Nombre del alumno: Chyara Alvarado López

DIAGNÓSTICO FINANCIERO DE LA EMPRESA: Las Playas de Texcoco, SA de CV

Resultados del análisis financiero del Estado de Resultados y Balance General de los años:

I. LIQUIDEZ O SOLVENCIA
1.- Razón del circulante
2.- Razón rápida ó prueba del ácido

II. ANÁLISIS DE ESTABILIDAD

Razón de estructura del capital
3.- Razón de Capital ajeno a Capital propio
4.- Razón de Deuda a corto plazo a Capital propio
5.- Razón de Deuda a largo plazo a Capital propio
6.- Razón de Inversiòn en capital
7.- Razón de Valor contable del Capital

III. ANÁLISIS DE RENTABILIDAD

8.- Margen de utilidad bruta
9.- Margen de utilidad operativa
10.- Margen de utilidad neta
11.- Utilidades por acciòn
12.- Rendimiento sobre activos (ROA)
13.- Rendimiento sobre capital (ROE)

IV. ROTACIONES
14.- Rotación de inventario
15.- Edad promedio del inventario (inventario promedio)
16.- Periodo promedio de cobranza (rotación ctasx cobrar)
17.- Periodo promedio de pago (rotación proveedores)
18.- Rotación de activos totales

Notas:
1.- Para la utilidad por acción considere 76,262 acciones para los cuatro años

2.- Capital en acciones ordinarias de los años

Importe por año:

3.- Utilidad p/accionistas comunes de los años

Importe por año:

4.- Inventario de los años

Importe por año:

5.- Cuentas por cobrar de los años

Importe por año:

6.- Cuentas por pagar de los años

Importe por año:
7.- Compras de los años
Importe por año:

8.- Utilice para el análisis por razones financieras los estados financieros en los que se calculó el procedimi
: Las Playas de Texcoco, SA de CV
de Resultados y Balance General de los años:
2012 2013 2014

activo circulante/ pasivo circulante 2.37 2.69 1.97

activo circ-inventarios/ pasivo circulante 1.41 1.80 1.13

pasivo total/capital contable 0.51 0.50 0.75

pasivo circulante/ capital contable 0.47 0.43 0.65
pasivo no circulante/ capital contable 0.04 0.07 0.10
activo fijo/capital contable 0.30 0.28 0.26
capital contable/capital social 1.52 2.00 1.44

utilidad bruta/ventas 66% 65% 58%

utilidad operativa/ ventas 38% 36% 32%
utilidad bruta /ventas netas 15.8% 15.9% 15.3%
utilidad neta/#accion 38% 44% 53%
(utilidad neta/activo total) 26% 23% 21%
(utilidad neta/capital contable) 118% 137% 104%

inventarios/costo de vtasX 360 dias 1.86 1.99 1.85

inventario inicial- final 193.80 181.23 195.00
cuentas por cobrar /ventas totales x 360 dias 85.53 92.20 86.70
cuentas por pagar/costo de ventas x 360 dias 141.24 112.82 127.82
vtas netas/activo total 1.63 1.45 1.36

76262 360 360 360

2012 2013 2014

$ 24,200 $ 24,200 $ 39,200

2012 2013 2014

$ 28,600 $ 33,200 $ 40,800

2012 2013 2014

$ 33,000 $ 36,800 $ 61,100

2012 2013 2014

$ 43,100 $ 53,500 $ 64,400

2012 2013 2014

$ 16,909 $16,036.00 $28,036.00
 2012 2013 2014
$ 42,910 51170.00 $ 78,960

eras los estados financieros en los que se calculó el procedimiento de porcientos integrales.
 Actividad No.: 6

2015

2.51 1
1.36 2
3
4
5
0.69 6
0.52 7
0.17 8
0.20 9
2.07 10
11

54%
28%
13.2%
55%
18%
122%

1.74
207.47
95.72
101.03
1.33

360

2015
$ 34,200

2015
$ 41,800

2015
$ 84,200

2015
$ 84,500

2015
$28,702.00
 2015
$ 102,270
Actividad No.: 6

REVISIÓN DE ANÁLISIS :

Que año reporta más capacidad de pago y por qué?

Que año reportó mayor incremento de liquidez incluso para invertir?
En que año estuvo mayormente financiado mi capital con deuda y cuál es el riesgo?
Que año tuvo mayor y que año menor margen de utilidad bruta y porqué?
En que año se obtuvo mayor margen de utilidad neta y por qué?
Que año reportó mayor margen de utilidad por acción y por qué?
Que año obtuvo menor ROA y porqué?
En que año fue mayor el rendimiento sobre capital y por qué?
En que año tuvo mayor rotación de inventario y explique si benefició el rendimiento sobre capital
En que año creció mas el promedio de cobranza y que siginifica dicho aumento?
En que año disminuyó más el promedio de pago y por cuántos días?
DE ANÁLISIS :

2013, porque representa una mayor capacidad de pago de todos los años.
2013, porque hay mayor cantidad de efectivo y banco.
2014, por la pérdida de control de la deuda.
2012 con el mayor nivel y 2015 con el menor debido al costo de venta de 2012.
2013, porque tiene el 15.9%
2015, por tener el 55%
2015, por arrojar el 18%
2013, por 137%
2013 con 1.9 de rotación, benefició al capital porque arroja 133% ROE
2015, el aumento significa que taradará más en pagar sus deudas.
2015, porque hay una relación en banco.
Las playas Texcoco S.A de C.V
Estado de situación financiera comparativo al 31 de diciembre de 2012, 2013, 2014 y 2015

2012 2013 2014

Activos
Activos circulantes
Efectivo en caja y bancos CP 4,700 21,200 16,600
Cuentas por cobrar/clientes CP 43,100 53,500 64,400
Inventarios CP 33,000 36,800 61,100
Pagos anticipados CP 600 200 1,200
TOTAL DE ACTIVO CIRCULANTE CB 81,400 111,700 143,300

Activo no circulante
Compañías afiliadas CP 6,900 5,200 23,200
Inversiones a largo plazo CP 400 500 700
Propiedad, planta y equipo CP 35,200 42,000 44,000
Depreciación CP - 13,200 -15,100 -15,200
Total de propiedad, planta y equipo CB 22,000 26,900 28,800
Cargos diferidos CP 300 200 1,100
TOTAL ACTIVO NO CIRCULANTE 29,600 32,800 53,800

TOTAL DE ACTIVOS CB 111,000 144,500 197,100

Pasivo y capital
Pasivo circulante
Préstamos a corto plazo CP 15,800 23,700 41,300
Cuentas por pagar y gastos acumulados CP 18,600 17,800 31,400
Total de pasivo circulante CB 34,400 41,500 72,700

Pasivo no circulante
Compañías afiliadas CP 3,100 6,400 11,800

Capital social y utilidades retenidas

Capital social CP 48,400 48,400 78,400
Utilidades retenidas CP 25,100 48,200 34,200
Total de capital social y utilidades retenidas CB 73,500 96,600 112,600

TOTAL PASIVO Y CAPITAL CB 111,000 144,500 197,100

 Fórmula de porcientos integrales:
CP
PI= X 100
CB
2015

14,000
84,500
84,200
800
183,500

24,600
700
44,400
-15,700
28,700
1,300
55,300

238,800

47,600
25,400
73,000

24,100

68,400
73,300
141,700

238,800
Las playas Texcoco S.A de C.V
Estado de resultados comparativo al 31 de diciembre de 2012, 2013, 2014 y 2015

2012 2013 2014

Ventas 181,400 208,900 267,400

Costo de ventas 61,300 73,100 112,800
Utilidad bruta 120,100 135,800 154,600

Gastos de venta, administración y generales 50,300 60,600 67,700

Utilidad de operación 69,800 75,200 86,900
Otros ingresos 300 2,400 7,000
70,100 77,600 93,900

Otros gastos 11,300 12,600 17,400

Utilidad antes de participación de empleados 58,800 65,000 76,500
Participación de utilidades a empleados 4,000 4,800 6,000
Utilidad antes de impuesto sobre la renta 54,800 60,200 70,500
Impuesto sobre la renta (estimado) 26,200 27,000 29,700
Utilidad neta 28,600 33,200 40,800
2015

317,800
146,100
171,700

83,500
88,200
6,900
95,100

17,200
77,900
6,200
71,700
29,900
41,800