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Informe “Resultados Financieros”

Labinia Quintero Gómez

Servicio Nacional de Aprendizaje SENA

Labinia Quintero Gómez, Formación Titulada Virtual, Tecnólogo en Negociación

Internacional, Centro para el Desarrollo Agroecológico y Agroindustrial del Atlántico,

Servicio Nacional de Aprendizaje SENA

2021
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Informe “Resultados Financieros”

Introducción

Los estados financieros son uno de los pilares fundamentales de cualquier empresa,

y las organizaciones dedicadas a los negocios internacionales no son lo excepción,

por lo que el propósito de este informe, es dar claridad a los procesos financieros

que son relevantes a la hora de un acuerdo internacional, dando claridad a las cifras

importantes, métodos a considerar y demás aspectos a tener en cuenta.

Para este proceso se usará la empresa ficticia Colfrutik quienes proporcionaron

datos relevantes de la organización.

Para dar cumplimiento a este ejercicio el desarrollador del ejercicio estará tomando

el papel de un contador de la empresa Colfrutik, quien le ayudara a Carol, la

propietaria de la empresa a presentar el informe de los estados financieros ante la

junta directiva.
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Análisis Vertical

A continuación; se observa en el documento una tabla de Excel, la cual muestra las

variaciones porcentuales y diferencias de los años 2020 y 2019, para ello habrá una

interpretación y análisis de cada una de las cuentas en el formato excel adjunto a

este documento.

COLFRUTIK
NIT: 346.097,092-8

ANALISIS VERTICAL DEL BALANCE GENERAL

CUENTAS 31/12/2020 % 31/12/2019 %

ACTIVOS

ACTIVO CORRIENTE 147.109.000 7,91% 235.483.000 12,49%

PROPIEDAD PLANTA Y EQUIPO 1.620.198.000 87,20% 1.628.569.000 86,40%
OTROS ACTIVOS 90.668.000 4.87% 20.683.000 1,09%

TOTAL ACTIVO 1.857.975.000 100% 1.884,735.000 100%

PASIVOS

PASIVO CORRIENTE 380.775.000 75.82% 301.682.000 125.1%

OTROS PASIVOS 121.385.000 24.17% 241.043.000 44.41%

TOTAL PASIVO 502.160.000 100% 542.725.000 100%

PATRIMONIOS

PATRIMONIO 1.355.815.000 72.97% 1.342.010.000 71.20%

TOTAL PASIVO Y PATRIMONIO 1.857.975.000 100% 1.884.735.000 100%

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Análisis Vertical

A continuación; se muestra el análisis vertical aplicado al Balance del año 2.

FÁBRICA DE CONSERVAS COLFRUTIK

BALANCE GENERAL
DIC. 31 AÑO 2

ACTIVO CORRIENTE VALOR ANÁLISIS VERTICAL

ACTIVO CORRIENTE
EFECTIVO 8.341.000 3,542081594
INVERSIONES TEMPORALES 5.760.000 2,446036444
CUENTAS POR COBRAR 58.045.000 24,64933774
MENOS PROVISIÓN CARTERA 5.804.000 2,464721445
INVENTARIO PROD. TERMINADOS 26.969.000 11,4526314
INVENTARIO PROD. EN PROCESO 61.144.000 25,96535631
INVENTARIO MATERIA PRIMA 99.821.000 42,38989651
MENOS PROVISIÓN INVENTARIOS 18.793.000 7,980618558
TOTAL ACTIVO CORRIENTE 235.483.000
PROPIEDAD, PLANTA Y EQUIPOS
TERRENOS 749.944.000 46,04926165
EDIFICIOS 496.429.000 30,48252791
EQUIPOS 277.330.000 17,02906048
MAQUINARIA 259.917.000 15,95983959
MENOS DEPRECIACIÓN ACUMULADA 155.051.000 9,520689636
TOTAL PROP. PLANTA Y EQUIP. 1.628.569.000
OTROS ACTIVOS
INVERSIONES PERMANENTES 0 0
CUENTA POR COBRAR 20683000 1,097395655
TOTAL OTROS ACTIVOS 20.683.000 1,097395655
TOTAL ACTIVO 1.884.735.000
PASIVO
PASIVO CORRIENTE
OBLIGACIONES BANCARIAS 61.669.000 20,4417234
PROVEEDORES NACIONALES 64.815.000 21,48454333
IMPUESTOS DE RENTA CORRIENTES 138.467.000 108,7260706
INGRESOS DIFERIDOS 36.731.000 2168,299882
TOTAL PASIVO CORRIENTE 301.682.000
OTROS PASIVOS
OBLIGACIONES BANCARIAS 127.354.000 23,4656594
CESANTÍAS CONSOLIDADAS 1.694.000 0,31212861
PROVISIÓN PARA JUBILACIÓN 61.810.000 11,38882491
CUENTAS POR PAGAR SOCIOS 50.185.000 9,246856143
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TOTAL OTROS PASIVOS 241.043.000 44,41346907

TOTAL PASIVO 542.725.000
PATRIMONIO
CAPITAL PAGADO 754.100.000 40,01092992
RESERVA LEGAL 287.869.000 15,27371222
UTILIDAD DEL EJERCICIO 225.921.000 11,9868841
UTILIDADES RETENIDAS 74.120.000 3,932648356
TOTAL PATRIMONIO 1.342.010.000 71,20417459
TOTAL PASIVO Y PATRIMONIO 1.884.735.000
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Análisis Vertical

A continuación; se muestran el análisis vertical aplicado al estado del resultado del año 2.

FÁBRICA DE CONSERVAS COLFRUTIK

ESTADO DE RESULTADOS
DIC. 31 AÑO 2
 
    ANÁLISIS
  VERTICAL
VENTAS NETAS   818.310.000 100%
COSTO DE VENTAS 125.039.000 15,28015055
INVENTARIO INICIAL 56.903.000 45,50820144
+ COMPRAS 256.070.000 31,29254195
- INVENTARIO FINAL 187.934.000 22,96611309
UTILIDAD BRUTA   693.271.000 100%
MENOS: OPERACIONALES 231.592.000 33,40569561
ENERGÍA 18.000.000 2,596387271
COMUNICACIONES 3.120.000 0,45004046
DEPRECIACIÓN 37.412.000 5,3964467
SUELDOS ADMÓN. 57.171.000 8,246558705
SUELDOS VENTAS 55.268.000 7,972062873
PUBLICIDAD 15.000.000 2,163656059
IMPUESTOS 24.567.000 3,543635894
OTROS 21.054.000 3,036907645
UTILIDAD OPERACIONAL   461.679.000 100%
OTROS INGRESOS 51.539.000 11,16338408
OTROS EGRESOS 0 0
GASTOS FINANCIEROS 148.830.000 32,23668393
UTILIDAD ANTES DE IMP.   364.388.000 100%
IMPUESTOS POR PAGAR 138.467.000 37,99987925
UTILIDAD NETA   225.921.000
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Análisis horizontal del balance general del año 1 y 2

A continuación; se mostrará el análisis horizontal aplicado a los balances generales

correspondientes al año 1 y 2, además se muestran las variaciones porcentuales de

diferencia entre año y año.

COLFRUTIKA
NIT: 346.097,092-8
ANALISIS HORIZONTAL DEL BALANCE GENERAL
   

CUENTAS 31/12/2020   31/12/2019   AUM/DISM = %

ACTIVOS

ACTIVO CORRIENTE 147.109.000 235.483.000 -88.374.000 -37,5288237 37,53%

PROPIEDAD PLANTA Y
EQUIPO 1.620.198.000 1.628.569.000 -8.371.000 -0,51400954 0,51%
OTROS ACTIVOS 90.668.000 20.683.000 69.985.000 338,369676 338,30%

TOTAL ACTIVO 1.857.975.000 1.884,735.000 -26.760.000 #¡VALOR!

PASIVOS

PASIVO CORRIENTE 380.775.000 301.682.000 79.093.000 26,2173414 26,21%

OTROS PASIVOS 121.385.000 241.043.000 -119.658.000 -49,6417652 -49,64%

TOTAL PASIVO 502.160.000 542.725.000 -40.565.000 -7,47431941 -7,47%

PATRIMONIOS

PATRIMONIO 1.355.815.000 1.342.010.000 13.805.000 1,02868086 1.02%

TOTAL PASIVO Y
PATRIMONIO 1.857.975.000 1.884.735.000 -26.760.000 -1,41982825 1-41%
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Análisis horizontal del balance general del año 1 y 2

A continuación; se mostrará el análisis horizontal aplicado a los estado de resultados

correspondientes al año 1 y 2, además se muestran las variaciones porcentuales de

diferencia entre año y año.

COLFRUTIKA
NIT: 346.097,092-8
ANALISIS HORIZONTAL DEL ESTADO DE RESULTADO AÑO 1 Y 2

CUENTAS 31/12/2020 31/12/2019 AUM/DISM = %

VENTAS 780.142.000 818.310.000 -38.168.000 -4,664247 4,60%
COSTO DE VENTAS 134.550.000 125.039.000 9.511.000 7,6064268 7,60%
INVENTARIO INICIAL 47.934.000 56.903.000 -8.969.000 -15,76191 15,76%
+ COMPRAS 152.891.000 256.070.000 -103.179.000 -40,29328 40,29%
- INVENTARIO FINAL 66.275.000 187.934.000 -121.659.000 -64,73496 64,73%
UTILIDAD BRUTA 645.592.000 693.271.000 -47.679.000 -6,877397 6,87%
MENOS: OPERACIONALES 254.524.000 231.592.000 22.932.000 9,9018964 9,90%
ENERGÍA 18.900.000 18.000.000 900.000 5 5%
COMUNICACIONES 3.432.000 3.120.000 312.000 10 10%
DEPRECIACIÓN 58.895.000 37.412.000 21.483.000 57,422752 57,42%
SUELDOS ADMÓN. 56.860.000 57.171.000 -311.000 -0,543982 0,54%
SUELDOS VENTAS 55.795.000 55.268.000 527.000 0,9535355 0,50%
PUBLICIDAD 16.500.000 15.000.000 1.500.000 10 10%
IMPUESTOS 18.015.000 24.567.000 -6.552.000 -26,66992 25,66%
OTROS 26.127.000 21.054.000 5.073.000 24,095184 24,09%
UTILIDAD OPERACIONAL 391.068.000 461.679.000 -70.611.000 -15,29439 12,29%
+ OTROS INGRESOS 65.970.000 51.539.000 14.431.000 28,000155 28,00%
MENOS OTROS EGRESOS 10.398.000 0 10.398.000 #¡DIV/0!
MENOS GASTOS FINANCIEROS 133.947.000 148.830.000 -14.883.000 -10 10%
UTILIDAD ANTES DE IMPUESTOS 312.693.000 364.388.000 -51.695.000 -14,1868 14,18%
IMPUESTOS POR PAGAR 118.623.000 138.467.000 -19.844.000 -14,33121 14,33%
UTILIDAD NETA 194.070.000 225.921.000 -31.851.000 -14,09829 14,09%
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Indicadores aplicados a el balance del año 2 y estado de resultados de año 2

Liquidez del balance del año 2

RAZON CORREINTE

ACTIVO CORREINTE 235.483.000

PASIVO CORRIENTE 301.682.000
TOTAL 0.7805669546

PRUEBA ACIDA

ACTIVO CORREINTE 235.483.000

MENOS INVENTARIOS 187.934.000
DIVIDIDO PASIVO CORRIENTE 301.682.000
TOTAL 235.482.999

CAPITAL NETO DE TRABAJO

ACTIVO CORREINTE 235.483.000

MENOS PASIVO CORREINTE 301.682.000
TOTAL 66,199.000 -

Eficiencia del balance del año 2

Rotación de inventarios

Rotacion de inventarios 235.483.000

Rotacion de inventarios 61.144.000
Rotacion de inventarios 174.339.000
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ROTACION DE ACTIVOS

CAPITAL NETO DE TRABAJO 66,199.000 -

TOTAL ACTIVO CORRIENTE 235.483.000
TOTAL 174.339.000

ROTACION DE CARTERA

ACTIVO CORRIENTE 235.483.000

ENTRE CUENTAS POR COBRAR 58.040.000
TOTAL 4,05725.

Eficacia del balance del año 2

MARGEN BRUTO DE UTILIDAD

UTILIDAD DEL EJERCICIO 225.921.000

VENTAS NETAS X 100 235.483.000
TOTAL 95,9394096.

RENTABILIDAD SOBRE VENTAS

UTILIDADES RETENIDAS 74.120.000

VENTAS NETAS X 100 235.483.000
TOTAL 31,4757328.

RENTABILIDAD SOBRE ACTIVOS

UTILIDAD DEL EJERCICIO 225.921.000

TOTAL ACTIVO 1.884.735.000
TOTAL 0,119868.

RENTABILIDAD SOBRE PATRIMONIO

UTILIDAD DEL EJERCICIO 225.921.000

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PATRIMONIO 1.342.010.000
TOTAL 0,16834524.

Desempeño del balance del año 2

INDICE DE PARTICIPACION EN EL MERCADO

VENTAS DE LA EMPRESA 225.921.000

VENTAS TOTALES DEL SECTOR X 100 235.483.000
TOTAL 0,959394.

INDICE DE CRECIMIENTO EN VENTAS

VENTAS DEL AÑO CORRIENTE 225.921.000

VENTAS DEL AÑO ANTERIOR X 100 147.109.000
TOTAL 153,573880.

Productividad del balance del año 2

INDICE DUPONT

UTILIDAD NETA 225.921.000

DIVIDIDO EN VENTAS 235.483.000
TOTAL 0,9593940964.
X VENTAS 225.921.000
DIVIDIDO EN ACTIVO TOTAL 1.884.735.000
TOTAL 0,1150001458.

Indicadores de endeudamiento del balance del año 2

ENDEUDAMIENTO

PASIVO TOTAL CON TERCEROS 301.682.000

ACTIVO TOTAL 235.483.000
TOTAL 1,28112008.
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AUTONOMIA
PASIVO TOTAL CON TERCEROS 301.682.000
PATRIMONIO 1.342.010.000
TOTAL 0,224798.

Indicadore del diagnóstico financiero del balance del año 2

EVA

UTILIDAD ANTES DE IMPUESTOS 74.120.000

MENOS ACTIVOS X COSTO DE CAPITAL 1,7757773.
TOTAL 74,119,998.

CONTRIBUCION MARGINAL

INGRESOS OPERACIONALES 36.731.000

COSTOS Y GASTOS VARIABLES 542.725.000
TOTAL 505,994.000-

MARGEN DE CONTRIBUCION

CONTRIBUCION MARGINAL 505,994.000-

VENTAS 235.483.000
TOTAL 2,148794-

PUNTO DE EQULIBRIO

COSTOS FIJOS 542.725.000

MARGEN DE CONTRIBUCION 2,148794-
TOTAL 252,571.907.

ESTRUCTURA FINANCIERA

PASIVO/ACTIVO 0,28795825.
PATRIMONIO/ ACTIVO 0,71204174.
TOTAL 0,40441203.
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Interpretación del resultado de cada indicador

Liquidez del balance del año 2

Razón corriente: Gracias a la ecuación de razón corriente nos damos cuenta que la

empresa cuenta con 0,7805669546 activos corrientes que le permiten cubrir y

respaldar los pasivos exigibles a corto plazo, también las obligaciones financieras,

deudas y pasivos a cortos plazos.

Prueba Acida: Gracias a la ecuación de prueba acida nos damos cuenta que la

empresa cuenta con 235482999 pesos, los cuales le permiten hacer la cancelación

de las obligaciones corrientes, sin que haya necesidad de vender las existencias

con que cuenta la empresa.

Capital neto de trabajo: Gracias a la ecuación capital neto de trabajo nos damos

cuenta que la empresa cuenta con -66,199.000, lo que nos da una vista

preocupante de la empresa puesto que según el análisis financiero de la empresa

no cuenta con recursos suficientes para hacer una inversión a largo o corto plazo.

Eficiencia del balance del año 2

Rotación de inventarios: Gracias a la ecuación rotación de inventarios nos damos

cuenta que la empresa cuenta con 174.339.000 que representa las veces que los

costos en inventarios se convierten en efectivo o bien se ingresan al crédito de la

empresa.

Rotación de activos: Gracias a la ecuación rotación de activos nos damos cuenta

que la empresa cuenta con 174.339.000 los cuales se ven reflejados en cada peso

que esta en el activo total.

rotación de cartera: Gracias a la ecuación rotación de cartera nos damos cuenta

que la empresa cuenta con 4,05725 veces, que se ven reflejados por las veces en

las cuales las cuentas por cobrar giran en promedio.

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Eficacia del balance del año 2

Margen bruto de utilidad: Gracias a la ecuación margen bruto de utilidad nos

damos cuenta que la empresa cuenta con 95,9394096. Los cuales son usados para

el pago reflejado en los gastos operacionales y no operacionales.

Rentabilidad sobre ventas: Gracias a la ecuación rentabilidad sobre ventas nos

damos cuenta que la empresa cuenta con 31,475.7328 pesos los cuales se ven

reflejados en la existencia de utilidades después de ingresos y egresos.

Rentabilidad sobre activos: Gracias a la ecuación rentabilidad sobre activos nos

damos cuenta que la empresa cuenta con 0,119868. Lo que nos da una alarma roja

ya que este resultado representa la rentabilidad de los activos de una empresa.

Rentabilidad sobre patrimonio: Gracias a la ecuación rentabilidad sobre

patrimonio nos damos cuenta que la empresa cuenta con 0,16834524 aportes del

superávit acumulado.

Desempeño del balance del año 2

Índice de participación en el mercado: Gracias a la ecuación índice de

participación en el mercado nos damos cuenta que la empresa cuenta con

0,959394. Representado en la satisfacción de la demanda según el producto, que

en este caso son las conservas de frutas de carácter de exportación.

Índice de crecimiento en ventas: Gracias a la ecuación índice de crecimiento en

ventas nos damos cuenta que la empresa cuenta con 153,573880 representados

en el crecimiento de los activos y con el crecimiento en volumen de precios.

Productividad del balance del año 2

Índice Dupot: Gracias a la ecuación índice Dupot nos damos cuenta que la

empresa cuenta con 0,1150001458. Que son reflejados mayormente en la eficiencia

de los rendimientos en el mercado.

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Endeudamiento del balance del año 2

Nivel de endeudamiento: Gracias a la ecuación nivel de endeudamiento nos

damos cuenta que la empresa cuenta con 1,28112008 pesos invertidos en activos.

Nivel de autonomía: Gracias a la ecuación nivel de autonomía nos damos cuenta

que la empresa cuenta con 0,224798. Representados en el grado de compromiso

del patrimonio de los asociados con respecto al de los acreedores.

Diagnóstico financiero del balance del año 2

Valor económico agregado EVA: Gracias a la ecuación valor económico agregado

EVA nos damos cuenta que la empresa cuenta con 74,119,998 pesos, los cuales

son usados para cubrir los gastos de producción, ventas, gastos operacionales y

costo de capital.

Contribución marginal: Gracias a la ecuación contribución marginal nos damos

cuenta que la empresa cuenta con 505,994.000- exceso de ingresos, con respecto a

los costos variables.

Margen de contribución: Gracias a la ecuación margen de contribución nos damos

cuenta que la empresa cuenta con 2,148794-, para cubrir los costos y gastos fijos,

se observa que el valor de este indicador es negativo, lo que se convierte en un

problema puesto que se interpreta que no existen los recursos necesarios cubrir

mencionados gastos.

Punto de equilibrio: Gracias a la ecuación punto de equilibrio nos damos cuenta

que la empresa cuenta con 252,571.907 pesos para el pago de los demás gastos

fijos que cuenta la empresa estos comúnmente son representados en el alquiler de

terrenos, viviendas o edificios.

Estructura financiera: Gracias a la ecuación estructura financiera nos damos

cuenta que la empresa cuenta con 0,40441203 pesos que son representados por
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los activos que están financiados con deudas de terceros o con el capital propio de

la empresa.

Estados financieros según la inflación

Los estados financieros nunca deberán ni deben de ser estáticos puesto que esto

no le conviene a la empresa, conociendo bien que la inflación aumenta

significativamente año tras año, además para evitar que los precios actuales sean

los mismo o mejores que al año que vienen la empresa deberá de combatir a la

inflación esto solo se logra con las inversiones de nuevos proyectos.