Plinio Emanuel Solares Mencos

5190-19-23849
Contabilidad 2

Objetivos

En los negocios, como en cualquier ámbito de la vida, gastar el dinero es mucho más fácil que
ganarlo. Por eso, el estado de flujo de efectivo es básico en cualquier empresa, ya sea que se utilice
el método directo o indirecto para su elaboración.

Este reporte financiero cumple con una misión central para el éxito de las empresas, pues es el que
arroja luz sobre el uso del dinero en efectivo y la liquidez real, que a su vez permite tomar decisiones
sobre cuestiones clave, como las nuevas inversiones o el financiamiento.

Estado de flujos de efectivos

es el reporte financiero o contable que muestra el origen y destino de los recursos empleados en
las actividades operativas, de inversión y de financiamiento de una empresa, en un periodo
determinado.

En otras palabras, es un reporte básico que le ayuda al negocio a comprender cuánto efectivo utiliza
para realizar sus operaciones y pagar sus obligaciones de financiamiento, así como para efectuar
inversiones dentro de la empresa.

Objetivos del Estado de flujos de efectivo

• Entre los objetivos fundamentales se encuentran los siguientes:

• Brindar información oportuna a la gerencia para la toma de decisiones que ayuden a las
• Ofrecer información acerca de los rubros y/o actividades en que se ha gastado el efectivo
disponible.
• Reportar objetivos del flujo de efectivo pasados para generar pronósticos.
• Determinar la capacidad de la empresa para hacer frente a sus obligaciones con terceros y
con los accionistas.
• Ayudar a tomar decisiones acerca de inversiones a corto plazo cuando exista un excedente
de efectivo disponible.

4 principios básicos para la administración del efectivo

• Siempre que sea posible se deben incrementar las entradas de efectivo

• Siempre que sea posible se deben acelerar las entradas de efectivo
• Siempre que sea posible se deben disminuir las salidas de dinero
• Siempre que sea posible se deben demorar las salidas de dinero

Tipos de flujos de efectivo

• Flujo de caja negativo

• Flujo de caja positivo
• Flujo de caja operativo
• Flujo de caja de inversión
• Flujo de caja financiero
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Metodología para elaborar el estado de flujos de efectivo

Método Directo

En el Método Directo, en un flujo de efectivo, se presentan los rubros o actividades que afectan
entradas y salidas de efectivo, e información de todo lo relacionado a:

• Cobranza en efectivo a los clientes.

• Cobros derivados de la operación.
• Pagos en efectivo a personal y proveedores.
• Efectivo que ha sido recibido por concepto de intereses, dividendos y rendimientos sobre
inversiones.
• Pagos de intereses bancarios realizados en efectivo.
• Pagos de impuestos realizados en efectivo.

Es importante resaltar que en el Método Directo se deben dividir las actividades de operación por
categorías principales de cobros y pagos en términos brutos.

Método Indirecto

El Método Indirecto se calcula de forma diferente, pues en éste, el flujo de efectivo se parte desde
la utilidad y posteriormente desde los rubros o actividades de la operación de la empresa.

Recuerda que la utilidad es el punto inicial del Método Indirecto.

En el Método Indirecto se deben considerar:

• Cambios en las cuentas de operación (cuentas por cobrar, inventarios, cuentas por pagar,
pasivos, etc.).
• Cambio en rubros de la operación (aumento o disminuciones en cuentas por cobrar,
inventarios, pasivos estimados y provisiones).
• Diferencias por fluctuaciones en tipos de cambio.
• Depreciación y amortización.
• Utilidad o pérdida en ventas de propiedades, equipo tecnológico u otros activos de la
operación.
• Provisiones para proteger los activos de la empresa.
• Utilidades o pérdidas en venta de propiedad, planta y equipo e inversiones.

Análisis de normatividad internacional NIC 7

Un estado de flujos de efectivo, cuando se usa juntamente con el resto de los estados financieros,
suministra información que permite a los usuarios evaluar los cambios en los activos netos de una
entidad, su estructura financiera (incluyendo su liquidez y solvencia) y su capacidad para afectar a
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los importes y las fechas de los flujos de efectivo, a fin de adaptarse a la evolución de las
circunstancias y a las oportunidades.

Conclusiones

El administrador financiero debe poner atención en la importancia que tiene el uso eficiente de la
administración del efectivo a través de la utilización de técnicas, principios y estrategias y los
métodos de conversión del ciclo de efectivo, de la rotación del efectivo, del saldo mínimo de efectivo
y del costo de mantener el saldo mínimo de efectivo.
Debe utilizar las técnicas adecuadas para la administración eficiente del efectivo en el ambiente
financiero en el que se desenvuelva, así mismo, debe utilizar las estrategias y principios más
apropiados para el buen manejo del efectivo.

Recomendaciones

Analiza tu flujo de efectivo: Por analizar nos referimos a que entiendas como creas efectivo y
también que puede ocasionar que este aumente o disminuya. Conocer la naturaleza de tu flujo de
efectivo te ayudará a poder tomar decisiones consientes sobre cómo administrarlo adecuadamente.

Bibliografía

Brealey, Richard y Myers, Steward. (1993). Fundamentos de Financiación Empresarial; Editorial

Mc Graw-Hill/ Interamericana de España.
E. Bolten, Steven. (1996). Administración Financiera. Editorial Limusa-Noriega.
Gitman, Lawrence J. y Zutter, Chad J. (2012). Principios de administración financiera,
Decimosegunda edición, Pearson Educación, México.
Pérez, L. y Rodríguez, F. (1986). Análisis de la Situación Financiera de la Empresa. Editorial Pueblo
y Educación.