GENIOS EN ACCIÓN
Edwin Johan Gaitán Urrea
Ginna Emilia Vanegas Helbrum
Sandra Magaly Tique Conde
Tania Hasbleidy Nieto Sanchez
Fundación Universitaria Área Andina
Análisis Financiero
Modalidad Virtual
Colombia
2020
INTRODUCCION
El presente trabajo es para identificar los diferentes métodos para analizar una
situación de la compañía con diferentes métodos y así poder dar una opinión
sobre la situación actual de la compañía ya que esto nos puede indicar un estudio
profundo sobre los estados financieros y los balances generales.
Para eso tenemos que averiguar como funciona los análisis vertical y horizontal
que se aplica en una compañía y porque están importante los análisis para tomar
un buen direccionamiento de la empresa.
Identifiquen los principales métodos sobre Interpretación y Análisis de los
estados financieros, sus diferencias y aplicaciones en los estados
financieros.
Los métodos de análisis financiero se consideran como los procedimientos
utilizados para resumir los datos descriptivos y numéricos que integran los estados
financieros, con el objeto de medir las relaciones en un solo periodo y los cambios
presentados en varios ejercicios contables, y los principales análisis que se
pueden aplicar en una empresa son: Análisis vertical y horizontal.
El análisis vertical es para analizar estados financieros como el Balance general y
el estado de resultados, comparando las cifras en forma vertical;
Y el análisis horizontal son para determinar los aumentos y disminuciones o
variaciones de las cuentas, de un periodo a otro.
Ya vemos que estos análisis nos pueden dar información del estado de una
empresa ya sea por el porcentaje de comparación de un rubro con el total o
por la comparación de un periodo anterior, ya que esto es muy importante
para una buena toma de decisiones ya que nos muestra cómo va está
yendo en curso de la compañía y en que parte podemos mejorar el
funcionamiento de esta.
Por ejemplo
ANALISIS VERTICAL:
Este análisis podemos mirar a continuación un ejemplo sobres los rubros de
un estado financiero que podemos tomar una cuenta y dividirlos el total de
las cuentas para poder sacar los porcentajes y mirar que cuenta son más
significativa con comparación de otras cuentas.
En este caso tenemos la empresa XYZ sas y podemos mirar que el total de
los activos es el 100% de la composición y que está conformado por activo
corriente del 60% y activo no corriente con el 40% y dentro del esto totales
nos podemos ver cuál es el más significativo dentro de esto grupo y con
este análisis podemos entender cuál de las cuentas son la más utilizadas en
nuestra compañía.
ANALISIS VERTICAL
EMPRESA XYZ SAS
Nit: XXXXXX-X
ESTADO DE SITUACION FINANCIERA
A DICIEMBRE 31 DE 2020
2020 %
ACTIVO
Activo Corriente
Efectivo y equivalentes en efectivo $ [Link] 23%
Deudores Comerciales $ 523.097.675 10%
Deudores, otras cuentas por cobrar $ [Link] 25%
Inventarios $ 108.002.724 2%
Total Activo Corriente $ [Link] 60%
Activo No Corriente
Deudores otras cuentas por cobrar $ [Link] 28%
Propiedad Planta y Equipo neto $ 447.062.531 9%
Depreciación -$ 273.051.585 -5%
Inversiones $ 452.261.255 9%
Activos intangibles $ - 0%
Total Activo no Corriente $ [Link] 40%
TOTAL ACTIVOS $ [Link] 100%
PASIVO
Pasivo Corriente
Obligaciones Financieras $ 91.381.708 5%
Proveedores $ 79.604.571 4%
Cuentas por pagar $ 873.333.336 47%
Impuestos gravamenes y tasas $ 287.501.351 15%
Beneficios a empleados oblig. Laborales $ 55.164.298 3%
Otros pasivos $ 387.340.388 21%
Total Pasivo Corriente $ [Link] 95%
Pasivo no Corriente
Obligaciones Financieras $ 102.182.197 5%
Total Pasivo No Corriente $ 102.182.197 5%
TOTAL PASIVO $ [Link] 100%
PATRIMONIO
Capital pagado $ [Link] 50%
Reservas $ 97.731.398 3%
Utilidad acumulada $ 620.363.188 19%
Utilidad del ejercicio $ 919.687.059 28%
TOTAL PATRIMONIO $ [Link] 100%
TOTAL PASIVO + PATRIMONIO $ [Link] 100%
ANALISIS HORIZONTAL:
Este análisis podemos mirar dos periodos de un estado financiero de una
compañía y compararla un año con el año anterior y analizar los
componentes que aumentaron o disminuyeron a comparación del año
anterior.
En este caso siguiendo el ejercicio con la misma compañía podemos
visualizar que cuentas podemos identificar cada cuenta y ver cuál a
aumentado o disminuido con comparación de periodos anteriores y así tener
un análisis sobre que cuentas están creciendo con comparación del periodo
anterior.
ANALISIS HORIZONTAL
EMPRESA XYZ SAS
Nit: XXXXXX-X
ESTADO DE SITUACION FINANCIERA
A DICIEMBRE 31 DE 2020
2020 % 2019 % VARIACION %
ACTIVO
Activo Corriente
Efectivo y equivalentes en efectivo $ [Link] 23% $ 171.867.836 5% $ [Link] 599%
Deudores Comerciales $ 523.097.675 10% $ 275.132.834 7% $ 247.964.841 90%
Deudores, otras cuentas por cobrar $ [Link] 25% $ [Link] 29% $ 230.585.697 22%
Inventarios $ 108.002.724 2% $ 100.605.629 3% $ 7.397.095 7%
Total Activo Corriente $ [Link] 60% $ [Link] 44% $ [Link] 94%
Activo No Corriente
Deudores otras cuentas por cobrar $ [Link] 28% $ [Link] 39% $ - 0%
Propiedad Planta y Equipo neto $ 447.062.531 9% $ 389.711.994 11% $ 57.350.537 15%
Depreciación -$ 273.051.585 -5% -$ 225.041.348 -6% -$ 48.010.237 21%
Inversiones $ 452.261.255 9% $ 452.261.255 12% $ - 0%
Activos intangibles $ - 0% $ 8.238.080 0% -$ 8.238.080 -100%
Total Activo no Corriente $ [Link] 40% $ [Link] 56% $ 1.102.220 0%
TOTAL ACTIVOS $ [Link] 100% $ [Link] 100% $ [Link] 41%
PASIVO
Pasivo Corriente
Obligaciones Financieras $ 91.381.708 5% $ 212.855.727 18% -$ 121.474.019 0%
Proveedores $ 79.604.571 4% $ 261.628.817 22% -$ 182.024.246 -70%
Cuentas por pagar $ 873.333.336 47% $ 154.319.838 13% $ 719.013.498 466%
Impuestos gravamenes y tasas $ 287.501.351 15% $ 198.539.130 17% $ 88.962.221 45%
Beneficios a empleados oblig. Laborales $ 55.164.298 3% $ 60.800.582 5% -$ 5.636.283 -9%
Otros pasivos $ 387.340.388 21% $ 110.632.973 9% $ 276.707.415 250%
Total Pasivo Corriente $ [Link] 95% $ 998.777.066 86% $ 775.548.586 78%
Pasivo no Corriente
Obligaciones Financieras $ 102.182.197 5% $ 167.100.409 14% -$ 64.918.212 0%
Total Pasivo No Corriente $ 102.182.197 5% $ 167.100.409 14% -$ 64.918.212 0%
TOTAL PASIVO $ [Link] 100% $ [Link] 100% $ 710.630.374 61%
PATRIMONIO
Capital pagado $ [Link] 50% $ [Link] 66% $ - 0%
Reservas $ 97.731.398 3% $ 81.086.138 3% $ 16.645.260 21%
Utilidad acumulada $ 620.363.188 19% $ 620.363.187 25% $ 1 0%
Utilidad del ejercicio $ 919.687.059 28% $ 166.452.601 7% $ 753.234.458 453%
TOTAL PATRIMONIO $ [Link] 100% $ [Link] 100% $ 769.879.719 31%
TOTAL PASIVO + PATRIMONIO $ [Link] 100% $ [Link] 100% $ [Link] 40%
CONCLUSION
En conclusión los estados financieros reflejan todo el conjunto de conceptos y
funcionamiento de las empresas, toda la información que en ellos se muestra debe
servir para conocer todos los recursos, obligaciones, capital, gastos, ingresos,
costos y todos los cambios que se presentaran en ellos a cabo ejercicio
económico, también para apoyar la planeación y dirección del negocio, toma de
decisiones el análisis y la evaluación de los encargados de la gestión ejercer
control sobre los rubros económicos internos y para contribuir a la evaluación del
impacto que está tiene sobre los factores sociales externos.
Estos deben ser útiles para tomar decisiones de inversión, medir la solvencia y la
liquidez de la compañía, así como su capacidad para generar recursos y evaluar el
origen y características de los recursos financieros, así como su rendimiento.
-La inversión de la empresa concentra mayoritariamente en activos corrientes 60%
dentro de los cuales las cuentas con mayor importancia relativa son deudores
cuentas por cobrar 25% y efectivo y equivalentes en efectivo 23%, las demás
partidas carecen de importancia relativa lo cual es coherente con el negocio de la
empresa ya que por naturaleza y modalidad de trabajo deben vender placas
vehiculares a crédito y poseer suficiente inventario.
-Los métodos de análisis vertical y horizontal en los estados financieros nos
permiten y facilitan ver cómo ha sido el proceso de una compañía en un tiempo
determinado.
-Con el análisis vertical de los estados financieros, la compañía busca tener un
positivo uso de sus activos, con el análisis horizontal comparamos por medio de
los estados financieros un periodo a otro para saber en qué estado se encuentra la
compañía y empezar con la toma de decisiones.
-Lo que busca toda entidad es mantenerse fuerte financieramente y en dado caso
de flaquear tomar decisiones, que ayuden al mejoramiento de la compañía es por
eso que se basan en estas herramientas.
Evidencias
