Elementos del crédito y clasificación ;Fuentes de financiamiento

Mg.Econ. Cesar Lima

 Elementos de credito, clasificación y
Objetivo del Modulo fuentes de financiamiento
Metodología
→Aprendizaje Activo.
→Salir de la Zona de
Confort
 Reglas de Juego

→Participar
→Compartir Ideas

→Abrir la mente

→Preguntar y sobre todo tener claro

que

→ “NO HAY IDEA MALA”…

¿Y la pasión
?

No existe aprendizaje
sin pasión
 Salgamos de la zona
de confort

Presentación:

Tu nombre con Rima

Dos verdades una mentira
¿ Que es el crédito ?

Mg. Econ. Cesar Lima Lima

 El crédito es un acto de fe y de confianza .

Es la confianza que se tiene

depositada en la persona , en su
capacidad de pago, su voluntad y
su solvencia.
El costo del dinero
Costo del dinero: Tasas de Interés
Es la Tasa de Interés es la ganancia que recibe un inversionista o un banco por el uso de su dinero durante un
tiempo determinado.

Tasas de interés pasiva Tasas de interés activa

Representan las tasas que reciben Son las que cobran los bancos por las
diferentes modalidades de financiamiento
los depositantes por sus:

Cuentas corrientes

Cuentas de ahorro

Cuentas CTS y

Depósitos a Plazo.
Los diferentes tipos de créditos

Créditos Directos Créditos Indirectos

Conllevan desembolso de dinero por Implican el respaldo del Banco ante un tercero
parte del Banco ( El banco recibe sin desembolso de dinero ( El banco recibe
intereses ) comisiones )

Préstamos Personales Fianzas (Licitación, Fiel Cumplimiento)

. Tarjetas de Crédito Adelanto de dinero)

. Descuentos (Letras y Pagarés)
. Avales
. Préstamos corporativos

. Préstamos a Mediano y Largo Plazo . Créditos Documentarios

(Automotriz, Hipotecario)
Clasificación de la tasa de interés
1.- Convencionales: contraído. Estos inte persiguen, pueden ser de dos tipos:

: Cuya fuente u origen se encuentra en el acuerdo de dos o más partes, libremente contraído. Estos intereses
convencionales, según la finalidad que persiguen, pueden ser de dos tipos:

Tasa Compensatoria Es la tasa de interés “normal” que las entidades financieras cobran por
los préstamos otorgados (tasa activa) o pagan por los depósitos
recibidos (tasa pasiva)
. Se dice que compensa a quien prestó el dinero desde que realizó dicha
operación hasta que la misma es cancelada en su totalidad.

Tasa Moratoria Es la tasa que una persona paga, generalmente desde el primer día de
atraso de la fecha de vencimiento de su obligación.
Se paga sobre el monto o parte del capital vencido de acuerdo con el
cronograma de amortizaciones y para poder aplicarse debe estar
pactado en los contratos celebrados entre las partes involucradas en la
operación.
2 .- Legales: (Art. 1244° C.C.):
Que son los que se reconocen por causa u origen de la Ley. Regulado por la Circular BCR N°
06-2003 y 07-2003

Tasa de Interés Legal Utilizada en operaciones en las que se debe cobrar

intereses pero no se ha fijado previamente la tasa
que el deudor debe abonar
 La tasa de costo efectivo anual (TCEA)

Gastos Cargos cobrados por cuenta de terceros (Ejm. Seguros

desgravamen).
Cargos por servicios brindados por la entidad y asumidos
Comisiones por el cliente (Ejm. Estados de cuenta).

TCEA
TEA Tasa de interés compensatorio efectiva anual.

La Tasa de Costo Efectivo Anual (TCEA) es la tasa que incluye todo lo que se paga por un crédito.
 La tasa de rendimiento efectivo anual (TREA)

Cargos Cargos realizados por la IFI

adicionales
TEA
TREA Tasa de rendimiento efectivo anual

La Tasa de rendimiento efectivo anual es la tasa efectiva anual menos los cargos adicionales que cobra la IFI .
Rendimiento Efectivo
Es calcular la real ganancia que una persona natural o jurídica
obtiene al depositar su dinero en una entidad bancaria,
financiera y/o microfinanciera.

Costo Efectivo
Es calcular el real costo que una persona natural o jurídica
asume al solicitar un crédito en una entidad bancaria,
financiera y/o microfinanciera.
 Comisión
Es una retribución que será cobrada al cliente o usuario por la prestación de un servicio efectivamente
provisto por la Empresa ,Ejemplo: Comisión por mantenimiento de cuenta, transferencia de fondos etc.

Gasto
Es aquel costo en el que incurre la empresa con terceros por cuenta del cliente para cumplir con requisitos
ligados a las operaciones que de acuerdo a lo pactado serán de cargo del cliente. Ejemplo: Gastos Registrales,
Gastos de Tasación etc.
Importancia del Crédito

En la Liquidez
de las Empresas Financiamiento
(Cliente)

En los resultados Incremento en

de la Empresa las Ventas
(Proveedores)

Entidades
Colocación
Financieras
El Crédito
Comercial
El Crédito Comercial = ¿Instantáneo?

Pago por S/.

10 mil

Plazo otorgado: 90 días

Mercadería
por S/. 10 mil

¿El crédito
comercial tiene un
costo?
 El Crédito Comercial
✔ Acuerdo con el proveedor para retrasar el periodo de pago.
✔ Se otorga a un cliente que ha demostrado un buen récord de
pago en efectivo, en el tiempo pactado.
¿Es o no más barato que un Crédito Financiero (Bancos)?
✔ Intereses a cargarse por el monto no cancelado.
✔ Pérdida de descuento por pronto pago (costo de
oportunidad).
✔ Calcular el costo anualizado de no tomar el descuento.
El Crédito Financiero
Definición:
Representa los financiamientos que las empresas del sistema financiero otorguen a sus
clientes, originando la obligación de una suma de dinero determinada.

Políticas de Crédito en Entidades Financieras

Términos y condiciones
Procedimientos internos
de los créditos

Análisis de Créditos Política de Cobranzas

Términos y Condiciones de los Créditos

Alcance de los créditos

Condiciones del Crédito
• Definir quien es sujeto de
• Plazo
crédito.
• Tasa de interés
• Destino del crédito
• Condiciones del pre-pago
(corto, largo plazo)

Necesidad de fijar un
Requisitos
límite de riesgo
• Información requerida.
• Monto máximo
• Documentos
• Segmentación de clientes
• Formatos
• El score crediticio
Diferencias entre el Crédito Comercial y el Crédito
Financiero

Crédito Crédito
Comercial Financiero

▪ v ▪ v
 Los organismos rectores de la Banca Peruana
SBS
La Superintendencia de Banca y Seguros tiene
como función controlar el buen comportamiento
y salud financiera de las entidades del sector
financiero, de seguros y privado de pensiones en
aras de proteger los intereses del público usuario.

La obligación de constituir provisiones en función

al nivel de morosidad de la cartera de créditos es
uno de los mecanismos que tiene la SBS para
salvaguardar la solidez de los Bancos.
 Marco Legal SBS 11356- 2008

Evaluación del Riesgo Crediticio, Clasificación del Deudor y la

Exigencia de Provisiones
 La Resolución SBS N° 11356-2008 es el reglamento de la
Evaluación del Riesgo Crediticio, Superintendencia de Banca y Seguros que define lo
Clasificación del Deudor y la Exigencia siguiente:
de Provisiones

Tipos de créditos por Clasificación Créditos por Provisiones Situación de los

categorías de riesgo crediticia del modalidad. créditos
del deudor deudor
Tipos de créditos
por categoría de
¿ N° de Empleados?
riesgo del deudor-
SBS
¿ Nivel de deuda SBS?

¿ Emisiones ?

¿Cuál será la
forma de ¿ Experiencia ?
clasificar al
deudor ?
¿ Ventas ?
Tipos de créditos por categoría de riesgo del deudor

Deudor No
Deudor Minorista
Minorista

Pequeñas Empresas

Corporativos
Microempresas

Grandes Empresas
Hipotecarios
Medianas Empresas
Consumo Revolvente

Consumo No Revolvente
Créditos Corporativos

01 Ventas mayores a 200 MM soles

Últimos 2 años

Créditos Soberanos con Bancos Centrales – Tesoro

02

Créditos a entidades del sector público

03
Créditos al sistema financiero y a intermediarios de
04 valores como las AFP
Créditos a Grandes Empresas

1 2

Vtas > 20 MM soles Emisión de deuda en

< 200MM el Mercado de
Últimos 2 años Capitales (último año)
Créditos a Medianas Empresas

Endeudamiento SBS superior a Ventas no mayores a S/. 20 MM Se considera también a

S/. 300 mil últimos 6 meses en los últimos dos años PPNN con deudas > S/. 300
mil (no hipotecarios )
Créditos a Pequeñas Empresas

Créditos para financiar actividades de comercio, industria

1 o servicios

2 Pueden ser Personas Naturales o Personas

Jurídicas

3 Deudas en SBS > S/. 20 mil y menores a S/. 300 mil

en los últimos 6 meses
Créditos a Microempresas

Créditos para financiar

Pueden ser Personas Deudas en SBS es no
actividades de comercio,
Naturales o Personas mayor a S/ 20 mil en los
industria o servicios
Jurídicas últimos 6 meses
Créditos de Consumo ¿ Cuál será más riesgoso?

Revolventes

No revolventes
Créditos Hipotecarios para Vivienda

Con garantía
hipotecaria

Para construcción
de vivienda
Cuadro resumen de créditos PPJJ y/o PPNN con negocio
Clasificación por:
Emisión de
PPJJ o PPNN Nivel
Tipos de Créditos Nivel de instrumentos de
con Negocio Endeudamiento
Ventas deuda
SBS
> 200 MM
últimos 2 No
Corporativos años
< 200MM Si
Mayorista -
PPJJ > 20MM No
últimos 2
Grandes Empresas años
> 300 mil últimos 6
< 20 MM
Medianas Empresas meses
< 300mil
Minorista - No > 20mil últimos 6 No
PPJJ o PPNN Pequeñas Empresas meses
con negocio < 20 mil últimos 6
No
Microempresas meses
Cuadro resumen tipos de créditos para personas naturales

Clasificación por: Emisión de

Personas
Tipos de Créditos Nivel de Respaldo de instrumentos
Naturales
Riesgo: Garantías de deuda
Mayor -
Consumo Revolvente
Minorista Consumo No Revolvente Menor - No
- SI
Hipotecarios para Mi Vivienda
Categorías de Clasificación Crediticia en Créditos Mayoristas,
Minoristas e Hipotecarios para Vivienda

✔ En créditos Minoristas e Hipotecarios

✔ Clasificación automática
✔ Solo depende de los días de
atraso del deudor.
✔ No requiere otro tipo de
evaluación
✔ Puede cambiar de un mes a otro
(fecha de corte: último día útil de
cada mes).
Situación de los créditos
 Castigado
• Mayorista => atraso > 15 días
. Pyme y Micro=> atraso >30 días
Cobranza Judicial
• Consumo, Hipotecario y Leasing
=>atraso > 30 días (cuota impaga) y
total si supera los 90 días. Reestructurado

Refinanciado Créditos clasificados como Pérdida,

íntegramente provisionados, que han
sido retirados del Balance de la empresa
financiera. Gasto en el Estado de
Vencido Pérdidas y Ganancias.

Corresponde a créditos cuya

Vigente Enter your
recuperación text here
se encuentra en
proceso judicial.
Es una forma de proteger la
permanencia de la unidad productiva y
Enter de
el patrimonio your text (here
la empresa Esta en
situación de insolvencia o quiebra)
Crédito donde se producen variaciones de
plazo y/o tasa del contrato original por
Enterenyour
dificultades text de
la capacidad here
pago del
deudor.
Créditos que no han sido
Enter your
pagados text
en su here
fecha de
vencimiento

Al día de acuerdo
Enter a lo here
your text pactado

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FUENTES DE FINANCIAMIENTO EMPRESARIAL
El éxito de la gestión gerencial de penderá de la habilidad, iniciativa e innovación de mantener en
competencia la organización. Las empresas, de acuerdo al giro, mercado, condiciones internas y externas,
requieren para su desarrollo o circunstancias temporales, apoyo económico que solucionen las
limitaciones previstas o imprevistas. Ello se puede atender de las siguientes maneras:

- CRÉDITOS DE PROVEEDORES. Las empresas cuentan con proveedores y a su vez, comercializan en gran
parte sus insumos, productos o servicios con facilidades de pago en plazos adecuados. De acuerdo a la
demanda de sus compradores, pueden ofrecer plazos y precios que resultan atractivos para ellos. En estos
casos, la empresa tiene mayor posibilidad de negociar con su proveedor en términos favorables sus
adquisiciones.

- DIFERIR LAS CUENTAS POR PAGAR. Ante las dificultades para cancelar las obligaciones que se puedan
presentar a una empresa, siempre será posible negociar con el acreedor la postergación parcial o total de
los pagos por vencer o vencidos, permitiendo contar con liquidez para afrontar problemas de caja.

- CRÉDITOS DE INVERSIONISTAS . De acuerdo a los proyectos de la empresa, cuando se trata de largo

plazo, resulta conveniente recurrir a inversionistas que deseen colocar sus excedentes en Bonos, los cuales
les asegure ganar un interés hasta el vencimiento del mismo, recuperando la inversión.

- CRÉDITO BANCARIO O FINANCIERO. Cuando los EE. FF. de la empresa mantienen un equilibrio que
demuestren capacidad de pago y endeudamiento y proyección de negocio, se acude a las IFI para obtener
financiamiento directo o a través de Líneas de Crédito de Fomento o de terceros.
USO DEL FINANCIAMIENTO:
- Capital de Trabajo:
La empresa con frecuencia presenta desfases de capital de
trabajo para financiar su activo corriente, ya sea por demora
en su cobranza, pedidos, adquisiciones imprevistas o de
oferta, etc. Consecuentemente, acude al banco planteando
su necesidad y, ofreciendo los medios de repago que pueden
facilitar la operación.

Inversión
La empresa por motivos de expansión, disminución de
costos, renovación u otras razones similares, requiere
adquirir bienes de capital, lo cual, al no tener un impacto
inmediato en su recuperación, necesita de un financiamiento
a mediano o largo plazo, que debe ser sustentada su
viabilidad.