3.

FORMULACION DE LAS ACTIVIDADES DE APRENDIZAJE

3.1 Actividades de Reflexión Inicial
Duración de la actividad: 0.50 horas trabajo directo – 1 hora trabajo independiente- Total 1.5 Hora

3.1.1 En el siguiente link encontrará un video titulado Planificación financiera. El instructor lo compartirá
con todo el grupo y al finalizar se realizará la didáctica PNI (positivo-negativo-interesante)
https://www.youtube.com/watch?v=6vDbgGenu98

Participe activamente de la actividad liderada por su instructor para poner en común estas
reflexiones
3.2 Actividades de Contextualización e identificación de Conocimientos necesarios para el
Aprendizaje.
Duración de la actividad: 1 hora trabajo directo- 3 hora trabajo independiente- Total 4 horas

Apreciado Aprendiz: Se propone con las siguientes actividades que usted a través de su proyecto formativo
y pueda comprender la importancia de elaborar el presupuesto o plan financiero de cualquier empresa.

3.2.1 De acuerdo con los conocimientos previos a esta guía y teniendo en cuenta sus vivencias personales
y laborales; de forma individual construya su plan financiero personal de acuerdo con:

Defina qué es lo más importante en este momento de su vida y cómo lo financiaría. Por medio de un
escrito presente esta evidencia y participe en la mesa redonda que será dirigida por el instructor.
 3.3 Actividades de apropiación del
conocimiento (Conceptualización y
Teorización)
Duración de la actividad: 24 horas trabajo directo - 50 horas trabajo independiente- Total 74 horas

3.3.1 Antes de dar inicio al conocimiento del plan financiero, es bueno reconocer algunos términos
utilizados en el contexto. Por esto, de manera individual y basándose en la bibliografía propuesta,
construya una rejilla de conceptos de acuerdo con el siguiente cuadro:
CONCEPTO DEFINICION PROPOSITO FUENTES/USO

Presupuesto d Se define como la hace referencia al Esta se lleva acabo

inversión e adquisición de un cálculo que realizamos en la planificación a
material que nos sobre los gastos e largo plazo en donde
ayudará a rentabilizar ingresos, de los pagos y se establece los
y sacar adelante cobros que vamos a objetivos de
nuestro negocio, tener que realizar o crecimiento de la
facilitando la contabilizar mientras se empresa y que ha de
actividad o desarrolle la vida útil de irse materializando en
simplemente la inversión, es decir, el los presupuestos
permitirnos a proceso de realización, anuales
realizarla. mantenimiento y el
posterior
desprendimiento de la
misma.
Estas inversiones son
necesarias para :
Mantener y conservar
la capacidad de
producción Preservar o
mejorar el rendimiento
de los activos Expandir
las operaciones, si la
demanda lo permite.
Presupuesto d A través del Objetivos. El primer paso
financiación e presupuesto siempre es calcular el
financiero la empresa El primero y más presupuesto
realiza una predicción importante es asegurar operativo, que es
certera de los gastos el crecimiento de la donde se describen
e ingresos de la empresa. Pero hay más las actividades que
misma. El objetivo (aunque todos ellos se generan ingresos a la
final es que la pueden agrupar dentro empresa. Gracias a él
compañía administre del primero). la compañía podrá
de forma eficaz los prever otros factores
recursos con los que Ayudar a tomar como las ventas o los
cuenta de modo que decisiones relativas a gastos de producción.
garantice su contratos, compras de
supervivencia y equipamientos, activos, Una vez establecido
crecimiento futuro. préstamos, etc. este, la empresa debe
 Analizar el flujo tener en cuenta una
de efectivo del serie de elementos
que dispone la empresa que le permitirán
Duración.
con el fin de saber si se calcular de forma
pueden cubrir los correcta su
Para que un
gastos y/o financiar presupuesto
presupuesto sea
nuevos proyectos. financiero:
realmente eficaz la
Evitar las posibles - Pronóstico de
previsión de los
pérdidas de capital, ingresos. Para su
gastos y de los
sobre todo en los casos elaboración es
ingresos debe ser
en los que los ingresos preciso mirar
anual. Si se elabora
de la empresa sean atrás y revisar el
para un plazo de
más bajos de lo normal. histórico de
tiempo más largo,
Analizar y planificar los ganancias que ha
este puede perder su
picos y los valles tenido la
eficacia. Eso sí, es
estacionales. De esta empresa.
importante evaluarlo
forma, la empresa se - Pronóstico de
de forma semanal o
puede adelantar a las gastos. Es de vital
mensual.
posibles pérdidas de importancia que
capital y establecer la empresa
estrategias para calcule lo que
evitarlas. necesita gastar
para que esta
desarrolle su
actividad con
normalidad.
- Plan estratégico.
Para que el
presupuesto sea
eficaz y realista es
necesario
conocer cuáles
son los objetivos
de la empresa a
medio y largo
plazo.
- El presupuesto de
cada uno de los
departamentos
de la empresa.
Cada área debe
especificar sus
gastos específicos
en
infraestructuras,
producción,
personal, etc.
- Las revisiones. De
 nada sirve realizar
un presupuesto
anual si este no
cumple con los
objetivos
previstos. Es
preciso revisar
cada poco tiempo
cuáles han sido
los gastos y los
ingresos reales y
ver si han
cumplido con los
pronósticos.
- Gastos
eventuales. Es
decir, aquellos
gastos con los
que la empresa
no contaba
previamente. Es
importante
destinar una
partida para ellos
dentro del
presupuesto
anual de la
compañía.
-

3.3.2 Después de haber realizado en las guías 29 y 30 el presupuesto de producción así como los estados
financieros y flujo de caja proyectado; el instructor basado en estos conocimientos previos presentará
opciones para los siguientes casos:
✓ Portafolio de inversión cuando el flujo de caja ha generado una alta liquidez y/o excedentes de
efectivo.
✓ Fuentes de financiamiento cuando el ente económico ha presentado iliquidez y/o necesidades de
efectivo; como por ejemplo: factoring, leasing, emisión de acciones, entre otras. Retomar el tema
de apalancamiento visto en la Guía 26 de análisis financieros e ilustrar con ejemplos de cálculo.
✓ Riesgos que existen al ejecutar un presupuesto de inversión y/o aplicar un presupuesto de
financiación.

Al finalizar esta presentación y basándose en la bibliografía propuesta construya en GAES un folleto

informativo sobre las posibilidades de inversión y/o financiación para una buena gestión administrativa y
financiera de una empresa. Esta evidencia será socializada al grupo.
 3.3.3. Elabore individualmente y de forma
desescolarizada un diagrama de flujo en el
cual se evidencie la secuencia lógica de elaboración de los siguientes elementos presupuestales:
Presupuesto de tesorería, Planes de inversión y financiación; políticas de estrategia financiera,
presupuesto de ejecución y Presupuesto de inversión y financiación. Para tal fin consulte la bibliografía
propuesta en esta guía o cualquier otra a la cual usted tenga acceso.

3.3.4. Su instructor continuará con el ejercicio lúdico propuesto en las guías No. 29 y 30. Socializará y
desarrollará el numeral 11 (propuesto dentro del contenido de esta guía) para mayor comprensión de los
aprendices.

11. Teniendo en cuenta el cuadro de ingresos y salidas de efectivo (numeral 9 del ejercicio),
elaborar el presupuesto de inversión y financiación de la empresa CONISA LTDA.

3.4 Actividades de Transferencia del Conocimiento

Duración de la actividad: 3.5 horas trabajo directo – 3.5 horas trabajo independiente- Total 7 horas

Apreciado aprendiz, después de haber desarrollado el presente instrumento hasta este momento, ha
construido conocimiento con conjunto sus compañeros e instructor alrededor del tema del Plan
Financiero, como tal lo animamos a que pueda ejercitar sus nuevos saberes con el desarrollo de los
siguientes numerales.

3.4.1. Desarrolle el taller práctico propuesto por su instructor y consérvelo dentro de su portafolio de
evidencias. Este atento a la estrategia de revisión y valoración que plantee su instructor.

Materiales y recursos

• Ambiente de formación: (Aula, Laboratorio, taller, unidad productiva) elementos y condiciones

de seguridad industrial, salud ocupacional y medio ambiente

• Ambiente de formación SENA, Aplicativo Sofía, Biblioteca Sena, Biblioteca Virtual Sena, WEB,
Trabajo independiente.

• Materiales: Computador, televisor, Video beam, marcadores borrables, borrador tablero, esferos
negros, lápiz negro, resmas papel blanco carta.

4. ACTIVIDADES DE EVALUACIÓN
Duración de la actividad: 6 horas trabajo directo- Total 6 horas

Evidencias de Aprendizaje Criterios de Evaluación Técnicas e Instrumentos de

Evaluación
 • Desempeño:
•
Evidencia de Desempeño: Técnica: Observación
Clasifica: Ingresos y
egresos en efectivo, sistemática
Observación en la aplicación de las
normas y procedimientos aplicables diferentes tipos de flujo Instrumento: Lista de Chequeo
para el Diseño y desarrollo del de efectivo.
modelo de decisión financiera que
promueva el crecimiento
Producto:
• Explica: Concepto y
Evidencia de Producto:
clases de inversiones, Técnica: Observación
• Informe aplicado al proyecto factores que afectan las sistemática
sobre diseño y ejecución del plan de inversiones, Concepto y
Instrumento: Lista de Chequeo
financiación de acuerdo con las clases de riesgo,
normas y políticas organizacionales. concepto de portafolio
de inversiones, Fuentes
• Programa los desembolsos de financiamiento
de recursos de acuerdo con
prioridades del plan operativo • Calcula, teniendo en
alternativas de mercado y flujo de cuenta principios
caja. técnicos y éticos,
indicadores de riesgo de
• Programa la inversión de los
inversiones
excedentes de tesorería de acuerdo
con políticas organizacionales. • Determina portafolio
de inversiones

• Analiza fuentes
de
financiamiento

• Formula propuestas
de inversión o
financiamiento.

• Determina los
requerimientos de
recursos financieros por
área y proyecto de
acuerdo con el plan
financiero de la
organización

• Determina la fuente
de recursos financieros
de
 acuerdo
con los
recursos existentes y los
proyectados

• Programa los
desembolsos de
recursos de acuerdo con
prioridades del plan
operativo alternativas
de mercado y flujo de
caja.

• Programa la inversión
de los excedentes de
tesorería de acuerdo
con políticas
organizacionales.

• Sitúa los recursos de

periodos mensuales,
semanales y diarios con
base en prioridades,
normas, procedimientos
y políticas
organizacionales

• Asigna los cupos

máximos de gastos de
acuerdo con el
comportamiento cíclico
del uso de recursos y
políticas
organizacionales.

5. GLOSARIO DE TERMINOS

ANÁLISIS DE SENSIBILIDAD. Se trata de una técnica analítica para someter a prueba de manera
sistemática lo que ocurre con la rentabilidad de un proyecto si los acontecimientos difieren de las
estimaciones hechas acerca de ellos en la planificación. Es un medio de abordar el problema de la
incertidumbre con respecto a acontecimientos y valores futuros.

CAPITAL DE TRABAJO. Recursos financieros que demanda el proceso productivo de una empresa a
determinado nivel de operaciones, los cuales pueden encontrarse bajo la forma de: efectivo, cuentas por
cobrar e inventarios.

ESTUDIO DE MERCADO. Es el estudio de la demanda y oferta de uno o varios productos, con el propósito
de establecer los volúmenes con que podría participar el proyecto; así como el análisis de sus
 características, precios, comercialización y
otros aspectos de dichos productos.

GASTOS DE PRE INVERSIÓN. Lo constituyen los gastos previos a la ejecución de un proyecto por concepto
de elaboración de estudios de pre factibilidad y factibilidad, directamente vinculados con dicho proyecto.
MARGEN NETO. Es la razón que se obtiene al dividir las utilidades netas entre las ventas totales de la
empresa.

PUNTO DE EQUILIBRIO. Es aquel nivel de venta de una empresa en el que no se obtienen ni utilidades ni
pérdidas, es decir, cuando los ingresos totales son exactamente iguales a los costos totales de la empresa.
Fuentes: en bibliografía

6. REFERENTES BIBLIOGRAFICOS

6.1 BIBLIOGRAFÍA

✓ Ochoa,S.,Saldivar del Angel,R.(2012) Administración Financiera correlacionada con las NIF. México
D.F: McGraw-Hill
✓ Stanley,B.,Geofrrey,A.H.(2013). , Fundamentos de Administración financiera. México D.F: McGraw-
Hill
✓ Van, J. Wachowicz,J.(2010). Fundamentos de Administración Financiera. México D.F: Pearson.
✓ Burbano,J. (2011). Presupuestos, Un enfoque de direccionamiento estratégico, gestión, y
control de recursos. México D.F: McGraw-Hill
✓ Diaz,L. (2012). Presupuestos, Un enfoque para la Planeación Financiera. México D.F: Pearson.

6.2 WEBGRAFÍA

✓ http://www.comercializacasanare.com/?idcategoria=54576
✓ http://www.guatepymes.com/recursos.php?doc_id=76

6.3 INFOGRAFIA

✓ Biblioteca virtual SENA Ingrese a la base de datos SENA. Puede acceder a colecciones de libros, revistas,
artículos, índices bibliográficos, resúmenes y tesis en texto completo en inglés y español, que pueden
ser consultadas desde la red del SENA.
✓ http://biblioteca.sena.edu.co/ dar clic en bases de datos y puede acceder a: e-brary, Gale, Galé
Cengage
Learning, Océano para administración, Knovel, Océano universitas P&M, Proquest

7. CONTROL DEL DOCUMENTO

Nombre Cargo Dependencia Fecha
 Centro de Servicios Octubre 2016
financieros
Autor (es) Sonia Liliana Reyes Tejedor Instructor
Contabilidad -
Coordinación
contabilidad y finanzas

Revisión Jasbleidy Contreras Beltrán Líder Desarrollo CSF - Coordinación Octubre 2016
Curricular contabilidad y finanzas

Aprobación Stella Patricia Vargas Coordinadora CSF - Coordinación Octubre 2016

contabilidad y finanzas

8. CONTROL DE CAMBIOS
Nombre Cargo Dependencia Fecha Razón del
Cambio

Autor (es) Yuly Esperanza Avila Vargas Contador CSF - Coordinación Mayo 2017 Actualización
Público contabilidad y formato
finanzas

Alberto Guarín Cotrino Contador CSF - Coordinación Marzo Actualización

Público contabilidad y 2018 técnica
finanzas

Revisión Jasbleidy Contreras Beltrán Líder CSF – Unidad Marzo Actualización

Desarrollo Pedagógica 2018 técnica
Curricular

Aprobación Stella Patricia Vargas Coordinadora CSF - Coordinación Marzo Actualización

contabilidad y 2018 técnica
finanzas