Centro IMB-PC PETAPA Finanzas Administrativas 1 Tarea Capitulo 5

Instrucciones generales: Desarrolle las actividades indicadas y suba un (1) único archivo con t
sus respuestas teóricas y prácticas a evaluanet.galileo.edu. Trabaje de forma ordenada e iden
claramente cada ejercicio.

Teoría
Conteste lo que se pide:
1. Defina con sus palabras el concepto de Capital de Trabajo Neto

El capital de trabajo neto incluye ya lo recursos que la empresa necesita

para poder operar y cubrir sus necesidades

2. ¿Qué son fuentes de recursos permanentes?

Las fuentes de Recursos Permanentes son aquellas que al emplearlas generan

un costo para la empresa, tales como intereses en el caso de los prestamos o
pago dividendos en el caso de las cuentas de acciones comunes.

3. ¿Qué entiende por Capital de Trabajo Neto Operativo?

Son cuentas las cuales no se emplean en la operación de la empresa es decir no intervienen

en la parte operativa del negocio.

4. Establezca una diferencia entre Capital de Trabajo Neto y Capital de trabajo

Neto Operativo

El capital de trabajo neto operativo como se indica son los recursos operativos que la
empresa necesita para funcionar y el capital de trabajo neto, incluye los recursos
que necesita la empresa para operar sin excluir las cuentas de naturaleza financiera.
5. Mencione algunas cuentas que componen el activo corriente operativo

Bancos
Cuentas por cobrar
Inventarios

6. ¿Cuál es la diferencia entre pasivos corrientes y pasivos corrientes

operativos?

La diferencia es que los pasivos corrientes son los que originan un pago por intereses ya
que estos son de naturaleza Financiera y los pasivos corrientes operativos solo como su
palabra lo indica son operativos no generan interes

7. En una empresa se cuenta con Q100,000 de capital de trabajo neto

operativo y Q90,000 de Capital de Trabajo Neto. Comente el escenario.

Capital de trabajo Neto Q 90,000.00

(-) Capital de trabajo Neto Operativo Q 100,000.00
Total -Q 10,000.00

No existe respaldo para que la empresa opere, por lo que se hace necesario que
Generación de la propia empresa
Por financiamiento de los socios o
por financiamiento de terceros.

8. Una empresa tiene Activos Corrientes por Q345,000 y Pasivos Corrientes

por Q564,000, ¿Cuál es su capital de trabajo? Comente la situación.

Activos Corrientes Q 345,000.00

(-) Pasivos Corrientes Q 564,000.00
Capital de Trabajo Neto -Q 219,000.00

La empresa no cuenta con los recursos necesarios para poder operar

Tiene mas pasivos corrientes que activos corrientees.
todas
ntifique
 Práctica
Desarrolle los siguientes ejercicios:

Ejercicio 1

Se presenta la porción corriente del Balance General de la empresa

La Nueva, S. A. para el Año 20X4. Se pide:

• Calcule el Capital de Trabajo Neto

• Calcule el Capital de Trabajo Neto Operativo
• Realice un análisis comparativo del CTN y CTNO y determine la
situación de la empresa.

Balance General Nueva, S. A.

Año 20X4

Activo Corriente
Bancos Q 295,199.00
Cuentas por cobrar Q 594,240.00
Inventario Q 402,904.00
Valores negociables Q 169,291.00
Total activo corriente Q 1,461,634.00

Pasivo Corriente
Cuentas por pagar Q 310,984.00 Documentos por pagar Q
33,075.00
Alquileres por pagar Q 214,210.00 Sueldos por pagar Q
3,104.00
Total pasivo corriente Q 561,373.00

Capital de Trabajo Neto

Activo Corriente Q 1,461,634.00 (-)
Pasivo Corriente Q 561,373.00
Capital de Trabajo Neto Q 900,261.00

Capital de Trabajo Neto Operativo

(+) Bancos
(+) Cuentas por cobrar
(+) Inventario
(-) Pasivo Corriente Operativo
Capital de Trabajo Neto Operativo
Q 295,199.00
Q 594,240.00
Q 402,904.00
Q 561,373.00
Q 730,970.00
 Capital de Trabajo Neto Q 900,261.00
(-) Capital de Trabajo Neto Operativo Q 730,970.00
Q 169,291.00

En este Analisis se puede observar que la Empresa Suave S.A. Cuenta con los
suficientes recursos para seguir operando normalmente para el siguiente Año 20X5
Ejercicio 2

Se presenta la porción corriente del Balance General de la empresa

La Nueva S.A, ahora para el Año 20X5. Se pide:

• Calcule el Capital de Trabajo Neto

• Calcule el Capital de Trabajo Neto Operativo
• Realice un análisis comparativo del CTN y CTNO y determine la
situación de la empresa.
• Con base en la situación del año 20X5 comparada con el ejercicio
anterior en donde se presenta el año 20X4. ¿Se han desarrollado
estrategias para mejorar o se ha descuidado la situación financiera
de corto plazo de la empresa? Analice.

Balance General Nueva S. A.

Año 20X5
Activo Corriente
Bancos Q 132,961.00
Cuentas por cobrar Q 462,632.00
Inventario Q 99,119.00
Valores negociables Q 144,320.00
Total activo corriente Q 839,032.00

Pasivo Corriente
Cuentas por pagar Q 337,243.00
Documentos por pagar Q 350,000.00
Alquileres por pagar Q 425,000.00
Sueldos por pagar Q 80,000.00
Total pasivo corriente Q 1,192,243.00
Capital de Trabajo Neto
Activo Corriente Q 839,032.00 (-)
Pasivo Corriente Q 1,192,243.00 Capital de
Trabajo Neto -Q 353,211.00

Capital de Trabajo Neto Operativo

(+) Bancos Q 132,961.00
(+) Cuentas por cobrar Q 462,632.00 (+) Inventario Q 99,119.00
(-) Pasivo Corriente Operativo Q 1,192,243.00
Capital de Trabajo Neto Operativo -Q 497,531.00

Capital de Trabajo Neto -Q 353,211.00

 (-) Capital de Trabajo Neto Operativo -Q 497,531.00
Q 144,320.00

La empresa no cuenta con Capital de trabajo neto ni con capital de trabajo neto
operativo.
la empresa no tiene los recursos necesarios para seguir operando no cuenta con la
liquidez necesaria.
Recomendaciones: Gestionar el financiamiento de la empresa por los propios socios
o por terceros esto implica generar intereses los cuales perjudica la rentabilidad de la
empresa.

Comparando Año actual con año anterior la empresa no ha tenido buena ejecucion ha tenido
mayores pasivos corrientes y esto origina un capital negativo y esto deja a la empresa inestable
para seguir operando.
 Ejercicio 3

Del siguiente listado de cuentas, clasifique aquellas que son parte del capital
de trabajo neto, distinga si la cuenta puede ser parte del activo corriente o
del pasivo corriente
Forma parte del
Cuenta ¿Es activo o pasivo corriente?
CTN
1 Bancos SI Activo Corriente
2 Ventas NO
3 Costo de Ventas NO
4 Gastos por depreciación NO
5 Hipotecas NO
6 Caja SI Activo Corriente
7 Gastos por publicidad NO
8 Inventarios SI Activo Corriente
9 Cuentas por cobrar SI Activo Corriente
1
Capital
0 NO
1
Cuentas por pagar
1 SI Pasivo Corriente
1
Gastos por seguros
2 NO
1
Maquinaria
3 NO
1 Depreciación acumulada
4 Herramientas NO
1
Terrenos
5 NO
1
Gastos por alquileres
6 NO
1
Hipotecas
7 NO
1
Vehículos
8 NO
1
Equipo de cómputo
9 NO
2 Depreciación acumulada
0 Herramientas NO