Analisis Financiero

Presenta:
Rodríguez Paz, Jennifer Andrea - Cod 100120180

Institución Universitaria Politécnico Gran Colombiano

Ciencias Administrativas, Económicas y Contables
Administración Financiera
Noviembre de 2022
 ANALISIS VERTICAL Y HORIZONTAL

ESTADO DE SITUACIÓN FINANCIERA AÑO 1 AÑO 2

DISPONIBLE $ 497,948 $ 300,244
INVERSIONES (CP) $ - $ -
DEUDORES (CP) $ 4,154,515 $ 3,750,300
INVENTARIOS (CP) $ 7,888,402 $ 6,992,005
OTROS ACTIVOS CP $ - $ 1,204
TOTAL ACTIVO CORRIENTE $ 12,540,865 $ 11,043,753
ACTIVO
INVERSIONES (LP) $ - $ -
DEUDORES (LP) $ - $ -
PROPIEDADES PLANTA Y EQUIPO $ 107,434 $ 144,116
OTROS ACTIVOS (LP) $ - $ -
TOTAL ACTIVO NO CORRIENTE $ 107,434 $ 144,116
TOTAL ACTIVO $ 12,648,299 $ 11,187,869

OBLIGACIONES BANCARIAS $ 728,000 $ 403,000

PROVEEDORES $ 2,305,892 $ 1,260,458
OTROS PASIVOS (CP) $ 772,566 $ 706,447
OBLIGACIONES LABORALES (CP) $ 353,339 $ 295,312
ESTIMADOS Y PROVISIONES (CP) $ - $ -
TOTAL PASIVO CORRIENTE $ 4,159,797 $ 2,665,217
PASIVO
OBLIGACIONES FINANCIERAS $ - $ -
CUENTAS POR PAGAR (LP) $ - $ -
ESTIMADOS Y PROVISIONES (LP) $ - $ -
OTROS PASIVOS (LP) $ - $ -
TOTAL PASIVO NO CORRIENTE $ - $ -
TOTAL PASIVO $ 4,159,797 $ 2,665,217

CAPITAL SOCIAL $ 7,350,000 $ 7,350,000

SUPERÁVIT DE CAPITAL $ - $ -
RESERVAS $ 417,780 $ 529,015
REVALORIZACIÓN DEL PATRIMONIO $ - $ -
PATRIMONIO UTILIDADES DEL EJERCICIO $ 390,297 $ 622,916
UTILIDADES RETENIDAS $ 330,425 $ 20,721
SUPERÁVIT POR VALORIZACIONES $ - $ -
TOTAL PATRIMONIO $ 8,488,502 $ 8,522,652
TOTAL PASIVO Y PATRIMONIO $ 12,648,299 $ 11,187,869

ESTADOS DE RESULTADOS AÑO 1 AÑO 2

INGRESOS OPERACIONALES $ 22,804,499 $ 23,797,945
COSTO DE VENTA $ 19,353,592 $ 19,992,208

ESTADO DE
RESULTADOS
 UTILIDAD BRUTA $ 3,450,907 $ 3,805,737
GASTOS DE ADMINISTRACIÓN $ -
GASTOS DE COMERCIALIZACIÓN $ 2,569,030 $ 2,497,107
ESTADO DE
UTILIDAD OPERACIONAL $ 881,877 $ 1,308,630
RESULTADOS
INGRESOS NO OPERACIONALES $ 58,345 $ 79,889
GASTOS FINANCIEROS $ 38,527 $ 43,312
GASTOS NO OPERACIONALES $ 178,760 $ 232,857
UTILIDAD ANTES DE IMPUESTOS $ 722,935 $ 1,112,350
IMPUESTO DE RENTA $ 332,638 $ 489,434
UTILIDAD NETA $ 390,297 $ 622,916
TICAL Y HORIZONTAL

av1 av2 ah % .
3.94% 2.68% -$ 197,704 -39.70% En el apartado de activos los más representativos son los i
porcentaje de 62,37% y 62,50% con una disminucion de 9,7
0.00% 0.00% $ - #DIV/0! 11,36% para inventarios dejando una participación de los ac
32.85% 33.52% -$ 404,215 -9.73% el total de activos de 99,15% y 98,71%, el cual en general tu
62.37% 62.50% -$ 896,397 -11.36% de 11,94% sumandole una caida de activos disponible
0.00% 0.01% $ 1,204 #DIV/0! En activos no corrientes la empresa no realizo inversiones n
99.15% 98.71% -$ 1,497,112 -11.94% otros activos, lo unico que se tiene como rubro para es
0.00% 0.00% $ - #DIV/0! propiedad planta y equipo con un porcentaje de 0,85% y 1,2
aument del 34,14%.
0.00% 0.00% $ - #DIV/0!
0.85% 1.29% $ 36,682 34.14%
0.00% 0.00% $ - #DIV/0!
0.85% 1.29% $ 36,682 34.14%
100.00% 100.00% -$ 1,460,430 -11.55%

5.76% 3.60% -$ 325,000 -44.64% .

18.23% 11.27% -$ 1,045,434 -45.34% En los pasivos se tiene una total participación de los pasivo
porcentaje de 32,89% y 23,82% dentro de este los prove
6.11% 6.31% -$ 66,119 -8.56% participacuon del 18,23% y 11,27% seguido de obligacione
2.79% 2.64% -$ 58,027 -16.42% 5,76% y 3,60%. La empresa demuestra tener una baja de ob
0.00% 0.00% $ - #DIV/0! del 44,64% una baja de proveedores del 45,34% de otros pa
obligaciones labolares en un 16,42%, lo que es muy bueno p
32.89% 23.82% -$ 1,494,580 -35.93% baje en gran medida todos los rubros que le generan gasto
0.00% 0.00% $ - #DIV/0! baja en sus pasivos totales de 35,93%.
0.00% 0.00% $ - #DIV/0!
0.00% 0.00% $ - #DIV/0!
0.00% 0.00% $ - #DIV/0!
0.00% 0.00% $ - #DIV/0!
32.89% 23.82% -$ 1,494,580 -35.93%

58.11% 65.70% $ - 0.00% .

0.00% 0.00% $ - #DIV/0! Para patrimonio se tiene una participacion en el total de los
76,18%, tiene mas particpacion el patrimonio que los pasivo
3.30% 4.73% $ 111,235 26.63% bien de la empresa, dado que los gerentes estan teniendo r
0.00% 0.00% $ - #DIV/0! invesones en la empresa con un rubro importante del 58,11
3.09% 5.57% $ 232,619 59.60% para el año 1 y 65,70% para el año 2 tuvo un aumento de re
2.61% 0.19% -$ 309,704 -93.73%
0.00% 0.00% $ - #DIV/0!
67.11% 76.18% $ 34,150 0.40%
100.00% 100.00% -$ 1,460,430 -11.55%

av1 av2 ah % En el estado de resultados se tiene un aumento para el año

$ 993,446 4.36% ingresos operacionales el costo más representativo en el tot
costos de ventas con un porcentaje de 84,87% para el año
84.87% 84.01% $ 638,616 3.30% año 2 con un aumento del 3,30%.

Se presento un aumento en ingresos no operacionales del

mismo sus gastos no operacionales aumentaron un 30,26
beneficioso para la empresa y requiere que se creeen esta
puedan aumentar sus ingresos sin aumentar en gran medid
mismos.
 En el estado de resultados se tiene un aumento para el año
ingresos operacionales el costo más representativo en el tot
costos de ventas con un porcentaje de 84,87% para el año
año 2 con un aumento del 3,30%.
15.13% 15.99% $ 354,830 10.28%
0.00% 0.00% $ - #DIV/0! Se presento un aumento en ingresos no operacionales del
mismo sus gastos no operacionales aumentaron un 30,26
11.27% 10.49% -$ 71,923 -2.80% beneficioso para la empresa y requiere que se creeen esta
3.87% 5.50% $ 426,753 48.39% puedan aumentar sus ingresos sin aumentar en gran medid
mismos.
0.26% 0.34% $ 21,544 36.93%
0.17% 0.18% $ 4,785 12.42% Se tiene un utilidad neta para el total de ventas de 1,71% y 2
0.78% 0.98% $ 54,097 30.26% respectivamente con un aumento del 59,60
3.17% 4.67% $ 389,415 53.87%
1.46% 2.06% $ 156,796 47.14%
1.71% 2.62% $ 232,619 59.60%
 .
s los más representativos son los inventarios con un
2,50% con una disminucion de 9,73% para deudores y
dejando una participación de los activos corrientes en
5% y 98,71%, el cual en general tuvo una disminucion
ole una caida de activos disponibles de 39,70%.

a empresa no realizo inversiones no tiene deudores ni

o que se tiene como rubro para estos años son la
o con un porcentaje de 0,85% y 1,29% el cual tuvo un
aument del 34,14%.

.
a total participación de los pasivos corrientes con un
23,82% dentro de este los proveedores tienen un
% y 11,27% seguido de obligaciones bancarias con un
a demuestra tener una baja de obligaciones bancarias
oveedores del 45,34% de otros pasivos de 8,56% y de
un 16,42%, lo que es muy bueno para la empresa que
os los rubros que le generan gastos, obteniendo una
en sus pasivos totales de 35,93%.

.
na participacion en el total de los activos de 67,11% y
pacion el patrimonio que los pasivos y esto habla muy
que los gerentes estan teniendo rentabilidad en sus
con un rubro importante del 58,11%, en capital social
ra el año 2 tuvo un aumento de reservas del 26,63%.

s se tiene un aumento para el año 2 del 4,36%, en los

costo más representativo en el total de ventas es el de
porcentaje de 84,87% para el año 1 y 84,01% para el
o 2 con un aumento del 3,30%.

o en ingresos no operacionales del 36,93%, pero asi

peracionales aumentaron un 30,26%; lo que no es
resa y requiere que se creeen estartegias en donde
gresos sin aumentar en gran medida los gastos de los
mismos.
 s se tiene un aumento para el año 2 del 4,36%, en los
costo más representativo en el total de ventas es el de
porcentaje de 84,87% para el año 1 y 84,01% para el
o 2 con un aumento del 3,30%.

o en ingresos no operacionales del 36,93%, pero asi

peracionales aumentaron un 30,26%; lo que no es
resa y requiere que se creeen estartegias en donde
gresos sin aumentar en gran medida los gastos de los
mismos.

ara el total de ventas de 1,71% y 2,62% para cada año

amente con un aumento del 59,60%.
 ESTADO DE SITUACIÓN FINANCIERA AÑO 1 AÑO 2

DISPONIBLE $ 497,948 $ 300,244

INVERSIONES (CP) $ - $ -
DEUDORES (CP) $ 4,154,515 $ 3,750,300
INVENTARIOS (CP) $ 7,888,402 $ 6,992,005
OTROS ACTIVOS CP $ - $ 1,204
TOTAL ACTIVO CORRIENTE $ 12,540,865 $ 11,043,753
ACTIVO
INVERSIONES (LP) $ - $ -
DEUDORES (LP) $ - $ -
PROPIEDADES PLANTA Y EQUIPO $ 107,434 $ 144,116
OTROS ACTIVOS (LP) $ - $ -
TOTAL ACTIVO NO CORRIENTE $ 107,434 $ 144,116
TOTAL ACTIVO $ 12,648,299 $ 11,187,869

OBLIGACIONES BANCARIAS $ 728,000 $ 403,000

PROVEEDORES $ 2,305,892 $ 1,260,458
OTROS PASIVOS (CP) $ 772,566 $ 706,447
OBLIGACIONES LABORALES (CP) $ 353,339 $ 295,312
ESTIMADOS Y PROVISIONES (CP) $ - $ -
TOTAL PASIVO CORRIENTE $ 4,159,797 $ 2,665,217
PASIVO
OBLIGACIONES FINANCIERAS $ - $ -
CUENTAS POR PAGAR (LP) $ - $ -
ESTIMADOS Y PROVISIONES (LP) $ - $ -
OTROS PASIVOS (LP) $ - $ -
TOTAL PASIVO NO CORRIENTE $ - $ -
TOTAL PASIVO $ 4,159,797 $ 2,665,217

CAPITAL SOCIAL $ 7,350,000 $ 7,350,000

SUPERÁVIT DE CAPITAL $ - $ -
RESERVAS $ 417,780 $ 529,015
REVALORIZACIÓN DEL PATRIMONIO $ - $ -
PATRIMONIO
UTILIDADES DEL EJERCICIO $ 390,297 $ 622,916
UTILIDADES RETENIDAS $ 330,425 $ 20,721
SUPERÁVIT POR VALORIZACIONES $ - $ -
TOTAL PATRIMONIO $ 8,488,502 $ 8,522,652
TOTAL PASIVO Y PATRIMONIO $ 12,648,299 $ 11,187,869

ESTADOS DE RESULTADOS AÑO 1 AÑO 2

INGRESOS OPERACIONALES $ 22,804,499 $ 23,797,945
COSTO DE VENTA $ 19,353,592 $ 19,992,208
UTILIDAD BRUTA $ 3,450,907 $ 3,805,737
GASTOS DE ADMINISTRACIÓN $ -

ESTADO DE
RESULTADOS
 GASTOS DE COMERCIALIZACIÓN $ 2,569,030 $ 2,497,107
ESTADO DE
RESULTADOS UTILIDAD OPERACIONAL $ 881,877 $ 1,308,630
INGRESOS NO OPERACIONALES $ 58,345 $ 79,889
GASTOS FINANCIEROS $ 38,527 $ 43,312
GASTOS NO OPERACIONALES $ 178,760 $ 232,857
UTILIDAD ANTES DE IMPUESTOS $ 722,935 $ 1,112,350
IMPUESTO DE RENTA $ 332,638 $ 489,434
UTILIDAD NETA $ 390,297 $ 622,916
 INDICADOR Año 1 Año 2

LIQUIDEZ
Capital de trabajo $ 8,381,068 $ 8,378,536 Ind
Razón Corriente 3.01 4.14 La empresa genera valor para los dos años
Prueba Ácida 1.12 1.52 para el año dos un total de dinero de $8’378
rubros necesarios para operar esto quiere
mismo se evidencia es un razón corriente q
ENDEUDAMIENTO 4,14 y su prueba acidad está por encima de
Índice de endeudamiento: 32.89% 23.82% segundo año lo que quiere decir que la emp
con sus gestiones fi
Concentración del endeudamiento a corto plazo 100% 100%
Endeudamiento vs. Ventas 18.2% 11.2% La empresa tiene una deuda menor al 50%
Cobertura de intereses porcentaje de 32,89% y baja para el año do
22.89 30.21 dichas deudas se centran totalmente en pas
la ventas del 18,2% y 11,2% no es preocupa
RAZONES DE RENTABILIDAD
porcentaje de dinero de las ventas para p
Rentabilidad Bruta 15.13% 15.99% En cuanto a rentabilidad se evidencia un au
Rentabilidad Operacional 3.87% 5.50% rentabilidad neta y esto se debe al aum
recomienda a la empresa buscar estrategi
Rentabilidad Neta 1.71% 2.62%
cobro y el tiempo de rotación de inventario
Rentabilidad del Patrimonio 4.60% 7.31% teniendo una duración de 147 días y 126 día
Rentabilidad del Activo 3.09% 5.57% efectivo de 169 día y 160 días lo

RAZONES DE ACTIVIDAD
Periodo de cobro a deudores comerciales 66 57
Rotación de inventario 147 126
Periodo de pago a acreedores comerciales 43 23
Ciclo de conversión del Efectivo 169 160
 Indicadores
.
sa genera valor para los dos años dejando un total de $8’381.068 para el año 1 y
dos un total de dinero de $8’378.536, lo que es buen dinero ya pagando todos los
cesarios para operar esto quiere decir que la empresa esta generando valor; así
evidencia es un razón corriente que es de 3,01y aumenta para el segundo año en
rueba acidad está por encima de 1 con valores de 1,12 y 1,52 aumentando para el
ño lo que quiere decir que la empresa aumenta cada año su capacidad de cumplir
con sus gestiones financieras sin problema.

a tiene una deuda menor al 50% lo que es muy bueno que para el año 1 tiene un
e de 32,89% y baja para el año dos a tener un porcentaje de deuda del 23,82% y
das se centran totalmente en pasivos a corto plazo, teniendo un porcentaje sobre
el 18,2% y 11,2% no es preocupante en esa situación dado que no acapara mucho
aje de dinero de las ventas para pagar y tampoco esta afectando a su liquidez.

a rentabilidad se evidencia un aumento en todas las rentabilidades menos en la

ilidad neta y esto se debe al aumento de gastos que se tuvo para el año 2. Se
nda a la empresa buscar estrategias donde pueda bajar al máximos el tiempo de
tiempo de rotación de inventarios que es o más preocupante en estos momentos
na duración de 147 días y 126 días, y así mismo teniendo un ciclo de conversión de
efectivo de 169 día y 160 días lo que es muchísimo para una empresa.