Gestión y Administración del Riesgo

Auditoría, control interno, gestión y administración de riesgos.

Caso WorldCom

Presenta

Diana milena Villarraga Navarrete

Nubia Alejandra Pineda Salazar

Leidy Milena Salazar García

Yamile Torres González

Docente:

Claudia Milena Sánchez Cruz

Fundación Universitaria del Área Andina

Gestión y Administración del Riesgo

Especialización en Auditoria Forense y Revisoría Fiscal

Bogotá, D.C.

2019
 TABLA DE CONTENIDO

Contenido

Introducción............................................................................................................................3

Historia De La Empresa “Worldcom......................................................................................4

Informe De La Auditoria.........................................................................................................6

Hallazgos.................................................................................................................................6

Opinion....................................................................................................................................7

Conclusiones...........................................................................................................................9

Recomendaciones..................................................................................................................10

Lecciones Aprendidas...........................................................................................................11

Referencias............................................................................................................................12
 INTRODUCCIÓN

En contexto el fraude es relacionado con cualquier acto ilegal caracterizado por

engaño, ocultamiento de información o violación de confianza. Los fraudes son
perpetrados por individuos y organizaciones para obtener dinero ilícito, bienes o servicios,
para evitar pagos o pérdidas de servicios, o para asegurar ventajas personales o de negocio.

El objetivo de este ejercicio es conocer y resaltar las anomalías del caso de fraude
de la empresa WorldCom que es uno de los casos más claros de cómo se maquillan los
estados financieros y todo el entorno contable e incluso como agentes profesionales
Auditores externos se prestaban para crear informes ficticios con respecto a la situación real
de la empresa, demostrando ganancias y utilidades que necesitaban para soportar dichos
informes.

HISTORIA DE LA EMPRESA “WORLDCOM

 En el año 1983, Bernard Ebbers, dueño de una cadena de hoteles en Mississippi,
emprendió un nuevo negocio en el sector de las telecomunicaciones. Bernard aprovechó la
oportunidad de que la empresa AT&T se segregó en sectores más pequeños. De este modo,
durante casi 2 años adquirió pequeñas empresas de telecomunicaciones para formar una red
nacional en todo los Estados Unidos. A partir de 1984 y 1994 crea LDDS
(LongDistanceDiscountService) que empezó a trabajar en Mississippi. Años más tarde, la
empresa cambia de nombre a WorldCom y dispuesto a ganar más participación de mercado
en los Estados Unidos se fusiona con la empresa MCI, con el mando como director
ejecutivo de su fundador, Ebbers. Después de la fusión, la empresa empezó a comprar todas
las cadenas más pequeñas de telecomunicaciones de todos los estados. De esa manera, la
empresa pudo aumentar su participación y en pocos años Bernard pasó a ser una de las
personas más influyentes y poderosas en el mercado de las telecomunicaciones
norteamericano. La empresa WorldCom pasó a estar valorada en 180.000 millones de
dólares.

En junio de 1999, la empresa cotizaba ya en la bolsa de los Estados Unidos,

entrando con un valor por acción de 64,5 dólares. En el 2001 se empieza a sentir los
síntomas de generados por el fraude financiero y en ese año la empresa despide
aproximadamente 6.000 empleados a nivel nacional. En el 2002 es descubierto el
millonario fraude financiero y el director ejecutivo renuncia a su cargo, ese año WorldCom
anuncia que despedirá 17.000 trabajadores y la Comisión de Seguridad e Intercambio de
Valores Bursátiles presenta cargos por fraude contra WorldCom. En junio del 2002, el
mercado bursátil de todo el mundo bajó enormemente tras la difusión de un fraude contable
cometido por la empresa WorldCom por una suma multimillonaria.

En Nueva York, el índice industrial Dow Jones empezó el día con una caída de 200
puntos aproximadamente, un margen muy inferior a la caída en el octubre del pasado año
(2001). Además, el índice Nasdaq indicaba para el mes de junio del 2002 una caída del 3%,
aunque luego una subida de solo el 0,38%. Por otro lado, las bolsas de valores de Londres,
Frankfurt, Tokio y París siguieron bajando todo el mes. Debido a la enorme deuda se
declara en bancarrota. El ex director financiero de WorldCom Scott Sullivan y el ex
contador principal David Myers son arrestados por fraude con valores y conspiración. En el
2004 se formulan cargos federales contra Ebbers por el escándalo contable y Sullivan
admite haber proporcionado a los inversionistas reportes financieros excesivamente
optimistas y acepta testificar contra Ebbers. Ya en el 2005 se inicia el juicio a Ebbers y el
juez lo declara culpable de todos los cargos y es sentenciado a 25 años de prisión.

Cánones, M.(2008, 18 septiembre) blog, WordlCom escándalo, recuperado de

http://worldcomescandalo.blogspot.com/2008/09/historia_18.html

INFORME DE LA AUDITORIA
 Este informe, detalla cómo altos ejecutivos ocultan deliberadamente información a
la auditoría externa, en manos de Arthur Andersen. Ebbers y los implicados, alteraban
documentos y negaban acceso a la base de datos que almacenaba las cifras más
comprometedoras (había juegos dobles y hasta triples de libros). Por otra parte Michel
Jameson(1988) expone que la contabilidad creativa es esencialmente un proceso de uso de
normas, donde la flexibilidad y las omisiones dentro de ellas, pueden hacer que los estados
financieros parezcan algo Retos de la Dirección 2016; 10(2): 46-67 49 diferentes a lo que
estaba establecido por dichas normas.

Agrega que consiste en manejar las normas para buscar una escapatoria, es allí
donde se reprocha al estudio Arthur Andersen (AA), no haber reclamado ante la junta
directiva, el comité auditor ni la SEC, no obstante, AA siguió certificando balances. El
informe confirma también que en el directorio de WorldCom, no todo fluía con
transparencia, particularmente, haciendo referencia a alrededor de sesenta adquisiciones por
cifras multimillonarias, aprobadas tras apenas minutos de discusión, sin que la junta
recibiese siquiera un papel con términos e implicancias de cada transacción. No en vano,
los directores percibían honorarios increíbles y ostentosas dádivas. Además, la
administración hacía modificaciones por su cuenta, sin consultar a la junta y, después,
afirmaba contar con su autorización formal.

HALLAZGOS

Los hallazgos encontrados al realizar la auditoría interna demuestran el registrar

como inversiones una parte de los gastos operativos, y así poder manipular el impacto sobre
los resultados que se presentan trimestralmente en Estados Unidos por ser empresas
públicas, y así se realizaron informes que mostraron una rentabilidad en lugar de pérdidas.
Otro punto importante es que en la mayoría gastos asociados al uso de servicios de red
subcontratados contabilizó erróneamente como gastos de capital, dichos gastos deben ser
inmediatamente reconocidos en el período correspondiente a su servicio, a diferencia de los
gastos de capital que pueden legítimamente ser contabilizados y depreciados; se realizó
para ocultar un agujero financiero equivalente a 11.000 millones de dólares, se registraron
gastos por valor de 3.060 millones en asientos de inversiones de capital, mostrando un flujo
favorable.

Esta mala interpretación origina una inflación artificial de los ingresos netos y de
los beneficios antes de intereses, impuestos, depreciaciones y amortización. Todo esto
equivale a la manipulación de cuentas por un valor de 3.8 mil millones de dólares.

No mostrar la información solicitada por la auditoría, suministrar información que

no se puede verificar, alteración de documentos y negación de acceso a la base de datos
donde se encontraron causaciones dobles en libros, sustentan estos hallazgos.

OPINION

Todas las organizaciones se verán expuestas al fraude en algún momento de su

evolución, es allí donde las empresas deben contar con un programa de prevención del
riesgos de fraude, donde los auditores internos son el pilar fundamental para reconocer y
determinar medidas preventivas, detección y respuesta inmediata ante cualquier suceso que
se presente o tenga lugar a ello. Por lo anterior, todas las organizaciones
independientemente de su tamaño (micro-pequeña empresa) deberían estar obligadas a
implementar dicho programa, para evitar que estos casos como el de WorldCom se han
repetitivos.

Nuestra opinión es desfavorable por los hallazgos encontrados expuestos

anteriormente, ya que se realizan asientos contables erróneos que son considerados un
fraude y se ve involucrados intereses económicos tanto para los inversionistas como los
empleados de la compañía, para ello solicitamos lo siguiente:

1. Comparar empresas en la misma industria y en el mismo sector.

2. Analizar la evolución del flujo de caja en relación con los beneficios calculados según
los principios contables generalmente aceptados.
3. Una señal de aviso muy útil que suele manifestarse ante estas situaciones es la
existencia de desacuerdos recientes entre la empresa, sus managers y sus empresas
asesoras profesionales.
 En ese orden de ideas y con la situación tan compleja no se deben firmar los estados
financieros e informes solicitados hasta aclarar y, tener como soporte favorable todo lo
requerido, esclarecer los hallazgos erróneos encontrados y solicitar una verificación
nuevamente a nuestro equipo de trabajo, para así poder presentar información real,
confiable y veraz a los usuarios de la información.
 CONCLUSIONES

Al respecto conviene decir que a raíz de los múltiples fraudes corporativos

ocurridos en las organizaciones en el mercado mundial, acarrea un sin número de
cuestionamientos sobre las responsabilidades del trabajo de auditoría y su relación con la
prevención y detección del fraude. Dentro de este contexto los gobiernos, las empresas y
los organismos profesionales están muy inquietos por la incidencia constante de fraudes, y
la detección temprana de los mismos, sin embargo gracias a todo este seguimiento
constante se evita al máximo pérdidas económicas, financieras y sociales para la
economía del país.

Otro punto que podemos resaltar del caso es acerca de a la información financiera
fraudulenta, se logra evidenciar que la administración tiene un peso importante en esta
situación, puesto que los resultados desfavorables tienen que ver con mala administración
de los recursos y mala actuación de la administración, la falta de vigilancia del control
interno y del proceso de generación de información financiera, sumada a no diferenciar
transacciones del negocio de asuntos personales, o a realizar transacciones con partes
relacionadas que no son del curso ordinario de los negocios, se evidencia el desorden y las
malas prácticas administrativas

Por lo general la auditoría responde a la necesidad de identificar el fraude además

de controlar y asegurar el adecuado funcionamiento de un área determinada. Con ello, la
auditoría tiene diversas formas de aplicarse en diferentes ámbitos y casos; su aplicabilidad
en los delitos financieros se denomina auditoría forense.

La Ley Sarbanes-Oxley 2002 constituye la reforma más extensa, da a los fiscales y

a las autoridades regulatorias nuevos instrumentos para fortalecer la dirección empresarial,
mejorar la responsabilidad y proteger los intereses de los empleados y accionistas de las
empresas.
 RECOMENDACIONES

● Informes periódicos de auditorías interna, resaltando las observaciones de los hallazgos

encontrados, debidamente firmados por los directivos de la compañía.
● Seguimiento constante a las observaciones de los hallazgos encontrados, plan de acción
para mitigar las dificultades, con su respectivo registró ante la junta directiva de la
organización.
● Las compañías que cotizan en la bolsa garanticen la veracidad de las evaluaciones de
sus controles internos en el informe financiero, así como que los auditores
independientes de estas compañías constantes esta transparencia y veracidad.
● Veracidad en los informes financieros, por parte del comité ejecutivo y financiero de
la empresa.
● Independencia de la empresa auditora.
● El requerimiento de que las compañías que cotizan en bolsa tengan un comité de
auditores completamente independientes, que supervisen la relación entre la compañía
y su auditoría. Este comité de auditores pertenece a la compañía, no obstante los
miembros que lo forman son completamente independientes a la misma. Esto implica
que sobre los miembros, que forman el comité de auditores, recae la responsabilidad
confirmar la independencia.
● Transparencia de la información de acciones y opciones, de la compañía en cuestión,
que puedan tener los directivos, ejecutivos y empleados claves de la compañía y
consorcios, en el caso de que posean más de un 10% de acciones de la compañía.
Asimismo estos datos deben estar reflejados en los informes de las compañías.
● Endurecimiento de la responsabilidad civil así como las penas, ante el incumplimiento
de la Ley. Se alargan las penas de prisión, así como las multas a los altos ejecutivos
que incumplen y/o permiten el incumplimiento de las exigencias en lo referente al
informe financiero.
● Garantías para los empleados caso de fraude corporativo, quienes finalmente son las
personas perjudicadas.
 LECCIONES APRENDIDAS

Es de resaltar la necesidad de contar con un grupo auditores tanto internos o

externos para realizar el seguimiento constante de la organización donde estos
profesionales se han convertido en un mecanismo fundamental de apoyo para las empresas
en cuanto al manejo de esta situación, al respecto conviene decir y aclarar que la
responsabilidad del fraude encontrado no corresponde de manera directa a los auditores
puesto que las organizaciones no puede desconocer su papel fundamental en el manejo del
riesgo de fraude como los establecidos en la Guía práctica para la administración del riesgo
de fraude en los negocios, emitida conjuntamente por el Instituto de Auditores Internos,
IIA; el Instituto Americano de Contadores Públicos Certificados, AICPA y la Asociación
de Examinadores de Fraude Certificados, ACFE, en la que queda claro que son las
empresas las responsables de gestionar el fraude mediante sus sistemas de gobierno
corporativo, junto con la identificación de riesgos de fraude y el establecimiento de
controles de prevención, detección y respuesta al mismo (ACFE, IIA & AICPA, 2008).

Por otra parte los auditores debemos garantizar nuestro trabajo con base a la ética
profesional, donde prime la honestidad, las buenas y adecuadas acciones por sobre todas
las cosas, teniendo claro nuestro deber ser, lograremos desempeñarnos en nuestro ambiente
laboral sin ninguna complicación, obteniendo resultados óptimos.
 REFERENCIAS

Núñez, S. (2014). Auditoría Forense. Fraude Caso WorldCom. Recuperado de

https://es.slideshare.net/sebasNuez/auditoría-forense-worldcom-2014

Poves, K. [Kathy Poves]. (2016, septiembre 3).WorldCom [Archivo de

video].Recuperado de https://www.youtube.com/watch?v=UbhULPi6CQk

Alcarazo, H. [Heidi Alcarazo]. (2014, noviembre 17). El gran caso WorldCom

[Archivo de video].Recuperado de https://www.youtube.com/watch?v=Q5QrQbBL-Xg

Aragón, O. [ Oscar Aragon]. (2014, febrero 25). Caso WorldCom [Archivo de

video].Recuperado de https://www.youtube.com/watch?v=iH2c1r8O51s

Jameson, Michael 1988, Una guia practica para la contabilidad creativa, Kogan
Page,Londres

Estados Unidos (2002). Sarbanes-Oxley Act, to protect investors by improving the

accuracy and reliability of corporate disclosures made pursuant to the securities laws, and
for other purposes. June 30, 2002. Disponible en:
http://www.sec.gov/about/laws/soa2002.pdf Financial Stability Board, FSB (January 9,
2010). FSB Framework for Strengthening Adherence to International Standards. Disponible
en: http://www.financialstabilityboard. org/publications/r_100109a.pdf

Association of Certified Fraud Examiners, ACFE (2010). Report to the Nations on

Occupational Fraud and Abuse. Austin, Texas: Association of Certified Fraud Examiners.
Disponible en: http://www.acfe.com/rttn-international.aspx

Association of Certified Fraud Examiners, ACFE (2014). Report to the Nations on

Occupational Fraud and Abuse. 2014 Global Fraud Study. Austin, Texas: Association of
Certified Fraud Examiners. Disponible en Association of Certified Fraud Examiners:
http://www.acfe.com/rttn/docs/2014-report-to-nations.pdf