CURSO DE FINANZAS

CODIGO 102038
 INTEGRANTES DEL EQUIPO DE TRABAJO

GRUPO N°:

ESTUDIANTE (Apellidos y Nombres)

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QUIPO DE TRABAJO

IDENTIFICACIÓN (C.C.)

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INSTRUCCIONES
1. Leer las bases teóricas y el Glosario referentes al análisis vertical, análisis horizontal e indicadores financieros, dispuestos en
entorno de conocimiento y correspondientes a la Unidad 1.

2. En la hoja ESTADOS FINANCIEROS realizar los cálculos relativos a la variación absoluta y relativa en los estados financieros, r
análisis vertical, el análisis horizontal y el cálulo de los datos mínimos para el análisis financiero.

3. Para desarrollar los escenarios planteados consulte y apóyese en las referencias requeridas y complementarias de la unidad
está disponible en el entorno de conocimiento.

4. Descargue el objeto virtual de información OVI denominado “Ejemplo de interpretación de estados financieros para elabora
diagnóstico” en el entorno de conocimiento, para tener un referente a la hora de realizar su diagnóstico financiero, se recomie
revise detenidamente pues es un apoyo fundamental en para el buen desarrollo de la actividad requerida.

5. En la hoja ÁRBOL realizar los cálculos necesarios de los indicadores financieros para continuar con el esquema, de manera q
interpretar la situación para realizar un diagnóstico basado en la situación financiera encontrada.

6. En la hoja PARTICIPACIÓN deben realizar la autoevaluación y coevaluación del trabajo.

7. En la hoja INFORME deben plasmar su redacción colaborativa del diagnóstico financiero producto del análisis de los indicad
financiero relacionados en el árbol de rentabilidad
8. En la hoja de CONCLUSIONES cada estudiante debe aportar mínimo una conclusión y una recomendación, además incluir la
bibliografía utilizada.

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nancieros, dispuestos en el

os estados financieros, realizar el

ementarias de la unidad 1, que

financieros para elaborar un

co financiero, se recomienda lo
rida.

l esquema, de manera que pueda

el análisis de los indicadores

dación, además incluir la

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EMPRESA EJERCICIO IDEAL LTDA

NIT.123,456,7899
CÁLCULOS PARA ANÁLISIS
CÁLCULOS PARA ANÁLISIS HORIZONTAL
ESTADO DE RESULTADOS COMPARATIVO INFORMACIÓN FINANCIERA VERTICAL Año actual vs Año anterior
Año anterior Año actual Año anterior Año actual V. ABSOLUTA V. RELATIVA
(+) OPERACIONALES 8,765,700,000 9,598,775,000 100.00% 100.00% 833,075,000 9.50%
(-) COSTO DE VENTAS Y DE PRESTACION DE SERVICIOS 6,311,304,000 6,719,142,500 72.00% 70.00% 407,838,500 6.46%
(=) UTILIDAD BRUTA 2,454,396,000 2,879,632,500 28.00% 30.00% 425,236,500 17.33%
(-) OPERACIONALES DE ADMINISTRACION 788,913,000 959,877,500 9.00% 10.00% 170,964,500 21.67%
(-) OPERACIONALES DE VENTAS 1,490,169,000 1,727,779,500 17.00% 18.00% 237,610,500 15.95%
(=) EBITDA 175,314,000 191,975,500 2.00% 2.00% 16,661,500 9.50%
(-) DEPRECIACIONES 25,000,000 25,000,000 0.29% 0.26% - 0.00%
(-) AMORTIZACIONES 15,000,000 20,000,000 0.17% 0.21% 5,000,000 33.33%
(=) UTILIDAD OPERACIONAL 135,314,000 146,975,500 1.54% 1.53% 11,661,500 8.62%
(+) GASTOS NO OPERACIONALLES 12,000,000 17,000,000 0.14% 0.18% 5,000,000 41.67%
(=) UTILIDAD ANTES DE IMPUESTOS 123,314,000 129,975,500 1.41% 1.35% 6,661,500 5.40%
(-) IMPUESTO DE RENTA Y COMPLEMENTARIOS 23,500,000 24,695,345 0.27% 0.26% 1,195,345 5.09%
(-) RESERVAS 9,981,400 10,528,016 0.11% 0.11% 546,616 5.48%
(=) UTILIDAD DEL EJERCICIO 89,832,600 94,752,140 1.02% 0.99% 4,919,540 5.48%

EMPRESA EJERCICIO IDEAL LTDA

CÁLCULOS PARA ANÁLISIS
CÁLCULOS PARA ANÁLISIS HORIZONTAL
NIT.123,456,7899 INFORMACIÓN FINANCIERA VERTICAL Año actual vs Año anterior
ESTADO DE SITUACIÓN FINANCIERA Año anterior Año actual Año anterior Año actual V. ABSOLUTA V. RELATIVA
ACTIVO CORRIENTE 1,229,437,500 1,350,986,917 65.16% 66.90% 121,549,417 9.89%
DISPONIBLE 90,200,000 11,000,000 4.78% 0.54% 79,200,000 -87.80%
INVERSIONES CORTO PLAZO 100,000,000 100,000,000 5.30% 4.95% - 0.00%
DEUDORES 98,800,000 109,986,917 5.24% 5.45% 11,186,917 11.32%
CLIENTES 75,000,000 94,186,917 3.97% 4.66% 19,186,917 25.58%
OTROS 23,800,000 15,800,000 1.26% 0.78% 8,000,000 -33.61%
INVENTARIOS 940,437,500 1,130,000,000 49.84% 55.95% 189,562,500 20.16%
ACTIVO NO CORRIENTE 657,500,000 668,500,000 34.84% 33.10% 11,000,000 1.67%
INVERSIONES LARGO PLAZO 113,000,000 113,000,000 5.99% 5.60% - 0.00%
PROPIEDADES PLANTA Y EQUIPO 497,500,000 497,500,000 26.37% 24.63% - 0.00%
INTANGIBLES 20,000,000 20,000,000 1.06% 0.99% - 0.00%
DIFERIDOS 12,000,000 21,000,000 0.64% 1.04% 9,000,000 75.00%
OTROS ACTIVOS 15,000,000 17,000,000 0.79% 0.84% 2,000,000 13.33%
TOTAL ACTIVO 1,886,937,500 2,019,486,917 100.00% 100.00% 132,549,417 7.02%
PASIVO CORRIENTE 1,347,123,500 1,406,592,762 71.39% 69.65% 59,469,262 4.41%
OBLIGACIONES FINANCIERAS CORTO PLAZO 754,000,000 948,683,000 39.96% 46.98% 194,683,000 25.82%
PROVEEDORES 230,000,000 115,000,000 12.19% 5.69% 115,000,000 -50.00%
CUENTAS POR PAGAR 53,000,000 80,243,000 2.81% 3.97% 27,243,000 51.40%
IMPUESTOS, GRAVÁMENES Y TASAS 23,500,000 24,695,345 1.25% 1.22% 1,195,345 5.09%
OBLIGACIONES LABORALES 189,923,500 223,971,417 10.07% 11.09% 34,047,917 17.93%
PASIVOS ESTIMADOS Y PROVISIONES - - 0.00% 0.00% - NA
DIFERIDOS 7,000,000 5,000,000 0.37% 0.25% 2,000,000 -28.57%
OTROS PASIVOS 89,700,000 9,000,000 4.75% 0.45% 80,700,000 -89.97%
PASIVO NO CORRIENTE 200,000,000 167,800,000 10.60% 8.31% 32,200,000 -16.10%
OBLIGACIONES FINANCIERAS LARGO PLAZO 200,000,000 167,800,000 10.60% 8.31% 32,200,000 -16.10%
TOTAL PASIVO 1,547,123,500 1,574,392,762 81.99% 77.96% 27,269,262 1.76%
PATRIMONIO 339,814,000 445,094,155 18.01% 22.04% 105,280,155 30.98%
CAPITAL SOCIAL 118,000,000 118,000,000 6.25% 5.84% - 0.00%
RESERVAS 51,981,400 62,509,416 2.75% 3.10% 10,528,016 20.25%
RESULTADOS DEL EJERCICIO 89,832,600 94,752,140 4.76% 4.69% 4,919,540 5.48%
RESULTADOS DE EJERCICIOS ANTERIORES 80,000,000 169,832,600 4.24% 8.41% 89,832,600 112.29%
TOTAL PATRIMONIO 339,814,000 445,094,155 18.01% 22.04% 105,280,155 30.98%
TOTAL PASIVO MÁS PATRIMONIO 1,886,937,500 2,019,486,917 100.00% 100.00% 132,549,417 7.02%
0.00% 0.00% - NA
PO PASIVOS OPERACIONALES 593,123,500 457,909,762 31.43% 22.67% 135,213,738 -22.80%
#THA Número de empleados administrativos 12 14 0.00% 0.00% 2 16.67%
#THV Número de empleados área de verntas 15 17 0.00% 0.00% 2 13.33%
 ARBOL DE RENTABILIDAD INICIO

Comparativo de dos años PAF

Año anterior
ROE
Año anterior Año actual VAR. ABS VAR. REL AF

PKTO
PAO Año anterior
Año anterior Año actual VAR. ABS VAR. REL
KTO
AO
IO PKTNO
Año anterior

KTNO

ROA PAON
Año anterior Año actual VAR. ABS VAR. REL Año anterior

AO AON
AON
IO
Año anterior

MB
Año anterior Año actual VAR. ABS VAR. REL
CV
UB Año anterior

ME
Año anterior Año actual VAR. ABS VAR. REL
 UE

MUODI MO GO
Año anterior Año actual VAR. ABS VAR. REL Año anterior Año actual VAR. ABS VAR. REL Año anterior

UODI UO

RONA
Año anterior Año actual VAR. ABS VAR. REL
INO
AON Año anterior

MN
Año anterior Año actual VAR. ABS VAR. REL
GNO
UN Año anterior

INICIO
 ANTERIOR SIGUIENTE

PAF
Año actual VAR. ABS VAR. REL ROTACIÓN INV ROTACIÓN PROVEEDORES
Año anterior Año actual VAR. ABS VAR. REL Año anterior Año actual VAR. ABS

PKTO
Año actual VAR. ABS VAR. REL INVENTARIO PROMEDIO PROVEEDORES
Año anterior Año actual VAR. ABS VAR. REL Año anterior Año actual VAR. ABS

PKTNO
Año actual VAR. ABS VAR. REL DIAS DE INVENTARIO PRIODO DE PAGO
Año anterior Año actual VAR. ABS VAR. REL Año anterior Año actual VAR. ABS

PAON POLÍTICA DE INVENTARIOS POLÍTICA DE PAGOS

Año actual VAR. ABS VAR. REL

IO CCE
Año actual VAR. ABS VAR. REL Año anterior Año actual VAR. ABS

CV IPC
Año actual VAR. ABS VAR. REL Año anterior Año actual VAR. ABS VAR. REL
 GOA PTHA
Año anterior Año actual VAR. ABS VAR. REL Año anterior Año actual VAR. ABS

GO THA
Año actual VAR. ABS VAR. REL
GOV PTHV
Año anterior Año actual VAR. ABS VAR. REL Año anterior Año actual VAR. ABS

THV

INO
Año actual VAR. ABS VAR. REL
OF
Año anterior Año actual VAR. ABS VAR. REL

GNO
Año actual VAR. ABS VAR. REL GF
Año anterior Año actual VAR. ABS VAR. REL

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VEEDORES ROTACIÓN CLIENTES
VAR. REL Año anterior Año actual VAR. ABS VAR. REL

ORES CLIENTES
VAR. REL Año anterior Año actual VAR. ABS VAR. REL

PAGO PERIODO DE RECAUDO

VAR. REL Año anterior Año actual VAR. ABS VAR. REL

PAGOS POLÍTICA DE CARTERA

VAR. REL

FINANCIACIÓN OPERATIVA
Año anterior Año actual VAR. ABS VAR. REL
VAR. REL
PTHT
Año anterior Año actual VAR. ABS VAR. REL

VAR. REL

FINANCIACION OPERATIVA DEL KTO

Año anterior Año actual VAR. ABS VAR. REL
KTO
PO
INICIO

INFORME DE PARTICIPACIÓN
AUTOEVALUACIÓN
¿PARTICIPÓ EN NÚMERO DE
ESTUDIANTE
LA ACTIVIDAD? APORTES

COEVALUACIÓN
ESTUDIANTE EVALUADO ESTUDIANTE EVALUADOR

INICIO
 ANTERIOR SIGUIENTE

E PARTICIPACIÓN
VALUACIÓN
VALORACIÓN DE
OBSERVACIONES
LOS APORTES

ALUACIÓN
VALORACIÓN DE
OBSERVACIONES
LOS APORTES

ANTERIOR SIGUIENTE
INICIO ANTERIOR

INFORME DEL DIAGNÓSTICO FINANCIERO

 BIBLIOGRAFÍA

INICIO ANTERIOR
 ANTERIOR SIGUIENTE

ANCIERO
ANTERIOR SIGUIENTE
INICIO

CONCLUSIONES Y RECOMENDACIONES

ESTUDIANTE:

ESTUDIANTE:

ESTUDIANTE:

ESTUDIANTE:

ESTUDIANTE:

BIBLIOGRAFÍA
INICIO
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CIONES
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