TALLER PLANIFICACIÓN

FINANCIERA PERSONAL (II)

 ÍNDICE

1. Cubrir los imprevistos

Taller Planificación 2. ¿Qué debo saber? Referencias
Financiera Personal (II) 3. ¿Cómo se hacen los cálculos?
4. Un ejemplo de planificación:
la jubilación
1. Cubrir los imprevistos

En toda planificación financiera, hay una serie de preparativos previos que

todos deberíamos llevar a cabo:

1 2 3

Seguridad para mí Fondo de Conocimientos

y para los míos emergencia financieros básicos

TA L L E R P L A N I F I C A C I Ó N F I N A N C I E R A P E R S O N A L ( I I ) 3
1. Cubrir los imprevistos

1. SEGURIDAD PARA MÍ Y PARA LOS MÍOS

El seguro de vida
El objetivo es ganar tiempo para los que quedan para que puedan adaptarse a la nueva
situación.
Cada miembro de la pareja debería asegurar un número determinado de años de su
salario neto. Aunque el número dependerá de las circunstancias concretas de cada familia,
un número orientativo sería entre 3 y 5 años del salario neto.
Los cálculos los veremos en el apartado de conocimientos financieros básicos.
Básicamente debe tenerse en cuenta la inflación, el tipo de interés orientativo de
inversión, así como los impuestos.

Nota: no es obligatorio contratar el seguro de vida con la misma entidad que

tengamos la hipoteca, ni tampoco asegurar por un importe equivalente al capital
pendiente de amortizar de dicha hipoteca. (A no ser que hayamos pactado un
determinado tipo de interés de la hipoteca a cambio del seguro de vida).

TA L L E R P L A N I F I C A C I Ó N F I N A N C I E R A P E R S O N A L ( I I ) 4
1. Cubrir los imprevistos

1. SEGURIDAD PARA MÍ Y PARA LOS MÍOS

Otros seguros
• Seguro de salud
• Seguros de propiedad
 Vivienda

 Auto

 …

• Responsabilidad civil

TA L L E R P L A N I F I C A C I Ó N F I N A N C I E R A P E R S O N A L ( I I ) 5
1. Cubrir los imprevistos

2. EL FONDO DE EMERGENCIA

Debemos crear un fondo de emergencia para cubrir

imprevistos:
• Pérdidas de empleo / bajada ingresos
• Reparaciones imprevistas y no cubiertas por seguros
• …

6-12 meses de gastos familiares

TA L L E R P L A N I F I C A C I Ó N F I N A N C I E R A P E R S O N A L ( I I ) 6
 ÍNDICE

1. Cubrir los imprevistos

Taller Planificación 2. ¿Qué debo saber? Referencias
Financiera Personal (II) 3. ¿Cómo se hacen los cálculos?
4. Un ejemplo de planificación:
la jubilación
2. ¿Qué debo saber? Referencias

3. CONOCIMIENTOS FINANCIEROS BÁSICOS

• Primero vamos a ahorrar y ese ahorro tiene

que superar como mínimo un primer obstáculo

LA INFLACIÓN

Algunas referencias
• Objetivo BCE = 2%
• España:
 Histórica = 3%

http://www.datosmacro.com/ipc

TA L L E R P L A N I F I C A C I Ó N F I N A N C I E R A P E R S O N A L ( I I ) 8
2. ¿Qué debo saber? Referencias

3. CONOCIMIENTOS FINANCIEROS BÁSICOS

Fórmula (una regla de tres)
% Rent x (1- % Imp) = % Inf
• ¿Basta con que intente batir ese 2-3%
únicamente?
Despejamos % Rent y tenemos:
NO: ¿por qué?
% Inf
% Rent =
1 - % Imp
IMPUESTOS

Ejemplo:
¿Qué debería sacar como mínimo para batir a Inflación = 3% · Impuestos = 25%
la inflación una vez haya pagado impuestos?
0,03
% Rent = = 4,0%
1 – 0,25

TA L L E R P L A N I F I C A C I Ó N F I N A N C I E R A P E R S O N A L ( I I ) 9
2. ¿Qué debo saber? Referencias

3. CONOCIMIENTOS FINANCIEROS BÁSICOS

Ahora que ya sé lo mínimo que debo tratar de obtener, ¿por dónde sigo?

Antes de mirar referencias y/o alternativas

debo entender un concepto importante:
Más riesgo =
Mayor rentabilidad exigida
RIESGO

TA L L E R P L A N I F I C A C I Ó N F I N A N C I E R A P E R S O N A L ( I I ) 10
2. ¿Qué debo saber? Referencias

3. CONOCIMIENTOS FINANCIEROS BÁSICOS

TIPOS DE RIESGO

PRINCIPALES RIESGOS COMENTARIOS

• Riesgo de CAPITAL No recuperar todo el importe nominal que se ha invertido.

No cobrar todo lo que se esperaba cobrar como

• Riesgo de RENDIMIENTO rentabilidad (el capital si que se recupera).

No llegar a cubrir, una vez pagados los impuestos, la

• Riesgo de INFLACIÓN inflación: pérdida de valor real.

Capacidad para convertir en dinero líquido la inversión.

• Riesgo de LIQUIDEZ Menor liquidez = mayor riesgo.

A mayor tiempo de inversión, mayores incertidumbres y

• Riesgo TEMPORAL por tanto, mayor rentabilidad exigida.

TA L L E R P L A N I F I C A C I Ó N F I N A N C I E R A P E R S O N A L ( I I ) 11
2. ¿Qué debo saber? Referencias

3. CONOCIMIENTOS FINANCIEROS BÁSICOS

RIESGO: algunas referencias

• Tipo BCE Ratings

http://www.datosmacro.com/tipo-interes# Forma de calificar el riesgo de un país/compañía

• Deuda países (10 años) = Alemania

• Peor rating = Más rentabilidad exigida
https://datosmacro.expansion.com/bono

http://www.datosmacro.com/ratings
• Deuda España
http://www.tesoro.es/deuda-publica

TA L L E R P L A N I F I C A C I Ó N F I N A N C I E R A P E R S O N A L ( I I ) 12
 ÍNDICE

1. Cubrir los imprevistos

Taller Planificación 2. ¿Qué debo saber? Referencias
Financiera Personal (II) 3. ¿Cómo se hacen los cálculos?
4. Un ejemplo de planificación:
la jubilación
3. ¿Cómo se hacen los cálculos?

CÁLCULOS FINANCIEROS BÁSICOS

Capitalización
• ¿Cuánto valdrá dentro de unos años un importe
que invierto hoy?
• ¿Cuánto valdrá dentro de unos años un importe
que invierto cada año durante todos estos
años?

Actualización
• ¿Cuánto debería invertir hoy para obtener una
cantidad dentro de unos años?
• ¿Cuánto debería invertir cada año para obtener
una cantidad dentro de unos años?

TA L L E R P L A N I F I C A C I Ó N F I N A N C I E R A P E R S O N A L ( I I ) 14
3. ¿Cómo se hacen los cálculos?

CÁLCULOS FINANCIEROS BÁSICOS

El valor de empezar antes Después

• Plazo de ahorro: 15 años
Antes • Inversión anual: 3.000€
• Plazo de ahorro: 30 años • Rentabilidad neta: 4%
• Inversión anual: 3.000€
1,0415 - 1
• Rentabilidad neta: 4% Vf = 3.000 x Vf = 60.071€
0,04

1,0430 - 1 Para obtener el mismo importe:

Vf = 3.000 x Vf = 168.255€
0,04 0,04
A = 168.255 x A = 8.403€
A continuación veamos un ejemplo: 1,04 - 1
15

TA L L E R P L A N I F I C A C I Ó N F I N A N C I E R A P E R S O N A L ( I I ) 15
3. ¿Cómo se hacen los cálculos?

EJEMPLO DEL VALOR DE EMPEZAR ANTES

Hermano A vs Hermano D
• Ahorran 240€ al año
A
• Interés al 4% anual
• A ahorra de los 20 a los 35 años
D
• D ahorra de los 35 a los 65 años

TA L L E R P L A N I F I C A C I Ó N F I N A N C I E R A P E R S O N A L ( I I ) 16
3. ¿Cómo se hacen los cálculos?

EJEMPLO DEL VALOR DE EMPEZAR ANTES

20,000.00
Hermano A Capital total 16.210,14 €
18,000.00

16,000.00

14,000.00
A
12,000.00

10,000.00 D
8,000.00

6,000.00

4,000.00

2,000.00
Intereses acumulados: 12.610,14 €
0.00
20 22 24 26 28 30 32 34 36 38 40 42 44 46 48 50 52 54 56 58 60 62 64 Ahorro acumulado: 3.600,00 €

TA L L E R P L A N I F I C A C I Ó N F I N A N C I E R A P E R S O N A L ( I I ) 17
3. ¿Cómo se hacen los cálculos?

EJEMPLO DEL VALOR DE EMPEZAR ANTES

Hermano D Capital total 13.998,80 €

16,000.00

14,000.00

12,000.00 A
10,000.00

8,000.00
A
D
6,000.00

4,000.00

2,000.00

0.00
20 22 24 26 28 30 32 34 36 38 40 42 44 46 48 50 52 54 56 58 60 62 64 Intereses acumulados: 6.798,80 €
Ahorro acumulado: 7.200,00 €

TA L L E R P L A N I F I C A C I Ó N F I N A N C I E R A P E R S O N A L ( I I ) 18
3. ¿Cómo se hacen los cálculos?

EJEMPLO DEL VALOR DE EMPEZAR ANTES

El interés compuesto 20,000.00

A
18,000.00
A
16.210,14
D
16,000.00
12.610,14 13.998,80
14,000.00

12,000.00

D A 10,000.00

8,000.00 7,200.00 6.798,80

6,000.00

4,000.00
3.600,00
2,000.00

0.00
Ahorro acumulado Intereses acumulados Capital total

TA L L E R P L A N I F I C A C I Ó N F I N A N C I E R A P E R S O N A L ( I I ) 19
3. ¿Cómo se hacen los cálculos?

CÁLCULOS FINANCIEROS BÁSICOS

Cálculo del importe del seguro de vida

Ejemplo
• Tengo un salario neto de 30.000€. Quiero ver lo que debería asegurar si quiero
garantizar a mi familia que si me pasa algo, tengan colchón durante al menos 5
años.
• Supongo que mi salario neto subirá al 2% anual y que la rentabilidad que
podrían sacar durante estos 5 años es del 3% (neto de impuestos).

¿Cómo lo calculo? ¿Qué fórmula utilizo?

1+g n 1,02 5
VF = a x
1- ( 1+r ) VA = 30.000 x
1- 1,03 ( ) = 142.830 €
r-g 0,03 – 0,02

TA L L E R P L A N I F I C A C I Ó N F I N A N C I E R A P E R S O N A L ( I I ) 20
3. ¿Cómo se hacen los cálculos?

CÁLCULOS FINANCIEROS BÁSICOS

Cálculo rentabilidad necesaria a obtener para

recuperar una pérdida determinada
Ejemplo
• Supongamos que mi inversión ha caído un 20%
• ¿Qué rentabilidad debería obtener a fin de recuperar mi inversión?
• ¿20%?

1 1
% Rent = % Rent = = 25%
1 - % caída 1 – 0,2

TA L L E R P L A N I F I C A C I Ó N F I N A N C I E R A P E R S O N A L ( I I ) 21
 ÍNDICE

1. Cubrir los imprevistos

Taller Planificación 2. ¿Qué debo saber? Referencias
Financiera Personal (II) 3. ¿Cómo se hacen los cálculos?
4. Un ejemplo de planificación:
la jubilación
4. Un ejemplo de planificación: la jubilación

ENEMIGOS EN LA PLANIFICACIÓN FINANCIERA DE LA JUBILACIÓN

Nosotros mismos

Inflación

Impuestos

TA L L E R P L A N I F I C A C I Ó N F I N A N C I E R A P E R S O N A L ( I I ) 23
 4. Un ejemplo de planificación: la jubilación

Fuente: INE – Proyecciones población 2022-2072

¿Sostenibilidad?

TA L L E R P L A N I F I C A C I Ó N F I N A N C I E R A P E R S O N A L ( I I ) 24
4. Un ejemplo de planificación: la jubilación

CAMBIOS EN LAS PENSIONES PÚBLICAS

Índice de revalorización
• Inflación
• Evolución economía
• Evolución ingresos y gastos SS
• Suelo: 0,25%
• Techo: IPC + 0,50%
•
P L I CA
No implicará pérdida de euros nominales pero puede suponer
A
YA NO
pérdida de poder adquisitivo

Factor de sostenibilidad
• A partir del 2019
• Factor corrector para el cálculo de la pensión (una vez en la vida)
• Dependerá de la evolución de la esperanza de vida
• Puede suponer una pérdida nominal

TA L L E R P L A N I F I C A C I Ó N F I N A N C I E R A P E R S O N A L ( I I ) 25
4. Un ejemplo de planificación: la jubilación

1. Calcular el nivel de vida en el momento de la jubilación.

2. Calcular la pensión SS en el momento de la jubilación.
3. Calcular el importe total percibido de pensión SS durante los
años de jubilación.
4. Calcular el importe total necesario del Tren de Vida durante
los años de jubilación.
5. Calcular la diferencia a cubrir en el momento de la jubilación.
6. Capitalizar los activos actuales destinados a la jubilación.
7. Calcular la diferencia a cubrir con ahorro adicional (Rtdo paso
5 menos Rtdo paso 6.
8. Cálculo del ahorro anual necesario para cubrir la diferencia.

TA L L E R P L A N I F I C A C I Ó N F I N A N C I E R A P E R S O N A L ( I I ) 26
 Taller Planificación
RESUMEN
Financiera Personal
RESUMEN

UN PROCESO SECUENCIAL (POR ESTE ORDEN)

• ¿Qué tengo?
• ¿Cuánto debo?
1 ¿Dónde estoy?
• ¿Cuánto ingreso y gasto? – Seguimiento
• Carpeta “ROJA”

2 ¿Dónde quiero ir? • Priorizar aquello que es importante para mí

3 Seguros y Fondo de Emergencia • Priorizar aquello que es importante para mí

¿Dónde están las referencias? • Planificar y cuantificar (€uros, tiempo, y

4
¿Cómo lo calculo? rentabilidad neta de impuestos necesarias)

TA L L E R P L A N I F I C A C I Ó N F I N A N C I E R A P E R S O N A L ( I I ) 28
RESUMEN

• Cada uno de nosotros somos los principales responsables de nuestras finanzas personales.
• A lo largo de estos 2 talleres se han cubierto los principales aspectos básicos que debemos tener en cuenta para
tomar el control de nuestras finanzas personales/familiares
• Si bien podemos hacerlo por nuestra cuenta y riesgo, es muy conveniente contar con la ayuda de un asesor
financiero cualificado que nos ayude y aconseje a lo largo del proceso.

TA L L E R P L A N I F I C A C I Ó N F I N A N C I E R A P E R S O N A L ( I I ) 29
RESUMEN

• EFPA España es la delegación en España de la asociación europea de asesoría y planificación financiera-patrimonial.

• Su constitución tiene lugar en el año 2000 y su nacimiento en España está totalmente ligado a la creación de la European
Financial Planning Association (EFPA). Como delegación de la Asociación Europea, EFPA España actúa como plataforma
independiente de certificación profesional y como asociación que agrupa a los profesionales dedicados al asesoramiento y la
planificación financiera en nuestro país, debidamente certificados.
• Cualquier profesional dedicado a las actividades de Asesoría Financiera y Financial Planning en entidades bancarias, cajas de
ahorros, sociedades y agencias de valores, sociedades gestoras de IIC, compañías de seguros, redes de agentes, despachos
profesionales u otros, así como profesionales independientes, pueden ser asociados de EFPA España, tras obtener la
certificación profesional.
• Todos sus asociados, actuales y futuros, cuentan con las certificaciones profesionales (EIA™, EIP™, EFA™ y EFP™) y credenciales
(titulación y experiencia financiera) exigidas por la Asociación para ejercer las funciones de Planificador y/o Asesor Financiero
Patrimonial, además forman parte del registro público europeo de asesores financieros EFA y EFP.

http://www.efpa.es/busca-tu-asesor-financiero-certificado

TA L L E R P L A N I F I C A C I Ó N F I N A N C I E R A P E R S O N A L ( I I ) 30
RESUMEN

• Aprobar el examen de nivel EFA.

• Firmar y acatar el Código Ético de Conducta que rige en
todos los países de la asociación.
Para ser asociado de EFPA España es necesario
• Completar el formulario de Declaración de Honorabilidad.
• Realizar al menos, 30 horas* de formación continua a través
del proceso de recertificación, anuales (EIP y EFA).

* Desde 2018 el número de horas para la certificación EIA serán 20 horas cada año, para el EIP y EFA serán 30 horas cada año y para el EFP, 35 horas anuales.

• EFPA España, es la única asociación europea en nuestro país que representa y defiende los intereses de los profesionales del
asesoramiento y la planificación financiera personal.
• De esta manera, EFPA se constituye, como iniciativa de autorregulación para los servicios de asesoramiento financiero personal.
• Actualmente EFPA España cuenta con más de 30.000 miembros certificados.

Para más información: www.efpa.es

TA L L E R P L A N I F I C A C I Ó N F I N A N C I E R A P E R S O N A L ( I I ) 31
 Taller Planificación
ANEXOS
Financiera Personal
ANEXO

PRINCIPALES FÓRMULAS UTILIZADAS EN LA PLANIFICACIÓN FINANCIERA

TA L L E R P L A N I F I C A C I Ó N F I N A N C I E R A P E R S O N A L ( I I ) 33
ANEXO

PRINCIPALES FÓRMULAS UTILIZADAS EN LA PLANIFICACIÓN FINANCIERA

TA L L E R P L A N I F I C A C I Ó N F I N A N C I E R A P E R S O N A L ( I I ) 34
ANEXO

PRINCIPALES FÓRMULAS UTILIZADAS EN LA PLANIFICACIÓN FINANCIERA

TA L L E R P L A N I F I C A C I Ó N F I N A N C I E R A P E R S O N A L ( I I ) 35
ENCUESTA DE VALORACIÓN DE TALLER

ENCUESTA

Planificación Financiera Personal (II)

EDUCACIÓN FINANCIERA

PARTICIPE EN NUESTRA ENCUESTA

Por favor, dedique unos minutos a completar esta pequeña encuesta, la información
que nos proporcione es anónima y será muy útil para valorar y mejorar el programa,
agradecemos su participación y esperamos que haya sido de su agrado.

TA L L E R P L A N I F I C A C I Ó N F I N A N C I E R A P E R S O N A L ( I I ) 37
ENCUESTA DE VALORACIÓN DE TALLER

ENCUESTA

1 2 3

Acceda la web de EFPA Clicar el botón de Entrar en

a través de su teléfono móvil Programa EFPA portal del Programa ENCUESTA DE PROGRAMA
www.efpa.es

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ENCUESTA DE VALORACIÓN DE TALLER

DESCARGA DE CONTENIDOS DE ESTA SESIÓN

1 2 3

Clicar el botón de Programa Diríjase a la Introducir la clave

EFPA portal del Programa Intranet / Asistentes QUE SE INDICA AL FINALIZAR LA
ENCUESTA

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Te esperamos en la próxima sesión
MUCHAS GRACIAS

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