Como Predecir la Situación

Financiera de su Organización a
Través de los Estados
Financieros
 Objetivo:
Presentar a los participantes la importancia
de la información contable, como
herramienta para la predicción de la situación
financiera de nuestras
organizaciones empresariales
 1.Contabilid
2. Qué es ad Es
un sistema de
contabilidad: compuesto por el conjunto de
principios, procedimientos y técnicas, que permite
información,
identificar, clasificar, registrar, presentar, revelar,
analizar y controlar las operaciones realizadas por
una empresa o negocio, para establecer su situación
económica y financiera y otra información adicional.
 3. Procesos básicos de la
contabilidad:
Obtención
Agregación

Análisis
Captura y Desagregación
Evaluació
n

Almacenamiento Presentación
4. Importancia de la contabilidad: Permite
conocer si un negocio es o no rentable y las
garantías que este representa para terceros, tales
como Estado, acreedores, inversionistas,
prestamistas, accionistas, empleados, proveedores y
publico en general. De igual forma la contabilidad
facilita el proceso de toma de decisiones de carácter
administrativo, financiero y contable con el fin de
que se asegure la proyección de la empresa, acorde
con el objeto social para la cual fue creada.
5. Objetivos básicos de la información
contable:
a)Conocer y demostrar los recursos y obligaciones
de un ente económico, sus cambios y el resultado
obtenido en un determinado periodo, mediante el
registro sistemático de todas las transacciones u
operaciones de los negocios.

b)Presentar en una fecha o periodo establecido la

situación financiera de una empresa, determinando
sus bienes o recursos, sus obligaciones, así como la
utilidad o
pérdida.
c)Interpretar cada uno de los hechos
económicos para la rentabilidad
o prosperidad.

d)Predecir flujos de

efectivo. e)Facilitar
dirección del la toma de decisiones
manejo para la de
los recursos
entidad, de así una de
proyección y como sus utilidades.
f)Evaluar
la gestión los administradores.
de
g) Contribuir en la evaluación de una entidad con los
beneficios o impactos sociales que representa una
actividad económica en particular.

h)Fundamentar la determinación de cargas

tributarias, precios y tarifas.
6. Clasificación de la
a.Contabilidad
contabilidadprivada: se aplica a sectores Privados de
la economía.
Contabilidad comercial.
Contabilidad bancaria.
Contabilidad de cooperativas y otras entidades del
sector solidario.
Contabilidad hotelera.
Otro tipo de clasificación

b.Contabilidad pública: se aplica a entidades del sector

público o que administran recursos públicos.
7.Qué es contabilidad
financiera:
Se conforma por una serie de elementos tales como
las normas de registro, criterios de contabilización,
formas de presentación, etc. Expresa en términos
cuantitativos y monetarios las transacciones que
realizan una institución, así como determinados
acontecimientos económicos que le afectan, con el
fin de proporcionar información útil y segura a
usuarios externos para la toma de decisiones.
Se basa generalmente en información del pasado o
en sucesos ya realizados por la institución, además
que permite visualizar de manera global los
resultados de la actividad económica.
8. Qué es contabilidad
fiscal:
Es un sistema de información
diseñado para dar cumplimiento a
las obligaciones tributarias de la
institución respecto a un usuario específico: el fisco,
es decir las autoridades gubernamentales y de esta
forma determinar los impuestos
que les corresponde pagar de
acuerdo a las leyes fiscales en vigor.
9. Qué es contabilidad
administrativa:
Es un sistema de información al servicio de las
necesidades internas de la institución, orientado a
facilitar las funciones administrativas de planeación
y control, así como la toma de decisiones. Está
enfocada a la organización y planeación futura de las
actividades y genera otra información como los
presupuestos y estándares de costos.
 10. Que me permite predecir la
Contabilidad?

• La situación financiera de la organización

• La rentabilidad de mis bienes y servicios
• Proyectar la Situación Financiera de Esa.
• Proyectar mis flujos de fondos.
• Realizar un seguimiento a las políticas de
control interno
 Análisis
Financiero
Es el proceso de recopilación, interpretación y cálculo de los
porcentajes e indicadores que resultan de fórmulas extraídas
de la información que suministran los Estados Financieros

De esta manera, la empresa puede evaluar:

Su capacidad de pago.
La rentabilidad de sus operaciones.
El valor real de los activos.
Medir y controlar los costos.
Evaluar los sistemas de control.
Tomar
as en realidades.
 Importancia de hacer Análisis
Financiero
Conocer la rentabilidad patrimonial.
Conocer la rentabilidad de las ventas.
Atender las obligaciones a largo plazo.
Saber si ha crecido su patrimonio y cuánto.
Conocer la capacidad instalada de la
empresa.
Importancia de hacer Análisis
Financiero
Saber si se cuenta con capital de Trabajo suficiente.
Saber si la empresa está generando recursos propios.
Saber si la empresa puede pagar sus pasivos corrientes.
Conocer las necesidades de financiación con capital
externo.
 Razones Financieras
Son operaciones aritméticas que comparan dos cuentas o
grupos de cuentas de los Estados Financieros para analizar
el manejo de la empresa en la toma de decisiones.
 Razones
Financieras
• Razones de liquidez.
• Razones de gestión o eficiencia.
• Razones de rentabilidad.
• Razones de endeudamiento.
• Razones de valor de mercado.
• Du Pont.
 RAZONES DE
LIQUIDEZ
• Muestra la relación que existe entre el efectivo
de una empresa, otros activos corrientes y sus
pasivos corrientes.
Las principales razones son:
Razón corriente
Razón rápida
Capital de trabajo neto
(CTN)
 LIQUIDEZ CORRIENTE

Disponibilidad de la empresa para afrontar

sus compromisos en el corto plazo.

ACTIVO CORRIENTE
LC =
PASIVO CORRIENTE

Liquidez corriente de 2 a 1, permite a la

empresa trabajar sin apuros. Significa tener dos
pesos por cadapeso que debe.
 RAZONES DE
EFICIENCIA
• Conjunto de razones que miden la eficiencia de
una empresa para administrar sus activos. Las
principales son:
Rotación de inventarios.
Rotación de activos.
Rotación de cartera.
Rotación de proveedores.
 ROTACION DE INVENTARIOS

Muestra el .tiempo que tarda

el inventario en ser
utilizado

INVENTARIO PROMEDIO Nº DE DÍAS

RI = x DEL
COSTO DE VENTAS LA
= PERIODO

Se expresa como el número de días que tarda

el inventario en ser utilizado
 RAZONES DE
ENDEUDAMIENTO
• Muestra una relación entre las deudas y los
activos totales. Es una medida del porcentaje de
fondos proporcionados por los acreedores. Las
principales son:
Razón de endeudamiento.
Razón Pasivo-Capital.
Autonomía financiera.
 ENDEUDAMIENTO

Informa a la empr.esa, qué parte

de los activos está debiendo.

ENDEUDA- TOTAL PASIVOS

MIENTO = TOTAL x
LA
=
100
ACTIVOS
Debe ser inferior al 60%. Si el endeudamiento
es del 60%, significa que la empresa debe
$60 por cada $100 de sus activos.
 RAZONES DE
RENTABILIDAD
• Muestran los efectos combinados de las políticas
de liquidez, administración de activos y
administración de deudas sobre los resultados
operativos. Las principales son:
Margen de utilidad sobre las ventas.
Rendimiento sobre los activos totales (RAT)
Rendimiento sobre el capital contable (RCC)
 RENTABILIDAD SOBRE VENTAS

Compara la utilidad .de la empresa con el

valor total de sus ventas.
Utilidad
RENTABILIDA
D LíquidaLA x
SOBRE VENTAS = = 100
Total de
Ventas

Si este índice es, por ejemplo: 20%, quiere decir

que la empresa gana $20 por cada $100 de
venta.
 ANÁLISIS DE
TENDENCIAS
Análisis de las razones financieras de una empresa
a lo largo del tiempo, utilizado para determinar el
mejoramiento o el deterioro de su situación
financiera.

Análisis Horizontal (Temporal).

Análisis
Vertical (Estructural)
 BALANCE GENERAL
Balance General a Diciembre 31
Activos 2002 2003
Activos Corrientes
Caja $ 45 $ 50 + 5
Cuentas x cobrar 260 310 + 50
Inventarios 320 385 + 65
Total $ 625 $ 745 +120
Activos Fijos
Planta y equipos 985 1.100 +115
Total Activos $1.610 $1.845 +235
 BALANCE GENERAL
Balance General a Diciembre 31
Pasivos 2002 2003
Pasivos corrientes
Cuentas por pagar $ 210 $ +
260 50
Notas por pagar 110 175
+ 65
Total $ 320 $ +115
435
Deudas a largo Plazo 205 225 +20
Patrimonio
Acciones comunes 290 290
Utilidades retenidas 795 895 +100
Total capital contable 1.085 1.185 +100
Total pasivo + capital $1.610 $1.845 +235
Análisis Vertical Estado de
Resultados
Ventas netas 100.0 %
Gastos y costos 67.6
Depreciación 4.2
UAII 28.2
Intereses 2.8
UAI 25.4
Impuestos 7.5
Ingreso Neto 17.8 %

Dividendos 3.7 %
Utilidad retenida 14.1 %
 ANÁLISIS DU
PONT
• Muestra relación que existe entre el
 larendimiento de la inversión, la rotación de los activos, el margen de
utilidad y el apalancamiento.
• Ha sido diseñada para mostrar de qué manera interactúan entre sí el
margen de utilidad sobre las ventas y la razón de rotación de los
activos para determinar la tasa de rendimiento del capital contable.
 SIistema Du
Pont
Se puede expresar como:
RCC = (UN/Ventas ) x (Ventas/AT) x (AT/CC)
• El sistema DU PONT se enfoca en:
– Eficiencia operativa.
– Eficiencia en el uso de los activos.
– Apalancamiento financiero.
• Combina estos tres factores para determinar el
RCC.
 Contabilidad de Costos

Es una parte muy importante de la contabilidad

de gestión que se encarga de suministrar la
información analítica, relativa a los costos de los
productos y servicios generados por la empresa,
a efectos de determinar el valor de las
existencias y el costo de los productos vendidos.
 Punto de Equilibrio

Nivel de ventas donde los ingresos son iguales a los egresos

Costos Fijos Totales

P.Eu=
M.C unitario
 MARGEN DE CONTRIBUCIÓN
DE UN PRODUCTO O SERVICIO
Diferencia que existe entre el Precio de venta (PV)
de un producto o servicio y su costo variable (CV).
¿Este es
el
MARGEN
MC?
VENTA DE CONTRI
S BUCIÓN

$
COSTO
VARIABL
E

$
36
 Como calcular el Precio de Venta con un %
MC deseado
Ejemplo: 1. CV del producto……….$10.650
2. % MC deseado………..
40%
Precio Costo : 100% - % MC deseado
de venta IGUAL Variable DIVIDIDO
POR

$ 10.650 :
DIVIDIDO
100% - 40%
POR

PV IGUAL
$ 10.650 :
DIVIDIDO
60%
POR

$ 17.750 37
 Presupuesto
• Expresión cuantitativa formal de los objetivos que se
propone alcanzar la administración de la empresa en
un periodo, con la adopción de las estrategias
necesaria para lograrlos.
 Presupuesto

• La economía
• La estadística
•Los Primeros
• La administración
esfuerzos deben ir
• La contabilidad dirigidos a organizar
• Las entidades que lo que se requiere
agrupan información para diseñar el
sobre sectores –ANIF, presupuesto!
Dane,…
Flujo de
Caja
Indica si el dinero que entrará
a la empresa en el período
siguiente será o no suficiente
para atender sus pagos.
Cuando el saldo es positivo
hay superávit
y cuando es negativo tiene
déficit
 Objetivos del Flujo de
Caja
• Presentar las entradas y salidas de efectivo
durante un periodo futuro estimado.
• Interpretar los factores que afectan esta
herramienta.
• Prever las necesidades de efectivo y evaluar las formas
en que se pueden cubrir oportunamente.
• Permitir presupuestar la forma en que la
empresa puede invertir los excedentes temporales de
efectivo.
11.Qué Requisitos debe
cumplir la contabilidad para
su análisis:

Oportuna Cierta

Confiable

Verificabl Legal
e
MUCHAS GRACIAS