Glosario Análisis Financiero

Presentado por:
Deissy Milena Moreno Gómez
ID. 324217

Corporación Universitaria Minuto De Dios

Análisis Financiero- NRC 5773
Contaduría Pública
Zipaquirá – Colombia
2023

Lic. Yenny Carolina Bohórquez Barbosa.

 Glosario

1. ACTIVO FINANCIERO:

Es cualquier activo que sea: (efectivo, un instrumento de patrimonio de otra entidad,

un derecho contractual intercambio de efectivo o activo de otra entidad y contrato que sea o
podrá ser utilizado como instrumento de patrimonio propio de la entidad).

2. ADMINISTRACION FINANCIERA:

Es la disciplina que se encarga de planificar, organizar y controlar los recursos

financieros de la empresa; sobre la misma recae la responsabilidad de la toma de decisiones
sobre inversiones, ahorros, financiaciones y presupuestos de todos los departamentos de la
empresa.

3. ANALISIS FINANCIERO:

Es un conjunto de principios, técnicos y procedimientos que se utilizan para

transformar la información reflejada en los estados financieros, en información procesada,
utilizable para la toma de decisiones económicas, tales como nuevas inversiones, fusiones
de empresas, concesión de crédito, etc.

4. ANALISIS HORIZONTAL:

El análisis horizontal se ocupa de los cambios en las cuentas individuales de un

período a otro y, por lo tanto, requiere de dos o más estados financieros de la misma clase,
representados para períodos diferentes. Es un análisis dinámico, porque se ocupa del
cambio o movimiento de cada cuenta de un período a otro.
 5. ANALISIS TECNICO:

Enfoque de análisis del mercado accionario, en el que se estudian todos los factores
relacionados con la oferta y demanda real de las acciones. Mediante la utilización de
gráficos de acciones y de diferentes indicadores del mercado accionario, se trata de medir el
"pulso del mercado" y predecir los movimientos futuros de su precio.

6. ANALISIS VERTICAL:

Consiste en tomar un solo estado financiero y relacionar cada una de sus partes con
un total determinado dentro del mismo estado, el cual se denomina cifra base. Es un
análisis estético pues estudia la situación financiera en un momento determinado, sin
considerar los cambios ocurridos a través del tiempo. El aspecto más importante del análisis
vertical es la interpretación de los porcentajes.

7. APALANCAMIENTO FINANCIERO:

Endeudamiento de una empresa con el ánimo de incrementar su capacidad

productiva y por ende sus ventas.

8. BONOS:

Títulos representativos de un crédito a cargo de una entidad financiera. Representan

un monto de dinero que debe ser cancelado, más unos intereses por el tiempo que se
demore en ser pagado al beneficiario.

9. CDT:

Es un instrumento de inversión establecido mediante certificado, que permite

invertir una cantidad de dinero en una entidad financiera por un plazo determinado,
generalmente 30, 60, 90, 180 o 360 días.
 10. DIAGNOSTICO FINANCIERO:

Es el análisis que se hace de la información que proporciona la contabilidad y de

toda la demás información disponible, para tratar de determinar la situación financiera de
una empresa o de un sector específico de ésta, determinando sus niveles de endeudamiento,
liquidez, rentabilidad y punto de equilibrio financiero.

11. DUPONT:

El análisis Dupont es una importante herramienta para identificar si la empresa está

usando eficientemente sus recursos. Esta metodología requiere los datos de las ventas, el
beneficio neto, los activos y el nivel de endeudamiento. El objetivo del sistema Dupont es
averiguar cómo se están generando las ganancias (o pérdidas). De esa forma, la compañía
podrá reconocer qué factores están sosteniendo (o afectando) su actividad.

12. El EBITDA

Es un indicador contable de la rentabilidad de una empresa. Se calcula como

ingresos menos gastos, excluyendo los gastos financieros (impuestos, intereses,
depreciaciones y amortizaciones de la empresa).

13. ESTADO DE CAMBIOS EN EL PATRIMONIO

Es uno de los estados financieros contables y refleja los movimientos que afectan a
dicho patrimonio neto durante un ejercicio económico.

14. ESTADO DE LA SITUACION FINANCIERA:

Es un instrumento importante para el diagnóstico patrimonial y económico de una

empresa, donde es imprescindible para la toma de decisiones.
 15. ESTADO DE RESULTADOS:

Muestra los ingresos y los gastos, así como la utilidad o perdida resultante de las
operaciones de la empresa durante un periodo de tiempo determinado, generalmente un
año. Es un estado dinámico, ya que refleja una actividad y es acumulativo.

16. ESTADOS FINANCIEROS CONSOLIDADOS:

Son los que presentan la situación financiera, los resultados de la operación, los
cambios en el patrimonio y la situación financiera, así como los flujos de efectivo, de un
ente matriz y sus subordinadas, como si fuesen los de una sola empresa.

17. EVA

Es el importe que queda en un negocio cuando ha cubierto todos sus gastos y la

rentabilidad mínima estimada. Se utiliza como un método de rendimiento financiero para
calcular el beneficio económico real que obtiene una empresa.

18. GERENCIA FINANCIERA CORTO PLAZO

Está relacionada con la administración de las inversiones y los recursos vinculados

con el funcionamiento de la empresa. Estos conceptos determinan la necesidad de fondos
de la empresa para poder llevar a cabo su ciclo operativo.

19. GERENCIA FINANCIERA LARGO PLAZO

Es la proyección de las actuales cifras, cuenta por cuenta, de los Estados Financieros
de la empresa. De esta manera, resultan las imágenes futuras de los antes mencionados, en
el momento que se necesite.
 20. INDICACORES FINANCIERO

El análisis financiero es una evaluación de los principales indicadores de la

situación financiera y los resultados de una empresa para la toma de decisiones
comerciales.

21. INVERSIONES EN ACCIONES

Las acciones son títulos representativos del capital social de una sociedad anónima.
Su valor puede aumentar o disminuir a partir de factores económicos tanto de la empresa,
como del país en general

22. OBJETIVO FINANCIERO

Son las metas comerciales que determina una organización e indican el camino por
el cual debe dirigirse para alcanzarlas.

23. PASIVO FINANCIERO

Son las deudas que tiene una empresa con un banco, empresa, etc., que supongan
obligación de pago, normalmente en cuotas o períodos establecidos.

24. POLITICAS FINANCIERAS

Constituyen el apalancamiento de las empresas, razón por la cual afectan

directamente su liquidez, autonomía, solvencia, así como el monto e importancia relativa de
los gastos, al igual que la producción.

25. TIR

Es la tasa de interés o de rentabilidad que nos ofrece una inversión. Así, se puede
decir que la Tasa Interna de Retorno es el porcentaje de beneficio o pérdida que conllevará
cualquier inversión.
 26. TRM

Tasa representativa del mercado, es la cantidad de pesos colombianos por un dólar

de los Estados Unidos.

27. UVT

La Unidad de Valor Tributario, es una unidad de medida de valor, cuyo objetivo

principal es representar los valores tributarios que se encontraban expresados en pesos.

28. VALOR PRESENTE NETO

Es el valor de los flujos de efectivo proyectados, descontados al presente. Es un

método de modelado financiero utilizado por los contadores para la elaboración de
presupuestos de capital y por analistas e inversores para evaluar la rentabilidad de las
inversiones y proyectos propuestos.

29. VARIACION ABSOLUTA

Se determina comparando las cifras de cada estado financiero correspondientes a un

mismo concepto o rubro.

30. VARIACION RELATIVA

Es el cambio expresado en porcentajes que una cantidad presenta en dos períodos,

en donde el primero sirve como base y el segundo como período de estudio.