ADMINISTRACIÓN BANCARIA Y FINANCIERA

MICROFINANZAS

TEMA: PROGRAMA DE MICROFINANZAS “PROMYPE”

DOCENTE: WILDER OSWALDO JIMENEZ RIVERA

INTEGRANTES:
CHILQUILLO VENTURA ORIANA
MORENO SULCA JUDITH
PARRAMO ANAY FRED
RISCO CARRASCO JEAN

2022
 INDICE

PASO 1: PRESENTACIÓN DEL PROGRAMA.............................................................4

Misión y visión de PROMYPE...........................................................................................4
Misión....................................................................................................................................4
Visión.....................................................................................................................................4
1.1 Cliente Objetivo.........................................................................................................4
1.2 Tecnología crediticia................................................................................................4
1.3 Objetivos estratégicos.............................................................................................5
1.4 Países en los que tiene presencia.........................................................................5
PASO 2: ANÁLISIS DEL NUEVO MERCADO Y DEFINICIÓN DE LA VENTAJA
COMPETITIVA....................................................................................................................5
2.1. Análisis del nuevo mercado.......................................................................................6
2.1.1. Oferta de microfinanzas..........................................................................................6
2.1.2. Demanda de las microfinanzas: características socioeconómicas de la
población...............................................................................................................................7
2.1.3. Contexto para las microfinanzas............................................................................7
2.2. Análisis de riesgo y definición de la ventaja competitiva......................................9
2.2.1. ¿Por qué expandirse a este nuevo mercado? ¿Cómo responde a la misión
y objetivos estratégicos de la IMF?..................................................................................9
2.2.2. Expansión hacia un nuevo mercado.....................................................................9
2.2.3. Misión Y Objetivos Estratégicos (Mediano Plazo)............................................10
2.2.4. ¿Qué tipo de riesgos presenta este nuevo mercado? (POLITICO,
REGULATORIO, OPERATIVO, FINANCIERO)...........................................................10
2.2.5. ¿Quién va a ser nuestro cliente objetivo y cuáles son sus características? 11
2.2.6. ¿Cómo nos posicionamos ante nuestros competidores?................................11
2.2.7. ¿Cuáles son las fortalezas, debilidades de nuestra institución en este nuevo
contexto?............................................................................................................................11
2.2.8. ¿Cuál es vuestra ventaja competitiva?...............................................................12
2.2.9. ¿Cuál va a ser nuestro nicho de mercado?.......................................................12
PASO 3: PLAN DE OPERACIONES............................................................................12
3.1 Estructura Organizativa - Forma Institucional........................................................12
3.1.1 Organigrama............................................................................................................13
..............................................................................................................................................14
3.2 Productos, Servicios y Tecnología...........................................................................14
3.2.1 Productos..................................................................................................................14
3.2.2 Servicios....................................................................................................................15
3.2.3 Tecnología................................................................................................................15
3.3 Estrategia de entrada y expansión..........................................................................16
3.4 Tipo de interés – criterio............................................................................................17
3.5 Política de provisiones previsiones y castigos.......................................................17
PASO 1: PRESENTACIÓN DEL PROGRAMA

Misión y visión de PROMYPE

Misión

Llegar a los microempresarios, brindándoles servicios, con responsabilidad y excelencia.

Ofrecer productos que permita satisfacer las necesidades de nuestros clientes.

Visión

Expandirnos y consolidarnos en el mercado nacional.

1.1 Cliente Objetivo

PROMYPE ha decidido trabajar en el sector microempresario, abarcando a emprendedores

que se mueven en el rubro del comercio en los mercados en la ciudad de Lima,

específicamente en el distrito de San Juan de Lurigancho.

1.2 Tecnología crediticia

PROMYPE brinda servicios microfinancieros, enfocándose en los créditos para actividades del

negocio. Los productos y servicios que incluye son:

 Depósitos a plazo fijo, a partir de 30 días.

 Depósitos hasta en el tercer mes si es un cliente puntual con sus cuotas mensuales.

 Créditos a microempresarios para capital de trabajo.

 Caja Sullana cuenta con el Gen360Plus, aplicativo que permite determinar la viabilidad de un

crédito en tiempo real.

Los servicios mencionados con anterioridad, están seleccionados con la finalidad de otorgar

financiamiento a los emprendedores comerciantes en los mercados de San Juan de Lurigancho

como distrito inicial, para que los mismos puedan reinvertir y generar mayor valor.
 Los productos a desarrollar se irán implementando y mejorando con el tiempo. Cabe añadir que

luego de las proyecciones futuras realizadas a cinco años de gestión, se tiene como objetivo

añadir servicios y productos.

1.3 Objetivos estratégicos

Respaldando nuestra visión: “Expandirnos y consolidarnos en el mercado nacional”, PROMYPE

tiene como objetivos estratégicos definidos, visualizados hacia una gestión financiera sostenible

y conjuntamente rentable:

 Masificar la captación de clientes en el distrito de San Juan de Lurigancho, a través del

desarrollo de nuestra tecnología.

 Obtener un crecimiento del notorio en los próximos tres años; y al quinto año estar

adentrados al sector y ser reconocidos a nivel provincial-nacional.

 Captar analistas capacitados para el buen desarrollo del estudio de créditos.

 Control de las tasas de morosidad de nuestros clientes.

 Formalizar negocios e incorporarlos al sector.

 Impulsar el desarrollo.

Con nuestros objetivos trazados, buscamos que PROMYPE crezca en el mercado financiero,

asimismo, buscamos que nuestros clientes hagan crecer su negocio, por ende, mejoren su

calidad de vida.

1.4 Países en los que tiene presencia

Caja Sullana actualmente se encuentra ubicado en Perú, siendo su sede principal la Caja

Municipal de Sullana, en el distrito de Sullana, Piura.

PROMYPE tiene como punto de partida inicial el distrito de San Juan de Lurigancho, Lima.

PASO 2: ANÁLISIS DEL NUEVO MERCADO Y DEFINICIÓN DE LA VENTAJA

COMPETITIVA
2.1. Análisis del nuevo mercado

2.1.1. Oferta de microfinanzas

principales IMF y otras instituciones financieras relevantes
El sistema financiero peruano está conformado por un total de 57 instituciones. Y como

observamos en la figura 1, las CMAC tienen el 21% de las participaciones en el mercado

financiero.

Figura 1
Instituciones financieras

Fuente: https://www.cajaarequipa.pe/documents/memoria-
anual-2018-p%C3%A1gina-web.pdf

La Feredación Peruana de Cajas Municipales de Ahorro y Crédito (FEPCMAC), nos informa

que a finales de diciembre del 2021, hubo un incremento anual del 10.90% en comparacion del
año 2020 (figura 2).

Figura 2
Crecimiento de las CMAC

Fuente: FEPCMAC
 Vemos asi que las instituciones no bancarias tienen un mayor alcance en el mercado, puesto

que del 100% de las habidas, estas ocupan un 47% del total.

En vista de que no somos el único medio que otorga créditos, PROMYPE busca adentrarse al

campo, y crecer cumpliendo sus objetivos trazados, premiándose con el reconocimiento en el

sector.

2.1.2. Demanda de las microfinanzas: características socioeconómicas de la población

Del crecimiento habido en el año 2021, el 19.30% de un 100% se dio en las microempresas

(figura 3), por lo que PROMYPE tiene como objetivo incrementar la tasa de participación de las

microempresas e introducirlos al mercado. Logrando el crecimiento de su negocio. Dichos

objetivos se irán realizando a medida que las metas a corto plazo se vayan desarrollando.

Figura 3
Distribución de los tipos de créditos en las CMAC

Fuente: FEPCMAC

2.1.3. Contexto para las microfinanzas

 Contexto político
El nivel de aprobación del presidente Pedro Castillo descendió de 40% a 35% en octubre del

2021. Asimismo, Perú presentará su candidatura en el Foro de Cooperación Económica Asia

 Pacífico en el año 2024, esto con la finalidad de dinamizar y reactivar los sectores más

afectados por la pandemia.

 Contexto regulatorio
La Superintendencia de Banca y Seguros (SBS), es la encargada de regular y supervisar a

las entidades financieras. Las normas dictadas por la SBS se basan en el principio de

ejecutabilidad, que busca que las normas sean de fácil entendimiento y que puedan ser

supervisadas (SBS).

 Contexto económico
El Banco Mundial, nos informa que la economía peruana tuvo un fuerte repunte en

2021, pero la reducción de la pobreza se ralentizó debido a rigideces estructurales en el

mercado de trabajo y a la inflación. Las proyecciones son que el crecimiento del PBI

regresará a su tendencia prepandemia de cerca del 3% anual en 2022, ya que el impulso

favorable de los precios de exportación compensa la incertidumbre política. Sin embargo, las

proyecciones indican que la pobreza permanecerá muy por encima de sus niveles de

2019. Luego de una fuerte recesión en 2020, el PBI real creció 13,30% en 2021, alcanzando

su nivel prepandemia.

Si bien los niveles de empleo prácticamente han retornado a sus niveles precrisis, este

hecho está asociado en gran medida a empleos de baja calidad en el sector informal. De

hecho, el empleo formal en las zonas urbanas sigue siendo más de un 20% inferior a los

niveles prepandemia. La baja calidad del empleo ha llevado a una reducción de los ingresos

a nivel de hogares, y para fin de año el salario promedio todavía se encontraba 13% por

debajo de aquel registrado en 2019. Debido principalmente al repunte del PBI, la pobreza se

redujo en un estimado de 4,6 puntos porcentuales en 2021, llegando al 28,3%, todavía muy

por encima de su nivel de 2019.

El déficit público disminuyó, de 8,9% en 2020 a 2,6% en 2021, una de las consolidaciones

fiscales más rápidas de la región. Esta reducción fue impulsada principalmente por un
 incremento real de 40 por ciento de los ingresos fiscales, como consecuencia de una mayor

recaudación tributaria de las empresas mineras, el efecto de algunas medidas

administrativas y el prepago de algunas sanciones tributarias. La deuda pública llegó a 36

por ciento del PBI, marginalmente por encima de sus niveles de 2020. Se espera que la

economía crezca en aproximadamente 3,4 por ciento en 2022, debido principalmente a los

mayores volúmenes de exportación, mientras que la demanda interna se desacelerará

gradualmente.

 Contexto social
En el Perú, el 95.90% del sector está conformado por microempresas que presentan

particularidades que penetran en su comportamiento. Estas se identifican en la falta de

estrategias y la informalidad. Actualmente, la tasa de informalidad sobrepasa el 75% del

sector. Existen factores que influyen en las decisiones de los microempresarios a

permanecer trabajando informalmente, un ejemplo es la burocracia y corrupción.

La segunda característica, como ya lo mencionamos, es la falta de estrategias de gestión

empresarial. Las operaciones que realizan los días que laboran y que no son registradas no

les permite estudiar ni conocer el manejo de su efectivo.

A pesar de ello, las microempresas son las que contribuyen a la reactivación de la economía,

es por ello que es necesario fomentar su desarrollo.

2.2. Análisis de riesgo y definición de la ventaja competitiva

2.2.1. ¿Por qué expandirse a este nuevo mercado? ¿Cómo responde a la misión y objetivos
estratégicos de la IMF?

Para tener una idea clara acerca de la función que realiza esta caja, se sabe que es una

institución pública especializada en microfinanzas, que ofrece productos y servicios

financieros a sus clientes principalmente en toda la región norte que al cierre de los últimos

años participa en el 62.74 % de sus colocaciones brutas en todo el mercado

2.2.2. Expansión hacia un nuevo mercado

Se entiende que la caja Sullana cuenta con una variedad de productos financieros para

actividades empresariales dentro del mercado, la mayor parte de cartera de clientes son

representados por créditos minoristas con un 60.62% en los últimos años

Caja Sullana apuesta por el emprendimiento en los diferentes sectores comerciales a nivel

nacional, en el mercado peruano existe competencia comercial es por eso que se da

grandes oportunidades en el crecimiento laboral más cuando hay un sector con un promedio

de población bastante alto

2.2.3. Misión Y Objetivos Estratégicos (Mediano Plazo)

 Incrementar la bancarización en sectores de bajos recursos, pero a su vez altamente

competitivo en el mercado

 Incrementar la rentabilidad en los mercados de san juan de Lurigancho

 Optimizar e implementar la tecnología en los diferentes mercados haciendo más fácil la

cancelación de los cobros y pagos

 Potenciar el capital humano de la caja

2.2.4. ¿Qué tipo de riesgos presenta este nuevo mercado? (POLITICO, REGULATORIO,
OPERATIVO, FINANCIERO)

Riesgos de mercado

 Que a largo plazo aumenten los niveles de morosidad debido a que la mayoría de comercio

dentro de ese distrito es informal

 Bajo ratio de capital global (lo cual nos indica el patrimonio efectivo como porcentajes de los

activos y contingentes ya sea (riesgo de crédito, riesgo de mercado y riesgo operacional)

 Sensibilidad de sus operaciones a la coyuntura económica, afectada por el dinamismo de la

económica nacional
  Situación de competencia en el segmento micro financiero, mostrando mayores ofertas

competitivas hacia el mismo mercado

2.2.5. ¿Quién va a ser nuestro cliente objetivo y cuáles son sus características?

Tabla 1
Cuadro Comparativo sobre las Características Del Cliente Objetivo

Variable Características

2.2.6. ¿Cómo
nos
Edad Persona con la mayoría de edad que cuenten con un
historial crediticio limpio y tengan las ganas de salir
adelante para el emprendimiento comercial dentro de
ese mercado

Género Hombres y mujeres que tengan ganas de estar en el

mercado competitivo y tengas un puesto comercial
donde haya fuerza de venta

Personas que viven el día a día tratando de buscar un

crecimiento económico para salir adelante
Estilo de vida
Cuentan con ingresos, resultante de sus trabajos,
aunque muchas veces no son suficientes para cubrir
Ingresos
todos sus gastos a nivel familiar, es por ello que buscan
ese impulso financiero para empezar a surgir

posicionamos ante nuestros competidores?

Desde un punto de vista microfinanciera, existen una variedad de instituciones financieras

ubicados en el mismo sector, podemos apreciar que los principales entes competitivos

dentro de mismo mercado son, Caja Huancayo y Caja Arequipa posicionándose a un nivel

alto. No obstante, determinamos la fidelidad de los clientes a través de los productos

innovadores financieros que tenemos para nuestro público objetivo (Comerciantes).

Mostrando una reducción de tasa considerable para los emprendedores de ese sector,

facilidades de pago, elección de otros productos financieros a largo plazo, seguimiento para

saber la satisfacción y crecimiento del cliente en ese sector competitivo.

2.2.7. ¿Cuáles son las fortalezas, debilidades de nuestra institución en este nuevo
contexto?

FORTALEZAS

 Mejora en procesos y en canales electrónicos para la facilidad de pago de nuestros clientes

en el mercado de SJL

 Constante innovación en diferentes productos financieros que ellos puedan adquirir a largo

plazo

 Mostrar el crecimiento de la entidad financiera a través de su cartera de clientes

 Buen posicionamiento en el sistema de Cajas municipales de ahorro y crédito

DEBILIDADES

 Cobertura de la cartera (Créditos atrasados y refinanciados) por debajo del 100%

 Ajustados indicadores de solvencia, pudiendo comprometer el crecimiento futuro de la caja

 Limitado apoyo de capital de parte de los accionistas

2.2.8. ¿Cuál es vuestra ventaja competitiva?

La manera de crear una ventaja competitiva con el tiempo, es que nuestros clientes tengan

una motivación de crecimiento y de surgir dentro del mercado, creando un lazo de

compatibilidad y comunicación, fomentado el compromiso y la expectativa en los resultados,

se sabe que la comunicación es un factor importante dentro del vínculo financiero.

2.2.9. ¿Cuál va a ser nuestro nicho de mercado?

Nuestro presente programa de microfinanzas está orientado a los comerciantes de los

mercados de San juan de Lurigancho, quienes dan todo en el día a día para poder salir

adelante en un sector demandante y competitivo, teniendo como fin apoyarlos de manera

financiera para que puedan dar ese gran salto al crecimiento y emprendimiento comercial

que ellos están buscando a largo plazo.

PASO 3: PLAN DE OPERACIONES

3.1 Estructura Organizativa - Forma Institucional

Una caja municipal es una entidad de crédito y ahorro similar a las entidades bancarias.

“Están autorizadas para captar depósitos del público, los cuales están protegidos por el

Fondo Seguro de Depósitos (FSD), y para otorgar créditos dirigidos preferentemente a la

mediana, pequeña y micro empresa”, sostiene la Superintendencia de Banca, Seguros y las

AFP (SBS).

Beneficios:

 Promueve la cultura del ahorro

 Ayuda a construir el capital social de la comunidad.

 Cuenta respaldada por el FSD hasta el monto de cobertura vigente.

 Facilita el acceso al crédito.

 Impulsa la economía de la comunidad.

3.1.1 Organigrama

En la implementación de PROMYPES, su estructura organizacional será de tipo jerárquico ya

que consiste en áreas que serán supervisadas por otros cargos superiores para su respectiva

toma de decisiones. Las funciones se definen a continuación:

 Director General: Representante legal, encargado de coordinar

estrategias con la junta directiva y tomar decisiones.

 Asistente de Administración: Encargado del funcionamiento de las

funciones administrativas de la empresa.

 Gerente financiero: Responsable de supervisar y administrar los

informes financieros

 Gerente de tecnología: Representante del departamento de

tecnología, encargado de supervisar, mantenimiento y calidad

de la plataforma. Asimismo, garantizar la protección de

información de los clientes.

  Gerencia de cobranza: Encargado de evaluar la solvencia

del cliente para determinar si otorgar el financiamiento.

 Gerencia de riesgos: Establece, analiza los riesgos y un seguimiento

a la política de riesgos.

En el siguiente organigrama podemos observar cómo se organiza los sectores dentro de la

entidad.

3.2 Productos, Servicios y Tecnología

3.2.1 Productos

Nosotros como caja municipal de ahorro y crédito ofrecemos distintos créditos, ahorros y

servicios los cuales son:

Créditos:

 Crédito Multioficios: Crédito orientado a personas naturales, que tienen un flujo de ingreso

informal – preferiblemente en forma diaria – y que tengan necesidad de financiamiento,

como: empleadas del hogar, vendedoras de mostrador, choferes, cobradores, estibadores,

entre otros.
  Crédito Avanza Mujer: Es un crédito otorgado únicamente a un grupo mujeres

emprendedoras que se conocen y que ya cuentan con un negocio o quieren emprender uno

nuevo, en apoyo a su economía familiar.

El crédito se caracteriza por ser solidario, es decir, todas las integrantes son responsables de

la deuda total del grupo.

 Crédito Pymes: Son créditos directos orientados a personas naturales o jurídicas cuya

finalidad es financiar las actividades de productividad, negocios o prestación de servicio.

 Crédito de Libre disponibilidad: Es un crédito otorgado a personas naturales que sirve para

cubrir sus necesidades personales tales como: gasto del hogar, pago de servicio, etcétera.

Cabe recalcar que este crédito no cubre gastos empresariales o comerciales.

Ahorros:

 Ahorro Normal: Es una cuenta que sirve para realizar operaciones cotidianas.

 Cuentas de CTS: Es un beneficio social, el cual el empleador efectúa depósitos a nombre del

trabajador cada seis meses.

 Plazo fijo: Es un depósito dirigido a personas naturales y jurídicas inscritas en Registros

Públicos por un plazo determinado. Asimismo, se considera el más rentable debido al

incremento del dinero.

3.2.2 Servicios

El servicio principal que va a realizar “Promype” es otorgar financiamiento a los

comerciantes minorista del distrito de San Juan de Lurigancho, por medio de Caja

Sullana en la cual se otorgará con una tasa de interés promedio con la finalidad de

que ellos puedan cumplir con la formalidad.

3.2.3 Tecnología

 Página web: Es un documento o información electrónica capaz de contener texto, sonido,

vídeo, programas, enlaces, imágenes, hipervínculos y muchas otras cosas para agilizar las

operaciones.
  APP Móvil: Una aplicación móvil es una aplicación informática diseñada para ser ejecutada

en teléfonos inteligentes, tabletas y otros dispositivos móviles, donde podremos encontrar la

banca móvil y realizar diferentes transacciones.

 Cuenta digital de ahorros: Es una manera muy optima de reducir tiempo en las oficinas,

puedes descargar los estados de cuenta, realizar operaciones entre otros.

 Simuladores de créditos y ahorro: Desde este aplicativo podremos realizar la simulación de

nuestros productos pasivos y activos que tenemos para que nuestros clientes puedan elegir

el que más se adapte a tus necesidades. Los productos que podrás simular son los

siguientes: cuentas de ahorro. CTS, plazo fijo y créditos.

3.3 Estrategia de entrada y expansión

Nuestra Caja Municipal de Ahorro y Crédito, tomó como base de sustentación los siguientes

aspectos:

 En primer lugar, tomamos en cuenta la zona geográfica de San Juan de Lurigancho, la cual

presenta un bajo índice de recursos financieros e informalidad

 En segundo lugar, se observó que los pobladores presentaban actitudes de superación y

ganas de salir adelante, sin embargo, no cuentan con una institución financiera que les

brinde facilidades para acceder a un crédito.

 Por último, se identificó que ese lugar presenta un bajo índice de inclusión financiera. Debido

a que, existen muchas barreras de impedimento para que los habitantes de dicha zona

accedan a los distintos productos y servicios financieros.

Donde comenzar las operaciones:

Estés programa por empezar está dedicado a los comerciantes minorista que se encuentra

en el distrito de San Juan de Lurigancho.

Figura 1

Evolución de la informalidad (2019)

 Fuente: INEI (2019)

Cuando y dónde expandirse:

Luego de cumplir dicho objetivo, se procederá a expandirse a otros departamentos del Perú.

De esa manera seguir brindando nuestro servicio a mayor parte de la población dedicada al

comercio minorista.

3.4 Tipo de interés – criterio

La definición de tasa de interés en PROMYPE se determina en varios factores, así como

también se encuentra influenciada por la norma que dispone el Banco Central de Reserva

del Perú con un tope máximo y mínimo de tasa de interés.

Asimismo, nuestra PROMYPE desea otorgar financiamientos con una tasa de interés

promedio para lograr la rentabilidad.

Margen operativo: Definir nuestros objetivos, en la cual debemos maximizar nuestros

ingresos y reducir los gastos.

Pérdidas: Implantación de políticas de control, seguimiento y cobranza. Establecer las tasas

activas según su tipo de riesgo

3.5 Política de provisiones previsiones y castigos

PROMYPE estará regulada por la Superintendencia Banca y Seguros. Por lo cual

todas sus actividades son reguladas por las normas establecidas.

La actividad bancaria consiste en la transformación de riesgos financieros, la cual

uno de los más importantes es el riesgo de crédito. Ya que se considera la

posibilidad de incurrir en pérdidas para la empresa como consecuencia a un

incumpliendo de obligación por parte del cliente. Por ello es importante la política de

provisiones para que las entidades financieras gestionen de manera eficiente el

comportamiento histórico, capacidad y variables sectoriales con la finalidad de que

 las empresas reconozcan y cubran la existencia de perdidas debido a un

incumplimiento del deudor.

4.Análisis de Sustentabilidad y Rentabilidad, Administración de Activos/Pasivos,

Calidad de la Cartera, Eficiencia y Productividad (CÁLCULO DE UN RATIO POR
CATEGORÍA)

Rentabilidad
 Beneficio bruto/activo total neto
 Eficiencia
 Gastos de operación/ingresos brutos
 Calidad de los activos
 Préstamos vencidos / préstamos brutos
 Liquidez
 Activo corriente/pasivo corriente

Estado de Resultados

Año 0 Año 1 Año 2 Año 3

Ingresos
0 1,500,000.00 2,500,000.00 4,600,000.00
Financieros
Costos de -
-345,000.00 -645,000.00
venta 845,000.00
Resultado de
0 1,155,000.00 1,855,000.00 3,755,000.00
ejercicio

Gastos
23,100.00 35,457.00 35,757.00 35,857.00
operativos
Servicio de
2,600.00 4,900.00 4,900.00 4,900.00
Hosting
Dominio 150 250 250 250
Servicio de
3,000.00 4,900.00 4,900.00 4,900.00
internet
Mantenimiento
de modelo 7,500.00 10,800.00 10,800.00 10,800.00
psicométrico
Mantenimiento
servicios de 2,450.00 3,700.00 3,700.00 3,700.00
telebanking

Mantenimiento
2,600.00 3,900.00 3,900.00 3,900.00
de plataforma

Procesing y
3,000.00 4,512.00 4,512.00 4,512.00
hosting
Transacciones
central de 550 750 850.00 950.00
riesgo
Cuestionarios
250 345 345.00 345.00
psicométricos
Comisión
bancaria por
Transferencia 1000 1,400.00 1,600.00 1,600.00
y órdenes de
pago
Verificación
-
RENIEC
Margen bruto 23,100.00 1,119,543.00 1,819,243.00 3,719,143.00

Gastos
administrativo 445,360.00 865,497.00 912,065.00 1,060,400.00
s
Sueldos
195,400.00 205,456.00 245,064.00 285,450.00
operativos
Sueldos
administrativo 50,460.00 70,541.00 84,501.00 120,450.00
s
Alquiler 20,000.00 50,000.00 50,000.00 50,000.00
Servicios
10,000.00 18,000.00 18,000.00 18,000.00
básicos
Asesorías legal
6,500.00 16,000.00 16,000.00 16,000.00
y contable
Otros gastos
administrativo 140,000.00 3,000.00 5,000.00
s
Depreciación 12,000.00 130,500.00 130,500.00 130,500.00
Gastos de
6,000.00 180,000.00 200,000.00 250,000.00
Ventas
Publicidad 5,000.00 120,000.00 90,000.00 110,000.00
Marketing 0 75,000.00 75,000.00 75,000.00
Utilidad
Antes de -422,260.00 254,046.00 907,178.00 2,658,743.00
Impuestos

Impuesto a la
0 74943.57 267617.51 784329.185
Renta 29.5%

Utilidad Neta
-422,260.00 179,102.43 639,560.49 1,874,413.82
S/.
Utilidad Neta
0.00% 13.00% 25.00% 50.00%
%
ROE 12% 18%

Flujo de Caja de
FLUJO DE Año
Año 0 Año 2 Año 3
CAJA 1
Inversión -155,460 0 -1,890 -2,490
- -
Costo fijo -287,845 -945431.6
841,220 1,241,201.20
Costo -
-7845 -120,154.00 -245123
variable 64,510.00
Ingresos
0 812,100 1,945,012.20 2,512,124.12
Financieros
Colocacione - -
0 -9,945,121.12
s 2,821,211.20 6,451,211.50
Cobro de la
0 2,751,211.50 6,412,151 9,751,216
colocación
-
Incobrables 0 -561,210 -645,121.20
151,452
Impuesto a
0 74943.57 267617.51 784329.185
la Renta
Saldo del
-
Flujo de -451,150.00 544,883.81 968,613
240,138.13
Caja

TIR 41%
VALOR
PRESENT 456,113.50
E NETO
COK 14.60%

Punto de equilibrio

AÑO 0 AÑO 1 AÑO 2 AÑO 3

Punto de
-2.84 -3.64 -3.2 -1.95
Equilibrio

Balance General (S/.)

Activo
Año 0 Año 1 Año 2 Año 3
Corriente
Efectivo 1,241,204 645012 980,412 3645012
Interés por
0 6451.2 50,451 55412
cobrar

Colocaciones 0 384566.5 1564121 1564121

Estimación
para
0 -6451.2 -47501 -47501
incobrables -
Int
Estimación
para
0 -189145 -1498123 -1504125
incobrables -
Coloc

Total Activo
1,241,204 840433.5 1049360 3712919
Corriente

Activo No
Corriente
Equipos de
procesamient 13,900 13,900 13,900 14,800
o

Depreciación
Acumulada
Equipos de -4,512 -4,512 -4,512 -5,612.50
procesamient
o

Activos
101,000 101,000 101,000 101,000
intangibles

Depreciación
de activos -10,100 -10,100 -10,100 -10,100
intangibles

Otros activos 21,450 21,450 21,450 23,600

Depreciación
de otros -2,645 -2,645 -2,645 -2,790
activos

Total Activo
119,093 119,093 119,093 120,898
No Corriente

Total Activos 1,360,297 959,527 1,168,453 3,833,817

Pasivo
Impuesto a la
renta por 0 0 0 35781
pagar

Retenciones y
aportaciones
5621 8351.5 13451 13804
de planilla
por pagar

Total pasivo 5621 8351.5 13451 49585

Patrimonio
Neto

Capital social 1,400,000 1,400,000 1,400,000 1,400,000

Reserva
Legal
Resultados
-45,324 -448,825 -244,998 2,384,232
acumulados
Total
Patrimonio 1,354,676 951,175 1,155,002 3,784,232
Neto

Total Pasivo
y Patrimonio 1,360,297 959,527 1,168,453 3,833,817
Neto
REFERENCIAS

 Banco Mundial. (15 de abril de 2022). Perú Panorama general. Recuperado de

https://www.bancomundial.org/es/country/peru/overview

 Caja Arequipa. (s.f.). Reporte Anual. Recuperado de

https://www.cajaarequipa.pe/documents/memoria-anual-2018-p%C3%A1gina-
web.pdf

 FEPCMAC (16 de marzo de 2022). Cajas Municipales colocaron s/ 28,936

millones en el 2021. Recuperado de https://www.fpcmac.org.pe/post/cajas-
municipales-colocaron-s-28-936-millones-en-el-2021

 Silupú, B. (16 de julio de 2021). Realidad en el sector microempresarial.

FEPCMAC. Recuperado de https://www.fpcmac.org.pe/post/realidad-del-sector-
microempresarial

 La informalidad y la fuerza de trabajo (2019) INEI

https://www.inei.gob.pe/media/MenuRecursivo/publicaciones_digitales/Est/
Lib1764/cap04.pdf