Informe de la empresa “Mercado y Bolsa”

Apalancamiento

Actividad 8

Luisa Fernanda Rodríguez

Natalia Ordoñez Artunduaga
Jennifer Fabiana Tuquerres
Valentina Yepes Muñoz

Asignatura: Análisis Financiero

Docente
Alexander Pérez Ramírez

Corporación Universitaria Minuto De Dios

Facultad De Ciencias Empresariales
Programa Administración De Empresas
Pitalito, Huila
2021
 INTRODUCCIÓN

El análisis del apalancamiento es una herramienta de análisis muy importante para la toma
de decisiones económicas de la empresa MERCADO Y BOLSA, ya que permite conocer el
impacto producido en las utilidades operativas o netas ante posibles cambios en las
variables económicas (precios, costos, deuda, tasas de interés, etc.), teniendo en cuenta que
el aplacamiento financiero se denomina en el ámbito empresarial a la estrategia que se
utiliza para incrementar las utilidades
 APALANCAMIENTO

El apalancamiento consiste en utilizar créditos, costos fijos o diferentes herramientas con el

fin de multiplicar la rentabilidad de la empresa ya sea positiva o negativamente.

TIPOS DE APALANCAMIENTO

 APALANCAMIENTO FINNACIERO: El apalancamiento financiero está

relacionado con el método de financiación de las actividades de la empresa de
inversión. Es decir, la estructura del capital o la relación entre la financiación de la
deuda empresarial y la financiación del capital propio.

Es una forma de financiación con el fin de incrementar su capital de inversión para

obtener mayor rentabilidad. Gracias al apalancamiento podemos invertir con dinero
prestado y alcanzar una mayor rentabilidad.

El apalancamiento busca incrementar la participación de la deuda en el capital total

de la empresa con el fin de aumentar el nivel de rentabilidad o tasa de retorno ROE.

El uso de capital externo permite incrementar los ingresos por ventas con relación a
los que se pueden lograr financiando la actividad solo con fondos propios, todo esto
siempre y cuando el costo del capital prestado sea menor que la rentabilidad de la
propiedad.

 APALANCAMIENTO OPERATIVO: El apalancamiento operativo es la

optimización de recursos de la empresa que busca sustituir costos variables por
costos fijos, incrementando el margen de rentabilidad. Se llama operativo porque es
un apalancamiento que se realiza desde la misma empresa, mediante la
 implementación de estrategias que permitan hacerla mas optima mediante la
sustitución de costos fijos. Busca que los costos variables sean menores, para que a
mayor cantidad de unidades producidas menores sean los costos totales.

 APALANCAMIENTO TOTAL: El apalancamiento total resulta de la

combinación del apalancamiento operativo y el financiero, donde las empresas
optimizan al máximo sus recursos propios y los provenientes del endeudamiento.
 PROPUESTA

el éxito de una empresa y su crecimiento en medio de una sociedad altamente

competitiva va mucho más allá de la calidad de sus productos o servicios, hoy en día el uso
de la tecnología es un factor fundamental el cual con el posar del tiempo a cambiado al
igual que la estrategia a la hora de hacer publicidad, de esta manera logrando alcances
inimaginables.

Lograr destacar para finalmente, atraer a la mayor cantidad de clientes es una labor que
requiere el apoyo de ciertas estrategias que, afortunadamente, el marketing nos ofrece,
mediante el uso de herramientas y estrategias PUBLICITARIAS .

Analizando los estados financieros de la empresa MERCADO Y BOLSA, consideramos

que invertir en publicidad y marketing incrementaría el ingreso de activos a la compañía,
logrando diferenciación, posicionamiento, nuevas oportunidades de negocio lo cual
surgirían de las campañas publicitarias, todo con el fin de fidelizar más clientes y lograr
posicionarnos en el mercado, operando con el mismo personal, pero más capacitado.

ASPECTOS IMPORTANTES
 Desde este punto de vista, es importante reconocer que todas las decisiones
económicas y financieras que se toman a nivel empresarial, implican cierto grado de
incertidumbre o de riesgo. Una de las funciones de la Gerencia es identificar los
posibles riesgos con la finalidad de medirlos y controlarlos. La identificación
depende de cierta manera de la información disponible, mientras que para el
proceso de evaluación y medición es necesario recurrir a modelos estadísticos, que
permitan hacer inferencias sobre las probabilidades que un evento suceda,
estableciendo el grado de control que se puede ejercer sobre dichos riesgos.

 Es importante mencionar que el riesgo financiero impacta la rentabilidad, los

ingresos netos y el nivel de inversión, y esto puede ocurrir por decisiones internas o
también por condiciones del mercado.

 Es importante tener en cuenta que los indicadores pueden ser índices como en el
caso del índice de liquidez (activo corriente dividido por el pasivo corriente) o
valores absolutos como el capital de trabajo y el patrimonio.

 Entre los aspectos

positivos de un
apalancamiento tenemos
que observar
 que el endeudamiento
ayuda a aumentar la
rentabilidad que deseamos
 obtener. Podemos
provocar un efecto
 multiplicador sobre el
beneficio;
 también el
apalancamiento nos puede
ayudar a invertir sobre
determinadas
 operaciones o activos que
por su elevado valor, nos
restringiría el acceso
 de inversión. O también
el apalancamiento
financiero positivo se vería
 beneficiado por las
etapas de inflación.
 Pero habiendo aspectos
buenos también tendríamos
negativos como, el
 caso de una inversión
que se financie a través de
recursos ajenos arroje
 pérdidas, el inversor
puede situarse en
insolvencia u otro aspecto
negativo
 es que a mayor nivel de
apalancamiento, mayor es
el nivel de riesgo;
 también observar que las
etapas de deflación, afectan
negativamente al
 apalancamiento
financiero.
 Entre los aspectos
positivos de un
apalancamiento tenemos
que observar
 que el endeudamiento
ayuda a aumentar la
rentabilidad que deseamos
 obtener. Podemos
provocar un efecto
 multiplicador sobre el
beneficio;
 también el
apalancamiento nos puede
ayudar a invertir sobre
determinadas
 operaciones o activos que
por su elevado valor, nos
restringiría el acceso
 de inversión. O también
el apalancamiento
financiero positivo se vería
 beneficiado por las
etapas de inflación.
 Pero habiendo aspectos
buenos también tendríamos
negativos como, el
 caso de una inversión
que se financie a través de
recursos ajenos arroje
 pérdidas, el inversor
puede situarse en
insolvencia u otro aspecto
negativo
 es que a mayor nivel de
apalancamiento, mayor es
el nivel de riesgo;
  también observar que las
etapas de deflación, afectan
negativamente al
 apalancamiento
financiero.
 Entre los aspectos positivos de un apalancamiento tenemos que observar que el
endeudamiento ayuda a aumentar la rentabilidad que deseamos obtener. Podemos
provocar un efecto multiplicador sobre el beneficio; también el apalancamiento nos
puede ayudar a invertir sobre determinadas operaciones o activos que por su
elevado valor, nos restringiría el acceso de inversión. O también el apalancamiento
financiero positivo se vería beneficiado por las etapas de inflación.

 Pero habiendo aspectos buenos también tendríamos negativos como, el caso de una
inversión que se financie a través de recursos ajenos arroje pérdidas, el inversor
puede situarse en insolvencia u otro aspecto negativo es que a mayor nivel de
apalancamiento, mayor es el nivel de riesgo; también observar que las etapas de
deflación, afectan negativamente al apalancamiento financiero.

Entre los aspectos positivos de

un apalancamiento tenemos
que observar
que el endeudamiento ayuda a
aumentar la rentabilidad que
deseamos
obtener. Podemos provocar un
efecto multiplicador sobre el
beneficio;
también el apalancamiento
nos puede ayudar a invertir
sobre determinadas
operaciones o activos que por
su elevado valor, nos
restringiría el acceso
de inversión. O también el
apalancamiento financiero
positivo se vería
beneficiado por las etapas de
inflación.
Pero habiendo aspectos
buenos también tendríamos
negativos como, el
caso de una inversión que se
financie a través de recursos
ajenos arroje
pérdidas, el inversor puede
situarse en insolvencia u otro
aspecto negativo
es que a mayor nivel de
apalancamiento, mayor es el
nivel de riesgo;
también observar que las
etapas de deflación, afectan
negativamente al
apalancamiento financiero.
Entre los aspectos positivos de
un apalancamiento tenemos
que observar
que el endeudamiento ayuda a
aumentar la rentabilidad que
deseamos
obtener. Podemos provocar un
efecto multiplicador sobre el
beneficio;
también el apalancamiento
nos puede ayudar a invertir
sobre determinadas
operaciones o activos que por
su elevado valor, nos
restringiría el acceso
de inversión. O también el
apalancamiento financiero
positivo se vería
beneficiado por las etapas de
inflación.
Pero habiendo aspectos
buenos también tendríamos
negativos como, el
caso de una inversión que se
financie a través de recursos
ajenos arroje
pérdidas, el inversor puede
situarse en insolvencia u otro
aspecto negativo
es que a mayor nivel de
apalancamiento, mayor es el
nivel de riesgo;
también observar que las
etapas de deflación, afectan
negativamente al
apalancamiento financiero.
Entre los aspectos positivos de
un apalancamiento tenemos
que observar
que el endeudamiento ayuda a
aumentar la rentabilidad que
deseamos
obtener. Podemos provocar un
efecto multiplicador sobre el
beneficio;
también el apalancamiento
nos puede ayudar a invertir
sobre determinadas
operaciones o activos que por
su elevado valor, nos
restringiría el acceso
de inversión. O también el
apalancamiento financiero
positivo se vería
beneficiado por las etapas de
inflación.
Pero habiendo aspectos
buenos también tendríamos
negativos como, el
caso de una inversión que se
financie a través de recursos
ajenos arroje
pérdidas, el inversor puede
situarse en insolvencia u otro
aspecto negativo
es que a mayor nivel de
apalancamiento, mayor es el
nivel de riesgo;
también observar que las
etapas de deflación, afectan
negativamente al
apalancamiento financiero