Introducción a la formulación y

evaluación de proyectos de inversión

La formulación y evaluación de proyectos de inversión es un proceso fundamental en el desarrollo de cualquier
iniciativa empresarial. Esta fase crítica implica un conjunto de procedimientos analíticos y metodológicos que
ayudan a los empresarios y gestores a determinar la viabilidad y el potencial retorno de una inversión propuesta.
El enfoque estratégico para abordar estos procesos es crucial para maximizar los recursos y minimizar los riesgos.
El camino hacia el éxito de una inversión se entrelaza con un análisis detallado de mercado, viabilidad técnica,
proyecciones financieras y evaluación de los posibles riesgos. Es el arte de predecir situaciones futuras con la
mayor precisión posible y la ciencia de respaldar estas predicciones con datos concretos y análisis sólidos.

Nombre: Rigoberto Ramirez Moreno

Lic: Administracion empresarial

Profesor: Jose Del Carmen Diaz Alejo

Ra
Tema: Formación y evaluacion de proyectos de inversion
Etapas del proceso de formulación y
evaluación de proyectos

1 Concepción
Inicio donde se genera la idea del proyecto y se contempla su posible impacto y las necesidades
que daría respuesta.

2 Preparación
Desarrollo de un estudio preliminar para analizar la viabilidad del concepto, implicaciones legales
y disponibilidad de recursos.

3 Evaluación

Análisis exhaustivo donde se evalúan factores económicos, técnicos, legales y ambientales. Se

utilizan herramientas como VAN y TIR para determinar la rentabilidad.

4 Implementación

Una vez aprobado, el proyecto pasa a fase de ejecución. Se asignan recursos y se establecen los
sistemas de gestión.

5 Operación y Control

Etapa de funcionamiento en la que se lleva a cabo un seguimiento continuo para asegurar el

cumplimiento de los objetivos establecidos.
Identificación y selección de proyectos
Generación de Ideas
La creatividad es la chispa inicial
para la identificación de
proyectos. Se busca una lluvia
de ideas y se fomenta un
entorno de pensamiento libre y
colaborativo.
Estudio de Factibilidad
Se analiza cada idea en términos
de su viabilidad técnica,
financiera y de mercado,
determinando si es posible y
prudente llevarla a cabo.
Selección
Finalmente, se eligen las ideas
más prometedoras basándose
en criterios previamente
definidos, tales como
rentabilidad esperada,
alineación con la estrategia
corporativa y recursos
disponibles.
Análisis técnico y económico de proyectos

Análisis de mercado Mediante estudios de mercado, se investigan las

demandas y tendencias actuales para obtener una
visión clara del potencial del proyecto.

Tamaño y localización Se evalúa el tamaño óptimo del proyecto y la

mejor ubicación, buscando un balance entre costes
y accesibilidad.

Tecnologías y procesos Elige las tecnologías más adecuadas y define los

procesos productivos para lograr la mayor
eficiencia operativa.

Regulaciones y permisos Verifica el cumplimiento con regulaciones locales,

nacionales e internacionales, y gestiona los
permisos necesarios.
Evaluación financiera de proyectos

NPV IRR ROI

VAN
Valor Actual Neto: Indicador de la
rentabilidad del proyecto
descontando el valor del dinero
en el tiempo.
TIR
Tasa Interna de Retorno: El interés
que iguala los ingresos futuros
netos del proyecto con su costo
inicial.
ROI
Retorno sobre la Inversión:
Porcentaje que mide la relación
entre lo invertido y el beneficio
obtenido.
Evaluación de riesgos y sensibilidad de
proyectos

1 Análisis de Riesgos 2 Estudios de 3 Estrategias de

Identificar, evaluar y
priorizar los riesgos
potenciales, basándose en
la probabilidad de
ocurrencia y su impacto.
Sensibilidad
Analizar cómo cambios en
variables clave afectan al
proyecto, para entender la
robustez de la propuesta
frente a incertidumbres.
Mitigación
Desarrollar planes de
acción para minimizar la
exposición y gestionar los
riesgos identificados
eficazmente.
Toma de decisiones y selección de
proyectos
Análisis Integral
Evaluación de la información recopilada, utilizando un enfoque holístico para considerar todas
las facetas del proyecto.

Criterios de Decisión
Definir un conjunto de criterios objetivos que servirán para contrastar proyectos y elegir el más
adecuado.

Elección y Aprobación
Decisiones basadas en datos y respaldadas por un análisis riguroso que conducen a la
aprobación de los proyectos más viables y estratégicos.
Conclusiones y recomendaciones

Tras un exhaustivo proceso de formulación y evaluación de proyectos de inversión, se llega a una

fase donde se presentan conclusiones clave y recomendaciones. Es fundamental destacar la
importancia de una planeación meticulosa, un análisis en profundidad y el seguimiento continuo
para asegurar que los proyectos seleccionados no solo sean viables, sino que también ofrezcan el
máximo retorno posible sobre la inversión.

Se recomienda mantener una actitud flexible y abierta a ajustes, estar atentos a las variaciones del
mercado y preparados para reaccionar ante imprevistos. Finalmente, una comunicación efectiva con
todas las partes interesadas es imprescindible para asegurar el apoyo continuo y el éxito de
cualquier proyecto de inversión.