FACULTAD DE CIENCIAS DE LA GESTIÓN

ESCUELA PROFESIONAL DE ADMINISTACIÓN

INFORME FINANCIERO DE CEMENTOS PACASMAYO

III CICLO
ASIGNATURA DOCENTE SECCIÓN
CONTABILIDAD GERENCIAL Ceveriano Gregorio Vidaurre 5T1

INTEGRANTES:
 Cáceres Velásquez, Roció
 Camarena Rojas, Moisés Luviston
 Cayo Quispe, Olga
 Dominguez Cajachahua, Ximena Alexandra
 Herrera Sánchez, Alexander
 Obispo Nuñez, Andrea Fiorella
 Salazar Jorge, Angely

LIMA, PERÚ, 2023

 INTRODUCCIÓN

La compañía Cemento Pacasmayo S. A. A fue fundada por un grupo de

inversionistas privados en Lima, Perú en el año 1949, con el fin de abastecer el
mercado de cemento de la región norte del Perú. Además, en el año 1956 el grupo
Hochschild también adquirió una participación inicial en la compañía.

En el año 1957 Cementos Pacasmayo inicia sus operaciones con la instalación de la

primera planta de línea Clinker y esta contaba con una capacidad de producción de
110, 000 toneladas por cada año. Fue la primera cementera en producir fuera de
Lima y en los años 1966 y 1977 obtuvo por la segunda y tercera línea elevando así
su capacidad de producción. Entre los años de noviembre de 1994 y junio de 1995
la empresa vende las acciones y se le genera un nuevo cambio de accionistas,
siendo un 10% del capital social de la empresa adquirido por IPSA y un 18. 38% de
la participación estatal se coloca a pequeños inversionistas, Invernor S. A. A compra
el 4,65%, mientras que un 14, 35% es colocado en el mercado bursàtil local.

En el año 2000 la empresa Cementos Pacasmayo comienza con un nuevo período

dando así un paso más en su estrategia de crecimiento orgánico todo esto tras la
instalación de un nuevo molino en la planta de Pacasmayo, con el que se eleva la
capacidad de la producción de cemento a 2 200 000 TM/por año.

El 8 de febrero del año 2012 Cementos Pacasmayo logra otro acontecimiento

importante al acuñar más de veintidós millones de certificados (ADR) en Nueva
York, lo cual lo convierte en la primera cementera peruana en listar sus acciones –
bajo el código CPAC– en el New York Stock Exchange (NYSE).
 ÍNDICE
1. INTRODUCCIÓN....................................................................................................................2
2. CLASIFICACIÓN DE PRESUPUESTOS......................................................................................3
2.1. PRESUPUESTOS OPERATIVOS.......................................................................................3
2.2. PRESUPUESTOS FINANCIEROS......................................................................................4
3. PRESUPUESTO DE VENTAS...................................................................................................4
4. PRESUPUESTO DE COSTO DE VENTAS..................................................................................4
5. PRESUPUESTO DE GASTOS ADMINISTRATIVOS....................................................................4
6. PRESUPUESTO DE GASTOS DE VENTAS................................................................................4
7. ESTADO DE GANANCIAS PRESUPUESTADO..........................................................................4
2. CLASIFICACIÓN DE PRESUPUESTOS

2.1 PRESUPUESTOS OPERATIVOS

El presupuesto operativo se puede entender como una
clasificación o división del presupuesto maestro, que incluye un tipo de
presupuestos enfocados a todos los procesos que involucran una
entrada de ingresos y una inversión del capital o, en otras palabras,
gastos.

2.2 PRESUPUESTOS FINANCIEROS

Un presupuesto financiero es aquel documento que trata de
poner en relieve la situación económica de una empresa durante un
periodo determinado. Es decir, este presupuesto se encarga de
acaparar todos y cada uno de los aspectos que puedan derivarse a
nivel económico de una empresa.

3. PRESUPUESTO DE VENTAS
3.1 El presupuesto de ventas es un documento que anticipa la rentabilidad de
una empresa durante un determinado período de tiempo. Este documento
está basado en los registros históricos y las condiciones del entorno, ya
que solo de esa manera es posible fijar una expectativa comercial.
3.2 Para la elaboración del presupuesto de ventas del Año 2023, hemos
tomado como base los ingresos por ventas del año 2022 y esperamos
una
tasa de crecimiento anual del 5.5%. En la tabla 1 se presenta los ingresos
por ventas trimestrales del año 2022 la tasa del IGV es de 18% y se
aplicó
sobre los ingresos de las actividades ordinarias. En la figura 2 se presenta
los ingresos presupuestados sin y con IGV.
Tabla 1
INGRESOS POR VENTAS HISTÓRICO: 2022
2022
Cuenta TOTAL 2022
I II III IV
Ingresos de Actividades Ordinarias 525,409 502,886 553,556 353,467 1,935,318
IGV 94,574 90,519 99,640 63,624 348,357
Ingresos de actividades ordinarias con IGV 619,983 593,405 653,196 417,091 2,283,675
Fuente: Superintendencia del Mercado de Valores-SMV/Elaboración propia
Tabla 2
PRESUPUESTO DE VENTAS 2023
2023
Cuenta TOTAL 2023
I II III IV
Ingresos por ventas presupuestadas sin IGV 554,306 530,545 584,002 372,908 2,041,760
IGV 99,775 95,498 105,120 67,123 367,517
Ingresos por ventas presupuestadas con IGV 654,082 626,043 689,122 440,031 2,409,277
Tasa de crecimiento de ingresos anual 5.5%
Tasa de IGV 18%

Fuente: Superintendencia del Mercado de Valores-SMV/Elaboración propia

Gráfico de ventas historicas cemento pacasmayo

700,000
600,000
500,000
400,000
300,000
200,000
100,000
0
I II III IV

Ingresos de Actividades Ordinarias

IGV
Ingresos de actividades ordinarias con IGV

Figura 1. Ventas Históricas 2022 Empresa Cementos Pacasmayo S.A.A

Fuente. Elaboración propia en base a la tabla 1
 Presupuesto de ventas con IGV y sin IGV
800,000
700,000
600,000
500,000
400,000
300,000
200,000
100,000
0
I II III IV

Ingresos por ventas presupuestadas sin IGV IGV

Ingresos por ventas presupuestadas con IGV

Figura 2: Ventas presupuestadas 2023 sin y con IGV Empresa Cemento Pacasmayo S.A.A
Fuente. Elaboración propia en base a la tabla 2
4. PRESUPUESTO DE COSTO DE VENTAS
4.1 El presupuesto de ventas es el cálculo de los ingresos que esperas ganar
en un período de tiempo y la cantidad de productos o servicios que debes
vender para lograrlo. Con él defines mejor tus objetivos de ventas.
4.2 Para la elaboración del presupuesto de costo de ventas del Año 2023,
hemos tomado como base los costos por ventas del año 2022 y
esperamos
una tasa de crecimiento anual del 5.%. En la tabla 3 se presenta los
costos
por ventas trimestrales del año 2022. En la figura 4 se presenta los costos
de venta presupuestados.
Tabla 3
COSTO DE VENTAS HISTÓRICO 2022
I II III IV TOTAL 2022
Costo de ventas -360,444 -344,804 -387,695 -237,274 -1,330,217
Inventario inicial
Inventario final
Compras
Tasa de crecimiento de costo de ventas anual 5.00%
Fuente: Superintendencia del Mercado de Valores-SMV/Elaboración propia

Tabla 4
PRESUPUESTO DE COSTO DE VENTAS 2023
I II III IV TOTAL 2023
Costo de ventas presupuestado -378,466 -362,044 -407,080 -249,138 -1,396,728

Fuente: Superintendencia del Mercado de Valores-SMV/Elaboración propia

 COSTO DE VENTAS HISTORICO
450,000
400,000
350,000
300,000
250,000
200,000
150,000
100,000
50,000
0
I II III IV

Costo de ventas Inventario inicial

Figura 3. Costo de ventas histórico 2022 Empresa Cemento Pacasmayo S.A.A
Fuente. Elaboración propia en base a tabla 3

Presupuesto de costo de ventas

450,000
400,000
350,000
300,000
250,000
200,000
150,000
100,000
50,000
0
I II III IV
Figura 4. Costos de ventas presupuestados 2023 Empresa Cementos Pacasmayo S.A.A
Fuente. Elaboración propia en base a la tabla 4

5. PRESUPUESTO DE GASTOS ADMINISTRATIVOS

5.1 Se vincula directamente con la actividad económica de una empresa,
dentro de los procesos de fabricación, producción o ventas. Estos gastos
están formados por los sueldos de los gerentes y la contabilidad de
servicio.
5.2 Para la elaboración del presupuesto de gastos administrativos del Año
2023, hemos tomado como base los gastos administrativos del año 2022
y
 esperamos una tasa de crecimiento anual del 3.%. En la tabla 5 se
presenta
los gastos administrativos trimestrales del año 2022. En la figura 6 se
presenta los gastos administrativos presupuestados.
Tabla 5
GASTOS ADMINISTRATIVOS HISTRÓRICOS 2022
I II III IV TOTAL 2023
Gastos administrativos 53,389 54,861 58,149 50,882 217,281
Gastos de personal
Fuente: Superintendencia del Mercado de Valores-SMV/Elaboración propia

Tabla 6
PRESUPUESTO DE GASTOS ADMINISTRATIVOS 2023
I II III IV TOTAL 2023
Gastos administrativos 54,991 56,507 59,893 52,408 223,799
Gastos de personal

Tasa de crecimiento de gastos administrativos 3%

Fuente: Superintendencia del Mercado de Valores-SMV/Elaboración propia

Gastos Administrativos Historicos

60,000

58,000

56,000

54,000

52,000

50,000

48,000

46,000
I II III IV

Gastos administrativos Gastos de personal

Figura 5. Gastos Administrativos 2022 Empresa Cementos Pacasmayo S.A.A

 Fuente. Elaboración propia en base a la tabla 5

Presupuesto de Gastos Administrativos

62,000

60,000

58,000

56,000

54,000

52,000

50,000

48,000
I II III IV

Gastos administrativos Gastos de personal

Figura 6. Gastos administrativos presupuestados 20223 Empresa Cementos

Pacasmayo S.A.A
Fuente 6. Elaboración propia en base a la tabla 6

6. PRESPUESTO DE GASTOS DE VENTAS

6.1 El presupuesto de gastos de venta es el cálculo de egresos generado por
el proceso de venta de un producto o servicio.
6.2 Para la elaboración del presupuesto de gastos de ventas del Año 2023,
hemos tomado como base los gastos de ventas del año 2022 y
esperamos
una tasa de crecimiento anual del 4.%. En la tabla 6 se presenta los
gastos
de ventas trimestrales del año 2022. En la figura 7 se presenta los gastos
de venta presupuestados.
Tabla 7
GASTOS DE VENTAS HISTÓRICO 2022
I II III IV TOTAL 2023
Gastos de ventas y distribución 16,970 17,025 17,242 3,295 54,532
Gastos de personal
Fuente: Superintendencia del Mercado de Valores-SMV/Elaboración propia

Tabla 8
 PRESUPUESTO DE GASTOS DE VENTAS 2023
I II III IV TOTAL 2023
Gastos de ventas y distribución 17,649 17,706 17,932 3,427 56,713
Tasa de crecimiento anual 4%
Fuente: Superintendencia del Mercado de Valores-SMV/Elaboración propia

Gastos de Ventas Historicos

20,000
18,000
16,000
14,000
12,000
10,000
8,000
6,000
4,000
2,000
0
I II III IV

Gastos de ventas y distribución Gastos de personal

Figura 7. Gasto de Ventas Históricas 2022 Empresa Cementos Pacasmayo S.A.A
Fuente. Elaboración propia en base a la tabla 7

Presupuesto de Gastos de ventas y distribución

20,000
18,000
16,000
14,000
12,000
10,000
8,000
6,000
4,000
2,000
0
I II III IV

Figura 8. Gastos de ventas presupuestados 2023 Empres Cemento Pacasmayo

S.A.A
Fuente: Elaboración propia en base a tabla 8

7. PRESPUESTO DE GASTOS FINANCIEROS

7.1 El presupuesto financiero se refiere a los recursos económicos y
financieros necesarios para desarrollar o llevar a cabo las actividades o
procesos y/o para obtener los medios esenciales que deben calcularse,
como el costo de la realización, el costo del tiempo y el costo de adquirir
 nuevos recursos.
7.2 Para la elaboración del presupuesto de gastos financieros del Año 2023,
hemos tomado como base los gastos financieros del año 2022. En la
tabla 8 se presenta los gastos financieros trimestrales del año 2022. En la
figura 9 se presenta los gastos financieros presupuestados.
Tabla 8
GASTOS DE GASTO FINANCIEROS 2022
I II III IV TOTAL 2023
Gastos financieros 22,904 23,768 24,937 24,023 95,632
Fuente: Superintendencia del Mercado de Valores-SMV/Elaboración propia

Tabla 9
PRESUPUESTO DE GASTOS FINANCIEROS
I II III IV TOTAL 2023
Gastos financieros 24,023 24,023 24,023 24,023 96,092
Fuente: Superintendencia del Mercado de Valores-SMV/Elaboración propia

Gastos financieros
25,500
25,000
24,500
24,000
23,500
23,000
22,500
22,000
21,500
I II III IV
Figura 8. Gastos Financieros históricas 2022 Empresa Cemento Pacasmayo S.A.A
Fuente. Elaboración propia en base a tabla 8
 Presupuesto de Gastos financieros
30,000

25,000

20,000

15,000

10,000

5,000

0
I II III IV

Figura 9. Gastos Financieros históricas 2022 Empresa Cemento Pacasmayo S.A.A

Fuente. Elaboración propia en base a tabla 9.

8. ESTADO DE GANANCIAS PRESUPUESTADO

8.1 Muestra el movimiento del costo de las unidades terminadas y vendidas
durante un periodo determinado, normalmente son el presupuesto del año
siguiente al de operación.
8.2 Para la elaboración del estado de ganancias presupuestado del Año
2023. En la tabla 10 se presenta el estado de ganancias presupuestado
Trimestrales del año 2023.

Tabla 10
PRESUPUESTO DE ESTADO DE RESULTADOS 2023
I II III IV TOTAL 2023
Ingresos por ventas 554,306 530,545 584,002 372,908 -
(-) Costo de ventas 378,466 362,044 407,080 249,138 -1,396,728
(=) Utilidad bruta 932,773 892,589 991,081 622,045 -1,396,728
(-) Gastos de ventas y districución 17,649 17,706 17,932 3,427 56,713
(-) Gastos administrativos 54,991 56,507 59,893 52,408 223,799
(=) Utilidad de operación 1,005,412 966,802 1,068,906 677,881 -1,116,215
(-) Gastos financieros 24,023 24,023 24,023 24,023 -96,092
(=) Utilidad antea de impuestos 1,029,435 990,825 1,092,929 701,904 -1,212,307
(-) Impuesto a la renta 303,683 292,293 322,414 207,062 -357,631
(=) Utilida neta proyectada 1,333,119 1,283,118 1,415,344 908,965 -1,569,938
Tasa de impuesto a la renta 29.50%

UTILIDAD HISTÓRICA 2022

I II III IV TOTAL 2023
Ganancia (Pérdida) Neta del Ejercicio 45,725 47,979 44,201 38,923 176,828
Fuente: Superintendencia del Mercado de Valores-SMV/Elaboración propia

Figura 10. Presupuesto de estado de resultados 2023 Empresa cementos Pacasmayo S.A.A
Fuente. Elaboración propia en base a la tabla 10