Gestión Financiera

María Elena García O.

Mat. 110-5538
Prof. Maritza Sosa
Sección -001

COMPLETIVO DEL 3ER. PARCIAL (CONCEPTOS)

Después de usted haber leído el capítulo 4 del flujo de efectivo del texto de
principios de administración financieras, responda las siguientes preguntas:

1. Defina el flujo de efectivo. se define como la variación de las entradas y

salidas de dinero en un período determinado, y su in formación mide la
salud financiera de una empresa. El flujo de efectivo, la parte vital de la
firma, es un factor determinante clave del valor de la empresa. El
gerente financiero debe planear y administrar el flujo de efectivo de la
empresa. La meta es garantizar la solvencia de la compañía y generar
flujos de efectivo positivos para los dueños. Tanto la magnitud como el
riesgo de los flujos de efectivo generados para los dueños influyen en el
valor de la empresa.

2. Explique el alcance y objetivo del flujo del efectivo.

Objetivo; La información acerca de los flujos de efectivo es útil porque

suministra a los usuarios de los estados financieros las bases para
evaluar la capacidad que tiene la entidad para generar efectivo y
equivalentes al efectivo, así como las necesidades de liquidez que ésta
tiene. Para tomar decisiones económicas, los usuarios deben evaluar la
capacidad que la entidad tiene de generar efectivo y equivalentes al
efectivo, así como las fechas en que se producen y el grado de
certidumbre relativa de su aparición.
 Alcance; Una entidad prepara un estado de flujos de efectivo, de
acuerdo con los requerimientos de esta Norma, y lo presentará como
parte integrante de sus estados financieros, para cada periodo en que
sea obligatoria la presentación de éstos.

3. ¿Qué gerente o gerentes son responsables en la planificación y control

del flujo de efectivo? El gerente Financiero.

4. ¿Cómo se llama el gasto que se excluye del flujo de efectivo?

La depreciación (al igual que la amortización y la depleción) es un gasto

que no se realiza en efectivo, un gasto que se deduce en el estado de
resultados, pero que no implica el desembolso real de efectivo. Por lo
tanto, cuando se mide el monto del flujo de efectivo generado por una
empresa, tenemos que volver a sumar la depreciación al ingreso neto o,
de otra forma, subestimaremos el efectivo que verdaderamente generó
la empresa.

5. ¿Cuándo se pagan las cuentas por pagar, cuando se aumentan las

cuentas por cobrar, cuando se pagan los dividendos? ¿Cuáles de estos
cambios son salida de efectivo o entrada de efectivo?

De hecho, el estado de flujos de efectivo resume las entradas y salidas

de efectivo durante un periodo específico.

Cuando se pagan cuentas por pagar; salida de efectivo.

Cuando se aumentan las cuentas por cobrar; salida de efectivo.

Cuando se pagan dividendos; salida de efectivo.

 Bibliografía

- Libro; Principios de Administración Financiera de Lawrence J. Gitman,

Chad J. Zutte
- Norma Internacional de contabilidad 7