MERCADOS E INSTITUCIONES

FINANCIERAS Y DE SEGUROS

TEMA: ANALISIS FUNDAMENTAL Y

ANALISIS TECNICO

INTEGRANTES:
• PUMA LAURA MARGOT
• HUAMANI BELLIDO NAYRUTH
• LIENDO CALISAYA FRANK
 ANALISIS
FUNDAMENTAL

El análisis fundamental trata de calcular el

valor real de las acciones mediante los datos de
los balances y lo compara con el valor de
mercado.
 VENTAJAS DEL ANALISIS
FUNDAMENTAL

• Herramienta que nos ayuda en el proceso de toma de

decisión de una inversión.
• Permite comprender y observar de manera global lo que
está sucediendo en los mercados financieros.
• Ayuda a identificar tendencias a largo plazo.
• Permite localizar acciones de valor.
• Las proyecciones que realizan y el cálculo de las
ratios ayudan a obtener el valor teórico de una
compañía.
 DESVENTAJAS DEL ANALISIS
FUNDAMENTAL

• Se puede producir confusión o saturación de información

dada la enorme cantidad de noticias económicas que se
generan diariamente.
• Es complicado utilizar análisis fundamental para la
determinación de los puntos de entrada y salida en el
mercado.
• Es muy malo para predecir movimientos a corto plazo.
• En el análisis fundamental no se puede obtener información
a tiempo real de la situación de las empresas.
 OBJETIVOS DELANALISIS TÉCNICO

• Intentar analizar la tendencia de una acción en base a:

• El conocimiento de la compañía y su entorno
• Previsión de sus estados financieros futuros
• Estimación del valor teórico de la acción
2. Obtención de una recomendación:
• Comprar
• Vender
• Mantener

PREDECIR EL FUTURO DE LA ACCIÓN REDUCIENDO EL FACTOR

RIESGO
 ¿QUIENES LO UTILIZAN?

• Clientes de instituciones financieras que reciben los

INVERSORES informes de los analistas para ayudarles en la toma de
PRIVADOS sus decisiones.

• Profesionales de la gestión de carteras de inversión.

INVERSORES • Buscan compañías con capacidad de generar cash flows
INSTITUCIONALES constantes y con un sostenible nivel de rentabilidad,
que puedan incrementar su patrimonio y puedan ofrecer
rentabilidad a sus participes
 MÉTODOS DEL ANÁLISIS
FUNDAMENTAL

Parte del estado general de la economía global

TOP-DOWN y nacional hasta lo particular, la salud
financiera y comercial de la compañía.

Parte del estado particular de la compañía

BOTTON-UP hasta analizarla en el contexto económico
global o nacional.
FASES OPERATIVAS DEL ANÁLISIS
FUNDAMENTAL
 ANALISIS TÉCNICO
Consiste en el estudio de la acción del mercado,
principalmente a través del uso de gráficas que
representan el precio de cotización, con el propósito de
predecir futuras tendencias en el precio.
 • Qué hace: Se centra en estudiar los movimientos
ANÁLISIS de precios hoy para predecir las variaciones de
mañana.
TÉCNICO
• Premisa: El precio de mercado de un activo en
bolsa ya refleja todas las variables que lo pueden
afectar.

• Herramientas: Gráficos de precios e indicadores

estadísticos (velas japonesas, gráficos lineales,
gráficos de barras).
 Metodologías Análisis Técnico

Análisis Chartista Análisis Técnico Clásico

(gráfico o chart)
Complementa y engloba el análisis chartista con
fórmulas matemáticas y estadísticas para analizar
el comportamiento futuro de los precios según
Es el estudio de gráficos en base a tendencias y
series de datos.
rupturas de éstas. Utiliza líneas de tendencia y
figuras geométricas. Centra primero la atención
Sirve como detector de divergencias entre la
en los precios y, segundo, en el volumen de
evolución de los precios y la evolución de los
negocios.
indicadores o los osciladores calculados.
Ventajas del Análisis Técnico

• Es una metodología muy popular que permite ordenar

una estrategia de inversión.

• Proporciona una forma objetiva y cuantificable de

analizar el mercado.

• Puede ser utilizado en cualquier marco de tiempo, desde

minutos hasta semanas o meses.
Desventajas del Análisis Técnico

• Los indicadores técnicos no son infalibles y pueden

generar señales falsas o engañosas en ciertas circunstancia

• No toma en cuenta los factores fundamentales que pueden

afectar el mercado.

• Requiere una comprensión avanzada de las herramientas

y técnicas utilizadas.
ANÁLISIS TÉCNICO
CONCLUSIÓN
• El análisis técnico y fundamental son los dos principales tipos
de evaluaciones bursátiles que ayudan a los inversionistas a
conocer los comportamientos futuros de un activo en bolsa.
Muchas Gracias