Finanzas Corporativas 10-A LGNP Equipo #7

Administración
financiera de
cuentas por cobrar
Concepto inicial
Son una parte fundamental de la gestión financiera de - Calificación de crédito.
una empresa, ya que afectan directamente la liquidez y - Fijación de políticas de Crédito y
la rentabilidad de la organización. Las cuentas por cobranza.
- Las 5 "C"s del crédito.
cobrar representan el dinero que los clientes le deben a
- Descuentos por pronto pago.
la empresa por productos o servicios entregados a
- Cartera Vencida.
crédito.

Naturaleza a corto plazo

Cartera de cuentas por cobrar
Origen de ventas a crédito Se refiere a la suma total de dinero que una empresa
Riesgo crediticio
espera recibir de sus clientes por productos o servicios
Necesidad de seguimiento
que ya ha entregado, pero que aún no ha cobrado. En
y gestión
Impacto en la liquidez otras palabras, son las deudas pendientes que los
clientes tienen con la empresa.

-CALIFICACIÓN DE CRÉDITO La finalidad de esta calificación es

tomar decisiones de crédito bien
Método de selección para el otorgamiento de crédito que se
informadas, con rapidez y de
usa comúnmente en las solicitudes de crédito de alto
manera económica, reconociendo
volumen y escaso monto en dólares. El procedimiento genera
que el costo de una sola decisión
una calificación que mide la fortaleza crediticia general del
con base en una calificación
solicitante, y esa calificación se usa para tomar la decisión de errónea es pequeño.
aceptación o rechazo.

Aspectos clave:
Evaluación de riesgos
Términos y condiciones de crédito
- FIJACIÓN DE POLÍTICAS DE
Proceso de aprobación de crédito CRÉDITO Y COBRANZA
Políticas de seguimiento
Proceso de establecer reglas y directrices claras que una
Políticas de cobranza
Políticas de descuentos y empresa seguirá al otorgar crédito a sus clientes y al
penalizaciones gestionar el cobro de las cuentas pendientes.

- LAS 5 "C"S DEL CRÉDITO 1. Características del

Técnica de uso común para determinar si se otorga un crédito se solicitante
denomina las cinco “C” del crédito, la cual conforma un marco de
2. Capacidad
referencia para el análisis detallado del crédito. El análisis no
genera una decisión específica de aceptación o rechazo, de modo
3. Capita
que su uso requiere de un analista experimentado que se encargue 4. Colateral
de revisar y aceptar las solicitudes de crédito. 5. Condiciones

Algunas empresas ofrecen descuentos por

pago de contado, es decir, deducciones
porcentuales del precio de compra por
pagar en un tiempo especificado. Por
ejemplo, los términos de 2/10, 30 netos
significan que el cliente puede recibir un
descuento del 2% del monto de la factura si
realiza el pago en los primeros 10 días a
partir del inicio del periodo de crédito
-DESCUENTOS POR PRONTO PAGO
Son incentivos ofrecidos a los clientes para que paguen sus
facturas antes de la fecha de vencimiento. Esto puede incluir
descuentos en efectivo o la eliminación de cargos adicionales.
Ayudan a acelerar los cobros y mejorar el flujo de efectivo.

-CARTERA VENCIDA Aspectos clave:

Se refiere a las cuentas por cobrar que han superado su fecha de Riesgo de Incobrabilidad
vencimiento sin haberse pagado. Estas cuentas se consideran en Necesidad de Acciones de Cobro
Provisión para Cuentas Incobrables
riesgo y requieren una atención especial, que puede incluir
Impacto en el Flujo de Efectivo
acciones de cobro más agresivas o la inclusión de reservas para
Seguimiento y Gestión Continua
cuentas incobrables en los estados financieros de la empresa.

Políticas de crédito Razones financieras del ciclo de

Política de descuentos por pronto pago
Gestión de crédito y cobranza
Política de retención de efectivo
Oferta de términos de pago flexibles
Condiciones de mercado
cuentas por cobrar y plazo promedio
de cobro
Son aquellas que están directamente relacionadas con las decisiones
financieras y estratégicas que una empresa toma en relación con su
ciclo de cuentas por cobrar y el plazo promedio de cobro.

Factoraje Financiero
Implica determinar el monto que la empresa
Es una herramienta de financiamiento y gestión de cuentas por recibirá por vender sus cuentas por cobrar al
cobrar que involucra la venta de cuentas por cobrar pendientes a factor.
una empresa de factoring, conocida como factor. El factor
El cálculo generalmente se realiza de la
compra estas cuentas por cobrar a una tasa de descuento y se
siguiente manera:
hace responsable de la cobranza de estas. A cambio, la empresa
que vende las cuentas por cobrar recibe un pago inmediato, lo Monto Recibido = Monto de la Cuenta por
Cobrar x (1 - Tasa de Descuento)
que le proporciona liquidez de forma más rápida en comparación
con esperar a que los clientes paguen.

Integrantes:

Gabriela Gutiérrez González

Elisabeth Espinosa Galeana
Leslie Estefanía Gutiérrez Muñoz