CONTABILIDAD 2

III UNIDAD – SEMANA 10

FLUJO DE CAJA

Docente: Margarita Jadith Hernández Carrillo

 FLUJO
DE CAJA
DEFINICIÓN
• También llamado Presupuesto de Caja le
ofrece a los encargados de la administración
financiera de la empresa, una perspectiva
muy amplia sobre la ocurrencia de entradas y
salidas de efectivo en un periodo
determinado, permitiéndole tomar las
decisiones adecuadas sobre su utilización y
manejo.
OBJETIVOS
• Determinar la probable posición de caja al
final de cada período como resultado de las
operaciones planificadas. (Toma de
Decisiones).
• Identificar los excedentes o déficits de
efectivo por período.
• Establecer la necesidad de financiamiento y/o
disponibilidad de efectivo ocioso para su
inversión
El Pronóstico de ventas es el insumo fundamental que brinda
el departamento de comercialización, para calcular los flujos
de caja mensuales.
FLUJO NETO DE EFECTIVO
• El FNE de una empresa se halla
deduciendo de cada mes los desembolsos
de las entradas. Agregando el saldo inicial
en caja al flujo neto de efectivo, se puede
obtener el saldo final de caja en cada mes
y por último, cualquier financiamiento
necesario para mantener un saldo final
predeterminado.
Interpretación del Presupuesto de Caja
El presupuesto de caja suministra a la empresa cifras
que indican el saldo final en caja, que puede
analizarse para determinar si se espera un déficit o un
excedente de efectivo durante cada período que
abarca el pronóstico.
El encargado del análisis y de los recursos
financieros debe tomar las medidas necesarias para
solicitar financiamiento máximo, si es necesario,
indicando en el presupuesto de caja la causa de la
incertidumbre en los valores finales de caja, que se
basan en los pronósticos de ventas.
 FLUJO DE CAJA DE INDUSTRIAS “CONDOR"
(Enero - Marzo de 2018)

Conceptos   Noviembre Diciembre Enero Febrero Marzo

INGRESOS:            
Pronóstico de Ventas   S/. 100,000 S/. 200,000 S/. 400,000 S/. 300,000 S/. 200,000
Ventas en Efectivo 20% S/. 20,000 S/. 40,000 S/. 80,000 S/. 60,000 S/. 40,000
Cobranza de Cuentas por obrar            
- En un Mes 50%  50,000 100,000 200,000 150,000
- En dos Meses 30%    30,000 60,000 120,000
Otros Ingresos de Efectivo           30,000
TOTAL INGRESOS S/. 210,000 S/. 320,000 S/. 340,000
EGRESOS :            
Compras (70% de Ventas) 70% S/. 70,000 S/. 140,000 S/. 280,000 S/. 210,000 S/. 140,000
Compras en Efectivo 10% S/. 7,000 S/. 14,000 S/. 28,000 S/. 21,000 S/. 14,000
Pagos de C/P: Ctas. por Pagar            
- En un Mes 70%  49,000 98,000 196,000 147,000
- En dos Meses 20%    14,000 28,000 56,000
Pago de Renta (Alquileres)       5,000 5,000 5,000
Sueldos y Salarios       48,000 38,000 28,000
Pago de Impuestos           25,000
Desembolsos en Activo Fijo         130,000 
Pago de Intereses           10,000
Pago de Dividendos en Efectivo       20,000   
Pagos del Principal (Préstamos)           20,000
TOTAL EGRESOS S/. 213,000 S/. 418,000 S/. 305,000
FLUJO DE EFECTIVO NETO    S/. -3,000 S/. -98,000 S/. 35,000
Más: Saldo de Efectivo Inicial      50,000 47,000 -51,000
EFECTIVO FINAL      S/. 47,000 S/. -51,000 S/. -16,000
Menos: Saldo Mínimo de Efectivo    25,000 25,000 25,000
Total de Financiamiento Requerido (Documentos por Pagar)     0 -76,000 -41,000
Saldo Excedente de Efectivo (Inversiones Financieras) 22,000 0 0
Importe Negativo = Déficit            
Desarrollo de casos
prácticos sobre el
FLUJO DE CAJA
PROYECTADO…