2- Identifica el Estado de Resultado y responde cuanto fue el total de Ingreso, Egresos y si hubo utilidad o
perdida
La Coca Cola obtuvo sus resultados financieros al trimestre del 2021, destaco un aumento del 17% en su
ingreso obtenido a lo largo del 2021, hasta los 38.700 millones de dólares comparados con el periodo anterior.
Coca cola se enfoca en estrategias claves y más fuertes, están seguros de que el progreso en nuestra
formación se ha convertido en una empresa más grande.
Para el 2021, el margen operativo de la empresa se colocó en un rango de 26.7% frente al 27-3% presentado
en 2020.
Sus ingresos operativos incrementaron un 10% alcanzando un total de 9,464 millones de dólares en 2021,
luego de haberse encontrado en los 8,611 millones de dólares en 2020.
Sin importar las consecuencias que trajo la pandemia, Coca Cola aumento sus ventas a un 42%, esto
representa $10.13 mil millones de dólares con esto supero las expectativas de una ganancia de $9.32 mil
millones de dólares.
La parte atribuida a la sociedad dominante es de 7.357 millones. Sin duda, son unos buenos resultados

.
 2. Compara el periodo mas reciente contra el inmediato anterior

La compañía sufrió enormemente tras la pandemia, debido a la clausura de restaurantes, teatros

estadios, cines y otros lugares públicos donde en ellos conseguía ganar la mitad de sus ingresos
En el año 2020 los ingresos disminuyeron un 5% debido a la pandemia bajaron sus ventas y sus
productividad ya que con estos tuvieron que despedir a varios empleados afectando en su balances
general , pero gracias a que la empresa tenia solvencia pudieron seguir manteniendo su porciento no
tan bajo, empezaron a ver la manera de poder seguir subiendo sus porcentajes, cuando el virus
empezó a disminuir, ellos empezaron a subir sus ventas hasta los 38, 700 millones de dólares en el
2021 donde destaco un aumento el 17% en sus ingresos obtenidos a lo largo del 2021.
Sus ingresos operativos netos incrementaron un 10% y volvieron a contratar a más personal a causa
de que el COVID iba disminuyendo.
Los resultados de 2020 en términos absolutos son peores en relación con el año pasado, pero si
tenemos en cuenta toda la situación del virus podríamos considerarlo como buenos.
3. Menciona el nombre de otros reportes financieros que hayas
identificado
Flujo de efectivo En el año 2020 el flujo de caja operativo fue positivo con 9,844 millones respecto
a 10.471 millones que tenía en el año 2019. El flujo de efectivo de inversión que es negativo y se
reduce hasta los 1,477 millones donde destacan las inversiones financieras, sumando los
anteriores flujos no daría un flujo de efectivo libre positivo. El flujo de financiación es negativo con
8, 070 millones de dólares donde se destaca una deuda, una emisión de deuda y un pago de
dividendos. Ciertamente el flujo de efectivo del 2020 ha sido bueno a pesar del virus.
 4. APLICA Y ANALIZA UN ANÁLISIS DE TENDENCIA DE LA
EMPRESA
Cuando hablamos del análisis de tendencias, debemos mencionar que es una herramienta
muy valiosa para las empresas. Investigar el mercado nos permite conocer los factores que
intervienen en nuestras decisiones y en el comportamiento del consumidor. Una forma de
analizar estos datos es a partir del análisis de tendencias.
Si queremos utilizar el análisis de tendencias, es indispensable investigar sobre la percepción
del cliente. Quiere decir que necesitas saber sus preferencias, necesidades y “dolores de
cabeza”. Además, te sirve para mejorar las estrategias y los servicios destinados a tus
consumidores. ¿De qué manera puedo recoger esa información? A partir de las encuestas,
entrevistas y los métodos de observación.
Así como el análisis de tendencias funciona para identificar los problemas potenciales de
nuestros clientes, también está presente en otros indicadores de las empresas como: los
ingresos, los costos, las variables externas, el mercado, etc.

4.1 Procesos que sigue un encargado de un análisis

• Analizar y estudiar la actualidad financiera de la empresa.
• Desarrollar e identificar estrategias para la inversión a minimizar los riesgos y perdidas.
• Levar el registro de las transacciones de la empresa
• Asesorar a los inversores y a la gerencia de la empresa con respecto a estrategias de
inversión
• Elaborar estados financieros mensuales, trimestrales y anuales

4.2 Estados financieros que se incluirán para el análisis

✓ Balance General

Ya que este es muy importante porque así nos daremos cuenta desde el inicio
hasta el final de la fecha que investigaremos.

✓ Estado de Resultados
Con este nos daremos cuenta de la utilidad o de la perdida, interese, ventas,
costos y gastos que ha tenido la empresa.

✓ Estado de flujo de efectivo

Con esto tendremos una visión clara del manejo del efectivo, sabremos en que
se ha gastado el efectivo disponible para evitar una descapitalización, a predecir
los flujos futuros y medir la capacidad para pagar intereses, dividendo, y deudas,
con esto nos permitiría mejorar el financiamiento e inversión.
4.3 Periodos
En este caso, tomaremos el trimestre de julio a septiembre del 2022, para saber cómo la
empresa mejoro en sus ventas, a diferencias de años anteriores

4.4 Los rubros financieros que se tomaran en cuenta son:

o Activos
o Pasivos
o Capital contable
5. Año base a seguir para como referencia
Tomaremos el año base el 2022 que fue cuando la pandemia bajo sus contagios, y los lugares se
volvieron a abrir al 100%, lugares que consumen este producto como por ejemplo: restaurantes,
cines, lugares abiertos y la empresa tuvo mejorías con sus ventas, ganancias, contrataciones de
personas.

6. Cuentas para la evaluación

• Activos circulantes: es un tipo de activo que se encuentra en continuo
movimiento, puede venderse, utilizarse, convertirse en dinero líquido o entregarse
como pago sin demasiada dificultad. Además, podemos entender el activo corriente
como todos aquellos recursos que son necesarios para realizar las actividades del día
a día de la empresa como, por ejemplo, el dinero del banco, las existencias, y las
inversiones financieras.
• Cuentas por cobrar: Las cuentas por cobrar tienen su razón de ser desde un
punto de vista más bien comercial que contable, aunque tengan su lugar prefijado en la
contabilidad.
Las cuentas por cobrar es una forma de fidelizar clientes existentes y atraer a clientes
potenciales en un contexto o sector en el que una estrategia así resulta imprescindible
para el éxito de la empresa.
• Ventas: suponen la obtención de una ganancia económica desde el punto de vista
del vendedor. Este agente económico ofrece su producto a potenciales compradores,
que se harán con el mismo tras compensarle con dinero sobre un precio conocido
previamente.
• Costos de Venta: Lo primero que debemos saber sobre costo de ventas es que
nos puede ayudar a incrementar las ventas. Y que el costo de ventas cambiará de
acuerdo con el producto o servicio que ofreces. Eso quiere decir que empresas
diferentes, que trabajan con productos diferentes, tendrán costos de ventas diferentes.
• Inventarios: Es uno de los activos más grandes existentes en una empresa. El
inventario aparece tanto en el balance general como en el estado de resultados. En el
balance General, el inventario a menudo es el activo corriente más grande. En el
estado de resultado, el inventario final se resta del costo de mercancías disponibles
para la venta y así poder determinar el costo de las mercancías vendidas durante un
periodo determinado.

6. Criterio de análisis tomado en cuenta siendo analista financiero

Liquidez: nos ayuda a medir la capacidad de la empresa para cancelar alguna obligación en el
corto plazo ya que una baja capacidad nos puede indicar problemas para pagar sus deudas a sus
acreedores
Endeudamiento: con este medimos en que grado y en que forman participan los acreedores
dentro de la financiación de la empresa., podemos establecer el riego de los dueños y la
conveniencia o inconveniencia de un nivel de endeudamiento para la empresa.

Rentabilidad: nos sirve para que como empresa podamos medir los rendimientos de la misma en
base a las ganancias que obtuvimos en las ventas de nuestros productos y así prever en qué caso
necesitamos una rentabilidad más alta o dónde. nos ayudar a medir la efectividad de la
administración de la empresa así para controlar los costos y gastos y convertir las ventas en
utilidades. Las variaciones significativas en el margen bruto nos pueden dar indicios de errores e
irregularidades en las ventas y el costo de ventas.

Actividad: nos ayudan a medir la eficiencia con la cual la empresa utiliza sus activos. Las razones
de actividad para cuentas por cobrar e inventarios son de gran utilidad en el desarrollo de la auditoría
debido a un deterioro estas pueden identificar:
.

7. Plantea un análisis con estos ejemplos:

7.1 ¿De dónde sale el dinero que tiene trabajando la empresa?
Si la empresa tiene buena facturación y no alcanza el dinero es porque tiene poca liquidez. Ya que al
momento de los pagos si no se detecta dónde está el dinero o al momento de pagar las utilidades no
llegara haber dinero en las cajas para su reparto, pero en la contabilidad se refleja que si estas
ganando. Pueden existir dos posibles cuentas donde se encuentra el dinero.
En las cuentas por cobrar: el dinero de las cuentas que no se han cobrado, puede ser que por que
está en proceso de entrega, que se liberen los pagos o porque das financiamiento a los clientes. Ya
que el dinero sale de las ventas, si uno da financiamiento a los clientes, hay que tener un buen
balance entre los flujos de efectivos para no generar problemas de liquidez.
En los inventarios: tener inventarios que puedas convertir en venta relativamente fácil, es decir,
productos terminados que venda y se convertirá en efectivo, materias primas o productos en
proceso. Es posible que contablemente el dinero este guardado en el inventario, el mal control de
inventarios puede generar que tus registros estén depurados y que tenga algún tipo de desperdicio o
material de mala calidad. Que contablemente este mal registrado con el precio de venta m no con el
costo real, esto provoca que los inventarios se inflen y sean perdidas no reconocidas. Si es un
producto que está en buena calidad y que lo puedas vender, ahí está el dinero. Nunca va a existir
alguna fuente de liquidez más fácil y rápida que las ventas.
a. ¿Cómo se encuentra distribuido el dinero dentro del negocio? ¿Está en activo
circulante, fijo o diferido?
Se encuentra distribuido en activo circulante Las cuentas del activo circulante se encuentran:
• Caja
• Banco
• Caja chica
• Cuentas por cobrar
• Dcumentos por cobrar
• Inventarios de mercaderias
 • Activos fijos:
✓ Terrenos
✓ Edificios
✓ Muebles y ensures
✓ Maquinaria y equipo
✓ Equipo de computacion
✓ Vehiculo

8. ANALISIS VERTICAL
Tomare en base el trimestre de julio a septiembre del 2022

9. Rotación de Activos

RA= Ventas
Total, de activos

Año 2022 julio

Ventas (93,169) = 4
Activos (19,129)

Año 2022 septiembre

Ventas (92,471) = 4
Activos (19,913)

En comparación con los años, la rotación de activos estuvo igual, quiere decir que tuvieron 4
rotaciones al año, los cuales pudieron fueron capaces de generar ventas 4 veces al año,
deberían de tener una mayor rotación ya que los activos son aquellos que están dedicados a
la venta.
Conclusión

Los estado financieros reflejan todo el conjunto de conceptos y funcionamiento de las

empresas, toda la información que en ellos se muestra debe servir para conocer todos los
recursos, obligaciones, capital, gastos, ingresos, costos y todos los cambios que se
presentaran en ellos a cabo del ejercicio económico, también para apoyar la planeación y
dirección del negocio, la toma de decisiones, el análisis y la evaluación de los encargados de
la gestión, ejercer control sobre los rubros económicos internos y para contribuir a la
evaluación del impacto que esta tiene sobre los factores sociales externos.

En esta materia aprendí realmente mucho, aunque me costo trabajo poder entenderla ya que
la contabilidad se me hace un poco complicada, pero pude comprender que todos los datos
contables son muy importantes para llevarlo a cabo dentro de la empresa, con esto me llevo
una agradable experiencia coincidir con la maestra Carmen ya que gracias a sus enseñanzas
y exigencias pude comprender como se desenvuelve una empresa, desde como realizar
balances generales ya que esta es una herramienta muy importante para toda empresa ya
que permite proyectar y tomar decisiones financieras.

La materia de contabilidad en si abarca muchos mas temas, pero en esta materia puedo decir
que me empape de información que yo no sabía ni entendía, y que ya me puedo defender con
algo de información, espero seguir aprendiendo más para así poder ponerlo en obra también.
Bibliografias

Gil, S. (21 de diciembre de 2022). Economipedia. Obtenido de Contabilidad:

https://economipedia.com/definiciones/contabilidad.html

Sevilla Arias, A. (21 de didicmebre de 2022). Economipedia. Obtenido de Balance General:

https://economipedia.com/definiciones/balance-de-situacion.html

Sevilla Arias, A. (21 de diciembre de 2022). Economipedia. Obtenido de Analisis financieros:

https://economipedia.com/definiciones/estados-financieros.html