FIGURA 13-4 ESTADO DE FLUJO DE EFECTIVO METODO INDIRECTO página 686

SMART TOUCH LEARNING, INC.

Estado de Flujo de Efectivo - METODO INDIRECTO
Por el año terminado el 31 de Diciembre de 2011
Flujos de Efectivo por las ACTIVIDADES OPERATIVAS
Utilidad Neta 40
Ajustes para reconciliar la utilidad neta con el efectivo neto
Por las actividades operativas:
(+) Depreciación/gastos de amortización 20
(-) Ganancia sobre la venta de activos de planta -10
(-) Incrementos en cuentas por cobrar -17
(+) Decrementos en inventarios 2
(+) Incrementos en cuentas por pagar 40
(-) Decrementos en pasivos devengados -5 30
Efectivo neto proporcionado por las ACTIVIDADES OPERATIVAS (A) 70
Flujos de Efectivo por las ACTIVIDADES DE INVERSIÓN
(-) Adquisición de activos de planta -310
(+) Entradas de efectivo por las ventas de activos de planta 50
Efectivo neto por (usado para) las ACTIVIDADES DE INVERSIÓN (B) -260
Flujos de Efectivo por las ACTIVIDADES DE FINANCIAMIENTO
(+) Entradas de efectivo por la emisión de acciones comunes 120
(+) Entradas de efectivo por la emisión de documentos por pagar 90
(-) Pago de documentos por pagar -10
(-) Compra de acciones en tesoreria -20
(-) Pago de dividendos -10
Efectivo neto proporcionado por (usado para ) las ACTIVIDADES DE FINANCIAMIENTO (C) 170
Decremento neto de efectivo durante el año (A) + (B) + (C) -20
(+) Efectivo al 31 de diciembre de 2010 42
(=) Efectivo al 31 de diciembre de 2011 22

1.- CALCULOS PARA ADQUISICIÓN DE ACTIVOS DE PLANTA

SALDO INICIAL 210000

MAS.- COMPRAS 310000
MENOS.- DEPRECIACIÓN 20000
MENOS.- VENTAS 40000
SALDO FINAL 460000

2.- ENTRADAS DE EFECTIVO POR LAS VENTAS DE ACTIVOS DE PLANTA

VENDIDO 40000
GANANCIA 10000
EFECTIVO RECIBIDO 50000

3.- ENTRADAS DE EFECTIVO POR LA EMISIÓN DE ACCIONES COMUNES (CAPITAL COMUN)

SALDO INICIAL 250000

MAS.- EMISIONES DE ACCIONES 120000
MENOS.- RETIROS DE ACCIONES 0
SALDO FINAL 370000

4.- ENTRADAS DE EFECTIVO POR LA EMISIÓN DE DOCUMENTOS POR PAGAR (DOC. POR PAGAR A L.P.)

SALDO INICIAL 80000

MAS.- NUEVOS DOC. POR PAGAR 90000
MENOS.- PAGOS DE DOC. POR PAGAR 10000
SALDO FINAL 160000

5.- PAGOS DE DOCUMENTOS POR PAGAR

DEL CÁLCULO ANTERIOR 10000

6.- COMPRA DE ACCIONES EN TOSORERIA (ACCIONES EN TESORERIA)

SALDO INICIAL 0
MAS.- COMPRAS DE ACCIONES 20000
MENOS.- VENTA DE ACCIONES 0
SALDO FINAL 20000

7.- PAGO DE DIVIDENDOS (UTILIDADES RETENIDAS)

SALDO INICIAL 80000

MAS.- UTILIDAD DEL PERIODO 40000
MENOS.- PÉRDIDA DEL PERIODO 0
MENOS.- DECLARACIÓN DE DIVIDEN. 10000
SALDO FINAL 110000
FIGURA 13A-4 ESTADO DE FLUJO DE EFECTIVO METODO DIRECTO página 723

SMART TOUCH LEARNING, INC.

Estado de Flujo de Efectivo - Método DIRECTO
Por el año terminado al 31 de Diciembre de 2011
Flujos de Efectivo por las actividades operativas
Entradas:
Cobros a clientes 269
Intereses recibidos 12
Dividendos recibidos 9
Entradas de efectivo totales 290
Pagos:
A proveedores 135
A empleados 56
Por intereses 15
Pagos por impuestos a la utilidad 14
Pagos en efectivo totales 220
Efectivo neto proporcionado por las actividades operativas 70
Flujos de efectivo por las actividades de inversión
(-) Adquisición de activos de planta -310
(+) Entradas de efectivo por las ventas de planta 50
Efectivo neto usado para las actividades de inversión -260
Flujos de efectivo por las actividades de financiamiento
(+) Entradas en efectivo por la emisión de acciones comunes 120
(+) Entradas de efectivo por la emisión de documentos por pagar 90
(-) Pago de documentos por pagar -10
(-) Compra de acciones en tesoreria -20
(-) Pago de dividendos -10
Efectivo neto proporcionado por las actividades de financiamiento 170
Decremento neto en efectivo durante el año -20
Efectivo al 31 de diciembre de 2010 42
Efectivo al 31 de diciembre de 2011 22
ANÁLISIS DE CUENTAS DE INGRESOS DEL ESTADO DE RESULTADOS

COBROS A CLIENTES.- CUENTAS RELACIONADAS: INGRESOS POR VENTAS Y CUENTAS POR COBRAR

INGRESOS POR VTAS. INCREMENTO EN CxC COBRO EN EFECTIVO

286 - 17 = 269

INTERESES RECIBIDO.- CUENTA RELACIONADA: SI NO SE HUBIERA COBRADO ESTARIA EN INTERESES POR COBRAR

EN EL BALANCE GENERAL NO HAY INTERESES POR COBRAR

POR LO TANTO SE ASUME QUE TODO SE HA COBRADO EN EFECTIVO

DIVIDENDOS RECIBIDOS.- CUENTA RELACIONADA: SI NO SE HUBIERA COBRADO ESTARIA EN DIVIDENDOS POR COBRAR

EN EL BALANCE GENERAL NO HAY LA CUENTA DIVIDENDOS POR COBRAR

POR LO TANTO SE ASUME QUE SE HA COBRADO EN SU TOTALIDAD

GANANCIA SOBRE LA VENTA DE ACTIVOS.-

ESTA CUENTA NO SE LA CONSIDERA PORQUE CORRESPONDE AL CALCULO DEL FLUJO DE EFECTIVO DE ACTIVIDADES DE INVERSIÓN

ANÁLISIS DE CUENTAS DE GASTOS DEL ESTADO DE RESULTADOS

PAGOS A PROVEEDORES.-

EN CUALQUIER EMPRESA USUALMENTE EXISTEN VARIOS PROVEEDORES: MATERIA PRIMA, MERCANCIAS, SERVICIOS, ETC.
SMART TOUCH TIENE DOS PROVEEDORES: DE MERCADERIAS (INVENTARIOS) Y SERVICIOS (ENERGIA, AGUA, INTERNET, TELÉFONO, E

VAMOS A CONSIDERAR EL PRIMER PROVEEDOR: INVENTARIOS.- CUENTAS RELACIONADAS: COSTO DE LOS BIENES VENDIDOS, INVEN

COSTO DE B. VENDIDOS DECREMENTO EN INV. INCREMENTO EN CxP EFEC. PAGADO POR INV.
156 - 2 - 40 = 114
VAMOS A CONSIDERAR EL SEGUNDO PROVEEDOR: SERVICIOS.- CUENTAS RELACIONADAS: GASTOS OPERATIVOS Y PASIVOS DEVENGA

GASTOS OPERATIVOS DECREM. EN PAS. DEVEN. EFEC. PAGADO POR G.OP.

16 + 5 = 21

EFEC. PAGADO POR INV. EFEC. PAGADO POR G.OP. EFEC. PAGADO A PROVE.
114 + 21 = 135

PAGO A EMPLEADOS.- CUENTAS RELACIONADAS: GASTOS POR SUELDOS Y SALARIOS (G), Y SALARIOS POR PAGAR (P)

EN EL BALANCE GENERAL NO EXISTE LA CUENTA SALARIOS POR PAGAR

POR LO TANTO SE ASUME QUE SE HA PAGADO TODO EN EFECTIVO

GASTOS POR DEPRECIACIÓN.-

COMO ESTE GASTO NO SIGNIFICA MOVIMIENTO DE EFECTIVO, NO SE LO CONSIDERA.

PAGOS POR INTERESES.- CUENTAS RELACIONADAS: GASTOS POR INTERESES (G) E INTERESES POR PAGAR (P)

EN EL BALANCE GENERAL, EN LA PARTE DE PASIVOS CIRCULANTES NO EXISTE LA CUENTA INTERESES POR PAGAR
POR LO TANTO SE ASUME QUE SE HA PAGADO TODO EN EFECTIVO

PAGOS POR IMPUESTO A LAS UTILIDADES.- CUENTAS RELACIONADAS: GASTOS POR IMPUESTOS A LAS UTILIDADES (G) E IMPUESTOS

EN EL BALANCE GENERAL EN LA PARTE DEL PASIVO CIRCULANTE, NO EXISTE LA CUENTA IMPUESTOS POR PAGAR
POR LO TANTO SE ASUME QUE SE HA PAGADO EN EFECTIVO
RSIÓN

ONO, ETC.)

INVENTARIO, CUENTAS POR PAGAR

EVENGADOS
ESTOS POR PAGAR (P)