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Actualidad y Aplicacin Prctica

La Diferencia de Cambio, su tratamiento

contable y tributario para efecto del Impuesto a
la Renta e IGV
Ficha Tcnica
Autor : CPC Felipe Torres Tello
Ttulo : La Diferencia de Cambio, su tratamiento
contable y tributario para efecto del
Impuesto a la Renta e IGV
Fuente : Actualidad Empresarial, N 189 - Segunda
Quincena de Agosto 2009

1. Introduccin
En el mundo de los negocios en las transacciones internacionales son cada vez
ms frecuentes, ms an en este mundo
globalizado en donde las economas se
agrupan en bloques regionales o continentales, como por ejemplo la Unin
Europea, la CAN, MERCOSUR, etc. Otras
formas de alentar el comercio internacional es con la suscripcin de acuerdos de
libre comercio conocidos tambin como
TLC. Por ejemplo el Per tiene firmado
tratado de libre comercio con Estados
Unidos, y est en negociacin con China,
Unin Europea, entre otros.
Pero tambin esta dinmica comercial
en la que se encuentran todos los pases
del mundo trae algunos problemas como
por el ejemplo el que las operaciones
internacionales se realicen en diferentes
tipos de moneda.
En ese sentido, con respecto al tratamiento contable de tales transacciones
internaciones, en las que se usan tipos
de monedas ajenas a la de curso legal de
cada pas-llamadas tambin divisas- podemos nombrar por ejemplo a la Norma
Internacional de Contabilidad N 21:
Efectos de las Variaciones de las Tasas de
Cambio de la Moneda Extranjera entre
otros principios contables como el de
moneda comn denominador.
Por otro lado, desde la perspectiva tributaria el tratamiento tributario difiere
en varios casos al tratamiento contable,
debido a que la normas tributarias se
rigen por sus propias normas, lo que originara algunas dificultades o confusiones
para el registro de las operaciones de la
empresas.
As las cosas, es el propsito de presente
trabajo dar algunas pautas sobre el correcto registro contable de las operaciones
realizada en moneda extranjera, reconocimiento de diferencias de cambio, as
como el tratamiento tributario segn lo
que indica la Ley del Impuesto a la Renta
y la Ley del IGV.

2. Tratamiento Contable
2.1 Principios Contables
Uno de los principios contables que es
pertinente mencionar es el de Unidad
de Medida (Moneda Comn), el que
seala que:
Para reflejar el patrimonio de una empresa mediante los estados financieros, es
necesario elegir una moneda y valorizar
los elementos patrimoniales aplicando
un precio a cada unidad. Generalmente,
se utiliza como comn denominador a la
moneda que tiene curso legal en el pas
en que funciona el ente o empresa.
Slo los acontecimientos econmicos se
registran en los libros de contabilidad en
trminos monetarios, quedando excluidos los diversos sucesos que no puedan
valorizarse econmicamente.
El dinero se utiliza como unidad de medida para la presentacin de los estados
financieros.
Las operaciones y eventos econmicos
se reflejan en la contabilidad expresados
en unidad monetaria del pas en que
este establecida la entidad. La unidad
monetaria que se expresa en los estados
financieros debe divulgarse1.
En ese sentido, podemos concluir que al
realizar operaciones en moneda extranjera- puede ser incluso ms de una- siempre
para efecto de la presentacin de los estados financieros se deber de adoptar o
elegir una sola- que para el caso del Per
ser en Nuevos Soles.

2.2 Norma Internacional de Contabilidad N 21: Efectos de las Variaciones

de las Tasas de Cambio de la Moneda Extranjera (en adelante NIC 21)
La NIC 21- modificada en 2003-, entre
sus objetivos sealados en los prrafos 1
y 2 indica que:
Una entidad puede llevar a cabo actividades en el extranjero de dos maneras
diferentes. Puede realizar transacciones
en moneda extranjera o bien puede
tener negocios en el extranjero. Adems, la entidad puede presentar sus
estados financieros en una moneda
extranjera. El objetivo de esta Norma
es prescribir cmo se incorporan, en
los estados financieros de una entidad,
las transacciones en moneda extranjera
y los negocios en el extranjero, y cmo
convertir los estados financieros a la
moneda de presentacin elegida.
Los principales problemas que se presentan son la tasa o tasas de cambio a
utilizar, as como la manera de informar
sobre los efectos de las variaciones en las
tasas de cambio dentro de los estados
financieros.
En ese sentido, podemos sealar que el
objetivo de esta NIC es el de establecer una
uniformidad monetaria en la preparacin
y presentacin de los estados financieros
cuando existan operaciones en moneda
extranjera, as como tambin el efecto de
las variaciones en tipo de cambio- tambin llamada tasa de cambio- de stas.
Ahora bien, la NIC 21 nos proporciona
tres (3) tipos de definiciones de moneda
las cuales son:

Tipos de Moneda para efecto de la NIC 21

Definicin

Moneda
Funcional

Moneda Extranjera
(divisa)

Moneda de
Presentacin

Es la moneda del entorno

econmico principal en el que
opera la entidad.

Es cualquier otra distinta

de la moneda funcional
de la entidad.

Es la moneda en que
se presentan los estados financieros.

2.2.1. Del reconocimiento inicial

En el prrafo 20 de la NIC 21 nos seala
que una transaccin en moneda extranjera es toda transaccin cuyo importe
se denomina, o exige su liquidacin, en
una moneda extranjera, entre las que se
incluyen aqullas en que la entidad:
Compra o vende bienes o servicios
cuyo precio se denomina en una
moneda extranjera;
Presta o toma prestados fondos, si los

importes correspondientes se establecen a cobrar o pagar en una moneda

extranjera; o
Adquiere o se desapropia de activos,
o bien incurre o liquida pasivos, siempre que estas operaciones se hayan
denominado en moneda extranjera.
En ese sentido, toda transaccin en moneda extranjera se registrar, en el momento
de su reconocimiento inicial, utilizando la
moneda funcional, mediante la aplicacin
al importe en moneda extranjera, de la

1 Concepto tomado de la siguiente direccin electrnica: http://es.wikipedia.org/wiki/Principios_de_Contabilidad_Generalmente_Aceptados.

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Instituto Pacfico

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Segunda Quincena - Agosto 2009

rea Tributaria
tasa de cambio de contado a la fecha de
la transaccin entre la moneda funcional
y la moneda extranjera.
Con respecta a la informacin financiera
en las fechas de los balances posteriores
la referida el prrafo 23 de la NIC 21 nos
indica que en cada fecha de balance:
Las partidas monetarias en moneda
extranjera se convertirn utilizando la
tasa de cambio de cierre;
Las partidas no monetarias en moneda extranjera, que se midan en
trminos de costo histrico, se convertirn utilizando la tasa de cambio
en la fecha de la transaccin; y
Las partidas no monetarias que se valoren al valor razonable en una moneda
extranjera, se convertirn utilizando las
tasas de cambio de la fecha en que se
determine este valor razonable.
En el caso de nuestro pas soy de la opinin que el tipo de cambio de cierre
que seala la NIC 21 ser el tipo de
cambio promedio ponderado oferta y
demanda que corresponda al cierre de
las operaciones que determine la Superintendencia de Banca y Seguros.
2.2.2. Reconocimiento de las Diferencias de Cambio
Segn el prrafo 28 de la NIC 21 las
diferencias de cambio que surjan al
liquidar las partidas monetarias, o al
convertir las partidas monetarias a tipos
diferentes de los que se utilizaron para
su reconocimiento inicial, ya se hayan
producido durante el perodo o en estados financieros previos, se reconocern
en los resultados del perodo en el que
aparezcan, con las excepciones descritas
en el prrafo 32 de misma NIC2.
Se entiende que aparecer una diferencia
de cambio cuando se tengan partidas
monetarias como consecuencia de una
transaccin en moneda extranjera, y
se haya producido una variacin en
la tasa de cambio entre la fecha de la
transaccin y la fecha de liquidacin.
Cuando la transaccin se liquide en el
mismo periodo contable en el que haya
ocurrido, toda la diferencia de cambio se
reconocer en ese perodo. No obstante,
cuando la transaccin se liquide en un
periodo contable posterior, la diferencia
de cambio reconocida en cada uno de los
periodos, hasta la fecha de liquidacin, se
determinar a partir de la variacin que
se haya producido en las tasas de cambio
durante cada perodo.
2 El referido prrafo 32 de la NIC 21 prescribe que Las diferencias
de cambio surgidas en una partida monetaria que forme parte de
la inversin neta en un negocio extranjero de la entidad (vase el
prrafo 15), se reconocern en los resultados de los estados financieros separados de la entidad que informa, o bien en los estados
financieros individuales del negocio en el extranjero, segn resulte
apropiado. En los estados financieros que contengan al negocio en
el extranjero y a la entidad que informa (por ejemplo, los estados
financieros consolidados si el negocio en el extranjero es una subsidiaria), esas diferencias de cambio se reconocern inicialmente como
un componente separado del patrimonio neto (tambin denominado
diferencias de conversin), y posteriormente sern reconocidas en
los resultados cuando se realice la disposicin del negocio en el
extranjero, de acuerdo con el prrafo 48.

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3. Tratamiento Tributario
3.1. Impuesto a la Renta
El artculo 61 del TUO de la Ley del
Impuesto a la Renta-aprobado por D.S.
N 179-2004-EF (en adelante LIR), seala
que Las diferencias de cambio originadas
por operaciones que fuesen objeto habitual
de la actividad gravada y las que se produzcan por razones de los crditos obtenidos
para financiarlas, constituyen resultados
computables para efecto a efectos de la
determinacin de la renta neta.
Para los efectos de la determinacin del
Impuesto a la Renta, por operaciones en
moneda extranjera, se aplicarn las siguientes normas:
a) Las operaciones en moneda extranjera
se contabilizarn al tipo de cambio
vigente a la fecha de la operacin.
b) Las diferencias de cambio que resulten
del canje de la moneda extranjera por
moneda nacional, se considerarn
como ganancia o como prdida del
ejercicio en que se efecta el canje.
c) Las diferencias de cambio que resulten
de los pagos o cobranzas por operaciones pactadas en moneda extranjera,
contabilizadas en moneda nacional,
que se produzcan durante el ejercicio
se considerarn como ganancia o como
prdida de dicho ejercicio.
d) Las diferencias de cambio que resulten
de expresar en moneda nacional los
saldos de moneda extranjera correspondientes a activos y pasivos, debern ser
incluidas en la determinacin de la materia imponible del perodo en el cual la
tasa de cambio flucta, considerndose
como utilidad o como prdida.
e) Las diferencias de cambio originadas por
pasivos en moneda extranjera relacionados y plenamente identificables, ya sea
que se encuentren en existencia o en
trnsito a la fecha del balance general,
debern afectar el valor neto de los
inventarios correspondientes. Cuando
no sea posible identificar los inventarios
con el pasivo en moneda extranjera, la
diferencia de cambio deber afectar los
resultados del ejercicio.
f) Las diferencias de cambio originadas
por pasivos en moneda extranjera relacionadas con activos fijos existentes o
en trnsito u otros activos permanentes
a la fecha del balance general, debern
afectar el costo del activo. Esta norma
es igualmente de aplicacin en los casos
en que la diferencia de cambio est
relacionada con los pagos efectuados
en el ejercicio. La depreciacin de los
activos as reajustados por diferencias
de cambio, se har en cuotas proporcionales al nmero de aos que falten
para depreciarlos totalmente.
g)Las inversiones permanentes en valores
en moneda extranjera se registrarn y
mantendrn al tipo de cambio vigente

de la fecha de su adquisicin. No estn

comprendidos en este inciso los Certificados Bancarios de Moneda Extranjera, a los
que les resulta de aplicacin la regla contenida en el inciso d) de este artculo.
Las diferencias de cambio se determinarn utilizando el tipo de cambio
del mercado que corresponda.
Como se puede apreciar la regla general
establecida en el artculo 61 de la LIR
es que las diferencias de cambio-ya sean
ganancia o prdida- para efectos de la
determinacin del Impuesto a la Renta,
se imputen a los resultados, al igual que
en el tratamiento contable- pero establece algunas excepciones para el caso de
existencias y activos fijos.
En efecto, para estos dos casos la LIR
establece que dichas diferencias se debern imputar al costo de adquisicin
de los referidos bienes, de lo cual se
obtendr un aumento o disminucin de
los mismos.
Ahora bien, complementando lo dispuesto el artculo 61 de la LIR, el inciso d)
del artculo 34 del Reglamento de la LIR
prescribe que:
Para efecto de lo dispuesto en los
incisos d), e) y f) y en el ltimo prrafo
del artculo 61 de la Ley, a fin de expresar en moneda nacional los saldos en
moneda extranjera correspondientes a
cuentas del balance general, se deber
considerar lo siguiente:
1. Tratndose de cuentas del activo, se
utilizar el tipo de cambio promedio
ponderado compra cotizacin de oferta
y demanda que corresponde al cierre
de operaciones de la fecha del balance
general, de acuerdo con la publicacin
que realiza la Superintendencia de Banca, Seguros y Administradoras Privadas
de Fondos de Pensiones.
2. Tratndose de cuentas del pasivo, se
utilizar el tipo de cambio promedio
ponderado venta cotizacin de oferta
y demanda que corresponde al cierre
de operaciones de la fecha del balance
general, de acuerdo con la publicacin
que realiza la Superintendencia de Banca, Seguros y Administradoras Privadas
de Fondos de Pensiones
().

3.2. Impuesto General a las Ventas-IGV

En lo referido al IGV, el numeral 17 del artculo 5 del Reglamento de la Ley del IGV e
ISC, seala que para el caso de operaciones
realizadas en moneda extranjera:
En el caso de operaciones realizadas en
moneda extranjera, la conversin en moneda nacional se efectuar al tipo de cambio
promedio ponderado venta, publicado por
la Superintendencia de Banca y Seguros en
la fecha de nacimiento de la obligacin tributaria, salvo en el caso de las importaciones
en donde la conversin a moneda nacional
Actualidad Empresarial

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Actualidad y Aplicacin Prctica

se efectuar al tipo de cambio promedio

ponderado venta, publicado por la mencionada Superintendencia en la fecha de pago
del Impuesto correspondiente.
En los das en que no se publique el tipo
de cambio referido se utilizar el ltimo
publicado ().
En ese sentido, a diferencia del IR en
donde el legislador seal que el tipo de
cambio a utilizar para efecto de conversin en moneda nacional es el tipo de
cambio vigente, para el IGV se prescribe
como tipo de cambio a aplicar slo el tipo
de cambio promedio ponderado venta
publicado3 por la SBS.

4. Diferencias entre las disposiciones contables y las normas

tributarias
4.1. Impuesto a la Renta
Antes de pasar a desarrollar el presente
acpite considero necesario sealar que
el reconocimiento de las diferencias en
cambio de las operaciones que realizan
los diferentes entes, es estrictamente contable y se rigen en este caso por la NIC 21
y no por ninguna norma tributaria.
Por ello, el prrafo el prrafo 50 de la
referida NIC sealar que Las ganancias
y prdidas por diferencias de cambio en las
transacciones realizadas en moneda extranjera, as como las diferencias por conversin
de los resultados y la situacin financiera
de una entidad (incluyendo tambin un
negocio en el extranjero) a una moneda
diferente, pueden tener efectos impositivos.
Para contabilizar estos efectos impositivos se
aplicar la NIC 12.
En ese sentido, el artculo 33 del Reglamento de la LIR, tambin recoge esta
aplicacin cuando prescribe que La contabilizacin de operaciones bajo principios
de contabilidad generalmente aceptados,
puede determinar, por la aplicacin de las
normas contenidas en la Ley, diferencias
temporales y permanentes en la determinacin de la renta neta. En consecuencia,
salvo que la Ley o el Reglamento condicione
la deduccin al registro contable, la forma
de contabilizacin de Las operaciones no
originar la prdida de una deduccin.
Las diferencias temporales y permanentes
obligarn al ajuste del resultado segn
los registros contables, en la declaracin
jurada.
4.2. IGV
Con respecto al IGV, esta norma establece
que cuando se efecta una transaccin en
moneda extranjera el tipo de cambio a
emplear es el tipo de cambio promedio
ponderado venta publicado por la SBS,
esto ser ya sea una operacin de compra
o venta.
3 En este caso se debe entender como publicado a la publicacin del
referido tipo de cambio en el Diario Oficial El Peruano.

I-14

Instituto Pacfico

Por lo tanto, slo para efecto de clculo

del referido impuesto se deber de usar
el referido tipo de cambio y no para el registro contable de total, de la operacin la
cual se regir por las normas contables.
Conceptos

Contable- NIC 21

4.3. Cuadro Comparativo

Para efecto de proporcionar un mejor
entendimiento de las diferencias en de la
normatividad de Tributaria y Contable mostramos el siguiente cuadro comparativo.
Tributaria- Impuesto
a la Renta

Observacin

Diferencias de Cambio La diferencia se imputa a La diferencia se imputa a resul- No existe diferencia enproducto del canje de la resultados del ejercicio.
tados del ejercicio.
tre el tratamiento contamoneda extranjera.
ble y tributario.
Diferencias de cambio La diferencia se imputa a La diferencia se imputa a resul- No existe diferencia enproducto de pagos o co- resultados del ejercicio.
tados del ejercicio.
tre el tratamiento contabranzas.
ble y tributario.
Las diferencias de cambio La diferencia se cambio
originadas por pasivos en se imputa a resultados del
moneda extranjera rela- ejercicio.
cionados y plenamente
identificables, ya sea que
se encuentren en existencia o en trnsito a la fecha
del balance general.

Afectarn el valor neto de los

inventarios correspondientes.
Cuando no sea posible identificar los inventarios con el pasivo
en moneda extranjera, la diferencia de cambio deber afectar
los resultados del ejercicio.

En este caso como las

normas contables no
reconocen que las diferencias de cambio se
imputen al costo de las
existencia en ningn
caso. Por lo tanto se
deber de reconocer una
diferencia temporal en
aplicacin de la NIC 12
Impuesto a la Renta.

Las diferencias de cambio La diferencia se cambio

originadas por pasivos en se imputa a resultados del
moneda extranjera rela- ejercicio.
cionadas con activos fijos
existentes o en trnsito u
otros activos permanentes a la fecha del balance
general.

Debern afectar el costo del activo. Esta norma es igualmente

de aplicacin en los casos en
que la diferencia de cambio
est relacionada con los pagos
efectuados en el ejercicio. La
depreciacin de los activos as
reajustados por diferencias de
cambio, se har en cuotas proporcionales al nmero de aos
que falten para depreciarlos
totalmente.

Al igual que en existencias, las normas

contables no reconocen
que las diferencias de
cambio se imputen al
costo de las activos fijos
en ningn caso. Por lo
tanto se deber de reconocer una diferencia
temporal en aplicacin
de la NIC 12 Impuesto
a la Renta.

Para expresar en moneda

nacional los saldos en
moneda extranjera correspondientes a cuentas
del balance general.

Tratndose de cuentas del acti- No existe mayor diferenvo, se utilizar el tipo de cambio cia entre el tratamiento
promedio ponderado compra contable y tributario.
cotizacin de oferta y demanda
que corresponde al cierre de
operaciones de la fecha del
balance general, de acuerdo
con la publicacin que realiza
la Superintendencia de Banca,
Seguros y Administradoras Privadas de Fondos de Pensiones.
Tratndose de cuentas del pasivo, se utilizar el tipo de
cambio promedio ponderado
venta cotizacin de oferta y
demanda que corresponde
al cierre de operaciones de la
fecha del balance general, de
acuerdo con la publicacin que
realiza la Superintendencia de
Banca, Seguros y Administradoras Privadas de Fondos de
Pensiones.

Las partidas monetarias en

moneda extranjera se convertirn utilizando la tasa
de cambio de cierre;
Las partidas no monetarias
en moneda extranjera, que
se midan en trminos de
costo histrico, se convertirn utilizando la tasa de
cambio en la fecha de la
transaccin; y
Las partidas no monetarias
que se valoren al valor razonable en una moneda
extranjera, se convertirn
utilizando las tasas de cambio de la fecha en que
se determine este valor
razonable.

5. Jurisprudencia del Tribunal

Fiscal
En Tribunal fiscal ha emitido diversa jurisprudencia sobre el tema de la variaciones
en el tipo de cambio, es ese sentido a
continuacin mostraremos algunas de
dichas resoluciones.
RTF N 02760-5-2006 de Observancia
Obligatoria
Las ganancias generadas por diferencias de
cambio no constituyen ingreso neto mensual
para la determinacin de los pagos a cuenta
del Impuesto a la Renta de tercera categora
a que se refiere el artculo 85 del Decreto
Legislativo N 774, modificado por la Ley
N 27034.

RTF N 6275-4-2002.
Se establece que de acuerdo a lo dispuesto por
el artculo 61 del Decreto Legislativo N 774,
para efectos del Impuesto a la Renta las operaciones en moneda extranjera se contabilizarn
al tipo de cambio vigente a la fecha de la operacin, siendo que en el caso de operaciones
de compra resulta aplicable el tipo de cambio
de venta, y de conformidad con el numeral 12
del artculo 5 del Reglamento de la Ley del
Impuesto General a las Ventas aprobado por
Decreto Supremo N 29-94-EF, la conversin
debe efectuarse al tipo de cambio promedio
ponderado venta publicado por la SBS en la
fecha de nacimiento de la obligacin tributaria;
no obstante ello la Administracin ha utilizado
tanto el tipo promedio ponderado compra
como el tipo venta, procediendo que la Administracin efecte una nueva liquidacin.
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