TITULO I CONSTITUCION DE LA EMPRESAS Ley

26702

CAPITULO I
FORMA DE
CONSTITUCION Y
CAPITAL MINIMO

TITULO I
CONSTITUCIÓN DE LAS
EMPRESAS DEL
SISTEMA FINANCIERO Y
DEL SISTEMA DE
SEGUROS

CAPITULO III CAPITULO II

AUTORIZACION DE AUTORIZACION DE
FUNCIONAMIENTO ORGANIZACION
TITULO I CONSTITUCION DE LA EMPRESAS Ley 26702

CAPÍTULO I
FORMA DE CONSTITUCIÓN Y CAPITAL MÍNIMO
Este capitulo contiene de los artículos 12 al 18, y básicamente señala que las empresas
deben constituirse bajo la forma de Sociedad Anónima. Para iniciar sus operaciones,
deben recabar previamente de la Superintendencia, las autorizaciones de organización y
funcionamiento. Capital mínimo S/ 27.4 MM

CAPÍTULO II
AUTORIZACIÓN DE ORGANIZACIÓN
Este capítulo contiene 6 artículos, del 19 al 25
Se refiere a las personas naturales o jurídicas que se presenten como organizadores de las
Entidades financieras y deben ser de reconocida idoneidad moral y solvencia económica, por
lo menos uno debe ser suscriptor del capital social de la empresa respectiva.

CAPÍTULO III
AUTORIZACIÓN DE FUNCIONAMIENTO
Hace referencia a cuando los organizadores comuniquen por escrito que han cumplido
con los requisitos exigidos para el funcionamiento de la empresa
Artículos del 26 al 29 trata temas referentes a comprobaciones para la resolución de
funcionamiento, resolución de autorización de funcionamiento
CAPITAL MINIMO – EMPRESAS MULTIPLES
Empresas Múltiples nuevas
Resolución SBS Nº 11356

Tipos de crédito (8 tipos)

Banca Tipo Crédito Características

Corporativo Ventas > S/. 200 MM y EEFF Auditados
Mayorista Gran Empresa S/. 200 MM < Ventas < S/. 20 MM o Emisiones de deuda
Mediana Empresa Deuda > S/. 300 mil
Pequeña Empresa S/. 20 mil < deuda < S/. 300 mil
Micro Empresa Deuda < S/. 20 mil
Minorista Consumo revolvente PN TC
Consumo no revolvente PN LD
Hipotecario Hipoteca
Resolución SBS Nº 11356

Categorías de Clasificación

Categoria Mayoristas Minorista Hipotecario

Normal EEFF saludables y pagos puntuales hasta 8 días hasta 30 días
CPP hasta 60 días Buena situación EEFF y leves atrasos 9 < x < 30 31 < x < 60
Deficiente 60 < x < 120 Debiles EEFF 31 < x < 60 61 < x < 120
Dudoso 121 < x < 365 Flujos insuficientes y pérdidas 61 < x < 120 121 < x < 365
Pérdida x > 365 Suspensión de pagos, insolvencia x > 120 x > 365
Resolución SBS Nº 11356

Provisiones Genéricas y Específicas

Líneas de Crédito - Ventajas

• Disponibilidad inmediata
• Flexibilidad en el uso
• Rapidez en el desembolso
• Genera experiencia de pago en la
entidad financiera
• Acceso a otras entidades
financieras
• Mejora de tarifas
Líneas de Crédito

Aprobación de líneas de crédito con y

sin garantía.

Evaluación cuantitativa : uso de los

estados financieros , Balance General
y Estado de Ganancias y Pérdidas

Evaluación cualitativa: Producto,

demanda , mercado, referencias
comerciales y personales
Evaluación Cuantitativa

Evaluación cualitativa:
1. Producto / demanda / mercado
• Actividad de la empresa (años de
experiencia en el mercado)
• Análisis del sector (FODA)
• Ciclo del negocio (líneas de productos,
mercado a que se dirigen)
• Políticas de compra y venta
• Participación del mercado (competidores)
• Clientes y proveedores
• Proyecciones de la empresa
Evaluación Cuantitativa

Evaluación cualitativa:
2. Accionistas
• Experiencia de los accionistas en el
mercado
• Porcentajes de participacion
• Experiencia en otras empresas
• Buena calificacion crediticia
• Buen respaldo patrimonial
• Compromiso de inversion en la empresa
Evaluación Cuantitativa

Evaluación cualitativa:
3. Acceso al credito
• Adecuado acceso al sistema financiero
• Adecuada clasificacion crediticia
(clasificacion - Normal)
• Sin vencidos, ni deuda en cobranza
judicial
• Protestos minimos y regularizados
• Revision de Centrales de Riesgo
(Infocorp, Certicom, etc)
Evaluación Cuantitativa

Evaluación cuantitativa :
• Análisis de Estados financieros.
• Balance General y Estado de
Ganancias y Pérdidas.
• Análisis de Ratios Financieros.
• Análisis de Evoluciones de los
Estados Financieros.
Evaluación Cuantitativa

Evaluación cuantitativa:
4. Beneficio / Rentabilidad

• Evolución de niveles de ventas

• Costo de ventas
• Gastos de administración y ventas
• Cobertura de márgenes
• Niveles de rentabilidad
Evaluación Cuantitativa

Evaluación cuantitativa:
5. Liquidez

• Capital de trabajo
• Ratios de liquidez corriente y liquidez ácida
• Análisis del activo corriente ( existencias)
• Cuentas por cobrar clientes (morosidad)
• Gastos pagados por adelantado
Evaluación Cuantitativa

Evaluación cuantitativa:
6. Endeudamiento/ Solvencia

• Nivel de endeudamiento
• Cuentas por pagar a proveedores
• Deuda a corto y largo plazo
• Estructura patrimonial
• Grado de propiedad Cobertura de
márgenes
• Niveles de rentabilidad
Caso Línea de Crédito

Oficina Principal
Propuesta 50987
Cliente Textil 1 SAC N Doc 205089000498
Ejecutivo Juan Ramirez
Industria Textil
Nivel aprobación Comité de Créditos
Analista asignado Pedro León
Clasif BIF Normal Clasif SBS Normal
Grupo Económico Grupo Arce
Riesgo Máximo US$ 2. 5 MM
Caso Línea de Crédito

Comentarios oficina proponente

Proposito del crédito
Renovación de líneas de descuento de letras, pagarés y Cartas Fianzas
Rentabilidad últimos 12 meses : US$ 45 mil y ROE 19%
Rentabilidad Proyectada Anual : US$ 52 mil y ROE 21%
Actividad de la empresa Fabricación y Comercialización de prendas de vestir
Carácter de los socios : Accionariado % y experiencia en el rubro
Ciclo del Negocio
Locales
Líneas de productos
Materia prima, maquinaria y equipos
Nº de tiendas o locales
Clientes y proveedores
Locales
Políticas de compra y venta
Compras con letras o facturas a 60 y 90 días
Ventas 30% al contado, 40% letras y 30% facturas a 90 dias
Participación del mercado
Producto / Marca / Participación / Competidores
Responsabilidad en la SBS y Garantías
Banco / Líneas / Productos / Deuda SBS / % partici / Garantías
Proyecciones de la Empresa
Proyecciones 2013, estimación en ventas
Caso Línea de Crédito

Análisis Financiero ( EEFF a diciembre 2012) / Ratios Financieros

Rentabilidad
Evolución de ventas
Margenes de rentabilidad / Ingresos financieros / Gastos extraordinarios
Liquidez
Capital de trabajo (liquidez corriente y liquidez ácida)
Análisis de cuentas por cobrar / Existencias
Endeudamiento
Nivel endeudamiento
Proveedores, deuda bancaria corto y largo plazo
Solvencia
Grado de propiedad (patrimonio total / activo total)
Estructura patrimonial
Conclusiones
De acuerdo al análisis de sus ratios y cifras se concluye …..
Caso Línea de Crédito
Caso: SOBRE ENDEUDAMIENTO

Leer Resolución N°6941 -2008

Formar equipos de trabajo y formar un Comité de Riesgos

Proponer medidas y políticas de riesgos con el objetivo de reducir y hacer frente al

incremento del Sobre endeudamiento de deudores minoristas en en el Banco y que
acciones plantearían para hacer frente en el Estado de Emergencia que se está
viviendo actualmente
Video : SOBRE ENDEUDAMIENTO

https://www.youtube.com/watch?v=jk-I5qGY-lU
Medidas Prudenciales : Resol. 6941-2008

Número de instituciones
Relación deuda C/I
Calificación
Ampliación de líneas
Análisis de cosecha
% de utilización de líneas de TC
Análisis y monitoreos