Economía

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Estructura del Planeamiento Estratégico
Elaboración de la Visión y
Misión de la Empresa
(Incluye Políticas y Valores)
Establecimiento de la
Estrategia de Crecimiento
• Penetración de Mercado
• Desarrollo de Producto
• Desarrollo de Mercado
• Diversificación
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Establecimiento de la
Estrategia competitiva
Establecimiento de Objetivos Genérica
Estratégicos a Largo Plazo • Liderazgo en Costos
• Diferenciación
• Enfoque o Nichos
Planes Estratégicos
• Plan de Marketing
• Plan de Operaciones
Evaluación y seguimiento
• Plan de RRHH
• Plan de Finanzas y Contabilidad
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Finanzas Empresariales

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 ¿Qué son las Finanzas
Empresariales?

Las finanzas empresariales son una rama

de la gestión empresarial que se ocupa
de la gestión de los recursos financieros
de una organización.
Su objetivo principal es maximizar el
valor para los accionistas o propietarios
de la empresa, tomando decisiones
financieras efectivas y estratégicas.

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Importancia de las Finanzas
• En la toma de Decisiones: Los líderes empresariales utilizan
información financiera para evaluar el rendimiento pasado,
prever el futuro y tomar decisiones informadas sobre la
dirección estratégica de la empresa.
• En la asignación de Recursos: Ayudan a la empresa a asignar
eficientemente sus recursos limitados. Esto implica decidir
dónde invertir, cómo financiar y cómo equilibrar el capital de
trabajo.
• En la evaluación empresarial: Los estados financieros, los
informes de presupuestos y otros indicadores clave permiten a
la empresa entender su rentabilidad, solvencia y eficiencia.
• Planificación y Control Financiero:. Los presupuestos y los
planes financieros proporcionan un marco para establecer
metas y objetivos, mientras que los controles financieros
permiten ajustar las operaciones según sea necesario

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 Importancia de las
Finanzas
• Atracción de Inversionistas y Financiamiento: Una gestión financiera
sólida mejora la capacidad de la empresa para atraer inversionistas y
asegurar financiamiento. Los inversionistas evalúan la salud financiera
de una empresa antes de comprometer su capital.
• Crecimiento y Expansión: Las decisiones financieras estratégicas
determinan la viabilidad de las expansiones, ya sea a través de
financiamiento interno, deuda o capital externo.
• Mejora de la Rentabilidad y Eficiencia Operativa: La eficiencia
financiera contribuye directamente a la rentabilidad de la empresa. Las
prácticas financieras eficientes permiten a la empresa maximizar los
ingresos, controlar los costos y mejorar la rentabilidad en general.
• Comunicación con Stakeholders: La función financiera también
desempeña un papel importante en la comunicación con diversos
stakeholders, como accionistas, empleados, clientes y proveedores. Los
informes financieros transparentes construyen confianza y
proporcionan una visión clara del desempeño empresarial.

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Activos (Assets)
El activo representa todos los recursos económicos que posee una empresa en
un momento dado. Estos recursos pueden ser tangibles (como efectivo,
inventario, propiedades, equipos) o intangibles (como cuentas por cobrar,
patentes, marcas registradas).
El activo refleja la inversión de la empresa y se utiliza para generar ingresos.
• Efectivo en caja y en cuentas bancarias: $10,000
• Inventario de productos: $20,000
• Maquinaria y equipo: $30,000
• Cuentas por cobrar de clientes: $5,000
El total de activos es la suma de estos elementos: $10,000 (efectivo) + $20,000
(inventario) + $30,000 (maquinaria) + $5,000 (cuentas por cobrar) = $65,000.

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Pasivos (Liabilities)
El pasivo representa las obligaciones financieras y deudas que una empresa
debe a terceros, como proveedores, bancos o bonistas. Incluye deudas a corto
y largo plazo, cuentas por pagar, préstamos y otras obligaciones financieras. El
pasivo es una fuente de financiamiento para la empresa y refleja las deudas
pendientes de pago.
Los pasivos representan las deudas y obligaciones financieras de la empresa.
Algunos ejemplos de pasivos son:
• Préstamo bancario a corto plazo: $7,000
• Cuentas por pagar a proveedores: $8,000
• Deudas a largo plazo: $15,000
El total de pasivos es la suma de estos elementos: $7,000 (préstamo) + $8,000
(cuentas por pagar) + $15,000 (deudas a largo plazo) = $30,000.

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Patrimonio
(Equity):
El patrimonio, también conocido como capital contable o capital propio, representa la
inversión de los propietarios en la empresa. Incluye el capital inicial invertido por los
propietarios, las ganancias retenidas (utilidades no distribuidas) y otros componentes
como aportes de capital adicional y ajustes de valor. El patrimonio refleja la
participación de los propietarios en los activos de la empresa y es la diferencia entre
los activos y los pasivos
El patrimonio representa la inversión de los propietarios en la empresa y las ganancias
retenidas.
Algunos ejemplos de patrimonio son:
• Capital inicial invertido por el propietario: $25,000
• Utilidades retenidas (ganancias no distribuidas): $10,000
• El total del patrimonio es la suma de estos elementos: $25,000 (capital inicial) +
$10,000 (utilidades retenidas) = $35,000.

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Ecuación Contable
La ecuación contable se basa en el principio fundamental de que los activos de una empresa
deben ser iguales a la suma de sus pasivos y su patrimonio en todo momento.
Esto significa que los recursos totales de una empresa (activos) deben ser financiados de
alguna manera, ya sea a través de deudas (pasivos) o de la inversión de los propietarios
(patrimonio).
El equilibrio entre estos elementos es esencial para evaluar la salud financiera y la solidez de
una entidad empresarial. Entonces, la ecuación contable para “Ingenieros SA" sería:
Activo (A) = Pasivo (P) + Patrimonio (E) $65,000 (A) = $30,000 (P) + $35,000 (E)
Esta ecuación contable muestra que los $65,000 en activos de la empresa están financiados
por los $30,000 en pasivos (deudas) y los $35,000 en patrimonio (inversión de los
propietarios y ganancias retenidas).
La igualdad entre activos y fuentes de financiamiento es fundamental para el equilibrio
financiero de la empresa.

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Concepto de EEFF
Los estados financieros son informes contables que
proporcionan un resumen de la situación financiera, el
rendimiento y los flujos de efectivo de una empresa en un
período específico.
Estos informes son fundamentales para que los
inversionistas, acreedores, gerentes y otras partes
interesadas comprendan la salud financiera de una
empresa y tomen decisiones informadas.
Los principales estados financieros incluyen:

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Balance General
El balance general muestra la situación financiera de la
empresa en un momento específico, es decir, su posición
de activos, pasivos y patrimonio. Los elementos clave
incluyen:
Activos (como efectivo, cuentas por cobrar,
inventario, propiedades, equipo).
Pasivos (como deudas, cuentas por pagar,
préstamos).
Patrimonio (capital propio, ganancias retenidas).

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 Que es un
Balance General
• El balance general, también conocido como
estado de situación financiera, es uno de los
estados financieros principales de una empresa.
Proporciona información sobre los activos pasivos
y patrimonio de la empresa en una fecha
determinada. Es de carácter acumulativo y se le
conoce con el nombre de estado de situación
financiera.
• Es una foto instantánea de la situación financiera
de la empresa en un momento específico, por lo
general, al final de un período contable, como al
final de un año fiscal.
• Activos = Pasivos + Patrimonio Neto

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2023
ACTIVO
El balance muestra la siguiente información :
Activos : Los activos representan los recursos controlados por la empresa
y de los cuales se esperan beneficios económicos futuros. Se dividen en
dos categorías principales:
• a. Activos corrientes: Son aquellos que se espera que se conviertan en
efectivo, se consuman o se vendan en un plazo de un año o dentro del
ciclo operativo normal de la empresa. Ejemplos comunes son el
efectivo, las cuentas por cobrar, los inventarios y las inversiones a corto
plazo.
• b. Activos no corrientes o activos fijos: Son aquellos que se mantienen
durante más de un año y se utilizan en las operaciones comerciales de
la empresa. Incluyen activos como propiedades, planta y equipo,
inversiones a largo plazo y activos intangibles (.

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Activos
PASIVOS

Pasivos: Los pasivos representan las obligaciones

financieras y las deudas de la empresa. También
se dividen en dos categorías principales:

a. Pasivos corrientes: Son las obligaciones que se

deben pagar en un plazo de un año o dentro del
ciclo operativo normal de la empresa. Ejemplos
comunes son las cuentas por pagar, los préstamos
a corto plazo y los impuestos por pagar.
b. Pasivos no corrientes: Son las obligaciones que
se pagan en un plazo superior a un año, como
préstamos a largo plazo, bonos emitidos o
pensiones y otras obligaciones a largo plazo.

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PASIVO

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Patrimonio Neto
El patrimonio neto representa los recursos financieros de
la empresa que pertenecen a los propietarios o
accionistas.
Se calcula como la diferencia entre los activos y los
pasivos y se compone de:
1. capital social,
2. utilidades retenidas y
3. otras reservas.

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Patrimonio Neto
Representa los intereses residuales en los
activos de la entidad después de deducir sus
pasivos.
Incluye:
• El capital social,
• Las utilidades retenidas,
• Las reservas,
• Las acciones en circulación y otros
componentes que reflejan la inversión y los
resultados acumulados de los propietarios.

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Estado de Resultado
El estado de resultados muestra los ingresos, los gastos y el
beneficio neto de una empresa durante un período
determinado, generalmente un trimestre o un año. Es una
herramienta clave para evaluar la rentabilidad de la
empresa. Los elementos clave incluyen:
Ingresos (ventas, ingresos por servicios, etc.).
Costos y gastos (costo de bienes vendidos, gastos
operativos, intereses, impuestos).
Beneficio neto (ingresos totales menos costos y
gastos).

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Estado de Resultado
Es también conocido como estado
de pérdidas y ganancias o estado de
ingresos y gastos.
Es uno de los estados financieros
principales de una empresa. Nos
Proporciona información sobre los
ingresos generados y los gastos
incurridos durante un período
contable específico, mensual, por
quartal o un año fiscal .

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Ingresos / Ventas
Los ingresos son los incrementos en los beneficios
económicos durante el período contable, derivados de
las actividades ordinarias de la entidad. Es decir son
el resultado de una operación de venta.
Incluye:
ventas de bienes o servicios,
ingresos por alquileres,
intereses, comisiones, entre otros.

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Costos de Venta
• Costo: Un costo, por otro lado, es un gasto directamente
atribuible a la adquisición o producción de bienes o
servicios que se utilizarán en el proceso de generación
de ingresos en el futuro. Los costos se capitalizan en el
balance general y se reconocen como activos hasta que
los bienes o servicios asociados se consuman o se
vendan.
• Pueden ser :
 productos vendidos (Cost of Goods Sold - COGS),
 el costo de adquisición de activos fijos,
 el costo de mano de obra directa

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Gastos
Los gastos son los decrementos en los beneficios
económicos durante el período contable, derivados de las
actividades ordinarias de la entidad.
Para ser más específicos, es un desembolso de dinero o un
consumo de recursos que se incurre para generar ingresos
o mantener las operaciones de una empresa. Los gastos se
reconocen en el estado de resultados y se deducen de los
ingresos para determinar el resultado neto. Incluye:
 Gastos de venta y distribución,
 Gastos administrativos,
 Gastos de marketing
 Intereses pagados, entre otros.

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Resultado
operativo
El resultado operativo, también
conocido como utilidad operativa o
beneficio bruto, se calcula restando
el costo de ventas y los gastos
operativos de los ingresos o ventas.
Representa la utilidad o pérdida
generada directamente por las
actividades principales de la
empresa antes de considerar los
ingresos y gastos no operativos.

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Utilidad o Ganancia

 Utilidad: también conocida como beneficio

o ganancia,
 es el resultado financiero positivo
obtenido por una empresa cuando
sus ingresos superan a sus gastos
durante un período contable.
 La utilidad se refleja en el estado de
resultados como un incremento en el
patrimonio neto de la empresa.
 Es un indicador de rentabilidad y
muestra que la empresa ha generado
un excedente después de cubrir todos
sus costos y gastos.

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Pérdida
Se produce cuando los gastos y costos de una empresa
superan a sus ingresos durante un período contable.
Representa una disminución en el patrimonio neto de la
empresa y se refleja en el estado de resultados como una
reducción en los beneficios acumulados o en las utilidades
retenidas.
Las pérdidas pueden ser el resultado de una serie de
factores,
 Costos excesivos,
 Disminución de las ventas,
 Ineficiencias operativas o eventos inesperados.
Las pérdidas indican que la empresa no ha logrado generar
suficientes ingresos para cubrir sus costos y gastos, y puede
tener un impacto negativo en la situación financiera de la
empresa.

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