TEMARIO

- La teoría básica de Elliott Wave

- Patrones de ondas básicos

- 3 Reglas esenciales
LA TEORÍA BÁSICA DE ELLIOTT WAVE
Ralph Nelson Elliott desarrolló la teoría Elliott Wave
en 1930 estudiando varios índices de mercados
bursátiles, en especial Dow Jones, estudiando un
periodo de 75 años, descubrió que los mercados
bursátiles no se movían de manera caótica.

Los mercados accionarios se movían en ciclos

repetitivos, en donde las emociones de los
inversionistas eran causa de las influencias externas
o psicología de los demás inversionistas en ese
momento.

Elliott notó que los movimientos alcistas y bajistas se

repetían de manera infinita estos patrones los llamo
“wave”.
LA TEORÍA BÁSICA DE ELLIOTT WAVE
La psicología en masa varia de pesimista y neutral,
en una secuencia natural, en donde el precio va
creando los patrones de waves.

Estos patrones específicos se traducen en

tendencias, movimientos laterales, inicios y finales
de los ciclos del mercado.

La teoría de Elliott Wave se puede aplicar en

mercados diferentes a acciones, tales como forex
futuros con gran éxito y precisión. En conclusión la
teoría se puede aplicar a cualquier mercado de
capitales.
 LA TEORÍA BÁSICA DE ELLIOTT WAVE

Comportamiento
colectivo humano
atado a la
secuencia de
Fibonacci o golden
ratio.
 FRACTALIDAD
Un fractal es un objeto geométrico
cuya estructura básica, fragmentada
o aparentemente irregular, se repite
a diferentes escalas.

Patrones similares compuestos

por copias más pequeñas de ellos
mismos hasta el infinito. Se repite
el proceso indefinidamente.
FRACTALIDAD EN LA NATURALEZA
Árbol
FRACTALIDAD EN LA NATURALEZA
Coliflor
FRACTALIDAD EN LA NATURALEZA
Brócoli romano
FRACTALIDAD EN LA NATURALEZA
Plantas
 BASE DE LA TEORÍA DE ELLIOTT WAVE
➢ El movimiento del mercado refleja la
psicología humana en masa. Estos
movimientos forman patrones que
predicen el comportamiento del
mercado.

➢ Cuando el comportamiento del

mercado se observa similar en
diferentes escalas se afirma que es
fractal.

➢ Las ondas de Elliott son fractales, con

ondas dentro de ondas y más ondas
dentro de las ondas, etc.
 BASE FRACTAL DE LAS ONDAS
➢ La naturaleza fractal de los mercados significa que los patrones se repiten
dentro de ellos mismos en diferentes marcos de tiempo.

➢ Ondas de cualquier grado en una serie fueron construidas por ondas de

menor grado.

➢ Igual que en la naturaleza se reproducen los patrones en diferentes grados,

en los mercados de capitales sucede lo mismo.
BASE FRACTAL DE LAS ONDAS
 PATRONES BÁSICOS DE LAS ONDAS

La estructura básica de 5
ondas en un mercado de
tendencia alcista, consiste
en tres movimientos
hacia arriba, los cuales se
interrumpen por dos
movimientos bajistas, a esta
estructura se le llama impulso
o “motive”.
 PATRONES BÁSICOS DE LAS ONDAS

Después del impulso

siguen 3 ondas
compuestas por dos
movimientos bajistas y
1 movimiento
intermedio alcista.

Esta estructura se
llama “correctiva”.
 PATRONES BÁSICOS DE LAS ONDAS
La estructura básica de 5 ondas
en un mercado con tendencia
bajista consiste en 3
movimientos con dirección
bajista las cuales se
interrumpen por 2 movimientos
alcistas.

De igual forma esta estructura

bajista se llama “impulso” o
“motive”.
 PATRONES BÁSICOS DE LAS ONDAS
Después del impulso
siguen 3 ondas
compuestas por dos
movimientos alcistas y
un movimiento
intermedio bajista.

Esta estructura se llama

“correctiva”.
 EL CICLO COMPLETO
En un mercado con
tendencia alcista:

✓ La onda impulsiva se
mueve con la tendencia
predominante.

✓ La onda correctiva se
mueve en contra de la
tendencia predominante.
 EL CICLO COMPLETO

En un mercado con tendencia bajista:

✓ La onda impulsiva se mueve con la

tendencia predominante.

✓ La onda correctiva se mueve en contra de

la tendencia predominante.
EL RITMO BÁSICO DEL MERCADO ES LA
TEORÍA DE ELLIOTT

➢ Las ondas de Elliott son el mejor “indicador” para saber donde se

encuentra el precio con respecto al ciclo de arriba abajo y viceversa.

➢ El análisis con ondas de Elliott nos lleva a un nivel superior, donde

podemos aprovechar las oportunidades y operar con mayor seguridad y
comodidad.
 LA SECUENCIA DE ELLIOTT CONSISTE EN UN
RITMO BÁSICO EN DONDE UNA TENDENCIA ES
SEGUIDA POR UNA CORRECIÓN O
CONSOLIDACIÓN
➢ Una tendencia alcista usualmente se desarrolla en 5 ondas y la corrección
siguiente usualmente se desarrolla en 3 ondas.

➢ Una tendencia bajista se desarrolla en 5 ondas y la corrección siguiente

usualmente se desarrolla en 3 ondas.

➢ En MINDVEST Trading aprenderás a distinguir en que parte del ciclo nos

encontramos y consecuencia tomar la decisión correcta.
 CADA FASE EN EL CICLO DEMANDA DIFERENTES
TAMAÑOS DE POSICIONES Y TÉCNICAS DE MANEJO DE
RIESGO

➢ Varios patrones de Elliott se utilizan para determinar donde nos

encontramos en el ciclo y poder decidir la operación que vamos a tomar
adecuadamente.

➢ Identificando en que fase del ciclo se encuentra un instrumento financiero

es parte esencial para lograr un trading exitoso y ayudar a reducir los
trades perdedores operando con la tendencia.

➢ El trader Elliott Wave entiende cuando operar, cuando no operar y como

ejecutar operaciones de alta probabilidad.
 CADA ONDA EN EL CICLO TIENE UNA PERSONALIDAD
DISTINTA IMPULSADA POR LAS EMOCIONES DE LOS
TRADERS
Cada onda requiere una estrategia diferente:

➢ El trader de Elliott Wave, realiza la mayoría de sus grandes utilidades en las ondas de la
tendencia y es capaz de esperar siendo paciente durante las consolidaciones. Un gran
porcentaje del tiempo se utiliza para las fases correctivas.

➢ Cinco de las 8 ondas son de tendencia. Para la mayoría de los traders que siguen la
tendencia pierden la paciencia cuando el mercado está en fase correctiva o de
consolidación.

➢ El trader de Elliott Wave aprende a reconocer esas fases que son evidentes y desarrolla
confianza en si mismo y habilidad para leer y operar cada fase de mercado.
 3 REGLAS ESENCIALES
➢ Las 3 reglas que nunca se pueden romper:

1. La onda 2 NO retrocede mas del 100% de la onda 1.

2. La onda 3 NO es la más corta.

3. La onda 4 NO entra en el territorio de la onda 1.

Si alguna de las 3 reglas se incumple entonces el conteo es incorrecto y se debe

realizar un nuevo conteo.
 3 REGLAS ESENCIALES
# 1 → La onda 2 NO retrocede mas del 100% de la onda 1.
- La onda 2 NO pasa o toca el punto 0.

Si la onda 2 pasa el punto 0, entonces no es una onda 2.

 3 REGLAS ESENCIALES
# 2 → La onda 3 NO es la más corta.
- Cuando la onda 3 es la más corta otro
conteo debe estar sucediendo.
 3 REGLAS ESENCIALES
# 3 → La onda 4 NO entra en el territorio de la onda 1 (final de la onda 1).

- Cuando se compra en el final de la

onda 4, el stop loss debe ir en el
final de la onda 1.
 ONDAS EXTENDIDAS
✓ Las extensiones son impulsos
alargados con sub divisiones
exageradas.

✓ Puede aparecer en cualquiera de

los tres impulsos (1, 3 o 5).

✓ La más común que se extienda es

la onda 3.
 ONDAS EXTENDIDAS
➢ Onda 3 extendida

(1), (2), (4) y (5) = 4 ondas

1, 2, 3, 4 y 5 = 5 ondas

Total = 9 ondas
 ONDAS EXTENDIDAS
Tercera onda extendida de la tercera
onda extendida.

(1), (2), (4) y (5) = 4 ondas

1,2,4,5 = 4 ondas
i ii iii iv v = 5 ondas
Total = 13 ondas
 ONDAS EXTENDIDAS
Primera onda extendida Quinta onda extendida

………………………………………………………………………………..…..
✓ Secuencia de 9 ondas ✓ Secuencia de 9 ondas
 ONDAS EXTENDIDAS
Primera onda extendida de la Quinta onda extendida de la quinta

………………………………………………………………………………..…..
primera onda extendida onda extendida

✓ Secuencia de 13 ondas ✓ Secuencia de 13 ondas