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Evaluación Financiera para Proyecto de Psicólogos Asociados

Manuel Meléndez Vigil

Tutor: Mauricio De Medina Aguilera

Universidad TecMilenio

Monterrey N.L. a 9 Febrero 2011

Universidad TecMilenio Maestría en TI Evaluación de proyectos de inversión de tecnologías de información.


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INDICE

Resumen............................................................................................................3
Introducción........................................................................................................5
Marco Contextual...............................................................................................6
Antecedentes.....................................................................................................8
Planteamiento del Problema..............................................................................9
Objetivos de la Investigación ............................................................................9
Objetivo General.............................................................................................9
Objetivos Específicos.....................................................................................9
Justificación de la Investigación.......................................................................10
Desarrollo de la Investigación..........................................................................11
Determinación de TMAR..............................................................................14
Desarrollo de FNE........................................................................................14
Análisis de Valor Presente...........................................................................16
Árbol de Decisión..........................................................................................17
Escenario Posible.........................................................................................18
Resultados y Análisis.......................................................................................20
Conclusiones....................................................................................................21
BIBILOGRAFIA................................................................................................21
ANEXOS..........................................................................................................22

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Resumen
El presente proyecto muestra los beneficios de implementar seguridad

en los sistemas de informacion para las organizaciones gubernamentales asi

como la importancia de la misma, con la evolucion de los sistemas de

infomracion hacia una aldea globalizada tubo grandes beneficios pero

tambien grandes reisgos en cuanto a la seguridad de la informacion ya que

las organizaciones se enfrentaron a nuevas amenazas en la red como robo,

perdida o modificacion de la informacion en las bases de datos por mencionar

algunas. Debido a todos estos riesgos que se detectaron se tomaron medidas

de seguridad tanto a nivel de software como de hardware para controlar los

accesos a la infromacion ya que se considera como el activo mas valioso

para la organización.

Otros riesgos que se presentan en la organización es la disponibilidad

de las aplicaciones y el servidor, para evitar estas vulnerabilidades se

implementaron planes de continuidad y disponibilidad del negocio, de esta

manera se aseguraran los procesos criticos de la organización, ofreciendo los

servicios basicos para los clientes, mientras se recupera el sistema mediante

un plan de emergencia.

Ultimamente otro riesgo que se a echo presente son los ataques DoS

impactando en la disponibilidad del servidor para la organicacion

desabilitando el servicio que ofrece impactando en perdida de informacion.

Para esto se implementaron

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la información utilizada por quienes toman decisiones, de manera

resumida, a fin de proveer resultados estratégicos los cuales demandan

además de la aplicación las características debidas en un periodo de tiempo,

mostrar sus resultados financieros durante el mismo, buscando que este

conjunto nos lleve a la elección de una estrategia satisfactoria, esto centrado

en los criterios en función a sus intereses próximos.

De esta manera, se desarrolla la capacidad de modificar, adaptar y

aprender de las tecnologías de acuerdo a las necesidades propias, haciendo

las decisiones siempre conforme nuestras necesidades, ya que este, es el

mayor reto al que se exponen los ejecutivos de hoy, viéndonos obligados a

depender de este tipo de información con bases objetivas para ejercer la

toma de decisiones.

En el contexto que a este proyecto concierne estamos centrados en

proveer de este análisis a la asociación de Psicólogos Asociados ya que se

cree que la misma se encuentra en un momento crucial en el que una buena

decisión podría ser crucial para seguir con el crecimiento ascendente

presentado.

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Introducción

El siguiente proyecto nace con la finalidad ser utilizado como una

herramienta de aprendizaje que permita mostrar, analizar y evaluar el impacto

económico de aplicar modificaciones en función de los intereses de un

negocio, esto en el giro de la tecnología de información.

En cuanto a la problemática que genera este proceso, resulta

interesante conocer además de las medidas propuestas, los criterios han

orillado a tomar la decisión de cambiar y las incidencias de los mismos.

La proyección de este análisis, está encaminada a lograr una

representación financiera en la cual la culminación de un buen resultado en

las tareas o actividades debe desembocar en la obtención de favorables

gestiones y resultados.

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Marco Contextual

Psicólogos Asociados es una cadena de consultorios que se dedica

atender parejas con problemas, personas con traumas, problemas de

aprendizaje o lenguaje a niños por nombrar algunos, empezó con un

consultorio que atendía a niños con problemas de lenguaje y de atención.

Actualmente cuenta con 6 consultorios en el área metropolitana de

Monterrey y cada uno tiene un inventario de 9 computadoras que en total son

54 computadoras, el sistema que utilizan para el control de los pacientes es

una aplicación web ya que tienen una base de datos central montada en un

servidor ya que un psicólogo puede atender consultas en varios consultorios.

Todas las maquinas cuentan con Windows XP y el servidor con

Windows Server 2003, el problema de Psicólogos Asociados es en base a la

seguridad en sus equipos ya que constantemente están infectadas de virus

ya que los equipos cuentan con un antivirus gratis y la copia de Windows XP

y Server no son originales como no cuentan con un departamento de soporte

técnico contactan a un proveedor para que desinfecte las maquinas y en dado

caso que no se solucione el problema formatee la maquina, teniendo consigo

otro problema de respaldo de información y más tiempo deshabilitada la

maquina.

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Dado que ya es un problema decidieron contactar a 3 proveedores

para que les brinden la mejor alternativa para la solución a su problema. Par

esto es necesario evaluar los beneficios y costos anuales del proyecto que

presenten los proveedores.

Exponiendo el problema a los proveedores dieron su siguiente solución:

1. Proveedor 1:

Opto por instalar un antivirus gratis y desinfectar las computadoras, en

caso de que no sea suficiente el antivirus formateara la

computadora /servidor con una copia de Windows XP/Server 2003 no

original.

2. Proveedor 2:

Sugirió la instalación de un antivirus original ya que es uno de los

mejores antivirus y da una garantía de 5 meses sin virus, en caso de

que no funcione el antivirus formateara la computadora/servidor con

una copia de Windows XP/Server 2003 Original para que se

descarguen las actualizaciones más recientes del sistema operativo y

brindarle una mayor seguridad.

3. Proveedor 3:

Analizando el problema recurrente que tenían en Psicólogos

Asociados opto por una cambio en el Sistema Operativo de modo que

no volvieran a tener el mismo problema de virus por el que siempre

han estado pasando, para esto ofreció una instalación de una

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distribución de Linux llamada Ubuntu que es totalmente gratis y de

esta manera se olvidaran de costes de licencia tanto de Sistema

operativo, virus y algún otro software de oficina. Pero el único

problema que presenta es la falta de conocimiento del usuario para

este Sistema Operativo optando en si por ofrecer un curso a todos los

usuarios que lo utilizaran.

Antecedentes

Con estos proyectos Psicólogos Asociados pretende en tener más

estable sus equipos para administrar tanto los procesos de su negocio y

brindarle un mejor servicio al cliente ya que sus pagos se reflejaran en el

sistema al momento de hacerlos y no tendrán que guardar sus fichas de pago

en caso de no contar con los equipos.

Psicólogos Asociados deberá elegir una de los tres proyectos ya que le

interesa tener la mejor solución con el mayor beneficio anual y menor costo,

para esto elimino al proveedor 1 ya que solamente se basa en hacer el mismo

proceso que tiene actualmente la empresa para la resolución de su problema.

El dilema se encuentra en elegir al proveedor 2 o 3 para su proyecto ya

que le presentan soluciones distintas para la eliminación y prevención de

virus.

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Planteamiento del Problema

Psicólogos Asociados deberá elegir una de los tres proyectos ya que le

interesa tener la mejor solución con el mayor beneficio anual y menor costo,

para esto elimino al proveedor 1 ya que solamente se basa en hacer el mismo

proceso que tiene actualmente la empresa para la resolución de su problema.

El dilema se encuentra en elegir al proveedor 2 o 3 para su proyecto ya

que le presentan soluciones distintas para la eliminación y prevención de

virus.

Objetivos de la Investigación

Objetivo General

• Evaluación de los proveedores que son mutuamente

excluyentes mediante Métodos de Evacuación Financiera de

Proyectos.

Objetivos Específicos

• Los cálculos que se utilizaran son los siguientes:

o FNE(Flujo Neto de Efectivo)

o VPN (Valor Presente Neto)

o TIR(Tasa Interna de Retorno)

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Justificación de la Investigación

Para reflejar los objetivos y los Métodos de Evaluación Financiera de

Proyectos de TI los plasmaremos en este Proyecto Final, como un

concentrado de los conocimientos adquiridos durante el curso.

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Desarrollo de la Investigación

Para obtener los beneficios anuales, Psicólogos Asociados investigo

de cuantas computadoras tenían sin servicio al año y el impacto de cada

computadora/servidor sin servicio para reflejarlo en valor monetario con

respecto a las horas hombre pérdidas.

En general el negocio identifico los siguientes problemas en la pérdida

de tiempo en administración:

• Desfase de la agenda de pacientes provocando citas

empalmadas y disgusto de clientes causando perdida de citas e

incluso de pacientes.

• Problemas en dar de alta a clientes nuevos, optando por anotar

sus datos en papel para después darlos de alta en el sistema

causando pérdida de tiempo.

• Problemas al capturar los tratamientos de los pacientes para

llevar el control estricto causando pérdida de tiempo.

• Problema al capturar los resultados de los pacientes causando

pérdida de tiempo.

Aparte de los problemas de administración causados, también

presente un impacto en la satisfacción de los clientes resumiendo en los

siguientes riesgos:

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• Problemas en la captura de pago del cliente generando discuto

y fricción con el consultorio ya que requiere que muestre si ficha

de pago.

• Pérdida de confianza con el negocio ya que cancelan las citas a

los pacientes por mala administración de agenda.

Para obtener los riesgos en cantidades se obtuvo el promedio de

computadoras con problemas al año obteniendo 10 computadoras que

estuvieron con el proveedor en promedio 3 días para su reparación, con esta

información obtenemos un total de 30 días sin maquinas, si cada día un

empleado trabaja 8 horas nos da como resultado un total de 240 horas

pagadas a $250.00 MXN/hora nos impacta en $60,000.00 MXN en perdidas.

Para calcular el impacto del problema de satisfacción del paciente

también nos basamos en los promedios y encuestas a los pacientes que al

año 4 pacientes dejaron de acudir a las consultas por la mala administración

de citas y problemas de los recibos de pago ya que se les informaba incluso

llegando al consultoría que su cita se cancelaba o posponía por la mala

administración de la agenda, cada paciente duraba mínimos 7 consultas su

tratamiento, a $400.00MXN la consulta obtenemos una pérdida de

$11,200.00MXN, esto lo podemos reducir en una pérdida total de

$71,200.00MXN, que se buscara recuperar con los proyectos presentados

por los proveedores.

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Los siguientes son los proyectos presentados por los proveedores con

sus respectivos costos e inversión inicial.

Proveedor 2

El proveedor 2 se concentra en la instalación de Windows XP original

en las computadoras y Windows Server 2003 original en el servidor, ambos

con Kaspersky Internet Security 2011.

Los costos por maquina de los productos que se instalaran son los siguientes:

Concepto Computadora Servidor


Sistema Operativo $400.00 $600.00
Antivirus $200.00 $300.00
Mano de Obra $150.00 $250.00
Total por maquina $750.00 $1150.00

Garantizando que al año tendrá cuando mucho de dos a tres

computadoras infectadas por un virus menor sin necesidad de volverlas a

formatear.

Proveedor 3

El proveedor 3 se enfocara en la instalación de Ubuntu tanto en las

Computadoras como en el servidor cobrando solamente la Mano de Obra ya

que Ubuntu es un Sistema Operativo libre, el costo de instalación es de

$200.00 por maquina y de $300 por el servidor. Garantizando que ninguna

maquina tendrá virus. Como es un Sistema Operativo que no concia el cliente

el proveedor les dará una capacitación para las funciones principales del

mismo con un costo de $500.00MXN por cada grupo de 10 personas.

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Determinación de TMAR
Para calcular la Tasa Mínima Aceptable de Rendimiento se utilizara la

siguiente fórmula:

TMAR = inflación + premio al riesgo = (1+f) (1+i) -1

Donde:

f= Inflación

i=interés

Traduciendo la formula nos quedaría:

TMAR: (1+.045)(1+.04)-1

Dándonos como total un 8.68% de TMAR

Desarrollo de FNE
Para el desarrollo del Flujo Neto de Efectivo a un plazo de 5 años se
calcularon el total de ingresos, costo e impuestos obteniendo los siguientes
datos:

Proveedor 2
CALCULO DE GASTOS
CANTIDA
CONCEPTO MONTO D TOTAL
$
PC $ 750.00 54 40,500.00
$
SERVIDOR 1,150.00 1 $ 1,150.00
SOPORTE A
FALLAS $ 200.00 3 $ 600.00

Información Adicional
$
41,650.0
Inversión Inicial 0
Gasto Anual $ 600.00
Valor de
Recuperación $ 0.00
Impuesto 0.15
TMAR 0.0868
Proveedor 2

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Estado de resultados en miles
Años 1 2 3 4 5
+ Ingresos 71200 71200 71200 71200 71200
- Costo 600 600 600 600 600
= UAI 70600 70600 70600 70600 70600
- Impuestos 10590 10590 10590 10590 10590
= UDI 60010 60010 60010 60010 60010
= FNE 60010 60010 60010 60010 60010

Proveedor 3

CALCULO DE GASTOS
CANTIDA
CONCEPTO MONTO D TOTAL
$ $
PC 200.00 54 10,800.00
$
SERVIDOR 300.00 1 $ 300.00
SOPORTE A $
FALLAS 200.00 1 $ 200.00

Información Adicional
$
11,100.0
Inversión Inicial 0
Gasto Anual $ 200.00
Valor de
Recuperación $ 0.00
Impuesto 0.15
TMAR 0.0868

Proveedor 3
Estado de resultados en miles
Años 1 2 3 4 5
+ Ingresos 71200 71200 71200 71200 71200
- Costo 200 200 200 200 200
= UAI 71000 71000 71000 71000 71000
- Impuestos 10650 10650 10650 10650 10650
= UDI 60350 60350 60350 60350 60350
= FNE 60350 60350 60350 60350 60350

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Análisis de Valor Presente

Los siguientes resultados del Valor Presente son con respecto al FNE

que se calculo anteriormente:

La fórmula para el VP es:

Proveedor 2

Proveedor 2
Estado de resultados en miles
Años 1 2 3 4 5
VP 55217.1512 50807.0953 46749.2596 43015.5131 39579.9715
= 7 9 5 1 8
VP Total= 235368.991

Teniendo en cuenta que la inversión inicial para este proveedor fue de

$41,650.00MXN obtenemos como VPN (Valor Presente Neto) un total de

$193,718.99MXN al final de los 5 años.

Proveedor 3

Proveedor 3
Estado de resultados en miles
Años 1 2 3 4 5
VP 55529.9963 51094.9542 47014.1279 43259.2270 39804.2207
= 2 9 8 7 1
VP Total= 236702.5264

Teniendo en cuenta que la inversión inicial para este proveedor fue de

$11,100.00MXN obtenemos como VPN (Valor Presente Neto) un total de

$225,602.53MXN al final de los 5 años.

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Árbol de Decisión
Otra de las herramientas que utilizaremos para la Evaluación

Financiera del Proyecto será la del Desarrollo del Árbol de Decisión que

consiste en tomar la decisión de cual proyecto es más viable por medio de

probabilidades, la información de fallas la tomaremos con respecto a las

garantías que nos brindaron los proveedores, aplicando esta información

obtenemos el siguiente Árbol de Decisión:

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Escenario Posible

En este Proyecto aparte de las probabilidades de altos ingresos e

ingresos limitados, consideraremos otros tres escenarios que son el

Optimista, Esperado y Pesimista, para esto consideramos que en el Optimista

ninguna PC tendrá fallas alcanzando el máximo beneficio esperado, para el

Esperado consideramos que una computadora falla e impactando en un

menor beneficio por $65200.00MN por pérdidas de tiempo y costo de

reparación en $200.00MN por ultimo consideraremos un escenario Pesimista

en el que fallaran dos computadoras reduciendo el ingreso anual a

$59,200.00MN y un aumento en el costo a $400.00MN.

En las siguientes tablas se muestran los resultados de el FNE y VPN

para estos escenarios:

PESIMIST
CONCEPTO OPTIMISTA ESPERADO A
$
Inversión $ 11,100.0
Inicial $ 11,100.00 11,100.00 0
$
ingresos $ 59,200.0
Anuales $ 71,200.00 65,200.00 0
Costos
Anuales $ 0.00 $ 200.00 $ 400.00
Valor
Salvamento $ 0.00 $ 0.00 $ 0.00
Vida Útil 5 5 5
$
$ 55,969.9
FNE $ 68,369.93 62,169.93 3

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268157.9
OPTIMISTA VPN 9
P 11100
i 0.0868
1.5161708
(1+i)^n 71
n 5
Ingresos
Anuales 71200
Costos
Anuales 0
Beneficio
Anual 71200
68369.928
A 81

ESPERADO VPN 243840


P 11100
i 0.0868
1.5161708
(1+i)^n 71
n 5
Ingresos
Anuales 65200
Costos
Anuales 200
Beneficio
Anual 65000
62169.928
A 81

219523.1
PESIMISTA VPN 7
P 11100
i 0.0868
1.516170
(1+i)^n 871
n 5
Ingresos
Anuales 59200
Costos
Anuales 400
Beneficio
Anual 58800

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55969.92
A 881

Resultados y Análisis

En base a los resultados obtenidos por los Métodos de Evaluación

Financiera de Proyectos podemos observar que el proyecto más viable es el

del proveedor 3 que instalara Linux en las ya que el VPN es mayor que el del

proveedor 2 por $31,800.00MN calculado en el tema de Valor Presente Pág.

15.

En cuanto a los flujos de efectivo no presenta una diferencia grande ya

que la principal diferencia se encuentra en la inversión inicial ya que en

comparación del Proyecto 2 contra el 3 se tiene que comprar las licencias

para el Sistema Operativo y Antivirus para las maquinas.

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En cuanto al riesgo presentado en los proyectos en cuanto Altos

Ingresos o Ingresos Limitados se presenta una diferencia de $35,350.00MN a

favor de la instalación de Ubuntu (Linux).

Analizando los escenarios propuestos para la instalación de Ubuntu se

propusieron tres escenarios que son los Óptimos, Esperado y Pesimista para

ver la fiabilidad del proyecto y si en caso pesimista llegara a presentar

perdidas. Como resultado en los tres escenarios el VPN fue superior a los

$200,000.00MN que es un resultado muy viable para la autorización del

proyecto.

El método de Análisis Incremental no aplica para este proyecto ya que

el proveedor solamente presento una propuesta.

Conclusiones

Para evaluar varios proyectos mutuamente excluyentes es necesario

calcular principalmente el TMAR (Tasa Mínima Aceptable de Rendimiento),

FNE (Flujo Neto de Efectivo) y VPN (Valor Presente Neto) para tener un

panorama general de la inversión que se pretende realizar.

Para profundizar en el análisis, es de prioridad calcular el riesgo de

cada inversión y simular los escenarios posibles para detectar las posibles

pérdidas en el proyecto, de esta manera tendremos una mayor certeza en la

elección del proyecto que nos genera una mayor utilidad para la empresa.

BIBILOGRAFIA

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http://www.vensign.com/blog/como-llevar-su-empresa-a-linux-y-el-software-

libre.html

http://www.wikilearning.com/monografia/evaluacion_de_proyectos/12595-7

ANEXOS

Los cálculos del Desarrollo de la Investigación se encuentran en el siguiente


Excel:

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