MODELO FINANCIERO PARA EMPRENDIMIENT

ENTRADADE
ENTRADA DEDATOS
DATOS RESULTADOS
Bases
Cronograma de Inversión Preoperativa
Precios de Ventas
Costos Unitarios de Materia Prima
Proceso Producción
Costo Mano de Obra Directa
Otros Costos de Producción
Gastos de admon y ventas
Inversiones Fijas Período de Operación
Capital de trabajo
Estuctura de Capital
Plan de Inversión y Financiación

Propiedad de Fonade - Fondo Em

NCIERO PARA EMPRENDIMIENTOS AGROPECUARIOS

RESULTADOS
RESULTADOS AUXILIARES
AUXILIARES
Márgenes por productos Deuda $
P&G Terrenos
Balance Construcciones
Flujo de caja Adecuaciones y Mejoras
Producción Maquinaria
Salidas Muebles
Transporte
Oficina
Diferidos

Manual de instrucciones

ropiedad de Fonade - Fondo Emprender

 MODELO FINANCIERO PARA EMPRENDIMIENTOS INDUSTRIALES

Propiedad de Fonade - Fondo Emprender. Solo se pueden diligenciar o modificar las celdas amarillas.
Manual de instrucciones
Modelo Financiero para Emprendimientos Agropecuarios
Inicio
El modelo está compuesto de tres grandes bloques: Entrada de Datos, Resultados y Auxiliares, más un Manual de Instrucciones.
A través de la página de Inicio se puede ingresar a cada una de las hojas individuales de cada uno de los bloques. Cada hoja tiene regreso a la hoja de Inicio, clickando en
la celda Inicio que aparece en cada una de las hojas.
El bloque Entrada de Datos (pestañas en Amarillo) permite la entrada de todos los datos de información requeridos.
El bloque Entrada de Datos está compuesta de de 13 hojas nombradas en las pestañas así: Bases, Cronograma Inversión Preoperativa, Precio Ventas, Costos Unitarios de
Materia Prima, Procesos de Producción, Cargos de Operación, Mano de Obra Directa, Costos de Producción, Gastos Administración y Ventas, Inversiones Fijas Período de
Operación, Capital de Trabajo, Estructura de Capital, Plan de Inversión y Financiación.
Al ingresar a cada una de las 13 hojas de Entrada de datos señaladas, diligencie únicamente las celdas amarillas.
El bloque Resultados (pestañas verde claro) arroja los resultados del proyecto así: Márgenes de Productos, Estado de Resultados (P&G), Balance General, Flujo de Caja,
Producción y Salidas.
El bloque Auxilares (pestañas en color café) son hojas que permiten al modelo calcular en forma automática: (1) Deuda $, (2) Terrenos, (3) Cosntrucciones, (4) Adecuaciones y
y Mejoras, (5) Maquinaria y Equipos, (6) Muebles y Enseres, (7) Equipos de Transporte y Carga, (8) Equipos de Comunicación, Computación y Herramientas, y (9) Diferidos.

Bases
En la hoja Bases, debe obligatoriamente diligenciarse en las celdas amarillas el crecimiento estimado de las variables macroeconómicas para los 5 años de proyección
que corresponden al período de operación del proyecto.
Igualmente, se deben diligenciar el nombre de productos que producirá el proyecto. Se pueden incluir hasta un máximo de 10 productos.
En la información del Proyecto, debe incluirse la vida útil de los activos fijos para la depreciación de los mismos por parte del modelo.
Para las inversiones diferidas puede determinarse los años estimados de amortización para efectos de evaluación del proyecto, más no para efectos contables.
Finalmente debe incluir para fines informativos el número de empleos generados en mano de obra productiva, así como empleos administrativos y comerciales.

Cronograma de Inversión Preoperativa

La Hoja Cronograma Inversión Preoperativa corresponde a todas las inversiones realizadas durante el período de ejecución (preoperativo) que corresponde a la etapa
de movilización de recursos humanos, físicos y financieros, con el propósito de garantizar los medios necesarios para el cumplimiento posterior del objeto social de
la empresa. En este sentido, se trata de todas las inversiones realizadas previamente para estar en capacidad de entrar a la etapa de operación, es decir, para
desarrollar la actividad permanente y "rutinaria" encaminada a la venta del bien o servicio. En este Cronograma se debe incluir todas las inversiones fijas, diferidas y el Capital
de Trabajo en donde este último es calculado automáticamente por el modelo (tan pronto se haya diligenciado los datos de entrada de la Hoja Capital de Trabajo).
La Hoja del Cronograma cuenta con 5 años máximo para la inclusión de las inversiones, en donde algunos proyectos agropecuarios de más corto plazo solo requerirán
realizar sus inversiones en un año, por ejemplo, en tanto que los proyectos de más largo plazo, pueden requerir hasta los 5 años de inversiones para poder entrar en operación.
El modelo suma el total de inversiones realizadas, sea en un año o en los 5 años necesarios para entrar al período de operación del proyecto, lo que constituye la inversión total
del proyecto. Posteriormente tenga en cuenta que es posible incluir inversiones si las hubiere en el período de operación (años de proyección) las cuales se pueden incluir más
 MODELO FINANCIERO PARA EMPRENDIMIENTOS INDUSTRIALES

adelante en la Hoja Inversiones Fijas Operación. En general en muchos proyectos, no se realizan nuevas inversiones fijas importantes en los años de operación y si las hubiere
deben estar plenamente justificadas. Recuerde que estas inversiones durante los años de operación no son financiadas por el Fondo Emprender.
Atención: Si se trata de proyectos de Unidades Productivas, debe tener muy en cuenta que debe incluir solamente las inversiones del primer año en este Cronograma y las
inversiones adicionales ( o de mantenimiento) deben ser incluidas en la Hoja Inversiones Fijas de Operación para los años adicionales que requiera. Esto se realiza así, toda vez
que el emprendimiento ya se encuentra en operación debido a los ingresos o ventas que recibe por tratarse de una Unidad Productiva.
Inicialmente, se deben incluir las inversiones fijas, detallando unidad, cantidad y valores para Terrenos, Construcciones y Edificios, Adecuaciones y Mejoras, Maquinaria
y Equipos, desagregando cada uno de ellos, Muebles y Enseres, Equipo de Transporte y Carga, Equipos de Comunicaciones, Computación y Herramientas, y finalmente el
detalle de Semovientes y Cultivos Permanentes. Tenga en cuenta que el término Cantidad se refiere a las cantidades totales o sumatoria de cada rubro para todo el período de
ejecución (preoperativo) y el precio se refiere a un precio promedio el cual es calculado automáticamente por el modelo. Los valores incluidos corresponden a máximo 5 años
considerados en el período de ejecución.
Nota: En el rubro Adecuaciones solo es posible financiar un valor no mayor del 20% solicitado al Fondo Emprender.
Posteriormente de la misma forma, debe incluir en el Cuadro de Inversiones Diferidas, todos los gastos preoperativos especificados, incluyendo unidad, cantidad y valores.
Igualmente debe incluirse otros gastos diferidos que no hayan sido especificados anteriormente que sean financiables por el Fondo Emprender de acuerdo a su reglamento,
así como Otros gastos preoperativos no especificados anteriormente y que no son financiables por el Fondo Emprender según su reglamento.
Tenga muy en cuenta que solo es posible incluir inversiones diferidas en el periodo de ejecución o período preoperativo, posteriormente no es posible y deben ser registradas
en el gasto de la empresa.
Así mismo a título informativo en la Columna M, debe indicar como estima financiar cada uno de los rubros de la totalidad de Inversiones Fijas.
Tenga en consideración que los diferentes rubros en las inversiones fijas pueden ser financiados con recursos del Emprendedor, recursos del Fondo Emprender, financiación
de Proveedores o mediante Crédito. Tenga en cuenta estos valores cuando diligencie la financiación total de Mquinaria y Equipos en la Hoja Plan de Inversión y Financiación.
Finalmente, recuerde que las rotaciones que calculan la inversión corriente o de capital de trabajo, deben incluirse en la Hoja Capital de Trabajo más adelante.

Precio Ventas
En la hoja Precio Ventas debe incluir los precios de venta por producto para cada uno de los 5 años de proyección.
Seguidamente debe incluir las unidades estimadas de ventas para cada uno de los productos para los 5 años de proyección.
Posteriormente debe anotar la capacidad instalada estimada de los equipos, asi como los niveles de producción estimados. Tenga en cuenta que la capacidad utilizada no debe
superar la capacidad instalada, considere la capacidad real de los equipos según los turnos en horas laboradas y no la teórica, y tenga en cuenta niveles de producción anuales.
Para fines informativos según sea el caso, la capacidad instalada puede ser medida también en horas/hombre. En este caso incluya la capacidad estimada y la
capacidad utilizada en horas/hombre. Si utiliza otra medida puede señalarlo en el espacio dejado para comentarios en la parte de abajo de la hoja.
También incluir en (%) porcentaje si estima rebajas en la venta de los productos durantes los años de proyección. Se trata de un valor promedio para el total de ventas
realizadas. Finalmente debe diligenciar si estima recibir otros ingresos no operacionales en pesos durante los 5 años de proyección.
Finalmente, en la parte de debajo de la hoja cuenta con un espacio para comentarios o mostrar cualquier cálculo previo que considere pertinente.

Costos Unitarios de Materia Prima

En la parte superior de la hoja Costos Unitarios de Materia Prima se presenta un Resumen de los Costos Unitarios por producto.
Inicie diligenciando las materias primas e insumos necesarios para la producción de cada uno de los productos (máximo hasta 10), debe incluir la unidad utilizada de
producción, la cantidad por unidad de producción y el precio para cada una de las materias primas e insumos para los 5 años de proyección.
 MODELO FINANCIERO PARA EMPRENDIMIENTOS INDUSTRIALES

La hoja incluye un espacio para comentarios o cálculos que considere puedan ser útiles para un mejor entendimiento. Así mismo se incluye una Hoja de Trabajo que sirve
para incluir todo los cálculos necesarios para determinar los costos en el plan de producción del respectivo proyecto y ques urve de base para los costos de materia prima.

Proceso de Producción
Este cuadro del proceso de producción del bien o prestación de servicio es informativo y corresponde al punto 15. del Plan de Negocios Fondo Emprender.

Cargos de Operación
Este cuadro de cargos requeridos en la operación es informativo y corresponde al punto 17.2 del Plan de Negocios Fondo Emprender.

Costo de Mano de Obra Directa

En la Hoja Costo Mano de Obra Directa, lncluya en la columna C, los nombres de cargos de mano de obra directa que empleará para el caso de Nómina, Jornales
e identifique los contratos de prestación de servicios de mano de obra directa, si los tuviere.
Posteriormente, en el caso de la Nómina debe incluir el número de ocupantes del cargo para cada uno de los 5 años de proyección, el salario mensual de cada uno de
ellos, y el número de meses del cargo en el primer año de operación. Tenga en cuenta que el número de ocupantes podría variar de acuerdo a cambios en la producción.
En el caso de Jornales, debe mencionar el tipo de jornalero y su actividad, el número de jornaleros contratados y el número de jornales anuales contratados para cada
uno de los 5 año de proyección, así como el correspodiente valor que incluye todos los costos correspondientes del jornal.
Para Contratos de prestación de servicios de mano de obra, agregue el valor mensual del contrato y el número de meses del contrato en 1er año de operación.
En seguida, incluya los componentes del factor prestacional con su correspondiente porcentaje frente al salario básico mensual, sin incluir Auxilio de Transporte.
En el cuadro Costo Unitario de Mano de Obra Directa por Producto debe estimar la duración del procesos de producción en una misma unidad de tiempo, por ejemplo en
minutos/hombre por unidad producida.
El modelo calcula el Costo Total de Mano de Obra Directa por Producto y la Duración del Proceso de Producción por Unidad de Tiempo que puede ser un referente para
estimar la capacidad utilizada de producción si esta fuera medida en horas/hombre.
Tenga en cuenta que el modelo calcula el costo total de la mano de obra directa para los 5 años de proyección ajustando el incremento con el dato de Inflación de las
Variables Macroeconómicas. Al final encuentra un Resumen del total de Costos de Mano de Obra Directo.

Costos de Producción
En Costos Indirectos de Producción incluya los diferentes gastos de producción como repuestos de planta utlilizados, combustibles y lubricantes, servicos de planta,
arrendamientos de planta, artículos de aseo y consumo general de planta, seguros de planta y maquinarias, mantenimiento y reparaciones, dotaciones de personal,
de planta y otros costos de fabricación. Para cada uno de estos ítems debe incluir su costo de acuerdo a su periodicidad (mensual, trimestral, semestral, anual, etc)
en la columna D. Posteriormente debe estimar con dicho costo el costo anual para los 5 años de proyección.
También el modelo calcula el Costo Unitario de los Gastos de Fabricación por Producto.
 MODELO FINANCIERO PARA EMPRENDIMIENTOS INDUSTRIALES

Gastos de Administración y Ventas

En los Cargos de Administración y Ventas debe incluir los nombres de los cargos en las áreas de adminstración y ventas, su correspondiente salario mensual,
así como los meses en el cargo para e primer año de operación para los cargos administrativos y de ventas.
Igualmente, es posible incluir cargos adicionales de Ventas a partir del 2o año de operación si los hubiere, en cuyo caso debe incluir número de ocupantes y su salario
mensual correspondiente. En la celda D5 de la Hoja debe incluir el factor prestacional promedio estimado para estos cargos.
Igualmente debe incluir el costo según su periodicidad para los 5 años de proyección de Gastos de administración como Honorarios, Arrendamientos, Servicios públicos,
Suministros de Oficina, Gastos y/o Auxilio de Transporte, renovación anual de Cámara de Comercio, costos del Sistema de gestión de seguridad y salud en el trabajo, etc.
Adicionalmente debe incluir los gastos fijos mensuales de ventas e incluir en % los gastos variables sobre ventas como Comisiones, Gastos de Mercadeo y Publicidad,
u otros gastos variables de ventas.

Inversiones Fijas Período de Operación

Tenga en cuenta que es posible incluir nuevas inversiones si las hubiere en los años de operación. En general, no se realizan nuevas inversiones importantes en los años de
operación (Años de proyección) y si las hubiere deben estar plenamente justificadas. Recuerde que estas inversiones no son financiadas por el Fondo Emprender.
En la Hoja de Inversiones Período de Operación, debe incluirse el valor de las inversiones fijas para Terrenos, Construcciones y Edificios, Adecuaciones y Mejoras, Maquinaria
y Equipos, detallando cada uno de ellos, Muebles y Enseres, Equipo de Transporte de Carga, Equipos de Comunicaciones, Computación y Herramientas, Semovientes y
Cultivos Permanentes. Recuerde que el nombre o items de las inversiones deben ser incluidos en la hoja Cronograma de Inversión Preoperativa.
Tenga muy en cuenta que solo es posible incluir inversiones diferidas en el periodo de ejecución o período preoperativo, posteriormente no es posible y deben ser registradas
en el gasto de la empresa.

Capital de Trabajo
El capital de trabajo está compuesto de 4 elementos: (1) Cuentas por cobrar, (2) Inventarios, (3) Anticipos y Otras cuentas por cobrar y (4) Cuentas por Pagar.
En las Cuentas por Cobrar debe diligenciar la rotación de cartera estimada en días para cada uno de los 5 años de proyección e incluir si ha estimado un valor en porcentaje (%)
de provisión de Cuentas por Cobrar por ser de difícil cobro o incobrables.
Respecto a los Inventarios para los 5 años de proyección, debe determinar solo los días de rotación del inventario de Materia Prima (calculado respecto a Costo de la materia
prima consumida), los días de rotación de inventario de Productos en Proceso (calculado respecto al Costo de Producción) y los días de rotación del Inventario de Producto
Terminado (calculada por el modelo a partir del Costo de Ventas).
En cuanto a los Anticipos y Otras Cuentas por Cobrar, debe incluir un valor ($) estimado de otras cuentas por cobrar para los cinco años de proyección.
Respecto a las Cuentas por Pagar debe diligenciar la rotación estimada en días de las cuentas a pagar a proveedores para los 5 años de proyección.
Finalmente, incluya si considera los valores ($) estimados de Acreedores Varios, así como los valores de Otros Pasivos para los 5 años de proyección.

Estructura de Capital
En la Hoja Estructura de Capital en el rubro de Impuestos debe incluir la tasa de Renta Presuntiva sobre Patrimonio vigente en porcentaje (%) y la tarifa de Impuesto de Renta
vigente en porcentaje (%).
En cuanto al rubro Estructura de Capital debe incluir en la celda E80 el valor ($) del capital inicial propuesto para desarrollar el emprendimiento. Después debe diligenciar si las
hubiere las adiciones de capital estimadas (Fila 81) para los siguientes 5 años de proyección.
Además debe incluir (celda E82) el valor estimado ($) propuesto de recursos del Fondo de acuerdo al Reglamento en cuanto a generación de empleo y rubros financiables.
 MODELO FINANCIERO PARA EMPRENDIMIENTOS INDUSTRIALES

Posteriormente debe determinar el valor ($) de Obligaciones Financieras que considere en el plan de financiación del proyecto (celda E83), así como las Obligaciones Financieras
Financieras adicionales si las tuviere para los 5 años de proyección.
Por último debe incluir el porcentaje (%) de pago de dividendos, si hubiere lugar. En general para efectos de presentación del proyecto, no se determinan dividendos.

Plan de Inversión y Financiación

En la Hoja Plan de Inversión y Financiación puede observar a la vez el total de Inversiones estimadas del proyecto, es decir Inversiones Fijas, Capital de Trabajo e Inversiones
diferidas (Gastos durante período preoperativo), así como todos los recursos de financiación del proyecto como Proveedores, Deuda de Obligaciones Financieras, recursos del
Fondo Emprender y los recursos aportados como capital para el emprendimiento. El modelo genera estos valores totales de inversión y financiación (Columna H y Fila 42).
A apartir de los valores totales, el usuario debe distribuir el valor de las inversiones fijas, corriente y diferidas (Columna H) en las diferentes fuentes de financiación según los
rubros financiables conforme al Reglamento establecido del Fondo Emprender. Revise que el valor de verificación (Columna I) coincida con el valor de cada una de las
inversiones fijas, capital de trabajo y diferida horizontalmente. Igualmente revise que el valor de verificación de las fuentes de financiación (Fila 43) coincide con las fuentes de
financiación (fila 42) verticalmente. Si no coinciden, existe una alerta con los números en color rojo. Los valores que se incluyan deben ser en números redondos.
Tenga en cuenta para determinar los recursos máximos del Fondo Emprender el número de empleos generados por el proyecto, asi como los rubros susceptibles de financiación
por parte del Fondo Emprender.
El Plan de Inversión de Inversión y Financiación le permite observar si está financiando adecuadamente la inversión total con las diferentes fuentes de financiación disponibles y
en concordancia con los rubros financiables por el Fondo Emprender.
 Cronograma Inversión Preoperat

Propiedad de Fonade - Fondo Emprender. Solo se pueden diligenciar las celdas amarillas. Inicio
Unidad Cantidad Precio Promedio Año 1 Año 2 Año 3 Año 4 Año 5 Total ***
CRONOGRAMA DE INVERSIONES DEL PROYECTO *
Inversiones Fijas
Infraestructura: Terrenos y Construcciones
Terrenos 0 0
Construcciones y Edificios 0 0
Adecuaciones y Mejoras 0 0
Subtotal Infraestructura 0 0 0 0 0 0
Maquinaria y Equipos
0 0 0 0 0
0 0
0 0
0 0
0 0
0 0
0 0
tanques 1 4 8,500,000 34,000,000 34,000,000
blower 1 2 1,380,000 2,760,000 2,760,000
monitor de PH 1 1 210,000 210,000 210,000
medidor de oxigeno 1 1 2,700,000 2,700,000 2,700,000
test de amonia 1 1 70,000 70,000 70,000
test de nitrato 1 1 53,500 53,500 53,500
test de nitrito 1 1 43,000 43,000 43,000
polisombras 1 4 513,300 2,053,200 2,053,200
0 0
0 0
0 0
0 0
0 0
0 0
0 0
0 0
0 0
Subtotal Maquinaria y Equipos 41,889,700 0 0 0 0 41,889,700
Muebles y Enseres
Muebles y Enseres 0 0
silla para visitantes 1 4 30,000 120,000 120,000
0 0
 Cronograma Inversión Preoperat

Unidad Cantidad Precio Promedio Año 1 Año 2 Año 3 Año 4 Año 5 Total ***
0 0
0 0
0 0
0 0
0 0
0 0
0 0
Subtotal Muebles y Enseres 120,000 0 0 0 0 120,000
Equipo de Transporte y Carga
Camioneta 0 0
transporte de envio 1 1 580,090 580,090 580,090
0 0
0 0
0 0
0 0
Subtotal Equipo de Transporte y Carga 580,090 0 0 0 0 580,090
Equipos Comunicaciones, Computación y Herramientas
computador portatil 1 1 1,280,000 1,280,000 1,280,000
reflectores de 100 voltios 1 4 60,000 240,000 240,000
planta 1 1 3,000,000 3,000,000 3,000,000
aire acondicionado 1 1 830,000 830,000 830,000
0 0
0 0
0 0
0 0
Subtotal Equipos de Comunicaciones, Computación y Herr 5,350,000 0 0 0 0 5,350,000
Semovientes
0 0
0 0
0 0
0 0
0 0
0 0
0 0
0 0
Subtotal Semovientes 0 0 0 0 0 0
Cultivos Permanentes
tilapia roja 3,200 3,200 2,000 6,400,000 6,400,000
 Cronograma Inversión Preoperat

Unidad Cantidad Precio Promedio Año 1 Año 2 Año 3 Año 4 Año 5 Total ***
0 0
0 0
0 0
0 0
0 0
0 0
0 0
Subtotal Cultivos Permanentes 6,400,000 0 0 0 0 6,400,000
Total Inversiones Fijas 54,339,790 0 0 0 0 54,339,790

Inversión Corriente (Capital de Trabajo)

Efectivo -66,865,790
Cuentas por cobrar 0
Inventarios de Materia Primas 0
Inventarios de Productos en Proceso 0
Inventarios de Productos Terminados 0
Total Inversión Corriente -66,865,790

Inversión Diferida (Gastos Período Preoperativo )

Gastos Notariales 0 0
Matrícula Mercantil 0 0
Gastos de Constitución doc 1 400,000 400,000 400,000
Arrendamientos meses 6 116,667 700,000 700,000
Nòmina Empleados (no incluye Gerente) 0 0
Nòmina Operarios meses 2 400,000 800,000 800,000
Nómina Gerente Emprendedor meses 1 1,000,000 1,000,000 1,000,000
Honorarios Contador 0 0
Servicios Públicos ser 1 400,000 400,000 400,000
Dotaciones global 15 28,400 426,000 426,000
Sistema de Seguridad Industrial / Plan de Emergencia 0 0
Seguro Todo Riesgo 0 0
Publicidad y Mercadeo global 1 400,000 400,000 400,000
Evento de Lanzamiento global 1 400,000 400,000 400,000
Subtotal Diferidos Financiables Especificados 4,526,000 0 0 0 0 4,526,000
Otros Diferidos Financiables No Especificados
Materia prima Período improductivo 0 0
arriendo 1 12 600,000 7,200,000 7,200,000
 Cronograma Inversión Preoperat

Unidad Cantidad Precio Promedio Año 1 Año 2 Año 3 Año 4 Año 5 Total ***
salario 1 3 266,667 800,000 800,000
0 0
0 0
0 0
0 0
0 0
0 0
Subtotal Otros Diferidos Financiables No Especificados 8,000,000 0 0 0 0 8,000,000
Otros Diferidos No Financiables No Especificados
Estudios de Factibilidad (consultorías, asesorias jurídica y financiera) 0 0
0 0
0 0
0 0
0 0
Subtotal Otros Diferidos No Financiables 0 0 0 0 0 0
Total Inversión Diferida 12,526,000 - - - - 12,526,000

Total Inversión (Fija + Corriente + Diferida) 66,865,790 - - - - -

* Se refiere al total de inversiones del proyecto durante el período improductivo antes de entrar en operación el proyecto.
** Las cifras de verificación deben coincidir con el valor total de las inversiones fijas, corriente y diferida.
 Precios Ventas

Propiedad de Fonade - Fondo Emprender. Solo se pueden diligenciar las celdas amarillas.
Año 0 Año 1 Año 2 Año 3 Año 4 Año 5
Inicio
Precios, Volùmenes y Ventas Totales
Precio por Producto
Precio tilapia roja $ / unid.
Precio $ / unid.
Precio $ / unid.
Precio $ / unid.
Precio $ / unid.
Precio $ / unid.
Precio $ / unid.
Precio $ / unid.
Precio $ / unid.
Precio $ / unid.
Unidades Vendidas por Producto
Unidades tilapia roja unid.
Unidades unid.
Unidades unid.
Unidades unid.
Unidades unid.
Unidades unid.
Unidades unid.
Unidades unid.
Unidades unid.
Unidades unid.
Capacidad Instalada y Utilizada
Capacidad Instalada Maquinaria y Equipos unid.
Capacidad Utilizada Maquinaria y Equipos unid.
% Utilización Capacidad Instalada % 0.0% 0.0% 0.0% 0.0% 0.0%

Capacidad Instalada por Unidad de Tiempo unid.

Capacidad Utilizada por Unidad de Tiempo unid.
% Utilización Capacidad Instalada % 0.0% 0.0% 0.0% 0.0% 0.0%
* Señale la forma de medir la capacidad instalada y utilizada, en el espacio de Cometarios abajo, por ejemplo en unidad de producto por unidad de tiempo o volúmenes.
Total Ventas
Precio Promedio $ 0.0 0.0 0.0 0.0 0.0
Ventas unid. 0 0 0 0 0
Ventas $ 0 0 0 0 0
Rebajas en Ventas
 Precios Ventas

Rebaja % ventas
Pronto pago $ 0 0 0 0 0
Otros Ingresos
Otros Ingresos No operacionales $

COMENTARIOS
 Bases 538429858.xls
15 de 60
PARAMETRO VALOR EXPLICACION

Fecha Año 1 Año 2 Año 3 Año 4 Año 5

Variables Macroeconómicas (Solo para uso informativo)
Inflación %
Devaluación %
IPP %
Crecimiento PIB %
DTF T.A. %
Productos
tilapia roja
g

Información del Proyecto

Indique la Tasa de Descuento del emprendedor 7% Tasa Efectiva Anual
Duración de la etapa improductiva del negocio ( fase de implementación).en m 1 mes
Periodo en el cual se plantea la primera expansión del negocio ( Indique el mes 12 mes
Periodo en el cual se plantea la segunda expansión del negocio ( Indique el me 24 mes
Condiciones de la Deuda
Gracia 1 Gracia a Capital (Años)
Plazo 5 Plazo de la Deuda (Años)
Tasa en pesos 0% Puntos por encima del DTF
Depreciación Activos Fijos
Construcciones y Edificaciones 0 Vida útil (años)
Adecuaciones y Mejoras 10 Vida útil (años)
Maquinaria y Equipo de Operación 10 Vida útil (años)
Muebles y Enseres 5 Vida útil (años)
Equipo de Transporte 10 Vida útil (años)
Equipo de Oficina 5 Vida útil (años)
Semovientes Pie de Cría 0 Agotamiento (años)
Cultivos Permanentes 0 Agotamiento (años)
Inversión diferida
Inversión Diferida (Gastos en período preoperativo o de ejecución del proyecto) 1 Amortización (años)
Empleos y Mano de Obra
Mano de Obra Producción unid.
Empleos Administrativos unid.
Empleos Comerciales unid.
Total Personal unid. 0.0 0.0 0.0 0.0 0.0
Optimista

1
3
0.1

20

Page 16
Pesimista

1
3
0.1

20

Page 17
Normal

1
3
0.1

20

Page 18
 Costos Unitarios de MP

Propiedad de Fonade - Fondo Emprender. Solo se pueden diligenciar las celdas amarillas.
Resumen Costos Unitarios Materia Prima por Producto Año 1 Año 2 Año 3 Año 4 Año 5
Costos Unitarios Materia Prima $ / unidad $ / unidad $ / unidad $ / unidad $ / unidad
Costo MP tilapia roja ### 36,000,000 ### 30,000,000 0
Costo MP 0 0 0 0 0
Costo MP 0 0 0 0 0
Costo MP 0 0 0 0 0
Costo MP 0 0 0 0 0
Costo MP 0 0 0 0 0
Costo MP 0 0 0 0 0
Costo MP 0 0 0 0 0
Costo MP 0 0 0 0 0
Costo MP 0 0 0 0 0
Costo Total Promedio de Materia Prima 0.00 0.00 0.00 0.00 0.00

Vr Unitario Vr Unitario Vr Unitario Vr Unitario Vr Unitario

Unidad Cantidad Año 1 Año 2 Año 3 Año 4 Año 5
Costos Unitarios Materia Prima (MP) e Insumos (I)
tilapia roja
tilapia roja 1 6,000.00 6,000.00 6,000.00 5,000.00 5,000.00

Total Costo Unitario tilapia roja

Vr Unitario Vr Unitario Vr Unitario Vr Unitario Vr Unitario

19 de 60
 Costos Unitarios de MP

Unidad Cantidad Año 1 Año 2 Año 3 Año 4 Año 5

-

Total Costo Unitario

Vr Unitario Vr Unitario Vr Unitario Vr Unitario Vr Unitario
Unidad Cantidad Año 1 Año 2 Año 3 Año 4 Año 5
-

Total Costo Unitario

20 de 60
 Costos Unitarios de MP

Vr Unitario Vr Unitario Vr Unitario Vr Unitario Vr Unitario

Unidad Cantidad Año 1 Año 2 Año 3 Año 4 Año 5
-

Total Costo Unitario

Vr Unitario Vr Unitario Vr Unitario Vr Unitario Vr Unitario
Unidad Cantidad Año 1 Año 2 Año 3 Año 4 Año 5
-

Total Costo Unitario

21 de 60
 Costos Unitarios de MP

Vr Unitario Vr Unitario Vr Unitario Vr Unitario Vr Unitario

Unidad Cantidad Año 1 Año 2 Año 3 Año 4 Año 5
-

Total Costo Unitario

Vr Unitario Vr Unitario Vr Unitario Vr Unitario Vr Unitario
Unidad Cantidad Año 1 Año 2 Año 3 Año 4 Año 5
-

Total Costo Unitario

22 de 60
 Costos Unitarios de MP

Vr Unitario Vr Unitario Vr Unitario Vr Unitario Vr Unitario

Unidad Cantidad Año 1 Año 2 Año 3 Año 4 Año 5
-

Total Costo Unitario

Vr Unitario Vr Unitario Vr Unitario Vr Unitario Vr Unitario
Unidad Cantidad Año 1 Año 2 Año 3 Año 4 Año 5
-

Total Costo Unitario

23 de 60
 Costos Unitarios de MP

Vr Unitario Vr Unitario Vr Unitario Vr Unitario Vr Unitario

Unidad Cantidad Año 1 Año 2 Año 3 Año 4 Año 5
-

Total Costo Unitario

COMENTARIOS

24 de 60
Propiedad de Fonade - Fondo Emprender. Solo se pueden diligenciar las celda
Hoja de Trabajo
n diligenciar las celdas amarillas. Inicio
 Proceso Producción

Propiedad de Fonade - Fondo Emprender. Solo se pueden diligenciar las celdas amarillas.
Actividad del Proceso *
Bien / Servicio:
Unidades a Producir:

Número de Equipos y maquinarias utilizadas.

Tiempo estimado de personas que Capacidad de producción por equipo
realización Cargos que participan en intervienen por (Cantidad de Producto / Unidad de
Actividad del Proceso (minutos/horas) la actividad cargo Tiempo)

Actividad 1:
Actividad 2:
Actividad 3:
Actividad 4.
Actividad 5:
Actividad 6:
Actividad 7:
Actividad 8:
Actividad 9:
Actividad 10:
Actividad 11:
Actividad 12:
Total
Nota: El esquema solicitado requiere al menos los siguientes aspectos: Actividad del proceso, tiempo estimado de realización, cargos que participan en la actividad,
número de personas que intervienen por cargo, equipo y máquinas utilizadas en el proceso (Capacidad de producción por máquina - Cantidad de producto/unidad
de tiempo). Sin embargo, si usted dispone de un análisis alternativo con la misma información, puede anexarlo.
* Este cuadro del proceso de producción del bien o prestación de servicio corresponde al punto 15. del Plan de Negocios Fondo Emprender.
 Costo MO Directa
RESUMEN Costos de Mano de Obra Directa (MOD) Vr Total Vr Total Vr Total Vr Total Vr Total
Año 1 Año 2 Año 3 Año 4 Año 5

Cargo
Nómina
ceo 9,600,000 9,600,000 9,600,000 9,600,000 9,600,000
jefe de opreracion 9,600,000 9,600,000 9,600,000 9,600,000 9,600,000
jefe contable 9,600,000 9,600,000 9,600,000 9,600,000 9,600,000
0 0 0 0 0 0
0 0 0 0 0 0
0 0 0 0 0 0
0 0 0 0 0 0
0 0 0 0 0 0
Subtotal Nómina 28,800,000 28,800,000 28,800,000 28,800,000 28,800,000
Cargo 0 0 0 0 0
Jornales 0 0 0 0 0
vendedores regulares 0 0 0 0 0
0 0 0 0 0 0
0 0 0 0 0 0
0 0 0 0 0 0
Subtotal Jornales 0 0 0 0 0
Contrato 0 0 0 0 0
Contrato de Servicios Mano de Obra Directa 0 0 0 0 0
independiente 1,999,992 1,999,992 1,999,992 1,999,992 1,999,992
0 0 0 0 0 0
0 0 0 0 0 0
Subtotal Contratos de Servicios MOD 1,999,992 1,999,992 1,999,992 1,999,992 1,999,992
Total Costo de Mano de Obra Directa 30,799,992 30,799,992 30,799,992 30,799,992 30,799,992

28 de [Páginas]
 Otros Costos Producción

Propiedad de Fonade - Fondo Emprender. Solo se pueden diligenciar las celdas amarillas.
Inicio
Vr Total Vr Total Vr Total Vr Total
Valor Año 1 Año 2 Año 3 Año 4
Otros Costos de Producción
Rubros
limpieza de los tanques 200,000 1,800,000 16,200,000 145,800,000 1,312,200,000
mantenimiento de los blower 150,000 450,000 4,050,000 36,450,000 328,050,000

Total Otros Costos de Producción 2,250,000 20,250,000 182,250,000 1,640,250,000

Duración Proceso C U Fabric C U Fabric C U Fabric C U Fabric

Producción * Año 1 Año 2 Año 3 Año 4
Costo Unitario de Otros Cosros de Producción por Producto
Costo Unitario tilapia roja 0.00 0.00 0.00 0.00 0.00
Costo Unitario 0.00 0.00 0.00 0.00 0.00
Costo Unitario 0.00 0.00 0.00 0.00 0.00
Costo Unitario 0.00 0.00 0.00 0.00 0.00
Costo Unitario 0.00 0.00 0.00 0.00 0.00
Costo Unitario 0.00 0.00 0.00 0.00 0.00
Costo Unitario 0.00 0.00 0.00 0.00 0.00
Costo Unitario 0.00 0.00 0.00 0.00 0.00
Costo Unitario 0.00 0.00 0.00 0.00 0.00
Costo Unitario 0.00 0.00 0.00 0.00 0.00
Costo Unitario Promedio de Otros Costos de Producción #DIV/0! #DIV/0! #DIV/0! #DIV/0!
 Otros Costos Producción

Vr Total
Año 5

11,809,800,000
2,952,450,000

14,762,250,000

C U Fabric
Año 5

0.00
0.00
0.00
0.00
0.00
0.00
0.00
0.00
0.00
0.00
#DIV/0!
 Gastos Admon y Ventas

Propiedad de Fonade - Fondo Emprender. Solo se pueden diligenciar las celdas amarillas.

Salarios Colaboradores Administración y Ventas

Factor Prestacional
Número meses
en el cargo
Cargos Primer Año de Operación primer año Número de Salario
Año 1 Año 2 Año 3 Año 4
operación Ocupantes Mensual
Administración
ceo 12.0 1.0 800,000 9,600,000 9,600,000 9,600,000 9,600,000
jefe de produccion 12.0 1.0 800,000 9,600,000 9,600,000 9,600,000 9,600,000
jefe contable 12.0 1.0 800,000 9,600,000 9,600,000 9,600,000 9,600,000
0 0 0 0
0 0 0 0
Subtotal 3.0 2,400,000 28,800,000 28,800,000 28,800,000 28,800,000
Ventas
0 0 0 0
0 0 0 0
0 0 0 0
0 0 0 0
Cargos Adicionales a partir del 2o Año Ventas
0 0 0
0 0 0
Subtotal 0.0 0 0 0 0
Total 3.0 28,800,000 28,800,000 28,800,000 28,800,000

Gastos de Administración
Rubros Valor Año 1 Año 2 Año 3 Año 4
Sueldos a empleados de administración 28,800,000 28,800,000 28,800,000 28,800,000
servicios publico Año 1 200,000
arriendo Año 1 Año 1 500,000
registro de marca 700,000
 Gastos Admon y Ventas

Total 28,800,000 28,800,000 28,800,000 28,800,000

Gastos de Ventas
Rubros % sobre Año 1 Año 2 Año 3 Año 4
Ventas Valor
Sueldos a empleados de ventas 0 0 0 0
Gastos Fijos de Ventas
publicidad y mercadeo 1,500,000 1,500,000 1,700,000 1,700,000 1,700,000
evento de lanzamiento 1,200,000 1,200,000

Gastos Variables sobre Ventas

0 0 0 0
0 0 0 0
0 0 0 0
0 0 0 0
0 0 0 0
Total 2,700,000 1,700,000 1,700,000 1,700,000
 Gastos Admon y Ventas

Inicio

Año 5

9,600,000
9,600,000
9,600,000
0
0
28,800,000

0
0
0
0

0
0
0
28,800,000

Año 5
28,800,000
 Gastos Admon y Ventas

28,800,000

Año 5
0

1,700,000

0
0
0
0
0
1,700,000
 Inversiones Fijas Operación

Propiedad de Fonade - Fondo Emprender. Solo se pueden diligenciar las celdas amarInicio
Año 0 Año 1 Año 2 Año 3 Año 4 Año 5

Inversiones Fijas - Período de Operación

Infraestructura: Terrenos y Construcciones
Terrenos 0
Construcciones y Edificios 0
Adecuaciones y Mejoras 0
Subtotal Infraestructura 0 0 0 0 0 0
Maquinaria y Equipos
0
0
0
0
0
0
0
tanques 34,000,000
blower 2,760,000
monitor de PH 210,000
medidor de oxigeno 2,700,000
test de amonia 70,000
test de nitrato 53,500
test de nitrito 43,000
polisombras 2,053,200
0
0
0
0
0
0
0
0
0
Subtotal Maquinaria y Equipos 41,889,700 0 0 0 0 0
 Inversiones Fijas Operación

Año 0 Año 1 Año 2 Año 3 Año 4 Año 5

Muebles y Enseres
Muebles y Enseres 0
silla para visitantes 120,000
0
0
0
0
0
0
0
0
Subtotal Muebles y Enseres 120,000 0 0 0 0 0
Equipo de Transporte y Carga
Camioneta 0
transporte de envio 580,090
0
0
0
0
Subtotal Equipo de Transporte y Carga 580,090 0 0 0 0 0
Equipos Comunicaciones, Computación y Herramientas
computador portatil 1,280,000
reflectores de 100 voltios 240,000
planta 3,000,000
aire acondicionado 830,000
0
0
0
0
Subtotal Equipos de Comunicaciones, Computación y Herr 5,350,000 0 0 0 0 0
Semovientes Pie de Cría
0
0
0
0
0
0
 Inversiones Fijas Operación

Año 0 Año 1 Año 2 Año 3 Año 4 Año 5

0
0
Subtotal Semovientes 0 0 0 0 0 0
Cultivos Permanentes
tilapia roja 6,400,000
0
0
0
0
0
0
0
Subtotal Cultivos Permanentes 6,400,000 0 0 0 0 0
Total Inversiones Fijas 54,339,790 0 0 0 0 0

Inversión Diferida (Gastos Período Preoperativo )

Gastos Notariales 0
Matrícula Mercantil 0
Gastos de Constitución 400,000
Arrendamientos 700,000
Nòmina Empleados (no incluye Gerente) 0
Nòmina Operarios 800,000
Nómina Gerente Emprendedor 1,000,000
Honorarios Contador 0
Servicios Públicos 400,000
Dotaciones 426,000
Sistema de Seguridad Industrial / Plan de Emergencia 0
Seguro Todo Riesgo 0
Publicidad y Mercadeo 400,000
Evento de Lanzamiento 400,000
Subtotal Diferidos Financiables Especificados 4,526,000
Subtotal Diferidos Financiables No Especificados
Materia prima Período improductivo 0
arriendo 7,200,000
salario 800,000
0
 Inversiones Fijas Operación

Año 0 Año 1 Año 2 Año 3 Año 4 Año 5

0
0
0
0
0
Subtotal Otros Diferidos Financiables No Especificados 8,000,000
Otros Diferidos No Financiables No Especificados
Estudios de Factibilidad (consultorías, asesorias jurídica y financiera) 0
0
0
0
0
Subtotal Otros Diferidos No Financiables 0
Total Inversión Diferida 12,526,000 0 0 0 0 0

Total Inversión Fija + Diferida 66,865,790 - - - - -

Otros Activos
Otros Activos
 Capital de Trabajo

Inicio Año 0 Año 1 Año 2 Año 3 Año 4 Año 5

Capital de Trabajo
Cuentas por cobrar Descripción
Rotación Cartera Clientes días
Cartera Clientes $ 0 0 0 0 0 0
Cartera Clientes (Var.) $ 0 0 0 0 0
Provisión Cuentas por Cobrar %
Provisión Cuentas por Cobrar $ 0 0 0 0 0
Provisión Período $ 0 0 0 0 0
Inventarios
Invent. Prod. Final Rotación días costo de ventas
Invent. Prod. Final $ 0 0 0 0 0 0
Invent. Prod. Final Variación $ 0 0 0 0 0
Invent. Prod. en Proceso Rotación días costo producción 0 3 3 3 3
Invent. Prod. Proceso $ 0 0 469,925 1,819,925 13,969,925 123,319,925
Invent. Prod. Proceso Variación $ 0 -469,925 -1,350,000 -12,150,000 -109,350,000
Invent. Materia Prima Rotación días costo MP consumida
Invent. Materia Prima $ 0 0 0 0 0 0
Invent. Materia Prima Variación $ 0 0 0 0 0
Total Inventario $ 0 0 469,925 1,819,925 13,969,925 123,319,925
Anticipos y Otras Cuentas por Cobrar
Anticipos y Otras Cuentas por Cobrar $
Anticipos y Otras Cuentas por Cobrar (Variación) $ 0 0 0 0 0

Cuentas por Pagar

Cuentas por Pagar Proveedores días
Cuentas por Pagar Proveedores $ 0 0 0 0 0 0
Cuentas por Pagar Proveedores (Variación) $ 0 0 0 0 0
Acreedores Varios $
Acreedores Varios (Variación) $ 0 0 0 0 0
Otros Pasivos $
Otros Pasivos (Variación) $ 0 0 0 0 0
 Estructura de Capital

Inicio Año 0 Año 1 Año 2 Año 3 Año 4 Año 5

Impuestos
Renta
Patrimonio $ 0 -82,416,971 -169,307,942 -418,198,913 -2,125,089,884 -16,953,980,855
Renta Presuntiva sobre patrimonio Liquido %
Renta Presuntiva $ 0 0 0 0 0
Renta Liquida $ -82,416,971 -86,890,971 -248,890,971 -1,706,890,971 -14,828,890,971
Tarifa Impuesto de Renta %
Impuesto Renta
Impuestos por Pagar $ 0 0 0 0 0
Pago de Impuesto Renta $ 0 0 0 0 0
Estructura de Capital
Capital Socios $ 0 0 0 0 0
Capital Adicional Socios $ 0 0 0 0 0
Obligaciones Fondo Emprender $ 0 0 0 0 0
Obligaciones Financieras $ 0 0 0
Patrimonio
Capital Social $ 0 0 0 0 0 0
Reserva Legal Acumulada $ 0 0 0 0 0
Utilidades Retenidas $ 0 -82,416,971 -169,307,942 -418,198,913 -2,125,089,884
Utilidades del Ejercicio $ -82,416,971 -86,890,971 -248,890,971 -1,706,890,971 -14,828,890,971
TOTAL PATRIMONIO $
 Plan Inversión y Financiación
Propiedad de Fonade - Fondo Emprender. Solo se pueden diligenciar las celdas amarillas. Inicio
PLAN DE INVERSIÓN Y FINANCIACIÓN PROYECTO
Proveedores Deuda Fondo Emprender *** Capital Emprendedor TOTAL Verificación

Inversiones Fijas * 0 0 98,660,000 0 54,339,790

Verificación Inversiones Fijas ** 98,660,000
Terrenos - -
Construcciones y Edificios - -
Adecuaciones y Mejoras - -
Maquinaria y Equipo 36,760,000 41,889,700 36,760,000
Muebles y Enseres 120,000 120,000 120,000
Equipo de Transporte y Carga 500,000 580,090 500,000
Equipos de Comunicaciones, Computación y Herramientas 1,280,000 5,350,000 1,280,000
Semovientes 60,000,000 - 60,000,000
Cultivos Permanentes 6,400,000 -
Inversión Corriente (Capital de Trabajo) * 0 0 500,000 0 (66,865,790)
Verificación Inversión Corriente ** 500,000
Efectivo (66,865,790) -
Cuentas por cobrar - -
Inventarios de Materia Primas 500,000 - 500,000
Inventarios de Productos en Proceso - -
Inventarios de Productos Terminados - -
Inversión Diferida (Total Gastos durante Período Preoperativo) * 0 0 6,426,000 0 12,526,000
Verificación Inversión Diferida ** 6,426,000
Gastos Notariales 300,000 - 300,000
Matrícula Mercantil - -
Gastos de Constitución 400,000 -
Arrendamientos 500,000 700,000 500,000
Nòmina Empleados (no incluye Gerente) 1,600,000 - 1,600,000
Nòmina Operarios 800,000 -
Nómina Gerente Emprendedor 900,000 1,000,000 900,000
Honorarios Contador - -
Servicios Públicos 400,000 400,000 400,000
Dotaciones 426,000 426,000 426,000
Sistema de Seguridad Industrial / Plan de Emergencia 500,000 - 500,000
Seguro Todo Riesgo - -
Publicidad y Mercadeo 1,100,000 400,000 1,100,000
Evento de Lanzamiento 700,000 400,000 700,000
Otros Diferidos Financiables No Especificados 8,000,000 -
Otros Diferidos No Financiables - 0
TOTAL INVERSIONES 0 - 0 0 - 105,586,000
Verificación Total Inversiones ** - - 105,586,000 - -
* Hay que distribuir el valor total de las inversiones fijas, corriente y diferida (Columna H) en las fuentes de financiación según los rubros financiables de acuerdo al Reglamento del Fondo
** El valor de verificación debe coincidir con el valor de cada una de las inversiones (fijas, capital de trabajo y diferida) horizontalmente y con las fuentes de financiación verticalmente.
*** Tenga en cuenta para determinar los recursos máximos del Fondo Emprender el número de empleos generados por el proyecto.
 Márgenes por Productos

Año 0 Año 1 Año 2 Año 3 Año 4 Año 5

MÁRGENES POR PRODUCTOS
Producto tilapia roja
Ingresos tilapia roja 0 0 0 0 0
Costo Materia Prima Consumida tilapia roja 0 0 0 0 0
Mano de Obra tilapia roja 0 0 0 0 0
Margen $ tilapia roja 0 0 0 0 0
Margen % tilapia roja 0.0% 0.0% 0.0% 0.0% 0.0%
Producto
Ingresos 0 0 0 0 0
Costo Materia Prima Consumida 0 0 0 0 0
Mano de Obra 0 0 0 0 0
Margen $ 0 0 0 0 0
Margen % 0.0% 0.0% 0.0% 0.0% 0.0%
Producto
Ingresos 0 0 0 0 0
Costo Materia Prima Consumida 0 0 0 0 0
Mano de Obra 0 0 0 0 0
Margen $ 0 0 0 0 0
Margen % 0.0% 0.0% 0.0% 0.0% 0.0%
Producto
Ingresos 0 0 0 0 0
Costo Materia Prima Consumida 0 0 0 0 0
Mano de Obra 0 0 0 0 0
Margen $ 0 0 0 0 0
Margen % 0.0% 0.0% 0.0% 0.0% 0.0%
Producto
Ingresos 0 0 0 0 0
Costo Materia Prima Consumida 0 0 0 0 0
Mano de Obra 0 0 0 0 0
Margen $ 0 0 0 0 0
Margen % 0.0% 0.0% 0.0% 0.0% 0.0%
Producto
Ingresos 0 0 0 0 0
Costo Materia Prima Consumida 0 0 0 0 0
Mano de Obra 0 0 0 0 0
Margen $ 0 0 0 0 0
Margen % 0.0% 0.0% 0.0% 0.0% 0.0%
Producto
 Márgenes por Productos

Ingresos 0 0 0 0 0
Costo Materia Prima Consumida 0 0 0 0 0
Mano de Obra 0 0 0 0 0
Margen $ 0 0 0 0 0
Margen % 0.0% 0.0% 0.0% 0.0% 0.0%
Producto
Ingresos 0 0 0 0 0
Costo Materia Prima Consumida 0 0 0 0 0
Mano de Obra 0 0 0 0 0
Margen $ 0 0 0 0 0
Margen % 0.0% 0.0% 0.0% 0.0% 0.0%
Producto
Ingresos 0 0 0 0 0
Costo Materia Prima Consumida 0 0 0 0 0
Mano de Obra 0 0 0 0 0
Margen $ 0 0 0 0 0
Margen % 0.0% 0.0% 0.0% 0.0% 0.0%
Producto
Ingresos 0 0 0 0 0
Costo Materia Prima Consumida 0 0 0 0 0
Mano de Obra 0 0 0 0 0
Margen $ 0 0 0 0 0
Margen % 0.0% 0.0% 0.0% 0.0% 0.0%
RESUMEN Productos
Ingresos Productos 0 0 0 0 0
Costo Materia Prima Consumida Productos 0 0 0 0 0
Mano de Obra Productos 0 0 0 0 0
Margen $ Productos 0 0 0 0 0
Margen % Productos 0.0% 0.0% 0.0% 0.0% 0.0%
 MODELO FINANCIERO
ESTADO DE RESULTADOS ANUAL

Inicio Año 1 Año 2 Año 3 Año 4 Año 5

ESTADO DE RESULTADOS
Ventas 0 0 0 0 0
Devoluciones y rebajas en ventas 0 0 0 0 0
Materia Prima, Mano de Obra 30,799,992 30,799,992 30,799,992 30,799,992 30,799,992
Depreciación 5,340,979 5,340,979 5,340,979 5,340,979 5,340,979
Agotamiento 0 0 0 0 0
Costos de Fabricación 2,250,000 20,250,000 182,250,000 1,640,250,000 14,762,250,000
Utilidad Bruta -38,390,971 -56,390,971 -218,390,971 -1,676,390,971 -14,798,390,971
Gasto de Administración 28,800,000 28,800,000 28,800,000 28,800,000 28,800,000
Gastos de Ventas 2,700,000 1,700,000 1,700,000 1,700,000 1,700,000
Provisiones 0 0 0 0 0
Amortización Diferidos 12,526,000 0 0 0 0
Utilidad Operativa -82,416,971 -86,890,971 -248,890,971 -1,706,890,971 -14,828,890,971
Otros ingresos 0 0 0 0 0
Intereses 0 0 0 0 0
Otros ingresos y egresos 0 0 0 0 0
Utilidad antes de impuestos -82,416,971 -86,890,971 -248,890,971 -1,706,890,971 -14,828,890,971
Impuesto renta 0 0 0 0 0
Utilidad Neta Final -82,416,971 -86,890,971 -248,890,971 -1,706,890,971 -14,828,890,971

538429858.xls Página 44
 MODELO FINANCIERO
BALANCE GENERAL
Inicio Año 0 Año 1 Año 2 Año 3 Año 4 Año 5
BALANCE GENERAL
Activo
Efectivo -66,865,790 -131,415,782 -213,435,699 -458,335,691 -2,172,035,683 -17,104,935,675
Cuentas x Cobrar 0 0 0 0 0 0
Provisión Cuentas x Cobrar 0 0 0 0 0
Inventarios Materias Primas e Insumo 0 0 0 0 0 0
Inventarios de Producto en Proceso 0 0 469,925 1,819,925 13,969,925 123,319,925
Inventarios Producto Terminado 0 0 0 0 0 0
Anticipos y Otras C x C 0 0 0 0 0
Total Activo Corriente: -66,865,790 -131,415,782 -212,965,774 -456,515,766 -2,158,065,758 -16,981,615,750
Terrenos 0 0 0 0 0 0
Construcciones y Edificios 0 0 0 0 0 0
Adecuaciones y mejoras 0 0 0 0 0 0
Maquinaria y Equipo de Operación 41,889,700 37,700,730 33,511,760 29,322,790 25,133,820 20,944,850
Muebles y Enseres 120,000 96,000 72,000 48,000 24,000 0
Equipo de Transporte 580,090 522,081 464,072 406,063 348,054 290,045
Equipo de Oficina 5,350,000 4,280,000 3,210,000 2,140,000 1,070,000 0
Semovientes pie de cria 0 0 0 0 0 0
Cultivos Permanentes 6,400,000 6,400,000 6,400,000 6,400,000 6,400,000 6,400,000
Total Activos Fijos: 54,339,790 48,998,811 43,657,832 38,316,853 32,975,874 27,634,895
Total Inversión Diferida: 12,526,000 0 0 0 0 0
Total Otros Activos Fijos 0 0 0 0 0 0
ACTIVO 0 -82,416,971 -169,307,942 -418,198,913 -2,125,089,884 -16,953,980,855
Pasivo
Cuentas X Pagar Proveedores 0 0 0 0 0 0
Impuestos X Pagar 0 0 0 0 0 0
Acreedores Varios 0 0 0 0 0
Obligaciones Financieras 0 0 0 0 0 0
Otros pasivos a LP 0 0 0 0 0
Obligacion Fondo Emprender (Contingen 0 0 0 0 0 0
PASIVO 0 0 0 0 0 0
Patrimonio
Capital Social 0 0 0 0 0 0
Reserva Legal Acumulada 0 0 0 0 0 0
Utilidades Retenidas 0 0 -82,416,971 -169,307,942 -418,198,913 -2,125,089,884
Utilidades del Ejercicio 0 -82,416,971 -86,890,971 -248,890,971 -1,706,890,971 -14,828,890,971
Revalorizacion patrimonio 0 0 0 0 0 0
PATRIMONIO 0 -82,416,971 -169,307,942 -418,198,913 -2,125,089,884 -16,953,980,855
PASIVO + PATRIMONIO 0 -82,416,971 -169,307,942 -418,198,913 -2,125,089,884 -16,953,980,855
- - - - - -
 MODELO FINANCIERO
FLUJO DE CAJA ANUAL
FLUJO DE CAJA Año 0 Año 1 Año 2 Año 3 Año 4 Año 5
Flujo de Caja Operativo
Utilidad Operacional -82,416,971 -86,890,971 -248,890,971 -1,706,890,971 -14,828,890,971
Depreciaciones 5,340,979 5,340,979 5,340,979 5,340,979 5,340,979
Amortización Diferidos 12,526,000 0 0 0 0
Agotamiento 0 0 0 0 0
Provisiones 0 0 0 0 0
Impuestos 0 0 0 0 0
Neto Flujo de Caja Operativo -64,549,992 -81,549,992 -243,549,992 -1,701,549,992 -14,823,549,992
Flujo de Caja Inversión
Variacion Cuentas por Cobrar 0 0 0 0 0 0
Variacion Inv. Materias Primas e insumos 0 0 0 0 0 0
Variacion Inv. Prod. En Proceso 0 0 -469,925 -1,350,000 -12,150,000 -109,350,000
Variacion Inv. Prod. Terminados 0 0 0 0 0 0
Var. Anticipos y Otros Cuentas por Cobrar 0 0 0 0 0

Variación Cuentas por Pagar 0 0 0 0 0 0

Variación Acreedores Varios 0 0 0 0 0
Variación Otros Pasivos 0 0 0 0 0
Variación del Capital de Trabajo 0 0 -469,925 -1,350,000 -12,150,000 -109,350,000
Inversión en Terrenos 0 0 0 0 0 0
Inversión en Construcciones 0 0 0 0 0 0
Inversión en Adecuaciones y Mejoras 0 0 0 0 0 0
Inversión en Maquinaria y Equipo -41,889,700 0 0 0 0 0
Inversión en Muebles -120,000 0 0 0 0 0
Inversión en Equipo de Transporte -580,090 0 0 0 0 0
Inversión en Equipos de Oficina -5,350,000 0 0 0 0 0
Inversión en Semovientes 0 0 0 0 0 0
Inversión Cultivos Permanentes -6,400,000 0 0 0 0 0
Inversión Otros Activos 0 0 0 0 0 0
Inversión Activos -54,339,790 0 0 0 0 0
Inversión Diferida -12,526,000 0 0 0 0 0
Neto Flujo de Caja Inversión -66,865,790 0 -469,925 -1,350,000 -12,150,000 -109,350,000
Flujo de Caja Financiamiento
Desembolsos Fondo Emprender 0
Desembolsos Pasivo Largo Plazo 0 0 0 0 0 0
Amortizaciones Pasivos Largo Plazo 0 0 0 0 0
Intereses Pagados 0 0 0 0 0
Dividendos Pagados 0 0 0 0 0
Capital 0 0 0 0 0 0
Otros Ingresos No Operacionales 0 0 0 0 0
Neto Flujo de Caja Financiamiento 0 0 0 0 0 0

Neto Periodo -66,865,790 -64,549,992 -82,019,917 -244,899,992 -1,713,699,992 -14,932,899,992

Saldo anterior -66,865,790 -131,415,782 -213,435,699 -458,335,691 -2,172,035,683
Saldo siguiente -66,865,790 -131,415,782 -213,435,699 -458,335,691 -2,172,035,683 -17,104,935,675
 Producción

Año 0 Año 1 Año 2 Año 3 Año 4 Año 5

Costos Variables Unitarios

Materia Prima (Costo Promedio) $ / unid. 0.0 0.0 0.0 0.0 0.0
Mano de Obra (Costo Promedio) $ / unid. #DIV/0! #DIV/0! #DIV/0! #DIV/0! #DIV/0!
Materia Prima y M.O. $ / unid. #DIV/0! #DIV/0! #DIV/0! #DIV/0! #DIV/0!

Costos Producción Inventariables

Unidades Producidas Estimadas #DIV/0! #DIV/0! #DIV/0! #DIV/0! #DIV/0!
Compras Materia Prima 0 469,925 1,350,000 12,150,000 109,350,000
Costo de la Materia Prima Consumida (CMPC) 0 469,925 1,350,000 12,150,000 109,350,000
Materia Prima de lo vendido $ 0 0 0 0 0
Mano de Obra $ 30,799,992 30,799,992 30,799,992 30,799,992 30,799,992
Costo MP + MO (de lo vendido) $ 30,799,992 30,799,992 30,799,992 30,799,992 30,799,992
Depreciación $ 5,340,979 5,340,979 5,340,979 5,340,979 5,340,979
Agotamiento $ 0 0 0 0 0
Costos de Producción 2,250,000 20,250,000 182,250,000 1,640,250,000 14,762,250,000
Costo de Manufactura 38,390,971 56,860,896 219,740,971 1,688,540,971 14,907,740,971
Costo de Producción 38,390,971 56,390,971 218,390,971 1,676,390,971 14,798,390,971
Total Costo de Ventas $ 38,390,971 56,390,971 218,390,971 1,676,390,971 14,798,390,971
Margen Bruto $ N.A. N.A. N.A. N.A. N.A.
 MODELO FINANCIERO
Salidas
Supuestos Macroeconómicos Año 0 Año 1 Año 2 Año 3 Año 4 Año 5
Variación Anual IPC 0.00% 0.00% 0.00% 0.00% 0.00%
Devaluación 0.00% 0.00% 0.00% 0.00% 0.00%
Variación PIB 0.00% 0.00% 0.00% 0.00% 0.00%
DTF ATA 0.00% 0.00% 0.00% 0.00% 0.00%
Supuestos Operativos
Variación precios N.A. N.A. N.A. N.A. N.A.
Variación Cantidades vendidas N.A. N.A. N.A. N.A. N.A.
Variación costos de producción N.A. 46.9% 287.3% 667.6% 782.8%
Variación Gastos Administrativos N.A. 0.0% 0.0% 0.0% 0.0%
Rotación Cartera (días) 0 0 0 0 0
Rotación Proveedores (días) 0 0 0 0 0
Rotación inventarios (días del Costo de Ventas) 0.0 3.0 3.0 3.0 3.0
Indicadores Financieros Proyectados
Liquidez - Razón Corriente N.A. N.A. N.A. N.A. N.A.
Prueba Acida 0.0 0.0 0.0 0.0 0.0
Rotación cartera (días de ventas), N.A. N.A. N.A. N.A. N.A.
Rotación Inventarios (días del Costo de Ventas) N.A. N.A. N.A. N.A. N.A.
Rotacion Proveedores (días del Costo de MP Consumida) #DIV/0! 0.0 0.0 0.0 0.0
Nivel de Endeudamiento Total 0.0% 0.0% 0.0% 0.0% 0.0%
Concentración Corto Plazo 0% 0% 0% 0% 0%
Ebitda / Gastos Financieros N.A. N.A. N.A. N.A. N.A.
Ebitda / Servicio de Deuda N.A. N.A. N.A. N.A. N.A.
Rentabilidad Operacional N.A. N.A. N.A. N.A. N.A.
Rentabilidad Neta N.A. N.A. N.A. N.A. N.A.
Rentabilidad Patrimonio 100.0% 51.3% 59.5% 80.3% 87.5%
Rentabilidad del Activo 100.0% 51.3% 59.5% 80.3% 87.5%
Flujo de Caja y Rentabilidad
Flujo de Operación -82,416,971 -86,890,971 ### ### ###
Impuestos 0 0 0 0 0
Utilidades después de impuestos -82,416,971 -86,890,971 ### ### ###
Depreciac + Amortizac + Agotamiento + Provisiones 17,866,979 5,340,979 5,340,979 5,340,979 5,340,979
Flujo de Inversión 0 0 -469,925 -1,350,000 -12,150,000 -25,260,970
Flujo de Financiación 0 0 0 0 0 0
Flujo de caja para evaluación 0 -64,549,992 -82,019,917 ### ### ###
Tasa de descuento Utilizada 7% 7% 7% 7% 7%
Factor 1.00 1.07 1.14 1.23 1.31 1.40
Flujo de caja descontado 0 -60,327,095 -71,639,372 ### ### ###
Criterios de Decisión
Tasa mínima de rendimiento a la que aspira el
7%
emprendedor
TIR (Tasa Interna de Retorno) N.A.
VAN (Valor actual neto) ###
PRI (Periodo de recuperación de la inversión) 0.00
Duración de la etapa improductiva del negocio ( fase
1 mes
de implementación).en meses
Nivel de endeudamiento inicial del negocio, teniendo
en cuenta los recursos del fondo emprender. ( AFE/AT) N.A.

Periodo en el cual se plantea la primera expansión del

12 mes
negocio ( Indique el mes )
Periodo en el cual se plantea la segunda expansión
24 mes
del negocio ( Indique el mes )
 MODELO FINANCIERO
AMORTIZACIONES OBLIGACIONES FINANCIERAS

Inicio Año 0 Año 1 Año 2 Año 3 Año 4 Año 5

Deuda
DTF T.A. + puntos 0.00% 0.00% 0.00% 0.00% 0.00%
DTF EA 0.00% 0.00% 0.00% 0.00% 0.00%
Nueva Deuda Final año 0 0 0 0 0 0

Saldo Deuda Final

0 Obligación 0 0 0 0 0 0 0
1 Obligación 1 0 0 0 0 0 0
2 Obligación 2 0 0 0 0 0 0
3 Obligación 3 0 0 0 0 0 0
4 Obligación 4 0 0 0 0 0 0
5 Obligación 5 0 0 0 0 0 0
Total Saldo Deuda 0 0 0 0 0 0
Amortización Deuda
0 Obligación 0 0 0 0 0 0 0
1 Obligación 1 0 0 0 0 0 0
2 Obligación 2 0 0 0 0 0 0
3 Obligación 3 0 0 0 0 0 0
4 Obligación 4 0 0 0 0 0 0
5 Obligación 5 0 0 0 0 0 0
Total Amortización 0 0 0 0 0 0
Total Intereses
0 Obligación 0 0 0 0 0 0 0
1 Obligación 1 0 0 0 0 0 0
2 Obligación 2 0 0 0 0 0 0
3 Obligación 3 0 0 0 0 0 0
4 Obligación 4 0 0 0 0 0 0
5 Obligación 5 0 0 0 0 0 0
Total Intereses 0 0 0 0 0 0

538429858.xls Página 49
 MODELAJE FINANCIERO
MODELO ANAUAL INVERSIONES

Inicio Año 1 Año 2 Año 3 Año 4 Año 5

Inversiones al inicio del período
PAGG 0% 0% 0% 0% 0%
Terrenos 0 0 0 0 0
Axi
1 Inversión 1 0 0 0 0 0
2 Inversión 2 0 0 0 0 0
3 Inversión 3 0 0 0 0 0
4 Inversión 4 0 0 0 0 0
5 Inversión 5 0 0 0 0 0
Total Axi 0 0 0 0 0
Inversión Ajustada
1 Inversión 1 0 0 0 0 0
2 Inversión 2 0 0 0 0 0
3 Inversión 3 0 0 0 0 0
4 Inversión 4 0 0 0 0 0
5 Inversión 5 0 0 0 0 0
Total Inversiones Ajustadas 0 0 0 0 0

538429858.xls Página 50
 MODELAJE FINANCIERO
MODELO ANAUAL INVERSIONES

Inicio Año 1 Año 2 Año 3 Año 4 Año 5

Inversiones al inicio del período
Construcciones 0 0 0 0 0
Axi
1 Inversión 1 0 0 0 0 0
2 Inversión 2 0 0 0 0 0
3 Inversión 3 0 0 0 0 0
4 Inversión 4 0 0 0 0 0
5 Inversión 5 0 0 0 0 0
Total Axi 0 0 0 0 0
Inversión Ajustada
1 Inversión 1 0 0 0 0 0
2 Inversión 2 0 0 0 0 0
3 Inversión 3 0 0 0 0 0
4 Inversión 4 0 0 0 0 0
5 Inversión 5 0 0 0 0 0
Total Inversiones Ajustadas 0 0 0 0 0
Depreciación
1 Inversión 1 0 0 0 0 0
2 Inversión 2 0 0 0 0 0
3 Inversión 3 0 0 0 0 0
4 Inversión 4 0 0 0 0 0
5 Inversión 5 0 0 0 0 0
Total Depreciación período 0 0 0 0 0
Axi Depreciación
1 Inversión 1 0 0 0 0 0
2 Inversión 2 0 0 0 0 0
3 Inversión 3 0 0 0 0 0
4 Inversión 4 0 0 0 0 0
5 Inversión 5 0 0 0 0 0
Total Axi Depreciación 0 0 0 0 0
Depreciación Acumulada
1 Inversión 1 0 0 0 0 0
2 Inversión 2 0 0 0 0 0
3 Inversión 3 0 0 0 0 0
4 Inversión 4 0 0 0 0 0
5 Inversión 5 0 0 0 0 0
Total Depreciación Acumulada 0 0 0 0 0

538429858.xls Página 51
 Inicio Año 1 Año 2 Año 3 Año 4
Inversiones al inicio del período
Adecuaciones y Mejoras 0 0 0 0
Axi
1 Inversión 1 0 0 0 0
2 Inversión 2 0 0 0 0
3 Inversión 3 0 0 0 0
4 Inversión 4 0 0 0 0
5 Inversión 5 0 0 0 0
Total Axi 0 0 0 0
Inversión Ajustada
1 Inversión 1 0 0 0 0
2 Inversión 2 0 0 0 0
3 Inversión 3 0 0 0 0
4 Inversión 4 0 0 0 0
5 Inversión 5 0 0 0 0
Total Inversiones Ajustadas 0 0 0 0
Depreciación
1 Inversión 1 0 0 0 0
2 Inversión 2 0 0 0 0
3 Inversión 3 0 0 0 0
4 Inversión 4 0 0 0 0
5 Inversión 5 0 0 0 0
Total Depreciación período 0 0 0 0
Axi Depreciación
1 Inversión 1 0 0 0 0
2 Inversión 2 0 0 0 0
3 Inversión 3 0 0 0 0
4 Inversión 4 0 0 0 0
5 Inversión 5 0 0 0 0
Total Axi Depreciación 0 0 0 0
Depreciación Acumulada
1 Inversión 1 0 0 0 0
2 Inversión 2 0 0 0 0
3 Inversión 3 0 0 0 0
4 Inversión 4 0 0 0 0
5 Inversión 5 0 0 0 0
Total Depreciación Acumulada 0 0 0 0
Año 5

0
0
0
0
0
0

0
0
0
0
0
0

0
0
0
0
0
0

0
0
0
0
0
0

0
0
0
0
0
0
 MODELAJE FINANCIERO
MODELO ANAUAL INVERSIONES

Inicio Año 1 Año 2 Año 3 Año 4 Año 5

Inversiones al inicio del período
Maquinaria y Equipo 0 0 0 0 0
Axi
1 Inversión 1 0 0 0 0 0
2 Inversión 2 0 0 0 0 0
3 Inversión 3 0 0 0 0 0
4 Inversión 4 0 0 0 0 0
5 Inversión 5 0 0 0 0 0
Total Axi 0 0 0 0 0
Inversión Ajustada
1 Inversión 1 0 0 0 0 0
2 Inversión 2 0 0 0 0 0
3 Inversión 3 0 0 0 0 0
4 Inversión 4 0 0 0 0 0
5 Inversión 5 0 0 0 0 0
Total Inversiones Ajustadas 0 0 0 0 0
Depreciación
1 Inversión 1 0 0 0 0 0
2 Inversión 2 0 0 0 0 0
3 Inversión 3 0 0 0 0 0
4 Inversión 4 0 0 0 0 0
5 Inversión 5 0 0 0 0 0
Total Depreciación período 0 0 0 0 0
Axi Depreciación
1 Inversión 1 0 0 0 0 0
2 Inversión 2 0 0 0 0 0
3 Inversión 3 0 0 0 0 0
4 Inversión 4 0 0 0 0 0
5 Inversión 5 0 0 0 0 0
Total Axi Depreciación 0 0 0 0 0
Depreciación Acumulada
1 Inversión 1 0 0 0 0 0
2 Inversión 2 0 0 0 0 0
3 Inversión 3 0 0 0 0 0
4 Inversión 4 0 0 0 0 0
5 Inversión 5 0 0 0 0 0
Total Depreciación Acumulada 0 0 0 0 0

538429858.xls Página 54
 MODELAJE FINANCIERO
MODELO ANAUAL INVERSIONES

Inicio Año 1 Año 2 Año 3 Año 4 Año 5

Inversiones al inicio del período
Muebles 0 0 0 0 0
Axi
1 Inversión 1 0 0 0 0 0
2 Inversión 2 0 0 0 0 0
3 Inversión 3 0 0 0 0 0
4 Inversión 4 0 0 0 0 0
5 Inversión 5 0 0 0 0 0
Total Axi 0 0 0 0 0
Inversión Ajustada
1 Inversión 1 0 0 0 0 0
2 Inversión 2 0 0 0 0 0
3 Inversión 3 0 0 0 0 0
4 Inversión 4 0 0 0 0 0
5 Inversión 5 0 0 0 0 0
Total Inversiones Ajustadas 0 0 0 0 0
Depreciación
1 Inversión 1 0 0 0 0 0
2 Inversión 2 0 0 0 0 0
3 Inversión 3 0 0 0 0 0
4 Inversión 4 0 0 0 0 0
5 Inversión 5 0 0 0 0 0
Total Depreciación período 0 0 0 0 0
Axi Depreciación
1 Inversión 1 0 0 0 0 0
2 Inversión 2 0 0 0 0 0
3 Inversión 3 0 0 0 0 0
4 Inversión 4 0 0 0 0 0
5 Inversión 5 0 0 0 0 0
Total Axi Depreciación 0 0 0 0 0
Depreciación Acumulada
1 Inversión 1 0 0 0 0 0
2 Inversión 2 0 0 0 0 0
3 Inversión 3 0 0 0 0 0
4 Inversión 4 0 0 0 0 0
5 Inversión 5 0 0 0 0 0
Total Depreciación Acumulada 0 0 0 0 0

538429858.xls Página 55
 MODELAJE FINANCIERO
MODELO ANAUAL INVERSIONES

Inicio Año 1 Año 2 Año 3 Año 4 Año 5

Inversiones al inicio del período
Transporte 0 0 0 0 0
Axi
1 Inversión 1 0 0 0 0 0
2 Inversión 2 0 0 0 0 0
3 Inversión 3 0 0 0 0 0
4 Inversión 4 0 0 0 0 0
5 Inversión 5 0 0 0 0 0
Total Axi 0 0 0 0 0
Inversión Ajustada
1 Inversión 1 0 0 0 0 0
2 Inversión 2 0 0 0 0 0
3 Inversión 3 0 0 0 0 0
4 Inversión 4 0 0 0 0 0
5 Inversión 5 0 0 0 0 0
Total Inversiones Ajustadas 0 0 0 0 0
Depreciación
1 Inversión 1 0 0 0 0 0
2 Inversión 2 0 0 0 0 0
3 Inversión 3 0 0 0 0 0
4 Inversión 4 0 0 0 0 0
5 Inversión 5 0 0 0 0 0
Total Depreciación período 0 0 0 0 0
Axi Depreciación
1 Inversión 1 0 0 0 0 0
2 Inversión 2 0 0 0 0 0
3 Inversión 3 0 0 0 0 0
4 Inversión 4 0 0 0 0 0
5 Inversión 5 0 0 0 0 0
Total Axi Depreciación 0 0 0 0 0
Depreciación Acumulada
1 Inversión 1 0 0 0 0 0
2 Inversión 2 0 0 0 0 0
3 Inversión 3 0 0 0 0 0
4 Inversión 4 0 0 0 0 0
5 Inversión 5 0 0 0 0 0
Total Depreciación Acumulada 0 0 0 0 0

538429858.xls Página 56
 MODELAJE FINANCIERO
MODELO ANAUAL INVERSIONES

Inicio Año 1 Año 2 Año 3 Año 4 Año 5

Inversiones al inicio del período
Oficina 0 0 0 0 0
Axi
1 Inversión 1 0 0 0 0 0
2 Inversión 2 0 0 0 0 0
3 Inversión 3 0 0 0 0 0
4 Inversión 4 0 0 0 0 0
5 Inversión 5 0 0 0 0 0
Total Axi 0 0 0 0 0
Inversión Ajustada
1 Inversión 1 0 0 0 0 0
2 Inversión 2 0 0 0 0 0
3 Inversión 3 0 0 0 0 0
4 Inversión 4 0 0 0 0 0
5 Inversión 5 0 0 0 0 0
Total Inversiones Ajustadas 0 0 0 0 0
Depreciación
1 Inversión 1 0 0 0 0 0
2 Inversión 2 0 0 0 0 0
3 Inversión 3 0 0 0 0 0
4 Inversión 4 0 0 0 0 0
5 Inversión 5 0 0 0 0 0
Total Depreciación período 0 0 0 0 0
Axi Depreciación
1 Inversión 1 0 0 0 0 0
2 Inversión 2 0 0 0 0 0
3 Inversión 3 0 0 0 0 0
4 Inversión 4 0 0 0 0 0
5 Inversión 5 0 0 0 0 0
Total Axi Depreciación 0 0 0 0 0
Depreciación Acumulada
1 Inversión 1 0 0 0 0 0
2 Inversión 2 0 0 0 0 0
3 Inversión 3 0 0 0 0 0
4 Inversión 4 0 0 0 0 0
5 Inversión 5 0 0 0 0 0
Total Depreciación Acumulada 0 0 0 0 0

538429858.xls Página 57
 MODELAJE FINANCIERO
MODELO ANAUAL INVERSIONES

Año 1 Año 2 Año 3 Año 4 Año 5

Inversiones al inicio del período
Semovientes 0 0 0 0 0
Axi
1 Inversión 1 0 0 0 0 0
2 Inversión 2 0 0 0 0 0
3 Inversión 3 0 0 0 0 0
4 Inversión 4 0 0 0 0 0
5 Inversión 5 0 0 0 0 0
Total Axi 0 0 0 0 0
Inversión Ajustada
1 Inversión 1 0 0 0 0 0
2 Inversión 2 0 0 0 0 0
3 Inversión 3 0 0 0 0 0
4 Inversión 4 0 0 0 0 0
5 Inversión 5 0 0 0 0 0
Total Inversiones Ajustadas 0 0 0 0 0
Amortización
1 Inversión 1 0 0 0 0 0
2 Inversión 2 0 0 0 0 0
3 Inversión 3 0 0 0 0 0
4 Inversión 4 0 0 0 0 0
5 Inversión 5 0 0 0 0 0
Total Amortización período 0 0 0 0 0
Axi Amortización
1 Inversión 1 0 0 0 0 0
2 Inversión 2 0 0 0 0 0
3 Inversión 3 0 0 0 0 0
4 Inversión 4 0 0 0 0 0
5 Inversión 5 0 0 0 0 0
Total Axi Amortización 0 0 0 0 0
Amortización Acumulada
1 Inversión 1 0 0 0 0 0
2 Inversión 2 0 0 0 0 0
3 Inversión 3 0 0 0 0 0
4 Inversión 4 0 0 0 0 0
5 Inversión 5 0 0 0 0 0
Total Amortización Acumulada 0 0 0 0 0

538429858.xls Página 58
 MODELAJE FINANCIERO
MODELO ANAUAL INVERSIONES

Año 1 Año 2 Año 3 Año 4 Año 5

Inversiones al inicio del período
Permanentes 0 0 0 0 0
Axi
1 Inversión 1 0 0 0 0 0
2 Inversión 2 0 0 0 0 0
3 Inversión 3 0 0 0 0 0
4 Inversión 4 0 0 0 0 0
5 Inversión 5 0 0 0 0 0
Total Axi 0 0 0 0 0
Inversión Ajustada
1 Inversión 1 0 0 0 0 0
2 Inversión 2 0 0 0 0 0
3 Inversión 3 0 0 0 0 0
4 Inversión 4 0 0 0 0 0
5 Inversión 5 0 0 0 0 0
Total Inversiones Ajustadas 0 0 0 0 0
Amortización
1 Inversión 1 0 0 0 0 0
2 Inversión 2 0 0 0 0 0
3 Inversión 3 0 0 0 0 0
4 Inversión 4 0 0 0 0 0
5 Inversión 5 0 0 0 0 0
Total Amortización período 0 0 0 0 0
Axi Amortización
1 Inversión 1 0 0 0 0 0
2 Inversión 2 0 0 0 0 0
3 Inversión 3 0 0 0 0 0
4 Inversión 4 0 0 0 0 0
5 Inversión 5 0 0 0 0 0
Total Axi Amortización 0 0 0 0 0
Amortización Acumulada
1 Inversión 1 0 0 0 0 0
2 Inversión 2 0 0 0 0 0
3 Inversión 3 0 0 0 0 0
4 Inversión 4 0 0 0 0 0
5 Inversión 5 0 0 0 0 0
Total Amortización Acumulada 0 0 0 0 0

538429858.xls Página 59
 MODELAJE FINANCIERO
MODELO ANAUAL INVERSIONES

Año 0 Año 1 Año 2 Año 3 Año 4 Año 5

Gastos durante el período Inicio
Permanentes 12,526,000 0 0 0 0 0
Axi
0 Inversión 0 0 0 0 0 0 0
1 Inversión 1 0 0 0 0 0 0
2 Inversión 2 0 0 0 0 0 0
3 Inversión 3 0 0 0 0 0 0
4 Inversión 4 0 0 0 0 0 0
5 Inversión 5 0 0 0 0 0 0
Total Axi 0 0 0 0 0 0
Inversión Ajustada
0 Inversión 0 12,526,000 12,526,000 12,526,000 12,526,000 12,526,000 12,526,000
1 Inversión 1 0 0 0 0 0 0
2 Inversión 2 0 0 0 0 0 0
3 Inversión 3 0 0 0 0 0 0
4 Inversión 4 0 0 0 0 0 0
5 Inversión 5 0 0 0 0 0 0
Total Inversiones Ajustadas 12,526,000 12,526,000 12,526,000 12,526,000 12,526,000 12,526,000
Amortización
0 Inversión 0 12,526,000 0 0 0 0
1 Inversión 1 0 0 0 0 0 0
2 Inversión 2 0 0 0 0 0 0
3 Inversión 3 0 0 0 0 0 0
4 Inversión 4 0 0 0 0 0 0
5 Inversión 5 0 0 0 0 0 0
Total Amortización período 0 12,526,000 0 0 0 0
Axi Amortización
0 Inversión 0 0 0 0 0 0 0
1 Inversión 1 0 0 0 0 0 0
2 Inversión 2 0 0 0 0 0 0
3 Inversión 3 0 0 0 0 0 0
4 Inversión 4 0 0 0 0 0 0
5 Inversión 5 0 0 0 0 0 0
Total Axi Amortización 0 0 0 0 0 0
Amortización Acumulada
0 Inversión 0 12,526,000 12,526,000 12,526,000 12,526,000 12,526,000 12,526,000
1 Inversión 1 0 0 0 0 0 0
2 Inversión 2 0 0 0 0 0 0
3 Inversión 3 0 0 0 0 0 0
4 Inversión 4 0 0 0 0 0 0
5 Inversión 5 0 0 0 0 0 0
Total Amortización Acumulada 12,526,000 12,526,000 12,526,000 12,526,000 12,526,000 12,526,000

538429858.xls Página 60