SERVICIO NACIONAL DE ADIESTRAMIENTO EN TRABAJO INDUSTRIAL

PLAN DE TRABAJO
DEL ESTUDIANTE
 TRABAJO FINAL DEL CURSO

1. INFORMACIÓN GENERAL

Apellidos y Nombres: VALVERDE GUZMAN BETSABE ID: 1243610

Dirección Zonal/CFP: INDEPENDENCIA
Carrera: ADMINISTRACIÓN INDUSTRIAL Semestre: V
Curso/ Mód. Formativo CONTABILIDAD FINANCIERA
Tema del Trabajo: Análisis económico-financiero de una empresa, utilizando ratios

2. PLANIFICACIÓN DEL TRABAJO

N
ACTIVIDADES/ ENTREGABLES CRONOGRAMA/ FECHA DE ENTREGA
°
1
2
3
4
5
6

3. PREGUNTAS GUIA
Durante la investigación de estudio, debes obtener las respuestas a las siguientes interrogantes:

Nº PREGUNTAS

1
1. ¿Qué es el análisis vertical y horizontal de los estados financieros?
2
2. ¿Para qué son importantes los ratios financieros?

3 3. ¿Cómo explicaría la estructura básica de un balance y un estado de resultado de una

empresa?

4 4. ¿Cuales serían las 16 fórmulas más importantes para realizar un análisis económico-
financiero de una empresa?

5 5. ¿Cómo realizaría las conclusiones y recomendaciones en un análisis económicofinanciero

basado en los ratios?

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HOJA DE RESPUESTAS A LAS PREGUNTAS GUÍA

1. 1. ¿Qué es el análisis vertical y horizontal de los estados financieros?

El análisis vertical y horizontal es una herramienta básica de análisis financiero. El primero intenta compre
está compuesto el activo, el pasivo y/o el patrimonio de la empresa. El horizontal busca responder cuánto
varió una determinada cuenta de los estados financieros.

¿Qué es el análisis vertical?

El análisis vertical ayuda a los directivos a establecer si sus negocios tienen una distribución equitativa de
qué porcentaje representa cada cuenta en el total.

Por ejemplo, si una empresa tiene unos activos totales de 6.000 y una cartera de 900, significa que el 15 %
activos representan esa cartera. Conocer esto puede ayudar a que los líderes se planteen soluciones para
liquidez o mejorar las políticas de cartera.

¿Qué es el análisis horizontal?

El análisis horizontal compara las variaciones entre los estados financieros de determinados períodos para
cambios importantes. Determina la variación absoluta o relativa que sufrieron los estados financieros en u
para compararlos con otros y definir si una cuenta creció, se mantuvo o decreció.

Por ejemplo, una compañía tuvo un activo de 200 en el año 2019 y uno de 250 en 2020. En este caso, el a
una variación absoluta positiva de 50 en el período. Para definir su variación relativa, se dividirá el activo d
del 2019 y a ese resultado se le restará 1 y se lo multiplicará por 100: ((250/200)-1)*100=25%. Quiere dec
activo creció un 25 % respecto al 2019.

FUENTE: https://blog.cforemoto.com/diferencias-entre-el-analisis-vertical-y-horizontal-de-los-estad
financieros/
2. 2. ¿Para qué son importantes los ratios financieros?

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Elaborar un plan económico (o business plan, en inglés) que evalúe la viabilidad financiera de una empres
abrumar a cualquier emprendedor. Normalmente, se inicia un negocio basándose en sus ideas y en el con
acerca de un sector, sin tener demasiado claro la rentabilidad y ratios financieros del proyecto que está a
comenzar. Sin embargo, el análisis contable previo puede ayudar no sólo a comprender mejor aspectos re
con la empresa, sino, también, a aportar luz y expectativas a posibles inversores que puedan querer entra
parte.

¿Qué son los ratios financieros y por qué son importantes?

Los ratios financieros son uno de los indicadores clave para valorar la situación financiera de una compañ
gestionarla acorde con los resultados. Se obtienen a partir de un cociente que compara la situación econó
empresa con valores que son considerados aceptables u óptimos en el sector. Estos indicadores de valor
diferentes métricas del negocio, aunque entre ellos destacan los ratios de rentabilidad económica, de liqui
solvencia, o de eficiencia, entre otros.

3. 3. ¿Cómo explicaría la estructura básica de un balance y un estado de resultado de una empresa?

Qué es el Balance General | Para Qué Sirve, Estructura y Fórmula

El artículo ha sido revisado y editado por César Martínez Dueñas

En términos generales, conocer tu balance general o estado de situación financiera te permite saber los a
pasivos de tu empresa, y, así, llevar a cabo una mejor toma de decisiones, especialmente para la adquisic
y servicios, inversiones y solicitudes de crédito.

Es por eso que es importante saber qué elementos la complementan al momento de realizarla. Te contam
importancia y lo que tienes que tener en cuenta.

¿Qué es un balance general?

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Es un reporte financiero realizado, en promedio, anualmente cuyo objetivo es reflejar el estado actual del e
financiero de tu empresa. Se compone de los activos y pasivos totales, y el capital contable.

Si bien lo común es hacerlo a final de año cuando tus operaciones contables finalizan, es recomendable h
mensual, trimestral o semestralmente para tener un mayor conocimiento de los resultados de las operacio
a cabo por los directivos de la empresa.

¿Para qué sirve el balance general?

El balance general nos da un panorama específico sobre la salud financiera de una empresa durante el pe
que se realiza. Una vez teniendo esta referencia, la toma de decisiones puede ser mucho más clara y efec

Algunos de los aspectos que nos permite conocer el balance general son:

 El valor de los activos.

 El capital que dispone la empresa.
 Exceso o deficiencia de fondos.
 Exceso o deficiencia de inventario.
 Cuál es la solvencia del negocio.
 Cuál es el estado actual de las deudas adquiridas.

4. 4. ¿Cuáles serían las 16 fórmulas más importantes para realizar un análisis económico- financiero d
empresa?
Confiar en el éxito de un proyecto es como lanzar un dado al azar y esperar que número saldrá; pero, la b
es que el emprendedor siempre puede hacer buenas jugadas para que el número del dado siempre esté a
consecuencia, el camino por el éxito de su proyecto este aplanado para avanzar rápida y fácilmente sin ol
importante: para obtener ingresos.

Índices de rentabilidad

1. Margen de utilidad bruta

Es uno de los cálculos más recomendados y utilizados por los nuevos emprendedores, porque permite de
exactitud cuánto dinero se está ganando con la venta de un producto o servicio. Además, muchos utilizan
también conocida como margen de beneficio para averiguar el precio medio que se debería cobrar por un
servicio en concreto.

Su fórmula es bastante sencilla:

"Utilidad bruta = ingresos totales — coste de los productos o servicios"

Si quieres calcular el margen porcentual de la utilidad bruta:

"Margen bruto porcentual = utilidad bruta / ingresos totales x 100"

2. Margen operacional
El margen operacional o de utilidad de operación se calcula dividiendo el ingreso operativo (utilidad bruta
operativos) por las ventas totales. Este indicador financiero y de gestión examina la relación entre las vent
costos.

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3. Margen de utilidad neto

El margen de utilidad neta se obtiene una vez que se descuentan aquellos gastos que están alrededor del
y variables, como por ejemplo, rentas, préstamos bancarios, servicios (electricidad, gas, agua, limpieza) a
bruta.

Su fórmula es la siguiente:

"Utilidad neta = utilidad bruta — gastos fijos y variables"

4. Rentabilidad neta sobre la inversión

Esta métrica que expresa la relación entre lo invertido y el beneficio obtenido proveniente de dicha inversió
utilizarse a menudo para calificar si la inversión merece la pena desde el punto de vista financiero.

Para calcular la rentabilidad neta sobre la inversión es necesario restar al valor total de la inversión el valo
beneficio obtenido, y luego dividir ese total entre el valor de la inversión nuevamente.

5. Rentabilidad operacional sobre la inversión

Es la razón de las utilidades operacionales a los activos totales del negocio. Esta métrica evalúa la rentab
operacional (uso de los activos y gastos operacionales) que se ha originado sobre los activos.

6. Rentabilidad sobre el patrimonio

Evalúa la rentabilidad (antes o después de impuestos) que tiene el emprendedor al comercializar sus prod
servicios.

Indicadores financieros de liquidez

7. Razón Corriente
La razón corriente hace parte de las razones financieras de liquidez, interpretar esta fórmula nos dará una
de la capacidad de pago de las obligaciones de corto plazo del negocio.

Para calcular la razón corriente utilizamos como fórmula a la división del activo corriente con el pasivo cor

"Razón Corriente = Activo Corriente / Pasivo Corriente = N° veces"

8. Capital de Trabajo
Este indicador está hecho para determinar la capacidad del emprendimiento para llevar a cabo sus activid
normalidad en el corto plazo. Se calcula considerando los activos que sobran con relación a los pasivos de

Cuando los ingresos superan a los egresos, se está frente a un capital de trabajo positivo. Mientras que el
trabajo negativo refleja un problema porque implica una necesidad de aumentar el activo corriente, es dec
ganancias y más deudas.

9. Prueba Ácida
Es un indicador financiero que puedes usar para conocer la solvencia del día a día de tu emprendimiento,
mide tu capacidad de pago en el corto plazo. La fórmula para calcularlo es:

"Prueba Ácida = (Activo Corriente- Inventarios) / Pasivo Corriente"

Si tienes un resultado mayor a 1, no tendrás ningún problema para hacer frente a tus obligaciones a corto
plazo. Si el resultado es menor que 1, indicará que tienes problemas para afrontar tus deudas.

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10. Razón de Efectivo

Este indicador también llamado cash ratio es un ratio que permite saber la verdadera capacidad del negoc
cumplir con sus obligaciones en el corto plazo. Es decir, sin la necesidad de recurrir a sus activos.

11. Razón de Solidez

Mediante este indicador podremos saber cuál es la proporción de los Activos no corrientes financiados po
propios del emprendedor. Si la cifra es más alta, será mejor ya que las inversiones estarán siendo financia
plazo con nuestros propios recursos.

"Fondos propios / Activos no corrientes."

Indicadores de endeudamiento

12. Endeudamiento
El índice de endeudamiento sirve para interpretar y analizar la proporción de bienes en el negocio que est
financiados por deuda. Además, ayuda a medir y entender el riesgo mediante la división de tus fuentes de
externas (créditos y préstamos); entre las internas, que son los recursos, bienes e inversión.

La fórmula para calcular el endeudamiento de un negocio es:

"Ratio de endeudamiento = pasivo total / activo total"

13. Coeficiente de endeudamiento a corto plazo

Además de la fórmula general, tenemos una fórmula financiera que puede indicar también la relación que
volumen de los fondos propios de un negocio y las deudas que mantienen tanto en el largo como en el co

La fórmula es:

"Endeudamiento a corto plazo = pasivo corriente / patrimonio neto"

14. Coeficiente de endeudamiento a largo plazo

Para conocer el coeficiente de endeudamiento a largo plazo basta con aplicar la siguiente fórmula:

"Endeudamiento a largo plazo = pasivo no corriente / patrimonio neto"

5.

6.

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HOJA DE PLANIFICACIÓN

PROCESO DE EJECUCIÓN
SEGURIDAD / MEDIO AMBIENTE /
OPERACIONES / PASOS /SUBPASOS NORMAS -ESTANDARES

INSTRUCCIONES: debes ser lo más explícito posible. Los gráficos ayudan a transmitir
mejor las ideas. No olvides los aspectos de calidad, medio ambiente y SHI.

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DIBUJO / ESQUEMA/ DIAGRAMA

[NOMBRE DEL TRABAJO]

[APELLIDOS Y NOMBRES] [ESCALA]

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LISTA DE RECURSOS

INSTRUCCIONES: completa la lista de recursos necesarios para la ejecución del trabajo.

1. MÁQUINAS Y EQUIPOS

3. HERRAMIENTAS E INSTRUMENTOS

5. MATERIALES E INSUMOS

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