Tarea virtual 1:

Temas: Administración del Capital del trabajo y del efectivo.

Objetivo: Determinar el capital de trabajo de una compañía mediante información

contable, analizar las formas de administras el efectivo

Actividades para el logro del objetivo

1. Con el Estado Financiero que se presenta a continuación determine lo

siguiente:

Ventas US 305.000
Costo de Ventas US 274.500
CONSIDERA QUE LA ROTACIÓN DE CARTERA ES ADECUADO? POR QUE?
La rotación de cartera es adecuado ya que nos permite identificar cuánto tiempo nos toma
recuperar las ventas a crédito que hemos realizado, un dato importante, por cuanto estamos
financiando a nuestros clientes y eso tiene un costo financiero

Considera que la rotación de las cuentas por pagar es efectivo? Por que? Que puede
mencionar sobre las fuentes de financiamiento.

Cuando la rotación se incrementa, significa que la empresa está pagando a los proveedores a
un ritmo más rápido que en períodos anteriores. Esto significa que se tiene suficiente efectivo
disponible para pagar la deuda a corto plazo de manera oportuna, gestionando sus deudas de
manera efectiva.

FUENTES DE FINANCIACIÓN EN EL BALANCE

En el balance de una empresa se recogen las distintas fuentes de financiación. Podemos
encontrar dos grandes grupos, el patrimonio neto y el pasivo.
Patrimonio Neto:
Son los recursos propios de la empresa las aportaciones de capital de los socios, las reservas y
los beneficios no distribuidos.
Pasivo:
Recoge las obligaciones de la empresa como los préstamos bancarios, las deudas con
proveedores o las deudas con Hacienda.

Considera que los días del Ciclo de conversión del efectivo son adecuados? Es eficiente
la compañía.

El ciclo de conversión de efectivo (CCE) es un indicador de liquidez y eficiencia operativa que

mide el tiempo que transcurre desde que adquieres una materia prima hasta que puedes
cobrar por el producto o servicio que vendes. En otras palabras, mide qué tan rápido puedes
convertir el efectivo en más efectivo. Su importancia radica en cómo mide la eficiencia con la
que la compañía opera y los insights que puede brindar para mejorar el negocio, pues
darle seguimiento a este ciclo conduce a mejores niveles de capital de trabajo, de flujo de
efectivo y, por ende, de su rentabilidad.

1. La compañía Excel S.A. es una empresa de producción de pantalones, vende toda la

mercadería a crédito, y exige a sus clientes paguen dentro de los 60 días siguientes a la
venta.

En promedio, la empresa requiere de 85 días para manufacturar y finalmente

vender el producto terminado. La edad promedio del inventario es de 85 días.
La empresa necesita en promedio 80 días para cobrar sus cuentas y pagar a 35
días.
Se pide:
 Calcular el ciclo operativo y Calcular el ciclo de conversión del efectivo

 Menciones recomendaciones para mejorar el control de ciclos.

1. Registrar todos los ingresos de manera inmediata. En los procesos de ventas al contado. Utilice
cajas registradora anotando diariamente los totales de estas.
2. En procesos de ventas a crédito, elaborar una lista de cobranza y archivar una copia de la lista
con el propósito de compararla con las fichas de depósito y las pólizas de ingreso.
3. Depositar en forma intacta los ingresos diariamente.
4. Efectuar todos los pagos con cheques prenumerados o transferencias con referencia,
excepto gastos menores que pueden erogarse por medio de caja chica.
5. Encomendar el fondo a una sola persona.
6. Conciliar cada mes las cuentas bancarias, archivando una copia de las conciliaciones.
7. Utilizar pedidos prenumerados para todas las operaciones de compra.
8. Registrar la recepción de mercancías, por medio de una relación de recepción
prenumerada.
9. Elaborar cheques a favor de proveedores, solo para el pago de facturas aprobadas (y
que hayan sido compradas con los pedidos y relación de recepción de mercancías).
10. Elaborar facturas prenumeradas para todos los embarques de mercancía a clientes.
11. Conciliar en periodos regulares las cuentas de mayores con los auxiliares
correspondientes.
12. Elaborar cada mes estados financieros comparativos, para determinar variaciones
significativas en cualquier categoría de ingreso o gastos.

 ¿Qué pasaría si la empresa logra el promedio de cobro en 60 días?

Pasaría que se acortaría el ciclo de conversión en efectivo

 ¿Acortaría su ciclo de conversión de efectivo en?

140

 Mencione los efectos de esta mejora en la administración de cobro.

 Crear un informe de Cobros pendientes
 Ser activo en los esfuerzos de facturación y cobro.
 Actuar rápido frente a las facturas impagas.
 Ofrecer un descuento por pronto pago.
 Negociar un plan de negocios con los clientes morosos.
 Usar los instrumentos financieros a su alcance