Es i )

(g) Garantías otorgadas -

Al31 de diciembre de 2019, la Compañía ha constituido garantías sobre plantas y embarcaciones por
aproximadamente US$1 1,623,000. Estas garantías respaldan los préstamos sindicados, ver nota 14.

(h) La Compañía mantiene pólizas de seguros para salvaguardar sus principales activos fijos contra incendio y
todo riesgo, así como las posibles reclamaciones que se le puedan presentar por el ejercicio de su
actividad. En opinión de la Gerencia, sus políticas de seguro son consistentes con la práctica internacional
aplicable a la industria y el riesgo de eventuales perdidas por siniestros considerados en la póliza de
seguros.

11. Intangibles, neto y crédito mercantil

(a) A continuación se presenta el movimiento y composición del rubro:

Permisos de pesca (b) Software Total US$(000) US$(000)

USs$(000)

Costo -
Saldos al 1 de enero de 2018 114,105 5,005 119,110

Adiciones - 1,510 1,510

Al31 de diciembre de 2018 114,105 6,515 120,620

Adiciones (b) 3,118 233 3,351
Saldos al 31 de diciembre de 2019 117,223 6,748 123,971

Amortización acumulada -
Saldos al 1 de enero de 2018 - 2,291 2,291

Adiciones - 390 390

Al31 de diciembre de 2018 - 2,681 2,681

Adiciones - 429 429

Saldos al 31 de diciembre de 2019 - 3,110 3,110

Valor neto en libros -

Al31 de diciembre de 2019 117,223 3,638 120,861

Al31 de diciembre de 2018 114,105 3,834 117,939

(b) Corresponde a los permisos de pesca que la Compañía mantiene para el desarrollo de sus actividades.
Dada su naturaleza, los permisos de pesca son considerados intangibles de vida útil indefinida, por lo cual
no están sujetos a amortización.

Los permisos de pesca han sido adquiridos junto con las embarcaciones pesqueras de cerco, mediante

procesos de compra y fusiones con otras empresas, y se han determinado sobre la base de sus valores

estimados de mercado obtenidos de tasadores independientes a la fecha de cada transacción.

En el mes de abril de 2019, la Compañía adquirió mediante arrendamiento financiero la embarcación

pesquera “María Mercedes” cuyo costo ascendió a US$3,350,000 el cual incluía el valor del permiso de
pesca de anchoveta y la embarcación pesquera por aproximadamente
US$3,118,000 y US$232,000, respectivamente.

(c) Entre los años 2007 y 2012, la Compañía hizo efectiva la adquisición del 100 por ciento de las acciones
representativas del capital emitido de diversas empresas. Las adquisiciones de dichas empresas fueron
registradas siguiendo el método de compra, por lo que se incorporaron ajustes a sus estados financieros

para reflejar los activos y pasivos adquiridos a sus valores razonables en la fecha de adq3uísícíón. Como
resultado de estas adquisiciones, la Compañía reconoció un crédito mercantil de US$113,342,000.

Al31 de diciembre de 2019 y de 2018, el crédito mercantil ha sido generado por la adquisición de las
siguientes empresas:

Empresa Año de adquisición US$(000)

Corporación del Mar S.A.A. 2009 39,396

Walda S.A.C. 2012 15,190

Inversiones Poas S.A.C. 2012 13,586

Pesquera del Sur S.C.R. LTDA. 2012 10,366

Grupo Arrieta 2007 7,114

Grupo Queirolo 2007 6,533
Pesquera Ollanta S.A.C. 2011 4,656

Grupo Tassara 2007 3,292

Inversiones Pesquera Valentina S.A.C. 2012 3,252

Pesquera San Martin de Porras S.A.C. 2011 3,224

Empresas varias 2007 3,043

Pesquera Mar Adentro S.A.C. 2011 2,946

Grupo Cabo Peñas 2007 744

113,342

(d) Evaluación de deterioro -

Los intangibles de vida útil indefinida son analizados por deterioro asignándolos a tres unidades generados
de efectivo (en adelante “UGE”), que incluye los siguientes activos:

- Embarcaciones (Flota)

- Plantas de Consumo Humano Indirecto (CHI)

- Plantas de Consumo Humano Directo (CHD)

El importe recuperable de la unidad generadora de efectivo para la extracción y producción de harina y

aceite de pescado se ha determinado sobre la base de un cálculo de valor en uso, utilizando proyecciones
de flujos de efectivo derivados de los presupuestos financieros aprobados por la Gerencia, y que cubren un
período de diez años.
A continuación, se presentan los principales supuestos sobre los cuales la Gerencia ha
basado las proyecciones antes indicadas:

(i) — Precio de la harina y del aceite: Para su propia flota y adquisiciones de terceros,

el modelo asume como costo de materia prima el 18 por ciento del valor total de
la harina de pescado. Para las plantas, el modelo usa los precios promedio de
harina de aceite de pescado de US$1,450 y US$1,892 por TM, respectivamente.
La Gerencia espera que los precios sean estables y se incrementen
consistentemente de acuerdo a las expectativas y demanda del mercado.

i) — Cuota de pesca: La Compañía cuenta con una cuota de extracción de anchoveta

de 6.77 por ciento del total de la biomasa determinada por el Instituto del Mar
Peruano (IMARPE) en base a la Ley y Reglamento sobre el Límite Máximo de
Captura por Embarcación (LMCE). A esta cuota se le adiciona la participación
de terceros de 7.50 por ciento, alcanzando un total de 14.27 por ciento de
participación. La cuota total de la Compañía para el año 2019 (primera y
segunda temporada de pesca) ascendió a 4,890,000 TM (3,716,700 TM en el año
2018).

i) — Tasa de descuento: La tasa de descuento antes del impuesto a la renta aplicable a

las proyecciones de flujos de efectivo fue 10.21 por ciento, que es consistente
con otras tasas utilizadas en el sector pesquero.

(iv) — Costos: Para las embarcaciones, se consideran los costos de extracción, como
son los costos operativos y de mantenimiento. Los costos incurridos en períodos
 de no producción se mantienen estables en el tiempo actualizados solo por
inflación. Los costos de extracción se basan en los costos presupuestados
preparados por la Gerencia. Para las plantas se consideran los costos de
producción donde el modelo asume que el total de materia prima comprende lo
que pescaron las embarcaciones de la Compañía y que se venden a sus plantas a
precios de mercado.

Sensibilidad en los cambios a los supuestos —

Al 31 de diciembre de 2019, para que se genere un deterioro, los siguientes supuestos
deberían variar de la siguiente forma manteniendo los demás constantes:

La tasa de descuento debería haber sido mayor a 17.60 por ciento para la UGE de
Flota,
11.50 por ciento para la UGE de CHI; y 42.80 por ciento para la UGE de CHD.

La cuota total asignada debería ser de 3,039,000TM para la UGE de Flota y

2,886,000TM para la UGE de CHI. Para la UGE de CHD debería ser una cuota
mínima por cada tipo de producto (jurel, caballa y pota) por un total de 26,900
TM.
El precio mínimo debería ser de US$979 por TM para la harina de pescado y
US$1,216 por TM para el aceite de pescado para la UGE de Flota; US$1,413 por
TM para harina de pescado y US$1,755 por TM para aceite de pescado para la
UGE de CHI. Para la UGE de
CHD, se ha calculado un precio mínimo por cada tipo de producto: jurel y
caballa por US$528 por TM y pota de US$6176 por TM.

Tomando en cuenta las condiciones de mercado, la Gerencia considera que los

supuestos utilizados como base para el análisis son razonables y que las variaciones que

se requerirían en las mismas para generar un

deterioro no se prevé que ocurran. En consecuencia, no es necesario registrar estimaciones por deterioro al 31 de
diciembre de 2019 y de 2018.

12. Préstamos bancarios a corto plazo

(a) A continuación se presenta la composición del rubro:

EEXÁLMAR
2019 2018
 B VW) B VW)

Banco de Crédito del Perú S.A.A. 23,966 35,000

Banco Interamericano de Finanzas S.A. 15,000 3,000

Banco Internacional del Perú S.A.A. — Interbank 14,750 -

Banco Santander del Perú S.A. 14,000 -

BBVA Banco Continental S.A.A. 10,884 15,000
Scotiabank Perú S.A.A. 3211 17,000

81,811 70,000

(b) Los préstamos bancarios corresponden a financiamientos a corto plazo para capital de trabajo, se
encuentran denominados en dólares estadounidenses, generan intereses a tasas anuales de mercado y, en su
mayor parte, están garantizados con warrants, ver nota 9(b).

© E’éf%%?o?(fififl%%o en el gñ%aí%rfg)º ºsrllJ?% e!x?tsatogxsllé

Tr ro'séos %¡Z¡&%ig?%lq estado
de resultados, ver nota 24.

13. Cuentas por pagar comerciales y diversas

(a) A continuación se presenta la composición del rubro:

2019 2018
US$(000) US$(000)

Cuentas por pagar comerciales (b) 37,036 37,757

Pasivos por arrendamiento, nota 3(r) 8,892 -
Anticiposde clientes 3,427 71

Intereses por pagar 3,314 5,700

Participaciones
de los trabajadores 3,156 5,076

Gastos devengados (c) 1,973 4,203

Cuentas por pagar al Ministerio de Producción —
PRODUCE, nota 15(b) 1,616 -
Vacaciones por pagar 1,363 1,434
Tributos 442 1,074

Contribuciones sociales 312 516

Remuneraciones por pagar 257 933
Compensación por tiempo de servicios 245 388

Otros 407 849

EXALMAR
62,440 58,001
 Por vencimiento:
Corriente 54,530 58,001
No corriente 7,910 -

62,440 58,001

(b) Las cuentas por pagar comerciales corresponden a pasivos generados por servicios recibidos de
proveedores locales, para la producción y exportación de sus productos terminados y el mantenimiento de
sus equipos. Dichos pasivos están denominados en dólares estadounidenses y soles, no devengan intereses
y no se han otorgado garantías por los mismos.

(c) Los gastos devengados correspondena los servicios recibidos al cierre de cada año y que, a dicha fecha, su
facturación no fue recibida por la Compañía. Estos gastos están principalmente relacionados con gas
natural, vigilancia, energía eléctrica, certificaciones, gastos de aduanas y seguros.

14. Obligaciones financieras a largo plazo

(a) A continuación se presenta la composición del rubro:

Moneda 2019 2018

US$(000) US$(000)

Bonos corporativos (b) US$ 60,008 167,667

Préstamo sindicado (c)

Cooperatieve Rabobank U.A. US$ 36,027

DNB Bank ASA US$ 27,020
Banco Santander del Perú S.A. Us$ 22,763
Banco de Crédito del Perú S.A.A. US$ 12,446
Banco Internacional
del Perú S.A.A. - Interbank US$ 9,826

108,082

Arrendamientos financieros (e)

BBVA Banco Continental S.A.A. US$ 676
Banco de Crédito del Perú S.A.A. US$ 745
Banco Internacional
del Perú S.A.A. - Interbank US$ 1,292
Banco Santander Perú S.A. US$ 42

5,808 2,755
 173,898 189,422
Por vencimiento:
Corriente 20,020 5,772

No corriente 153,878 183,650

173,898 189,422

(b) Bonos -
En enero de 2013, la Compañía realizó una colocación internacional de Bonos Corporativos bajo el
formato 144A REGS por un valor de US$200,000,000 como principal, por un plazo de 7 años, el cual sería
pagado a su vencimiento y con una tasa deinterés anual fija de 7.375 por ciento. El periodo de pago de
intereses pactado fue de periodicidad semestral, con fecha de vencimiento en el año 2020.

El 31 de agosto de 2016, se realizó la recompra de US$30,000,000, pagando el 76.5 por ciento de su valor
nominal y generando una ganancia neta de US$3,000,000, el cual fue presentado en el estado de resultados

de la Compañía.

El 6 de febrero de 2018, se acordó la extensión del plazo de financiamiento de US$60,900,000 de los

bonos en circulación hasta el año 2025 y conun incremento de latasa de interés anual fija a 8 por ciento.

El 15 de febrero de 2019, se realizó la recompra de los bonos por un importe ascendente a

US$109,078,000, con los fondos obtenidos mediante la adquisición del préstamo sindicado por
US$110,000,000, ver letra (c).

Al31 de diciembre de 2019, el principal de los bonos se presenta neto de los costos directamente
relacionados por US$914,000 (US$2,270,000 al 31 de diciembre de 2018).

Durante el periodo de vigencia del contrato de colocación en el que (i) los Bonos tengan Calificación de
Grado de Inversión de dos agencias de calificación de riesgo reconocidas y (ii) no se haya incurrido en
incumplimiento de pago o Evento de Incumplimiento que no se haya subsanado, la Compañía no estará
sujeta a las siguientes disposiciones (en conjunto los "Covenants Suspendidos") del contrato de
colocación:

- Limitación sobre endeudamientoy acciones descalificadas; limitación sobre pagos restringidos;

- Limitación sobre restricciones de dividendos y otros pagos que afectan a las subsidiarias
restringidas;

- Limitación sobre las transacciones con afiliadas;

- Limitación sobre las ventas de activos;

- Limitación sobre las actividades de negocio;

- Limitación sobre la consolidación, fusión y venta de activos.

 En el caso de que la Compañía tenga una calificación inferior al Grado de Inversión, estará sujeta a una serie

de restricciones incluidas en la sección "Limitación de Endeudamiento". Toda la deuda en la que incurra la

Compañía en esta situación estará sujeta a un índice de Cobertura de la Deuda (Deuda Total / EBITDA) de
los últimos doce meses no superior a 3.5x

Si la Cobertura de Deuda es superior a 3.5x, la Compañía puede incurrir en "Endeudamiento

Permitido" que contiene una cantidad de autorizaciones de deudas entre las cuales se incluyen:
Deuda para cubrir sus necesidades de Capital de Trabajo por el valor superior entre US$70,000,000 o 14.5
por ciento de los activos totales y deuda a través de operaciones de arrendamiento financiero por un valor
mayor entre US$20,000,000 o 4 por ciento del total de activos.

Al 31 de diciembre de 2019 y de 2018, la Compañía no ha incurrido en ningún evento de

incumplimiento y espera cumplir con dichos requisitos en los próximos 12 meses.
(c) Préstamo sindicado -
El 15 de enero de 2019, la Compañía suscribió un contrato de préstamo sindicado por un monto de
US$110,000,000 el cual se destinó principalmente a la recompra de bonos por
US$109,078,000 y al pago del préstamo sindicado anterior por US$19,000,000, vigentes al 31 de
diciembre de 2018. El préstamo fue desembolsado en dos tramos: uno por US$91,000,000 y otro por
US$19,000,000, por un plazo de 5 años a una tasa de interés Libor a 3 meses más un margen aplicable
calculado según lo siguiente:

- Ratio de Deuda financiera / EBITDA >= 3.0 y <3.5; tasa de interés: Libor 3 meses + 4.35%

- Ratio de Deuda financiera / EBITDA >=2.25 y <3.0; tasa de interés: Libor 3 meses +

3.85%
- Ratio de Deuda financiera / EBITDA <2.25; tasa de interés: Libor 3 meses + 3.70%

El préstamo tiene un período de pago trimestral y un plazo de pago de cinco años, con fecha de
vencimiento el 15 de enero de 2024 y está garantizado con plantas y embarcaciones de la Compañía, ver
nota 10(g).

Al31 de diciembre de 2019, el principal del préstamo sindicado se presenta neto de los costos
directamente relacionados por US$1,918,000.

Resguardos financieros -

De acuerdo con las condiciones del préstamo sindicado. la Compañía debe cumplir compromisos
 vinculados con la gestión financiera durante todo el período de vigencia de los contratos de dicha
obligación financiera, los cuales son supervisados por la Gerencia de la Compañía. Dichos compromisos
corresponden a resguardos financieros que son de seguimiento trimestral, semestral y anual, y deben ser
calculados sobre la base de la información financiera de la Compañía.

A continuación se muestran los resultados obtenidos por la Compañía al 31 de diciembre de 2019 en

relación a dichos resguardos:

Resultados
Límites obtenidos en
establecidos el 2019

Ratio de liquidez no menor a: 1.00 0.86

Ratio de endeudamiento no mayor a: 3.50 3.29

Ratio de cobertura de servicio de deuda no menor a: 1.20 1.31

Ratio de apalancamiento financiero no mayor a: 1.50 1.33

Al31 de diciembre de 2019, la Compañía no cumple con el indicador financiero de liquidez requerido en
el préstamo sindicado, por lo que el banco Agente Administrativo (DNB Bank ASA.) quedaría facultado a
exigir, ejecutar y/o demandar el pago inmediato de la suma adeudada, así como ejecutar las garantías
recibidas; sin embargo, a la fecha de este informe, la Compañía cuenta con la dispensa debidamente
aprobada y otorgada por el banco Agente Administrativo, a efectos de que el incumplimiento de los
resguardos financieros no constituya “Incumplimiento” o “Evento de incumplimiento”, según lo
establecido en el contrato de préstamo, por el periodo culminado el 31 de diciembre de 2019 y hasta la
próxima fecha de medición, según corresponda. Al31 de diciembre de 2018, el Agente Administrativo
había renunciado al cumplimiento de los resguardos financieros por parte de la Compañía, debido a que

dicho crédito fue pagado en su integridad en el mes de febrero de 2019.

(d Cobertura de flujos de efectivo -

Al31 de diciembre de 2019, la Compañía mantiene tres contratos de permuta financiera (“swap”) de tasas
de interés designados como cobertura de flujos de efectivo y registrados a su valor razonable los cuales
tienen por objetivo eliminar la exposición al riesgo de tasa de interés variable. Cada uno de los
instrumentos financieros derivados se encuentra asociado a un tercio del préstamo sindicado, el cual
devenga un interés variable equivalente a la tasa Libor a 3 meses. La Compañía paga o recibe
trimestralmente (en cada fecha de pago de interés del préstamo) la diferencia entre la tasa Libor de
mercado aplicable al préstamo en dicho período y la tasa fija pactada en los contratos de cobertura. El flujo
efectivamente recibido o pagado por la Compañía se reconoce como una corrección del costo financiero
del período por el préstamo en cobertura. En el año 2019, la Compañía ha reconocido un ingreso

EXALMAR
financiero por estos instrumentos financieros derivados ascendente aproximadamente a US$53,000 y es
presentado en el rubro “Costos financieros” del estado de resultados, ver nota 24.
 La porción efectiva de las variaciones en el valor razonable de los instrumentos financieros derivados que
califican como cobertura son reconocidas como activos o pasivos, teniendo como contrapartida el estado
de resultados integrales. En el año 2019, se ha reconocido en el rubro “Resultados netos no realizados de
instrumentos financieros derivados de cobertura” de otros resultados integrales un efecto positivo por
cambios en el valor razonable de los instrumentos financieros derivados de cobertura de aproximadamente
US$608,000, el cual se presenta neto del efecto en el impuesto a la renta diferido.

(e) Los pagos futuros mínimos por los arrendamientos financieros y el valor actual de las cuotas mínimas
netas son los siguientes:

2019 2018

Pagos Valor actual Pagos Valor actual

mínimos de los pagos mínimos de los pagos US$(000) US$(000) US$(000) US$(000)

Dentro de unaño 2,628 2,418 1,853 1,853

Después de un año pero no más

de cinco años 3,556 3,390 1,002 902

Total de pagos mínimos 6,184 5,808 2,855 2,755

Menos - Intereses (376) - (100) -

Valor actual de los pagos

mínimos 5,808 5,808 2,755 2,755

(9 Al 31 de diciembre de 2019 y de 2018, la parte no corriente de las obligaciones financieras a largo plazo
tiene los siguientes vencimientos:
2019 2018
Año de vencimlento US$(000) uss(000)

2020 . 113,510
2021 19.521 2,059
2022 18,885 7.050
2023 17T
2024 en adelento 97689 59,011

153,878 183,650

(g) En el año 2019, el gasto por intereses generado por los bonos, el préstamo sindicado y los arrendamientos
financieros ascendió a US$5,847,000, US$7,096,000 y US$195,000, respectivamente (US$12,888,000,
US$1,385,000 y US$164,000 en el año 2018, respectivamente) y es presentado en el rubro "Costos
financieros" del estado de resultados, ver nota 24.

15. Provisiones para contingencias

(a) A continuación se presenta el movimiento y la composición del rubro:

Procesos Procesos
 1aborales administrativos
Total
Us$(000) Us$(000) US$(000
)

Al1 de enero de 2018 396 2,505 2,901

Extornos - (178) (178)
Pagos (340) - (34
0)

Al31 de diciembre de 2018 56 2,327 _2,383

Provisión del año 40 - 40

Pagos - (711) (711)
Reclasificaciones (b) - (1,616) (1,616)

Al 31 de diciembre de 2019 96 - 96

(b) g\?af stn %@:}agqulg F‘i%fi%&efih‘g

SOe ;5—%'1'¡3 31 Tace! oex%ál sgg'fns%lsxltgº?n eoqlaguegt[ás%%r á: Eh‘31
entidad siempre que la Compañía reconozca, expresamente, la infracción y desista del recurso
administrativo interpuesto. Debido a que dichas obligaciones ya no califican contablemente como una
contingencia durante el año 2019, la Compañía reclasificó
US$1,616,000 que mantenía con el Ministerio de Producción - PRODUCE al rubro “Cuentas por pagar
comerciales y diversas” del estado de situación financiera, ver nota 13.

16. Pasivo neto por impuesto a la renta diferido

(a) A continuación se presenta el movimiento y la composición del rubro, según las partidas que lo originaron:
Pesquera

Saldo al 1 Abmo (cargo) Cargo al estado de Saldo al 31

de enero al estado de cambios en el de diciembre
de 2018 resultados patrimonio neto de 2018
USS(000) Us$(000) US$(000) US$(000)

Activo diferido
Desvalorización de inversiones 547 @2) e 525
Deteriorode activos fijos 496 - = 496
Provisión de vacaciones por pagar 48 375 - 423
Etecto por traslación de existencias (226) 39 - (187)
Otros 1,653 (1,080) É 573

2518 (688) E 1,830

Pasivo diferido
Costo y efecto de traslación de intangibles (25.076) (439) - (25515)
Revaluación de terrenos (13.481) = {2.851) (16,332)

Mayor valor por costo atribuido, diferencias en tasas de

depreciación y efecto por traslación de activos fijos (14,839) 813 = (14,026)
Costo de emisión de bon (432) =3 2 (485)
 EA UF N EA [T ED U
cobertura - ñ E E

(53.828) 321 (2.851) (56,358)

Pasivo diferido neto {51.310) Ga7) (2,851) (54,528)

[£ El gasto por impuesto a la renta mostrado en el estado de resultados por los años 2019 y 2018 se compone de la siguiente manera:

2019 2018
USS(000) Us$(000)

Corriente (8.300) (13,172)

Diterido 106 (387

(8.194) (13,539)

A continuación se presenta la conciliación de la tasa efectiva del impuesto a la renta para los años 2019 y 2018:

2019 % 2018 %
USs$(000) US$(000)

Utilidad antes del impuesto a la

esquer

renta 14,544 100.00 42,869 100.00

Impuesto a la renta teórico 54,2903 529. 503 (12, 64%) (29.502

Efecto por traslación 2,825 19.42] 195 0.4:
Impacto tributario de las partidas
permanentes (1,079) (7.42) (1,085) (2.52)

Gasto por impuesto a la renta (8,194) (56.34) (13,539) (31.58)

17. Patrimonio neto

(a) Capital emitido -
Al 31 de diciembre de 2019 y de 2018, el capital emitido está representado por 295,536,144 acciones comunes
de S/1.00 de valor nominal cada una, debidamente autorizadas, suscritas y pagadas; las mismas que pertenecen

tanto a personas jurídicas domiciliadas como no domiciliadas en el Perú.

Al 31 de diciembre de 2019 y de 2018, la estructura de participación accionaria de la Compañía es la siguiente:

2019 2018
Porcentaje Percentajo
 acciones participación acciores participación

() Prima por emisión de

658 6092
acciones - 919 919
s
En Junta Caleta de Oro molding de General de
Accionistas de ,erú 2 ) L]
- e
25,0023
= 6
fecha 4 de
Diversos 4660521 1 62123395 2143
octubre de m oe enc — o 2010 se aprobó el
aumento de capital de la
Compañía mediante la
oferta local e internacional de hasta 57,500,000 acciones de clase
"A" con un valor nominal de S/1 cada una.

La colocación en el mercado local e internacional de 57,500,000 acciones se incorporaron al patrimonio de la

Compañía por un valor de mercado de S/4.75 cada una, lo que representó un incremento en el capital emitido de
US$20,584,000 y el reconocimiento de una prima de capital de US$69,721,000, neto de los costos vinculados a
la emisión por US$7,467,000.

Reserva legal -

De acuerdo con la Ley General de Sociedades, la reserva legal se constituye transfiriendo como mínimo el 10
por ciento de la utilidad distribuible de cada año, después de deducir pérdidas acumuladas, hasta que alcance un
monto equivalente a la quinta parte del capital. En ausencia de utilidades no distribuidas o reservas de libre

m E)¿ALM)¡.B
disposición, la reserva legal puede ser aplicada para compensar pérdidas, pero cuando se obtengan utilidades
debe ser repuesta. La reserva legal puede ser capitalizada, pero igualmente debe ser repuesta.

(d Excedente de revaluacion -
Incluyen la revaluación de los terrenos en montos que han sido determinados por valuaciones técnicas
realizadas por tasadores independientes. El excedente por revaluación, registrado neto de su efecto del impuesto
a la renta diferido se transfiere a las ganancias acumuladas cuando el activo subyacente se retira o se vende.

(e) Distribución de dividendos -

En Junta General de Accionistas del 26 de marzo de 2019, se acordó la distribución de dividendos de
US$20,000,000 (US$0.068 por acción), el cual fue pagado en efectivo en el mes de mayo de 2019.

18. Ventas netas

(a) A continuación se presenta la composición del rubro:

2019 2018
USs$(000) USs$(000)

Harina de pescado 198,180 198,375

Aceite de pescado 37,347 34,279

Pescado fresco y congelado 18,427 5,614

Servicios de almacenamiento de productos congelados 7,026 1,315

Otros 5,105 1,074

 266,085 240,657

(b) Durante el año 2019, se vendieron aproximadamente 138,108 TM y 19,633 TM de harima y aceite de pescado,
respectivamente (124,752 TM y 23,965 TM de harina y aceite de pescado, respectivamente, durante el año
2018).

(c) En el año 2019, del total de las ventas de la Compañía, el 93 por ciento fueron al exterior (89 por

ciento en el año 2018), ver nota 3(d).

19. Costo de ventas

A continuación se presenta la ecuación del costo de ventas:

2019 2018
[ USSc00ay

Salda inicial de productos términados, nota Y 70,268 1178

Codto de progucción:
- Materias primas, ingumos y suminielros ulilizados 77998 126,786
Gastos de fabricación 27667 30,558
Gastos de personal, nata 22b) 21674 31,240
Denreciación, nola 10id) 15,301 13,168

Amestización de activos por derecho de uso, nota 3(ry 291

Salda finál de productos terminados, nola 9 654.133) (70,2B8)

1831 066 134 642

CoALOs incurridas en períodos de ne producción 19,151 15,736

202,237 150,378
— —

20. Costode distribución

A continuación se presenta la composición del rubro:

2019 2018
 Servicios de exporiación 5,881 4,296
Transporte de productos terminadas 1798 2,891
Gestas de personal, nola 22(b) 1,493 1,381
Insperción y andlisis 1336 1471
Seguridad y vigilandia &35 748
Comiiones par venta de arocuctos lerminados 550 504
Estina y emáal aje 435 £78
Denreciación, nota 100d) 450 545
de aclivas npar derégho
Amonizació de uso, noté 27 I77
Aimacenamientode preductas Eermimadas 285 261
Ot res 1627 1495

17292 14,280

Pesquera

21. Gastos administrativos

A continuación se presenta la composición del rubro:

2019 2018
USS(000) UESCODO)

Gastes de personal, nola 22(6) 5.202 5242

Hóndraras profesionales 1,385 m
Depreciacidn, nata 106D 640 626
Servicios prestados por terceros 832 1308
Seguridad y vigilancia 556 512
Amortización de activos por derecha de uso, nota 3N 504 -
Comunicaciónes 314 299
Mantemimienta y regaraciones &8 7i
Gastes de seguros 35 23
Tributos 19 T
Gastes de alquiler » 662
Otras 1,282 B7T

10,597 10,400

22, Gastos de personal

ta) A continuacidn se presentala composición de loz gastos de personal:
 US5(000) US54000)

Participación
de pesca 7,593 11,222
Remuneración de emoleados 6281 6,099
Remuneración de abreros 4,653 4253
Gratificaciónes 3,658 3,791
Participaciinde trabajadores 3126 5.008
Seguridad, previsión social y otros 3,022 2515

Bonilicaciones 1,842 2,099

Compensacién por tiemoo
de servicios 1,807 1,954
Vacaciónes 1522 1,805
Otros 1942 2,701

35,596 41550

En el año 2019, la Compañía contaba con un promediode 1,287 trabajadores {1,232 en el año
2018).

m Pesquera
EXALMARSAA

(hd Los gastos de personal

de los años 20195 y de 2018 han sida distribuldosde la siguiente manerac

2019 218
ME SCO LESIOCO)

Crto20 erogurción, Aula LY 23574 31200

Cantos admiricirabivos,
nota 21 507 5742
Cuito
de diseribución, nota 20 1493 1381
Ce AULITAME o0 pOribode B0 AD proguciión Sr 4087

35598 41,950

Z3. Otfros ingresos y qastos

Acontinuación 18 presentala compasiciónde los ruéros:

2019 28
S S 000 LESICDO)

magretes
Indameización de siguriá a 107
Rivergaón de P etek de ejrociós armeriaios 4 1268
B Gl por venta de COMmbiuatbles y Maioriales 230 S5
Recuparo de cancianes 20minisirat2s . ”n
aros 1558 1087

1005 2324
aa
Mullos de PRODUCE y atros 1633 M
 Cesto nato por retiro de artieos Tigos E 797
Gaatos por imeuesos asumidos 402 a
Qa Za 3280

5438 E77

24. Costos Anancieros

A cominuación5e presentala compasirión
del neen:

2019 a
US50000) LS5 000)

b de présamo sindicado, nota 1acg» 7,096 1,385

Mtarecos
de bonirs, NOba 16q 5.847 12,888
Íntaresos de préxtamos bancarios a corto plazo. nata L2 5164 4097
Mteresós
de pasivos por arrendamintos,nota 310y 458

LA B de a7ro N sieNTOs nancieroE, N3 Egy 195 164

danancia por malrumentos Snancieros derivados, nola 1aidy 153)

1ATIZ 19334

51

Pesquera

29, Transacciónes cón entidades relacionadas

(a) Duranie los años 2019 y 2018, la Compañía ha efectuado las siguientes transacciones con
entidades relaciónadas:

2019 2018
U=SD0D) Us$ipon)

Prestamos otorgacos 437 807

Refacturaciónde serviciosde red y obros 268 12
Gasto par aquiler
de olicinas y otros = amn

b) — Comocomecuenciade éslasy cfras iransacciones menares, al 31 de diciembre de 2019 y de

2018, la Compañía mentenía las siguientes saídos con entidades retacionadas:

2019 2018

'Cuantas Cuentas Cuemas Cuemas

par cobrar por pagar porcobrar por pagar
USH(0a0) VES(DO) UE51000) UsSiaooy

Comerciadradora Global 5 A 2,248 = 2,085 =

Campañía Hotreera El Sauzal S.A. T20 z T8 z

Campleja Agraindustria Bota A

5 6O7 17 585 17
Corperación del Mar 5.4. “D7 131 5

Carperación ELaimar S.A. 227 - 195 -

Caleia de Dro Holding
del Ferú 5.4 C
C.M.Y, Servicios Ejecutivos S.A. sE 1z 32 B
Caleta de Oro Holding 5.A.C. 6 - .
 Ienohilaria Seville 5 A 40 - 40 -

Torres del Rie S.A.C 5 E ú ,

5 Holding Mangement Lid. 4 = la E

4,555 Ea 3,787 27

Por vencimiento:
Carriente 4555 2 3,787 27
No corrients = = - =

4555 37 3,787 27

) Las transacciones reafizadas

con entidades redacionadas1e han efectuado bajo condiciones
normales de mercado, Los impuestos que estas transacciones generaron, así coma las bases de
vAlculo parala delerminación de éstos, sonlos usuales en laindustria
y se liquidan de acuérdo a
ñormas tribularias vigentes. Estos saldos no generan interezes, ni cuentan con garántía alguna.

) Los gastos por particinaciones, remuneraciones, y atros conceptos atorgados a los Mmiembros del
Directorio y la Gerencia ciave de la Compañía por ls años 2019 y 2018 ascendió a
USS2,728,000 y USS2.235,000, ressectivamente, y 38 encuéntran incluidos en él rubro “Gastos
aoministrativas” del estado
de resultados,

Pesquera
m EXALMAR

26. Situsclén tributaria

(a) La Compañía está sujeta al régimen tributario peruano. La tasa del impuesto a la rentaal 31 de
diclembre de 2019 y de 2016 es de 29.50 por clento sobre la utilidad gravable, uego de deducir
la participación de las trabajadores que se calcula con una tasa de 10 por ciento sobre la utilidad
Imponible,

Las personas jurídicas no domicilladas en el Perú y las personas naturales están sujetas a la
retención de un Impuesto adicional sobre los dividendos recibidos. Al respecto, en atención al
citado Decreto Legistativo N21261, el impuesto adicional a los dividendos por las utilidades
generadas serd de 5 por ciento.

b La Autoridad Tributaria tlene la facultad de fiscalizar y, de ser apticable. corregir el Impuesto ala
renta determinado por la Compañía durante los cuatro años posteriores al año de la presentación
de la declaración jurada de Impuestos.

Los periodos ablertos a fiscalización por concepto de Impuesto a la renta comprenden los años
2016 al 2019 y por el impuesto general a las ventas comprenden los años 2015 al 2019,

«) Debido a las posibles interpretaciones que la Autoridad Tributaria puede dar a las mormas legales
wigentes, no es pasible determinar si producto de las revisiones que se realicen resultarán o no
paslvos adicionales para la Compañía, por lo que cualquier mayor Impuesto, intereses moratorios
y sanciones que pudieran resultar de eventuales revisiones fiscales serían aplicados a los
resultados del año en que éstos se determinen. Sin embargo, en opinión de la Gerencia y de sus
asesores legales, cualquier eventual liquidación adicional de impuestos no sería significativa para
los estados financieros de la Compafiiaal 31 de diciembre de 2019 y de 2018,
 Para propdsito de la determinación del impuesto a la renta e impuesto General alas Yentas, los
precias de transterencia
de las transacciones con sus entidades relacionadas y con empresas
residentes en territarios o palses de baja o nula imposición, deben estar sustentados con
documentación e Información sobre los métodos de valoración utilizados y los criterios
considerados para su determinación. Con base en el análisisde las operaciones de la Compañía,
la Gerencia
y sus asesores legales opinan que, como consecuencia de la aplicación de estas
normas, no surgirán contingencias
de Importancia para la Compañía al 31 de diciembre de 2019
y de 2018.

d En el año 2018, la Autoridad Tributaria fiscalizó el impuesto aía renta del año 2015, sin
observaciones significativas. Al 31 de diciembre de 2018, la Cerencia estimá que no surgirán
paslvos de importancia como resultado de esta revisión.

te) La Compañía cuenta con el beneficio a los exportadores porel impuesto General a las Ventas
relacionado
con sus exportaciones. En este sentido, el saldo a favor materia de este beneficio
gua resulta de las pagos del referido Impuesto en las operaciones de compra de la Compañía,
puede ser compensado contra el Impuesta resultante de sus ventas en el país, Impuesto ala
renta u otros tributaso solicitar su devolución mediante chegues no negociables,

Pesquera

SAA

Los saldos de Impuesto Generaf a las Ventas por recuperar al 31 de diciembre de 2019 y de
2018 asrienden aproximadamente a US$6,357,000 y US$11,014,000, respectivamante, y se
presentan como parte del rubro "Crédito fiscal por IGV” del estado de situación financiera.

Durante el año 2019, la Compañía ha recuperado aproximadamente U5$21,129,000 por este

concepto (U5$18.547,000 duranteel año 2018); las cuales fueron registrados con cargo al
rubro “Etectivo
y equivalentes de efectivo” y abonaal rubro "Crédito fiscal por GV del estado
de situación financiera.

La Compañía paga derechos arancelarios en sus importaciones, por lo que está habilitada a
solicitar la recuperación del drawback
en relación con las exportaciones de conservas y
congelado que reallzan, Los recuperos relacionados con esta operación som registrados como
Ingresos
del periodoen el cual se realiza en el rubro “Ótros ingresos* en el estado de resultados
de la Compañía.

27. Utiidad básica y dilulda por acción

ta) Básica -
Lautibidad básica par acción se calcula dividiendo el resultado neto atribulble alos acclanistas de
la Compañía entre el promedio ponderado del número de acciones comunes en circulación y por
emitir durante & año:

2019 2018
 rry
- a I Ta PN

miles de USS) 6350 29,33

Pramedio ponderado de SCCiones comunes en circulación
(miles) 295538 295536

Wilitad básica por acción (Us$) 0071 0.0

(b} — Diluida-
La utilidad diluita por arción equivale ala perdida básica por acrión. En los años 2019 y 2018,
na 5e ha calculado utifidad dilulda par acción común porque no existen acciones potenciales
difuyentes; esto es, Instrumentos financleros y otros contratos que dan derecho a obtener
acciones comunes.

28. Compromisos y contimgencias

a Garantías otorgadas -
Al 31 de diciembrede 2019, la Compañía posee cartas flanzas a favor de terceros emitidas por
entidades bancarlas de primer nivel por aproximadamente 5/2, 717,000 y US$730,000
(5/1,234,000 y US$826,000 al 31 de diciembre de 2018), las cuates garantizan principaimente
las obligaciones comerciales y financieras.

m Pesquera

EXALMAR

(b) Conlingencia par demandas legales -

En él curso normal de sut aperációnes, la Compañía ha sido abjeto de divertas amotaciónes de
indele regulatorio, legal (laboral y administrativa) y tribuiaria, las cuales se regístrany divulgande
acuerdo conlas Mermas internacionales de Información Firanciera.

Al 31 de disembre de 2019
y de 2018, la Compañíaha regtrado las provesiónes necesarias
regueridas
pós las NIIF. Asimismo, las comingencias pesibles asciénden apróximadamente a
US$3,678,000 al 31 de diciembre de 2019 caproximadamente USS2 532,000 al 31 de diciembre
de 2018

'Objetivos y políticas de gestiónde riesgos financieros

Por lanaturajeza de sus actividades, la Compañía está expuesta a riexgos de mercado, crédito, fquidez
y yestiónde camital, los cuales sen manejades paria Alta Gerencia a través de un procesode
identificación, médición y manitares continuo, consupeción alos imites de riespa y olros contrales.
Este procesa de manejo de riesgo s erítico para la rerlabilidad continua de la Compañía y cada persana
dentro de la Compañía es responsabíe por las exposiciones de riesgo relacionadas con gus
responsabilidades. El proceso indepenciente de conirolde riesgos no incluye riesgos de negacio como
cambiosen el media ambiente, Eecncóngyia e indusiria, ks cuales son monitoreados a través del proceso
de elanificación estratégicade la Compañía.

Riesgo de crédito -
El riesyo de crédito esel riezga de que una contraparte no cumpla con sus obligaciones estipuladas en
 . g — )E 2 N E .
tiene riesgo crediticio significalivo eobre las cuentas par cobrar comerciales a terceros, cuentas por
cabrar alés armadores pesqueros y a entidades relaciónadas parque na se han oreséntado problemas
sigmificalivos de incobrabilidad. Respecto a las olras cuéndas por ecbrar mor las habditaciones de
Aarmadores pesqueros, la Gerencia evakia su situación caso por caso y de considerarlo necesario obtiene
garaniias sobre embarcaciones, propiedades y otros activos a fin de garantizar las cuentas per cobrar.

La Compañía coleza sus escedentes de liquider en instituciónes Mnancierasde prestiga, establere

políticasde esédila conservadoras y evalúa constantemente las condiciones existentes en el mercado en
€| Qué opera. En consecuencia, la Gerencia no esperá qué la Comcañía incurra en perdidas materiales
significalivas debido al desempeña de sus contranartes.

Rieego de mercado =
El rigigó de mercado él el riéiga de cufrir pérdidas en poticones de balance dermvada:de móvimientos
en las precica de mercado. Estos preciós comprenden bres tipas de riesga: d) tipa de cambia, (i) Lasas
de mberés y diii) precios y atros. Las instrumentas fnancieras de la Compañía están aectados por
riesgos de Ligo de cambio y de Lasas de interés.

Los anáfisis de sercibilidad incividos en las siguientes secciones se retacionan con la situación Financiera
de la Compañía al 31 de disembre de 2019 y de 2018,

Pesquera

m EXALMAR

Los anáfizisde wensibilidad incluides en las siguientes secciones e redacionan con la situación financiera
dela Compañía al 31 de sciembre de 2019 y de 2018. Estas análisisde sensibilidad
se orepararon
sobre el supuestode queel montode la deuda meia, la proparción
de interés o al flotante y la deuda,
permanecen constantesal 31 de diciembre de 2019 y de 2018.

[1)] Riesga de lipa de cambio +

El ritsgó de tipo de cambiós el resgo que el valed razonalie a l0s Nlujes fturas
de efectivo de
un instrumenta financiero Nuctben debidó 4 cambras enlas tipas de cambió de monedas
destinacas a la moneda funcional,

La exposicdn de la Compáñía al riesyo de Lipos

de cambio 3é relacióna principalmente
con las
actividades aper ativas de la Compañía (cuanda las ingresos o yastos36 denoránanen uña
maneda diferente de la meneda funcional)

El siguiente cuadró muestra el análisis de sensibibdad de las soled (la única maneda distinta a la
funcioneal en quela Compañía tiene una exposición significativa al 21 de diciembre de 2019 y de
20187, ef Sus activosy pasivos menetários y Sus Nujes de caja estamados. El añálisis determina el
efecto de una variación resonablemente posile del tipo de cambio del sol, considerando las olras
variaMes constantes en el estado de resullados antes del impuesto a larenta. Un monta negalivo
mMuéstra
una reducción polencial neta én él estadóde resullados, miéntras qué un manto pasitive
felléja un incremento potencial Aeto.

Cambioen las Efecto

en recultados
 Andezic de sercibildad TI5 e CAMDIO AT del mpuesto
3 la renta

* 2015 2018
USSCDDO) UES(0DO:

Devaluación -
Soks 5 44 625
Soles 10 (SES 1245

Revaluación -
Sakes = zd4 LEZ5)
Soks 10 SES (1,245)

Pesquera
EXALMAR
SAA

i) Rlesgo de tasa de interés -

El riesgo de tasa de interés es el riesgo de que el valor razonable o flujos de caja futuros de un
Instrumento financiero fluctúen por camblos en las tasas de Interés del mercado, La Compañía
está expuestaal riesgode camblos en las tasas de Interés del mercacdo relacionados
principalmente a las obligaciones financieras concertadas a tasas variables.

La Compañía administra su riesgode tasa de interés basados sobre la experiencia de la Gerencia,

balanceando las tacas de Intereses activas y pasivas. Asimismo, cuandoes necesario, la
Compañía efectúa contratos de swaps de tasa de interés para intercamblar tasas de Interés
varlables por tasas fijas. Dichos contratos de swapde tasa de Interés son designados como
coberturas de las deudas relacionadas.

A continuación se presenta información acerca de los Instrumentos financieros con tasas de

Interés fija y varlable:

2019
Tasa variable Tasafija Sin interés Tatal
USS(000) LSS 000 US5(000) US $000

Activos Tinancieros
Efectivo y equivelentes de

efective » L 2,017 3017

 Cuentas par cobrar comerciales y
divercas, neto . . 57.273 57273
Cuentas por cobras & entidades
relacionadas . . 4,585 4,595

Pativos financieros
Préstamaos bancarics a corto plara . BiBii .

Cuentas por pagar comerciales y

divértas (*) . . 53,106
Cuentas por pagar 8 entidades
relacionadas = . 32

Obligaciones financieras a largo

plazo 108,082 65816 173,858

2018

Total
USS00ay

Activos Ninancienos

Eleciiva y equivalentes de

efeciivo . - 33,056
Cuentas por cobrar comerciales y

diversas, neto = = 47,5652

Cuentas por cobrar a enbidades
relacionadas = z 3787

Fasivos financleras

Préstamos barcarios
a corto plazo = 7,000 =
Cuantas por pagar comarciales y
diversas (") = - 55,927
Cuentas
por pagar a entidados

relacionadas S = z7
Ol gacionas "nascieras a largo
plazo 6209 182513 - 189,422

™ Ha ircluye los tributos por pagar, ver nota 13.

Al 31 de diciembre de 2019 y de 2018, la única deuda con Easa de interés variable corresponde
al préxtamo sindicado vigente a cada fecha, celebrado con bancos locales y del exteriosr. Al 31 de
 diciembre de 2019, la dewda del préstamo sindicado está cubiérta parias Swaps de Laca de
iMerés suscritos por la Compañía en el año 2019, ver nota 14(d).

Por lo indicado en el párrafo anterior, al 11 de diciembrede 2019, la Compañía no está expuesta

a un riesgo sigráficativo par La variación de las tasas de interéz. Al 31 de diciembre de 2018, la
Compañía no poseía intirumentos financieros que cubran el riesgo de 153 de interés.

Sip Riesgas de precics -

La Cempañíano el 4 expuesta a un riezyo de precios debido a qué no tiene ninguñ intirumento
financiers que pueds Muctuar coma consecuenciade varíaciones enel precio de mercado.

Administración de capital =
Los abjelivos de la Compañía al administrar el capital son salvaguardar la capacidad de la Compañía de
Continuar Coma éMpresaen márcha
can el prapdsito
de generar retornos
a sus accionistas, beneficios a
otros grupas
de interás y mantener una estruciura de capital úptima Para mantener o ajustar la
estruciura de capital, la Compañía puedé ajustar el monto de dividendos pagados & los acciónastas,
devolves capial a las accionistas, emilir nueras arciónés o vender Activos paradeducir la deuda.

LaGerenciade Finanzas considera qué el costa

de capilal y él iéigo ssociado con cada clase de capital
3ó adecuados al 11 de diciembrede 2019 y de 2018

Pesquera

Riesgo de Ilguidez -
La liguidez se controla a través del calcede los vencimientes de sus activos y pasivos, de la obtención de
líneas de crédito y/a manteniendo los excedentes
de liquidez como Inverslones, lo cual le permite ala
Compañía desarrollar sus actividades normaimente.

La administración del riesgo de liquidez implica mantener suficiente efectivo y disponibitidadde

financiamiento, a través de una adecuada cantidad de fuentes de crédito y la capacidad de liquitar
transacciones principalmente de endeudamiento. Al respecto, la Gerencia de la Compañía orienta sus
esfuerzas a mantener fuentes de financiamiento a través de la disponibitidas de lineas de crédito;: sin
embargo, dichas líneas pueden ser canceladas porel banco uniateralmente. De acuerdo con
infarmacidn de los bancos, la Gerencia ha estimado que, al 31 de diciembre de 2019 y de 2018, las
lÍneas de crédito no utilizadas ascienden a US5193,000,000.

Al 31 de diciembre de 2019, la Compañía presenta un capital de trabajo negatlvo de US$21,614,000.

Sin embargo, en opinión de la Gerencia, esta situación no representa un riesgo en sus operaciones
debido a que posee mecanismos de negociación con acreedores y, de ser necesario, con las entidades
financieras
con las que trabaja.

El siguiente cuadro muestra el vencimiento de las obligaciones contraídas por la Compañía a la fecha del
estado de situación financiera y los importes a desembolsar a su vencimiento, en base alos pagos no
descontados que se realizarán:
 Al 11 de diciembie
de 2019
Enlre1y2 — Entre2y3 —EMre3yó
1350 AñO Años aa Tatal
WS £000) USSI000) ussinoa) USS(0DOS USS000)

Prestamos bancarios a corto

plazo 81811 E z s Biaii
'Cuentas par pagar comerciales
y diversas (*) 54,068 1640 1,285 4,385 61,998
Cuentas per pagar a & N
EnMidades relaciónadas 32 . 32
Obiigaciones inaneieras a
largo plaze:
Amartizarión del eapital 20,020 19,827 18,885 115,466 173,898
Fluja par paga de imereses 11,108 9,998 8906 15,504 45516

167,059 31,165 29,076 135,955 361,255

m EXALMAR
p‘:sr"“f'a
SAA

30. Instrumentos Hinancieros por categoría

a) Categoría de Instrumentos financieras -
Los activos y pasivos financieros de la Compañía se componan de:

2019 2018
us$:000) Us$0a0)

Activos financieras -
A1 tostn amortizado:
Efectiva y equivalentes
de efectivo 3017 33,096
Cuentas par cobrar comerciales y diversas, nelo 57,273 47,562
Cuentas por cobrar a entidades relacionadas 4,595 3787

&4 BES B4 445

Pasivas financieros -
Altesto amortizado;
Préstamos bancarmos a cono plaza 81811 70,000
Cuentas por pagar comerciales y dirersas (*) 61,998 56,927
Cuentas por pagar a entidades relaciónadas 32 27
Obigaciónes rimancieras a largo plazo 173,858 189 422

317,739 316374

[ Mo incluye los tribules por pagar, ver nola 13.

by Calidad credíticia de activos financieros -

 La calidad crediticia de bos activos financieros que no están vencidos ni deterlorados puede ser
evaluada sobre los Índices de riesgo externos (en caso esté disponible) o la información histórica
que refleja los indices de cumplimienta.

La calidad crediticia de activos financieros es como sigue:

2019 2018
USS000) USS000)

Efectivo y equivalentes al efectiva:

Bancgde Crédila
del Perú =.A.A. (A+) 1410 545
Banca BEVA Perú (A+) 512 186
Barco Scoliabark Perd S.AA. (A+) 402 18
Banco Internacional ded Pero S.AA. - Interbank (A) 185 142
Banca Santander del Perd S.A. CA+) 145 22,007
Banca Pichincha S.A. (A+) i4 10,014
Olrog 349 184

3,017 33,096

m Pesquera

EXALMAR

Las indices en la tabla "A y AAA" representan les Índices crediticios de alta calidad. Para los
bancos ubicados en Perú, las callficaciones se derivaron de las agencias calificadoras de riesga
autorizadas por el regulador bancario "Superintendencia de Banca, Seguros y AFP" (SBS)

La calldad crediticia de los clientes se evalúa en des categorías (clasificación internay:

Á: Clientes existentes / partes relacionadas (con más de é meses de relación comercial) sin
historial de incumpiimiento previo; y
B: Clientes existentes / partes relacionadas (con más de & meses de relación comercial)
con
previo historial de Incumplimiento.

2019 2018
USS000) USS00a)

Cuentas por cobrar comerciales, nota B

Contrapartes sin Calificacsin de riesgo exlernd
A 7,951 9,837
B 242 B5

8,193 9.922

Cueñtas por cobrar comerciales a entidades

relacionadas, nota ZS(b)
8 4505 1787

4595 1,787
 Cuentas por cobrar diversas, nota 8 (*)

A 34,022 26,548

34,022 25,548

() Solacorrespondea las cuentaspos cobrar dejos armadores pesqueros.

31 Yalor razonable de los instrumentos financieros

La Compañía lleva a valor razonable sólo los instrumentos financieres derivados, según se explica en la
nota 14{d); por lo que se consideran en el Nivel 2 de la jeranquía de valor razonable.

Los otros Instrumentos financieras se llevan al costo amortizado y su valor razonable estimado para
divulgario en esta nota, asi como el nivel en la ferarquía de valor razonable se describe a continuación:

Los terrenos son medidasal valor revaluado resultante de las valuaciones técnicas efectuadas por
tasadores Independientes, que se basan en valores vigentes en el mercado a la fecha de los estados
financieros (Nivel 2). Para las valuaciones técnicas, los tasadores independientes usaron el precio por
metro cuadrado; los precios se obtuvleron de las tierras observadas en ublcaclones similares para medir
el valor razonabl le de la tierra.

Pesquera
EXALMARSAA
KWivel 1-
* El efectivo y equivalentes de efectivo no representa un riesgo de crédito ni de tasa de Interés.
significativo; por lo tanto, sus valores en libros se aproximan a su valor razonable.

- Las cuentas por cobrar comerciales, diversas y a entidades relacionadas debido a que se
encuentran netas de su esilmación por incobrabitidad y, principalmente, tienen vencimientos
menores a tres meses; por lo tanto, la Gerencia ha considerado que su valor rezonable no es
significativamente diferente a su valor en libros.

* Las cuentas por pagar comerciales, diversas y a entidades relacionadas tienen vencimientos
corrientes, la Gerencia estima que sus valores en Úbros se aproximan a su valor razonable.

Nivel 2 -
» Para los otros pasivos financierosse ha determinado sus valores rezonables comparando las
tasas de Interés del mercado en el momento de su reconocimiento inicial con las tasas de
mercado artuales relacionadas con instrumentos financieros similares. Á continuación se
presenta una comparación entre los valores en libros y los valores razonables de estos
Instrumentos financieros:

2019 2018
Walor en Valor Valor en Valor
Mibros Fazonable Tt i razonable
USS(00D) USSHOD0 USS(00a) USS(000)

Banas #0,008. 62,500 167,867 171206

Préslamos bancariós a Largo plazo 108,082 105,745 19,000 23,108
 Asrendamiemtos Financieres 5,808 5878 2,755 2727
173,898 174,523 189,422 199,041

m EXALMAR
ESTADO RUC
PESQUERA EXALMAR S.A.A.

RUC: 20380336384 - PESQUERA EXALMAR S.A.A.

Dirección Comercial / AV. VICTOR ANDRES BELAUNDE RES. CENTRO

Domicilio Fiscal: EMPRESARIAL UMA YUQ 214 DPTO. 201 SAN ISIDRO -
LIMA - LIMA
Estado: ACTIVO
Código Postal: 150131
Tipo Contribuyente:
Candición: HABIDO

Actividad(es) Económica(s): Principal - CIU

Actividad de Comercio Exterior: SIN ACTIVIDAD
Comprobantes de Pago c/aut. de impresión (F. | FACTURA, BOLETA DE VENTA, GUIA
806 u 816): DE REMISION - REMITENTE
Sistema de Emisión Electrónica: -
Afiliado al PLE desde: -
| Padrones:+ NINGUNO
 — — M e S .

m EXALMAR

CODIFICACIÓH AI?]R]&(OIS (ENHÚES DE TRABAJO

CODIFICACIÓ CUENTAS A ANALIZAR

N

A Caja y bancos
B Otras cuentas por cobrar

C Existencias
D Inmueble, Maquinaria y Equipo

PROGRAMA DE AUDITORIA

EMPRESA : PESQUERA EXALMAR S.A.A.

PERIODO DE
EXAMEN :2019

COMPONENTE : CAJA Y BANCOS

PROGRAMA DE AUDITORÍA: CAJA

Objetivo: Verificar del saldo en caja reflejado en el Balance General; así como la consistenci
 transacciones efectuadas y El registro En El 110ro de bancos.

Fecha
Procedimiento Ref. Hecha por
P/T Inicio Termino

Aplicacion de control interno al rubro de

1 | Cajaa fin de evaluar el grado de solidez y A-1 MTCH 02/02/2020 15/02/2020
la Eficiencia administrativa.

Preparar cédula que muestre los saldos en

Caja y fondos fijos a la fecha del examen. A Tec 02/02/2020 15/02/2020

Verificar si los fondos son auténticos y si-

N .. A-1 JCC 02/02/2020 15/02/2020
No existen omisiones.

Obtener de la parte de la Gerencia o

Dirección- La relación de los funcionarios
4 | que bajo responsabilidad están facultados a A-1 JCC 02/02/2020 15/02/2020
autorizar desembolsos de caja y fondos
fijos.

5 | Revise las cobranzas y los ingresos con los A-1 JCC 02/02/2020 15/02/2020

m EXALMAR
asientos en libro de caja y bancos
registrados en los de contabilidad y
registros auxiliares.
Verificar que los comprobantes de gastos
6 | de Caja chica sean anulados con sello de A-1 JCC 02/02/2020 15/02/2020
pagado.

Investigue los montos de los fondos sujetos

7 | arestricción y verifique el fondo de
identificación. A-1 JCC 02/02/2020 15/02/2020

Realizar arqueos de todas las partidas en

efectivo. A-1 JCC 02/02/2020 15/02/2020

Obtener comentarios de cualquier

diferencia o situación anormal A-1 JCC 02/02/2020 15/02/2020

Verificar la disponibilidad tanto en moneda
1 | nacional como moneda extranjera, las
mismas que deben estar al tipo de cambio
al cierre del período. A-1 JCC 02/02/2020 15/02/2020

1 | Investigar si se presentan sobregiros

1 | bancarios. A-1 CC 02/02/2020 15/02/2020

PROGRAMA DE AUDITORÍA: BANCOS

 g%ñvo' Verit}car,la consistencia de los saldgs de las cuentas corrientes reflejadas en libros Bancos y el
alance General,al, asi como las transacciones efectuadas.

s_ Ref. Fecha
Procedimiento P/T Hecha por
Inicio Termino

Aplicación de control interno al área de

1 Bancos con el fin de evaluar el grado de A2 MTCH 03/02/2020 16/02/2020
solidez y eficiencia.

Seleccionar un mes o meses que se

someterá a prueba y preparar una cedula
que contenga una relación detallada de

2 todas las cuentas bancarias A2 CCL 03/02/2020 16/02/2020

Obtener el listado de los funcionarios
autorizados para firmar cheques, cartas
3 ordenes, etc. A2 KVM 03/02/2020 16/02/2020

m EXALMAR
Verificar si los ingresos, transferencias de
fondos y pagos en el último ejercicio,
4 corresponden en el período correcto. A-2 KVM 03/02/2020 16/02/2020

Obtener evidencia suficiente de los

depósitos registrados en libros, que no
figuran en los estados bancarios y
depósitos registrados en los estados
5 bancarios que no figuren en libros. A-2 CCL 03/02/2020 16/02/2020

Revise las cobranzas que no han sido

depositadas al día siguiente útil de su
6 recepción. A2 CCL 03/02/2020 16/02/2020

Examine los estados de cuentas de los

7 bancos y los cambios en el afio auditado. A-2 CCL 03/02/2020 16/02/2020

Revise las conciliaciones al comienzo del
periodo elegido, controlar las sumas
verificando los saldos con los libros de
caja o mayor y estados bancarios y
cerciorarse de que toda la partida
conciliatoria haya sido debidamente
8 regularizada durante el período elegido. A-2 CCL 03/02/2020 16/02/2020

Investigue la presentacion y el motivo de

los sobregiros y avances en cuenta
corriente, valorar su razonabilidad a las
a Manacidadas Aa la antidaA A A RKUM 0N2/07 /7090 16100 /97000
 III E AA A — ha a

Verifique que las notas a los EE.FF.,

Auditados contengan la información
10 | mínima requerida. A2 MTCH 03/02/2020 16/02/2020

Verifique y concilie las inversiones

financieras
bonos de inversión, depósitos
11 | aplazo fijo y otros. A2 CCL 03/02/2020 16/02/2020

m EXALMAR
PROGRAMA DE AUDITORIA: CUENTAS POR COBRAR

EMPRESA : PESQUERA EXALMAR S.A A. B

PERIODO DE
EXAMEN :2019

COMPONENTE : CUENTAS POR COBRAR

Objetivo: Verificar que los sistemas de control de inventarios y costo de vetas que sean los adecuados y
se estén utilizando de acuerdo a lo establecido para el logro de los objetivos.

Ref. Fecha
Procedimiento P/T Hecha por
/ Inicio Termino

í a e concoimnio del Ce
interno sobre las cuentas por cobrar.
MTCH — | 03/02/2020 — | 16/02/2020
Evaluar el riesgo de control y diseñar
2 pruebas de controles adicionales para las
cuentas por cobrar. B JCC 03/02/2020 — | 16/02/2020

3 Obtener un resumen de las cuentas por

cobrar, por tipos y clases B MTCH 03/02/2020 16/02/2020

4 Separar las diferentes cuentas en

subcuentas. B CC 03/02/2020 | 16/02/2020
 5 Ol¡)tener 3nlálí%ís de los documentos por B JCC 03/02/2020 | 16/02/2020
cobrar y del interés respectivo.

6 N . .
Revisar si se han hecho las provisiones B JCC 03/02/2020 | 16/02/2020
para estas cuentas

Realizar procedimientos analíticos para

7 las cuentas por cobrar, documentos por B JCC 03/02/2020 | 16/02/2020
cobrar e ingresos por intereses.

Determinar si las otras cuentas por cobrar

8 han sido transferidas. B CC 03/02/2020 16/02/2020

Evaluar la presentación y la revelación en

9 lc%sºggrtados financieros de las cuentas por B JCC 03/02/2020 | 16/02/2020

10 Confirmar las cuentas por cobrar con los B JCC 03/02/2020 | 16/02/2020
deudores.

m EXALMAR

PROGRAMA DE AUDITORÍA: EXISTENCIAS

EMPRESA : PESQUERA EXALMAR S.A.A.

PERIODO DE
EXAMEN :2019

COMPONENTE : EXISTENCIAS

Objetivo: Estudiary evaluar el efecto que los procedimientos de control contable interno producen en el
alcance del trabajo para las existencias.

Fecha
Procedimiento Ref. Hecha por
P/T Inicio Termino

1 . . Cc YPP 03/02/2020 16/02/2020

Estar presente en la toma de inventarios

, Cotejar las pruebas físicas hechas en la 16/02/2020

observación de toma de inventarios con los lo YPP 03/02/2020
listados de inventario.

Realizar las pruebas de verificación del

 &rll)lhecsanc% ¿E%rr?ñ%%gya que confirme su Cc YPP 03/02/2020 16/02/2020

Revisar el corte de ingresos y salidas de

existencias. Cc YPP 03/02/2020 16/02/2020

Revisar el corte de ingresos y salidas de

existencias. Cc YPP 03/02/2020 16/02/2020

Verificar que productos son considerados

como faltantes. Cc YPP 03/02/2020 16/02/2020

Dar breve conclusión sobre el resultado del

trabajo hecho en la cédula sumaria. Cc YPP 03/02/2020 16/02/2020

PROGRAMA DE AUDITORÍA: INMUEBLE MAQUINARIA Y EQUIPOS

EMPRESA : PESQUERA EXALMAR S.A.A.

m Ex;xum_g
PERIODO DE
EXAMEN :2019

COMPONENTE : INMUEBLES, MAQUINARIA Y EQUIPOS

Objetivo: Comprobar la existencia física de los activos, verificando que se encuentre en uso.

Ref. Fecha
Procedimiento Hecha por
P/T Inicio Termino

Obtener y verificar la exactitud matemática

de las hojas de trabajo resumen, tanto del
activo como de su depreciación y reconciliar CC 04/02/2020 17/02/2020

lossTldgefe balance, libro mayor, auxiliar,

Determinar la consistencia en la aplicación

de las tasas de depreciación con el año
anterior. CC 04/02/2020 17/02/2020

Verificar sobre una base selectiva las

adiciones a los activos fijos en cuanto a su
razonabilidad, examinando los documentos
sustentatorios que se encuentren a nombre de KVM 04/02/2020 17/02/2020
la Entidad, e inspeccionarlos fisicamente.
Evaluar la idoneidad de los proveedores y
 revisar las tarjetas de propiedad de las
4 | unidades de transporte así como documentos
que acreditan el traspaso de dominio a D CCL 04/02/2020 17/02/2020
nombre de la Entidad.

Realizar sobre una base selectiva una

5 inspección física de activos fijos y cotejar su
inclusión en el detalle de los activos fijos que D MTCH | 04/02/2020 17/02/2020
sustentan el saldo de la cuenta.

Hacer una prueba global del cargo de

depreciacion del semestre aplicando a los
6 saldos el cierre de los periodos las tasas
vigentes y teniendo en consideracion las D YPP 04/02/2020 17/02/2020

edisienca lae rBhsshliade cruzar con las

7 | Redactar la conclusión sobre el rubro
examinado. D KVM 04/02/2020 17/02/2020

m EXALMAR
8 Sorpeter los papeles de trabajo a control de D MTCH 04/02/2020 17/02/2020
calidad

CUESTIONARIO DE CONTROL INTERNO

EMPRESA EXAMINADA: PESQUERA EXALMAR S.A.A.

PERIODO: 01/01/2019 al 31/12/2019

CUENTA: Caja y Bancos

RESPUESTA PUNTAJE
o
u FREGUNTAS SI_|_NO_|oBTENID] OPTIMO
¿Existe un control adecuado sobre las entradas de efectivo
1 |mediante facturas y boletas pre-numeradas y relaciones de X 4 4
cobranza?
2 |éLas cobranzas diarias son depositadas al banco? X 3 4
3 ¿La empresa empresa cuenta con caja chica para gastos 3 4
menudos? u
4 oportunamente de los desembolsos, con comprobantes , 4 4
debidamente autorizados?
5 ¿Los cheques anulados son apropiadamente cancelados y 3 4
archivados? X
6 ¿El custodio lleva un libro auxiliar de contabilidad para el 3 4
control del fondo fijo? a
 LA C CUNLIVO @ SCLUCICIO HUIICIRA UT o UICYUCS: A

8 ¿Se utilizan comprobantes pre-numerados? X 4

9 ¿Se hacen los pagos solamente basándose en comprobantes , 3 4
aprobados y con la documentación sustentatoria respectiva?
10 ¿El pago de las facturas es aprobado por algún funcionario , 4 4
responsable?
TOTAL 10 0 34 40

m EXALMAR
| N

IDENTIFICACIÓN DE NIVEL DE CONFIANZA Y RIESGO DE CONTROL

E MPLEADO QUE PROPORCIONO LA INFORMACIÓN — AUDITOR QUE RECOPILO LA INFORMACION PAPELDE TRABAJO
Nombre del empleado Nombre del Auditor ASISTENTE
Hecho Por MTCH
CARLOS AQUINO MILAGROS TITO CHIQUI = LI
Cargodel empleado Firma del empleado Cargo del auditor Firma del auditor SUPERVISOR
Revisado P YPP
CONTADOR AUDITOR INTERNQ Fecha 30/02/2020.
RIESGO
TIPO | NIVEL | MÍNIMO miximo | NIVELDE | DE “ puntaJg CALIFICACIÓN | PUNTAJE | CALIFICACIÓN
CONFIANZA| CONTRO
L
Alto 88.89% 99.99% 1| Malo 3 Bueno
Alto — [Medo 77.78% 83.88%) 2 Regubr AÓptimo
Bajo 66.67%) 77.77% DETERMINACIÓN DEL RIESGO DE CONTROL
Alto 55.56% 66.66% Medio Alt Nivel de confianza Riesgo de Control
Medio - [Medo 44.45% 55.55% | NC = (P.OB/P.OP) X 100 |RC= 100% - 85.00%
Bajo 33.34% 44.44%| Medio Bajo NC = 85.00% RC = 15.00%
Alto 22.23% 33.33% RIESGO DE CONTROL
Bajo — [Medo 11.12% 22.22% — —
Bajo 0.01 11119 —
 Conclusiones: Con base a los resultados obtenidos del presente cuestionario del área de control interno
contable aplicable al área de caja y bancos se puede determinar que presenta un riesgo de control de 15%
por lo que se sugiere que la administración tome las medidas necesarias a fin de mantenery mejorar las
acciones de control que permitan minimizar las debilidades encontradas.

CUESTIONARIO DE CONTROL INTERNO

EMPRESA EXAMINADA: PESQUERA EXALMAR S.A.A.

PERIODO: 01/01/2019 al 31/12/2019

CUENTA: Cuentas por Cobrar

0 uc
N PREGUNTAS RESPUESTA PUNTAJE

1 |¿Existen niveles de autorización de créditos? Y NO — OBTENIDO UPTIMO

¿La persona que maneja las cuentas por cobrar, puede
2 realizar las siguientes actividades: , 3 4
a) ¿Control de caja y manejo de efectivo?
b) ¿Control y registro de crédito y cobranza?
3 |¿Sehacen préstamos al personal con frecuencia? X 3 4
¿La persona que maneja los créditos y la cobranza es
4 diferente a la que contabiliza? X 4 i
5 ¿Se tienen listas o catálogos de clientes con direcciones, i 4 4
teléfono, otros datos, etc.?
¿Existe alguna persona que lleve control de los intereses que
6 le generan en las ventas? X 3 4
7 ¿Se cuenta con programa de cómputo adecuado para el i 4 4
control colectivo de cuentas por cobrar?
8 |¿Seotorga una tabla de amortización a los clientes? X 4 4
¿Las funcones del departamento de despacho están
9 |separadas de los departamentos de: a) Recepción b) X 4 4
Facturacion c) Contabilidad d) Cobranzas
10 ¿Existe una vigilancia constante y efectiva sobre vencimientos . 3 4
Y cobranza?
 TOTAL 10 0 35 40
IDENTIFICACION DE NIVEL DE CONFIANZA Y RIESGO DE CONTROL

EMPLEADO QUE PROPORCIONO LA INFORMACION AUDITOR QUE RECOPILO LA INFORMACION PAPEL DE TRABAJO
Nombre del empleado Nombre del Auditor ASISTENTE
Hecho Por MTCH
CARLOS AQUINO MILAGROS TITO CHIQUI Fecha 17/02/2020

Cargo del empleado Firma del empleado Cargo del auditor Firma del auditor SUPERVISOR
Revisado Pol YPP
COBRANZA AUDITOR INTERNO Fecha 30/02/2020

; i NIVELDE | RIESGO DE| A A

TIPO NIVEL MINIMO MAXIMO CONFIANZA| CONTROL PUNTAJECALIFICACION| PUNTAJE |CALIFICACION

Alto 88.89% 99.99%) 1| Malo 3 Bueno

Alto — [Medio 77.78%) 88 mn/…l 2Reguhr 4Óntmo
Bajo 66.67%) 77.77%) DETERMINACION DEL RIESGO DE CONTROL
Alto 55.56%) 66.66%| Medio Altd Nivel de confianza Riesgo de Control
Medio - |Medio 44.45%)| 55.55%| NC = (P.OB/P.OP) X 100| RC = 100% -92.50%
Bajo 33.34%| 44.44%| Medio Bajo NC = 87.50% RC = 12.50%
Alto 22.23%| 33.33%| RIESGO DE CONTROL
Bajo — |[Medo 11.12%| 22.22%| —
Bajo 0.01% 11.11%| u

m EXALMAR

Conclusiones: Con base a los resultados obtenidos del presente cuestionario de control interno contable
aplicable a las cuentas por cobrar se puede determinar que presenta un riesgo de control de 12.50% esto
quiere decir que el riesgo es medio bajo, por lo que se sugiere que la administración implemente acciones
de control que mejoren las debilidades encontradas.

CUESTIONARIO DE CONTROL INTERNO

EMPRESA EXAMINADA: PESQUERA EXALMAR S.A.A.

PERIODO: 01/01/2019 al 31/12/2019
CUENTA: Existencias

Ne PREGUNTAS SESPUESNO — orENiBATBimo

¿Se manejan inventarios permanentes para: a) Productos
1 |terminados. b) Productos en proceso. c) Materias primas y X 3 4
auxiliares. d) Envases y embalajes.
¿Se controlan todas las adquisiciones recibidas, así como las
2 ; X 3 4
devoluciones?
3 ¿Se utiliza un método de control y de valuación de inventarios , 4
para el control y registro de los mismos? X
4 |¿Se encuentran aseguradas las existencias? X 3 4
 ¿Mantiene la empresa adecuados sistemas de identificación
5 |delosdiferentes productos y materiales que mantienen para X 3 4
comercializar?
¿Todas las compras son realizadas por medio de órdenes de
6 compras, están previamente numeradas debidamente ? u 3 4
, ¿Se preparan informes de recepción de mercaderías o . , 4
productos y están numerados?
8 ¿Las facturas de los proveedores son registradas , 3 4
inmediatamente después de recibidas?
¿Se comprueba de manera regular el inventario de
9 Imercadería conel mayor? X 2 4
10 C%asl&g%gasson verrg'¿egap%.a¿n
ntra las8md%9es
Ón de compra y| — x 3 4
TOTAL 9 1 29 40

IDENTIFICACIÓN DE NIVEL DE CONFIANZA Y RIESGO DE CONTROL

MPLEADO QUE PROPORCION) LAINFORMACON AUDITOR QUE RECOPILO LAINFORMACDN PAPEL

DE TRABAJO
Nombre del empleado Nombre del Auditor ASISTENTE
FERNANDO DÍAZ ARIAS KIARA VEGA MOSTTO Hecho Por Ky
Fecha 17/02/2020
Cargo del empleado Firma del empleado Cargo del auditor Firma del auditor SUPERVISOR
5 Revisado Po YPP
OPERADOR LOGÍSTICO AUDITOR JUNIOR Fecha 30/02/2020

. . NIVEL DE R]?EGO . .
TIPO NIVEL MÍNIMO MÁXIMO | CONFIANZ| .\ o | PUNTAJE CALIFICACION| PUNTAJE | CALIFICACION
A
L
Ako 88.89% 99.99% 1| Malo 3 Bueno
Alto — [Medo 77.78% 88.88% A Requiar 4 Optimo
Bajo 66.67% 77.77% DETERMINACION DEL RIESGO DE CONTROL
Ako 55.56% 66.66% Medio Alty Nivelde confianza Riesgo de Control
Medio - | Medio 44.45% 55.55% NC = (P.OB/P.OP) X 100 | RC = 100% - 80.00%

R 22:2308 33:3374 ECO Pajo NC = 7250% RIESGO DECONTROE”

Bajo — |Medio 11.12% 22.22% aaa — -
Bajo 0.01% 11.11% r =

Conclusiones: Con base a los resultados obtenidos del presente cuestionario del área de control interno
contable aplicable al área de existencias se puede determinar que presenta un riesgo de control 27.50%, es
un riesgo bajo alto, pero se sugiere que la administración tome las medidas necesarias a fin de
implementar acciones de control que permitan minimizar las debilidades encontradas.
 CUESTIONARIO DE CONTROL INTERNO

EMPRESA EXAMINADA: PESQUERA EXALMAR S.A.A.

PERIODO: 01/01/2019 al 31/12/2019

CUENTA: Inmuebles, Maquinaria y Equipo

m EXALMAR
No PREGUNTAS RESPUESTA PUNTAJE

SI NO ¡OBTENIDO OPTIMO
1 ¿Ha implantado la empresa el control en la X 4 4
adquisición, venta, custodia y registro del activo fijo?
¿Se toman periódicamente inventarios físicos de
2 bienes muebles e inmuebles así como de sus X 1 4
condiciones fisicas?
¿Se comunica al Departamento Contable acerca de
3 los bienes dados de baja? X 3 4
4 ¿Se encuentran en un lugar seguro las maquinarias y , 3 4
equipos?
5_ |¿Elactivo fijo está etiquetado? X 3 4

6 EA U LSeo asy si| 3 4

involucrado?
7 ¿Tiene la empresa un sistema de cómputo para , 4 4
controlar su activo fijo?
8 ¿Existen políticas para la estimación de la vida útil y el " 4 4
valor residual?
¿La empresa revisa periódicamente el activo con el
9 objeto de determinar si la cobertura de seguro es X 4 4
suficiente?
¿Tiene la empresa regítros individuales que permitan
10 dantifinar 1 laralizar lan hianae? X 2 4
 IUCTIUTLAl y IVLAILdE UO VCO

— TOTAL 8 2 3t 40
IDENTIFICACION DE NIVEL DE CONFIANZA Y RIESGO DE CONTROL

EMPLEADO QUE PROPORCION) LA INFORMACIO N AUDITOR QUE RECOPIID LA INFORMACK N PAPEL DE TRABAJO
Nombre del empleado Nombre del Auditor ASISTENTE
" Hecho Por KVM
JULIO FIGUEROA MAGUIÑA KIARA VEGA MOSTTO Fecha 77/02/2070
Cargo del empleado Firma del empleado Cargo del auditor Firma del auditor SUPERVISOR
OPERADOR DE MAQUINARL AUDITOR JUNIOR Reveado ol
Fecha
P,
30/02/2020
, ) NIVEL DE | RIESGO ) ]
TIPO NIVEL MÍNIMO | MÁXIMO | CONFIANZ | o\ | PUNTAJEC ALIFICACIÓN PUNTAJE | CALIFICACIÓN
A
L
Ako 88.89% 99.99% 1| Malo 3 Bueno

Ato _ [Eedo 66:67% 27:77% DETERNINACIÓN DEL RIESGO DÉ CUNTROL

Ako 55.56% 66.66% Medio Alto) Nivel de confianza Riesyode Control
Medio - |Medio 44.45% 55.55% | NC = (P.OB/P.OP) X 100 | RC = 100% - 80.00%
Bajo 33.34% 44.44% Medio Bajo NC =77.50% RC = 22.50%
Alto 22.23' 33.8 RIESGO DE CONTROL
Bajo — [Medio 1112 22.22 > —
Bajo 0.01 111 > *

Conclusiones: Con base a los resultados obtenidos del presente cuestionario de control interno contable

aplicable al área de Inmueble, Maquinaria y equipo se puede determinar que presenta un riesgo de control
de 22.50%, el riesgo es bajo pero se sugiere que la administración tome las medidas necesarias a fin de
implementar acciones de control que permitan minimizar las debilidades encontradas.

DETERMINACIÓN DEL RIESGO DE AUDITORÍA

MATRIZ
NIVEL DE CONFIANZA
; NIVEL DE
ÁREA EXAMINADA CONFIANZA CONFIANZA
EXISTENCIAS 72.50% ALTO BAJO

IE%%BLE M 77.50% ALTO BAJO

CAJA Y BANCOS 85.00% ALTO MEDIO
CUENTAS POR COBRAR 87.50% ALTO MEDIO

RIESGO DE CONTROL
ÁREA EXAMINADA NIVEL DE RIESGO RIESGO
CUENTAS POR COBRAR 12.50% BAJO MEDIO
 CAJA Y BANCOS 15.00% BAJO MEDIO

INMUEBLE, MAQUINARIA Y
EQUIPO 22.50% BAJO ALTO

EXISTENCIAS 27.50% BAJO ALTO

INFORME

El presente informe se realiza en base a un estudio completo de los estados financieros con los que cuenta
la empresa a la fecha.

NIVEL DE CONFIANZA

El nivel de mínimo de confianza inherente a la empresa PESQUERA EXALMAR S.A.A. es de 72.50%

nivel de confianza (alto - bajo), y el nivel de confianza máximo es de 87.50% (alto - medio) esta
afirmación ha sido realizada en base a ciertos criterios que se observaron tanto en la visita a las

0 [
instalaciones de la empresa como en la entrevista realizada al Jefe del área determinada los mismos que

son:
e Enelárea de caja y bancos, evaluación la adecuación y validez de las operaciones y saldos.

* Enelárea de cuentas por cobrar, evaluación de todo el registro incobrable.

* Enelárea de existencias, evaluación sistemática de cada registro entrante y saliente.

* Enelárea de propiedad planta y equipo, evaluación de maquinarias equipo terrenos examinados.

RIESGO DE CONTROL

El riesgo de control se le considera como una amenaza ya que podría estar generando pérdidas

económicas y perjudicando en la eficiencia de los procesos que se manejan en las áreas examinadas.
Tomando como referencia los riesgos encontrados en las áreas sea llegado a la conclusión: En el área de
existencias la entidad cuenta con un riesgo bajo alto al igual que inmueble, maquinaria y equipo, no se
encuentran falencias perjudiciales, pero se requiere de un mejoramiento en estas áreas.

Dado los riesgos leves encontrados por las auditoras se llega a la conclusión de que la empresa
PESQUERA EXALMAR S.A.A., ha realizado un buen manejo de dichas áreas, pero puede existir una
mejora.

Determinamos como empresa auditora que los niveles de riesgos que se encontraron son leves y que
 sugerimos que se evalúe aquellos puntos.

m EXALMAR

FASE III
 DICTAMEN

m EXALMAR

Pesquera Exalmar S.A.A.

Estados financieros al 31 de diciembre de 2019 y de 2018 junto con el dictamen de los

auditores independientes

Contenido

Dictamen de los auditores independientes

Estados financieros

Estado de situación financiera

Estado de resultados
Estado de resultados integrales
Estado de cambios en el patrimonio neto
Estado de flujos de efectivo
Notas a los estados financieros
m EXALMAR

A los señores Accionistas de PESQUERA EXALMAR S.A.A.

Hemos auditado los estados financieros adjuntos de Pesquera Exalmar S.A.A., que comprenden el estado
de situación financiera al 31 de diciembre de 2019 y de 2018, y los correspondientes estados de
resultados, de resultados integrales, de cambios en el patrimonio neto y de flujos de efectivo por los años
terminados en esas fechas, así como el resumen de las políticas contables significativas y otras notas
explicativas.

Responsabilidad de la Gerencia sobre los estados financieros

La Gerencia es responsable de la preparación y presentación razonable de estos estados financieros de

acuerdo con Normas Internacionales de Información Financiera emitidas por el International Accounting
Standard Board, y del control interno que la Gerencia determina que es necesario para permitir la
preparación de estados financieros que estén libres de errores materiales, ya sea debido a fraude o error.

Responsabilidad del Auditor

Nuestra responsabilidad es expresar una opinión sobre estos estados financieros basada en nuestras
 AN N ANAN A AA My A S AA M AA

ARrabadas prraamendicación
que Debiaarde dun'-da Dentena Se ae an dA Bitblisgs de
auditoría para tener una seguridad razonable de que los estados financieros están libres de errores
materiales.

Una auditoria implica realizar procedimientos para obtener evidencia de auditoría sobre los saldos y las
divulgaciones en los estados financieros. Los procedimientos seleccionados dependen del juicio del
auditor, incluyendo la evaluación de los riesgos de que existan errores materiales en los estados
financieros, ya sea debido a fraude o error. Al realizar esta evaluación de riesgos, el auditor toma en
consideración el control interno pertinente de la Compañía para la preparación y presentación razonable
de los estados financieros a fin de diseñar procedimientos de auditoría de acuerdo con las circunstancias,

Fjero no conel proggsíto de expresar una opinión sobre la efectividad del control interno de la Compañía.
na auditoría también comprende la evaluación de si los principios de contabilidad aplicados son
apropiados y si las estimaciones contables realizadas por la Gerencia son razonables, así como una
evaluación de la presentación general de los estados financieros.

m EXALMAR
Consideramos que la evidencia de auditoría que hemos obtenido es suficiente y apropiada para

proporcionarnos una base para nuestra opinión de auditoría.

Opinión

En nuestra opinión, los estados financieros adjuntos presentan razonablemente, en todos sus
aspectos significativos, la situación financiera de Pesquera Exalmar S.A.A. al 31 de diciembre de
2019 y de 2018, así como su desempeño financiero y flujos de efectivo por los años terminados en
esas fechas, de acuerdo con Normas Internacionales de Información Financiera emitidas por el
International Accounting Standards Board.

Adopción de la NIIF 16

Como se indica en la nota 3(r) a los estados financieros, a partir del 1 de enero de 2019, la

Compañía cambió su método de registro de los arrendamientos, debido a la adopción de la NIIF 16

“Arrendamientos”, utilizando el método retrospectivo modificado, que no requiere la corrección
de los saldos de los años comparativos.

TACNA , 26 de febrero de 2020 / J i/ 2(/

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