Lo bueno de lo malo en Microfinanzas: Lecciones aprendidas de

experiencias fallidas en América Latina

En el mundo de las Microfinanzas es imprescindible realizar el análisis de aquellos

factores externos que pudieran influenciar en el éxito o fracaso de la industria de
microfinanzas, información valiosa que permita prever errores similares que sucedieron
en el pasado para extender las frontera de las instituciones financieras, por ello se
realizó el análisis de experiencias fallidas como predecesor que podría ocasionar la
quiebra de una institución financiera haciendo que se encuentre en un estado vegetativo
en donde no hay crecimiento de la cartera de clientes, producto que afectaría en el
crecimiento de las microfinancieras perjudicando a la solvencia y rentabilidad
ocasionando la pérdida del valor patrimonial algunas causas típicas son fallas
metodológicas, fraude sistemático, crecimiento descontrolado, perdida de foco fallas de
diseño e intervención estatal, cada uno de estas causas fueron analizadas y definidas
posteriormente en el documento cuya función primordial es establecer contigencia
frente a cada uno de estos casos, fallas metodológicas divisado como como el uso de
una metodología para la atención de clientes microempresarios básicamente es el
diseño de productos financieros como créditos y riesgo que ocasiona al estimar la
capacidad de pago en una determina institución financiera también aplicar la misma
metodología en el incursiona miento de un nuevo mercado, el fraude sistemático
principalmente a causa de la ambición y carencia de valores en los funcionarios de la
misma organización para el beneficio propio mediante la utilización de varios
mecanismos, crecimiento descontrolado fue una de las características que ocasionaron
fracasos producto de una mala planificación en largo plazo y estabilidad en el tiempo
teniendo un crecimiento rápido en el corto plazo incrementando mayor expansión en la
cartera de clientes aprovechando únicamente situaciones raras en el mercado donde el
poder de consumo aumenta a medidas desbordantes aumentando la liquidez en los
mercados que crecen a ritmos acelerados que al final no controlan el riesgo en ese
mismo proceso solo se aprovecha el momento, muchas instituciones perdieron el foco
es decir incursionar y embarcarse en otros segmentos de negocios quien mucho abarca
poco aprieta descuidando la visión de negocio sin realizar los modelos de evaluación
de riesgo por intentos de penetrar en nuevos nichos de mercados de crédito sin la
adaptación de productos y metodologías de manejo de riesgo crediticio fuera de la
realidad del mercado en muchas ocasiones bombardeando el mercado de ofertas y
desarrollo de nuevos productos distintos para atender el mismo mercado sin que se
haya realizado diagnósticos requeridos en el largo plazo las famosas fallas de diseño la
carencia de un entendimiento del mercado a atender que permita atender la
oportunidad potencial produciendo el sobreendeudamiento de los clientes y
consecuentemente el deterioro de la cartera donde no se realiza repostes de riego
financiero que pudiera ocasionar el fracaso de la institución, la intervención del estado
muchas veces para promover el sector microcrédito así como todos los demás sectores,
donde la necesidad de promover el acceso al crédito en los sectores informales y
microempresariales ha puesto en jake a la industria ya que en el mediano y largo plazo
estas medidas no aseguran la sostenibilidad creando una especie de bancos públicos
especializados en financiación microempresarial con fines en su mayoría e interés
político del momento como herramienta para eliminar la pobreza dentro del sector
informal.

El impacto que ocasiona es el deterioro de la disciplina de pago el mercado ya que

son recursos públicos el interés por pagar los préstamos se limita y crea situaciones
desestabilizantes a causa de realizar estos cambios por debajo del parámetro de
medición de riesgo, estas causas han llevado al quiebre patrimonial y al cierre de
estructuras financieras que conlleva a reflexionar sobre actuar de los actores
económicos y analizar el riesgo de crédito.

PALABRAS CLAVE: DEFINICIONES

 Microfinanzas : Las microfinanzas son préstamos que se dirigen a personas o
a grupos con pocos medios económicos y que normalmente están excluidos
del sistema financiero tradicional, y también define los negocios que crecieron
alrededor de estas actividades con ánimo de lucro, es decir, son negocios
donde se busca rentabilizar los préstamos.
 Micropréstamos: Préstamos relativamente pequeños a los niveles de la
sociedad economicamente más desfavorecidos y con un claro uso para los
fondos prestados. Además, se cobra intereses y estos intereses cobrados
suelen estar por encima de los intereses del mercado en general es decir, a
aquellas que carecen de las garantías suficientes para acceder al sistema
bancario tradicional, pero que tienen capacidad emprendedora, por lo que
también se les denomina pobres emprendedores.
 Acción (Share, stock):Parte alícuota del capital social de una sociedad
mercantil que puede ser nominativa o al portador, y estar total o parcialmente
desembolsada. Se clasifican según los derechos que
otorgan y su valor nominal. En general, da derecho a una parte proporcional en
el reparto de beneficios y a una cuota de liquidación si la sociedad se disuelve.
También da derecho preferente en la suscripción de nuevas acciones y
derecho de voto en las juntas generales.
 Bancarización (Bank usage)
Grado en el que los habitantes de un país hacen uso de los productos y
servicios financieros ofrecidos por las entidades bancarias. Un indicador de
este concepto es comparar la liquidez o el crédito como porcentaje del PBI.
 Liquidez (Liquidity): Pasivos financieros u obligaciones monetarias de las
instituciones financieras con el sector privado de la economía. La liquidez
puede estar constituida en moneda nacional o moneda extranjera. La liquidez
en moneda nacional se divide en: · Dinero: corresponde a la suma del
circulante y los depósitos a la vista mantenidos por el sector privado.
Cuasidinero: constituido por los depósitos de ahorro, depósitos a plazo,
cédulas hipotecarias, letras hipotecarias, bonos emitidos por las instituciones
financieras y otros valores. La liquidez en moneda extranjera comprende los
depósitos (vista, ahorro y plazo)
 Riesgo (Risk) Es la probabilidad de ocurrencia de un evento adverso. También
es entendido como el grado de incertidumbre que acompaña a una operación
financiera o comercial. En términos generales se puede esperar que a mayor
riesgo, mayor retorno esperado. Existen varias clases de riesgos: de mercado,
solvencia, jurídico, de liquidez, de tasa de cambio, de tasa de interés, entre
otros.

 Riesgo cambiario (Exchange rate risk) Riesgo atribuible a la

posibilidad que ocurra una depreciación de la moneda que se mantiene
en cartera y que, a consecuencia de ella, se produzca una pérdida de
capital
 Riesgo de crédito (Credit risk) El riesgo de que el deudor o la contra-
parte de un contrato financiero no cumplan con las condiciones del
contrato.
 Riesgo de liquidez (liquidity risk) Es la potencial incapacidad de
cumplir a tiempo las obligaciones, dado el nivel de activos líquidos de
los que se dispone
 Riesgo de mercado (Market risk) Es la probabilidad de tener pérdidas
en posiciones dentro y fuera de la hoja del balance, derivadas de
movimientos en los precios de mercado. Se incluye a los riesgos
pertenecientes a los instrumentos relacionados con tasas de interés,
riesgo cambiario, cotización de las acciones.
 Riesgo de tasa de interés (Interest rate risk) Denominación dada en
el mercado bancario al riesgo de que las utilidades provenientes de
préstamos u otros activos a tasa fija, puedan decaer o producirse
pérdidas como resultado de una elevación en el costo de los fondos,
debido a un alza en las tasas de interés.
 Riesgo operacional (Operational risk) Es la probabilidad de sufrir
pérdidas debido a la inadecuación o a fallos de los procesos, el
personal y los sistemas internos o bien a causa de acontecimientos
externos.
 CONCLUSIONES
Existe notablemente una influencia de las micro finanzas en el desarrollo
empresarial lo necesario es planificar actividades y el trazarse objetivos a largo
plazo, que les permitirá mantenerse activos por muchos años más. La industria
de microfinanzas está conformada por un conjunto de instituciones
microfinancieras cuya misión es atender, con productos y servicios financieros.
la expansión de la industria de microfinanzas ha sido notable durante la última
década, llegando a extender muchos créditos no obstante este significativo
crecimiento del alcance, se estima que la actual oferta microfinanciera no es
suficiente para atender la demanda total de servicios microfinancieros. Existe
consenso sobre la importancia promover una eficiente expansión de la industria
microfinanciera que garantice la incorporación de los segmentos más pobres
de la población al mercado financiero.

Por tanto, un aspecto fundamental para caracterizar el funcionamiento eficiente

de la industria microfinanciera es evaluación correcta del riesgo, El impacto de
las microfinanzas aún es un tema inacabado La experiencia ha mostrado que
los beneficiarios de las microfinanzas no son principalmente para las personas
de bajos ingresos, en situación de vulnerabilida tanto en áreas urbanas como
rurales. Se pueden distinguir tres tipos de impacto de las microfinanzas uno de
carácter social, al aumentar los ingresos que mejoran la calidad de vida de las
familias. Otro, sobre el medio microempresarial, porque a él están
especialmente dirigidas, para fomentar nuevas microempresas o para mejorar
las que ya existen y el impacto en los mercados financieros,el contexto
económico, legal, social y cultural también influye significativamente en el
impacto del microcrofinanzas, limitándolo o potenciándolo.
 RECOMENACIONES

La mejor manera de sostenibilidad e impulsar las microfinanzas es ayudando a

crear una política de Microfinanza Transparente la función principal es porque
permite conocer mejor la realidad y evitar la llegada de una crisis que cuestione
la credibilidad de este sector impulsando la competencia en el mercado
rebajando progresivamente las tasas de interés. Lo importante no es fichar
buenos jugadores sino impulsar y desarrollar reglas del juego limpio las
microfinanzas transparentes deben prestar servicios directamente a los
clientes. Se trata de iniciativas más fáciles de controlar, medir y ser sostenibles
económicamente.

Crear y desarrollar instituciones y mecanismos cuya función sea preservar,

garantizar y promover la existencia de una competencia de libre mercado, así
como velar por la defensa de los derechos de los consumidores e implementar
proyectos que contribuyan a mejorar las reglas del juego limpio.
mediante la autorregulación del propio sector financiero y con la ayuda de una
entidad tercera independiente que actúe de árbitro. La autorregulación se
convierte más en un escudo para protegerse de las amenazas externas y
mecanismo para incentivar la mejora del sector financiero en la administración
de los riesgos. Los órganos de gobierno consejos y juntas directivas tienen la
obligación de supervisar los indicadores que ayuden en la toma de decisiones
para establecer una eficiente plan de contingencias, estas juntas
organizaciones deben velar por el cumplimiento de la misión dentro de cada
institución financiera, son ellos, por tanto, los principales responsables de las
desviaciones que puedan surgir.Los organismos reguladores deben reforzar las
capacidades de supervisión en la transparencia en la información del sector de
las microfinanzas para evitar posibles quiebras.

By: Roxana cahuana Mamani