UNIVERSIDAD PERUANA DE CIENCIAS APLICADAS

TRABAJO FINAL
EMPRESA CAMPOSOL SA

PROFESOR

Manuel Eduardo Mejía Sasin

INTEGRANTES

Monterrico, Septiembre de 2019

INDICE

1. ANTECEDENTES DE LA EMPRESA...................................................................................2
1.1 ORIGEN............................................................................................................................2
1.2 GIRO DE NEGOCIO.......................................................................................................4
1.3 PRODUCTO Y SERVICIO QUE COMERCIALIZA.....................................................4
1.4 ACCIONISTAS, PARTICIPACION Y FORMA SOCIETARIA....................................6
1.5 MISION, VISION, VALORES Y PRINCIPIOS..............................................................0
2. PROCESO DE INTERNACIONALIZACION........................................................................3
2.1 RAZONES DE ACCION O REACCION QUE MOTIVARON A LA EMPRESA A
INTERNACIONALIZARSE.........................................................................................................4
2.2. ANALISIS DE LA MODALIDAD DE NEGOCIO INTERNACIONAL ELEGIDA........5
2.3 ESTRATEGIAS APLICADAS EN EL PROCESO DE INTERNALIZACION DE LA
EMPRESA....................................................................................................................................6
2.3.1. OBJETIVOS..................................................................................................................6
2.3.2 FODA...............................................................................................................................8
2.3.3 ESTRATEGIAS..............................................................................................................9
2.4 DIAGRAMA DE J. DANIELS PARA EL ANALISIS DEL PROCESO DE
INTERNACIONALIZACION DE LA EMPRESA ELEGIDA (4 EJES)..................................12
2.5 ANALISIS DE LAS FUERZAS NO CONTROLABLES DEL PAIS DONDE
LLEVAR A CABO SUS ACTIVIDADES DE NEGOCIO INTERNACIONAL.......................13
2.6 INTEGRACION ECONOMICA.....................................................................................15
3. PERSPECTIVAS DE LA EMPRESA EN EL EXTERIOR.................................................18
4. CONCLUSIONES..................................................................................................................19
5. RECOMENDACIONES.........................................................................................................19
6. REFERENCIAS BIBLIOGRAFICAS....................................................................................20

1
1. ANTECEDENTES DE LA EMPRESA

1.1 ORIGEN
CAMPOSOL es una empresa agroindustrial, cuyas operaciones se iniciaron en
1997, con la compra de sus primeras tierras en La Libertad, región ubicada en el
norte del Perú, a 600 km de Lima. Por aquel entonces adquirieron tierras en el
proyecto Chavimochic por medio de una subasta pública. En 1998 compra y
desarrolla tierras en Piura, para que el siguiente año inicie con sus primeras
exportaciones agroindustriales.

Rápidamente CAMPOSOL se convirtió en una empresa agroindustrial líder

llegando ahora a ocupar el primer lugar en agroexportaciones ofreciendo 7000
puestos de trabajo directo y hasta 10,000 en temporadas de alta producción. Su
aparato productivo comprende seis plantas de procesamiento, tres de conserva,
dos de productos frescos y una de congelados. Tiene además una empresa
Packing de frutas para mangos, uvas, entre otras y es socia de otra empresa
similar en Piura. Hacia el 2019, CAMPOSOL formula sus estrategias para
adaptarse a las nuevas condiciones de mercado con miras a mejorar en eficiencia
y diversificación de sus operaciones, investigación y desarrollo de nuevos
productos. Apuesta entonces por la producción de paltas y frutas como
mandarina, uva entre otras, además de continuar con exportación de espárragos,
teniendo 2634 has. De espárragos y 2454 de palta. Otro producto representativo
para la empresa es el pimiento piquillo (531 ha) y cultivos de uva (451 ha), mangos
(415 ha) y mandarinas (101 ha).

Es importante que para la mejora de sus operaciones CAMPOSOL concluyó un

proyecto de irrigación privado denominado Yakuy Minka que le permite regar 3,500
ha.

Actualmente, la empresa ya consolidada y madura apuesta por innovación e

investigación biotecnológica. Debido a su proceso de internacionalización iniciado
hace 10 años y las alianzas estratégicas con empresas de reconocida trayectoria y
cobertura de mercados importantes la empresa confía en continuar creciendo y
diversificándose de manera sostenida, apoyada en sus operaciones, talento humano
y buenas prácticas corporativas.

A su vez, sus principales mercados se encuentran en Estados Unidos y Europa, sin

embargo, también hay perspectivas de mayor crecimiento en China, Japón y otros
mercados del continente asiático.

Nuestro grupo decidió tratar el tema de exportación de arándanos ya que a

diferencia de los productos mencionados anteriormente, éste no cuenta con un
historial de décadas atrás, sino que su producción inició recién hace 9 años
(AGROALDIA). Incluso en fuentes estadísticas como el INEI o MINAGRI, este
producto recién aparece a partir del 2015, lo que se podría interpretar como un
producto en ascenso, motivo por el cual entidades como Sierra y Selva Exportadora,

2
 PROMPERÚ y otros están promoviendo su producción, capacitando a productores y
promocionando esta nueva oferta. El expresidente de Sierra y Selva
Exportadora, Alfonso Velásquez, considera que el boom de la producción de
arándanos va a tener un efecto permanente, confiando en que nuestro país se
convierta en el principal exportador de arándanos, superando a Chile (GESTION,
2018)

Por otro lado, en la actualidad se estima que los arándanos de Camposol ya están
presentes en alrededor 20 de las top-25 cadenas de supermercados a nivel mundial,
y para los próximos años se espera un crecimiento de los volúmenes en todos los
mercados, siendo Estados Unidos el que màs demanda. Otro factor importante a
tomar en cuenta es que este producto es uno de los principales dentro del portafolio
de la empresa en términos de contribución a las ventas y ha experimentado un
incremento de hasta 243% de variación porcentual tal como se puede apreciar en la
siguiente tabla.

Fig. 1: Ingresos por línea de negocio de Camposol

Fuente: Semana Económica

1.2 GIRO DE NEGOCIO

La empresa se dedica al negocio agroindustrial y realiza exportaciones de sus
productos a una gran cantidad de países en todo el mundo, siendo sus principales
exportaciones las de arándanos, langostinos y otros productos agroindustriales
entre ellos palta Hass.

Cabe resaltar que la empresa posee sus propios campos de cultivo, lo cual le
permite tener el máximo control en la producción y en el proceso de exportación de

3
 sus productos. Camposol garantiza la mejor calidad en su diversa gama de
productos.

1.3 PRODUCTO Y SERVICIO QUE COMERCIALIZA

El producto elegido para el trabajo es el arándano. Según Minagri, el arandanomo
en lenguaje común es conocido como frutos del bosque y son frutas pequeñas,
dulces (o ácidas), jugosas e intensamente coloreadas sacadas de arbustos
silvestres. La mayoría son comestibles, aunque algunas son venenosas.

Hay tres variedades:

 Arándano Azul (Vacciniumcorimbosum)

Fuente: Camposol.com.pe

 Arándano Negro / Arándano Uliginoso (Vacciniumuliginosum)

 Arándano Rojo (Vacciniumvitis – idea)

4
Los principales países productores son Estados Unidos y Canadá. Las
exportaciones mundiales de arándano fresco van en aumento y crece
sostenidamente llegando en 2015 a un incremento del 10,3% (373 mil toneladas)
respecto al año anterior. La producción en Perú está por debajo de otros países
siendo Chile su principal competidor.

Fuente: Minagri

Según refiere Minagri si bien es cierto son muchos los países exportadores de
arándano (73 países en el 2015) solo 15 llegan a concentrar el 94% del total de
volumen exportado, entre los cuales se encuentra Perú.

Beneficios y propiedades

El jugo de arándano protege contra el daño al ADN, que es la principal causa

del envejecimiento y el cáncer.
Previene problemas cardiovasculares.
 Previene ataques cardiacos.
Reduce la presión sanguínea.
 Contiene antioxidantes que ayudan a mejorar la función cerebral.
Efecto protector contra la diabetes
Son muy bajos en calorías
Tienen un gran contenido de fibra, vitamina C y vitamina K. •

5
 Alta capacidad antioxidante más alta de todas las frutas y vegetales que se
consumen generalmente, con los flavonoides como principales antioxidantes
presentes.

1.4 ACCIONISTAS, PARTICIPACION Y FORMA SOCIETARIA

La empresa CAMPOSOL S.A. es una sociedad anónima con directorio presidido por
Samuel Dyer Coriat, tiene un vicepresidente y 5 directores, dos de ellos
independientes.

Fig. No. 2 Accionistas y Directores

Fuente: Reporte de Sostenibilidad Camposol 2017

6
ORGANIGRAMA

Fuente: Camposol
 CAMPOSOL ha adecuado su organigrama funcional para incluir las divisiones de cada
una de sus unidades de negocio debido al rápido crecimiento y expansión internacional
que ha tenido. En la cúspide tiene una Junta de Accionistas (Samuel Dyer Coriat) y al
Presidente de Directorio (Jorge Ramirez). Tiene tres grandes unidades de negocio a
cargo de las gerencias de Frutas y Vegetales, Marinasol (Langostinos), Comercio
Internacional por cada país (China, Estados Unidos y Union Europea), cada una con sus
respectivas áreas funcionales. Tiene una gerencia administrativa y financiera (A.
Colichon) a cargo de planeación estratégica y gerencias funcionales para las actividades
de apoyo para el manejo de recursos humanos, marketing, comunicación y sostenibilidad
y departamento legal. La empresa adapta su estructura organizacional por efecto de la
división de trabajo y las particulares de las regiones que atiende.

La empresa señala como sus principales unidades de negocio la unidad de frutas y

vegetales, Marinasol dedicada a la venta de langostinos y Camposol Internacional
responsable del manejo de las relaciones internacionales de la empresa con oficinas en
Lima, Rotterdam, Shangai y Florida.

1.5 MISION, VISION, VALORES Y PRINCIPIOS

VISION

Ser líder mundial en el cultivo, procesamiento y comercialización de frutas y hortalizas de

alta calidad, basados en una gestión ética y eficiente que asegure la sostenibilidad de
nuestro negocio en el largo plazo.

MISION

Satisfacer de manera confiable las necesidades de frutas y hortalizas de nuestros clientes

y consumidores alrededor del mundo con eficiencia, calidad y responsabilidad.
PRINCIPIOS Y VALORES

La empresa tiene un código de conducta basado en la adopción de prácticas de buen

gobierno corporativo promoviendo los derechos de los accionistas y grupos de interés de
la organización y contribuyendo a generar valor, promoviendo la transparencia en el
manejo de la información con miras a fortalecer la confianza entre los grupos de interés.

El código de conducta que promueven gira en torno a los siguientes valores:

Seguridad
La salud y la seguridad de nuestros trabajadores son temas prioritarios para
CAMPOSOL, así como prevenir los posibles daños al medio ambiente e interactuar de
manera benéfica con las comunidades de nuestro entorno.

Responsabilidad
Respetamos las políticas de salud y seguridad ocupacional, capacitándonos en
prevención de accidentes y primeros auxilios, instalando botiquines, promoviendo planes
de contingencia ante terremotos, inundaciones e incendios y almacenando sustancias
tóxicas en forma responsable.

Igualdad
Promovemos un ambiente laboral positivo y constructivo, en el que no exista
discriminación por raza, sexo, orientación sexual, discapacidad, estado marital, edad,
religión o ideología política.

Integridad
Consideramos que la intimidación y el abuso de poder son comportamientos
inaceptables. Por intimidación entendemos cualquier acción que haga sentir a un
individuo amenazado, humillado o condescendido. No toleramos el maltrato sicológico ni
físico.

Horizontalidad
CAMPOSOL reconoce por escrito y en la práctica el derecho de todos los trabajadores de
establecer organizaciones de trabajo bajo su propio criterio y de negociar colectivamente
sus condiciones laborales.

Transparencia
La contratación del personal y las adquisiciones de bienes y servicios por parte de
CAMPOSOL se efectuarán a través del Departamento de Recursos Humanos y del
Departamento de Logística. El proceso de pago deberá ser documentado.

Coherencia
CAMPOSOL no participa de actividades político partidarias y prohíbe actividades
proselitistas dentro de sus centros de producción, a la vez que respeta las opciones
políticas que sus colaboradores pudieran ejercer en su actividad privada.

1
Sobriedad
Queda terminantemente prohibido el consumo, la posesión y la distribución de bebidas
alcohólicas o drogas ilegales dentro de la empresa, así como la concurrencia al centro de
trabajo bajo los efectos de las mismas.

Honradez
Son inadmisibles los sobornos y las coimas u otras actitudes que pudieran ser
interpretadas como tales, directa o indirectamente.

Legalidad 
Informamos a los trabajadores sobre sus derechos, obligaciones y responsabilidades.

En su reporte de sostenibilidad para el año 2017 la empresa presente de forma más

esquemática su concepto de visión, misión y valores.

Fuente: Reporte de Sostenibilidad 2017 – Camposol

2
2. PROCESO DE INTERNACIONALIZACION
Camposol inició su proceso de internacionalización hace varios años, actualmente sus
productos tienen presencia comercial en más de 40 países alrededor del mundo y se
benefician con sus productos, gracias a la labor comercial de sus oficinas comerciales
estratégicamente ubicadas por sectores. En Europa incluso cuentan con dos oficinas
comerciales una en Holanda (Rotterdam) y otra en España (Algeciras), la razón para
tener dos oficinas en Europa es para descentralizar la atención de segmentos y clientes
de la parte mediterránea de Europa y Europa del norte y este.

3
2.1 RAZONES DE ACCION O REACCION QUE MOTIVARON A LA EMPRESA A
INTERNACIONALIZARSE

Razones de acción

a) Línea y diversificación de productos. Enfoque en tecnología de producción intensiva.

Nuestro crecimiento justamente viene por nuestro enfoque en reconvertir hectáreas de
campos de producción extensiva a sistemas de producción intensivo donde se produce
20 veces más por hectárea. Con esta innovación en tecnología la producción aumentaría
para atender la demanda creciente.

b) Consecuencia del desarrollo de la empresa. Crecimiento de exportaciones impulsa a la

empresa a incursionar en nuevos mercados.

c) Perú tiene un tratamiento especial tarifario denominado Normal Trade Relations (NTR),
conocida anteriormente como las tarifas de la “Nación más favorecida” para la
exportación de productos hacia EEUU.

d) Ventaja tecnológica e infraestructura. La empresa cuenta con más de 10 hectáreas de

cultivo entre paltas, mandarinas, espárragos, etc. Esto le ha permitido obtener una
ventaja competitiva frente a las demás, ya que no necesita de ningún proveedor de
alimentos para obtener sus propios productos, por lo que se ahorra en costos de compra
y obtiene mayores ingresos por su exportación de alimentos frescos de calidad.

e) Economías de escala.

f) Compromiso de la gerencia; han planeado abrir subsidiarias en Estados Unidos, Europa y

China, pero toda la operación se sigue realizando en Perú.

g) Productos diferenciados.

h) Utilidades. Adquirió tierras para el cultivo de paltas en Colombia. El objetivo era ampliar la
producción de plantas y poder exportarlas a grandes mercados como Estados Unidos,
Europa y China, donde han abierto subsidiarias.

Razones de reacción

a) Cadena de exportación de productos con valor agregado, como el arándano congelado,

enlatado o deshidratado.
b) Tendencia del mercado. Las personas tienen actualmente mayor cuidado por la salud y
bienestar. Por esta razón, las propiedades nutricionales y curativas del arándano que
son denominados como super frutas o fruta poderosa encaja perfectamente en esta
nueva tendencia.
c) Adquisición de 1000 hectáreas para espacios para desarrollo de cultivos.
d) Necesidad de la empresa para adaptarse a los cambios en el consumo de alimentos
frescos.

4
e) Ingreso de mercadería en los EE.UU. sin el pago de gravámenes. Es requisito
indispensable para la utilización de esta modalidad de importación que el producto sea
originario, y provenga directamente de un país parte del sistema. Por lo tanto, es más
flexible la internacionalización hacia el país objetivo.

2.2. ANALISIS DE LA MODALIDAD DE NEGOCIO INTERNACIONAL ELEGIDA

La modalidad de negocios internacionales que realiza Camposol es inversión extranjera
direct IED y comercio internacional, específicamente exportación. Vende sus productos a
mercados del exterior, para lo cual ha instalado subsidiarias. Dentro de los productos que
exporta están los arándanos, mangos, paltas, espárragos, mandarinas, etc.

Perú tiene ventaja por la ventana productiva de exportación de ambos cultivos, donde
compite con pocos países en los tiempos de cosecha y exportación durante el año.

Sus exportaciones arrancaron en 1999 y el crecimiento de la empresa fue notable y

sostenido hasta convertirse en la actualidad en la compañía líder que se encuentra en los
primeros lugares en agroexportaciones del país y genera, en temporadas altas, más de
12,000 puestos de trabajo directo.

Asimismo, los países o mercados a los que exporta Camposol son: Alemania, Estados
Unidos, Japón, Holanda, España, Chile, Bélgica, Brasil, China, El Salvador, Dinamarca,
Francia, Hong Kong, Inglaterra, Irlanda, Italia, Malasia, Marruecos, Noruega, Polonia,
Rusia, Singapur, Suecia, Suiza, Tailandia, etc.

Por otro lado, los mayores volúmenes de venta de paltas, arándanos, mangos y uvas
aportaron al incremento de los ingresos de la agroindustrial.

Camposol registró ingresos por US$346.2 millones al cierre del 2018, un alza de 31.6%
respecto al 2017. Esto debido a mayores volúmenes en toneladas métricas vendidas de
palta (+12.8%), arándano (+92.6%) y otros, que incluye principalmente mango y uva
(+23.3%). Hubo un aumento de la cantidad de hectáreas sembradas y el buen clima en
invierno que tiene un impacto positivo en los volúmenes producidos. Asimismo, las
inversiones ejecutadas permitieron implementar un proceso de calibrado y visión artificial
en la planta de empaque de arándano.

El nuevo destino de venta, Sudamérica, generó US$6.4 millones en el 2018, marcando

una tendencia al alza de los ingresos. Asimismo, el posicionamiento de Estados Unidos
que alcanzó los US$178.4 millones y aumentó 74.4% en comparación al 2017 (US$102.3
millones). Estos, junto con el crecimiento de ventas en Asia (+79.6%) y Canadá (+64.3%)
aportaron a la tendencia.

Las mayores ventas motivaron el crecimiento del ebitda hasta US$148.1 millones, 29.8%
más que el año previo (US$114.1 millones). Sin embargo, los gastos de ventas también
ascendieron a US$2.7 millones, representando un incremento del 8.3% anual, causado
principalmente por nuevos gastos asociados al desarrollo de marca y de la nueva imagen
corporativa, según el informe de gerencia de Camposol.

5
 Actualmente, Camposol está analizando nuevas oportunidades para consolidar su
liderazgo a través de la siembra adicional de los cultivos actuales, la plantación de
nuevos cultivos, alianzas estratégicas y adquisiciones.

Actores y Factores en el comercio internacional

Actores

Empresa: Camposol S.A

Gobierno: Promperú, Instituciones públicas relacionadas con el comercio internacional

Personas: Samuel Dyer Coriat

Factores

Bienes: Brinda productos del sector Agro y de buena calidad, tales como: paltas,
arándanos, espárragos, uvas, mangos, pimientos, alcachofas, mandarinas, etc.

Servicios: No aplica

Capital: El total de capital con el que cuenta la empresa es mayor de US$500,000.00

Personas: La empresa cuenta con más de 15 mil trabajadores en temporada alta de

producción. El staff – administración capacitado en gestión y gerenciamiento de
empresas.

Tecnología: Más de 25,000 has de tierra, 6 plantas de procesamiento en el norte

peruano y tecnología adquirida de diferentes países.

2.3 ESTRATEGIAS APLICADAS EN EL PROCESO DE INTERNALIZACION DE LA

EMPRESA

2.3.1. OBJETIVOS

Ya en su informe de sostenibilidad del 2017, la empresa establece los objetivos para

cada uno de sus productos más destacados. En el caso de los arándanos la empresa se
ha propuesto sostener sus márgenes en los próximos 5 años con la estrategia de
diferenciación y convertirse en benchmark en productividad y costos desarrollando una
cadena de suministro con un mejor nivel de servicio y eficiencia.

6
Fuente: Informe de Sostenibilidad de Camposol

7
 2.3.2 FODA
Producto con excelente fuente de
vitamina C y fibra dietética.
F1
Empresa agroindustrial líder en
agroexportaciones.
F2
FORTALEZAS
Mano de obra disponible con
expertos en actividades
F3 Agrícolas.
Gran apoyo de Sierra Exportadora
para incentivar inversión en
arándanos.
Experiencia en la producción y
comercialización de arándanos, con
F4 alta productividad y calidad.
Producto muy susceptible de contraer
plaga y verse afectado por cambios
en factores climaticos.
D1
Productores y mano de obra poco
capacitada.
DEBILIDADES
D2
Volúmenes bajos de producción
para el sector exportador.
D3
Limitadas áreas de producción
orgánica.
OPORTUNIDADES
La ventana comercial,
precios altos por kilo de
O1 arándano. A1 productos en la ventana comercial.
Debido a que pase a
convertirse en un producto con
O2 alta demanda internacional, se A2
incrementan las exportaciones
a Europa en los últimos años.
Elevada capacidad adquisitiva
de los compradores y
O3 preferencia por consumo de A3 arándanos. (ejemplo: disponibilidad
productos orgánicos y
naturales.
Mejora de infraestructura
para la producción que da
O4
posibilidad de ofertar en
contra estación.
-Con la experiencia en gestión de
negocio producir arándanos en
contra estación en una zona
apta para este cultivo.
-Aprovechar la ventana comercial
para lograr cosechar y exportar el
mayor volumen al mejor precio
por kilo.
-Promocionar nuestro producto en
ferias, ofertándolo con una calidad
alta, sostenible y cosechado de
manera responsable social y
ambiental.
-Asegurar la disponibilidad de
mano de obra con experiencia
durante la ventana comercial, para
aprovechar el incremento de la
demanda y fidelizarlos con
capacitaciones en el cultivo.
- Promover participación
colaboradores y productores en la
Universidad Camposol para
capacitar al personal en
herramientas técnicas de
producción.
-Desarrollar alianzas estratégicas
con nuestros proveedores para
obtener el abastecimiento y
servicio con precios preferenciales.
AMENAZAS
Incremento de la competencia de
países exportadores ofertando
Caída del precio de venta ante el
ingreso de nuevos competidores.
Cambios climáticos adversos que
pueden afectar la producción de
de agua)
Posible aparición, ataque de
plagas o enfermedades
A4
desconocidas que reduzcan la
vida útil del producto.
- Aplicar la mejora continua en el proceso
del cultivo buscando la reducción de
costos para ser más competitivos.
- Tal como formaron una planta de paltas
en Uruguay, también proyectar a formar
una de arándanos para la
internacionalización del producto.
- Diversificar los productos y darles un
valor agregado que los haga más
competitivos.
-Realizar investigación de mercados de la
oferta exportable de arándanos en la
zona para comprar la cosecha y lograr un
mayor volumen de exportación.
- Promulgar el consumo nacional de
arándanos, mediante anuncios televisivos,
radios, redes sociales, mostrando los
beneficios y dejando claro que el arándano
se está convirtiendo en un producto
bandera del cual todos debemos sentirnos
orgullosos.
8
2.3.3 ESTRATEGIAS

Una forma común adoptada por las empresas para internacionalizarse es la adquisición
de activos y terrenos tal como lo viene haciendo Camposol en los lugares donde quiere
obtener presencia. Camposol recientemente ha adquirido tierras por ejemplo en
Colombia para sus cultivos de paltas y poder satisfacer la alta demanda de sus productos
en grandes mercados donde ha abierto subsidiarias.

De acuerdo con Porter, la ventaja competitiva se relaciona con la posición que tiene una
organización en el mercado. Por lo tanto, la estrategia genérica elegida debe estar de
acuerdo con las capacidades, recursos y habilidades. En el caso de Camposol, dado
que la amplitud del mercado que tiene es amplia y a razón de la calidad de sus
productos, la estrategia adoptada es la de diferenciación. Esto se relaciona con la
trayectoria que tiene la empresa en la industria agroalimentaria, con su buen gobierno, el
cuidado de sus procesos y cumplimiento de principios de comercio justo y de
responsabilidad social, así como el cumplimiento de normas y estándares internacionales
a lo largo de su cadena productiva.

Aplicando la matriz de Ansoff (D’Alessio: 2008), la empresa Camposol aplica una

estrategia de desarrollo de mercados ya que con sus productos actuales ha decidido
especializarse y busca incrementar su participación abarcando nuevos mercados con
productos actuales mejorados con alta tecnología y prácticas de producción y gestión
innovadoras. De acuerdo con D’Alessio, la estrategia de desarrollo de mercados implica
perseguir segmentos de mercado nuevos o regiones geográficas adicionales. En el caso
de Camposol, la empresa con su producto arándano lo que busca es potenciar sus
ventas en mercados de consumidores de alimentos saludables e industria alimentaria
enfocada en la salud, esto debido a las cualidades distintivas que tiene este producto
altamente valorado por sus propiedades antioxidantes.

Figura: Matriz Ansoff

9
 Fuente: D’Alessio

Camposol ha invertido fuertemente en la especialización en alimentos frescos. Con miras

al desarrollo de mercados y haciendo uso de la experiencia ganada en estos nuevos
espacios, la empresa apuesta también por la diversificación al introducir también nuevos
productos y ganar así nuevos clientes. Camposol continúa potenciando sus negocios de
frescos y congelados y ha dejado de fabricar conversas. Con ello, la empresa espera
maximizar oportunidades de crecimiento y consolidar sus negocios. Camposol ha
transferido a la Sociedad Agrícola Virú sus activos relacionados con negocios de
conservas, con excepción de los terrenos agrícolas que aún conserva. Con el desarrollo
de su canal Trading para el manejo de productos frescos ha obtenido resultados positivos
ampliando la cartera de clientes en sus oficinas comerciales en Estados Unidos y Europa,
este último siendo el destino elegido de exportación. Los clientes de Camposol en
Europa comprenden a grandes cadenas de supermercados como Carrefour, Mercadona
y LIDL.

10
La decisión que tomó Camposol al internacionalizarse ha sido exportar directamente y
nombre propio para lo cual ha realizado una fuerte inversión. La forma en que buscó
presencia en mercados fuera de Perú fue crear subsidiarias, abrir oficinas internacionales
en dos lugares geográficamente bien ubicados dentro de la Unión Europea como es
Rotterdam en Holanda y Algeciras en Españas, ambos lugares con acceso portuario y
amplia red de transporte.

Al momento de que las empresas toman una decisión para internacionalizarse es

importante que tomen en cuenta la forma y canales de comercialización que hay en el
lugar de destino. En el caso de Camposol dentro de los canales de comercialización
abarca desde origen como empresa exportadora hasta el mercado europeo como
importador mayorista para el abastecimiento del mercado en destino.

CANALES DE COMERCIALIZACION DE FRUTAS FRESCAS A EUROPA

Según Girón y Jalk (2018) en Europa existe una tendencia a la concentración de la oferta,
es decir los compradores (empresas o individuos) son socios directos de los productores
y exportadores lo cual hace que el canal – productor / consumidor sea mucho más corto.
Camposol con su presencia comercial en la Unión Europea en dos puntos estratégicos
tiene la posibilidad aún mayor de acortar las distancias.

De acuerdo con García Rubio la forma de comercializar arándanos en España depende

mucho del fin que se le dé al producto ya sea para el consumo en fresco o industria
transformadora. Usualmente las comercializaciones de producto fresco lo hacen en
unidades de 125, 150, 250 gr.

11
 Fuente: Carrefour

En los supermercados Carrefour predominan las presentaciones de 250 y 125 gramos

destinados a consumidores finales del producto fresco. Formatos mayores pueden
negociarse en el canal Horeca específicamente para el área de restauración.

2.4 DIAGRAMA DE J. DANIELS PARA EL ANALISIS DEL PROCESO DE

INTERNACIONALIZACION DE LA EMPRESA ELEGIDA (4 EJES)

EJE NOMBRE DEL EJE NIVEL SUSTENTO

A Grado de semejanza
entre países
B Manejo interno/externo
del país anfitrión
C Modo internacional de
operaciones
ALTO Se debe a que los países que exporta
Camposol son totalmente diferentes a su
país de origen de la empresa, con respecto
a su idioma, cultura, etc. Salvo la zona
mediterránea de Europa.
ALTO Camposol es una empresa internacional
hoy en día, sigue manteniendo el control
de sus operaciones globales en origen.
Pero debido a su crecimiento a comprado
subsidiarias para el manejo de las
operaciones exteriores.
MEDIO Gracias al clima que hay en nuestro país,
las exportaciones son el medio que utiliza
la empresa Camposol para
internacionalizarse, minimizando la
colocación de recursos en el extranjero,
por ello, no produce en el extranjero, pero
si cuenta con oficinas comerciales en
países extranjeros. Por otro lado, mediante
su capacidad excedente de producción
evita el riesgo de una plantilla laboral
extranjera para la producción. Es
importante mencionar que ha
descentralizado sus factores de producción

12
 con la compra de terrenos por ejemplo en
Colombia para producción de paltas a fin
de satisfacer demanda internacional anual.
D Número de países ALTO En base a sus planes de expansión
extranjeros con los que comercial y con alianzas estratégicas sus
hace negocios productos llegan actualmente a mas de 50
paises. Camposol realiza sus negocios con
más de 18 países como por ejemplo: USA,
España, Japón, China, entre otros más.

2.5 ANALISIS DE LAS FUERZAS NO CONTROLABLES DEL PAIS DONDE LLEVAR A

CABO SUS ACTIVIDADES DE NEGOCIO INTERNACIONAL

Las fuerzas no controlables limitan las decisiones a las que pueden llegar las empresas.
Por lo general, estas variables existen fuera de la empresa, pero influyen directamente en
las decisiones del negocio. Por ello, es necesario que se identifiquen estas fuerzas para
lograr prever su dirección e intensidad y ajustar las decisiones según se presente el
panorama. 

Fuerzas que debemos considerar en los negocios internacionales son las siguientes:

Consumidor: Nadie puede interferir en las decisiones del consumidor, de tal manera que
es un factor que esta fuera del alcance del productor, ya que solo el consumidor sabe que
necesita y cuando lo necesita y aprender de eso, a que tienen diferentes conductas,
gustos y comportamientos.

Competencia: La rivalidad existente entre las empresas es difícil erradicarla o modificar y

decir “yo no quiero que haya competencia”, está fuera de alcance de la empresa, lo único
que queda es usar todas las tácticas necesarias para competir lícitamente.

Ambiente político:   El cambio de gobierno trae consigo una serie de reformas

mercantiles que afectan el buen funcionamiento de las empresas, la empresa solamente
tiene que adaptarse a ellas.

Analisis del Entorno Politico y Legal

Para ponernos en cotexto, la Union Europea es una entidad geopolítica que ocupa gran
parte del continente europeo. Asocia y reúne política y económicamente a 28 paises y su
capital se ubica en Bruselas, Belgica y es allí donde se concentra la mayor parte de sus
instituciones. Tiene una moneda única que es el Euro, una sola bandera e himno.

13
La UE ha completado superado los niveles de integración consolidándose en una
asociación política y económica que delega en instituciones comunes la toma de
decisiones referidas a asuntos de interés común. Los países sin embargo conservan su
propia estructura y sistema jurídico.

La UE tiene un Consejo que reúne a sus lideres nacionales, un parlamento (elegido por
ciudadanos europeos, una comisión que trata temas comunes a los países miembros y
un consejo de ministros donde los países miembros junto con el parlamento cumplen
funciones legislativas y presupuestarias. Hay dos tipos de derechos el primario (tratados)
y derivado (reglas y directivas que todos los países miembros deben seguir y decisiones
vinculantes para algunas partes en concreto).

En cuanto a España que es el país donde mantiene Camposol oficinas se trata de una
monarquia Constitucional. España es una democracia, un estado de derecho y
bienestar. Se caracteriza por su pluralismo político. Establece una monarquía
parlamentaria y un sistema de gobierno basado en la representación parlamentaria y de
acuerdo a la Direccion Genaral de Gobernanza Publica es uno de los países mas
descentralizados de Europa, con 17 comunidades autónomas con amplios poderes e
instituciones comunes para todo el territorio.

Análisis del entorno económico INB, PIB, inflación, balanza comercial

De acuerdo a Valles, J., la economía española crecio en el 2018 pero de forma moderada
al igual que toda la UE. La tasa de crecimiento del PIB se estima en 2.5 con una suave
desaceleración. En materia de empleo la tasa de paro se estimo en 14,55% de la
población activa lo cual representa una mejora para ese país con respecto al año
anterior. El empleo ha crecido en 2.5% en los últimos 12 meses y la inflación anual
estimada del IPC es de 1.7% con una tendencia a la baja de precios en energía y
carburos principalmente, por tanto Valles refiere que se podría afirmar que la economía
española goza de estabilidad de precios. España ha incrementado su base productiva
permitiría mejor su posición con respecto a la media de la UE. Valles menciona que
España experimenta un fenómeno conocido descertizacion “España vacia” ya que se
esta quedando sin población con riesgos demográficos importantes en la zona rural, tal
es asi que el tema se considera prioritario al igual que el de infraestructuras en el litoral
español (culminacion del corredor mediterraneo). España diversifica actividades
económicas, el comercio constituye al actividad mas importante especialmente el
comercio minorista. Una actividad importante también es el turismo. Las transacciones
de comercio las hace principalmente con la UE exportando carne de cerdo, aceite de
oliva, cereales y citricos

Analisis del entorno social y cultural

España es un país plurilingüe, tiene como lengua oficial el español y lenguas de

comunidades autónomas con carácter oficial también como el catalán, occitano (aranes),
valenciano y gallego. España tiene una contexto histórico muy amplio y monumentos

14
 arquitectónicos y atractivos turísticos que han fomentado el crecimiento de turismo. Son
muy importantes las festividades y costumbres regionales muy arraigadas.

Siendo la lengua oficial el español, se tiene la ventaja de compartir el mismo idioma y

habiendo sido colonia de España tenemos costumbres y religión como elementos
comunes y compartidos. España es una sociedad abierta. Como muchos países de
Europa los cargos gerenciales son ocupados generalmente por personas que bordean los
50 años. En España se debe tener en cuanta las diferentes culturas empresariales. Hay
industrias nuevas que reciben IED y pymes de carácter familiar y tradicional. Su
comportamiento de pago suele ser largo y en algunas ocasiones con inconvenientes.
Suelen pactar a largo plazo. Los españoles son personas honradas pero orgullosas, por
lo que no les gusta volver atrás una vez que han tomado una decisión. Es importante ser
cuidados con el lenguaje usado frente a ellos. Son abiertos, cordiales y amantes de la
vida social. Suelen disfrutar de la buena mesa, almuerzo y cenas de negocio son counes.
Prefieren comunicación oral y no dan tanto valor a instrucciones escritas o siente cierto
recelo por considerarlo como un acto de desconfianza. Son abiertos a nuevas ideas, son
diplomáticos y muy corteses, al igual que flexibles en las negociaciones. Importante para
las negociaciones es llevar mucha información sobre la empresa y productos ofertados
para demostrarlos. Suelen interrumpir en conversación pero esto es un síntoma de
interés y buena disposición. Es común el sentido de humor en y la conversación amena
pero la seriedad en temas clave. La posición y jerarquía son importantes y hay regular
distanciamiento con el poder. El jefe toma las decisiones finales. Las jerarquías son muy
importantes. La toma de decisiones suele ser larga, asi que es usual esperar por una
respuesta.

2.6 INTEGRACION ECONOMICA

Perú es un país democrático que impulsa el libro comercio. El gobierno de la mano con
las empresas del sector privado busca desarrollar las exportaciones ya que con ellas se
genera mayores ingresos y beneficios para el desarrollo del país. Según el presidente de
la Cámara de Comercio, Mario Mongilardi (2018) la exportación es uno de los principales
motores de crecimiento de la economía ya que priorizando esta actividad se genera
mayor empleo. Es por esta razón, que el país debe enfocar sus esfuerzos en hacer que
las empresas sean más competitivas en el mercado internacional. Las cifras para el 2017
según Promperú hablaban de $44 mil millones con lo que Perú se ha convertido en el
primer país en crecimiento exportador de América. Según la CCL, el TLC entre Perú y la
Unión Europea (UE) se aprobó en el 2011 y entró en vigencia en 2013 con lo que se
logra un acceso preferencial de 99.3% para productos agrícolas y 100% para los
industriales (productos peruanos entran libre de aranceles).
Los acuerdos comerciales que tiene el Perú forman parte de una estrategia comercial a
largo plazo que permite consolidar mercados para los productos peruanos con la finalidad
de desarrollar una oferta exportable competitiva, lo cual permite un acceso seguro y
preferencial a diferentes mercados de América, Europa y Asia. Los consumidores pueden
conocer y disfrutar los productos y servicios que nuestro país produce y exporta. En

15
general los acuerdos de libre comercio tienden a rebajar el arancel en el país de
recepción, para lo cual se exigen requisitos que se deben cumplir.

Actualmente gracias a los TLC o Acuerdos Comerciales del Perú, los principales
mercados del mundo están más dispuestos o abiertos, y millones de consumidores
pueden conocer y disfrutar los productos y servicios que Perú produce y exporta.

TLC Perú – Unión Europea

En marzo del presente año se cumplieron 6 años de la entrada en vigencia de este TLC.

Este Acuerdo Comercial es parte de una estrategia comercial integral que busca
transformar al Perú en un país exportador, consolidando más mercados para sus
productos, desarrollando una oferta exportable competitiva y promoviendo el comercio y
la inversión, para ofrecer mayores oportunidades económicas y mejores niveles de vida,
así como tranquilidad, estabilidad y seguridad jurídica para el comercio y las inversiones.

Se ha obtenido un acceso preferencial para el 99.3% de nuestros productos agrícolas y

para el 100% de nuestros productos industriales. Los productos más resaltantes de Perú
como espárragos, paltas, café, frutos del género capsicum, alcachofas, entre otros
ingresan al mercado europeo libre de aranceles a la entrada en vigencia del TLC.

El comercio Perú - UE casi alcanzó los US$ 12 000 millones en 2018, el cuarto valor más
alto de la historia. La UE, siendo el primer gran mercado mundial (1º exportador e
importador), es el tercer socio comercial más importante del Perú después de China y
Estados Unidos.

Según SUNAT, en 2018, la exportación a la UE aumentó a US$ 7 mil millones, creciendo

11% respecto a 2017, por la mayor demanda de Países Bajos (+27%) y Alemania
(+20%), que elevaron sus compras de fruta (+33%) y harina de pescado (+77,5%)
respectivamente. La exportación a España; principal mercado; disminuyó 3% por la
menor venta de gas natural (-34%) y cobre (-28%).
El ranking de productos cuya demanda más creció en 2018 fue liderado por la uva
(+84%), el arándano (+39%), el mango (+35%), el zinc (+30%) y la palta (+23%). Perú se
ha convertido en el primer proveedor de palta de la Unión Europea, el segundo de mango
y el tercero de arándano.

16
TLC Perú - EFTA (Suiza, Noruega, Islandia y Liechtenstein)

EFTA (European Free Trade Association) o Acuerdo de Libre Comercio entre Perú y los
Estados de la Asociación Europea de Libre Comercio (AELC)

Entro en vigencia en los países mencionados durante el año 2011 y 2012, según país.

Los países que formar parte del EFTA poseen los más altos niveles de PBI per cápita y
del Índice de Desarrollo Humano (IDH: vida larga y saludable, educación, y calidad de
vida), teniéndose a Noruega e Islandia en el puesto número 1 a nivel mundial, por encima
de Irlanda, Suecia, Canadá, Japón y Estados Unidos. Por su parte, Suiza tiene mayor
nivel de bienestar que Holanda, Bélgica, Austria, Dinamarca, Francia, Italia, Inglaterra
(Reino Unido), España, Nueva Zelanda, Alemania y Hong Kong.
Durante un tiempo los estados del EFTA han sido el tercer mercado de destino de
exportación de productos peruanos. Los Estados del EFTA no forman parte de la Unión
Europea.

Según información de la SUNAT, en el año 2018, Perú y el EFTA comercializaron bienes

por US$ 2 315 millones, valor 60% menor al récord registrado en el año 2011 (US$ 6 133
millones), debido a la menor demanda de oro por parte de Suiza. Las exportaciones
peruanas de oro representan el 89% del comercio bilateral. Por otro lado, Perú exportó al
EFTA productos agrícolas por apenas US$ 11 millones. Sin embargo, según Trademap,
en 2018 el EFTA importó productos agrícolas por cerca de US$ 150 millones CIF (ver
cuadro adjunto). Según la SUNAT, Perú exportó al EFTA uva por US$ 2 millones,
mientras que según Trademap, los países del EFTA compraron uva peruana por US$ 6,6
millones. Lo mismo ocurre con la palta y otros.

17
3. PERSPECTIVAS DE LA EMPRESA EN EL EXTERIOR

Según lo manifiesta en su reporte de sostenibilidad existe un alto grado de compromiso

por parte de CAMPOSOL para desarrollar las habilidades y condiciones de trabajo así
como desarrollo de sus colaboradores y aliados estratégicos. La empresa incluso ha
creado en 2017 una universidad corporativa para formar y capacitar a su persona en
temas técnicos que requiere la empresa, profesionalizando a sus colaboradores en el
ámbito laboral. La empresa y su cúspide está muy comprometida con el crecimiento y
desarrollos de sus colabores y por cuatro años no han tenido huelgas, ni paros.
Promueven la igualdad de género y han incorporado mujeres a la fuerza laboral agrícola
para reducir los índices de pobreza dentro de las familias de las agricultoras. Tienes
programas sociales como Wawa Wasi Rayito de Sol, Vacaciones útiles para los hijos de
los colaboradores, programas para madres gestantes.

La empresa está muy comprometido con el cuidado del medio ambiente y busca reducir
su huella hídrica cumpliendo con norma internacional ISO 14046, especialmente en
cultivos de arándanos y se preocupa del manejo de aguas residuales ya que cuenta con

18
 una metodología de procesos biológico que usa plantas acuáticas como filtros para
remover sustancias toxicas y microorganismos.

4. CONCLUSIONES

 La internacionalización es un proceso que permite a las empresas crecer, diversificarse,

hacerse más competitivas y posicionar su marca.
 La tendencia actual demuestra que los consumidores prefieren productos saludables y
producidos bajo estrictos controles de calidad que garanticen su inocuidad. Asimismo,
existe una tendencia marcada actual en mercados europeos principalmente a destacar
productos que sean producidos bajo los principios de comercio justo.
 Los esfuerzos comerciales y de marketing que haga la empresa para promover el
consumo de berries en España a través de su oficina comercial serán importantes para
influir en el incremento de la demanda para consumo interno en España, ya que
actualmente la demanda es básicamente para atender las exportaciones hacia otros
países de la UE. La empresa está promoviendo la marca The Berry that Cares” que
representa la filosofía de Camposol de combinar calidad y compromiso ambiental y
social.
 El crecimiento del consumo de arándanos en el mercado internacional crea nuevas
oportunidades de negocio para los microempresarios y pequeños empresarios, ya que el
ingreso de este producto a otros mercados incentiva a los productos de esta fruta a
formalizar sus negocios.
 Por otro lado, el intercambio comercial con empresas internacionales que producen y
exportan o importan este producto, permite la sinergia de conocimientos en el sector
agropecuario.
 Perú está casi listo para convertirse en el principal productor y exportador de arándanos
en Sudamérica.

5. RECOMENDACIONES

 Como el mundo ha dado un giro hacia el consumo de productos saludables la

diversificación de sus productos frescos de tipo orgánico, con propiedades nutritivas
antioxidantes y de alto valor nutritivo, será crucial en los próximos años cuidar los
procesos de producción en los diferentes lugares donde están trasladando sus plantas
procesadoras como parte de sus crecimiento y expansión para el aumento de sus
producción. Para ello, se recomienda continuar invirtiendo en innovación, nueva
tecnología e investigación en industria alimentaria.

 Incentivar el consumo de arándano a través de los canales comerciales que tiene la

empresa y cadenas de supermercados importantes de España.

6. REFERENCIAS BIBLIOGRAFICAS

19
ADEX DATA TRADE. Recuperado de
http://www.adexdatatrade.com/Members/Productos.aspx . Fecha de búsqueda: Agosto
13, 2019.

Blog Obs. Estrategias de Internacionalización. Recuperado de: https://www.obs-edu.com/int/blog-

investigacion/direccion-general/estrategias-de-internacionalizacion-que-debes-conocer

Blog Fresh Plaza. Camposol: Primer aniversario de the Berry that cares. Recuperado de:
https://www.freshplaza.es/article/9029284/camposol-primer-aniversario-de-the-berry-that-
cares

Camposol. Blog empresarial. Recuperado de:

https://camposolempresa.wordpress.com/historia/
Camposol. Sitio web. http://www.camposol.com.pe/board-of-directors/

COFACE (2019). Country Risk Map. Recuperado de https://www.coface.com.pe/Estudios-

Economicos

CESCE (2019). Riesgo País. Recuperado de http://www.cesce.es/riesgo-pa%C3%ADs

CIA FACTBOOK (2019). Perfil país de EE.UU. Recuperado de

https://www.cia.gov/library/publications/the-world-factbook/geos/us.html

Ciaindumentaria. Etiquetas Culturales y Negocios: España. Publicación en portal web.

Recuperado de: http://www.ciaindumentaria.com.ar/plataforma/espana-etiqueta-cultural-
y-de-negocios/. Consulta: 18 de setiembre de 2019.

D’Alessio F. (2008). El proceso estratégico. Un enfoque de Gerencia. Editorial Pearson

(México).Primera Edición.

Diario Gestión. (2016) Camposol apuesta por potenciar sus negocios de frescos y congelados.
Recuperado de: https://gestion.pe/economia/empresas/camposol-apuesta-potenciar-
negocios-frescos-congelados-110515-noticia/

Diario Gestión https://gestion.pe/economia/peru-desplaza-ee-uu-canada-exportacion-mundial-

arandanos-226463-noticia/

Diario Gestión. Perú puede ser primer exportador de arándanos el 2021 (2018). Recuperado
de: https://gestion.pe/economia/mercados/peru-primer-exportador-arandanos-2021-
254121-noticia/

Giron A. & Jack C. (2018). Estudio de Pre factibilidad de Exportación de Arándanos a Estados
Unidos y Holanda. Tesis para Optar el Título de Ingeniero Industrial. PUCP. Recuperado
de https://www.carrefour.es/supermercado/el-mercado/frutas/frutos-del-bosque/N-13plzl8/c?

20
 gclsrc=aw.ds&&gclid=Cj0KCQjwn_LrBRD4ARIsAFEQFKuacbd0mmQPOk1ASzTOK0bAEam98Ig3kBGs
mGre92_OY_tt2JRlRfoaAmZuEALw_wcB&gclsrc=aw.ds

García Rubio, JC. Comercialización del Arándano. Recuperado de

http://www.serida.org/publicacionesdetalle.php?id=5221

Idealista. Revista virtual. Grupos de alimentación que más venden en España. Recuperado de
https://www.idealista.com/news/inmobiliario/empresas/2018/11/19/769621-imagen-del-
dia-los-grupos-de-alimentacion-que-mas-venden-en-espana

La Cámara (2018). Los TLC impulsaron creación de empresas y nuevos productos exportados.
Lima. Cámara de Comercio de Lima. Publicación No. 819. Recuperado de:
https://www.camaralima.org.pe/repositorioaps/0/0/par/edicion819/edicion_819.pdf

Minagri (2016) EL Arándano Producción, Comercio y Perspectivas. Recuperado de

http://agroaldia.minagri.gob.pe/biblioteca/download/pdf/tematicas/f-taxonomia_plantas/
f01-cultivo/el_arandano.pdf

Portal España: Contexto político, económico y social. Recuperado de:

https://eacea.ec.europa.eu/national-policies/eurydice/content/political-social-and-
economic-background-and-trends-79_es. Consulta: 18 de setiembre de 2019

Redagricola (2018) “Camposol, casi 3,000 ha de paltos y 2,000 ha de arándanos” Recuperado

de: (http://www.redagricola.com/cl/camposol-casi-3-000-ha-de-paltos-y-2-000-ha-de-
arandanos/)

Statista (2015) . Per capita consumption of fresh berries in the United States from 2000 to 2015
(in pounds)*. Recuperado de https://www.statista.com/statistics/257200/per-capita-
consumption-of-fresh-berries-in-the-us/

Salazar Milena. (2014) Oportunidades de Negocio en el Mercado de Estados Unidos para las
Exportaciones Peruanas de Arándanos frescos provenientes de la región La Libertad.
Tesis para optar título de Administración y Negocios Internacionales. Universidad Privada
del Norte. Facultad de Negocios. Recuperado de:
https://www.blueberrieschile.cl/subidas/2016/05/oportunidadesdenegocio.pdf

Semana Económica. (2018) “Camposol: arándanos y paltas impulsan sus ventas. Recuperado
de: http://semanaeconomica.com/article/sectores-y-empresas/agropecuario/316822-
camposol-arandanos-y-paltas-impulsan-sus-ventas/

SIICEX (2019), Agronegocios. Recuperado de http://www.siicex.gob.pe/SIICEX/portal5ES.asp?

_page_=396.39500

SIICEX (2019). Portal institucional.

http://www.siicex.gob.pe/siicex/documentosportal/912263957rad961A7.pdf

21
http://www.comunidad.madrid/servicios/madrid-mundo/es-union-europea-funciona-hace

Valles, J. (2018). Balance de la economía española 2018: perspectivas para 2019 y 2020.
Revista de Economía LoyolaEcon. Recuperado de:
http://www.loyolaandnews.es/loyolaecon/economia-espanola-2018-perspectivas-para-
2019-y-2020/. Consulta: 18 de setiembre de 2019

22