Operaciones Neutras

ESCUELA PROFESIONAL DE DERECHO - UJCM
CURSO: DERECHO FINANCIERO

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DERECHO FINANCIERO
TRABAJO ACADEMICO
 TEMA: OPERACIONES NEUTRAS

 DOCENTE: DR. GABRIELA ZEBALLOS
 ALUMNOS:
 GLADYS PUÑO ALEJO
 DAVID RUDY CALLAHUANCA VELASQUEZ
 CLAUDIA MENDOZA ALTAMIRANO
 OLGA JUSTINA MARTINEZ BRAVO
TACNA - PERÚ
2020GH21062JJ206
INDICE
1. OPERACIONES CONEXAS O CONTINGENTES

A. EL AVAL
B. LA CARTA FIANZA
C. CREDITO DOCUMENTARIO
2. OPERACIONES POR CUENTA DE TERCEROS

I. EL MANDATO
II. LA COMISION DE CONFIANZA
III. EL FIDEICOMISO
IV. DEPOSITO SIMPLE
V. CAJAS DE SEGURIDAD
VI. INTERMEDIACION EN LOS PAGOS
VII. INTERMEDIACION EN LOS COBROS
VIII. COBRANZA EN MONEDA EXTRANJERA
IX. COMPRA VENTA, TITULO Y DIVISAS
X. TARJETA DE DEBITO
XI. BIBLIOGRAFÍA
OPERACIONES NEUTRAS
“Estas operaciones son aquellas en las cuales las instituciones de crédito no

captan ni colocan recursos del público sino que sólo prestan un servicio.”
Las operaciones neutras se definen como operaciones estandarizadas, de

carácter profesional, realizadas por los bancos donde ésta institución no se
encuentra en la posición de acreedor ni en la posición de deudor. Esto
significa que el banco presta un servicio al cliente a cambio del cobro de una
comisión determinada. En el plano jurídico estas operaciones se realizan por
medio de contratos de prestaciones de servicio, de comisión, de mandato o
mediación. No se debe confundir las operaciones neutras con las
operaciones netamente administrativas, como por ejemplo solicitar la
impresión de un estado de cuenta, solicitar una referencia bancaria, abrir un
usuario electrónico para revisar los estados de cuenta. Muchos de ellos
tienen un cobro por parte del banco y generan ingresos, sin embargo la
doctrina no los pone dentro de las operaciones pasivas sino como
operaciones meramente administrativas.
1.- OPERACIONES CONEXAS O CONTINGENTES

Son los tradicionales créditos indirectos, que en su mayoría están
relacionados con las operaciones activas, y que pueden llegar a convertirse
en tales en razón de circunstancias ajenas e imprevistas para la institución
financiera, por lo que se registrarán a través de las cuentas contingentes.
Llamados también riesgo no por caja, son aquellos en los que no existe un
desembolso efectivo de dinero y el intermediario financiero sólo interviene
mediante una garantía sobre un compromiso futuro a cumplir por su cliente a
un tercero. Existe un compromiso formal y por escrito en que el banco o
entidad financiera cumplirá con contra prestar ante un tercero si su cliente no
lo hiciera.
Desde el punto de vista de ingresos representa un rubro también muy

interesante porque las comisiones que se cobran cubren costos necesarios
para brindar el servicio y son mayores que los costos para dar el
correspondiente servicio.
Entre las principales operaciones de este tipo, podemos nombrar las

siguientes:
A. El aval
Garantía que puede ser otorgada tanto por una persona jurídica como
natural. Cual respalda exclusivamente el cumplimiento de obligaciones
contenidas en un titulo valor, la cual consta literalmente en el mismo título.
También es una garantía personal que se formaliza con la firma del avalista
puesta en el anverso de un documento de crédito o título valor.
El avalista queda obligado de igual modo que aquel por quien presentó la
garantía, por lo cual el acreedor puede exigir el cumplimiento de la obligación
a su elección: solo al aval, solo al deudor o a ambos.
La manifestación de unilateral implica que es incondicionada, irrevocable y

que obliga por la sola manifestación. No requiere de aceptación para producir
todos sus efectos.
El aval se usa, por lo general, como respaldo de letras a ser negociadas por
ejemplo en la Bolsa de Valores y de las utilizadas en el comercio
internacional, Esta garantía les otorga gran liquidez, lo que permite al
tomador obtener financiamientos.
El aval tiene como fundamental cometido, desde el punto de vista de la

realidad económica, permitir la agregación de nuevas garantías, aunque
quienes las otorgan no participen de la creación o circulación del título. Está
destinado a reforzarlo externamente, desde que se trata de un medio que
admite la obligación espontánea de quien desea asumir el papel de garante.
B. La Carta Fianza
 La fianza, en términos generales, es un contrato accesorio ligado

siempre a uno principal que podría ser uno de crédito o mutuo , al cual
le sirve de respaldo . de acuerdo señalado en el código civil , la fianza
obliga al fiador a cumplir determinado prestación en garantía de una
obligación ajena , si esta no se cumple por el obligado .Según lo
establece el código civil : “por la fianza una persona se compromete a
responder las obligaciones de otra”.
 La fianza es un contrato que representa una obligación accesoria,

pues tiene a adherirse a una obligación principal, ala que sirve de
garantía .no tiene, pues, existencia autónoma. El código civil la
considera como un contrato, por lo cual es que tal sea una forma
genérica.
 Podemos definir que la fianza en un contrato en el cual una persona,
denominada fiador, conviene con el beneficiario de una obligación a
cumplir con la prestación que ella comporta, si el obligado principal la
cumple por sí mismo .La fianza se entiende como un contrato
unilateral, porque solo que el fiador quien se obliga.
Si el fiador es una persona jurídica, deberán suscribirse la finanza sus

representantes legales con suficientes poderes para hacerlo de lo contrario
no será válida.
La garantía debe constar por escrito, bien en el documento que tiene el

contrato principal, en uno separado u mediante una carta.
El fiador solo responde cuando el obligado principal resulta insolvente o ya no

tiene medios realizantes dentro del territorio nacional .mientras no se de esta
situación el acreedor no puede exigir al acreedor cumplir con el pago
asumido por lo que ,previamente ,debe dirigir su acción y demostrar que el
obligado principal se encuentra incapacitado para satisfacer la obligación.
Es característica de la finanza hace que la mayoría de los beneficiarios exija

que sea SOLIDARIA, lo cual les permite cobrar a cualquiera de los obligados
sin importar el orden, incluso a los 2 a la vez.
Siendo para una institución financiera un crédito no por caja, contingente o

indirecto-no implica el principio de reembolso-esta concesión crediticia no
genera intereses, sino el cobro de una comisión en porcentajes pactados.
En el caso de las comisiones, las entidades financieras suelen cobrarlo por
adelantado, teniendo en cuenta para su cálculo el plazo de vigencia.
Llegada la fecha de vencimiento, puede ser requerida para su pago si el

obligado originario no cumplió su obligación en este caso el beneficiario
puede exigir en la entidad financiera fiadora el pago inmediato o la
renovación de la finanza.
Si el beneficiario opta por exigir el cumplimiento de la obligación, la fianza se

en un crédito directo y, a partir de allí, genera los respectivos intereses hasta
la fecha de su pago.
La fianza se extingue al cumplirse con la obligación principal o por el pago del

fiador, o en ambos casos, el beneficiario procede a devolver el documento de
la fianza.
Las formas de empleos más comunes son :
 Cumplimiento de contrato.
 Garantía de calidad.
 Adelanto de ventas.
 Créditos de proveedores.
 Internamiento temporal para reexportar.
 Respaldar letras a ser negociadas en las bolsas de valores.
 Créditos y préstamos en general.
C. Crédito Documentario
El crédito documentario es un medio de pago que ofrece un mayor nivel de

seguridad en las ventas internacionales, asegurando al exportador el cobro
de su exportación.
- Es una orden que el importador da a su banco para que proceda al

pago de la operación en el momento en que el exportador le presenta
la documentación acreditativa de que la mercancía ha sido enviada de
manera convenida. El banco del importador va a pagar si la
documentación está en regla, con independencia de que el importador

tenga saldo o no. Es decir, el banco del importador garantiza la
operación.
1. Emisión Del Crédito Documentario
 El comprador y el vendedor acuerdan un contrato de compra-venta

en el que se establecen condiciones. Una de ellas, el pago , por
medio de un crédito documentario.
 El comprador (importador) da instrucciones a su banco (el banco
emisor) para que emita un crédito a favor del vendedor
(exportador) beneficiario del mismo.
 El banco emisor solicita a otro banco, generalmente ubicado en el
país del vendedor, que avise, y quizá también que confirme, el
crédito documentario.
 El banco avisador o confirmador procede a notificar al vendedor la
emisión del crédito a su favor.
2. Partes que intervienen
a) El Ordenante: Persona o entidad que solicita la apertura del crédito a

su banco, comprometiéndose a efectuar el pago. Es el comprador o
importador.
b) El Banco Emisor: Es el banco elegido por el importador. Es el que
procede a la apertura del crédito, efectúa el pago del crédito si se
cumplen las condiciones exigidas en el mismo.
c) Banco Intermediario: es la entidad financiera que actúa entre el banco
emisor y el vendedor o beneficiario de la operación. Banco del
exportador. Toma las siguientes modalidades:
i. Banco avisador o notificador: se encarga solo de avisar o

notificar al beneficiario de la apertura del crédito.
ii. Banco pagador o reembolsador: se encarga de pagar la carta
de crédito, el exportador negocia los documentos. (Banco
negociador).
iii. Banco confirmador: cuando así lo solicite el ordenante y se
indique en el crédito.
d) Beneficiario: Persona a cuyo favor se emite el crédito y quien puede

exigir el pago al banco emisor, una vez haya cumplido con las
condiciones estipuladas en el crédito.
3. Contenido de la carta de crédito
 Nombre del banco emisor.

 Nombre del beneficiario.
 El objeto de crédito.
 Cantidad de bienes.
 Precio.
 Plazo para el embarque.
 Plazo para la utilización del crédito.
 Documentos que deben presentarse.
 Documentos de embarque.
 Seguros.
 Facturas comerciales.
 Facturas consulares.
 Documentos de pesaje.
 Certificados de calidad.
 Lista de empaque.
 Certificados fitosanitarios.
4. Tipos De Créditos Documentarios:

4.1 Clasificación:
a) Por El Compromiso Del Banco Emisor:
 Crédito documentario revocable: pueden ser anulados o modificados

por el banco emisor en cualquier momento y sin tener que avisar al
beneficiario. Sin embargo queda obligado por todos los pagos,

compromisos o negociaciones aceptadas con anterioridad al recibo de
la notificación de modificación o cancelación.
 Crédito documentario irrevocable: el crédito no puede ser modificado o
cancelado sin el acuerdo del banco emisor , banco confirmador y del
beneficiario. Es un compromiso en firme por parte del banco emisor a
favor del exportador. Puede ser confirmado o no confirmado.
b) Por La Función Del Banco Intermediario:
 Crédito avisado: el banco intermediario no añade compromiso alguno

y se limita a notificar al beneficiario la recepción del mismo.
 Crédito confirmado: el banco emisor solicita al banco intermediario que
añada su confirmación, es decir , que asuma un compromiso
irrevocable de pago ante el beneficiario.
c) Por la forma de pago del crédito:
 Crédito pagadero a la vista: El banco reembolsador o pagador

efectuará el pago contraentrega de los documentos por parte del
beneficiario, comprobando que estos coincidan con los exigidos en el
crédito.
 Credito pagadero a plazo fijo : el banco efectuara el pago con
posterioridad a la fecha de presentación de los documentos. Las
fechas podrán ser las siguientes:
- A un determinado tiempo.
- A partir de la fecha de embarque de las mercancías.
- Fecha de entrega de los documentos al banco intermediario.
- Fecha de recepción de los documentos por parte del banco
emisor.
d) Por el lugar de negociación:
 Créditos pagaderos en las cajas del banco emisor: el pago lo realiza

el banco emisor, sin embargo, la negociación de los documentos
puede estar restringida a un solo banco o abierta en cuyo caso puede
ser negociado en cualquier banco.
 Créditos pagaderos en las cajas del banco: el banco emisor emite el
crédito instruyendo al banco intermediario para que efectúe el pago
contra la presentación de los documentos, y que posteriormente
reclame el reembolso a un banco predeterminado o al propio banco
emisor.
5. Proceso Operativo Del Crédito Documentario
1°. El importador y exportador firman un contrato de compraventa por el que

establecen las condiciones de la operación internacional.
2°. El importador solicita a su banco (banco emisor) la apertura de un crédito
documentario a favor del exportador.
3°. El banco emisor emite el crédito y solicita a un banco intermediario que
avise y/o confirme el crédito.
4°. El banco avisador confirmador revisa los documentos y remite el crédito al
exportador.
5°. Si el exportador está de acuerdo con las condiciones del crédito, envía la
mercancía al país del destino en función del Inconterms pactado.
6°. El exportador presenta la documentación al banco exigida en el crédito.
7°. El banco avisador/confirmador revisa los documentos y si los acepta,
paga o negocia.
8°. El banco avisador/confirmador remite los documentos al banco emisor.
9°. El banco emisor revisa la documentación y reembolsa el importe al banco
intermediario.
10° el banco emisor adeuda al importador y le entrega la documentación al
importador.
11°. El importador, con los documentos, procede a retirar la mercancía.
1. Esquema Operativo
2.- OPERACIONES POR CUENTA DE TERCEROS
I. EL MANDATO
2. El mandato es un contrato mediante el cual una persona (mandante)

confía la gestión de uno o más negocios a otra (mandatario), quien se
hace cargo de ellos por cuenta y riesgo de la primera. Es un contrato
consensual, bilateral imperfecto, de buena fe y gratuito. Contrato entre
un agente económico poseedor de liquidez, pero que no desea
gestionarla, y un intermediario acreditado, especializado en la gestión de
valores móviles.[CITATION FIDsf \l 3082 ]
3.Al mandato se le conoce también como "poder", nomenclatura que

hace referencia precisamente al "acto o instrumento en que consta la
facultad que alguien da a otra persona para que en lugar suyo y
representándole pueda ejecutar algo". Se trata de dos expresiones
sinónimas, sólo que la voz "mandato" destaca su carácter pasivo
(mandato como un deber) y el término "poder" destaca su carácter activo
(poder como un derecho).
1. Sujetos en el contrato de mandato
a. Mandante, comitente o poderdante: Es la persona natural o

jurídica que confiere el encargo.
b. Mandatario, procurador o apoderado: Es la persona que

acepta el encargo.
2. Características
a. Puede ser oneroso o gratuito; es oneroso cuando ambas
partes reciben valores económicos, y gratuito cuando no hay
intereses patrimoniales o sea que los valores económicos le
corresponden a una sola parte.
b. Es un contrato típico o Nominado; es decir, está
específicamente contemplado y regulado por la ley.
c. Es un contrato principal; existe por sí mismo, se constituyen
para garantizar el cumplimiento de una obligación principal.
d. Es un contrato conmutativo; es un acuerdo voluntario en el
que cada parte conoce sus derechos desde el inicio del mismo,
e intenta que ambas partes tengan un trato igualitario.
e. Es un contrato de tracto o sucesivo; regulan una serie de
entregas o prestaciones periódicas que intervienen durante
algún tiempo prolongado.
f. Es un contrato bilateral; es un acuerdo de voluntad en el cual
se generan derechos y obligaciones en ambas partes
g. Será consensual (según la naturaleza jurídica del acto o actos
para el cual fue conferido); son aquellos que quedan
perfeccionados o concluidos con todos sus efectos desde que
las partes se ponen de acuerdo.
3. Clases de mandato
a. Atendiendo al objeto encomendado, esto es, los negocios
que puede celebrar el mandatario, puede el mandato ser
general o especial.
b. Atendiendo a si el mandatario actúa a nombre propio o del
mandante, puede ser "en nombre propio" o por "cuenta ajena".
c. Atendiendo a sus efectos, puede haber mandato con
representación o sin representación. En consecuencia, la
representación no es de la esencia del mandato.
4. Efectos del mandato
a. Obligaciones del mandatario
i. Obligación de ejecutar el mandato.
ii. Debe ejecutar el mandato personalmente. Si hay
sustitución, ésta puede ser amplia o restringida.
iii. Se debe sujetar a las instrucciones recibidas del
mandante. En caso de que el mandatario no recibiera
instrucciones concretas, debe actuar prudentemente,
como si se tratara de su negocio propio.
iv. Debe rendir cuentas acerca de la ejecución del mandato.
b. Obligaciones del mandante
i. Pagar la retribución convenida.
ii. Reembolsar las expensas o gastos que haya realizado el
mandatario.
iii. Indemnizar al mandatario por los daños y perjuicios que
éste hubiera sufrido con motivo del cumplimiento del
mandato.
c. Extinción del mandato
El mandato puede terminar por alguna de las siguientes
causales:
i. Vencimiento del plazo.
ii. La conclusión del negocio para el que se otorgó el
mandato.
iii. Por la rescisión del contrato, a causa del incumplimiento
de una de las partes.
iv. Por nulidad del contrato.
v. Por revocación. Hay países en los cuáles existe la figura
del mandato irrevocable. No es el caso del Uruguay,
donde siempre el mandato puede revocarse La renuncia
del mandato por voluntad del mandatario.
vi. Con la muerte del mandante o del mandatario. Hay
países en los que existe el mandato que subsiste aún
luego de la muerte del mandante y ello sucede cuando el
mandato fue otorgado en interés del mandante y del
mandatario al mismo tiempo, caso del Art. 2098
del Código Civil de Uruguay. El mismo código permite el
mandato para ejecutarse después de la muerte del
mandante (Art. 2096).
vii. Por la interdicción del mandante o la del mandatario
II. LA COMISIÓN DE CONFIANZA
Todas las operaciones que se efectúen bajo el contrato del mandato

pueden considerarse como encargos de confianza; Las comisiones de
confianza consisten básicamente en la administración de bienes, la
representación en encargos específicos así como la gestión de
patrimonios[CITATION FIDsf \t \l 3082 ]. Sin embargo no todos los
negocios jurídicos que se encarga a aun banco se hacen por este
medio, también puede ser encargo de autoridades judiciales o
administrativas, en cuyo caso más que mandatarios, hacen de auxiliares
de la justicia o de representantes de incapaces. El encargo se otorga
mediante la suscripción de contratos de mandato en los cuáles
interviene la entidad que está otorgando el mandato como Mandatario y
mandante [ CITATION FIDsf \l 3082 ].
III. EL FIDEICOMISO
Es una operación bancaria que se formaliza a través de un contrato,

mediante el cual, usted como FIDEICOMITENTE encomendará la
administración de su patrimonio (bienes, fondos, etc.) o una parte de
él al FIDUCIARIO, para que de acuerdo a un propósito determinado,
lo administre y transmita a una persona beneficiaria (contratista,
concesionario, usted mismo u otros) llamado FIDEICOMISARIO . No
existe Fideicomiso sin
Patrimonio Autónomo y no existe Patrimonio Autónomo sin Finalidad.
A. La Definición de fideicomiso en la ley
Resulta obvio concebir que cuando ley deroga a una anterior en materia
especializada lo que se trata de lograr es una mejor formulación de la
institución regulada una muestra de evidencia el avance es precisamente la
definición de esa institución procurar un claro concepto inicial ha de ser uno
de los objetivos del texto legal . en este sentido si la ley precedente presenta
formulación de conceptos claros no se justifica en cambio si no se obtiene
mayor claridad conceptual o si contrariamente , se logra oscurecimiento .
La definición de fideicomiso con la cual ambas leyes inician su texto tienen
textos distintos . la del artículo 314 del DL 770 fue la siguiente
El fideicomiso es una relación jurídica por el cual una persona llamada
fideicomitente transfiere uno o más bienes a otra persona llamada fiduciario
quien se obliga a utilizarlo en favor de aquel o de un tercero llamado
fideicomisario
En esa definición no fue original , fue idéntica a la de la ley venezolana el
fideicomisario es denominado beneficiario
La ley actual la ha derogado remplazándola por la siguiente en su articulo

El fideicomiso es una relación jurídica por la cual el fideicomitente transfiere
bienes en fideicomiso a otra persona denominada fiduciario , para la
constitución de un patrimonio fideicometido , sujeto a dominio fiduciario de
este último afecta al cumplimiento de un fin específico en favor del
fideicomitente o de un tercero , denominado fideicomisario .
Parece que no cabe comentario alguno : la definición del DL 770 permitía al

lector tomar un concepto suficiente la de la ley amen de tautológica carece de
exactitud , le fin de fideicomiso es la constitución de un patrimonio
fideicometido .
B. Quienes intervienen en un Fideicomiso
 El Fideicomitente fiduciante (quien entrega los bienes en calidad de

fideicomiso).
Que es quien trasmite parte de sus bienes o patrimonios a un
fiduciario puede ser al mismo tiempo el fideicomisario .
 El Fiduciario (quien recibe en administración los bienes para cumplir
una finalidad).
Se encarga de administrar los fondos de acuerdo con un objetivo o
propósito específico nunca puede ser fideicomisario .
 El Fideicomisario (quien se beneficia con el fideicomiso).
Es la persona que recibe los beneficios del encargo establecido e
inclusive los bienes del fideicomiso o la conclusión de este .
C. Tipos de Fideicomisos
Por su contenido los fideicomisos pueden ser:
 Fideicomiso de administración: El propietario entrega los bienes por
algún motivo que no es necesario especificar a un banco u otra
institución para que los administre y sus frutos le sean entregados .
 Fideicomiso de inversión: son utilizados como un mecanismo que
otorga transparencia a la custodia y administración de recursos
líquidos que en cierto momento deberán ser transmitidos a terceras
personas.
Se considera contrato flexible y de finalidades múltiples comúnmente
utilizado para recibir, custodiar y administrar recursos destinados al
apoyo y fomento de actividades educacionales, culturales, deportivas,
de investigación científica y asistencia social.
 Fideicomiso de garantía: El deudor transfiere sus bienes en favor del
fiduciario para respaldar alguna deuda que tenga , y en caso de no
ser satisfecha la obligación, realiza los bienes para cancelar la deuda
esta modalidad tiene múltiples ventajas en comparación con otras
formas de garantía como la hipoteca y la prenda porque el acreedor
no tiene que efectuar todos los procedimientos judiciales requeridos
para rematar el bien pignorado sino simplemente proceder de
acuerdo con lo establecido en el fideicomiso
 Fideicomiso testamentario : el fiduciario queda designado mediante
el testamento de que era poseedor de los bienes
D. Cómo funciona un fideicomiso testamentario

El funcionamiento es muy sencillo ya que se transmite a una institución
fiduciaria todas sus inversiones, por ejemplo, fondos de inversión, inversiones
de deuda e inversiones de mercado de capitales, sin perder el control de
éstas, ya que se puede indicar el tipo y plazo deseado, de igual forma, se
puede proporcionar facultades a un asesor financiero para que por su
conducto instruya las inversiones del fideicomiso.
En este fideicomiso también se puede afectar bienes inmuebles,

conservando el uso y goce de ellos; para realizar lo anterior, este
fideicomiso se constituye en escritura pública
y al momento de fallecer el fiduciario le transmite la propiedad a los
beneficiarios o a quien éste designe.
Una ventaja es que en cualquier momento existe la posibilidad de solicitar y
efectuar el cambio de beneficiarios, los montos y los porcentajes designados.
Otra de las ventajas de este tipo de fideicomiso es que no existe un límite
para la designación de beneficiarios, es decir, se pueden nombrar desde uno
hasta varios familiares o hasta algunas instituciones de beneficencia, todo
esto contando con la garantía de que la institución fiduciaria se apegará a las
indicaciones del cliente.
E. Características del contrato de Fideicomiso
 Carácter Temporal; tiene extensión limitada, plazo máximo 30 años.
 General; puesto que enmarca todos los usos que se le puede dar al
bien transmitido en Fideicomiso.
 Consensual; debe existir consentimiento expreso de las partes,
fideicomitente y fiduciario por lo menos.
 Oneroso; las prestaciones son valuables monetariamente.
 Autónomo y principal; no depende de otros contratos para su validez.
F. Obligaciones y derechos del Fideicomitente
 Transferir los bienes al Patrimonio Fideicometido
 Determinar los límites del contrato.
 Designar a los Fideicomisarios.
 Requerir cuentas al Fiduciario.

 Que le sean devueltos los bienes dados en Fideicomiso.
G. Obligaciones y derechos del Fiduciario
 Administrar los bienes que constituyen el patrimonio del fideicomiso.
 Defensa del patrimonio.
 Cumplir con los encargos que constituyen la finalidad del fideicomiso.
 Llevar por separado la contabilidad de cada Fideicomiso.
 Devolver al Fideicomitente los remanentes del patrimonio al término

del fideicomiso.
 Alcanzar informes de gestión a los fideicomitentes y a la SBS.
 Debitar del Patrimonio Fideicometido los gastos incurridos en su

administración.
H. Los derechos del fideicomisario
 Exigir al fiduciario cumplir y ejercer las acciones de responsabilidad

derivada de un eventual incumplimiento.
 Oponerse o defender las medidas preventivas contra los bienes como
persona interesada en forma directa
 Impugnar los actos inulables por ejemplo aquellos llevados a cabo por
el fiduciario contra las instituciones expresamente establecidas en el
fideicomiso
 Pedir la remoción del fiduciario cuando no cumpla con sus
obligaciones
 Revisar los estados contables
I. El fideicomiso como operación bancaria en el Perú

Tal vez en estos apuntes introductorios sea importante reiterar el origen civil
del fideicomiso , en tanto en que su tardío renacer en el Perú , aparece como
una operación bancaria , sin mas antecedentes que algunas leyes
latinoamericanas de nuestro siglo , tal es el caso del fideicomiso mexicano
que aunque aparece regulado desde 1932 en la ley general de títulos de
crédito que forma parte integrante del código de comercio de esa nación , en
la ley general de instituciones de crédito de organizaciones auxiliares de
1941 se dispone que solo los bancos y las entidades financieras autorizadas
pueden actuar como fiduciarios .
J.- Algunas características esenciales del fideicomiso en la ley

peruana
El fideicomiso aparece ahora en el derecho positivo peruano como una
operación financiera neutra , es decir como un servicio que las
empresas del sector pueden contratar con el cliente que lo solicite
siempre que esté dentro del módulo de
operaciones que cada una de ellas pueda realizar las empresas bancarias
por ejemplo puede actuar como fideicomisarios en las operaciones en las
operaciones de fideicomiso , como también pueden hacerlo aquellas
empresas del sistema financiero que se constituyan como tal fin específico .
Además conforme lo establece la propia ley pueden ser fiduciarios . COFIDE
y las demás empresas que comparten con los bancos y el grupo de
¨empresas de operaciones múltiples
Es decir las financieras las cajas municipales las EDPYMEs las cajas rulales
16702 supera este esquema largamente al DL 770 en el cual solo los bancos
puedan actuar como fideicomisarios.
IV DEPÓSITO SIMPLE
a) Es un contrato por el cual se entrega una cosa mueble a una persona

natural o jurídica para que la conserve en su poder y la devuelve cuando
se le pida .A diferencia del depósito irregular , no se produce una
transferencia de propiedad del bien y el depositario es un simple tenedor
por cuenta y orden del depositante por lo que debe devolver los bienes
como los recibió junto con los frutos o productos logrados mientras duro
el deposito
b) Los bancos lo tratan como depósito mercantil ya que obran por el

servicio, el depósito civil es gratuito.
c) La legislación peruana distingue tres tipos de depósitos de bienes

muebles en general de dinero y de títulos valor cuando un banco recibe
un bien mueble en depósito simple asume las siguientes obligaciones.
d) conservar físicamente el bien, mantener su integridad y la de los

aumentos que se pudieran producir.
e) Devolverlo al vencer el plazo estipulado o cuando se lo solicite esto se

efectuara en el mismo lugar donde fue recibido salvo en pacto en
contrario.
f) El banco puede retener el bien en su poder si no se le ha pagado los

costos o si su crédito no está suficientemente garantizado
IV. CAJAS DE SEGURIDAD
Es una prestación de servicio, donde el banco pone a disposición de su

clientela cajas de seguridad individuales, provista de especiales medidas de
seguridad, dentro de las instalaciones del banco. El procedimiento que se
sigue para proporcionar este servicio es normalmente el siguiente:
- El banco suscribe un contrato con su cliente, debidamente identificado.

- El departamento de cajas de seguridad proporciona al cliente un
carné de identificación en el cual consta sus datos personales y el
número de caja. Normalmente son dos personas cuales pueden tener
acceso por lo que se confeccionan dos carnes.
- El arrendatario de la caja puede depositar títulos, dinero, valores
documentos, joyas y en general, todo lo desee mantener bajo
seguridad. Estas cajas cuentan con doble llave, una de las cuales con
su duplicado es entregado al arrendatario y otra queda en poder del
banco; por ello, cada vez que se desee abrirla debe utilizarse ambas
llaves
A. Obligaciones del Banco
- Entregar la llave y mantener el libre acceso.

- Prohibir e impedir el ingreso de extraños.
- Conservar un duplicado de la llave.
- Responder por la integridad de las cajas.
- Responder por los daños que sufran los clientes en los casos que les
sean imputables al banco.
B. Obligaciones del Cliente
- Pagar la suma convenida.

- Utilizar la caja de acuerdo con los reglamentos.
- No guardar bienes que hagan peligrar la identidad de la caja.
- Devolver las llaves cuando concluya el contrato.
Nota: Una caja de seguridad puede se abierta contra la voluntad del cliente
en contados casos, como entrar en mora en el pago del alquiler; que la
Superintendencia intervenga la institución financiera intervenga ó esta ente
en liquidación. Sin embargo, en todos los casos, deben contemplarse ciertas
formalidades, como comunicar previamente el propietario y otorgarle un plazo
prudencial para que retire los bienes.
VI. INTERMEDIACIÓN EN LOS PAGOS
Consiste en tomar parte en el flujo de dinero y, dentro de ello, intermediar en

los pagos. Los bancos prestan diversos servicios por este concepto:
a) Servicio de caja
El banco pone a disposición de un cliente de cierta importancia, sus
instalaciones físicas y personal para efectuar pagos diversos, como planillas,
facturas, etc.
Este servicio es remunerado, aunque sea de forma indirecta, es decir que los
beneficios colaterales lo justifican sobremanera, pues es una forma de
incrementar el movimiento en cuenta corriente. Además se pueden captar
nuevos clientes entre quienes reciben los pagos, al abonar los montos
respectivos en sus propias cuentas corrientes. De este modo Todo el
movimiento queda en el banco.
Pago de haberes y CTS

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o Seguros
o Fondos Mutuos
Pago de letras y facturas

Realiza el pago de letras y facturas ingresadas en cobranza o descuento con
cargo a la cuenta de tu Empresa como aceptante de estos documentos a
través de Telecrédito web.
Beneficios
 Los pagos se procesan en línea

 No hay necesidad de ir a una agencia a pagar, girar cheques o enviar
una carta de instrucción.
 Evitas trasladar grandes cantidades de efectivo. Haciendo el pago a
través de Telecrédito tienes control total del proceso y posees
información detallada del sustento de pagos.
 Podrá consultar el monto total a pagar.
b) Cheques de gerencia, giro y transferencias.
Cheque de gerencia : aquél que es expedido por una institución
bancaria para que sea pagado en sus propias sucursales. En este
el cliente entrega al banco la cantidad de dinero por la que expedirá
el cheque, y éste cheque será pagado en esa misma institución o
también podrá depositarse en una cuenta del beneficiario.
Requisitos:
• Debes contar con un monto de dinero suficiente para la emisión del

cheque. Se puede emitir un cheque llevando al banco el dinero en efectivo o
realizando un cargo en cuenta del ordenante (la persona que solicita la
emisión del cheque). En caso de solicitar la emisión de un cheque de
gerencia por un monto mayor a US$ 50,000 o su contravalor en Nuevos
Soles, es necesario que el ordenante presente un sustento de la procedencia
del dinero.
• Completar un formulario de solicitud de cheque de gerencia en donde
se solicita los datos del ordenante y beneficiario:
o Datos del ordenante
Apellidos o razón social
Nombres
Dirección
Teléfono
DNI o RUC
Datos del beneficiario

Apellidos o Razón Social.
Nombres
DNI o RUC
Import
El giro es similar, solamente que se emite para ser pagado en una plaza
distinta a la de emisión.
Para generar un Giro Nacional se deberá llenar un formulario
indicando:
 Datos del emisor del giro nacional:

o Nombre completo
o Dirección
o DNI* o R.U.C
 Datos del beneficiario del giro nacional:

o Nombre completo
o DNI* o RUC
o Monto a enviar
Para cobrar un Giro Nacional se deberá contar con:

 Datos del beneficiario del giro nacional:
o Nombre completo
o DNI* o RUC
o Contraseña generada por el solicitante
No es necesario que la persona que realiza o
recibe el giro sea cliente del Banco.
¿Quién paga el costo de envío del giro?

Lo puede pagar el Ordenante o el Beneficiario, ya sea al emitir o
al recepcionar el giro. Lo deciden los clientes.
La transferencia también se utiliza para remitir fondos a otras

plazas, en el país o el extranjero, sólo que no se emite titulo valor y
únicamente se comunican los datos del beneficiario, que es quien
retirará el dinero, a la oficina que efectuará el pago. Transferencias
Interbancarias
 Puedes realizar las siguientes transferencias interbancarias:

Transferencias ordinarias (Abono en Cuenta)
Pago de haberes y proveedores
Pago a cuenta de Tarjeta de Crédito
 Cada transferencia interbancaria, de cualquier modalidad, no

podrá ser mayor de US$60,000 y S/.300,000 por operación.
 En caso realices una transferencia interbancaria desde un banco
a otros deberás tener en cuenta lo siguiente:
 Si fue enviada antes de las 12:00 pm a otro banco, la cuenta

destinataria la recibirá en la tarde del mismo día.
 Si fue enviada después de las 12:00 pm a otro banco, la cuenta

destinataria la recibirá en la mañana del siguiente día útil.
Transferencias al exterior (Según BCP)
 Las transferencias son transmitidas automáticamente vía SWIFT

y con claves encriptadas para mayor seguridad.*
 Las solicitudes ingresadas de lunes a viernes hasta las 04:00pm

serán atendidas el mismo día, posterior a esa hora serán
atendidas al siguiente día útil.
 Tienes la posibilidad de acceder a información sobre la situación

de tus transferencias a través de nuestra Banca por teléfono y la
conformidad del envío por correo electrónico
 Las transferencias al exterior están afectas al cobro del ITF

(0.005%)
 Para poder realizar una transferencia al exterior a través de

nuestra Banca por Internet debes contar con una Clave Digital
Token. En dicho cana, el monto máximo a transferir por día
hasta US$ 15,000.00 con clave digital.
 Las transferencias solicitadas antes de las 2:00pm y por montos

hasta US$ 100,000 se harán de acuerdo a los siguientes plazos:
Anexos
Solicitud de arrendamiento para “Caja de seguridad”
Cheque de Gerencia
Solicitud de “Transferencias al exterior”
VII. INTERMEDIACIÓN EN LOS COBROS
El banco recibe el encargo de efectuar una serie de cobros por cuenta del
acreedor. Entre los más usuales se encuentran:
1. La cobranza de letras:
El servicio de Cobranza de Letras permite delegar al intermediario financiero

toda la gestión relacionada con la cobranza de sus documentos. Además, le
proporciona de una manera ágil y efectiva, toda la información que necesite.
Algunas razones que justifican esta modalidad son las siguientes:
Da mayor jerarquía, respaldo, seriedad al cobro del documento

Economiza horas de trabajo en la cobranza
El banco cobra naturalmente una comisión por el servicio prestado. Las

etapas que sigue en este caso el documento y que por consiguiente se
deberán tener presente para su contabilización son las siguientes:
a) Envió del documento al banco.

b) Acuse de recibo por parte del banco.
c) Aviso del banco respecto al cobro de la comisión de cobranza, cargo
que normalmente se hace directamente en la cuenta corriente del
girador.
d) Aviso del banco que el documento ha sido cancelado y que el dinero
ha sido depositado en la cuenta del girador o poseedor de la letra.
2. Facturas
Servicios que tienen por objetivo, la Administración, Control y Gestión de la

Cartera Vigente, entregando a los posibles clientes certeza en las fechas y
condiciones de sus pagos. Se realiza la labor desde el inicio del proceso.
3. Recibos de luz ,Agua y teléfono
4. Impuestos.
El cliente debe dar las instrucciones precisas por escrito y cumplir con las
formalidades legales, como firmar un poder, contrato, endosar los títulos
valores, al fin de facturar al banco para realizar la cobranza
Por su parte el banco debe comunicar a quién pagará, que debe hacerlo en
sus oficinas, o presentar los títulos valores o documentos pertinentes ante
quien debe efectuar el abono; además al asumir el encargo, toma la
responsabilidad de realizar todos los trámites correctamente y cumplir las
formalidades necesarias para resguardar el patrimonio de su cliente; por
ejemplo, protestar las letras no pagadas dentro del plazo de ley.
Como se verá más adelante, también pueden cobrar dividendos, cupones de

abonos, etc. Pero a veces de una subsidiaria constituida como sociedad
Agente de Bolsa.
Sociedad Agente de Bolsa
 Una Sociedad Agente de Bolsa (SAB) es la única intermediaria del

mercado bursátil autorizada y supervisada por la Superintendencia del
Mercado de Valores (SMV) encargada de realizar las operaciones de
compra y venta que los inversionistas les solicitan; a cambio cobran
una comisión, que es determinada libremente por cada una de ellas en
el mercado. Las SABs también pueden prestar otros servicios, como
resguardar los valores (custodia), administrar cartera (diversos tipos
de valores), así como brindar asesoría, mostrando a los inversionistas
las diferentes alternativas que brinda el mercado de valores y
posibilitando así la elección de la mejor opción de inversión [ CITATION
BVL15 \l 3082 ]
 Sociedad anónima que, debidamente autorizada, realiza por cuenta de

sus clientes, la intermediación de valores en una o más bolsas, o fuera
de ellas (cuando se trate de valores no inscritos).
 De acuerdo con la legislación del mercado de valores peruano, las

Sociedades Agentes de Bolsa son aquellas sociedades anónimas
autorizadas por la Comisión Nacional Supervisora de Empresas y
Valores (CONASEV).
Las Sociedades Agentes de Bolsa y los Agentes son los únicos
intermediarios autorizados para operar en uno o más mecanismos
centralizados de negociación que operan en la bolsa. Para
desempeñarse como sociedad agente de bolsa se requiere de la
autorización de organización y de funcionamiento expedida por
CONASEV, según lo dispuesto en el T.U.O. de la Ley de Mercado de
Valores (Decreto Supremo 093-2002-EF/94.10) y el Reglamento de
Agentes de Intermediación (Resolución CONASEV 045-2006-
EF/94.10)[ CITATION BVL15 \l 3082 ]
VIII. COBRANZA EN MONEDA EXTRANJERA
 En general podemos definir cobranza como aquel servicio que presta

un banco a sus clientes y corresponsales para tramitar según
instrucciones, el cobro y/o la aceptación de documentos financieros
y/o comerciales
 Otra definición explica la cobranza como un servicio bancario de
manejo de documentos sobre la base de instrucciones recibidas.
 Durante una cobranza, los bancos actúan como intermediarios,
asegurándose de que los documentos sean entregados solamente
contra el pago o la aceptación
 Para el uso de la cobranza debe mediar entre exportador e importador
desde una amplia hasta una mediana confianza, lo anterior debido a la
posible devolución de la letra de cambio por insuficiencia de fondos o
irregularidad en los endosos o aceptaciones. No obstante esta
limitación, las cobranzas son un instrumento de pago que ha venido
adquiriendo cada vez más importancia en el comercio mundial
moderno.
 Las cobranzas son una alternativa para que el exportador no pierda el
control de los bienes una vez embarcados y que el importador pueda
enterarse con oportunidad de su arribo. Para ello el banco interviene
como un tercer custodio de los documentos representativos de las
mercaderías, hasta que se produzca el pago.
Las cobranzas son reguladas por una normativa de carácter internacional

conocida como las Reglas y Usos Uniformes para las Cobranzas (RUUC)
 Collection URC) la publicación número 522 de la Cámara Internacional

de Comercio de París (International Chamber of Commerce ICC). Las
RUUC regulan las obligaciones y responsabilidades del comprador,
del vendedor y los bancos que intervienen en la operación. [ CITATION
Cen09 \l 3082 ]
- Qué necesidades cubre?
Instrumento que permite al exportador el cobro o la aceptación de una
Letra de Cambio previo a que el importador tome posesión de la
mercadería.[ CITATION Mac15 \l 3082 ]
- A quién está dirigida?
A Empresas Exportadoras.[ CITATION Mac15 \l 3082 ]
Los documentos financieros:

Pueden ser letras de cambio, pagarés, cheques, u otros instrumentos
similares usados para obtener el pago de dinero.
Documentos comerciales:
Entendemos facturas, documentos de transporte, en fin documentos
que sean título representativo de mercaderías o cualquier otro
documento siempre que no sean documentos financieros.
La cobranza puede ser simple o documentada

A. Cobranzas Simples (Envió de Cheques al Cobro)
- Es el simple trámite de cobro o aceptación, solo se entregan

documentos financieros no hay entrega de documento alguno
representativo de mercadería.[ CITATION Cen09 \l 3082 ]
- Las Cobranzas Simples se ofrecen para el recibo de pagos en
Cheques de moneda extranjera/USDolares o Cheques que no son
negociables en la banca local[ CITATION MUL15 \l 3082 ]
B. Las Cobranzas Documentarias

Se trata de una operación mediante la cual, actuando por orden,
cuenta y riesgo de un cliente (exportador) tramitamos el cobro de
valores comerciales o financieros ante un deudor del exterior
(importador) a través de un banco corresponsal, con la
responsabilidad y el compromiso de ejecutar las instrucciones de
nuestro cliente. El exportador se asegura la formalización de la
operación en función de lo acordado previamente con el importador,
ya sea la entrega de la documentación contra pago o contra la
aceptación de una letra en caso de que sea pago diferido. [ CITATION
Mac15 \l 3082 ]
Se tratan papeles financieros acompañados de documentos
comerciales, solamente. Dentro de los comerciales están la factura,
los de simple embarque, de legitimación O CUALQUIER OTRO DE
ESTE TIPO
Es un medio de pago por el cual un exportador entrega a su banco
una letra de cambio, un pagaré, una factura u otro documento
financiero que acompañe a los documentos de dominio sobre una
mercancía, con el encargo de que los entregue al importador en el
extranjero, a través de un banco corresponsal, contra aceptación del
efecto o contra el pago del importe.[ CITATION Ban15 \l 3082 ]
Consiste fundamentalmente en el cobro de los montos
correspondientes a una exportación con la participación de un banco
como intermediario, pero donde el banco no asume riesgo de crédito
alguno.
Los Bancos deben actuar de buena fe y con cuidado razonable, no
tienen obligación adicional de examinar los documentos pero si, deben
verificar que los documentos recibidos sean los mismos que los que se
enuncian en la carta remesa presentada por el Girador o Librador
Diferencias entre el Cobro Documentario y el Crédito

Documentario.
En el Cobro Documentario, ni el banco remitente ni ningún otro banco,

tiene obligación frente al girador. En el Crédito Documentario (cuando
es irrevocable), los bancos se obligan a pagar al beneficiario el monto
de la misma
.
En el Cobro Documentario, la función principal del banco es cobrar al
importador el importe de la cobranza, o sea su función es de cobro. En
el Crédito Documentario el banco tiene como función principal, pagar
al beneficiario el monto girado.
En el Cobro Documentario, el exportador contrata inicialmente al

banco para que realice el cobro, o sea para que el banco obtenga un
pago del importador. En el Crédito Documentario, el que contrata al
banco es el importador para que el banco pague al beneficiario el
monto de la Carta de Crédito.
Las partes que intervienen en una cobranza son:
 El ordenante, que es quien confía la operación de cobro a un banco.

 El banco remitente, al cual se le ha encargado la cobranza.
 El banco cobrador, normalmente un corresponsal del anterior, es quien
ejecuta la cobranza.
 El girado, es la persona a quien se le presenta el cobro.
Cualquier documento enviado para su cobro debe ir acompañado por una

orden de Cobro, que contenga instrucciones completas y precisas.
 Beneficios
 Para el importador:
- Le asegura que contra el pago o aceptación recibirá los
documentos de dominio
- Comisiones bajas
 Para el exportador:
- Tiene la seguridad de que el importador no podrá disponer de la
mercancía antes del pago o de la aceptación de una letra o giro
- Puede quedar en posesión de una letra o giro, lo que permite su
descuento
- La seguridad de cobro es alta, aunque depende de la solvencia del
importador y del país; no obstante, si el importador termina no
pudiendo pagar, el exportador deberá proceder, para recuperar su
mercancía, a su re-exportación con los consecuentes costos
 Secuencia de una Cobranza Documentaria
Se formaliza entre Importador-Exportador un contrato comercial o una

cotización mediante factura pro forma, donde convienen que el
instrumento de pago a utilizar va a ser una cobranza documentaria.
El exportador (girador o librador) reúne la documentación necesaria
para que el importador pueda realizar el despacho de la mercadería en
su país y se la entrega a su banco (banco remitente) con las
instrucciones del caso.
El banco remitente recibe dicha documentación del exportador junto
con los
Instrumentos Financieros (letra de cambio) si correspondiere y de
acuerdo a lo instruido por este, remite dichos documentos por courrier
al Banco del importador o a un Banco corresponsal (banco
presentador o cobrador), con las instrucciones impartidas en su
oportunidad por el exportador (Girador o Librador).
El Banco cobrador o presentador, cita al importador y entrega la
documentación contra pago de la misma si se trata de una operación
pagadera a la vista, en caso de tratarse de pago a plazo aceptará los
instrumentos financieros (letra de cambio).
El importador (girado o librado) paga o acepta el Instrumento
financiero (letra de cambio) y retira la documentación comercial; paga
los gastos y comisiones ocasionados y procede a iniciar los trámites
de despacho de la mercadería.
El Banco cobrador o presentador transfiere los fondos a la cuenta
indicada por el banco remitente o remite los instrumentos financieros
aceptados por el importador; salvo indicación en contrario que hubiere
dado el exportador, refiriéndose a la permanencia de los instrumentos
de pago en el Banco cobrador hasta el vencimiento constituyéndose
en una cobranza simple.
El Banco remitente una vez recibido los fondos, deduce las comisiones
y los gastos que la misma ocasionó y acredita el resultante en la
cuanta del exportador, o en caso de recibir el instrumento financiero
aceptado entrega el mismo.
[ CITATION Exp15 \l 3082 ]
Cobranza Documentaria según su forma de pago
Las cobranzas según las instrucciones insertas en la carta remesa podemos

clasificarlas
Desde el punto de vista de las condiciones de entrega de la documentación
en:
A la vista: El Banco presentador entregará la documentación comercial
al importador, solo contra pago de la misma.
A plazo contra aceptación: El librador o girador (Exportador) financia la

operación a un plazo ya convenido entre las partes, y el Banco
presentador entrega la documentación comercial al importador contra
aceptación de instrumentos financieros (Letra de Cambio).
A plazo contra aceptación y aval: Es igual al caso anterior con la

excepción de que el banco presentador, previa evaluación crediticia de
su cliente (importador) avala los instrumentos financieros (Letra de
Cambio), garantizando el pago de la operación al vencimiento. El
banco que avala las letras de cambio esta de igual forma
comprometido como aquel banco que apertura un crédito
documentario, asimismo en estos casos el importador incurrirá en
costos similares[ CITATION Exp15 \l 3082 ]
IX. COMPRA VENTA DE TÍTULOS, DIVISAS
La compra-venta es el contrato por el cual se intercambian bienes por dinero,

produciéndose una transferencia de la propiedad del bien. Es mercantil si se
efectúa entre comerciantes y tiene por objeto el lucro. Incluye las operaciones
de compra-venta que el banco efectúa con el cliente o por cuenta de éste,
como el mandato o las comisiones de confianza.
Entre las principales se encuentran:
A.-Compra-Venta de oro y metales preciosos
El oro es un metal precioso en el que se puede invertir y obtener dinero, pero

su precio es impredecible ya que es volátil. En el Perú existe legislación
específica que solo autoriza intervenir en estas operaciones a los bancos
minero y central de reserva. Se debe tener en cuenta la cotización actual de
los metales preciosos al momento de comprar o venderlos.
Al momento de invertir dinero en oro o diferentes metales preciosos; se

puede dar en la modalidad de :
Comprarlos como relojes, monedas, lingotes o joyas y tenerlos “seguros”

en casa; pero se darán numerosos gastos extras que hagan que lo que
parecía una inversión segura pierda rentabilidad al ser una inversión a largo
plazo. Para esta modalidad de inversión que se da dentro de la casa del
vendedor se opta por ciertas comisiones
 como cajas de seguridad, seguro de hogar más caros, sistemas
antirrobo y vigilancia.
En esta modalidad las personas utilizan estos objetos comprados
para solucionar problemas o conflictos económicos; ya que al no tener
suficiente liquidez, ellos recurren a las famosas 1CASAS DE EMPEÑO
y estas les proporcionan el dinero.
 2
Certificado de depósito; es una opción más rentable, ya que al
invertir en certificado de depósito se obtiene la titularidad del oro, que
pasa a ser de su propiedad. Sin embargo a diferencia de tenerlos en
casa, el oro sigue guardado en cajas de seguridad de un banco.
[ CITATION APR \l 10250 ]
B.-Compra-Venta De Divisas
Es una operación de bastante común a nivel nacional e internacional. Toda

compra venta de divisas implica comprar una moneda y vender otra en forma
simultánea. Las cotizaciones de divisas son presentadas como 3TASAS DE
CAMBIO; es decir, el valor de una moneda en relación a otra. La oferta y la
demanda relativa de ambas monedas determinará el valor de la tasa de
cambio. [ CITATION DIV \l 10250 ]
Cuando un operador de divisas realiza una operación, desea que el valor de

la divisa comprada se aprecie frente a la divisa vendida. Su habilidad para
determinar cómo se modificara una tasa de cambio, determinará su ganancia
o pérdida en una operación.
Las monedas al igual que otro bien, tienden a aumentar su valor cuándo son
más demandadas, y a bajar su valor cuando no están siendo requeridas.
C.-Compra-venta de títulos
En El Mercado De Valores la empresa pública como privadas negocian títulos

valores, para captar recursos y financiar sus actividades
3
Los bancos pueden comprar títulos valores públicos o privados, para sí.
Entre ellos se encuentran: acciones o bonos, cedulas hipotecarias, títulos del
gobierno central, entre otros.
Pueden efectuar este servicio para terceros, pero a través de una
SOCIEDAD AGENTE DE BOLSA.
X.TARJETA DE DÉBITO
Es un medio de pago otorgado al abrir una cuenta de depósito y tiene por

finalidad acreditar al titular de ésta para que realice operaciones y retiros de
efectivo. Es utilizada en la compra de bienes y pago de servicios en
establecimientos autorizados y afiliados, debitándose el monto de lo
adquirido en las cuentas vinculadas que tengan saldo disponibles.
Las tarjetas de débito pueden ser emitidas por los bancos, las empresas
financieras y otras empresas del sistema financiero o de servicios
complementarios y conexos que se encuentren debidamente autorizadas por
la SBS, según la Ley Nª 26702.
Puede estar vinculada a cuentas corrientes, cuentas de ahorro y cuentas

CTS , tanto en moneda nacional como extranjera.
Todas las tarjetas de débito presentan como dispositivo de seguridad una

clave secreta, la cual es otorgada de forma reservada al titular, quien es
responsable de su confidencialidad.
 ¿cuáles son las ventajas del uso de tarjeta de débito?

 Sirve para obtener dinero a través de los cajeros.
 Disminuye el riesgo al no tener que portar dinero en efectivo para
realizar compras, ya que son aceptadas en establecimientos
afiliados.
 Permite realizar consultas de saldos, transferencias y otras
operaciones electrónicas.
 Algunas pueden ser utilizadas en el extranjero.
 ¿mantener una tarjeta de débito genera un costo adicional?

Esta tarjeta genera un costo de mantenimiento que dependerá de las
condiciones pactadas con la empresa del sistema financiero. La obligación de
mantenerla también está establecida en el contrato correspondiente. La
empresa se encuentra en la obligación de informar los costos que genere
dicha tarjeta.
 ¿la tarjeta de débito cuenta con un seguro de protección contra

uso fraudulento?
Algunas empresas del sistema financiero proporcionan cobertura o

protección , mediante un seguro , al titular de la tarjeta de débito, en caso de
robo o extravío previamente reportado.
Es importante añadir que estos seguros tienen un tope máximo de cobertura

y las empresas no están obligadas a otorgarlo. El titular debe hacer algún
pago adicional y cuáles son las condiciones.
XI Bibliografía
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empresas/cartas-de-credito-y-cobranzas.htm

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ESCUELA PROFESIONAL DE DERECHO - UJCM

CURSO: DERECHO FINANCIERO

 TEMA: OPERACIONES NEUTRAS

1. OPERACIONES CONEXAS O CONTINGENTES

2. OPERACIONES POR CUENTA DE TERCEROS

“Estas operaciones son aquellas en las cuales las instituciones de crédito no

Las operaciones neutras se definen como operaciones estandarizadas, de

1.- OPERACIONES CONEXAS O CONTINGENTES

Desde el punto de vista de ingresos representa un rubro también muy

Entre las principales operaciones de este tipo, podemos nombrar las

La manifestación de unilateral implica que es incondicionada, irrevocable y

El aval tiene como fundamental cometido, desde el punto de vista de la

 La fianza, en términos generales, es un contrato accesorio ligado

 La fianza es un contrato que representa una obligación accesoria,

Si el fiador es una persona jurídica, deberán suscribirse la finanza sus

La garantía debe constar por escrito, bien en el documento que tiene el

El fiador solo responde cuando el obligado principal resulta insolvente o ya no

Es característica de la finanza hace que la mayoría de los beneficiarios exija

Siendo para una institución financiera un crédito no por caja, contingente o

Llegada la fecha de vencimiento, puede ser requerida para su pago si el

Si el beneficiario opta por exigir el cumplimiento de la obligación, la fianza se

La fianza se extingue al cumplirse con la obligación principal o por el pago del

Las formas de empleos más comunes son :

El crédito documentario es un medio de pago que ofrece un mayor nivel de

- Es una orden que el importador da a su banco para que proceda al

documentación está en regla, con independencia de que el importador

1. Emisión Del Crédito Documentario

 El comprador y el vendedor acuerdan un contrato de compra-venta

2. Partes que intervienen

a) El Ordenante: Persona o entidad que solicita la apertura del crédito a

i. Banco avisador o notificador: se encarga solo de avisar o

d) Beneficiario: Persona a cuyo favor se emite el crédito y quien puede

3. Contenido de la carta de crédito

 Nombre del banco emisor.

4. Tipos De Créditos Documentarios:

a) Por El Compromiso Del Banco Emisor:

 Crédito documentario revocable: pueden ser anulados o modificados

beneficiario. Sin embargo queda obligado por todos los pagos,

b) Por La Función Del Banco Intermediario:

 Crédito avisado: el banco intermediario no añade compromiso alguno

c) Por la forma de pago del crédito:

 Crédito pagadero a la vista: El banco reembolsador o pagador

d) Por el lugar de negociación:

 Créditos pagaderos en las cajas del banco emisor: el pago lo realiza

5. Proceso Operativo Del Crédito Documentario

1°. El importador y exportador firman un contrato de compraventa por el que

2.- OPERACIONES POR CUENTA DE TERCEROS

2. El mandato es un contrato mediante el cual una persona (mandante)

3.Al mandato se le conoce también como "poder", nomenclatura que

1. Sujetos en el contrato de mandato

a. Mandante, comitente o poderdante: Es la persona natural o

b. Mandatario, procurador o apoderado: Es la persona que

II. LA COMISIÓN DE CONFIANZA

Todas las operaciones que se efectúen bajo el contrato del mandato

Es una operación bancaria que se formaliza a través de un contrato,

A. La Definición de fideicomiso en la ley

La ley actual la ha derogado remplazándola por la siguiente en su articulo

Parece que no cabe comentario alguno : la definición del DL 770 permitía al

B. Quienes intervienen en un Fideicomiso

 El Fideicomitente fiduciante (quien entrega los bienes en calidad de

D. Cómo funciona un fideicomiso testamentario

En este fideicomiso también se puede afectar bienes inmuebles,

E. Características del contrato de Fideicomiso