Medidas de concentración y

estabilidad de mercado. Una

aplicación para Excel
IX Simposio de Microeconomía

Jenny Paola Lis

Agosto 21 de 2013

1
 Agenda
0
• Antes de iniciar

1
• Uso de indicadores de concentración y estabilidad

2
• Características de los indicadores

3
• Los indicadores

4
• Aplicación en Excel

5
• Interpretación de algunos indicadores

6
• Consideraciones finales

2
 Antes de iniciar
* 12 firmas

Latreille y Mackley (2010)

* 9 indicadores

2 aplicaciones

100 firmas Nuestras aplicaciones

20 concentración
34 indicadores
4 dominancia
Desde 1945
10 estabilidad

3
Uso de indicadores de concentración
y estabilidad

4
 Autoridades de competencia

Análisis de integraciones empresariales

(aprobación o garantías)

Análisis regulatorio y de política

Análisis de competencia en estudios

sectoriales

Identificación de posición de dominio

(abuso)

5
 Academia

Análisis de la dinámica empresarial general o agregada

Análisis de competencia en estudios sectoriales

específicos

Estudios sobre estructuras de mercado (monopolio,

oligopolio, monopsonio…)

Modificaciones
• Grado de especialización industrial urbano
• Diversificación al interior de la firma e industrial
• Concentración de la pauta exportadora o importadora de un país
• Concentración geográfica o industrial
• Localización industrial
6
Características de los indicadores

7
Hannah y Kay (1977); Curry y George (1983), Hall y Tideman (1967) y Jacquemin (1982)

Fácil de calcular e interpretar

Medida unidimensional (una sóla variable)

Acotada entre 0 y 1 (comparabilidad e interpretación)

Independiente del tamaño absoluto del mercado

Condición de fusión

Principio de transferencia (+cuota grande x –cuota peq)

Multiplicación por escalar

8
Si empresas = -> 1/N

Si N es constante, + cuota de mercardo => +

concenrtación => variación del índice

Condición de entrada (empresas superior a la media) =>

- concent.
Condición de salida (empresas superior a la media) => +
concent.
Contribución al índice equiparable a la participación de
mercado

Cambio de marca al azar debe reducir el nivel de

concentración

9
Los indicadores …

10
Indicadores de concentración (24)

11
Indicadores de estabilidad (10)

Período 1

Período 2

Período 3

12
 Indicadores de concentración

𝐶𝑘 = 𝑆𝑖
𝑖=1
Tradicionales
Razón de la
0 < 𝐶𝑘 ≤ 1
concentración 𝑆𝑖 es la participación de
de k-empresas mercado de la i-ésima
empresa.
𝑘 es el número de firmas más
grandes considerado.

Es la suma de los cuadrados de las IHH Mercado

participaciones de las firmas que
componen el mercado (en Menor a 100 Muy competitivo
porcentaje). Entre 100 y Desconcentrado
Índice de 𝑁
1500
Hirschman- 𝐼𝐻𝐻 = 𝑆𝑖2 Entre 1500 y Moderadamente
𝑖=1 2500 concentrado
Herfindhal 𝑆𝑖 es la participación de mercado Mayor a 2500 Altamente
de la variable analizada. concentrado
𝑁 es el número de firmas más
grandes considerado.

13
 Indicadores de concentración

1
𝑅=𝑁 N es el número de
empresas.
Recíproco del número R = 1 Monopolio,
de empresas R = 0 CP. Entrada y salida

𝑁
𝑁+1−2 𝑖=1 𝑖𝑆𝑖 G –> 0 +comp – conc
Coeficiente de Gini 𝐺=
𝑁 G -> 1 -comp +conc

1
Rosenbluth / Hall y 𝑅𝐻𝑇 = 𝑁 𝑖∗𝑠 )−1 ; 𝑅𝐻𝑇 = RHT -> 1 => > concentración
(2 𝑖=1 𝑖
1
Tideman 𝑁(1−𝐺)
RHT -> 1/N => = tamaño

La incertidumbre de la empresa
para conservar un cliente al azar
𝑁 es > si -concentración => +E
1
𝐸= 𝑆𝑖 ∗ 𝑙𝑛
Índice de entropía 𝑖=1
𝑆𝑖

0 < 𝐸 < ln(𝑛)

monopolio <E< CP

14
 Indicadores de concentración
𝑁 1
𝑖=1 𝑆𝑖∗ 𝑙𝑛 𝑆
𝑖
𝑅𝐸 =
ln(𝑁)

Índice de entropía 0 ≤ 𝑅𝐸 ≤ 1
estandarizado o monopolio <E< CP
normalizado

1
𝐻− 𝑛
𝐻𝑁 = 0 < 𝐻𝑁 < 1 0 cuando la concentración en
IHH normalziado 1 mínima y de 1 cuando la
1−𝑛
concentración en máxima

Número de empresas 1 Si N > 𝐻𝑁𝐸 el valor del IHH se

𝐻𝑁𝐸 = puede explicar por la desigualdad
𝐼𝐻𝐻
equivalente existente entre las empresas

n 2
ID = i=1 hi Contribución frente al IHH
Índice de dominancia 0 < 𝐼𝐷 < 1 0 mercado atomizado
S2i
Donde hi = IHH 1 mercado concentrado

15
 Indicadores de concentración
n−1
2
K= 𝑆𝑖 − 𝑆𝑖+1
i=1

Índice de dominancia de El índice varía entre 0 y 1, siendo 1 el

valor correspondiente a una estructura
Kwoka de mercado de monopolio.

1
𝑆𝐷 = 1 − (𝑆12 − 𝑆22 )
2
Índice de dominancia de Se compara el umbral con CR1
S1 y S2 participaciones de mercado de
Stenbacka las dos empresas más grandes,
respectivamente.

L Mercado
Menor o igual a Desconcentrado
𝑛−1
1 𝑋𝑚 0,20
𝐿=
Índice de Linda 𝑛(𝑛 − 1)
𝑚=1
𝑋𝑁−𝑚 Mayor que 0,20 y Moderadamente
menor o igual que concentrado
0,50
Mayor que 0,50 y Existe un desequilibrio
menor o igual que que podría afectar la
1 competencia.
Concentrado
Mayor a 1 Altamente concentrado.
Hay posiciones
16 de
dominio.
 Indicadores de concentración

𝑛
1
𝐻𝐾 𝛼 = (𝑆𝑖𝛼 )𝛼−1 HK será igual a 1 en caso de monopolio
𝑖=1 y tiende a 1/n, en el caso de n
1
empresas estrictamente iguales.
≤ 𝐻𝐾 ≤ 1 Alpha dif 1
𝑛

Índice Hannah‐Kay

𝐶𝐶𝐼 = 𝑆1 + 𝑆𝑖2 (1 + (1 − 𝑆𝑖 )) El índice captura la dispersión relativa

Índice de concentración
industrial comprensivo
𝑖=2 y la magnitud absoluta
S1 es la participación de la firma más
El CCI toma el valor de 1 para el caso
de monopolio.
grande del mercado

2
𝑁 𝑁
1 1 Medida de concentración expresada
Varianza del logaritmo del 𝑉=
𝑁
(ln 𝑆𝑖 )2 −
𝑁2
ln 𝑆𝑖
como no dispersión. Pocas empresas
tamaño la firma 𝑖=1 𝑖=1
grandes, muchas pequeñas y medianas

17
 Indicadores de estabilidad
I= 0 (inestabilidad mínima, estabilidad
máxima). Cuota de mercado es =. Bajo
nivel de competencia
I=1 (inestabilidad máxima). Todas las
firma cambiaron

Índice de inestabilidad o
volatilidad Valor Interpretación

=0 No hay empresas que ingresen al mercado en

el período t. El ingreso es nulo.
Tiende El número de firmas que ingresan es cercano
a1 al de las firmas existentes en el período
anterior. El ingreso es alto.
Tasa bruta de entrada Tiende
a0
La entrada de firmas es reducida. El ingreso es
bajo.
Mayor La entrada de firmas es superior a las firmas
que 1 establecidas el período anterior. Es un sector
muy dinámico y el nivel de volatilidad alto

Valor Interpretación
=0 No hay empresas que salgan del mercado
en el período t. La salida es nula.
Tiende a 1 El número de firmas que salen del mercado
Tasa bruta de salida es cercano al de las firmas existentes en el
período anterior. La salida es alta.
Tiende a 0 La entrada de firmas es reducida. La salida
es baja.
Mayor La salida de firmas es superior a las firmas
que 1 establecidas el período anterior. Es un
sector muy dinámico y el nivel de
volatilidad alto

18
 Indicadores de estabilidad
%
𝑇𝑁𝐸𝑖,𝑡 = 𝑇𝐵𝐸𝑖,𝑡 >0 sector dinámico con +
Tasa Neta de Entrada
− 𝑇𝐵𝑆𝑖,𝑡 competidores
< 0 sector dinámico - competencia

𝑁𝐸𝑖,𝑡 + 𝑁𝑆𝑖,𝑡 Si tiende a cero el grado de rotación es

Grado de Rotación del 𝐼𝑅𝑖,𝑡 = bajo, si tiende a 1 el grado de rotación
𝑁𝑖,𝑡 es alto, lo que implicaría un mayor
Mercado nivel de inestabilidad.

Tasa de rotación (firma 𝐸𝑖,𝑡 -> 0 tasa de rotación baja -

𝑇𝑅𝑖,𝑡 = L – líder inestabilidad, 1 tasa de rotación alta +
líder) 𝐿𝑖,𝑡 inestabilidad

𝐿𝐸𝑖,𝑡
Tamaño de las empresas 𝑁𝐸𝑖,𝑡 Entre mayor sea el valor de , más
que ingresan vs 𝑇𝑀𝑅𝑖,𝑡 = 𝐿𝑖,𝑡 −𝐿𝐸𝑖,𝑡 L trabajo grande será el tamaño de las firmas
entrantes frente a las existentes.
establecidas 𝑁𝑖,𝑡 −𝑁𝐸𝑖,𝑡

19
 Indicadores de estabilidad
Valor
=1 A cada empresa corresponde un local. No existe
sucursalización. Cada empresa que participa lo hace
exclusivamente con un establecimiento
𝑁𝐿𝑖,𝑡 >1 El número de establecimientos es superior al de las
𝑆𝑐𝑖,𝑡 = empresas. Se puede incrementar la cuota de mercado por
𝑁𝑖,𝑡
Ratio de sucursalización uso de locales asociados. Podría ser una señal de aumento
de la concentración.
(NL-locales) <1 Una parte de los establecimientos en el mercado regional no
se encuentra vinculado a empresas del territorio analizado.
Las empresas locales deben hacer frente a la competencia
de establecimientos asociados a empresas originadas de
otras regiones.
Valor
=0 No existen empresas externas en la región y las empresas
domésticas participan con un establecimiento en cada caso.
>0 Se trata de ramas de actividad con vocación exportadora o si
Sucursalización
𝑆𝑒𝑖,𝑡 = 𝑁𝐿𝑖,𝑡 − 𝑁𝑖,𝑡 las opciones de negocios no se encuentran en mercados
estructural locales
<0 Hay más locales que empresas implica la expansión de las
empresas en el mercado, pueden ser tanto empresas de la
región como externas.

Valor
=0 Podría indicar un estancamiento entre locales y empresas.
No hay variación de ninguno de los dos en el período
analizado. Puede recoger un comportamiento de
Sucursalización 𝑆𝑑𝑖,𝑡 = (𝑁𝐿𝑖,𝑡 −𝑁𝐿𝑖,𝑡−1 ) − creación/destrucción análogo para locales y empresas
dinámica (𝑁𝑖,𝑡 − 𝑁𝑖,𝑡−1 ) >0 Se crean más locales que empresas. Las firmas ya
establecidas han abierto nuevos locales asociados a ellas.
<0 Se crean más empresas que locales. La creación de
empresas se dirige a crear establecimientos en áreas
diferentes de la región analizada. Hay mayor destrucción
de locales que de empresas 20
Aplicación en Excel

21
 Indicadores para telecomunicaciones
(internet móvil)
Estudio del Sector Telecomunicaciones en Colombia
Abonados 1T - Abonados 4T - Abonados 1T -
PROVEEDORES 2012 2012 2013
TELEFÓNICA MOVÍLES COLOMBIA S.A. 1.604.850 1.594.734 1.630.995
COMUNICACION CELULAR S A COMCEL S A 603.143 737.912 866.272
COLOMBIA MOVÍL S.A. E.S.P. 593.707 672.685 701.964
UNE EPM TELECOMUNICACIONES S.A. E.S.P. 122.941 161.540 181.842
EMPRESA DE TELECOMUNICACIONES DE BOGOTÁ
D.C. S.A. ESP. 39.647 41.373 35.678
AVANTEL S.A.S. 324 815 796

Ingresos 1T - Ingresos 4T - Ingresos 1T -

PROVEEDORES 2012 2012 2013
COLOMBIA MOVÍL S.A. E.S.P. 11.916.251.888 17.195.215.305 18.172.233.257
COMUNICACIÓN CELULAR S A COMCEL S A 46.822.841.177 69.030.800.223 80.957.896.047
TELEFÓNICA MOVÍLES COLOMBIA S.A. 7.961.819.572 11.355.040.336 11.854.363.436
UFF MOVÍL SAS 931.592.172 1.266.669.198 1.278.002.854
UNE EPM TELECOMUNICACIONES S.A. E.S.P 1.879.547 5.320.243
VIRGIN MOBILE COLOMBIA S.A.S. 19.599.083
Fuente: Mintic.
22
Indicadores para telecomunicaciones
(internet móvil)

23
Indicadores para telecomunicaciones

24
25
Indicadores para telecomunicaciones

26
 Consideraciones finales

Medidas alternativas

Recurso de libre acceso

• Análisis comparativos de tipo intersectorial y/o intertemporal

• Insumo adicional para la Delegatura de Protección de la
Competencia
• Aplicativos – material didáctico

Ampliación: aplicativo similar para indicadores

modificados

27
 Gracias

estudioseconomicos@sic.gov.co

28