BODEGA RUCA MALEN S.A.U.

Estados Contables al 31 de diciembre de 2018, presentados en forma comparativa con

anterior, juntamente con el Informe de los Auditores
Independientes y el Informe de la Comisión Fiscalizadora

Domicilio legal: Avda. Presidente Quintana 192, Piso 24, Ciudad Autónoma de Buenos Aires
C.U.I.T. N° 30-70098578-0
EJERCICIO ECONÓMICO N° 20
ESTADOS CONTABLES AL 31 DE DICIEMBRE DE 2018 COMPARATIVO CON EL EJERCICIO ANTE
Actividad principal: Elaboración y comercialización de vinos. Número de registro en la Inspección General de Justicia: 1.662
inscripción en el Registro Público de Comercio:
 Del Estatuto: 18 de marzo de 1999.
 De su última modificación: 25 de agosto de 2016.
Fecha de cumplimiento del plazo social: 18 de febrero de 2099. Sociedad controlante: Molinos Río de la Plata S
Domicilio legal de la sociedad controlante: Avda. Presidente Quintana 192, Ciudad Autónoma de Buenos A
Actividad principal de la sociedad controlante: Industrialización y comercialización de productos alimenticios. Participación
controlante: 100% (Nota 1).
COMPOSICIÓN DEL CAPITAL SOCIAL (NOTA 6)

Cuotras sociales (1)

     Cantidad                  Tipo             
Nominativas, ordinarias no endosables de
valor nominal 10 Cada una

200.000 una 2.000.000

(1) 51.466.918 se encuentran en trámite de emisión e inscripción.

ESTADO DE SITUACIÓN PATRIMONIAL AL 31 DE DICIEMBRE DE 2018

COMPARATIVO CON EL EJERCICIO ANTERIOR
(en miles de pesos argentinos – Nota 2.1 y 2.2)
 MALEN S.A.U.
al 31 de diciembre de 2018, presentados en forma comparativa con el ejercicio
te con el Informe de los Auditores
l Informe de la Comisión Fiscalizadora

. Presidente Quintana 192, Piso 24, Ciudad Autónoma de Buenos Aires

C.U.I.T. N° 30-70098578-0
EJERCICIO ECONÓMICO N° 20
DE DICIEMBRE DE 2018 COMPARATIVO CON EL EJERCICIO ANTERIOR
zación de vinos. Número de registro en la Inspección General de Justicia: 1.662.619. Fecha de
inscripción en el Registro Público de Comercio:
 Del Estatuto: 18 de marzo de 1999.
De su última modificación: 25 de agosto de 2016.
o social: 18 de febrero de 2099. Sociedad controlante: Molinos Río de la Plata S.A.
ontrolante: Avda. Presidente Quintana 192, Ciudad Autónoma de Buenos Aires.
te: Industrialización y comercialización de productos alimenticios. Participación de la sociedad
controlante: 100% (Nota 1).
OMPOSICIÓN DEL CAPITAL SOCIAL (NOTA 6)

N° de votos que otorga Esta bien??

   cada una                     Suscripto                     Integrado   

2.000.000

e inscripción.

SITUACIÓN PATRIMONIAL AL 31 DE DICIEMBRE DE 2018

OMPARATIVO CON EL EJERCICIO ANTERIOR
(en miles de pesos argentinos – Nota 2.1 y 2.2)
Esta bien??
ESTADO DE SITUACION PATRIMONIAL

ACTIVO CORRIENTE

Caja y bancos (Nota 3.a) 2,653,988.85

Créditos por ventas (Nota 3.b) 164,381.98
Otros créditos (Nota 3.c) 8,282.33
inversiones transitorias 200,000.00
Bienes de cambio (Nota 3.d) 1,243,731.13
Total del activo corriente 4,270,384.29

ACTIVO NO CORRIENTE
Bienes de uso (Anexo I) 495,436.00
Bienes intangibles (Anexo II) 13,308.00
Total del activo no corriente 508,744.00

Total del activo 4,779,128.29

PASIVO CORRIENTE

Cuentas por pagar (Nota 3.e) - 2,073,268.32

Deudas financieras (Nota 3.f)
Deudas sociales (Nota 3.g) - 420,164.42
Deudas fiscales (Nota 3.h) - 10,020.54
Total del pasivo corriente - 2,503,453.28

PASIVO NO CORRIENTE
Deudas financieras (Nota 3.f)
Otros pasivos (Nota 3.i)
Total del pasivo no corriente - 2,503,453.28

Total pasivo
PATRIMONIO NETO (según estado respectivo) 2,120,831.42
Total del pasivo y patrimonio neto 2,275,675.02
 ESTADO DE FLUJO DE EFECTIVO

VARIACION DEL EFECTIVO 2019

Efectivo al inicio del ejercicio
Efectivo al cierre del ejercicio
Aumento neto del efectivo

CAUSAS DE VARIACIÓN DEL EFECTIVO

Actividades operativas:

Ganancia neta del ejercicio 48,741.22

Impuesto diferido devengado 4,383.33
Impuesto a las ganancias devengado - 44,442.03
Ajustes para arribar al flujo neto de efectivo generado por (utilizado en) las
actividades operativas:

Intereses devengados en el ejercicio - 25,972.22

Diferencias de cambio -
Depreciación bienes de uso y activos intangibles 60,800.00
Resultado por tenencia de bienes de cambio -
Efecto por valores descontados -
Resultado por venta de inversiones permanentes -
Cambios en activos y pasivos

Aumento neta de créditos por ventas 164,381.98

Aumento neta de otros créditos -
Aumento neta de bienes de cambio 1,243,731.13
Aumento neta de cuentas por pagar - 2,073,268.32
Aumento neta de deudas sociales y fiscales - 430,184.96
Aumento (Disminución) neta de otros pasivos -
Impuesto a las ganancias pagado -
Flujo neto de efectivo generado por (utilizado en) las actividades operativas
- 1,051,829.88

Actividades de inversión:

Adquisición de bienes de uso y activos intangibles 569,544.00

Cobro de dividendos de inversiones permanentes
Flujo neto de efectivo utilizado en las actividades de inversión 569,544.00

Actividades de financiación:

Aportes de capital 2,000,000.00

(Disminución) Aumento neta de deudas financieras -
Pago de intereses -
Flujo neto de efectivo (utilizado en) generado por las actividades de financiación

Disminución neta del efectivo - 482,285.88

57,700 3100
 1,331,054

mar.-18
abr.-18 1,367,512
may.-18 1,395,893
jun.-18 1,448,053
1,492,966

jul.-18
ago.-18 1,551,034
sep.-18 1,652,383
oct.-18 1,741,473
nov.-18 1,796,388
dic.-18 1,842,552
ene.-19 1,896,101
1,967,501
feb.-19
mar.-19 2,059,571
abr.-19 2,130,517
may.-19 2,195,691
jun.-19 2,255,370
jul.-19 2,304,940
ago.-19 2,396,077
 ANEXO BIENES DE USO

12/30/1899
Valores de origen
Aumentos
Al inicio por
Cuenta del revaluació
principal ejercicio n Aumentos

Terrenos - - -
Edificios - - -
Muebles y últiles - - 154,077
Maquinarias - - -
Equipos de computación - - 39,546
Instalaciones - - 359,513
Rodados - - -
Hacienda - - -
Herramientas - - -
Matrices - - -
Alambrados - - -
Moldes y herramentales - - -
Equipos de laboratorio - - -
Pasturas - - -
Elementos para incendi - - -
Bienes de uso en tránsit - - -
Obras en curso - - -
Anticipos para bienes d - - -
Total al 30/06/2019 - - 553,136
Total - - -

- - -

12/30/1899
Depreciaciones acumuladas
Del ejercicio
Al inicio
Cuenta del Alícuota
principal ejercicio % Aumentos

Terrenos - -
Edificios - -
Muebles y últiles - 10 15,000
Maquinarias - -
Equipos de computación - 20 7,700
Instalaciones - 10 35,000
Rodados - -
Hacienda - -
Herramientas - -
Matrices - -
Alambrados - -
Moldes y herramentales - -
Equipos de laboratorio - -
Pasturas - -
Elementos para incendi - -
Bienes de uso en tránsit - -
Obras en curso - -
Anticipos para bienes d - -
Total al 30/06/2019 - 57,700
Total - -

- -

(54,305)
S DE USO

12/30/1899
Valores de origen
Transfere Transfere
ncias ncias Al cierre
Disminuci entre a otros del
ones cuentas activos ejercicio

- - - -
- - - -
- - - 154,077
- - - -
- - - 39,546
- - - 359,513
- - - -
- - - -
- - - -
- - - -
- - - -
- - - -
- - - -
- - - -
- - - -
- - - -
- - - -
- - - -
- - - 553,136
- - - -

- - - -

12/30/1899
muladas
rcicio
Disminuci Al cierre
ones del Neto
y transf. ejercicio resultante

- - -
- - -
- 15,000 139,077
- - -
- 7,700 31,846
- 35,000 324,513
- - -
- - -
- - -
- - -
- - -
- - -
- - -
- - -
- - -
- - -
- - -
- - -
- 57,700 495,436
- -

- - -

- 481,857
 ESTADO DE EVOLUCIÓN DEL PATRIMONIO NETO

Capital Ajuste de Resultados no

    social          capital          Total         asignados    

Saldo al Inicio del ejercicio

2,000,000.00
Aumento del capital social

Ganancia neta del ejercicio 48,741.22

Saldo al cierre del ejercicio

Las Notas 1 a 10, y los Anexos I a VII que se acompañan forman parte integrante de estos estados
contables y deben ser leídos juntamente con los mismos.
O NETO

2018

2,000,000.00

120,831.42
2,120,831.42

e integrante de estos estados

mismos.
 ESTADO DE RESULTADOS

2018
Ventas netas 3,717,213.78
Costo de ventas - 2,411,871.57
Ganancia bruta 1,305,342.21
Gastos de comercialización - 24,500.00
Gastos de administración - 844,262.51
Otros gastos operativos - 296,420.58
Resultados financieros y por tenencia - 46,975.87
Otros ingresos, netos -
Resultado de participaciones permanentes -
Ganancia del ejercicio antes del impuesto a las ganancias 93,183.25
Impuesto a las ganancias - 44,442.03
Ganancia neta del ejercicio 48,741.22

Las Notas 1 a 10, y los Anexos I a VII que se acompañan forman parte integrante de estos estados
contables y deben ser leídos juntamente con los mismos.
e integrante de estos estados
mismos.
ACTIVO CORRIENTE

Caja y bancos (Nota 3.a) 2,653,988.85

Caja $ 46,304.94
Fondo Fijo 15,762.00
Banco Brando $ (Suc. 118) 2,591,921.91

Créditos por ventas (Nota 3.b) 164,381.98

Deudores por Ventas en moneda local 164,381.98

Otros créditos (Nota 3.c) 8,282.33

IVA Crédito Fiscal - 482.73
Anticipo Impuesto a las Ganancias Ley 25.413 7,395.55
Retenciones IIGG Impuesto a las Ganancias 1,369.52
Saldo a favor IVA 1º párrafo - 0.00

inversiones transitorias 200,000.00

Banco Brando (Suc. 118) Plazo Fijo $ 200,000.00

Bienes de cambio (Nota 3.d) 1,243,731.13

Mercadería 1,243,731.13

Total del activo corriente

ACTIVO NO CORRIENTE
Otros créditos (Nota 3.c)

Bienes de cambio (Nota 3.d)

Bienes de uso (Anexo I) 495,436.00

Instalaciones 324,513.00
Equipos de computación 31,846.00
Muebles y útiles 139,077.00

Bienes intangibles (Anexo II) 13,308.00

Gastos de organización 13,308.00

Inversiones permanentes (Anexo III)

Total del activo no corriente

Total del activo

PASIVO CORRIENTE

Cuentas por pagar (Nota 3.e) - 2,073,268.32

Proveedores en moneda local - 2,073,268.32

Deudas financieras (Nota 3.f)

Deudas sociales (Nota 3.g) - 420,164.42
Sueldos a Pagar - 302,106.83
Cargas Sociales a pagar - 118,057.59

Deudas fiscales (Nota 3.h) - 10,020.54

IVA Saldo a pagar - 1,785.05
IIBB Ingresos Brutos a pagar - 2,580.00
Retenciones SICORE a pagar - 5,655.49

Otros pasivos (Nota 3.i)

Total del pasivo corriente
PASIVO NO CORRIENTE
Deudas financieras (Nota 3.f)
Otros pasivos (Nota 3.i)
Total del pasivo no corriente
Total pasivo
PATRIMONIO NETO (según estado respectivo)
Total del pasivo y patrimonio neto

Ventas netas (Nota 3.j) - 3,717,213.78

Ventas gravadas - 267,536.65
Ventas no gravadas / exentas - 3,449,677.13
Ingresos prestación servicios y otros ingresos
Costo de ventas (Anexo V) 2,411,871.57
Costo de Mercadería Vendida 2,411,871.57
Ganancia bruta
Gastos de comercialización (Anexo VII) 24,500.00
Gastos De Publicidad 24,500.00

Gastos de administración (Anexo VII) 844,262.51

Alquileres 110,000.00
Gastos De Librería E Imprenta 1,738.85
Gastos De Seguridad Y Vigilancia 2,099.28
Gastos De Almacén 3,618.89
Gastos De Mantenimiento De Sistemas 10,043.75
Gastos De Limpieza 1,590.25
Gastos Y Comisiones Bancarias 8,331.06
Gastos De Electricidad 7,146.78
Gastos de saneamiento de agua 537.07
Gastos De Telefonía E Internet 7,632.65
Sueldos 591,673.93
Honorarios Profesionales 39,050.00
Amortización Bienes De Uso 57700
Amortización Activos Intangibles 3100

Otros gastos operativos (Anexo VII) 296,420.58

Impuesto A Los Ingresos Brutos Iibb 43,860.55
Impuesto Débitos y Créditos Ley 25.413 91,243.59
Cargas Sociales 114,387.54
Multas 400.00
IVA no computable 46,528.90

Resultados financieros y por tenencia (Nota 3.l) - 46,975.87

Intereses impositivos y fiscales 857.89
Intereses financieros y comerciales - 25,972.22
Recpam - 21,861.54
Por activos - 31,121.83
Por pasivos 9,260.29

Otros ingresos, netos (Nota 3.k)

Resultado de participaciones permanentes (Anexo III)

Ganancia del ejercicio antes del impuesto a las ganancias
Impuesto a las ganancias (Nota 2.4.h)
Ganancia neta del ejercicio

CON EST DE RESULT AJUST POR INFLACION

ACTIVO CORRIENTE

Caja y bancos (Nota 3.a) 2,653,988.85

Créditos por ventas (Nota 3.b) 164,381.98
Otros créditos (Nota 3.c) 8,282.33
inversiones transitorias 200,000.00
Bienes de cambio (Nota 3.d) 1,243,731.13
Total del activo corriente 4,270,384.29

ACTIVO NO CORRIENTE
Bienes de uso (Anexo I) 495,436.00
Bienes intangibles (Anexo II) 13,308.00
Total del activo no corriente 508,744.00

Total del activo 4,779,128.29

PASIVO CORRIENTE

Cuentas por pagar (Nota 3.e) - 2,073,268.32

Deudas financieras (Nota 3.f)
Deudas sociales (Nota 3.g) - 420,164.42
Deudas fiscales (Nota 3.h) - 10,020.54
Total del pasivo corriente - 2,503,453.28

PASIVO NO CORRIENTE
Deudas financieras (Nota 3.f)
Otros pasivos (Nota 3.i)
Total del pasivo no corriente

Total pasivo
PATRIMONIO NETO (según estado respectivo)
Total del pasivo y patrimonio neto

Ventas netas (Nota 3.j) 3,717,213.78

Costo de ventas (Anexo V) - 2,411,871.57
Ganancia bruta 1,305,342.21
Gastos de comercialización (Anexo VII) - 24,500.00
Gastos de administración (Anexo VII) 772,663.81
Otros gastos operativos (Anexo VII) 220,192.20
Resultados financieros y por tenencia (Nota 3.l) - 25,114.33
Otros ingresos, netos (Nota 3.k)
Resultado de participaciones permanentes (Anexo III)
Ganancia del ejercicio antes del impuesto a las ganancias
Impuesto a las ganancias (Nota 2.4.h)
Ganancia neta del ejercicio

ESTADO DE RESULTADOS SIN AJUST

Ventas netas (Nota 3.j) - 3,717,213.78
Costo de Mercadería Vendida 2,411,871.57
Ganancia bruta
Gastos de comercialización (Anexo VII) - 24,500.00
Gastos de administración (Anexo VII) - 844,262.51
Otros gastos operativos (Anexo VII) - 296,420.58

Resultados financieros y por tenencia (Nota 3.l) - 156,319.64

Anexo intangibles
12/30/1899
Valores de origen
Al inicio
Cuenta del Disminuci
principal ejercicio Aumentos ones

Marcas y patentes - - -
Software - - -
Licencias de software - - -
Gastos de organización - 16,408 -
Software en desarrollo - - -
Anticipos para activos in - - -
Total al 30/06/2019 - 16,408 -

- - -

12/30/1899
Amortizaciones acumuladas
Del ejercicio
Al inicio
Cuenta del Disminuci
principal ejercicio Aumentos ones

Marcas y patentes - - -
Software - - -
Licencias de software - - -
Gastos de organización - 3,100 -
Software en desarrollo - - -
Anticipos para activos in - - -
Total al 30/06/2019 - 3,100 -

- - -

(3,100)
12/30/1899
ores de origen
Al cierre
Transfere del
ncias ejercicio

- -
- -
- -
- 16,408
- -
- -
- 16,408

- -

12/30/1899
muladas
rcicio
Al cierre
del Neto
ejercicio resultante

- -
- -
- -
3,100 13,308
- -
- -
3,100 13,308

- -

13,308
 Credito (pasivo) por
impuesto diferido
Pasivo por impuesto diferido neto al inicio del ejercicio 4383.33

Variación diferencias temporarias 0

Crédito por impuesto diferido neto y cargo a resultado a cierre del
ejercicio
Previsión por créditos por impuesto a las ganancias diferido

Previsión por desvalorización de quebrantos

(Pasivo) Crédito por impuesto diferido neto y cargo a resultado a
cierre del ejercicio, neto de prevision
Cargo a resultados
(pérdida) ganancia
0

4383.33
 La conciliación entre el impuesto a las ganancias registrado y el resultante de aplicar la tasa del 35% establecid
impositivas vigentes al resultado contable del ejercicio 2018 y 2017 es la siguiente:

Pérdida del ejercicio antes de impuestos a las ganancias

Diferencias permanentes
Pérdida del ejercicio neto de diferencias permanentes
Tasa del impuesto
Subtotal
Resultado por exposición a los cambios en el poder adquisitivo de la moneda (RECPAM)

Diferencia entre la estimación de la provisión para impuesto a las ganancias y la declaración

jurada del ejercicio anterior
Previsión por desvalorización de quebrantos
Ajuste reforma tributaria
Resultado del ejercicio a la tasa del impuesto

El detalle de las partidas incluidas en el activo y pasivo por impuesto a las ganancias diferido al
31 de diciembre 2018 y de 2017 es el siguiente:

Quebrantos acumulados
Bienes de uso
Valuación bienes de cambio
Provisiones y previsiones
Valores descontados de créditos y deudas
Crédito por impuesto diferido
Previsión por créditos por impuesto a las ganancias diferido
(Anexo IV)
Previsión por desvalorización de quebrantos (Anexo IV)
(Pasivo) Crédito por impuesto diferido, neto de previsión

i) Cuentas del patrimonio neto

 Se encuentran reexpresadas en moneda constante según se explica en la Nota 2.2. El capital s
nominal.
j) Cuentas de resultados:
 Las cuentas que acumulan operaciones monetarias (ingresos por financiación y servicios, gasto
de comercialización y otros ingresos) se exponen a sus importes reexpresados a moneda homogén
2018, de acuerdo con
los lineamientos mencionados en la Nota 2.2.
Firmado a efectos de su identificación Firmado a efectos de su identificación con nuestro informe de fecha 06-03-2019 con nues
PISTRELLI, HENRY MARTIN Y ASOCIADOS S.R.L.
C.P.C.E.C.A.B.A. T° 1 - F° 13

 Las depreciaciones de los bienes de uso fueron calculadas sobre el valor de los activos respect
acuerdo con lo mencionado en la Nota 2.2.
 El costo de ventas se basa en el costo medido en valores reexpresados de acuerdo a lo menciona
 Bajo la denominación de “Resultados financieros y por tenencia – Neto” se exponen en forma conj
costos financieros nominales, los resultados de inversiones transitorias, el efecto del valor actua
las diferencias de cambio generadas por activos y pasivos en moneda extranjera y el resultado
de poder adquisitivo de la moneda (RECPAM).
2.5. Normas contables profesionales aplicadas por la Sociedad Controlante - Normas
Información Financiera (NIIF)
De acuerdo a lo mencionado en la Nota 2, considerando que la Sociedad ha preparado sus estados co
finalizado el 31 de diciembre de 2018 de acuerdo con las NCP, se incluyen a continuación las concili
neto y resultado neto del ejercicio entre dichas normas y las resultantes de aplicar la RT 26 modifi
requerido por la RG 622/13 de la CNV:
Conciliación del patrimonio neto al 31 de diciembre de 2018:
Patrimonio neto atribuible a los propietarios y
 patrimonio neto total (1) 

Saldos al 31 de diciembre de 2018 según NCP vigentes                80.043                 Ajustes y

transición:
 Resultados acumulados netos 2.552

 Valuación de inventarios a costo histórico (19.905)

 Efecto impositivo 5.972

Total de ajustes y reclasificaciones de transición               (11.381)               

Saldos al 31 de diciembre de 2018 según NIIF                68.662                
(1) No existen participaciones no controladoras.
Firmado a efectos de su identificación Firmado a efectos de su identificación con nuestro informe de fecha 06-03-2019 con nues
PISTRELLI, HENRY MARTIN Y ASOCIADOS S.R.L.
C.P.C.E.C.A.B.A. T° 1 - F° 13

Conciliación del resultado neto correspondiente al ejercicio finalizado el 31 de diciembre de 2018:

plicar la tasa del 35% establecida por las normas
18 y 2017 es la siguiente:

2018

2018

plica en la Nota 2.2. El capital social se expone a su valor

or financiación y servicios, gastos de administración, gastos

expresados a moneda homogénea del 31 de diciembre de
e de fecha 06-03-2019 con nuestro informe de fecha 06-03-2019
S S.R.L.

el valor de los activos respectivos, reexpresados de

ados de acuerdo a lo mencionado en la Nota 2.2.

Neto” se exponen en forma conjunta las ganancias y
rias, el efecto del valor actual de créditos y deudas,
neda extranjera y el resultado por exposición al cambio

dad Controlante - Normas Internacionales de

ad ha preparado sus estados contables por el ejercicio

yen a continuación las conciliaciones de patrimonio
antes de aplicar la RT 26 modificada (NIIF), conforme lo

       80.043                 Ajustes y reclasificaciones de

2.552

(19.905)

5.972

      (11.381)               
      68.662                

e de fecha 06-03-2019 con nuestro informe de fecha 06-03-2019

S S.R.L.

o el 31 de diciembre de 2018:
 Resultado neto del
   ejercicio   

Según NCP vigentes       (73.490)   - (73.490) Ajustes y rec

transición:
 Valuación de inventarios a costo histórico (19.905) - (19.905)

 Efecto impositivo 5.972 - 5.972

Total de ajustes y reclasificaciones de transición       (13.933)   - (13.933)

Según NIIF (1)       (87.423)   - (87.423)

(1) Atribuibles a los propietarios de la controladora. No existen participaciones no controladoras.
Notas explicativas a los ajustes y reclasificaciones de la conciliación entre las NCP y las NIIF
Se explican resumidamente a continuación, los principales ajustes y reclasificaciones de la transición a las NI
patrimonio neto al 31 de diciembre de 2018, y que surgen de comparar las políticas contables actualmente ap
Sociedad en la preparación de los presentes estados contables (NCP vigentes) tal como se las describe
a los mismos, y las políticas contables que corresponden ser aplicadas por la sociedad controlante Molinos
S.A. en la preparación de sus estados financieros presentados de acuerdo con las NIIF, correspondientes al e
el 31 de diciembre de 2018.
a) Inventarios
Conforme las NCP vigentes, la Sociedad valúa sus inventarios aplicando los siguientes criterios indicados en
 Las materias primas (incluyendo aquellas en tránsito) fueron valuadas a su costo de reposición al
ejercicio considerando los precios de contado para los volúmenes habituales de compra.
 Los productos elaborados fueron valuados a su costo de reproducción de contado al cierre de cada ejerci
su valor neto de realización.
Conforme la NIC 2 (Inventarios) estos activos se valúan al costo o al valor neto realizable, el que resulte meno
incurridos para llevar cada producto a su ubicación actual y darle su condición actual, se contabilizan de la sig
 Materia prima: al costo de compra según el método “precio promedio ponderado” (PPP).
 Productos terminados y en proceso: al costo de los materiales y la mano de obra directa y una proporción
fijos de fabricación basada en la capacidad normal de operación, excluyendo los costos por préstamos, c
valor neto realizable.

Firmado a efectos de su identificación Firmado a efectos de su identificación con nuestro informe de fecha 06-03-2019 con nuestro informe de f
PISTRELLI, HENRY MARTIN Y ASOCIADOS S.R.L.
C.P.C.E.C.A.B.A. T° 1 - F° 13
b) Efecto impositivo
Corresponde al efecto impositivo relacionado con el ajuste descripto en el punto a). de la presente nota.
3. COMPOSICIÓN DE LOS PRINCIPALES RUBROS
Al 31 de diciembre de 2018 y 2017, la composición de los principales rubros del estado de situación patrimonial y el es
resultados es la siguiente:
 Otro resultado Resultado integral
    integral           total      

- (73.490) Ajustes y reclasificaciones de

(19.905)

5.972

- (13.933)

- (87.423)
adoras.
ón entre las NCP y las NIIF
lasificaciones de la transición a las NIIF que afectan el
las políticas contables actualmente aplicadas por la
vigentes) tal como se las describe en la Nota 2.1
as por la sociedad controlante Molinos Río de la Plata
rdo con las NIIF, correspondientes al ejercicio finalizado

o los siguientes criterios indicados en la Nota 2:

aluadas a su costo de reposición al cierre de cada
habituales de compra.
ón de contado al cierre de cada ejercicio con límite en

or neto realizable, el que resulte menor. Los costos

ndición actual, se contabilizan de la siguiente manera:
o ponderado” (PPP).
mano de obra directa y una proporción de los costos
xcluyendo los costos por préstamos, con el límite en su

echa 06-03-2019 con nuestro informe de fecha 06-03-2019

R.L.
a). de la presente nota.

estado de situación patrimonial y el estado de

 Deudas Cuentas por
   Créditos (1)      financieras (2)        pagar (3)       
Sin plazo 15.175 - - (5.811) Con plazo vencido
- - -
Hasta tres meses             -                         -                          -                        -             
Total vencido - - - -

A vencer:
Hasta tres meses 40.524 (42.055) (23.035) (7.025) De tres a seis mese
(158) - -
De seis a nueve meses - (34.094) - (114.160) De nueve a doce m
(686) - -
De uno a dos años - (581) - -
Más de dos años             -                         -                          -                        -             
Total a vencer         40.524             (77.574)              (23.035)          (121.185)      
Total con plazo         40.524             (77.574)              (23.035)          (121.185)      
Total          55.699       (77.574) (23.035) (126.996)
(1) Corresponde al total de los rubros “Créditos por ventas” y “Otros créditos”, los cuales no devengan intereses ni actualizaciones.
(2) Corresponde al rubro “Deudas financieras”, el cual devenga interés a un tasa promedio anual del 49% en pesos y del 5,25% en USD.
(3) Corresponde al rubro “Cuentas por pagar”, el cual no devengan intereses ni actualizaciones.
(4) Corresponde a los rubros “Deudas sociales”, “Deudas fiscales” y “Otros pasivos”. El 96% de “Otras Deudas” devenga interés a una tasa p
5,25% en USD, el resto no devengan intereses ni actualizaciones. Ver nota 8

Firmado a efectos de su identificación Firmado a efectos de su identificación con nuestro informe de fecha 06-03-2019 con nuestro informe de f
PISTRELLI, HENRY MARTIN Y ASOCIADOS S.R.L.
C.P.C.E.C.A.B.A. T° 1 - F° 13

5. SALDOS Y OPERACIONES CON SOCIEDADES ART. 33 LEY 19.550 Y PARTES RELACIONADAS

Los saldos con sociedades relacionadas al 31 de diciembre de 2018 y 31 de diciembre de 2017, y las operaciones rea
los ejercicios finalizados el 31 de diciembre de 2018 y 31 de diciembre de 2017 con sociedades del art. 33 de la Ley G
Sociedades y otras sociedades relacionadas fueron las siguientes:
 Otras deudas
              (4)              

(5.811) Con plazo vencido -

         -             
-

(7.025) De tres a seis meses -

(114.160) De nueve a doce meses -

-
         -             
21.185)      
21.185)      
126.996)
intereses ni actualizaciones.
9% en pesos y del 5,25% en USD.

Deudas” devenga interés a una tasa promedio anual de

-2019 con nuestro informe de fecha 06-03-2019

PARTES RELACIONADAS
de 2017, y las operaciones realizadas durante
iedades del art. 33 de la Ley General de
 31/12/2018
Saldos
Créditos por ventas (Nota 3.b)

Molinos Río de la Plata S.A. (1) 18,462

Total 18,462
Cuentas por pagar (Nota 3.e)
Molinos Río de la Plata S.A. (1) (2,719)

Total (2,719)
Otros pasivos corrientes (Nota 3.i)
Molinos Río de la Plata S.A. (1) (114,160)

Total (114,160)
Otros pasivos no corrientes (Nota 3.i)
Molinos Río de la Plata S.A. (1)               -             

Total               -             
Operaciones

Molinos Río de la Plata S.A. (1)

Venta por cuenta y orden 85,434

Compra de materias primas 9,821

Intereses perdidos 9,808
Regalías ganadas 4,596
Comisiones cedidas 8,773
Servicios recibidos -
(1) Sociedad controladora.
Firmado a efectos de su identificación Firmado a efectos de su identificación con nuestro informe de fecha 06-03-2019 con nuestro informe de
PISTRELLI, HENRY MARTIN Y ASOCIADOS S.R.L.
C.P.C.E.C.A.B.A. T° 1 - F° 13
6. CAPITAL SOCIAL
El resultado del ejercicio finalizado el 31 de diciembre de 2017 arrojó una pérdida de 19.415, dado que los resultados
inicio de dicho ejercicio arrojaban una pérdida de 16.607, los resultados acumulados a ese cierre son una pérdida de 3
superan más del 50% del capital. El artículo 206 de la Ley General de Sociedades N° 19.550 establece la reducción o
capital cuando se presenta esta situación. En consecuencia, el Directorio de la Sociedad, en su reunión del 20 de julio
convocar a Asamblea Ordinaria y Extraordinaria de Accionistas celebrada el 29 de agosto de 2018, en la cual se aprob
documentación establecida en artículo 234, inciso 1°, de la Ley General de Sociedades N° 19.550 correspondientes a
económico finalizado el 31 de diciembre de 2017 y se resolvió (i) capitalizar el crédito que el accionista Molinos Río de
mantenía contra la sociedad por la suma 51.467, aumentando el capital social de la Sociedad de 66.074 a 117.541; (ii
51.467 acciones ordinarias nominativas no endosables, de $1 valor nominal cada una y con derecho a un voto por acc
representar dicho aumento; (iii) aprobar la suscripción de las acciones por parte de Molinos Río de la Plata S.A. y la in
mismas mediante la capitalización de los créditos que el accionista asumió contra la sociedad; y (iv) delegar en el Dire
oportunidad de emisión de los títulos accionarios correspondientes.
7. LIBROS RUBRICADOS
A la fecha de emisión de los presentes estados contables y por cuestiones de índole administrativa, la Sociedad se e
proceso de transcripción del libro Inventarios y Balances por el ejercicio finalizado el 31 de diciembre de 2018. A
encuentra en proceso de transcripción al libro Diario las operaciones del período de septiembre a diciembre 2018.
8. CAPITAL DE TRABAJO NEGATIVO
La Sociedad registró en el ejercicio finalizado el 31 de diciembre de 2018 un déficit de capital de trabajo de 48.043.
La Gerencia de la Sociedad considera que la mejora del capital de trabajo se verá reflejada por el propio desarrollo de
comerciales en conjunto con el apoyo de su sociedad controlante.
9. ACTIVOS GRAVADOS O DE DISPONIBILIDAD RESTRINGIDA
En agosto de 2015, la Sociedad suscribió un préstamo con el banco Supervielle, por la suma de pesos 2.750. Dicho
utilizado para la adquisición de máquinas destinadas a mejorar la infraestructura de producción de la Sociedad y
prendas sobre ciertas maquinarias de la Sociedad.
10. HECHOS POSTERIORES
Con posterioridad al 31 de diciembre de 2018, no se han producido hechos o circunstancias que afecten significativam
contables de la Sociedad.
 31/12/2017

4,277
4,277

(412)

(412)

               -            

               -            

(75,371)

(75,371)

253,195

141,930
15,114
1,452
25,907
1,832

ha 06-03-2019 con nuestro informe de fecha 06-03-2019

de 19.415, dado que los resultados acumulados al
os a ese cierre son una pérdida de 36.022 que
N° 19.550 establece la reducción obligatoria del
ciedad, en su reunión del 20 de julio de 2018, resolvió
agosto de 2018, en la cual se aprobó la
ades N° 19.550 correspondientes al ejercicio
dito que el accionista Molinos Río de la Plata S.A.
a Sociedad de 66.074 a 117.541; (ii) emitir
una y con derecho a un voto por acción para
e Molinos Río de la Plata S.A. y la integración de las
la sociedad; y (iv) delegar en el Directorio la

ole administrativa, la Sociedad se encuentra en

lizado el 31 de diciembre de 2018. Asimismo, se
e septiembre a diciembre 2018.

t de capital de trabajo de 48.043.

reflejada por el propio desarrollo de sus negocios

or la suma de pesos 2.750. Dicho préstamo fue

tura de producción de la Sociedad y garantizado con

unstancias que afecten significativamente los estados

 BODEGA RUCA MALEN S.A.U.
EVOLUCIÓN DE LAS PREVISIONES AL 31 DE DICIEMBRE DE 2018
COMPARATIVO CON EL EJERCICIO ANTERIOR
(en miles de pesos argentinos – Nota 2.1 y 2.2)

Saldos al
inicio del
                           Rubros                                ejercicio      Disminuciones     Aumentos         ejercicio     
Previsión por créditos por impuesto a las
ganancias diferido (Nota 2.4.h) 2.732 - - 2.732
Previsión por desvalorización de quebrantos
(Nota 2.4.h)             -                        -                    10.891               10.891      

Total 2018          2.732      - 10.891 13.623

Total 2017          2.732      - - 2.732
S.A.U.
E DICIEMBRE DE 2018
O ANTERIOR
a 2.1 y 2.2)

Saldos al
cierre del
   Aumentos         ejercicio     

- 2.732

               10.891               10.891      

10.891 13.623
- 2.732
 BODEGA RUCA MALEN S.A.U.
COSTO DE VENTAS
AL 31 DE DICIEMBRE DE 2018 COMPARATIVO CON EL EJERCICIO ANTERIOR
(en miles de pesos argentinos – Nota 2.1 y 2.2)

2019
Existencias al inicio del ejercicio (Nota 3.d) 0

Compras 376,359

Gastos de producción (Anexo VII) 0

Resultado por tenencia (Nota 3.l) 0

Existencia al final del ejercicio (Nota 3.d) 742,759

Costo de ventas 366,400
U.

L EJERCICIO ANTERIOR
y 2.2)
Rubro G produccG adm G comer Otros Gastos operativos
Alquileres 166,494.90
Gastos De Librería E Imprenta 3,202.38
Gastos De Seguridad Y Vigilancia 2,943.20
Gastos De Almacén 7,336.14
Gastos De Mantenimiento De Sistemas 15,134.71
Gastos De Limpieza 3,223.72
Gastos Y Comisiones Bancarias 13,372.45
Gastos de publicidad 49,665.91
Impuesto A Los Ingresos Brutos Iibb 57,439.90
Impuesto Débitos y Créditos Ley 25.413 106,666.91
Cargas Sociales 162,759.90
Multas 810.87
IVA no computable 71,114.91
Gastos De Electricidad 7,146.78
Gastos de saneamiento de agua 1,088.74
Gastos De Telefonía E Internet 11,130.20
Sueldos 836,969.32
Honorarios Profesionales 70,430.35
Amortización Bienes De Uso 857.89
Amortización Activos Intangibles 57,700.00
1,595,823.28 49,665.91 0