TRABAJO INDIVIDUAL

PRESENTADO POR:

PRESENTADO A:
JESÚS ABDENAGO OSORIO TREJO

ADMINISTRACION FINANCIERA
UNIVERSIDAD DEL TOLIMA
ADMINISTRACIÓN DEL TRABAJON
SEXTO SEMESTRE, GRUPO III
IBAGUÉ TOLIMA

AÑO ~ 2021
 1. ¿Cuáles son las razones y proporciones financieras en la administración del
capital de trabajo?

Las razones financieras se pueden clasificar en los siguientes grupos y cada grupo
son aplicado para la evaluación de los elementos de la estructura financiera de una

 Razones de liquidez: miden la capacidad que tiene una empresa a corto plazo, para
saldar las obligaciones que vencen.

 Razones de endeudamiento: Las razones de endeudamiento permiten identificar el

grado de endeudamiento que tiene la empresa y su capacidad para asumir sus
pasivos.

 Razones de rentabilidad: medir el nivel o grado de rentabilidad que obtiene la

empresa ya sea con respecto a las ventas, con respecto al monto de los activos de la
empresa o respecto al capital aportado por los socios. 

 Razones de cobertura: miden la capacidad de la empresa para cubrir sus

obligaciones o determinados cargos que pueden comprometer la salud financiera de
la empresa.

2. ¿Qué relación tiene administración del efectivo y valores negociables con la

administración del trabajo?

La administración del efectivo y de los valores negociables es una de las áreas más
importantes de la administración del capital de trabajo.  Como ambos son los activos más
líquidos de la empresa, pueden constituir la capacidad de pagar las cuentas en el momento
de su vencimiento.  En forma colateral, estos activos líquidos pueden funcionar también
como una reserva de fondos para cubrir los desembolsos inesperados, reduciendo así el
riesgo de una crisis de solvencia.  Dado que los otros activos circulantes (cuentas por cobrar
e inventarios) se convertirán finalmente en efectivo mediante la cobranza y las ventas, el
dinero efectivo es el común denominador al que pueden reducirse todos los activos
líquidos.

Los valores negociables son instrumentos de inversión a corto plazo que la empresa utiliza
para obtener rendimientos sobre fondos temporalmente ociosos.  Cuando una empresa
experimenta una acumulación excesiva de efectivo, utilizara una parte del como un
instrumento generador de intereses.  Ciertos sistemas de obtención de intereses altamente
líquidos permiten a la empresa percibir utilidades sobre el efectivo ocioso, sin que por ello
sacrifiquen parte de su liquidez.
3. ¿Cuáles fueron las tres razones que descubrió John Maynard Keynes para que
las empresas o personas tuvieran efectivo?

 Motivo transaccional: para cumplir con los pagos, como compras, salarios,
impuestos y dividendos, qué surgen diariamente en el curso de los negocios.

 Motivo especulativo: para aprovechar las oportunidades temporales, como una baja
repentina en el precio de la materia prima.

 Motivo precautorio: para mantener una reserva y poder cumplir con necesidades
de efectivo inesperadas. Cuanto más predecibles son los flujos de entrada y salida
de efectivo para una empresa, menos efectivo se necesita tener como medida de
precaución. La posibilidad de obtener préstamos con rapidez para satisfacer salidas
de efectivo emergentes también reduce la necesidad de este tipo de saldo en
efectivo.

4. ¿Cuáles son los métodos o técnicas que utilizan las empresas para mejorar el
flotante?
5.
 Transferencias electrónicas: Son los pagos grandes se pueden efectuar con
transferencias electrónicas en lugar de cheques de papel. Aunque es más costosa la
transferencia.
 Desembolso controlado: Es la técnica podría utilizar cuentas de desembolso en
varios bancos además de la cuenta maestra en el banco principal de la compañía.
Los bancos notifican a la compañía cuánto dinero se necesita, y la compañía envía
entonces los fondos necesarios a los bancos electrónicamente. Por otro lado, el
banco avisa a la compañía cuando hay fondos en exceso y se los envía
electrónicamente.
 Procesamiento centralizado de cuentas por pagar: Al centralizar las cuentas por
pagar, un gerente de efectivo sabe cuándo se deben pagar todas las facturas y puede
asegurarse de que haya fondos disponibles y las facturas se paguen a tiempo. Un
pago oportuno de las facturas crea buenas relaciones con los proveedores. Además,
la compañía evita castigos por pago tardío y al mismo tiempo reduce sus saldos de
efectivo.
 Cajas de seguridad: Las cajas de seguridad son apartados postales a los que la
compañía dirige los cheques que le llegan. Se contrata a un banco para que abra la
caja de seguridad varias veces al día, procese los cheques y los cobre. Loa gerentes
de efectivo enfrentan dos problemas: seleccionar la ubicación de las cajas de
efectivo y asignar los clientes a cajas de efectivo específicas. Si sitúa
 estratégicamente cajas efectivo en todo el país y usa bancos eficientes, la compañía
puede reducir su flotante.

6. ¿Qué es la flotación y para que nos sirve?

la flotación es la diferencia que existe entre el saldo que aparece en la chequera de una
empresa (o un individuo) y el saldo que arrojan los registros bancarios.

La magnitud de la flotación neta de una empresa es una función de la capacidad que tiene la
empresa para acelerar las cobranzas de los cheques recibidos y retardar el pago de los
cheques emitidos.

Las empresas utilizan la flotación para ser eficientes en la administración del efectivo, para
así tomar medidas bastante drásticas para acelerar el procesamiento de los cheques que
reciben, con el propósito de poner a trabajar los fondos con mayor rapidez, a la vez, que
deben tratar de demorar sus propios pagos el tiempo que sea posible.

PREGUNTAS GENERADORAS UNIDAD II

1. ¿Cuáles son los principios básicos en la Administración del Efectivo?

Existen cuatro principios básicos en la administración de efectivo que están dirigidos a

lograr un equilibrio entre las entradas y salida de dinero con el único fin que la empresa
pueda lograr su máximo provecho.
Primer principio: Siempre que sea posible se deben incrementar las entradas de efectivo a
través de las siguientes maneras.

 Incrementar el volumen de ventas.

 Incrementar el precio de ventas.
 Mejorar la mezcla de ventas (impulsando las de mayor margen de contribución)
 Eliminar descuentos.

Segundo principio: Siempre que sea posible se deben incrementar las entradas de efectivo.

 Incrementar las ventas al contado

 Pedir anticipos a clientes
 Reducir plazos de crédito.

Tercer principio: Siempre que sea posible se deben disminuir las salidas de dinero.

 Negociar mejores condiciones (reducción de precios) con los proveedores)

 Reducir desperdicios en la producción y demás actividades de la empresa.
 Hacer bien las cosas desde la primera vez (Disminuir los costos de no Tener
Calidad)

Cuarto principio: Siempre que sea posible se deben demorar las salidas de dinero.

 Negociar con los proveedores los mayores plazos posibles.

 Adquirir los inventarios y otros activos en el momento más próximo a cuando se
van a necesitar.

2. ¿Por qué es necesario contar con liquidez en las empresas?

La liquidez permite a las empresas mantener en operación y desarrollo todos los procesos
productivos y comerciales ya que si la liquidez falla o es insuficiente lo mas probable es
que la empresa cierre por insolvencia. Ya que es la capacidad que tiene la empresa para
poder cumplir con sus obligaciones a corto plazo.

3. ¿Por qué las empresas deben administrar adecuadamente el efectivo?

El efectivo es la liquides que tiene una empresa por eso es importante saber administrar y
palear adecuadamente el efectivo ya que la liquidez es lo que permite hacer invenciones,
mantener la productividad, pagar nómina y la comprar materia prima etc. Una empresa sin
suficiente efectivo no puede funcionar correctamente.
BIBLIOGRAFÍA

VAN HORNE, J.C. y WACHOWICZ (2002) Fundamentos de administración financiera, Edición

Pearson Educación.