¿Qué es el crédito corporativo o comercial?

El crédito corporativo, o crédito comercial, es un crédito que se obtiene y se asigna a una

corporación o negocio en lugar de a una persona individual. Este crédito es esencial para
establecer y mantener relaciones comerciales o bancarias con posibles acreedores,
proveedores, socios comerciales o incluso clientes. Esto se debe a que el "perfil crediticio"
establecido por las diversas agencias de informes crediticios y las calificaciones crediticias
posteriores se basan en su historial crediticio actual y pasado, entre otros factores
importantes. Este perfil y sistema de calificación lo utilizan los acreedores, proveedores,
clientes o socios comerciales potenciales para evaluar qué tan confiable es su empresa y si
extender o no el crédito a su empresa, o para involucrar a su empresa en una relación
comercial. Esta relación puede ser prestar capital operativo a su empresa o corporación,
arrendar propiedades, suministrar equipos, etc. Establecer un crédito corporativo y
mantenerlo es importante para la salud y la longevidad de su negocio, y tiene un gran
impacto en la forma en que su empresa es vista por el resto del mundo empresarial.

Si construyo crédito comercial, ¿cómo puede beneficiar a mi empresa?

Las ventajas de haber establecido el Crédito Corporativo van desde simples problemas
operacionales, hasta permitir que su empresa resista el escrutinio de un cliente potencial
que pueda evaluar qué tan confiable y competente es su empresa por qué tan bien se lee su
perfil de crédito.

Desde una perspectiva operativa, establecer Crédito Corporativo le permite hacer cosas
tales como comprar suministros, pagar deudas, mantener instalaciones, contratar personal
adicional, compensar una baja o una subida en los negocios, etc., sin agotar activos líquidos
vitales. Si establece crédito comercial, se asegurará de que su negocio tiene la capacidad de
responder rápidamente a las demandas o al crecimiento del mercado. Por ejemplo, si bien
un aumento en los pedidos o negocios suele ser algo bueno, contar con las facilidades de
crédito adecuadas para permitir que su empresa responda a tales demandas al facilitar el
aumento de la capacidad operativa sin tener que "afrontar el efectivo" será de gran ayuda
para garantizar una respuesta mucho mejor al aumento. Otras ventajas incluyen el hecho de
que muchas instituciones de crédito, proveedores de arrendamiento, etc., basan sus tasas de
interés en cuál es el Perfil de Crédito Comercial y la calificación de su empresa. Tener un
crédito establecido puede generar ahorros sustanciales en las tasas de interés y condiciones
de arrendamiento y préstamo mucho más favorables.

¿Por qué no debo usar mi perfil de crédito personal para mi empresa o corporación?

Usar su perfil de crédito personal, también conocido como su "Perfil de crédito del
consumidor", en lugar de establecer un crédito comercial o corporativo adecuado, es una
mala idea en muchos frentes. Al igual que garantizar préstamos o deudas corporativas
personalmente, o "mezclar" fondos o activos corporativos y personales, el uso del perfil
crediticio del consumidor personal para el beneficio o el funcionamiento de la empresa
puede llevar a una determinación de "alter-ego". por organizaciones reguladoras o
financieras, y una perforación del velo corporativo. Esto pondría en peligro directamente
los bienes personales del propietario y haría que el propietario o los propietarios sean
directamente responsables de las sanciones o el reembolso de las deudas contraídas por la
empresa o corporación. Siempre es una buena idea crear crédito comercial en lugar de
abandonar la forma corporativa mediante la combinación de fondos, y esto incluye la
“combinación” de perfiles crediticios.

Otra desventaja de usar su Perfil de Crédito al Consumidor en lugar de un Crédito

Comercial o Corporativo adecuado es el hecho de que el uso de crédito personal para la
operación de una compañía puede ir acompañado de la consecuencia muy real de hacer que
su compañía parezca inadecuadamente financiada u operada, o puede inferir
incorrectamente que su crédito comercial es inestable, poco confiable o sobreexcitado. Esto
se ve agravado por el hecho de que existen diferentes reglas y determinantes para la
concesión de crédito al consumidor, y lo que podría ser perfectamente normal y aceptable
para un Perfil de Crédito Corporativo, como las solicitudes múltiples de crédito que son una
cuestión habitual por supuesto. negocio, puede tener un impacto negativo en un Perfil de
Crédito al Consumidor.

¿Qué factores buscan otras compañías o instituciones crediticias en un perfil de

crédito corporativo o comercial?
Existen varios factores que conforman el perfil crediticio de una empresa, pero se pueden
resumir en algunos puntos clave. Estos factores son tomados en consideración por los
acreedores potenciales (instituciones de crédito, bancos, etc.), y también por proveedores
potenciales e incluso clientes antes de decidir otorgar crédito, extender un préstamo o
involucrar a su empresa en una empresa comercial.

Estos factores son los siguientes:

Activos: Esta es la medida más importante. ¿Cuánto vale su empresa? ¿Tiene su empresa
el capital o los activos líquidos para efectuar el reembolso? ¿Qué tan saludable es su
balance? ¿Cuánto capital operativo tiene? Este es probablemente el factor más significativo
y más considerado al decidir si su empresa o corporación es solvente.

Capacidad: ¿Puede su negocio o compañía pagar sus préstamos? ¿Qué tan confiable ha
pagado su compañía sus préstamos en el pasado? ¿Fueron los pagos oportunos? ¿Cuánto
crédito se le ha otorgado a su empresa? ¿Por quién? ¿Cuánta deuda ha contraído? ¿Hay
líneas de crédito pendientes o no utilizadas? Todas estas preguntas juegan un papel
importante en que un acreedor decida sobre la capacidad de su empresa para pagar sus
préstamos.

Perspicacia: ¿Cuánto tiempo lleva su compañía en el negocio? ¿Qué tan saludable es su

negocio? Como se ejecuta ¿En qué tipo de entorno económico está operando? ¿Está en un
sector en declive (piense en las máquinas de escribir manuales en los primeros 90)? ¿Cómo
está funcionando el stock? ¿A cuántas personas emplea? ¿Hay un número significativo de
juicios o gravámenes en su contra? ¿Revela fácilmente estas cosas? La capacidad de su
empresa para permanecer en el negocio también es un factor muy importante que otros
consideran cuando intenta establecer un crédito comercial.

¿Qué tipos de créditos corporativos se utilizan?

Las Instituciones utilizan los siguientes tipos de crédito:

· Simple.

· Quirografario.
· De habilitación o avío.

· Refaccionario.

Estos créditos se clasifican de acuerdo al destino y uso que se les dé.

Clasificación por destino de los recursos.

Dependiendo del destino de los recursos, los créditos se clasifican en dos grandes grupos:

a. Para capital de trabajo.

b. Para inversiones en activos fijos.

Para capital de Trabajo.

Como su nombre lo indica, los créditos para capital de trabajo son financiamientos a corto
plazo que se emplean para apoyar necesidades específicas que se derivan de las operaciones
del negocio o de oportunidades en los ciclos operativos del acreditado.

El acreditado recurre a este tipo de financiamiento para cubrir necesidades operativas, por
ejemplo:

· Adquirir materia prima.

· Liquidar compromisos con proveedores y/o acreedores.

· Cubrir requerimientos de la Tesorería, por lo que los plazos pactados deben coincidir
con el plazo en que se hace efectiva la operación financiada.

Dentro de estos créditos podemos encontrar los siguientes:

· Líneas de servicio.

· Préstamo Prendario.

· Préstamo con colateral.

· Préstamo Quirografario.

· Crédito de Habilitación o Avío.

· Crédito Comercial Documentario.

· Crédito en Cuenta Corriente.

· Crédito Simple.

· Descuentos.

Créditos para inversiones en activos fijos

Son financiamientos, a mediano y largo plazo, para:

· La adquisición de activos fijos.

· Ampliación de la planta productiva.

· Desarrollo de proyectos industriales.

· Proyectos inmobiliarios, entre otros

El financiamiento debe incluir garantías que generalmente son los bienes que se financian.

Su formalización requiere un contrato de crédito ratificado ante el fedatario que

corresponda y se encuentre inscrito en el Registro Público de la Propiedad y del Comercio.

El plazo de los créditos se determina en función del destino del crédito y la capacidad de
generación de efectivo del acreditado.

Dentro de estos créditos podemos encontrar los siguientes:

· Créditos para la vivienda.

· Crédito Refaccionario.

· Crédito Simple.

· Crédito con Garantía de Unidades Industriales.

· Arrendamiento Financiero.

· Otros créditos con garantía inmobiliaria.

Características de los préstamos corporativos

Las cuatro características principales que reúnen este tipo de deuda son las siguientes:

Están referenciados a un tipo de interés flotante, es decir, que fluctúa según las condiciones
de mercado. Dicho tipo de interés suele ser el EURIBOR o el LIBOR, más un margen que
corresponde con el riesgo de crédito de la empresa que lo emite. Cuanto mayor riesgo de
crédito, más margen pagará la empresa al inversor.

En el orden de prelación si la empresa quiebra, estos préstamos están en el escalón más

arriba, son deuda senior asegurada. Por lo tanto si la empresa quiebra, cobrarán antes que la
deuda senior no asegurada, la deuda subordinada, deuda híbrida y las acciones.

Como comentábamos, es considerado deuda senior asegurada. Este aseguramiento se

corresponde con los activos de la empresa emisora.

Suelen llevar asociados covenants. Estos covenants describen acciones específicas que la
compañía deberá hacer durante la vida del préstamo, como aspectos relacionados con el
apalancamiento de la misma, generación de flujos de caja, dividendos, etc.

En resumen, tienen un tipo de interés flotante, un orden de prelación elevado (tasa de

recuperación alta), están asegurados, tienen opción callable (incorporan una opción Call,
pueden ser rescatados), baja liquidez, volatilidad moderada y liquidación semanal

Bibliografía

http://www.divinortv.com/2016/03/credito-corporativo-o-empresarial.html

https://economipedia.com/definiciones/prestamo-corporativo.html

https://companiesinc.com/es/grow-your-business/corporate-credit/faq/