TEMA 4: PROBLEMÁTICA CONTABLE DE LOS INSTRUMENTOS

FINANCIEROS (II)
ACTIVOS A COSTE AMORTIZADO:
¿Qué es un activo financiero? Cualquier activo que sea: dinero en efectivo, un
instrumento de patrimonio de otra empresa, o suponga un derecho contractual a recibir
efectivo u otro activo financiero o a intercambiar activos/pasivos en condiciones
favorables.
Se incluyen como activos financieros los siguientes:
- Efectivo y otros activos líquidos equivalentes.
- Instrumentos de patrimonio de otras empresas: acciones.
- Valores representativos de deuda adquiridos: obligaciones y bonos.
- Créditos por operaciones comerciales: clientes y deudores.
- Créditos a terceros: como préstamos y créditos financieros concedidos.
- Otros activos financieros.
Créditos comerciales: representan derechos de cobro sobre clientes y deudores por la
venta de bienes y servicios con origen en operaciones de tráfico principales y
complementarias.
Créditos no comerciales: activos financieros cuyo origen es no comercial (préstamos
concedidos a otras empresas, créditos derivados de la venta de inmovilizado, valores
representativos de deuda (obligaciones y bonos) que no coticen en un mercado
secundario organizado, etc.) caracterizados porque generan cobros en cuantía
determinada o determinable.
Créditos con vencimiento > 12 meses: Ventas a plazos o con pago aplazado: Se trata de
créditos comerciales que llevan asociado un tipo de interés contractual → Ingresos
financieros
Créditos con vencimiento ≤ 12 meses:
- Créditos Comerciales que llevan asociado un tipo de interés contractual →
Ingresos financieros.
- Créditos Comerciales sin interés contractual → No Ingresos financieros:
 Concedidos de forma automática a clientes por la venta de bienes y
servicios.
 Plazos comerciales : 30-60-90-120 días.
Criterios de valoración aplicable a los Activos Financieros
A efectos de su valoración los créditos comerciales y no comerciales se clasifican en la
categoría de Activos financieros a coste amortizado.
Activo financiero a coste amortizado:
- Créditos por operaciones comerciales:
 Créditos a c/p sin tipo de interés contractual (Nominal)
 Créditos a c/p con tipo de interés contractual.
  Créditos a l/p (Ventas con pago aplazado).
- Créditos por operaciones no comerciales: Préstamos y otros créditos de origen
no comercial que no se consideren mantenidos para negociar.
- Valores Representativos de Deuda, adquiridos, cualquiera que sea su Vto.,
coticen o no en un mercado activo, y no se consideren mantenidos para negociar.

A.F A COSTE AMORTIZADO:

- VALORACIÓN INICIAL: Valor razonable entendida como contraprestación
entregada más los costes de transacción directamente atribuibles. En algunos
casos, los gastos podrán registrarse directamente en la cuenta de pérdidas y
ganancias en el momento de su reconocimiento inicial.
- VALORACIÓN POSTERIOR: a coste amortizado mediante un tipo de interés
efectivo que permita el devengo de los intereses imputables a la cuenta de
resultados. Sujeto a correcciones valorativas (deterioro).
- Excepción Créditos comerciales con vencimiento no superior a un año y sin tipo
interés contractual VALOR INICIAL Y POSTERIOR : VALOR NOMINAL.
Como norma general, el VALOR NOMINAL equivaldrá al importe que figure
en la factura de compraventa, es decir, sin descontar los intereses implícitos en
caso de que existan.
- Créditos comerciales con vencimiento ≤ 12 meses: SIN intereses en contrato:
 VALORACIÓN INICIAL: Valor nominal ( a valores constantes o
reales).
 VALORACIÓN POSTERIOR: Valor nominal, salvo que se hubiese
deteriorado (aplicación del principio de prudencia) – Deterioro de valor
- Créditos comerciales con vencimiento ≤ 12 meses: CON intereses en contrato:
 VALORACIÓN INICIAL: Valor razonable contraprestación entregada
(bienes y servicios) más los costes de transacción directamente
atribuibles.
 VALORACIÓN POSTERIOR: Criterio del coste amortizado mediante
un tipo de interés efectivo que permita el devengo de los intereses (1).
Sujeto a deterioro.
- Créditos comerciales con vencimiento 12 meses (Ventas con pago aplazado):
 VALORACIÓN INICIAL: Valor razonable contraprestación entregada
(bienes y servicios) más los costes de transacción directamente
atribuibles.
 VALORACIÓN POSTERIOR: Criterio de valoración a coste amortizado
mediante un tipo de interés efectivo que permita el devengo de los
intereses imputables a la cuenta de resultados. Sujeto a deterioro.
- Créditos no comerciales: préstamos concedidos:
 VALORACIÓN INICIAL: Valor razonable contraprestación entregada
más los costes de transacción directamente atribuibles.
 VALORACIÓN POSTERIOR: Criterio de valoración a coste amortizado
mediante un tipo de interés efectivo que permita el devengo de los
intereses imputables a la cuenta de resultados. Sujeto a deterioro.
Cuadro de cuentas de los créditos comerciales y no comerciales: Test de deterioro:
Al menos al cierre del ejercicio, las empresas deben estimar el riesgo de insolvencia de
sus créditos, ya que el mismo puede ocasionar una reducción o retraso de los flujos de
efectivo que se espera obtener en el futuro.
Con objeto de estimar la pérdida por deterioro, se ha de comparar:
- El VNC o en libros de los derechos de cobro.
- El valor actual de los flujos de liquidez futuros que se espera vayan a generar
dichos créditos, descontados al tipo de interés efectivo referido a la fecha en que
se reconocieron los derechos de cobro
Si el VAN < VNC  CORRECCIÓN VALORATIVA (deterioro) para que los
derechos figuren valorados por la tasación más baja.
En caso de que la empresa sospeche que el 100% de un crédito concedido a un
determinado cliente pueda resultar fallido, no parece necesario aplicar ningún método
de valoración, ya que la pérdida esperada equivaldría a la totalidad del derecho de
cobro.

(430) Clientes Créditos con compradores de mercaderías y demás bienes definidos en el

Grupo 3 de existencias, así como con los usuarios de los servicios prestados por la
empresa, siempre que constituyan su actividad principal.
(440) Deudores Créditos con compradores de servicios que no tienen la condición
estricta de clientes y con otros deudores de tráfico no incluidos en otras cuentas de este
grupo.
PASIVOS A COSTE AMORTIZADO:
¿Qué es un pasivo financiero? Un instrumento financiero se clasificará como pasivo
financiero siempre que supongan para la empresa:
- Una obligación contractual, directa o indirecta, de entregar efectivo u otro activo
financiero (por ejemplo, una deuda bancaria, una deuda con un proveedor de
mercaderías, etc.), o
- Intercambiar activos o pasivos financieros con terceros en condiciones
potencialmente desfavorables, es decir, que generen una deuda para la empresa
(por ejemplo, en el que caso de que se prevea una recompra obligatoria por parte
del emisor de acciones rescatables…).

Se incluyen como pasivos financieros los siguientes:

- Débitos por operaciones comerciales: proveedores y acreedores varios.
- Deudas con entidades de crédito.
- Otros pasivos financieros: deudas con terceros, tales como:
 Préstamos y créditos financieros recibidos de personas o empresas que
no sean entidades de crédito.
 Los surgidos en la compra de activos no corrientes.
 Fianzas y depósitos recibidos y,
 Desembolsos exigidos por terceros sobre participaciones.
- Obligaciones y otros valores negociables emitidos: tales como bonos y pagarés.
- Deudas con características especiales.
- Derivados con valoración desfavorable para la empresa: entre ellos, futuros,
opciones, permutas financieras y compraventa de moneda extranjera a plazo.
Débitos por operaciones comerciales: representan deudas con proveedores y acreedores
varios que se originan en la compra de bienes y servicios por operaciones de tráfico de
la empresa.
Débitos por operaciones no comerciales: son aquellos pasivos financieros que, no
siendo instrumentos derivados, no tienen origen comercial. Se incluyen: Deudas con
entidades de crédito, préstamos y créditos financieros recibidos de personas o empresas
que no sean entidades de crédito , deudas por la compra de inmovilizado, fianzas y
depósitos recibidos y, desembolsos exigidos por terceros sobre participaciones,
obligaciones y otros valores negociables emitidos: tales como bonos y pagarés y otras
deudas con características especiales.
Criterios de valoración aplicable a los Pasivos Financieros:
Reconocimiento: La empresa reconocerá un pasivo financiero en su balance cuando se
convierta en una parte obligada del contrato o negocio jurídico conforme a las
disposiciones del mismo.
Valoración: A efectos de su valoración los pasivos financieros, se clasificarán en alguna
de las siguientes categorías:
- Pasivos financieros a coste amortizado.
- Pasivos financieros mantenidos para negociar.
Pasivos financieros a coste amortizado: Débitos por operaciones comerciales y no
comerciales.
Pasivos financieros a valor razonable con cambios en la cuenta de pérdidas y ganancias:
Pasivos mantenidos para negociar. Designado por la entidad en esta categoría por
causas que estipula la norma. Pasivos financieros híbridos
P. F A COSTE AMORTIZADO:
- VALORACIÓN INICIAL: Coste è Valor razonable de la contraprestación
recibida - costes de transacción directamente atribuibles. No obstante, se permite
registrar en la cuenta de pérdidas y ganancias, los costes de transacción
atribuibles, así como las comisiones financieras.
- VALORACIÓN POSTERIOR: a coste amortizado mediante un tipo de interés
efectivo que permita el devengo de los intereses imputables a la cuenta de
resultados.
- Excepción: Débitos comerciales con vencimiento no superior a un año y sin tipo
interés contractual VALOR INICIAL Y POSTERIOR : VALOR NOMINAL.
- Débitos comerciales con vencimiento ≤ 12 meses: SIN intereses en contrato:
 VALORACIÓN INICIAL: Valor nominal (a valores constantes o reales)
 VALORACIÓN POSTERIOR: Valor nominal
- Débitos comerciales con vencimiento ≤ 12 meses: CON intereses en contrato:
 VALORACIÓN INICIAL: Coste è Valor razonable de la
contraprestación recibida - costes de transacción directamente
atribuibles. No obstante, se permite registrar en la cuenta de pérdidas y
ganancias, los costes de transacción atribuibles, así como las comisiones
financieras.
 VALORACIÓN POSTERIOR: Criterio del coste amortizado mediante
un tipo de interés efectivo que permita el devengo de los intereses.
- Débitos comerciales con vencimiento > 12 meses (compras con pago aplazado):
 VALORACIÓN INICIAL: Coste è Valor razonable de la
contraprestación recibida - costes de transacción directamente
atribuibles. No obstante, se permite registrar en la cuenta de pérdidas y
ganancias, los costes de transacción atribuibles, así como las comisiones
financieras.
 VALORACIÓN POSTERIOR: Criterio de valoración a coste amortizado
mediante un tipo de interés efectivo que permita el devengo de los
intereses imputables a la cuenta de resultados.
- Débitos no comerciales: préstamos recibidos:
 VALORACIÓN INICIAL: Coste è Valor razonable de la
contraprestación recibida - costes de transacción directamente
atribuibles. No obstante, se permite registrar en la cuenta de pérdidas y
ganancias, los costes de transacción atribuibles, así como las comisiones
financieras.
 VALORACIÓN POSTERIOR: Criterio de valoración a coste amortizado
mediante un tipo de interés efectivo que permita el devengo de los
intereses imputables a la cuenta de resultados.