LIMA CAUCHO.

SAA
FINANZAS OPERATIVAS

ESTRUCTURA FINANCIERA
AÑOS 2012 2013 2014 2015
ACTIVO 351,290 478,453 472,095 430,234
Activo (%) 100% 100% 100% 100%
PASIVO 157,330 197,135 182,861 163,692
Pasivo (%) 44.79% 41.20% 38.73% 38.05%
PATRIMONIO 193,960 281,318 289,234 266,542
Patrimonio (%) 55.21% 58.80% 61.27% 61.95%

80.00%

70.00% 68.90%
60.00% 61.27% 61.95%
58.80%
55.21%
50.00%
44.79%
40.00% 41.20%
38.73% 38.05% 37.29%
30.00%

20.00%

10.00%

0.00%
2012 2013 2014 2015 2016
Pasivo (%) Patrimonio (%)

AÑOS 2012 2013 2014 2015

CAPITAL DE TRABAJO 14,063 9,286 5,734 42,209
FONDO DE MANIOBRA 14,063 9,286 -3,266 42,209
FGO -4,777 -12,552 45,475

CAPITAL DE TRABAJO
50,000
45,000
40,000
35,000
30,000
25,000
20,000
15,000
10,000
5,000
0
2012 2013 2014 2015 2016

CAPITAL DE TRABAJO
5,000
0
2012 2013 2014 2015 2016

CAPITAL DE TRABAJO

Presenta un capital de
trabajo positivo en los
ultimos cinco años, siendo
de menor esacla en el 2014
con 5,734, y de mayor
proporcion en en 2016 con
44,535; esto quiere decir que
la emrpesa esta trabajando
con recursos propios.
A La empresa lima caucho presenta
2016 un pasivo que desde el 2014 hasta
436,368 el 2016 esta disminuyendo
100% progresivamente, contrareamente el
patriomonio de la empresa esta
162,705
aumentando en los ultimos años.
37.29%
Esto quiere decir que la empresa
300,663 esta mejorando.
68.90%

68.90%
61.95%

38.05% 37.29%

015 2016

2016
44,535
44,535
2,326

FGO -Fondo Generado por las Operaciones

50000

40000

30000

20000

10000

0
2012 2013 2014 2015 2016
-10000

-20000

FGO
 2012 2013 2014 2015 2016
-10000

-20000

FGO

El grafico del FGO muestra que

solo en el año2015 y 2016 se
obtuvo positivo ,el resto de años
se muestra el FGO negatico
siendo mayor en el 2014 con-
12,552. Esto quiere decir que la
empresa ha tenido problemas
de liquidez a largo y mediano
plazo; pero se esta recuperando
en los dos ultimos años.
ESTADO DE FLUJOS DE EFECTIVO
3DT001 Flujos de efectivo de actividad de operación/
3DT011 Clases de cobros en efectivo por actividades de operación/
3D0101
3D0112
3D0110
3D0117
3D0104
3DT002 Clases de pagos en efectivo por actividades de operación/
3D0109
3D0118
3D0105
3D0119
3D0108
3D0121
3D0103
3D0107
3D0111
3D0116
3D0120
3D0122
3D01ST Flujos de Efectivo y Equivalente al Efectivo Procedente de (Utilizados en) Actividades de Operación/
3DT003 Flujos de efectivo de actividad de inversión/
3DT012 Clases de cobros en efectivo por actividades de inversión/
3D0220
3D0218
3D0209
3D0201
3D0221
3D0222
3D0202
3D0203
3D0223
3D0231
3D0210
3D0211
3DT004 Clases de pagos en efectivo por actividades de inversión/
3D0225
3D0232
3D0212
3D0205
3D0226
3D0219
3D0227
3D0206
3D0207
3D0229
3D0233
3D0234
3D02ST Flujos de Efectivo y Equivalente al Efectivo Procedente de (Utilizados en) Actividades de Inversión/
3DT005 Flujos de efectivo de actividad de financiación/
3DT013 Clases de cobros en efectivo por actividades de financiación:/
3D0325
3D0319
3D0326
3D0327
3D0328
3D0329
3DT006 Clases de pagos en efectivo por actividades de financiación:/
3D0330
3D0322
3D0321
3D0331
3D0310
3D0323
3D0311
3D0305
3D0332
3D0333
3D03ST Flujos de Efectivo y Equivalente al Efectivo Procedente de (Utilizados en) Actividades de Financiación/
3D0401
3D0404
3D0405
3D0402
3D04ST Efectivo y Equivalente al Efectivo al Finalizar el Ejercicio/
 JOS DE EFECTIVO 12/31/2012
ujos de efectivo de actividad de operación/
lases de cobros en efectivo por actividades de operación/
Venta de Bienes y Prestación de Servicios / 143,674
Regalías, cuotas, comisiones, otros ingresos de actividades ordinarias / 0
Contratos mantenidos con propósito de intermediación o para negociar/ 0
Arredamiento y posterior venta de esos activos/ 0
Otros cobros de efectivo relativos a la actividad de operación/ -1140
lases de pagos en efectivo por actividades de operación/
Proveedores de Bienes y Servicios/ -73,933
Contratos mantenidos con propósito de intermediación o para negociar/ 0
Pagos a y por cuenta de los empleados/ -36,810
Elaboración o adquisición de activos para arrendar y otros mantenidos para la venta/ 0
Otros Pagos de Efectivo Relativos a la Actividad de Operación/ 0
Flujos de efectivo y equivalente al efectivo procedente de (utilizados en) operaciones/ 31,791
Intereses recibidos (no incluidos en la Actividad de Inversión)/ 0
Intereses pagados (no incluidos en la Actividad de Financiación)/ -6,334
Dividendos Recibidos (no incluidos en la Actividad de Inversión)/ 0
Dividendos pagados (no incluidos en la Actividad de Financiación)/ 0
Impuestos a las ganancias (pagados) reembolsados/ 0
Otros cobros (pagos) de efectivo/ 0
ujos de Efectivo y Equivalente al Efectivo Procedente de (Utilizados en) Actividades de Operación/ 25,457
ujos de efectivo de actividad de inversión/
lases de cobros en efectivo por actividades de inversión/
Reembolso de Adelantos de Prestamos y Préstamos Concedidos a Terceros/ 0
Pérdida de control de subsidiarias u otros negocios/ 0
Reembolsos recibidos de préstamos a entidades relacionadas/ 0
Venta de Instrumentos Financieros de Patrimonio o Deuda de Otras Entidades/ 0
Contratos Derivados (futuro, a término, opciones)/ 0
Venta de Participaciones en Negocios Conjuntos, Neto del Efectivo Desapropiado/ 0
Venta de Propiedades, Planta y Equipo/ 4
Venta de Activos Intangibles/ 0
Venta de Otros Activos de largo plazo/ 0
Subvenciones del gobierno/ 0
Intereses Recibidos/ 0
Dividendos Recibidos/ 0
lases de pagos en efectivo por actividades de inversión/
Anticipos y Prestamos Concedidos a Terceros/ 0
Obtener el control de subsidiarias u otros negocios/ 0
Prestamos concedidos a entidades relacionadas/ 0
Compra de Instrumentos Financieros de Patrimonio o Deuda de Otras Entidades/ 0
Contratos Derivados (futuro, a término, opciones)/ 0
 Compra de Subsidiarias, Neto del Efectivo Adquirido/ 0
Compra de Participaciones en Negocios Conjuntos, Neto del Efectivo Adquirido/ 0
Compra de Propiedades, Planta y Equipo/ -4,377
Compra de Activos Intangibles / 0
Compra de Otros Activos de largo plazo/ 0
Impuestos a las ganancias (pagados) reembolsados/ 0
Otros cobros (pagos) de efectivo relativos a la actividad de inversión / 0
ujos de Efectivo y Equivalente al Efectivo Procedente de (Utilizados en) Actividades de Inversión/ -4,373
ujos de efectivo de actividad de financiación/
lases de cobros en efectivo por actividades de financiación:/
Obtención de Préstamos / 0
Préstamos de entidades relacionadas/ 0
Cambios en las participaciones en la propiedad de subsidiarias que no resultan en pérdida d 0
Emisión de Acciones / 0
Emisión de Otros Instrumentos de Patrimonio / 0
Subvenciones del gobierno/ 0
lases de pagos en efectivo por actividades de financiación:/
Amortización o pago de Préstamos / -22,677
Pasivos por Arrendamiento Financiero/ 0
Préstamos de entidades relacionadas/ 0
Cambios en las participaciones en la propiedad de subsidiarias que no resultan en pérdida d 0
Recompra o Rescate de Acciones de la Entidad (Acciones en Cartera)/ 0
Adquisición de Otras Participaciones en el Patrimonio/ 0
Intereses pagados/ 0
Dividendos pagados/ -60
Impuestos a las ganancias (pagados) reembolsados/ 0
Otros cobros (pagos) de efectivo relativos a la actividad de financiación / 0
ujos de Efectivo y Equivalente al Efectivo Procedente de (Utilizados en) Actividades de Financiación/ -22,737
Aumento (Disminución) Neto de Efectivo y Equivalente al Efectivo, antes de las Variaciones -1,653
Efectos de las Variaciones en las Tasas de Cambio sobre el Efectivo y Equivalentes al Efectiv 0
Aumento (Disminución) Neto de Efectivo y Equivalente al Efectivo/ -1,653
Efectivo y Equivalente al Efectivo al Inicio del Ejercicio/ 2,441
fectivo y Equivalente al Efectivo al Finalizar el Ejercicio/ 788
12/31/2013 12/31/2014 12/31/2015 12/31/2016

127,987 130,971 106,392 76,521

0 0 0 0 2012
0 0 0 0 FASES
0 0 0 0 INTRODUCCION
-2083 615 0 0
CRECIMIETO
-88,882 -68,146 -29,997 -43,464
0 0 0 0 MADUREZ
-38,371 -43,271 -32,650 -33,051
0 0 0 0 DECLIVE
-1,431 -425 -15,484 -9,903
-2,780 19,744 28,261 -9,897 REESTRUCTURACION
0 0 0 0
-5316 -5892 -4,925 -1,431 LIQUIDACION
0 0 0 0
0 0 0 0
0 0 0 0
0 0 0 0
-8,096 13,852 23,336 -11,328

0 0 0 0
0 0 0 0
0 0 0 0
0 0 0 0
0 0 0 0
0 0 0 0
2,080 21 1 38797
0 0 0 0
0 0 0 0
0 0 0 0
0 0 0 0
0 0 0 0

0 0
0 0
0 0
0 0
0 0
0 0
0 0
0 0
0 0
0 0
 0 0 0 0
0 0 0 0
-2,005 -859 -145 -1,503
0 0 0 0
0 0 0 0
0 0 0 0
0 0 0 0
75 -838 -144 37,294

177,873 111,423 70,095 44,386

0 0 0 0
0 0 0 0
0 0 0 0
0 0 0 0
0 0 0 0

-166,697 -123,765 -92,004 -70,194

-905 -462 -727 -1100
0 0 0 0
0 0 0 0
0 0 0 0
0 0 0 0
0 0 0 0
-305 -177 -1242 -327
0 0 0 0
0 0 0 0
9,966 -12,981 -23,878 -27,235
1,945 33 -686 -1,269
0 0 0 0
1,945 33 -686 -1,269
788 2,733 2,766 2,080
2,733 2,766 2,080 811
 Ciclo de
2012 2013
FCO FCI FCF FASES FCO FCI FCF
(-) (-) (+) INTRODUCCION (-) (-) (+)
-4,373 -22,737 75
(+) (-) (+) CRECIMIETO (+) (-) (+)
25,457 -4,373 -22,737 -8,096 75
(+) (-) (-) MADUREZ (+) (-) (+)
25,457 -4,373 -8,096 75 9,966
(+) (+) (-) DECLIVE (+) (+) (-)
25,457 -8,096 9,966
(-) (+) (+) REESTRUCTURACION (-) (+) (+)
-22,737
(-) (+) (-) LIQUIDACION (-) (+) (-)
9,966
 Ciclo de vida de la empresa
2014 2015
FASES FCO FCI FCF FASES FCO FCI
INTRODUCCION (-) (-) (+) INTRODUCCION (-) (-)
-838 -144
CRECIMIETO (+) (-) (+) CRECIMIETO (+) (-)
13,852 -838 23,336 -144
MADUREZ (+) (-) (-) MADUREZ (+) (-)
13,852 -838 -12,981 23,336 -144
DECLIVE (+) (+) (-) DECLIVE (+) (+)
13,852 -12,981 23,336
REESTRUCTURACION (-) (+) (+) REESTRUCTURACION (-) (+)

LIQUIDACION (-) (+) (-) LIQUIDACION (-) (+)

-12,981
2015 2016
FCF FASES FCO FCI FCF
(+) INTRODUCCION (-) (-) (+)
37,294
(+) CRECIMIETO (+) (-) (+)
-11,328 37,294
(-) MADUREZ (+) (-) (-)
-23,878 -11,328 37,294 -27,235
(-) DECLIVE (+) (+) (-)
-23,878 -11,328 -27,235
(+) REESTRUCTURACION (-) (+) (+)

(-) LIQUIDACION (-) (+) (-)

-23,878 -27,235
 ESTADO DE RESULTADOS / INCOME STATEMENT 12/31/2016
2D01ST Ingresos de actividades ordinarias/ 83,979
2D0201 Costo de Ventas / -66,376
2D02ST Ganancia (Pérdida) Bruta/ 17,603

2D0302 Gastos de Ventas y Distribución/ -6,350

2D0301 Gastos de Administración/ -9,296

Ganancia (Pérdida) de la baja en Activos Financieros medidos al Costo
2D0407 0
Amortizado/
2D0403 Otros Ingresos Operativos/ 40,423

2D0404 Otros Gastos Operativos/ -42,076

2D0412 Otras ganancias (pérdidas)/ 0

2D03ST Ganancia (Pérdida) por actividades de operación/ 304

2D0401 Ingresos Financieros/ 1,317

2D0402 Gastos Financieros/ -3,010

2D0410 Diferencias de Cambio neto/ -1,756

Otros ingresos (gastos) de las subsidiarias,negocios conjuntos y

2D0414 0
asociadas/

Ganancias (Pérdidas) que surgen de la Diferencia entre el Valor Libro

2D0411 Anterior y el Valor Justo de Activos Financieros Reclasificados Medidos 0
a Valor Razonable/

Diferencia entre el importe en libros de los activos distribuidos y el

2D0413 0
importe en libros del dividendo a pagar/

2D04ST Resultado antes de Impuesto a las Ganancias/ -3,145

2D0502 Gasto por Impuesto a las Ganancias/ 6,568

2D0503 Ganancia (Pérdida) Neta de Operaciones Continuadas/ 3,423

Ganancia (pérdida) procedente de operaciones discontinuadas, neta

2D0504 0
del impuesto a las ganancias /

2D07ST Ganancia (Pérdida) Neta del Ejercicio/ 3,423

2DT007 Ganancias (Pérdida) por Acción: /
2DT008 Ganancias (pérdida) básica por acción: /

2D0905 Básica por acción ordinaria en operaciones continuadas/ 0.158

2D0909 Básica por acción ordinaria en operaciones discontinuadas/ 0

2D0911 Ganancias (pérdida) básica por acción ordinaria/ 0.158

2D0906 Básica por Acción de Inversión en Operaciones Continuadas/ 0.158

2D0910 Básica por Acción de Inversión en Operaciones Discontinuadas/ 0

2D0912 Ganancias (Pérdida) Básica por Acción Inversión/ 0.158

2DT009 Ganancias (pérdida) diluida por acción: /

2D0907 Diluida por acción ordinaria en operaciones continuadas/ 0.158

2D0913 Diluida por acción ordinaria en operaciones discontinuadas/ 0

2D0915 Ganancias (pérdida) diluida por acción ordinaria/ 0.158

2D0908 Diluida por Acción de Inversión en Operaciones Continuadas/ 0.158

2D0914 Diluida por Acción de Inversión en Operaciones Discontinuadas/ 0

2D0916 Ganancias (Pérdida) Diluida por Acción Inversión/ 0.158

2D0915
2D0908
2D0914
2D0916
12/31/2015 12/31/2014 12/31/2013 12/31/2012
85,312 127,074 139,856 143,998
-68,647 -97,511 -109,813 -116,040 EVOLUCIÓN D
16,665 29,563 30,043 27,958
50,000
-10,123 -13,069 -10,220 -11,480

-9,007 -9,689 -8,982 -9,936 40,000 30,043

27,958
0 0 0 0
30,000
761 1,865 2,813 464

-16,357 -1,254 -2,899 -1,094 20,000

0 0 0 0
10,000 10,755
5,912

0 1,510 589
1/1/2012 1/1/2013 1
-18,061 7,416 10,755 5,912
-10,000

-20,000
1,256 1,068 776 443

-6,070 -7,384 -7,182 -6,569 -30,000

-1,599 -2,969 -3,507 1,860 Ganancia (Pérdida) Neta del Ejercicio/

Ganancia (Pérdida) Bruta/
0 0 0 0

0 0 0 0

0 0 0 0

-24,474 -1,869 842 1,646

328 -234 -253 -136

-24,146 -2,103 589 1,510

167958 0 0 0

-24,146 -2,103 589 1,510

-1.114 -0.097 0.027 0.07

0 0 0 0

-1.114 -0.097 0.027 0.07

-1.114 -0.097 0.027 0

0 0 0 0

-1114 -0.097 0.027 0

 -1.114 -0.097 0.027 0.07

0 0 0 0

-1.114 -0.097 0.027 0.07

-1.114 -0.097 0.027 0

0 0 0 0

-1.114 -0.097 0.027 0

 EVOLUCIÓN DE UNIDADES

30,043
29,563

17,603

10,755
7,416 304
3,423
589
1/1/2013 -2,103
1/1/2014 1/1/2015 1/1/2016

-24,146
16,665

a (Pérdida) Neta del Ejercicio/ Ganancia (Pérdida) por actividades de operación/

a (Pérdida) Bruta/
 ESTADO DE RESULTADOS / INCOME STATEMENT 12/31/2016
2D01ST Ingresos de actividades ordinarias/ 83,979
2D0201 Costo de Ventas / -66,376

2D02ST Ganancia (Pérdida) Bruta/ 17,603

2D0302 Gastos de Ventas y Distribución/ -6,350

2D0301 Gastos de Administración/ -9,296

Ganancia (Pérdida) de la baja en Activos Financieros medidos al Costo

2D0407 0
Amortizado/

2D0403 Otros Ingresos Operativos/ 40,423

2D0404 Otros Gastos Operativos/ -42,076

2D0412 Otras ganancias (pérdidas)/ 0

2D03ST Ganancia (Pérdida) por actividades de operación/ 304

2D0401 Ingresos Financieros/ 1,317

2D0402 Gastos Financieros/ -3,010

2D0410 Diferencias de Cambio neto/ -1,756

2D0414 Otros ingresos (gastos) de las subsidiarias,negocios conjuntos y asociadas/ 0

Ganancias (Pérdidas) que surgen de la Diferencia entre el Valor Libro Anterior y

2D0411 el Valor Justo de Activos Financieros Reclasificados Medidos a Valor 0
Razonable/

Diferencia entre el importe en libros de los activos distribuidos y el importe en

2D0413 0
libros del dividendo a pagar/

2D04ST Resultado antes de Impuesto a las Ganancias/ -3,145

2D0502 Gasto por Impuesto a las Ganancias/ 6,568

2D0503 Ganancia (Pérdida) Neta de Operaciones Continuadas/ 3,423

Ganancia (pérdida) procedente de operaciones discontinuadas, neta del

2D0504 0
impuesto a las ganancias /
2D07ST Ganancia (Pérdida) Neta del Ejercicio/ 3,423
2DT007 Ganancias (Pérdida) por Acción: /
2DT008 Ganancias (pérdida) básica por acción: /

2D0905 Básica por acción ordinaria en operaciones continuadas/ 0.158

2D0909 Básica por acción ordinaria en operaciones discontinuadas/ 0

2D0911 Ganancias (pérdida) básica por acción ordinaria/ 0.158

2D0906 Básica por Acción de Inversión en Operaciones Continuadas/ 0.158

2D0910 Básica por Acción de Inversión en Operaciones Discontinuadas/ 0

2D0912 Ganancias (Pérdida) Básica por Acción Inversión/ 0.158

2DT009 Ganancias (pérdida) diluida por acción: /

2D0907 Diluida por acción ordinaria en operaciones continuadas/ 0.158

2D0913 Diluida por acción ordinaria en operaciones discontinuadas/ 0

2D0915 Ganancias (pérdida) diluida por acción ordinaria/ 0.158

2D0908 Diluida por Acción de Inversión en Operaciones Continuadas/ 0.158

2D0914 Diluida por Acción de Inversión en Operaciones Discontinuadas/ 0

2D0916 Ganancias (Pérdida) Diluida por Acción Inversión/ 0.158

% 12/31/2015 % 12/31/2014 % 12/31/2013 %
100.00% 85,312 100.00% 127,074 100.00% 139,856 100.00%

-79.04% -68,647 -80.47% -97,511 -76.74% -109,813 -78.52%

20.96% 16,665 19.53% 29,563 23.26% 30,043 21.48%

-7.56% -10,123 -11.87% -13,069 -10.28% -10,220 -7.31%

-11.07% -9,007 -10.56% -9,689 -7.62% -8,982 -6.42%

0.00% 0 0.00% 0 0.00% 0 0.00%

48.13% 761 0.89% 1,865 1.47% 2,813 2.01%

-50.10% -16,357 -19.17% -1,254 -0.99% -2,899 -2.07%

0.00% 0 0.00% 0 0.00% 0 0.00%

0.36% -18,061 -21.17% 7,416 5.84% 10,755 7.69%

1.57% 1,256 1.47% 1,068 0.84% 776 0.55%

-3.58% -6,070 -7.12% -7,384 -5.81% -7,182 -5.14%

-2.09% -1,599 -1.87% -2,969 -2.34% -3,507 -2.51%

0.00% 0 0.00% 0 0.00% 0 0.00%

0.00% 0 0.00% 0 0.00% 0 0.00%

0.00% 0 0.00% 0 0.00% 0 0.00%

-3.74% -24,474 -28.69% -1,869 -1.47% 842 0.60%

7.82% 328 0.38% -234 -0.18% -253 -0.18%

4.08% -24,146 -28.30% -2,103 -1.65% 589 0.42%

0.00% 0 0.00% 0 0.00% 0 0.00%

4.08% -24,146 -28.30% -2,103 -1.65% 589 0.42%

0.00% -1.114 0.00% -0.097 0.00% 0.027 0.00%

0.00% 0 0.00% 0 0.00% 0 0.00%

0.00% -1.114 0.00% -0.097 0.00% 0.027 0.00%

0.00% -1.114 0.00% -0.097 0.00% 0.027 0.00%

0.00% 0 0.00% 0 0.00% 0 0.00%

0.00% -1114 -1.31% -0.097 0.00% 0.027 0.00%

0.00% -1.114 0.00% -0.097 0.00% 0.027 0.00%

0.00% 0 0.00% 0 0.00% 0 0.00%

0.00% -1.114 0.00% -0.097 0.00% 0.027 0.00%

0.00% -1.114 0.00% -0.097 0.00% 0.027 0.00%

0.00% 0 0.00% 0 0.00% 0 0.00%

0.00% -1.114 0.00% -0.097 0.00% 0.027 0.00%

12/31/2012 %
143,998 100.00%
-116,040 -80.58% ANALISIS VERTICAL:
27,958
Cada año la empresa esta disminuyendo las
19.42% ventas, siendo el año 2016 el mas bajo con
-11,480 -7.97% 83,979 , los gastos dismiuyen a medida que
-9,936 -6.90% dismuyen las ventas.
se recomendaria un control en la empresa para
0
0.00% encontar el problema del porque cada año se
464
estan disminuyendo las ventas.
0.32% La estrcutura de costos como los de por ventas,
-1,094 -0.76% los gastos administrativos , los gastos de
0 ventas y distribucion, los gastos por
0.00%
finaciamiento; son los que le generen mas
5,912 4.11% salida de dinero de la empresa y por ende
443 0.31% reduzca la ganancia de la empresa.
-6,569 -4.56%
1,860 1.29%
0
0.00%

0
0.00%

0
0.00%
1,646 1.14%
-136
-0.09%
1,510 1.05%
0
0.00%
1,510 1.05%

0.07 0.00%
0 0.00%
0.07 0.00%
0 0.00%
0 0.00%
0 0.00%

0.07 0.00%
0 0.00%
0.07 0.00%
0 0.00%
0 0.00%
0 0.00%
 yendo las
bajo con
edida que

empresa para
ada año se

de por ventas,
tos de
por
en mas
or ende
a.
  
ESTADO DE SITUACION FINANCIERA
1DT001 Activos/
1DT004 Activos Corrientes/
1D0109  
1D0114  
1D0121  
1D0103  
1D0105  
1D0104  
1D0107  
1D0106  
1D0112  
1D0117  
1D0113  

1D0118  

1D0119  

1D0120  

1D0115  
1D01ST Total Activos Corrientes/
1DT005 Activos No Corrientes/
1D0217  
1D0221  
1D0219  
1D0201  
1D0203  
1D0202  
1D0220  
1D0216  
1D0211  
1D0205  
1D0206  
1D0207  
1D0212  
1D0208  
1D02ST Total Activos No Corrientes/
1D020T TOTAL DE ACTIVOS/
1DT002 Pasivos y Patrimonio/
1DT006 Pasivos Corrientes/
1D0309  
1D0316  
1D0302  
1D0304  
1D0303  
1D0317  
1D0313  
1D0310  
1D0311  
1D0314  

1D0315  

1D0312  
1D03ST Total Pasivos Corrientes/
1DT007 Pasivos No Corrientes/
1D0401  
1D0411  
1D0407  
1D0408  
1D0402  
1D0403  
1D0409  
1D0406  
1D0404  
1D0410  
1D04ST Total Pasivos No Corrientes/
1D040T Total Pasivos /
1DT003 Patrimonio /
1D0701  
1D0702  
1D0703  
1D0711  
1D0712  
1D0707  
1D0708  
1D07ST Total Patrimonio /
1D070T TOTAL PASIVO Y PATRIMONIO/
 LIMA CAUCHO
ESTADO DE SITUACION FINANCIERA

Corrientes/
Efectivo y Equivalentes al Efectivo/
Otros Activos Financieros/
Cuentas por cobrar comerciales y otras cuentas por cobrar/
Cuentas por Cobrar Comerciales (neto)/
Otras Cuentas por Cobrar (neto)/
Cuentas por Cobrar a Entidades Relacionadas/
Anticipos/
Inventarios/
Activos Biológicos/
Activos por Impuestos a las Ganancias /
Otros Activos no financieros/
Total Activos Corrientes Distintos de los Activos o Grupos de Activos para su Disposición Clasificados
como Mantenidos para la Venta o para Distribuir a los Propietarios/
Activos no Corrientes o Grupos de Activos para su Disposición Clasificados como Mantenidos para la
Venta/
Activos no Corrientes o Grupos de Activos para su Disposición Clasificados como Mantenidos para
Distribuir a los Propietarios/

Activos no Corrientes o Grupos de Activos para su Disposición Clasificados como Mantenidos para la
Venta o como Mantenidos para Distribuir a los Propietarios/
tivos Corrientes/
No Corrientes/
Otros Activos Financieros/
Inversiones en subsidiarias, negocios conjuntos y asociadas/
Cuentas por cobrar comerciales y otras cuentas por cobrar/
Cuentas por Cobrar Comerciales/
Otras Cuentas por Cobrar/
Cuentas por Cobrar a Entidades Relacionadas/
Anticipos/
Activos Biológicos/
Propiedades de Inversión/
Propiedades, Planta y Equipo (neto)/
Activos intangibles distintos de la plusvalia/
Activos por impuestos diferidos/
Plusvalía/
Otros Activos no financieros/
tivos No Corrientes/
 E ACTIVOS/
y Patrimonio/
Corrientes/
Otros Pasivos Financieros /
Cuentas por pagar comerciales y otras cuentas por pagar /
Cuentas por Pagar Comerciales /
Otras Cuentas por Pagar/
Cuentas por Pagar a Entidades Relacionadas/
Ingresos diferidos /
Provisión por Beneficios a los Empleados/
Otras provisiones /
Pasivos por Impuestos a las Ganancias /
Otros Pasivos no financieros/

Total de Pasivos Corrientes distintos de Pasivos incluidos en Grupos de Activos para su Disposición
Clasificados como Mantenidos para la Venta/

Pasivos incluidos en Grupos de Activos para su Disposición Clasificados como Mantenidos para la
Venta/
sivos Corrientes/
No Corrientes/
Otros Pasivos Financieros /
Cuentas por pagar comerciales y otras cuentas por pagar /
Cuentas por Pagar Comerciales /
Otras Cuentas por Pagar/
Cuentas por Pagar a Entidades Relacionadas/
Ingresos Diferidos/
Provisión por Beneficios a los Empleados/
Otras provisiones /
Pasivos por impuestos diferidos/
Otros pasivos no financieros/
sivos No Corrientes/
sivos /
nio /
Capital Emitido/
Primas de Emisión/
Acciones de Inversión/
Acciones Propias en Cartera/
Otras Reservas de Capital/
Resultados Acumulados/
Otras Reservas de Patrimonio/
trimonio /
ASIVO Y PATRIMONIO/
 años
FGO
(+/-)ANCXCC
(-/+)ANE
(-/+)anocac
(+/-)ancxpc
(+/-)anocpc
CGO
LIMA CAUCHO S.A.
12/31/2016 vertical % 12/31/2015 vertical % 12/31/2014 vertical %
 
 
811 0.19% 2,080 0.48% 2,766 0.59%
0 0.00% 0 0.00% 0 0.00%
35,417 8.12% 7,937 1.84% 49,197 10.42%
32,380 7.42% 4,627 1.08% 46,304 9.81%
26,250 6.02% 2,516 0.58% 2,893 0.61%
0 0.00% 0 0.00% 0 0.00%
387 0.09% 794 0.18% 0 0.00%
25,348 5.81% 23,503 5.46% 40,750 8.63%
0 0.00% 0 0.00% 0 0.00%
0 0.00% 76580 17.80% 0 0.00%
0 0.00% 27,225 6.33% 796 0.17%

61,576 14.11% 33,520 7.79% 93,509 19.81%

0 0.00% 0 0.00% 0 0.00%

0 0.00% 0 0.00% 0 0.00%

36,757 8.42% 71,604 16.64% 0 0.00%

98,333 22.53% 105,124 24.43%
0.00% 0.00%
0 0.00% 0 0.00%
0 0.00% 0 0.00%
0 0.00% 20,974 4.88%
0 0.00% 20,974 4.88%
0 0.00% 0 0.00%
0 0.00% 0 0.00%
0 0.00% 0 0.00%
0 0.00% 0 0.00%
0 0.00% 0 0.00%
365,035 83.65% 304,136 70.69%
0 0.00% 0 0.00%
0 0.00% 0 0.00%
0 0.00% 0 0.00%
0 0.00% 0 0.00%
365,035 83.65% 325,110 75.57%
93,509 19.81%
  N/A
0 0.00%
0 0.00%
0 0.00%
0 0.00%
0 0.00%
0 0.00%
0 0.00%
0 0.00%
0 0.00%
378,586 80.19%
0 0.00%
0 0.00%
0 0.00%
0 0.00%
387,586 82.10%
436,368 100.00% 430,234 100.00% 472,095 100.00%
 
 
3,750 0.81% 20,295 4.72% 51,647 10.94%
49,218 10.62% 38,923 9.05% 33,001 6.99%
40,787 8.80% 29,696 6.90% 27,684 5.86%
8,431 1.82% 9,227 2.14% 5,317 1.13%
0 0.00% 0 0.00% 0 0.00%
0 0.00% 0 0.00% 0 0.00%
444 0.10% 2,831 0.66% 2,643 0.56%
386 0.08% 866 0.20% 484 0.10%
0 0.00% 0 0.00% 0 0.00%
0 0.00% 0 0.00% 0 0.00%

53,798 11.61% 62,915 14.62% 87,775 18.59%

0 0.00% 0 0.00% 0 0.00%

53,798 11.61% 62,915 14.62% 87,775 18.59%
0.00% 0.00%   N/A
0 0.00% 10,363 2.41% 1,648 0.35%
0 0.00% 0 0.00% 0 0.00%
0 0.00% 0 0.00% 0 0.00%
0 0.00% 0 0.00% 0 0.00%
0 0.00% 0 0.00% 0 0.00%
0 0.00% 0 0.00% 0 0.00%
0 0.00% 0 0.00% 0 0.00%
0 0.00% 0 0.00% 0 0.00%
108,907 23.50% 90,414 21.02% 93,438 19.79%
0 0.00% 0 0.00% 0 0.00%
108,907 23.50% 100,777 23.42% 95,086 20.14%
162,705 35.11% 163,692 38.05% 182,861 38.73%
0.00% 0.00%   N/A
15,962 3.44% 15,962 3.71% 15,962 3.38%
0 0.00% 0 0.00% 0 0.00%
5,720 1.23% 5,720 1.33% 5,720 1.21%
0 0.00% 0 0.00% 0 0.00%
308 0.07% 308 0.07% 14,776 3.13%
19,524 4.21% -8,526 -1.98% 2,394 0.51%
259,149 55.93% 253,078 58.82% 250,382 53.04%
300,663 64.89% 266,542 61.95% 289,234 61.27%
463,368 100.00% 430,234 100.00% 472,095 100.00%
2015 -2016 2014-2015 2013 -2014
2,326 45,475 -12,552
-27,753 41,677 4,280
-1,845 17,247 962
-55,991 -33,430 -6,582
11,091 2,012 7,072
-17,341 -27,442 -9,499
-89,513 45,539 -16,319
 12/31/2013 vertical % 12/31/2012 vertical %
   
   
2,733 0.57% 788 0.22%
0 0.00% 0 0.00%
52,752 11.03% 41,144 11.71%
50,584 10.57% 37,473 10.67%
2,168 0.45% 3,671 1.05%
0 0.00% 0 0.00%
0 0.00% 0 0.00%
41,712 8.72% 50,968 14.51%
0 0.00% 0 0.00%
0 0.00% 0 0.00%
725 0.15% 127 0.04%

97,922 20.47% 93,027 26.48%

0 0.00% 82 0.02%

0 0.00% 0 0.00%

0 0.00% 82 0.02%
97,922 20.47% 93,109 26.50%
  N/A   N/A
0 0.00% 0 0.00%
0 0.00% 0 0.00%
0 0.00% 0 0.00%
0 0.00% 0 0.00%
0 0.00% 0 0.00%
0 0.00% 0 0.00%
0 0.00% 0 0.00%
0 0.00% 0 0.00%
0 0.00% 0 0.00%
380,531 79.53% 258,181 73.50%
0 0.00% 0 0.00%
0 0.00% 0 0.00%
0 0.00% 0 0.00%
0 0.00% 0 0.00%
380,531 79.53% 258,181 73.50%
478,453 100.00% 351,290 100.00%
   
   
60,701 12.69% 42,201 12.01%
26,374 5.51% 36,845 10.49%
20,612 4.31% 28,596 8.14%
5,762 1.20% 8,249 2.35%
0 0.00% 0 0.00%
0 0.00% 0 0.00%
1,165 0.24% 0 0.00%
396 0.08% 0 0.00%
0 0.00% 0 0.00%
0 0.00% 0 0.00%

88,636 18.53% 97,046 27.63%

0 0.00% 0 0.00%
88,636 18.53% 79,046 22.50%
  N/A   N/A
5,098 1.07% 12,112 3.45%
0 0.00% 0 0.00%
0 0.00% 0 0.00%
0 0.00% 0 0.00%
0 0.00% 0 0.00%
0 0.00% 0 0.00%
0 0.00% 0 0.00%
0 0.00% 0 0.00%
103,401 21.61% 66,172 18.84%
0 0.00% 0 0.00%
108,499 22.68% 78,284 22.28%
197,135 41.20% 157,330 44.79%
  N/A   N/A
15,962 3.34% 15,962 4.54%
0 0.00% 0 0.00%
5,720 1.20% 5,720 1.63%
0 0.00% 0 0.00%
14,776 3.09% 14,787 4.21%
1,300 0.27% 1,005 0.29%
243,560 50.91% 94,474 26.89%
281,318 58.80% 193,960 55.21%
478,453 100.00% 351,290 100.00%
2012 -2013
-4,777
-13,111
9,256
-6,773
-7,984
16,013
-7,376
ANALISIS VERTICAL
L a empresa LIMA CAUCHO S.SA murestra una
estrucutura en el activo:
en la cual en 2016 el efectivo representa un
0.19% siendo el mas bajo en los años de
analisis , caso opuesto en el 2014 se muestra
con un 0.59%.
las cuentas por cobrar en los años 2012 y 2013
represntaron un porcentaje mayor del total.
la existencia (inventarios), en el 2012 son mas
grandes ya que representan un 14.51%, siendo
el mas alto en los años de analisis.
PLANEAMIEN
TO
ADECUADO
PARA UN
BUEN
FINANCIAMIE
NTO

RECURSOS
OCIOSOS
 Histórico
BALANCE 2015 2016
efectivo y equivalente de efec 2,080.00 811.00
Cuentas a cobrar 104,599.00 387.00
Inventarios 25,348.00 25,348.00
Bienes de uso 325,110.00 365,035.00
Activo Total 457,137.00 391,581.00
Deuda comercial 42,620.00 50,048.00
Deudas bancarias 111,140.00 112,657.00
Pasivo Total 153,760.00 162,705.00
P. Neto 303,377.00 228,876.00
Total pasivo + P.Neto 457,137.00 391,581.00
Control - -

Histórico

SUPUESTOS 07/05 07/05

Variac. Ventas 45%
CMV % ventas 92% 58%

Gastos administrativos 10% 7%

Gastos comerciales 10% 7%
Intereses 6% 3%
Impuestos -4% -8%
Crecimiento largo plazo

Días cobranza 444 1

Días de venta 117 127
Días de pago 251

Otros datos:
Compras (C= CMV-EI+EF) 72726
Altas de bienes de uso 0 0
Depreciación 77246 79505

Tasa libre de riesgo 5.0%

Prima de mercado 5.5%
Beta 1.2

ke (rendimiento accionista) 11.6%

 07/05 12/01
EBIT (1-t) 91304 25665
FCF 163019 37944

Variac capital trabajo -111640 67225

Liquidez 12/01
Liquidez corriente 0.71
Liquidez seca 0.56

Cobertura de la deuda
EBITDA/Intereses 10.85
EBIT/Intereses 3.80
Free Cash Flow/Servicio deuda 3.77
CSD 3.80

Scenario Analysis

Escenario 1: crecimiento
Supuestos 12/01 12/02
Variac. Ventas 15% 8%
CMV % ventas 50% 50%
Gastos administrativos 10 10
Gastos comerciales 7% 7%
Intereses 10% 10%
Impuestos 40% 40%
Crecimiento largo plazo

Días cobranza 90 90
Días de venta 90 90
Días de pago 120 120

Otros datos:

Altas de bienes de uso 0 0

Depreciación 79505 79505
 Escenario 2; estabilidad
Supuestos 12/01 12/02
Variac. Ventas 10% 8%
CMV % ventas 50% 50%
Gastos administrativos 10 10
Gastos comerciales 7% 7%
Intereses 10% 10%
Impuestos 40% 40%
Crecimiento largo plazo

Días cobranza 150 120

Días de venta 150 120
Días de pago 150 150

Otros datos:

Altas de bienes de uso 0 0

Depreciación 79505 79505

Esenario 3: pesimista
Supuestos 12/01 12/02
Variac. Ventas -20% -5%
CMV % ventas 50% 50%
Gastos administrativos 20 20
Gastos comerciales 7% 7%
Intereses 10% 10%
Impuestos 40% 40%
Crecimiento largo plazo

Días cobranza 150 120

Días de venta 150 120
Días de pago 150 150

Otros datos:

Altas de bienes de uso 0 0

Depreciación 79505 79505
Sumario PV Probabilidad
Pesimista $ 155 20%
Más probable $ 340 60%
Optimista $ 537 20%

Sensitivity Analysis

Pesimista Caso base

Ventas 80% 100%
CMV 60% 50%
Gastos administrativos
Gastos comerciales 10% 8%
Intereses 15% 10%
Impuestos 40% 40%
Días cobranza 120 90
Días de venta 150 120
Días de pago 120 120
 Proyectado
12/01 12/02 12/03 12/04
31,995.84 142,819.50 246,157.70 344,378.16
40,899.29 31,083.46 24,478.22 24,967.79
20,449.64 15,541.73 16,318.82 16,645.19
285,530.00 206,025.00 126,520.00 47,015.00
378,874.77 395,469.69 413,474.73 433,006.14
18,436.62 17,410.21 16,574.30 16,752.49
112,657.00 112,657.00 112,657.00 112,657.00
131,093.62 130,067.21 129,231.30 129,409.49
247,781.15 265,402.48 284,243.44 303,596.65
378,874.77 395,469.69 413,474.73 433,006.14
- - - -

Proyectado

12/01 12/02 12/03 12/04

-20% -5% 5% 2%
50% 50% 50% 50%

20 20 20 20
7% 7% 7% 7%
10% 10% 10% 10%
40% 40% 40% 40%

150 120 90 90
150 120 120 120
150 150 120 120

44862 42365 50413 50956

0 0 0 0
79505 79505 79505 79505

mide el riesgo de mercado

costo de oportunidad de su
capital(lo que el accionista
exige que deberia pagar el
negocio para seguir
invirtiendo en la empresa)
 12/02 12/03 12/04 12/05
24381 25600 26113 26374
117583 110098 104980 105577

-13697 -4992 638 302

12/02 12/03 12/04 12/05

1.46 2.22 2.98 3.75
1.34 2.09 2.85 3.62

10.66 10.84 10.92 10.96

3.61 3.79 3.86 3.90
10.84 10.17 9.72 9.77
3.61 3.79 3.86 3.90

12/03 12/04 12/05

4% 3% 0%
50% 50% 50%
10 10 10
7% 7% 7%
10% 10% 10%
40% 40% 40%
8%

90 90 90
90 90 90
120 120 120

0 0 0
79505 79505 79505
12/03 12/04 12/05
6% 2% 1%
50% 50% 50%
10 10 10
7% 7% 7%
10% 10% 10%
40% 40% 40%
2%

90 90 90
120 120 120
120 120 120

0 0 0
79505 79505 79505

12/03 12/04 12/05

5% 2% 1%
50% 50% 50%
20 20 20
7% 7% 7%
10% 10% 10%
40% 40% 40%
-1%

90 90 90
120 120 120
120 120 120

0 0 0
79505 79505 79505
 $ 343

Optimista
120%
45%

7%
8%
30%
60
90
120
 12/05
443,195.36
25,217.47
16,811.64
- 32,490.00
452,734.47
16,866.37 UTILIDAD OPERTIVA ANTES DE IMPUESTO
112,657.00
129,523.37
323,211.10
452,734.47
-

12/05
1%
50%

20
7%
10%
40%
-1%

90
120
120

51302
0
79505
ECONOMICO
Ventas
CMV
Utilidad bruta
Gastos administración
Gastos comerciales
EBIT
Intereses
Resultado a/impuestos
Impuesto a las ganancias
Utilidad neta

UTILIDA OPERATIVA ANTES DE INTERESES Y IMPUESTOS Y DESPUES DE

DEPRECIACION

CAPITAL DE TRABAJO

CUANTO DIMERO ME RINDIO EN NEGOCIO

LO INVERTIDO
FLUJO DE CAJA LIBRE (economico)

LAS DEUDAS

FLUJO DE CAJA LIBRE - CASH FLOW DE FINACIAMIENNETO

VALOR PRESENTE NETO O VALOR ACTUAL. SI ES + LA EMPRESA CREA
VALOR.
 Histórico
2015 2016 12/01 12/02
86,073.00 124,402.00 99,521.60 94,545.52
78,770.00 72,726.00 49,760.80 47,272.76
7,303.00 51,676.00 49,760.80 47,272.76
9,007.00 9,296.00 20.00 20.00
- 16,357.00 - 42,076.00 6,966.51 6,618.19
14,653.00 84,456.00 42,774.29 40,634.57
6,413.00 3,449.00 11,265.70 11,265.70
8,240.00 81,007.00 31,508.59 29,368.87
- 328.00 - 6,568.00 12,603.44 11,747.55
8,568.00 87,575.00 18,905.15 17,621.32

Histórico

CASH FLOW INDIRECTO 07/05 12/01 12/02

EBIT 84456 42774 40635
Depreciación 79505 79505 79505

EBITDA 163961 122279 120140

Cuentas a cobrar -104212 40512 -9816
Inventarios 0 -4898 -4908
Deuda comercial 7428 -31611 -1026
Impuestos -6568 12603 11748
Cash flow operaciones 282169 42451 122089
Cash flow inversiones 119430 0 0
FREE CASH FLOW 162739 42451 122089
Deudas bancarias 1517 0 0
Ahorro fiscal
Intereses 3449 11266 11266
Dividendos 5 0 0
Cash flow financiamiento -1937 -11266 -11266
CASH FLOW ACCIONISTAS 160802 31185 110824
Control 162071 0 0

Valuación de las acciones 12/01 12/02

Cash flow neto 31185 110824
Valor continuo
CF accionista + Valor continuo 31185 110824
PV equity cash flow $ 311,678
PV CF accionista + valor continuo $ 356,773

VALOR DE LAS ACCIONES $ 668,451

% PV cash flow +
% PV valor continuo 53%
Control $0

Valuación de las acciones descontando el cash flow disponible para el accionista

12/01 12/02
Cash flow neto 40 42
Valor continuo
CF accionista + Valor continuo 40 42
PV equity cash flow $ 156
PV CF accionista + valor continuo $ 381
VALOR DE LAS ACCIONES $ 537
% PV cash flow 29%
% PV valor continuo 71%
Control $0
Valuación de las acciones descontando el cash flow disponible para el accionista
12/01 12/02
Cash flow neto 11 52
Valor continuo
CF accionista + Valor continuo 11 52
PV equity cash flow $ 142
PV CF accionista + valor continuo $ 198
VALOR DE LAS ACCIONES $ 340
% PV cash flow 42%
% PV valor continuo 58%
Control $0

Valuación de las acciones descontando el cash flow disponible para el accionista

12/01 12/02
Cash flow neto 8 33
Valor continuo
CF accionista + Valor continuo 8 33
PV equity cash flow $ 78
PV CF accionista + valor continuo $ 77
VALOR DE LAS ACCIONES $ 155
% PV cash flow 51%
% PV valor continuo $ 0.49
Control $0

depreciacion : en estado de flujo de efectivo;no

Proyectado
12/03 12/04 12/05 balamce
99,272.80 101,258.25 102,270.83 caja
49,636.40 50,629.13 51,135.42 Cuentas a cobrar
49,636.40 50,629.13 51,135.42 Bienes de uso
20.00 20.00 20.00 total activos = al activo vorreinte
6,949.10 7,088.08 7,158.96
42,667.30 43,521.05 43,956.46 Deuda comercial
11,265.70 11,265.70 11,265.70 Deudas bancarias
31,401.60 32,255.35 32,690.76 Pasivo Total
12,560.64 12,902.14 13,076.30 P. Neto
18,840.96 19,353.21 19,614.46

Proyectado

12/03 12/04 12/05 CASH FLOW DIRECTO

42667 43521 43956 Ventas
79505 79505 79505 Variac ctas a cobrar

122172 123026 123461 Ventas cash

-6605 490 250 CMV
777 326 166 Variac inventarios
-836 178 114 Depreciación
12561 12902 13076 Variac deuda comercial
114604 109486 110083 CMV cash
0 0 0 Margen bruto cash
114604 109486 110083 Gastos administración
0 0 0 Gastos comerciales
Impuestos
11266 11266 11266 Cash flow operaciones
0 0 0
-11266 -11266 -11266
103338 98220 98817
0 0 0

12/03 12/04 12/05 Resultad

103338 98220 98817

40
 Resultad

617607
103338 98220 716425
40

35

30

25

20

15

10

0
36000 37000 38000 39000

12/03 12/04 12/05

43 45 46
660
43 45 706
 12/03 12/04 12/05
51 43 45
343
51 43 388

12/03 12/04 12/05

26 21 21
132
26 21 154

n estado de flujo de efectivo;notas a los estados finacieros

efectivo y equivalente de efectivo
anticipos+activos bilogicos,acti,ximpuestos a ganacias,otros activos finacieros
total activo no corriente

cuentas x pagar comerciales y otras cuentas por pagar+ingresos diferidos+ provisiones x benficos a los trbajadores,+otras prov
otros pasivos finacieros del pasivo correinte+ total pasivo no corrientes

Histórico

12/99
124402
-104212

228614
72726
0
79505
7428
-14207
242821
9296
-42076
-6568
282169

Resultado operativo y free cash flow

 Resultado operativo y free cash flow

0 38000 39000 40000 41000 42000 43000 44000

EBIT (1-t) FCF

 t

inventario es igual a inventario

ones x benficos a los trbajadores,+otras provisones+ Pasivos x impuesto a la ganacia+otros pasivos nofinacieros

Proyectado

12/99 12/99 12/99

99522 94546 99273
40512 -9816 -6605

59009 104361 105878

49761 47273 49636
-4898 -4908 777
79505 79505 79505
-31611 -1026 -836
-3031 -36114 -28256
62040 140475 134134
20 20 20
6967 6618 6949
12603 11748 12561
42451 122089 114604
44000
nventario es igual a inventario
estado de resultado
Ventas ingresos de actividades ordinarias+otros ingre
CMV costo de venta + gastos de ventas y distribucio
Utilidad bruta
Gastos administración
Gastos comerciales
EBIT x formula
Intereses Err:509
Resultado a/impuestos
Impuesto a las ganancias
actividades ordinarias+otros ingresosos opreativos + otras ganacias
nta + gastos de ventas y distribucion

(+-todos los gas tos administrativos

(+-otros gastos operativos

Err:509
 2012
0.55%
EFECTIVO/ VENTAS

perdida mometaria
2011
EFECTIVO 2,441

S/ inflación 4.47%

-109.1127

-129.9947

ganancia por tipo de cambio

2011
EFECTIVO 386,458

$ tipo de cambio 2.697

44786.96

CxCC
2012 41,144
2013 50,584
-19%

(CxCCAÑOMAYOR-
CxCCAÑOMENOR)
/(CxCCAÑOMeNOR)

-300%
 DISPONIBLE
2013 2014 2015 2016
1.95% 2.18% 2.44% 0.97%
EFECTIVO/ VENTAS EFECTIVO/ VENTAS EFECTIVO/ VENTAS EFECTIVO/ VENTAS

perdida mometaria perdida monetaria

2012 2012
788 788
2.65% 2.65%

-20.8819999999999 -20.8819999999999

-129.9947 -99.0457999999998

nancia por tipo de cambio ganancia por tipo de cambio

2012 2012
79,698 79,698
2.551 2.551

44786.96 172703.195

VENTAS CxCC
143,998 2013 50,584
139,856 2014 46,304
3% -8%

(VentasAÑOMaYOR- (CxCCAÑOMAYOR-
VentasAÑOMeNOR) CxCCAÑOMENOR)
/(VentasMeNOR) /(CxCCAÑOMeNOR)
 RIESGO
0.82%
DESVIACIÓN ESTANDAR

perdida monetaria perdida monetaria perdida monetaria

2013 2013 2014 2014
2,733 2,733 2,766 2,766
2.86% 2.86% 3.22% 3.22%

-78.1637999999998 -78.1638 -89.0652 -89.0652

-99.0457999999998 -167.229 -180.5852

nancia por tipo de cambio

ganancia por tipo de cambio ganancia por tipo de cambio
2013 2013 2014 2014
784,609 784,609 378,475 378,475
2.796 2.796 2.989 2.989

172703.195 -78383.862 -135372.176

VENTAS CxCC VENTAS

139,856 2014 46,304 127,074
127,074 2015 4,627 85,312
-9% -90% 49%

(VentasAÑOMaYOR- (CxCCAÑOMAYOR- (VentasAÑOMaYOR-

VentasAÑOMeNOR) CxCCAÑOMENOR) VentasAÑOMeNOR)
/(VentasMeNOR) /(CxCCAÑOMeNOR) /(VentasMeNOR)

90.25 EJENPLO DE PERDIAD O GANACIA MOMNETARIA

120.35
86.4
 inflación
perdida monetaria perdida monetaria 4.47%
2015 2015 2016 2.65%
2,080 2,080 811 2.86%
4.40% 4.40% 3.23% 3.22%
4.40%
-91.52 -91.52 -26.1953 3.23%

-180.5852 -117.7153

tipo de cambio
ganancia por tipo de cambio ganancia por tipo de cambio promedio
2015 2015 2016 2.697
59,201 59,201 63,574 2.551
3.413 3.413 3.36 2.796
2.989
-135372.176 -231.769 3.413
3.36

37.4604 SE RECOMIENDA

CxCC VENTAS
2015 4,627 85,312
2016 32,380 83,979
-86% 2%

(VentasMa-
(CxCCMa-CxCCMe) VentasMe)
/(CxCCMe)
/(VentasMe)

O GANACIA MOMNETARIA
años
2011
2012
2013
2014
2015
2016

años
2011
2012
2013
2014
2015
2016