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Consideraciones
Dirigido a personas dedicadas al comercio en un mercado de abastos, con condicin de
empadronado(a) quienes pueden acceder a este crdito pagando sus cuotas todos los das
en la comodidad de su negocio.
Las frmulas detalladas tienen el objeto de informar sobre el clculo del inters del crdito
y la cuota a pagar.
La tasa de inters del ejemplo es referencial y est expresada en trminos porcentuales en
base a 360 das y en trminos de Tasa Efectiva Anual (TEA).
El crdito Paga diario tiene una programacin de cuotas diarias en las que no se
consideran pagos en das domingos y feriados.
Las operaciones de amortizacin y pago de cuotas estn afectas al Impuesto a las
Transacciones Financieras (ITF) con una tasa de 0.005% conforme a la Ley 29667 vigente
desde el 1 de abril de 2011.
El seguro de desgravamen aplica a crditos mayores o iguales a 1,500 soles.
Los intereses pagados estn incluidos en el monto de la cuota final.
Para consultar las tasas vigentes aplicables a los ejemplos, comisiones o gastos aplicados a
operaciones activas como seguro de desgravamen entre otros, visite nuestra pgina WEB
htttp://www.cmac-cusco.com.pe/
Frmulas
n dn d1 + d2 + d3 + + dn = Dn
b) Cuota base
Monto 1
Cuota base =
IA
c) Amortizacin
Amortizacin = Cuota base Interes
d) Seguro de Desgravamen 2
S. Desgravamen = TasaDesgr Monto
S. Desgravamen = TasaDesgr S
Donde:
S.Desgravamen: Seguro de Desgravamen
TasaDesgr : Prima del Seguro de Desgravamen
S : Saldo capital del crdito
5. Clculo de la TCEA 4
Donde:
: Tasa del costo efectivo anual (TCEA)
: Tasa Interna de Retorno (TIR)
k : Nmero de cuotas en un ao
Donde:
M : Monto desembolsado
Cuota : Cuota de cada periodo
it : TIR o TCEM
n : Nmero de cuotas
7. Clculo de la Mora
Mo = TMD t A
3 Para crditos Paga Diario se considera un inters denominado inters de gracia generado por los das domingos y feriados. Entonces
el Int.Gracia es: Int. Gracia = InteresDom_Fer , donde: InteresDom_Fer es el inters de los das domingos y feriados; este monto se
prorratea para todas las cuotas.
4 La Tasa de Costo Efectiva Anual permite igualar el valor actual de todas las cuotas con el monto otorgado en crdito al cliente. Se
considera la Cuota final.
El 2 de mayo se realiza el desembolso de un crdito por un monto de S/ 800, a una tasa efectiva
anual (T.E.A.) de 112.91% a un plazo de 30 das.
Cul ser el inters generado cada mes?
a) Inters Acumulado
n
IA = IAi
i=1
IA = 29.04
b) Cuota base
Monto
Cuota base =
interes acumulado
800
Cuota base =
29.04
c) Amortizacin
Para el primer periodo:
Amortizacin = Cuota base interes
Amortizacin = 27.54 1.68
Amortizacin = S/25.86
d) Seguro de Desgravamen
El monto de desembolso es menor a S/ 1,500, por tanto no aplica.
e) Cuota final
Cuota final = Amortizacin + Interes + S. Desgravamen + S. Multiriesgo + ITF + Int. Gracia
Cuota final = 25.86 + 1.68 + 0.00 + 0.00 + 0.00 + 0.15 5
Cuota final = S/27.69
5. Clculo de la TCEA
a) Tasa Interna de Retorno (mensual)
4.43
5
Int. Gracia = = 0.15
30
7. Clculo de la Mora
Mo = TMD t A
En caso un cliente se atrasara 3 das en el pago de su quinta cuota, Cul ser la cuota a
pagar?
Entonces:
Cuota con mora = Cuota final + Mo
Cuota con mora = 27.69 + 0.18
Cuota con mora = S/27.87
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nuestras oficinas de atencin o nuestra pgina Web: www.cmac-cusco.com.pe