Carlos Alberto Irene Martínez

INSTITUTO UNIVERSITARIO DEL CENTRO DE MÉXICO

EDUCEM

Tema:

ASPECTOS GENERALES DEL SISTEMADE

INTERMEDIACIÓN FINANCIERA EN MEXICO, BANCA
DE DESARROLLO EN MEXICO

Alumno:

CARLOS ALBERTO IRENE MARTÍNEZ

Grado:

1022

Materia:

FINANZAS PUBLICAS

Asesor:

SANTIAGO VARGAS

Fecha de entrega:

08 DE FEBRERO DEL 2021

Carlos Alberto Irene Martínez

LA INTERMEDIACION FINANCIERA NO BANCARIA.

El Sector de Intermediarios Financieros No Bancarios (IFNB), está integrado
por un conjunto muy variado de organizaciones y cuyo común denominador es
que: ... Son No Bancarios, porque no pueden realizar las actividades de Banca
y Crédito, de la manera como lo establece la Ley de Instituciones de Crédito.

LA INTEGRACION DEL SISTEMA DE INTERMEDIACION FINANCIERA EN

MEXICO.
El creciente proceso de globalización conlleva, por una parte, la cada vez más
acentuada interrelación económica internacional y por otra la homogeneidad en
las políticas económicas y financieras entre los países. En este sentido, las
políticas de los países altamente desarrollados enfatizan el combate a la
inflación, objetivo de carácter estructural en sus respectivas políticas
económicas. Por otra parte, el marco jurídico aplicable a la intermediación fi-
nanciera varia según las distintas tradiciones jurídicas nacionales y las
prácticas bancarias y financieras de cada país. Sin embargo, es perceptible un
conjunto de tendencias entre las que destacan la desregulación, la innovación
financiera, la titularización, y para hacer posibles todos estos aspectos, la
innovación tecnológica.1 El proyecto para otorgar autonomía al Banco de Mé-
xico se inscribe en un contexto de diversas políticas económicas y de cambios
legislativos que han configurado un nuevo marco jurídico de las actividades
bancarias y financieras en el país. Entre las primeras se encuentra el
saneamiento de las finanzas públicas, la desregulación de las actividades
económicas, el redimensionamiento del Estado, que conlleva la privatización de
diversas actividades económicas y la apertura comercial, entre otras políticas,
que han significado una nueva orientación de la vida económica del país.
El actual sistema de intermediación financiera en México es el que emana del
nuevo marco jurídico emitido a raíz de la reforma del artículo 28 constitucional
de 1990, y de la Ley de Instituciones de Crédito, la Ley para Regular las
Agrupaciones Financieras, y otras reformas legislativas de ese año, entre las
que destacan las reformas y adiciones a la Ley del Mercado de Valores. Con
posterioridad a esta fecha han existido otras reformas jurídicas, pero que toman
como espina dorsal a las modificaciones legislativas referidas. En virtud de este
nuevo marco jurídico se sientan las bases para el actual sistema de
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intermediación financiera cuyas características más relevantes, en forma

resumida; son las siguientes:

1) Se trata de un sistema de intermediación financiera mixto; esto es, la

reforma constitucional y el marco jurídico derivado de la misma dieron la base
para la privatización de la banca comercial, que había sido nacionalizada el lo.
de septiembre de 1982.

2) Al lado de la banca comercial privatizada, se conserva en el ámbito del

sector público la banca de desarrollo, para atender las áreas y sectores que el
gobierno federal considera estratégicos o prioritarios, así como para el
desarrollo de programas de fomento. La banca de desarrollo actúa
normalmente como institución de segundo piso, a través de otros
intermediarios financieros, salvo en casos específicos.

3) Además de la banca comercial y de · desarrollo, el actual sistema de

intermediación financiera está integrado por otros intermediarios; los más
relevantes por su protagonismo· son las casas de bolsa, cuya importancia se
acentuó precisamente en la época inmediata posterior a la nacionalización
bancaria. Al lado de las casas de bolsa se han desarrollado otros
intermediarios como las arrendadoras financieras, las empresas de factoraje,
que junto con las instituciones auxiliares de crédito (aseguradoras,
afianzadoras y antiguas almacenadoras) integran el actual sistema de
intermediación financiera.

4) El nuevo marco normativo abre las puertas para la conformación de grupos

financieros, lo. que en el plano funcional conlleva .la posibilidad del esquema
.de la banca universal, con lo que se busca la flexibilidad, la eficiencia y el
dinamismo para atender las necesidades de una economía en acelerado
proceso de cambio.
5) También con las reformas jurídicas se modifican las características
conceptuales de la banca al pasar de ser · un servicio público a un servicio de
interés público. En tal virtud, no se requiere de la figura jurídica de la concesión
para· ser prestado por los particulares, sino de la simple autorización por parte
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de los órganos de gobierno competentes. Al momento de escribir estas líneas,

además de los 18 bancos comerciales privatizados, se habían autorizado
varios más y se estudiaban nuevas autorizaciones.
BANCA DE DESARROLLO EN MEXICO.

ANTECEDENTES.
La Banca en México es de origen relativamente reciente, si se analiza en el
contexto de la actividad bancaria mundial. De hecho, en la época de la Colonia,
los comerciantes y algunas organizaciones eclesiásticas, desempeñaron cierta
actividad crediticia, al prestar dinero a plazo y con cierto interés, sin embargo,
durante ésta época no hubo en la Nueva España actividad bancaria. Leopoldo
Solís sintetiza lo anterior, cuando señala que “Un aspecto poco conocido de la
vida económica novohispana es el crédito. Es común encontrar que la Iglesia
prestaba al 5% anual con garantía hipotecaria y que la mayoría de los
terratenientes le debían dinero. Sin embargo, la Iglesia no prestaba a ciertas
actividades como el comercio y la minería. El primero se financiaba a sí mismo
y las necesidades de crédito de la minería eran satisfechas por los
comerciantes, prestamistas llamados “aviadores” y en algunas ocasiones por
capitalistas nacionales.” 1En 1824, tres años después de haber iniciado México
su vida independiente, la Casa Barclay de Londres estableció una agencia en
México, aunque ello no significó por sí el establecimiento de un banco y menos
el desarrollo de la actividad bancaria, la cual realmente se inició hasta 1864, en
que se estableció en México el Banco de Londres, México y Sudamérica. Debe
destacarse que en ese período de cerca de 40 años, el Gobierno de la
República fundó, mediante Ley del 16 de octubre de 1830, el Banco de Avío
para Fomento de la Industria Nacional, el cual finalmente tuvo que ser
liquidado2, ante la imposibilidad de que el Gobierno pagara todo el capital
comprometido, por la
5 necesidad que tuvo de destinar todas las rentas de la Nación para la
conservación de su libertad e independencia3, frente a la Invasión de los
Estados Unidos. Con la Revolución de 1910, cambió la forma de enfrentar los
graves problemas que el país tenía en materia económica y social. Desde el
punto de vista financiero, el primer paso fue reordenar la política monetaria,
sanear el sistema financiero e impulsar su desarrollo, a fin de captar y prestar
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los capitales que el país requería. En ese contexto surgió la banca de

desarrollo, representada primeramente por las “instituciones nacionales de
crédito” y posteriormente por “los fideicomisos públicos de fomento”. De esa
forma, el Gobierno Federal retomó su responsabilidad de instrumentar los
mecanismos para poner a disposición de los diferentes sectores de la actividad
económica y del sector social, los recursos que necesitan para impulsar su
desarrollo.

LOS PRINCIPALES BANCOS DE DESARROLLO EN MEXICO.

Las “instituciones nacionales de crédito” surgieron en 1926, al fundarse el
Banco Nacional de Crédito Agrícola. A partir de ese momento, el Gobierno
Federal constituyó, fusionó y/o liquidó diversas instituciones, de las cuales
actualmente operan las siguientes:

1. Nacional Financiera, S.N.C. (NAFIN)

1. Banco Nacional de Obras y Servicios Públicos, S.N.C. (BANOBRAS)
2. Banco Nacional del Comercio Exterior, S.N.C. (BANCOMEXT)
3. Sociedad Hipotecaria Federal, S.N.C. (SHF)
4. Metrofinanciera Sofom ER
5. Banco del Ahorro Nacional y Servicios Financieros, S.N.C. (BANSEFI)
6. Banco Nacional del Ejército, Fuerza Aérea y Armada, S.N.C.
(BANJERCITO)

8.3 ELEMENTOS PARA UN PROYECTO DE CONCEPTOS DE BANCA DE

DESARROLLO.
Para que la Banca de Desarrollo esté en posibilidad de cumplir de manera
eficiente y ágil con su objeto, debe modernizar su operación, para ello la
Reforma Financiera contempla modificaciones a diversos ordenamientos
jurídicos, a fin de fortalecer su acción y operación, dotándola de mayor
autonomía de gestión, facilitando el otorgamiento de crédito y flexibilizando sus
inversiones. Entre los principales cambios que se realizaron tanto a la Ley de
Instituciones de Crédito como a las Leyes Orgánicas de la Banca de Desarrollo,
destacan las siguientes:
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• Clarificación de Mandatos. Se privilegia como objetivo el ampliar el crédito

con énfasis en áreas prioritarias, mediante una canalización eficiente, prudente
y trasparente de los recursos, cuidando la sustentabilidad a mediano plazo de
las instituciones.
• Fomento de la Inclusión financiera, la innovación y perspectiva de
género. Las instituciones de banca de desarrollo deberán diseñar programas y
productos que promuevan estos aspectos.
• Remuneraciones y Recursos Humanos. Las instituciones deberán
promover que las remuneraciones tengan como finalidad reconocer el esfuerzo
laboral y la contribución al logro de los objetivos. Asimismo, deberá promoverse
a través del Comité de Recursos Humanos estructuras administrativas
adecuadas para la operación de las instituciones, acordes a las características
del sistema y mercado financiero.
 
• Flexibilización de la operación de las instituciones y eliminación de
restricciones innecesarias.
 Los Consejos Directivos podrán aprobar directamente la estructura
orgánica, política salarial, tabuladores de sueldos y prestaciones, sin
requerir autorizaciones adicionales de otras dependencias públicas.
 Podrán tomarse como garantías acciones emitidas por instituciones
financieras o adquirir ciertos títulos o valores emitidos por ellas.
 Podrán realizase inversiones en capital de riesgo cuando se trate de
empresas que realicen actividades relacionadas con su objeto.
 El Consejo podrá aprobar las bases generales para la cesión de activos
y pasivos, sin que tenga que autorizar cada operación.
• Análisis crediticio. Podrán realizarse operaciones considerando la viabilidad
del crédito contra las garantías, en situaciones extraordinarias.
 
• Trasparencia en aprovechamientos. Los Consejos estarán facultados para
proponer a la SHCP los plazos y fechas para el entero de aprovechamientos.
 
• Control y vigilancia. Los OIC sólo tendrán competencia en materia de
responsabilidades administrativas, adquisiciones, transparencia y acceso a la
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información pública. La auditoría financiera deberá realizarse acorde con las

mejores prácticas en la materia.
 
• Fortaleza del capital. Se deroga la constitución del fideicomiso para el
fortalecimiento del capital, dada su naturaleza procíclica.
 
LA RELACION ENTRE LA BANCA DE DESARROLLO Y LOS FONDOS DE
FOMENTO ECONOMICO.
El sector de Banca de Desarrollo y Entidades de Fomento está integrado por
Sociedades Nacionales de Crédito, las cuales conforman el sistema de banca
de desarrollo. 
Adicionalmente, también integra a Entidades de Fomento, representadas por
los fideicomisos públicos de fomento económico con actividades financieras y a
Organismos de Fomento supervisados por esta Comisión. 
Dicho sector tiene como objeto facilitar el acceso al financiamiento a personas
físicas y morales, así como proporcionarles asistencia técnica y capacitación en
los términos de sus respectivas leyes orgánicas o estatutos constitutivos.
LA BANCA DE DESARROLLO Y EL SUBSIDIO.
Dentro de las principales características de la banca de de-sarrollo en
Latinoamérica podemos destacar la provisión de préstamos, tanto a corto,
mediano y largo plazo; la mayor o menor disposición de colocación en cada
una de las modalidades, depende en mayor medida de las condiciones
económicas del país y por otro lado del propio mandato de cada una de las
instituciones, que para el caso de la región, la mayoría de las IFD están
facultadas a proveer recursos a mediano y largo plazo.Otra función operativa
muy importante que según la inves-tigación de Calderón (2005) se ha podido
identificar, son las inversiones en títulos-valores, favorecida por la necesidad
que tienen las IFD de llevar a cabo un manejo adecuado de los excedentes
temporales de recursos o liquidez con los que puedan contar.Progresivamente
ha ido cobrando importancia la incursión en funciones operativas tales como:
suministro de infor-mación, asistencia técnica y capacitación, provisión de
garantías, y administración de fideicomisos. Este tipo de funciones se explica
en la medida que las diferentes IFD y/o bancos de desarrollo van observando la
necesidad de dar valor agregado a sus clientes, beneficios que están ligados a
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su finalidad de fomentar desarrollo en los sectores económicos, llevando a un

mejor manejo de sus carteras con clientes con mayores opciones de
cumplimiento de sus
compromisos que al final se traducen en mejora en la efi-ciencia de las
instituciones prestatarias.Estos nuevos horizontes que las IFD están
presentando en cuanto a funciones operativas pueden sugerirnos dos co-sas
:1.El enfoque integral de atención con el que se desea asistir al financiamiento
de corto, mediano y largo pla-zo, permitiendo una reducción en los riesgos
credi
.2.La mayor preocupación por la renovación de instru-mentos y medios de
apoyo, que se observa a través de las inversiones en títulos valores, provisión
de ga-rantías y administración de fideicomisos, así como también la búsqueda
de compartir riesgos con entida-des gubernamentales en el desarrollo de
sectores muy específicos de la economía.En lo que respecta a la distribución
sectorial del financia-miento y la mejora en la selectividad de los beneficiarios,
se observa que a nivel de la región los principales sectores receptores del
financiamiento son: vivienda y construcción; agropecuario, desarrollo rural y
agroindustrial; e industria manufacturera, permitiendo un mayor abanico de
benefi-ciarios y por tanto un mecanismo de reducción de los riesgos al
mantener una mayor diversificación en las carteras crediticias. En cuanto a la
orientación del financiamiento considerando el tamaño de las empresas, se
destaca la importancia que actualmente se está dando por parte de las IFD al
sector de la micro, pequeñas y medianas empresas (MIPYME), lo que obedece
a la importancia que dicho sector ha adquirido en los últimos años, como
generador de empleo e ingresos para la región.Otra característica que
presentan las IFD son las condicio-nes de otorgamiento de los créditos, donde
alrededor del 80% de sus carteras han sido otorgadas en condiciones de
mercado, reforzando el esfuerzo de una mejora en la rentabilidad y estabilidad
de las mismas. Esta situación no es y uxtapuesta a la presencia de líneas
especiales que canali-zan créditos con subsidios y que en su mayoría nada
tienen que ver con tasas de interés preferenciales, sino que en su mayoría
dichos subsidios se orientan a compensar a los intermediarios financieros
(banca de primer piso) por los mayores costos en la evaluación y otorgamiento
de crédi-tos de montos pequeños. (Calderón Alcas, 2005)Al respecto de la
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morosidad de las carteras hay evidencia que las IFD están poniendo un
especial empeño por manejar de manera muy responsable sus carteras,
permitiéndo-se gozar de buenos indicadores de crédito. Por el lado de la
rentabilidad, esta ha sido impactada negativamente desde 1997 por las
turbulencias y crisis financieras que han afec-tado a la economía regional y
mundial desde esos años, sin llegar a puntos de insostenibilidad