Clase: Diagnóstico

Requisitos mínimos para el desarrollo de análisis financiero

1. Tenga en cuenta que debe tener por lo menos 3 años de histórico de estados financieros
con un nivel de detalle mínimo de tres niveles.
2. Para recibir asesoría es necesario que tenga con usted los estados financieros en Excel
en una sola hoja de cálculo, debe tener “estado de situación financiera” y “Estado de
resultados integral”.
3. Debe revisar el siguiente material relativo al diagnóstico financiero y razones financieras
(se adjuntan cartillas en pdf)
4. Debe dar respuesta al siguiente Test inicial. El estudiante debe desarrollar el siguiente
test para validar conocimientos (Se le entrega al docente el archivo en formato block de
notas para que lo suba a Moodle y les aplique la prueba a los estudiantes.
5. Para recibir asesoría debe haber realizado los cálculos que se describen en los siguientes
videos y tener dichos cálculos formulados:
a. Análisis horizontal y vertical:
https://www.youtube.com/watch?v=BvcNKBR0M2Y&t=229s
b. Análisis de liquidez solvencia y endeudamiento:
https://www.youtube.com/watch?v=G4kRWSvaa1M&t=1184s
c. Análisis de márgenes y costo de ventas:
https://www.youtube.com/watch?v=35wZoiPxHxE&t=93s

Tenga en cuenta que los profesores del área financiera no podrán prestarle asesoría si usted no
ha desarrollado los anteriores puntos.

Requisitos mínimos para la evaluación financiera de la estrategia:

Inicialmente su estrategia debe estar autorizada por el profesor que le imparte la materia.
Posteriormente es necesario tener en cuenta los siguientes puntos:

1. Las empresas se pueden clasificar en (a) empresas manufactureras, (b) Empresas de

servicios, y (c) empresas comerciales. Es importante que usted conozca la naturaleza de
su empresa ya que esto influye en cómo se abordará la evaluación financiera de la
estrategia.
2. Usted debe tener definida la estrategia, así como las tácticas que la van a acompañar,
para lo cual el profesor del área de finanzas requerirá que usted muestre el cuadro de
mando integral, principalmente la perspectiva financiera y las tácticas que esperan
desarrollar, las cuales deben ser cuantificadas de acuerdo con los siguientes puntos. Y
también deben presentar la matriz PEYA.
3. Identificación y valoración del CAPEX (capital expenditure) que requiere para
desarrollar su estrategia, en este caso usted deberá detallar cada elemento que la
empresa necesita adquirir (comprar) para poder desarrollar la estrategia que usted está
planteando. Posteriormente deberá determinar el valor económico de cada elemento.
Tenga en cuenta que en el CAPEX se debe determinar la inversión inicial (la inversión
que únicamente se hace una vez para poder desarrollar la estrategia que está
proponiendo).
4. Identificación y valoración del OPEX que requiere para desarrollar su estrategia, en este
punto usted debe identificar todos los elementos que requiere y que son recurrentes y
periódicos que usted necesita para desarrollar su estrategia. Ejemplo: Recursos
 humanos, contratación de servicios, insumos, materiales, materias primas, licencias,
entre otros.
5. Para poder presentar y evaluar esta estrategia usted deberá desarrollar un proceso de
evaluación financiera de proyectos, para poder entender cómo se debe realizar todo el
proceso lo invitamos a ver el siguiente vídeo. https://bit.ly/2USRMxG

En cada parte del proceso el asesor financiero estará atento a resolver cualquier duda que
puedan generar, sin embargo, es responsabilidad de cada grupo dar profundidad al análisis y
avanzar oportunamente en cada fase del proceso.