7 Capitulo Is1 RG CCP C S

CORRECCIONES DE VALOR:
PÉRDIDAS POR DETERIORO
7
CAPÍTULO
DE VALOR DE ELEMENTOS
PATRIMONIALES.
PROVISIONES Y
OTROS GASTOS
1. BREVE REFERENCIA A LA NORMATIVA CONTABLE
En el PGC, en relación con las pérdidas de valor de determinados elementos del activo, corriente o
no corriente, y en relación con determinados eventos que pueden incidir en la empresa, se recogen dos
conceptos: el deterioro de valor y las provisiones.
El deterioro de valor es la expresión contable de las correcciones de valor motivadas por las pér-
didas debidas al deterioro de los elementos del activo, corriente o no corriente.
Las cuentas de los distintos subgrupos (que después mencionaremos) recogen el deterioro de valor
que figura en el activo, corriente o no corriente, minorando la partida en la que figure el correspondiente
elemento patrimonial.
Las provisiones y contingencias (norma 15.ª del PGC) son, con carácter general, obligaciones
legales, contractuales, implícitas o tácitas, que en la fecha de cierre del ejercicio son indeterminadas en
cuanto a su importe exacto o a la fecha en que se producirán.
Vienen recogidas en el subgrupo (14) (aunque también existen provisiones en otros subgrupos, como
luego detallaremos) y figuran en el pasivo del balance.
El PGC recoge el deterioro de valor para los siguientes activos en los subgrupos que se indican:
• Deterioro de valor de activos no corrientes [subgrupo (29)].

• Deterioro de valor de las existencias [subgrupo (39)].
• Deterioro de valor de créditos comerciales [subgrupo (49)].
• Deterioro de valor de inversiones financieras a corto plazo y de activos no corrientes man-
tenidos para la venta [subgrupo (59)].
Por otra parte, recoge las provisiones, en el subgrupo (14) y en las cuentas (499) y (529).
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IMPUESTO SOBRE SOCIEDADES (1). RÉGIMEN GENERAL. COMENTARIOS Y CASOS PRÁCTICOS
Las provisiones [subgrupo (14)] tienen las siguientes cuentas:
• (140), «Provisión por retribución a largo plazo al personal».

• (141), «Provisión para impuestos».
• (142), «Provisión para otras responsabilidades».
• (143), «Provisión por desmantelamiento, retiro o rehabilitación del inmovilizado».
• (145), «Provisión para actuaciones medioambientales».
• (146), «Provisión para reestructuraciones».
• (147), «Provisión por transacciones con pagos basados en instrumentos de patrimonio».
También el PGC recoge provisiones a corto plazo en las cuentas (499) y (529).
• (499), «Provisiones por operaciones comerciales».
(4994), «Provisión por contratos onerosos».

(4999), «Provisión para otras operaciones comerciales».
• (529), «Provisiones a corto plazo».
(5290), «Provisión a corto plazo por retribución al personal».

(5291), «Provisión a corto plazo para impuestos».
(5292), «Provisión a corto plazo para responsabilidades».
(5293), «Provisión a corto plazo por desmantelamiento, retiro o rehabilitación del
inmovilizado».
(5295), «Provisión a corto plazo para actuaciones medioambientales».
(5296), «Provisión a corto plazo para reestructuraciones».
(5297), «Provisión a corto plazo por transacciones con pagos basados en instrumentos
de patrimonio».
Posteriormente, haremos referencia a la contabilización de las pérdidas por deterioro de valor y de

las provisiones.
La normativa fiscal asume con carácter general la normativa contable en materia de pérdidas por
deterioro y de provisiones (art. 10.3 de la LIS). Sin embargo, la asunción fiscal de la normativa conta-
ble en esta materia no es completa, existiendo una normativa específica para la deducibilidad fiscal de la
dotación de determinadas pérdidas por deterioro y provisiones que está contenida en:
• Fundamentalmente en los artículos 13 y 14 de la LIS.

• En las disposiciones transitorias decimocuarta, decimoquinta y decimosexta de la LIS.
• Los artículos 8, 9 y 10 del RIS.
En todo caso, la deducibilidad fiscal de la pérdida por deterioro de valor o la dotación de provisio-
nes está supeditada al principio de inscripción contable, en los términos del artículo 11.3 de la LIS, con
excepción, de carácter residual, del fondo de comercio financiero para valores extranjeros.
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Capítulo 7. Correcciones de valor: pérdidas por deterioro de valor de
F. Borrás Amblar elementos patrimoniales. Provisiones y otros gastos
En este contexto podemos establecer los siguientes principios acerca de la efectividad fiscal de la
dotación de provisiones:
• Con carácter general, la pérdida por deterioro de valor o la dotación de provisiones con-
forme a la normativa contable tendrá plena efectividad fiscal. Es decir, el gasto fiscal será
gasto fiscalmente deducible, salvo que la norma fiscal impida su deducibilidad.
• Las normas fiscales en materia de deterioro de valor o provisiones constituyen una delimi-
tación de la normativa contable, de tal manera que pueden suponer la no deducibilidad fis-
cal de determinadas dotaciones contables.
• En ningún caso resultarán deducibles fiscalmente el deterioro de valor o las provisiones no
registradas contablemente, con excepción, de carácter residual, del fondo de comercio finan-
ciero para valores extranjeros.
Por otra parte, la normativa contable establece que la desaparición de las circunstancias que habi-
litaron o motivaron un deterioro de valor o una provisión supondrá la contabilización del ingreso
correspondiente. Ingreso contable que también lo será fiscal con las especialidades en materia de su
imputación establecidas en el artículo 11, puntos 5, 6 y 12, de la LIS.
Evidentemente, si como consecuencia de las limitaciones establecidas en la normativa fiscal para la

deducibilidad de la dotación contable del deterioro de valor o de provisiones, estas no hubieran sido, en
todo o en parte, admitidas fiscalmente, su anulación contable solo deberá computarse como ingreso para
la determinación de la base imponible en la medida en que, en su día, la dotación a la provisión corres-
pondiente hubiera sido fiscalmente deducible.
Pasamos a analizar las especialidades de la normativa fiscal en materia de deterioro de valor y de

provisiones, que agrupamos en dos grandes apartados:
• Pérdida por deterioro de valor de elementos patrimoniales (art. 13 de la LIS).

• Provisiones (art. 14 de la LIS).
2. P
ÉRDIDA POR DETERIORO DE VALOR DE ELEMENTOS PATRIMONIALES
(ART. 13 DE LA LIS)
El artículo 13 de la LIS tiene dos puntos, que hacen referencia a las siguientes pérdidas por dete-
rioro de valor:
• Pérdidas por deterioro de créditos derivadas de insolvencias de deudores (art. 13.1).

• Deterioros no deducibles (art. 13.2):
‒ Del inmovilizado material, inversiones inmobiliarias e inmovilizado intangible,

incluido el fondo de comercio.
‒ De las participaciones en el capital o fondos propios de entidades (valores de renta
variable).
‒ De los valores de renta fija.
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Nota. El artículo 13.2 b) de la LIS ha sido modificado por el Real Decreto-Ley 3/2016, de 2 de
diciembre. De esta manera, para periodos iniciados a partir de 1 de enero de 2017, los deterioros de los
valores de renta variable siguen siendo no deducibles; sin embargo, su inclusión en la LIS viene estable-
cida en dos preceptos, en los artículos 13.2 b) y 15 k) de la LIS.
Precisiones
Para periodos iniciados a partir de 1 de enero de 2017, los deterioros de las participaciones en el capi-
tal o fondos propios siguen siendo no deducibles y su integración en el IS viene establecida en los
artículos 13.2 b) y 15 k) de la LIS
Por otra parte, la disposición transitoria decimocuarta de la LIS se refiere a la deducibilidad del
fondo de comercio financiero, en los términos establecidos en el apartado 5 del artículo 12 del texto
refundido de la LIS.
De esta manera, el artículo 13 de la LIS solo se refiere a unos activos a los que deniega, limita o
establece la deducibilidad fiscal de las pérdidas por deterioro de valor de los mismos. Asimismo, el
artículo 15 k) de la LIS establece la no deducibilidad fiscal de las pérdidas por deterioro de las partici-
paciones en el capital o fondos propios en otras entidades.
Por ello, con carácter general, podemos decir que cualquier otra pérdida por deterioro de valor esta-
blecida en el PGC, y que se dote la correspondiente pérdida por deterioro de valor, es decir, se contabi-
lice la pérdida por deterioro, será gasto contable y gasto fiscalmente deducible.
Por último, tenemos que recordar que en cualquier pérdida por deterioro de valor rige el principio de
inscripción contable establecido en el artículo 11.3 de la LIS, y por ello, cualquier pérdida por deterioro de
valor que no esté inscrita, es decir, contabilizada, no podrá ser en ningún caso, gasto fiscalmente deducible.
2.1. P
ÉRDIDAS POR DETERIORO DE CRÉDITOS DERIVADAS DE INSOLVENCIAS
DE DEUDORES
Los créditos contra terceros, procedentes de operaciones comerciales o de operaciones financieras,

han de figurar en contabilidad por su valor razonable, el cual, en la mayoría de los casos, va a coincidir,
obviamente, con su valor nominal.
Esto no obstante, la realidad muestra con frecuencia situaciones en las que se puede apreciar, con
mayor o menor objetividad, cómo la probabilidad de cobro de un crédito ha disminuido. Ante un hecho
de esta naturaleza la doctrina contable recomienda, la legislación fiscal autoriza y la mercantil obliga
a valorar el deterioro, minorando los resultados del ejercicio, por un importe equivalente a la parte del
crédito que se presume incobrable.
El deterioro de valor de los créditos figura en el activo del balance minorando la partida en la que
figure el correspondiente elemento patrimonial.
El deterioro por créditos por insolvencias viene recogido en los subgrupos (44) y (49), y las anota-
ciones contables serían las siguientes:
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En el momento en que los deudores no atienden al vencimiento de los recibos o del efecto aceptado
se realizaría la siguiente anotación contable:
Código Cuenta Debe Haber
(436) Clientes de dudoso cobro ....................................................................... ‒

(431) Clientes, efectos comerciales a cobrar .................................................. ‒
En el mismo momento, o al final del ejercicio, se realizaría la siguiente anotación contable:
(694) Pérdidas por deterioro de créditos por operaciones comerciales ..... ‒

(490) Deterioro de valor de créditos por operaciones comerciales ............. ‒
En ejercicios siguientes la anulación del deterioro daría lugar a la siguiente anotación contable:
(490) Deterioro de valor de créditos por operaciones comerciales ............. ‒

(794) Reversión del deterioro de créditos por operaciones comerciales .... ‒
Por otra parte, si hay insolvencias firmes de clientes a lo largo del ejercicio, se realizaría la siguiente
anotación:
(650) Pérdidas de créditos comerciales incobrables .................................... ‒

(430) Clientes ..................................................................................................... ‒
Lo que hay que analizar es si los gastos contabilizados en las cuentas (694), «Pérdidas por deterioro
de créditos por operaciones comerciales», y (650), «Pérdidas de créditos comerciales incobrables», cum-
plen los requisitos establecidos en el artículo 13.1 de la LIS para ser fiscalmente deducibles.
2.1.1. Régimen general de la pérdida por deterioro por insolvencias de deudores
Las normas de registro y valoración 9.ª, de instrumentos financieros, y 14.ª, de ingresos por ventas
y prestaciones de servicios, establecen que al menos al cierre del ejercicio deberán efectuarse las correc-
ciones valorativas necesarias siempre que exista evidencia objetiva de que el valor de un crédito, o de
un grupo de créditos con similares características de riesgo valorados colectivamente, se ha deteriorado
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como resultado de uno o más eventos que hayan ocurrido después de su reconocimiento inicial y que
ocasionen una reducción o retraso en los flujos de efectivo estimados futuros, que pueden venir motiva-
dos por la insolvencia del deudor.
La pérdida por deterioro del valor de estos activos será la diferencia entre su valor en libros y el
valor actual de los flujos de efectivo futuros que se estima van a generar, descontados al tipo de interés
efectivo calculado en el momento de su reconocimiento inicial.
Pues bien, el artículo 13.1 de la LIS establece unos supuestos tasados para la deducibilidad fiscal del
deterioro de los créditos por insolvencias contabilizados, y lo hace a través de una doble lista de causas
habilitantes y excluyentes de la efectividad fiscal de la misma.
2.1.1.1. Causas que habilitan la efectividad fiscal de la contabilización de la pérdida por deterioro de
insolvencias de deudores
El artículo 13.1, primer párrafo, de la LIS establece cuatro circunstancias que determinan que el
deterioro contabilizado sea fiscalmente deducible, siendo estas las siguientes:
• Morosidad (créditos morosos).

• Concursalidad (créditos en los que el deudor esté declarado en situación de concurso).
• Litigiosidad (créditos litigiosos).
• Procesamiento por alzamiento de bienes (créditos en los que el deudor esté procesado por
el delito de alzamiento de bienes).
A) Créditos morosos
El artículo 13.1, letra a), de la LIS considera créditos morosos «aquellos en los que haya transcu-
rrido el plazo de seis meses desde el vencimiento de la obligación».
Precisiones para entidades de reducida dimensión
El artículo 14 del Real Decreto-Ley 35/2020, de 22 de diciembre, establece para las entidades que
tengan la consideración de reducida dimensión, y exclusivamente para los ejercicios que se inicien en
los años 2020 y 2021, que se considerarán créditos morosos cuando hayan transcurrido tres meses
desde el vencimiento de la obligación.
El plazo para considerar, a efectos fiscales, un crédito como moroso se contará de fecha a fecha,
entre la de vencimiento de la obligación y la de devengo del impuesto. Lo normal es que la obligación
tenga señalado vencimiento, en otro caso, tratándose de obligaciones no sometidas a condición, habrá
de estarse a los preceptos civiles o mercantiles, según la naturaleza de la obligación.
Si la obligación es civil, el artículo 1.113 del CC dice que «será exigible, desde luego, toda obli-
gación cuyo cumplimiento no dependa de un suceso futuro o incierto, o de un suceso pasado que los
interesados ignoren». A este tipo de obligaciones se las conoce por el nombre de puras. Ahora bien, la
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tajante regla del citado artículo se dulcifica luego en el 1.128, según el cual «si la obligación no seña-
lare plazo, pero de su naturaleza y circunstancias se dedujera que ha querido concederse al deudor,
los tribunales fijarán la duración de aquel». La concesión de un término de gracia o cortesía impide
conocer antes del pronunciamiento judicial el exacto vencimiento en aquellas obligaciones puras com-
prendidas en este último artículo 1.128 del CC. En rigor no existe fecha de vencimiento hasta que la
decisión del tribunal la establece.
Es fácil comprender que esta indeterminación, aunque transitoria, se aviene mal con la celeridad del trá-
fico mercantil. Pues bien, el artículo 62 del CCo establece que «las obligaciones que no tuvieren término pre-
fijado por las partes o por las disposiciones de este código, serán exigibles a los 10 días después de contraídas,
si solo produjeren acción ordinaria, y al día inmediato si llevaren aparejada ejecución». En la misma línea de
evitar indeterminaciones, el artículo 61 del CCo prohíbe el reconocimiento de términos de gracia y cortesía.
Pudiera ocurrir que un crédito calificado como moroso devengue intereses. En principio, entende-
mos que si el principal resulta afectado por una presunta insolvencia, siendo calificado como de dudoso
cobro y provisionado como tal, también podrán serlo los intereses devengados, que deberán ser conta-
bilizados como ingreso.
EJEMPLO 1
Una empresa, cuyo periodo impositivo coincide con el año natural, tiene un crédito frente a un cliente por
importe de 100.000 euros, con vencimiento el 1 de octubre de 20X0 y una cláusula contractual según la cual
el impago de la obligación a su vencimiento motivará el abono de los correspondientes intereses de demora
a razón de un 5 % anual.
La empresa, estimando dificultades de cobro, contabilizó a 31 de diciembre de 20X0 el deterioro correspon-

diente, tanto por el principal del crédito como por los intereses devengados a dicha fecha según lo pactado,
contabilizados como ingreso.
A 31 de diciembre de 20X1 tampoco se ha hecho efectivo el crédito, procediendo igualmente la empresa

a contabilizar como ingreso los intereses devengados, contabilizando un deterioro por el mismo importe.
Determinar los gastos fiscalmente deducibles y los ajustes extracontables a realizar.
Periodo Gasto contable Gasto fiscal Ajuste extracontable
20X0 ..................................... 101.250 (1) − + 101.250

20X1 ..................................... 5.000 (2) 106.250 (3) − 101.250
(1) 100.000 + (100.000 × 0,05)/4.
(2) 100.000 × 0,05.

(3)
Entendemos que si el principal resulta afectado por una presunta insolvencia también los intereses, a pesar de la literalidad de la norma que exige
el transcurso de 6 meses desde el vencimiento de la obligación.
B) Créditos en los que el deudor esté declarado en situación de concurso: créditos concursales
El artículo 13.1 b) de la LIS recoge como una de las circunstancias de la deducibilidad de la conta-
bilización del deterioro por insolvencias el que el deudor esté declarado en situación de concurso.
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La situación de concurso viene establecida en el texto refundido de la Ley concursal, Real Decreto
legislativo 1/2020, de 5 de mayo. Con carácter general podemos extraer de ella lo siguiente:
• La declaración de concurso procederá respecto de cualquier deudor, sea persona natural o

jurídica.
• La declaración de concurso procederá en caso de insolvencia del deudor común, encontrán-
dose en estado de insolvencia el deudor que no puede cumplir regularmente sus compromi-
sos exigibles.
• Están legitimados para solicitar la declaración de concurso el deudor y cualquiera de sus
acreedores. Si el deudor fuera persona jurídica, será competente para decidir sobre la soli-
citud el órgano de administración o de liquidación.
• La solicitud de declaración de concurso presentada por el deudor deberá justificar su endeu-
damiento y su estado de insolvencia, que podrá ser actual o inminente. Se encuentra en
estado de insolvencia inminente el deudor que prevea que no podrá cumplir regular y pun-
tualmente sus obligaciones.
• Si la solicitud de declaración de concurso la presenta un acreedor, deberá fundamentarla en
título por el cual se haya despachado ejecución o apremio sin que del embargo resultasen
bienes libres bastantes para el pago, o en la existencia de alguno de los hechos que se deta-
llan en el artículo 2.4 del Real Decreto legislativo 1/2020, de 5 de mayo.
• Son competentes para conocer del concurso los jueces de lo mercantil.
• El mismo día o, si no fuera posible, en el día siguiente hábil al de su reparto, el juez exami-
nará la solicitud de concurso y, si la estimara completa, proveerá conforme a los artículos
14 y 15 del Real Decreto legislativo 1/2020, de 5 de mayo.
• Declarado el concurso a solicitud del deudor o admitida a trámite la solicitud de declaración
del concurso presentada por cualquier otro legitimado, el juez ordenará la formación de la
sección primera, conforme al artículo 183 de la Ley 22/2003, que comprende lo relativo a
la declaración de concurso, a las medidas cautelares, a la resolución final de la fase común,
a la conclusión y, en su caso, a la reapertura del concurso.
• Una vez celebrada la vista, el juez declarará por auto la declaración de concurso, que con-
tendrá los pronunciamientos que se recogen en el artículo 28 del Real Decreto legislativo
1/2020, de 5 de mayo, y se publicará en el BOE.
• El concurso, por último, tendrá la consideración de voluntario cuando la primera de las soli-
citudes hubiera sido la presentada por el propio deudor y en los demás casos tendrá la con-
sideración de necesario.
Pues bien, una vez publicado en el BOE, el deudor está en situación de concurso (voluntario o
necesario) y el deterioro del crédito por insolvencias contabilizado tendrá la consideración de gasto
fiscal.
C) Créditos litigiosos
El artículo 13.1 d) de la LIS admite la efectividad fiscal de las pérdidas por deterioro de los créditos
u obligaciones que «hayan sido reclamados judicialmente o sean objeto de un litigio judicial o procedi-
miento arbitral de cuya solución dependa su cobro».
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D) Créditos en los que el deudor esté procesado por el delito de alzamiento de bienes
El artículo 13.1 c) de la LIS admite la efectividad fiscal de las pérdidas por deterioro de los créditos
en los que el deudor esté procesado por el delito de alzamiento de bienes.
El delito de alzamiento de bienes se recoge en el artículo 257 de la Ley orgánica 10/1995, de 23 de

noviembre, del Código Penal (CP) y es uno de los supuestos en los que se reputa la quiebra de fraudu-
lenta. Desde el momento en que el deudor esté procesado por el delito de alzamiento de bienes, sin que
deba esperarse a que recaiga sentencia judicial, el crédito puede ser considerado como de dudoso cobro.
2.1.1.2. Causas excluyentes de la deducibilidad fiscal de las dotaciones a la provisión para insolvencias
A continuación, los párrafos siguientes del artículo 13.1 de la LIS delimitan negativamente los
supuestos de aplicación fiscal del deterioro de créditos por insolvencias, excluyendo de la calificación
de dudoso cobro, que habilitaría la efectividad fiscal del deterioro correspondiente, a aquellos créditos
afectados por las circunstancias contempladas en la norma.
Así, no se admite fiscalmente la provisión para insolvencias dotada correspondiente a los siguien-
tes créditos:
A) Las correspondientes a créditos adeudados por entidades de derecho público, excepto que
sean objeto de un procedimiento arbitral o judicial que verse sobre su existencia o cuantía
Entendemos que la expresión «entidades de derecho público» debe interpretarse en un sentido

amplio, comprendiendo todos aquellos entes que, con personalidad jurídico-pública o con personalidad
jurídico-privada, desarrollan la acción de la Administración pública, dado que, gestionando el ente de que
se trate el interés público, es de presumir que cumplirá todos sus compromisos y que, además, en aras del
citado interés público, no va a desaparecer en situaciones de crisis económica.
A este respecto, el artículo 136.1 de la Constitución, al definir el Tribunal de Cuentas, nos dice que
«es el supremo órgano fiscalizador de las cuentas y de la gestión económica del Estado, así como del
sector público». El artículo cuarto de la Ley orgánica 2/1982, de 12 de mayo, del Tribunal de Cuentas,
nos dice que «integran el sector público:
• La Administración del Estado.

• Las comunidades autónomas.
• Las corporaciones locales.
• Las entidades gestoras de la Seguridad Social.
• Los organismos autónomos.
• Las sociedades estatales y demás empresas públicas».
Según el artículo 6 de la LGP, son sociedades estatales las sociedades mercantiles en cuyo capital
sea mayoritaria la participación, directa o indirecta, de la Administración del Estado o de sus organis-
mos autónomos y demás entidades estatales de derecho público. Las sociedades estatales se regirán por
las normas de derecho mercantil, civil o laboral.
Partiendo de la Constitución y a tenor de lo establecido en la Ley del Tribunal de Cuentas y en la

LGP, puede perfilarse con bastante precisión que, dentro del conjunto de todas las entidades dotadas de
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personalidad jurídica, hay un núcleo, que por realizar una gestión pública, representada en unas cuentas,
está sometido a la fiscalización del Tribunal de Cuentas. Ese grupo está unido por la nota de la actividad
y la gestión, que es pública, en el sentido de que fomenta el interés público de cualquier clase que este
sea. En este grupo conviven personas jurídico-públicas y personas jurídico-privadas, pero ambas ges-
tionan la «cosa pública».
Sin embargo, a tenor de la literalidad de la norma, puede interpretarse la expresión «entidades de

derecho público» en sentido más restrictivo, de tal manera que solo incluiría aquellas entidades creadas
por una norma de derecho administrativo. En esta interpretación, las sociedades estatales creadas como
sociedades mercantiles no serían «entidades de derecho público», en la medida en que su personalidad
jurídica se adquiere de conformidad con normas de derecho privado.
No obstante, los casos de los créditos adeudados por entidades de derecho público que sean recla-
mados judicialmente o sometidos a un procedimiento arbitral, que verse sobre su existencia o cuantía,
sí serán deducibles.
B) L
as correspondientes a créditos adeudados por personas o entidades vinculadas, salvo que
estén en situación de concurso y se haya producido la apertura de la fase de liquidación
por el juez, en los términos del texto refundido de la Ley concursal, Real Decreto legislativo
1/2020, de 5 de mayo
Excepcionalmente este supuesto de exclusión, con la salvedad expresamente recogida, va a operar

en todo caso, aun cuando medie un procedimiento arbitral o judicial acerca de la propia existencia o de
la cuantía del crédito provisionado.
De esta manera, en los casos de deudas con entidades vinculadas, fiscalmente, no se podrá dedu-
cir la pérdida por deterioro que hubiera sido contabilizada, salvo en los casos en que estas personas
jurídicas estén en situación de concurso y se haya producido la apertura de la fase de liquidación, en
los términos establecidos en el texto refundido de la Ley concursal, Real Decreto legislativo 1/2020,
de 5 de mayo.
C) L
as correspondientes a estimaciones globales del riesgo de insolvencias de clientes y
deudores
En estos casos, las pérdidas por deterioro contabilizadas no serán fiscalmente deducibles.
EJEMPLO 2
Con fecha 31 de diciembre de 20X0, la entidad «PORTA, SA» ha cargado en la cuenta (694), «Pérdidas por
deterioro de créditos», las siguientes cantidades:
a) 8.000 euros que le adeudaba «NAVEGALIA, SA» que fue declarada en situación concursal el 1 de
febrero de 20X0. La deuda está avalada por el único socio de dicha entidad que goza de reconocida
solvencia.
b) 7.500 euros que le adeuda una sociedad estatal vencidos el 30 de octubre del año anterior y que no
han sido satisfechos por diferencias en la conciliación del saldo.
.../...
294 www.cef.es
.../...
c) 5.000 euros que equivalen al 0,5 % de los saldos pendientes de cobro al cierre del ejercicio 20X0.
d) 2.000 euros de una sociedad declarada en situación concursal el 30 de noviembre de 20X0.
e) 6.000 euros de una entidad de la que posee el 27 % del capital y que está declarada en situación con-
cursal desde mayo de 20X0, no habiéndose producido la apertura de la fase de liquidación.
f) 10.000 euros de un cliente que fue procesado por un delito de alzamiento de bienes. El juicio comenzó
en abril de 20X0 y a fin de año aún no hay sentencia condenatoria.
g) 3.000 euros que le adeuda la entidad «ROSA, SA» de la cual poseemos el 30 % del capital.
h) 10.000 euros que le adeuda un ayuntamiento por unos trabajos que le efectuó el año anterior y que
este año ha reclamado judicialmente por negarse al pago el citado consistorio al entender que no pro-
cede su abono.
i) 5.000 euros que les debía una entidad desde el 1 de noviembre del año anterior y que, por atravesar
dificultades de pago, se ha acordado prorrogar el vencimiento de la deuda hasta el 31 de mayo de 20X1.
La entidad tendría que realizar un ajuste positivo al resultado contable por importe de 19.000 euros
(5.000 + 3.000 + 6.000 + 5.000), correspondientes a los apartados c), e), g) e i).
2.1.1.3. Pérdidas por deterioro por insolvencias basadas en estimaciones globales del riesgo para enti-
dades de reducida dimensión
Como hemos visto, la LIS niega, con carácter general, efectividad fiscal a las pérdidas por deterioro
de créditos por insolvencias basadas en estimaciones globales del riesgo de impagados (art. 13.1, tercer
párrafo, inciso final).
Sin embargo, este método de pérdidas por deterioro por insolvencias basado en la estimación
global del riesgo de fallidos se admite fiscalmente (art. 104 de la LIS) para las empresas de reducida
dimensión.
Así, las empresas de reducida dimensión van a poder simultanear dotaciones individualizadas del
deterioro de créditos por insolvencias, según estudiábamos anteriormente, con pérdidas por deterioro de
créditos basadas en estimaciones globales del riesgo de fallidos.
El régimen de este método de dotación global es compatible con el método de dotación indivi-
dualizada y la deducibilidad fiscal está supeditada, en todo caso, al principio de inscripción contable
en los términos previstos en el artículo 11.3 de la LIS. Analicemos, conjuntamente, los artículos 13.1
y 104 de la LIS:
A) Cuantificación de la dotación global fiscalmente deducible
La cuantía de la dotación global máxima fiscalmente deducible se cifra en el 1 % de los deudores

existentes a la conclusión del periodo impositivo, excluidos los que se citan a continuación:
• Los créditos individualizados que, según el artículo 13.1 de la LIS, se hubieran realizado
por la pérdida por el deterioro de valor.
• Los créditos individualizados, según el artículo 13.1 de la LIS, cuyas pérdidas por deterioro
no tengan el carácter de deducible según lo dispuesto en el citado precepto.
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EJEMPLO 3
Una entidad de reducida dimensión «EDU, SA» tiene en un ejercicio un saldo en la cuenta de «Clientes de
dudoso cobro» por importe de 955.000 euros.
Incluidos en la citada cantidad se encuentran los siguientes deudores:
• Un ayuntamiento de una localidad vecina por importe de 155.000 euros, cuya cantidad se la debe
desde hace más de 1 año y no se ha iniciado ninguna reclamación judicial.
• 100.000 euros que le debe uno de los socios de la entidad, con una participación superior al 25 %.
• 300.000 euros por unas deudas que le deben dos clientes desde hace 8 meses y por las que la entidad
ha dotado la provisión por insolvencias.
Se pregunta si la sociedad puede dotar alguna cantidad basada en estimación global del riesgo, de acuerdo
con lo establecido en el artículo 104 de la LIS.
La entidad puede contabilizar una pérdida por deterioro por insolvencias basadas en estimaciones globales del
riesgo, de acuerdo con lo establecido en el artículo 104 de la LIS, al ser en ese ejercicio de reducida dimensión.
La cantidad que podría contabilizar y tendría la consideración de gasto fiscalmente deducible sería la siguiente:
Cuantía de los deudores existentes a fin de periodo .................................. 955.000

Deudores a los que se ha dotado provisión individualmente .................. – 300.000
Deudores excluidos según artículo 13.1 (100.000 + 155.000) ........................... − 255.000
Saldo restante ................................................................................................... 400.000
De la citada cantidad podría considerar como deterioro de créditos por insolvencias basadas en estimacio-
nes de riesgo el 1 %.
1 % s/400.000 = 4.000 euros
Sería gasto fiscalmente deducible siempre que el citado importe se contabilizara.

La cuantía del 1 % del importe de los créditos sobre los que se admite la deducibilidad no es acumulativa y,
por ello, tiene un límite anual.
Nota. Cada año, contablemente, se debe dotar la provisión del año y anular la provisión del año anterior.
B) Límite de la dotación global fiscalmente deducible
El saldo al cierre del ejercicio de la pérdida por deterioro contabilizada por el método global no
puede exceder del 1 % de los deudores computables como base de cálculo a la conclusión del mismo.
Esto es, las dotaciones basadas en estimaciones globales del riesgo de insolvencias no son acumulativas.
EJEMPLO 4
Sea una empresa calificada como de reducida dimensión cuyos saldos de deudores al cierre de los ejercicios
que se indican, computables como base de cálculo para la contabilización global por deterioro de créditos
por insolvencias regulada en el artículo 104 de la LIS, son los siguientes:
.../...
296 www.cef.es
.../...
20X0 .................................................................................................................... 1.000.000

20X1 .................................................................................................................... 750.000
20X2 .................................................................................................................... 1.500.000
20X3 .................................................................................................................... 1.250.000
20X4 .................................................................................................................... 1.000.000
Calcular el deterioro de los créditos por dotación global fiscalmente deducible y los excesos, en su caso, a
computar como ingresos en los distintos ejercicios.
Periodo Provisión deducible Provisión aplicada Saldo provisión
20X0 ................................................................ 10.000 − 10.000

20X1 ................................................................ − 2.500 7.500
20X2 ................................................................ 7.500 − 15.000
20X3 ................................................................ − 2.500 12.500
20X4 ................................................................ − 2.500 10.000
C) Pérdida de la condición de empresa de reducida dimensión
Cuando una entidad pasa de ser considerada en un determinado periodo impositivo como empresa
de reducida dimensión a perder en el ejercicio siguiente tal consideración, el saldo de la provisión para
insolvencias dotado con base en el método de estimación global del riesgo de fallidos previsto en el ar-
tículo 104 de la LIS se aplicará como sigue:
• En principio se mantendrá inaplicado, sin que deba revertir necesariamente en el primer

periodo impositivo en el que la entidad pierde su condición de empresa de reducida dimensión.
• Cuando surjan nuevos créditos provisionables individualizadamente se aplicará a la cober-
tura de los mismos hasta su total extinción, sin que puedan computarse fiscalmente entre
tanto nuevos gastos por este concepto.
2.1.2. R
égimen especial del deterioro de créditos por insolvencias en las entidades
financieras
Las entidades financieras se caracterizan, en relación con el riesgo de crédito, por asumir el mismo
como parte sustancial de su actividad de intermediación, lo que justifica una regulación específica del
citado riesgo de crédito, a efectos fiscales.
El último párrafo del artículo 13.1 de la LIS habilita al reglamento para que establezca las circunstancias
determinantes de la deducibilidad de las dotaciones por deterioro de créditos de las entidades financieras.
El capítulo II del título I del RIS, haciendo uso de la habilitación prevista en el último párrafo del
artículo 13.1 de la LIS, regula la deducción de las dotaciones a la provisión para la cobertura del riesgo
de crédito de las entidades financieras.
www.cef.es 297
Las entidades de crédito y las sucursales en España de entidades de crédito extranjeras deberán apli-
car en la confección de los estados financieros individuales y consolidados, tanto públicos como reser-
vados, la Circular 4/2017, de 27 de noviembre. El capítulo segundo de la citada norma, denominado
«Criterios de reconocimiento y valoración», contiene seis secciones y en él se establece, fundamental-
mente, la valoración de los activos, financieros y no financieros, y las normas sobre el deterioro del valor
de los activos y su cobertura contable.
El contenido del régimen especial del deterioro de créditos por insolvencias en las entidades financie-
ras viene establecido en los artículos 8 y 9 del RIS (modificados por el RD 1178/2020, de 30 de diciem-
bre) y su contenido es el siguiente:
• Ámbito de aplicación (art. 8 del RIS). Es aplicable a las siguientes entidades:
– A las entidades de crédito obligadas a formular sus cuentas anuales individuales de

acuerdo con las normas establecidas por el Banco de España, así como a las sucursa-
les de entidades de crédito residentes en el extranjero que operen en España.
– En su caso, a las sociedades para la gestión de activos a que se refiere el artículo 3
de la Ley 8/2012, de 30 de octubre, sobre saneamiento y venta de los activos inmo-
biliarios del sector financiero, así como a las entidades que formen parte del mismo
grupo de sociedades de la entidad de crédito en el sentido del artículo 42 del CCo, en
relación con los activos inmobiliarios adjudicados o recibidos en pago de deudas, en
los términos establecidos en el apartado 4 del artículo 9 de este reglamento.
– A los fondos de titulización a que se refiere el título III de la Ley 5/2015, de 27 de
abril, de fomento de la financiación empresarial, en relación con la deducibilidad de
las correcciones valorativas por deterioro de valor de los instrumentos de deuda valo-
rados por su coste amortizado.
• Cobertura del riesgo de crédito (art. 9 del RIS):
– Criterio general. Serán deducibles las dotaciones correspondientes a las coberturas de

riesgos dudosos que resulten de la estimación individualizada o de la aplicación de
las metodologías internas para la estimación colectiva de coberturas previstas en el
anejo 9 de la Circular 4/2017, de 27 de noviembre, del Banco de España, a entidades
de crédito, sobre normas de información financiera pública y reservada, y modelos
de estados financieros.
No obstante, el total agregado de las dotaciones resultantes de metodologías inter-
nas para las estimaciones colectivas únicamente será deducible hasta el importe total
agregado que resulte de aplicar los porcentajes de cobertura estimados por el Banco
de España a modo de solución alternativa para tales estimaciones colectivas que se
contienen en el referido anejo 9.
En el caso de entidades que no hayan desarrollado metodologías internas, serán dedu-
cibles, como máximo, las dotaciones por coberturas de riesgos dudosos que resulten
de aplicar los porcentajes de cobertura estimados por el Banco de España a modo de
solución alternativa señalados en el párrafo anterior.
Tratándose de la cobertura del denominado riesgo-país, serán deducibles las dotacio-
nes que no excedan del importe total agregado que resulte de aplicar los porcentajes de
cobertura estimados por el Banco de España a modo de solución alternativa en el anejo
9 de la Circular 4/2017, de 27 de noviembre, del Banco de España.
298 www.cef.es
– En ningún caso serán deducibles las dotaciones correspondientes a la cobertura del

riesgo de los siguientes créditos:
a) Los identificados como operaciones sin riesgo apreciable, de acuerdo con el

anejo 9 de la Circular 4/2017, de 27 de noviembre, del Banco de España.
b) Los adeudados o afianzados por entidades de derecho público, excepto que sean
objeto de un procedimiento arbitral o judicial que verse sobre su existencia o
cuantía.
c) La parte de los créditos garantizada con garantías reales eficaces, determina-
das de acuerdo con el anejo 9 de la Circular 4/2017, de 27 de noviembre, del
Banco de España, y una vez aplicados los descuentos sobre el valor de refe-
rencia allí establecidos.
d) La parte de los créditos garantizada por garantes identificados como sin riesgo
apreciable o con contratos de seguro de crédito o caución.
e) Los adeudados por personas o entidades vinculadas de acuerdo con lo estable-
cido en el artículo 18 de la ley del impuesto, salvo que estén en situación de
concurso, y se haya producido la apertura de la fase de liquidación por el juez,
en los términos establecidos en el texto refundido de la Ley concursal, Real
Decreto legislativo 1/2020, de 5 de mayo.
f) Los adeudados por partidos políticos, sindicatos de trabajadores, asociaciones
empresariales, colegios profesionales y cámaras oficiales, salvo que estén en situa-
ción de concurso, y se haya producido la apertura de la fase de liquidación por
el juez, en los términos establecidos en el texto refundido de la Ley concursal,
Real Decreto legislativo 1/2020, de 5 de mayo, o concurran otras circunstancias
debidamente justificadas que evidencien unas reducidas posibilidades de cobro.
g) Tratándose de la cobertura del denominado riesgo-país, no serán deducibles
las dotaciones para cubrir las exposiciones fuera de balance.
– Por último, realiza las siguientes precisiones:
- Primera. Serán deducibles las dotaciones que correspondan a riesgo normal y riesgo
normal en vigilancia especial a que se refiere el anejo 9 de la Circular 4/2004,
de 27 de noviembre, del Banco de España, con el límite del resultado de aplicar
el 1 % sobre la variación positiva global en el periodo impositivo del importe de
los riesgos que, de acuerdo con los criterios establecidos en el referido anejo 9,
deba ser objeto de cobertura genérica, excluidos los correspondientes a los crédi-
tos enumerados en el apartado 3 de este artículo y a los valores negociados en
mercados secundarios organizados.
- Segunda. A los efectos de lo previsto en este artículo, serán deducibles las dota-
ciones por deterioro de los activos inmobiliarios adjudicados o recibidos en pago
de deudas de las entidades de crédito a los que sea de aplicación el apartado V
del anejo 9 de la Circular 4/2017, de 27 de noviembre, del Banco de España,
que permanezcan en el balance de la entidad de crédito, siempre que no supe-
ren los importes que resulten de lo establecido en dicho apartado V.
En el supuesto de que los activos inmobiliarios adjudicados o recibidos en pago
de deudas de las entidades de crédito se aporten, transmitan, o mantengan en
una sociedad para la gestión de activos a que se refiere el artículo 3 de la Ley
www.cef.es 299
8/2012, de 30 de octubre, sobre saneamiento y venta de los activos inmobilia-

rios del sector financiero, o en una entidad que forme parte del mismo grupo
de sociedades de la entidad de crédito en el sentido del artículo 42 del CCo,
serán deducibles, siempre que se respeten los criterios de la Circular 4/2017, de
27 de noviembre, del Banco de España, y por el importe máximo que resultaría
de aplicar el citado apartado V, las dotaciones por correcciones derivadas de la
pérdida de valor de los activos, tanto si consisten en dotaciones por deterioro
de los activos inmobiliarios efectuadas en esas sociedades o entidades como,
en su caso, en dotaciones efectuadas en la entidad de crédito por deterioro del
valor de sus participaciones en las mismas o por otros deterioros derivados de
la pérdida de valor de los activos inmobiliarios.
No obstante, las señaladas dotaciones deducibles en la entidad de crédito ten-
drán como límite el importe máximo a que se refiere el párrafo anterior mino-
rado en las dotaciones por deterioro de los activos inmobiliarios que hubieran
resultado fiscalmente deducibles en las citadas sociedades y entidades. En este
caso, en el supuesto de que sea de aplicación el régimen especial de consoli-
dación fiscal regulado en el capítulo VI del título VII de la ley del impuesto,
el importe que resulte fiscalmente deducible no será objeto de eliminación.
En el supuesto de que conforme a la normativa vigente la entidad de crédito
no pudiera aplicar el régimen especial de consolidación fiscal con las citadas
sociedades o entidades, las dotaciones por deterioro de los activos inmobilia-
rios en estas últimas tendrán como límite el importe máximo a que se refiere
el párrafo segundo de este apartado, minorado en las dotaciones por deterioro
de participaciones o por otros deterioros derivados de la pérdida de valor de
los activos inmobiliarios que hubieran resultado fiscalmente deducibles en la
entidad de crédito, de acuerdo con lo establecido en dicho párrafo.
2.1.3. R
égimen especial del deterioro de valor de los instrumentos de deuda valora-
dos por su coste amortizado que posean los fondos de titulización hipotecaria y
los fondos de titulización de activos
El último inciso del artículo 13.1 de la LIS establece que las normas que se establezcan para la dedu-
cibilidad del deterioro de créditos de las entidades financieras serán igualmente de aplicación a las correc-
ciones valorativas por deterioro de valor de los instrumentos de deuda valorados por su coste amortizado
que posean los fondos de titulización hipotecaria y los fondos de titulización de activos a que se refieren
las letras h) e i), respectivamente, del artículo 7.1 de la LIS.
Por ello, los artículos 8 y 9 del RIS son aplicables a las correcciones valorativas por deterioro de
valor de los instrumentos de deuda valorados por su coste amortizado que posean los fondos de tituliza-
ción hipotecaria y los fondos de titulización de activos.
2.1.4. I ntegración de las dotaciones por deterioro de créditos y otros activos de

deudores no vinculados, no adeudados por entidades de derecho público, a los
que no les resulte de aplicación lo dispuesto en el artículo 13.1 a), que hubieran
generado activos por impuesto diferido
El apartado 12 del artículo 11 de la LIS establece lo siguiente:
300 www.cef.es
«Las dotaciones por deterioro de los créditos u otros activos derivadas de las posibles
insolvencias de los deudores no vinculados con el contribuyente, no adeudados por entida-
des de derecho público, y cuya deducibilidad no se produzca por aplicación de lo dispuesto
en el artículo 13.1 a) de esta ley, así como los derivados de la aplicación de los apartados
1 y 2 del artículo 14 de esta ley, correspondientes a dotaciones o aportaciones a sistemas
de previsión social y, en su caso, prejubilación, que hayan generado activos por impuesto
diferido, se integrarán en la base imponible de acuerdo con lo establecido en esta ley, con
el límite del 70 % de la base imponible positiva previa a su integración, a la aplicación de
la reserva de capitalización establecida en el artículo 25 de esta ley y a la compensación de
bases imponibles negativas.
Las cantidades no integradas en un periodo impositivo serán objeto de integración en los
periodos impositivos siguientes con el mismo límite. A estos efectos, se integrarán, en primer
lugar, las dotaciones correspondientes a los periodos impositivos más antiguos».
Este precepto, en su conjunto, ha sido objeto de comentario en el análisis realizado al mismo en el

capítulo 5. Ahora, vamos a entrar nuevamente en él haciendo referencia exclusivamente a la integración
de los deterioros de créditos de deudores no vinculados, no adeudados por entidades de derecho público,
siempre que no les resulte de aplicación lo dispuesto en el artículo 13.1 a) de la LIS.
2.1.4.1. ¿Qué nos quiere decir la norma?
Recordamos que este precepto se introdujo en el texto refundido de la LIS, con efectos de los perio-
dos impositivos que se inicien a partir del 1 de enero de 2011, por el Real Decreto-Ley 14/2013, de
29 de noviembre.
La Consulta de la DGT V2212/2014, de 8 de agosto, aclara, en relación con la normativa contenida

en el texto refundido de la LIS, diversos puntos. La consulta hay que tenerla en cuenta para el análisis
de la normativa contenida en la Ley 27/2014.
Con carácter general podemos decir que la deducibilidad fiscal de los deterioros de créditos por
insolvencias de deudores viene regulada en el artículo 13.1 de la LIS.
De esta manera, cuando un deterioro de créditos por insolvencia de deudores no es deducible fis-
calmente, de acuerdo con lo establecido en el artículo 13.1 de la LIS, genera un gasto contable que no
es deducible fiscalmente y la mercantil tiene que realizar un ajuste positivo. Cuando el citado crédito se
cobre, va a generar un ingreso contable por la eliminación del deterioro contabilizado, y, como el gasto no
fue fiscalmente deducible, el ingreso contable no tiene que ser computable, generando un ajuste negativo.
El punto 12 del artículo 11 de la LIS nos dice que las dotaciones por deterioro de créditos por insol-
vencias de deudores no vinculados con el contribuyente, no adeudados por entidades de derecho público
y cuya deducibilidad no se produzca por aplicación de lo dispuesto en el artículo 13.1 a) de esta ley, que
no han resultado deducibles y que han generado activos por impuesto diferido, se van a integrar en la
base imponible de acuerdo con lo establecido en la ley, pero con una limitación en la misma.
El límite es el siguiente: 70 % de la base imponible positiva previa a su integración, a la aplicación

de la reserva de capitalización y a la compensación de bases imponible negativas.
Con ello, la integración de las dotaciones por deterioro de créditos por insolvencias (que posterior-
mente detallaremos) no puede dar una base imponible negativa.
www.cef.es 301
Precisiones
Para los periodos iniciados en 2015, la disposición transitoria trigésima cuarta, en su letra h), esta-
blece un límite específico.
Para los periodos iniciados a partir de 1 de enero de 2016, la disposición adicional decimoquinta de la
LIS y la disposición transitoria trigésima sexta establecen un límite específico.
Para periodos iniciados a partir de 1 de enero de 2016, la disposición adicional decimoquinta, intro-
ducida por el Real Decreto-Ley 3/2016, de 2 de diciembre, y la disposición transitoria trigésima sexta,
modificada asimismo por el Real Decreto Ley 3/2016, de 2 de diciembre, establecen el siguiente límite
para la integración en la base imponible:
Los límites establecidos son los siguientes:
Importe neto de la cifra de negocios de los 12 meses anteriores Límite
Importe neto de la cifra de negocios < 20.000.000 60 % (en 2016) y 70 % (a partir de 2017) de la base
imponible previa a la aplicación de la reserva de
capitalización y a la compensación de bases impo-
nibles negativas
20.000.000 ≤ Importe neto de la cifra de negocios < 60.000.000 50 % de la base imponible previa a la aplicación de
la reserva de capitalización y a la compensación de
bases imponibles negativas
60.000.000 ≤ Importe neto de la cifra de negocios 25 % de la base imponible previa a la aplicación de

2.1.4.2. Conceptos a los que se aplica
En relación con las dotaciones por deterioro de los créditos u otros activos derivadas de las posibles
insolvencias, estas tienen que ser:
• De deudores no vinculados con el contribuyente.

• No adeudados por entidades de derecho público.
• La deducibilidad no se tiene que producir por aplicación de lo dispuesto en el artículo 13.1 a)
de esta ley.
y que hubieran generado activos por impuesto diferido, en cada uno de los supuestos.
2.1.4.3. Precisiones que realizamos
Primera. El artículo 13.1 de la LIS dice que serán deducibles las pérdidas por deterioro de las posi-
bles insolvencias de deudores cuando concurra alguna de las cuatro circunstancias que enumera en las
letras a), b), c) y d).
302 www.cef.es
En la letra a) indica lo siguiente: «Que haya transcurrido el plazo de seis meses desde el vencimiento
de la obligación».
Por ello, aquellas pérdidas por deterioro de insolvencias de deudores en las que no hubiera transcu-
rrido el plazo de seis meses, si la sociedad dota el deterioro, será gasto contable, pero no fiscal. Pero a
estas dotaciones por deterioro no se les podrá aplicar el artículo 11.12 de la LIS. En estos casos, cuando
en el ejercicio siguiente, el deudor sigue sin pagar y han transcurrido más de seis meses, el gasto será
fiscal y su integración en la base imponible no tendrá ninguna limitación.
Segunda. El precepto tampoco se aplica a los deterioros de créditos de deudores vinculados con el
contribuyente.
Tercera. El precepto tampoco se aplica a los deterioros de créditos adeudados por entidades de
derecho público.
Cuarta. Por ello, el precepto establecido en el artículo 11.12 de la LIS se aplica a aquellos deterio-
ros de créditos contabilizados, que no sean de menos de seis meses, que no sean de deudores vinculados
ni de entidades de derecho público, que no son gasto fiscalmente deducible, y que han dado lugar a la
contabilización de un impuesto diferido.
Por ello, entre los créditos cuyo deterioro no es deducible por el artículo 13.1 de la LIS nos encon-
tramos, exclusivamente, los correspondientes a estimaciones globales del riesgo de insolvencias de clien-
tes y deudores.
Por supuesto, aquí nos encontramos todos los deterioros de créditos de las entidades financieras a
los que el artículo 7 del reglamento del impuesto impide su deducibilidad fiscal.
Por otra parte, el artículo 11.12 de la LIS también se refiere a los «deterioros de otros activos deri-
vados de las posibles insolvencias».
En este punto, la Consulta de la DGT V2212/2014, de 8 de agosto, en relación con el texto incluido
en el texto refundido de la LIS, y que actualmente recoge el artículo 11.12 de la LIS, nos dice que
«incluye a cualquier tipo de activo que se haya adquirido como consecuencia de impagos de los derechos
de crédito de que procedan, con independencia de que se trate de inmuebles u otro tipo de activos».
De esta manera, la norma se aplicará a aquellas dotaciones por deterioro que, de acuerdo con el
anejo 9 de la Circular 4/2004, de 27 de diciembre, del Banco de España, deban realizarse en relación con
los referidos activos derivados de las posibles insolvencias de deudores.
EJEMPLO 5
La mercantil «ASA» contabilizó en el ejercicio 20X0 una pérdida por deterioro por importe de 200.000 euros,
correspondiente a una estimación global de los créditos adeudados; por ello, el gasto contabilizado no fue
fiscalmente deducible y la mercantil realizó un ajuste positivo a la base imponible por el citado importe
(+ 200.000 €), siendo considerado por la entidad como una diferencia temporaria deducible. Asimismo
contabilizó el correspondiente activo por impuesto diferido, por importe de 50.000 euros (200.000 × 0,25).
La mercantil decide revertir la citada cantidad de 200.000 euros en el ejercicio 20X2.
Comentar las incidencias fiscales.
.../...
www.cef.es 303
.../...
En el ejercicio 20X2, la eliminación del deterioro contabilizado provocará un ingreso fiscal, y como el gasto
por deterioro no fue fiscalmente deducible, el ingreso no se integrará en la base imponible, provocando un
ajuste negativo al resultado contable por importe de 200.000 euros.
Pues bien, la mercantil «ASA» se podrá deducir los 200.000 euros con el límite del 70 %, 50 % o 25 %, según el
importe neto de la cifra de negocios del año anterior, de la base imponible positiva previa a su integración, a
la reserva de capitalización y a la compensación de bases imponibles positivas.
Nota. Los límites para la integración son para los periodos iniciados a partir de 1 de enero de 2017.
Por último, tenemos que decir que, de acuerdo con el artículo 130 de la LIS, la contabilización de
esos gastos que no han sido fiscalmente deducibles y que han generado activos por impuesto diferido
puede generar un crédito exigible frente a la Administración tributaria, en las condiciones establecidas
en el artículo 130 de la LIS.
2.2. DETERIOROS NO DEDUCIBLES
El artículo 13.2 de la LIS establece uno de los principales conceptos por el que la determinación de
la base imponible se va a diferenciar del resultado contable. De esta manera se establecen tres pérdidas
por deterioro que no van a ser fiscalmente deducibles en los tres apartados siguientes:
a) Las pérdidas por deterioro del inmovilizado material, inversiones inmobiliarias e inmovili-
zado intangible, incluido el fondo de comercio.
b) Las pérdidas por deterioro de algunos valores representativos de la participación en el capi-
tal o en los fondos propios de las entidades.
c) Las pérdidas por deterioro de los valores representativos de deuda.
El Real Decreto-Ley 3/2016, de 2 de diciembre, con vigencia para los periodos impositivos que
comiencen a partir del 1 de enero de 2017, mantiene que las pérdidas por deterioro de los valores repre-
sentativos de la participación en el capital o en los fondos propios de las entidades sigan siendo no
deducibles, sin embargo, su localización se realiza en los dos artículos que detallamos a continuación:
• En el artículo 13.2 b) de la LIS, para los casos en los que, en el periodo en el que se registre
el deterioro, se den las siguientes circunstancias:
– No se cumpla el requisito del artículo 21.1 a).

– Se cumpla el requisito del artículo 21.1 b).
• En el artículo 15 k) de la LIS, para los casos en los que, en el periodo en el que se registre
el deterioro, se dé alguna de las siguientes circunstancias:
– Se cumplan los requisitos del artículo 21.

– No se cumpla el requisito del artículo 21.1 b).
304 www.cef.es
Con ello podemos seguir diciendo que, a partir de ejercicios que se inicien desde el 1 de enero de
2015, las pérdidas por deterioro del inmovilizado material, de las inversiones inmobiliarias, del inmovi-
lizado intangible, incluido el fondo de comercio, de los valores de renta variable y de los valores de renta
fija, contabilizados de acuerdo con la normativa contable, provocarán un gasto no deducible.
Por ello, las únicas pérdidas por deterioro que van a ser deducibles son las pérdidas por deterioro
de las existencias y las pérdidas por deterioro de créditos, estas últimas con las limitaciones que hemos
detallado en el epígrafe 2.1 de este capítulo.
Precisiones
La contabilización de una pérdida por deterioro de un activo supondrá que el valor contable de los cita-
dos activos minorará su valor, sin embargo el valor fiscal de los activos será el mismo.
El artículo 13.2 de la LIS concluye diciendo que «las pérdidas por deterioro señaladas anterior-
mente serán deducibles en los términos establecidos en el artículo 20 de la LIS». No obstante, el Real
Decreto-Ley 3/2016, de 2 de diciembre, establece una precisión para la pérdida por deterioro de los
valores representativos de la participación en el capital o fondos propios de entidades a que se refiere
el artículo 13.2 b) de la LIS.
El artículo 20 de la LIS se refiere a los «efectos de la valoración contable diferente a la fiscal» y nos
dice cómo se integrará en la base imponible la diferencia entre el valor contable de los elementos y su
valoración fiscal, cuyo análisis se llevará a cabo en otro capítulo de este manual.
De esta manera, con los activos que han sido objeto de una contabilización de una pérdida por dete-
rioro pueden ocurrir, posteriormente en el tiempo, dos situaciones:
• Que se produzca la transmisión de estos activos. En estos casos, el beneficio contable

será menor que el beneficio fiscal, y ello producirá la reversión del ajuste positivo realizado
en el año que se contabilizó la pérdida por deterioro.
No obstante lo anterior, hay que tener en cuenta que en los casos en que la transmisión se
realice a una entidad del grupo, en el sentido del artículo 42 del CCo, y produzca una pér-
dida, la misma no se integrará en la base imponible hasta que el activo no se transmita a
terceros, de acuerdo con lo establecido en el artículo 11, puntos 9 y 10, de la LIS.
• Que se produzca la amortización de los activos, en el caso de que sean amortizables.
La amortización contabilizada será menor que el gasto fiscal por amortización y, por ello,
a medida que se vayan amortizando, se producirá la reversión parcial de la pérdida por
deterioro.
Pero, con independencia de lo anterior, también puede producirse un aumento del valor de los cita-
dos activos. En estos casos, contablemente, se registrará un ingreso, pero el citado ingreso no se integrará
en la base imponible, dado que la pérdida por deterioro no fue fiscalmente deducible, de acuerdo con lo
establecido en el artículo 11.5 de la LIS.
Antes de analizar la problemática fiscal, vamos a referirnos brevemente a los conceptos contables.
www.cef.es 305
2.2.1. Contabilización de las pérdidas por deterioro
2.2.1.1. Del inmovilizado material, inversiones inmobiliarias e inmovilizado intangible
Contablemente el deterioro de valor del inmovilizado material, de las inversiones inmobilia-

rias y del inmovilizado intangible viene recogido en el subgrupo (29), «Deterioro de valor de acti-
vos no corrientes», cuentas (290) a (292), y las cuentas de gasto serían del subgrupo (69), «Pérdidas
por deterioro y otras dotaciones», cuentas (690) a (692), que recogen las anotaciones contables para
cada uno de los activos:
(690/691/692) Pérdidas por deterioro del inmovilizado intangible, material

o inversiones inmobiliarias ....................................................... ‒
(290/291/292) Deterioro de valor del inmovilizado intangible, material o
inversiones inmobiliarias .......................................................... ‒
Tal y como establece el artículo 13.2 a) de la LIS, el gasto contabilizado no será fiscalmente deducible.
En los casos en que en ejercicios posteriores se recuperara el valor de los activos, se realizaría la
siguiente anotación contable:
(290/291/292) Deterioro de valor del inmovilizado intangible, material o

inversiones inmobiliarias .......................................................... ‒
(790/791/792) Reversión del deterioro del inmovilizado intangible, mate-
rial o inversiones inmobiliarias ................................................ ‒
Tal y como establece el artículo 11.5 de la LIS, el ingreso contabilizado no sería ingreso fiscal, al
tratarse de una reversión de un gasto que no fue fiscalmente deducible.
2.2.1.2. De los valores mobiliarios
Las pérdidas por deterioro de valores mobiliarios, como activos financieros que son, vienen recogi-
das en la norma 9.ª de registro y valoración del PGC y en la norma 8.ª de registro y valoración del PGC
de pymes.
Los valores mobiliarios, normalmente, se van a contabilizar en las siguientes cuentas:
• Si se trata de títulos a largo plazo:
– Si son de participaciones en empresas del grupo, en la cuenta (240), «Participaciones

a largo plazo en partes vinculadas».
306 www.cef.es
– Si son de obligaciones en empresas del grupo, en la cuenta (241), «Valores represen-

tativos de deuda a largo plazo de partes vinculadas».
– Si se trata de participaciones en otras empresas, en la cuenta (250), «Inversiones finan-
cieras a largo plazo en instrumentos de patrimonio».
– Si son de obligaciones en otras empresas, en la cuenta (251), «Valores representati-
vos de deuda a largo plazo».
• Si se trata de títulos a corto plazo:
– Si son de participaciones en empresas del grupo, en la cuenta (530), «Participaciones

a corto plazo en partes vinculadas».
– Si son de obligaciones en empresas del grupo, en la cuenta (541), «Valores represen-
tativos de deuda a corto plazo de partes vinculadas».
– Si se trata de participaciones en otras empresas, en la cuenta (540), «Inversiones finan-
cieras a corto plazo en instrumentos de patrimonio».
– Si son de obligaciones en otras empresas, en la cuenta (541), «Valores representati-
vos de deuda a corto plazo».
Con independencia de lo anterior, la norma de registro y valoración de los valores mobiliarios, de

renta fija o de renta variable, es la norma 9.ª del PGC, y se titula «Instrumentos financieros». La citada
norma ha sido modificada por el Real Decreto 1/2021, de 12 de enero.
Los instrumentos financieros pueden ser activos financieros y pasivos financieros. La nueva clasifi-
cación de activos financieros en el PGC, después de la modificación, es la siguiente:
• Activos financieros a valor razonable con cambios en la cuenta de pérdidas y ganancias.

• Activos financieros a coste amortizado.
• Activos financieros a valor razonable con cambios en el patrimonio neto.
• Activos financieros a coste.
Con ello se han reducido de las seis categorías de activos financieros existentes en el PGC anterior,
a las cuatro actuales, después de la reforma por el Real Decreto 1/2021, de 12 de enero, siendo la corres-
pondencia entre la anterior clasificación y la nueva la siguiente:
Clasificación de activos financieros (PGC anterior) Nueva clasificación de activos financieros
1. Préstamos y partidas a cobrar. 1. Activos financieros a coste amortizado.

2. Inversiones mantenidas a vencimiento.
3. Activos financieros mantenidos para negociar. 2. Activos financieros a valor razonable con cambios en la
4. Otros activos financieros a valor razonable con cambios cuenta de pérdidas y ganancias.
en la cuenta de pérdidas y ganancias.
5. Inversiones en el patrimonio de empresas del grupo, mul- 3. Activos financieros a coste.

tigrupo y asociadas.
6. Activos financieros mantenidos para la venta. 4. Activos financieros a valor razonable con cambios en el
patrimonio neto.
www.cef.es 307
Por su parte, aunque no ha sido cambiada expresamente la norma 8.ª del PGC de pymes, se mantie-
nen las tres categorías de activos financieros, siendo esta la siguiente:
• Activos financieros a coste amortizado.

• Activos financieros a valor razonable con cambios en la cuenta de pérdidas y ganancias.
(Continúa denominándose activos financieros mantenidos para negociar).
• Activos financieros a coste.
Los valores mobiliarios de renta fija y variable se pueden clasificar en los siguientes apartados:
Activos a valor Activos a valor

Activos a coste razonable con Activos financieros razonable con
amortizado cambios en pérdidas a coste cambios en
y ganancias patrimonio neto
Renta fija ....................... SÍ SÍ – SÍ
Renta variable .............. – SÍ SÍ SÍ
La clasificación no es arbitraria, se tienen que clasificar por la empresa los valores mobiliarios de
renta fija y los de renta variable de una u otra forma, atendiendo a sus características (de permanencia o
de venta en la entidad) y de flujos de rendimientos que se espera obtener.
La clasificación contable va a determinar una valoración al inicio, una valoración posterior (al
cierre), la manera de determinar el deterioro y a qué cuenta, de pérdidas y ganancias o de patrimonio
neto, se abona la pérdida por deterioro calculado.
Veamos, a través de un esquema, la valoración inicial, la valoración al cierre del ejercicio, la forma
de determinar el deterioro y si el ajuste por la valoración posterior se abona, o carga, a pérdidas y ganan-
cias o a patrimonio neto, de cada una de las categorías en que se pueden calificar los valores mobiliarios.
Activos a coste amortizado:
Activos financieros • Créditos comerciales y no comerciales.

incluidos • Activos financieros que la empresa mantiene con el objeto de percibir los flujos de efec-
tivo derivados de la ejecución de un contrato y las condiciones contractuales de activo
financiero dan lugar, en fechas específicas, a flujos de efectivo que son únicamente co-
bros de principal e intereses sobre el importe del principal pendiente.
• Activos financieros que posteriormente se transmitan, no siendo incompatible con el
objetivo de mantener activos para recibir los flujos de efectivo contractuales.
Valoración inicial • Por su valor razonable, más los costes de transacción que les sean directamente
aplicables.
• Los créditos por operaciones comerciales con vencimiento no superior al año y
que no tengan un tipo de interés contractual explícito, así como los créditos al
personal, los dividendos a cobrar y los desembolsos exigidos sobre instrumento
de patrimonio, cuyo importe se espera recibir en el corto plazo, se podrán valo-
rar por su valor nominal cuando el efecto de no actualizar los flujos de efectivo no
sea significativo.
.../...
308 www.cef.es
.../...
Valoración posterior • A coste amortizado.

• Los intereses devengados se contabilizarán en la cuenta de pérdidas y ganancias,
aplicando el método del tipo de interés efectivo.
Deterioro/imputación • Al menos al cierre del ejercicio deberán efectuarse las correcciones valorativas ne-
de los ajustes cesarias.
• El deterioro, como los intereses devengados se contabilizarán en la cuenta de pér-
didas y ganancias, aplicando el método del tipo de interés efectivo.
Por supuesto que los créditos comerciales y no comerciales, en ningun caso, pueden tratarse de valo-
res mobiliarios. Por otra parte, en esta categoría se integrarán, normalmente, los valores mobiliarios de
renta fija que se tenga la intención de mantener hasta el vencimiento.
EJEMPLO 6
La sociedad «ASA» tiene un activo financiero que ha calificado como activo a coste amortizado, cuyo coste
de adquisición fue de 300.000 euros.
Contabilizar las operaciones en los dos siguientes casos:
a) Al final del año 20X0, el coste amortizado del activo financiero asciende a 310.000 euros.
b) Al final del año 20X0, el valor de mercado del activo financiero asciende a 200.000 euros.
Los asientos contables que realizaríamos serían los siguientes:

En el momento de la adquisición:
(251) Valores representativos de deuda a largo plazo ................... 300.000

(572) Bancos e instituciones de crédito c/c vista, euros .................. 300.000
A fin de ejercicio: opción a):
(251) Valores representativos de deuda a largo plazo ................... 10.000

(761) Ingresos de valores representativos de deuda ....................... 10.000
A fin de ejercicio: opción b):
(696) Pérdidas por deterioro de participaciones de deuda a largo

plazo ............................................................................................. 100.000
(251) Valores representativos de deuda a largo plazo .................... 100.000
www.cef.es 309
Activos financieros a valor razonable con cambios en pérdidas y ganancias:
Activos financieros • Todos los activos financieros que no estén incluidos en otras categorías.
incluidos • Activos financieros mantenidos para negociar; títulos de renta fija, renta variable
y productos derivados.
• Existe la posibilidad de elección irrevocable de incluir en esta categoría, o en la de
«A valor razonable con cambios en patrimonio neto» con el objeto de eliminar o
reducir incoherencias de valoración o asimetrías.
Valoración inicial • Por su valor razonable.

• Los costes de transacción que les sean directamente atribuibles se reconocerán en
la cuenta de pérdidas y ganancias del ejercicio.
Valoración posterior • Valor razonable con cambios en la cuenta de pérdidas y ganancias.
Deterioro/imputación • Estos activos financieros NO se deterioran, pues su valoración posterior es a valor

de los ajustes razonable, y los ajustes por variaciones en la valoración se imputan al resultado
del ejercicio.
En esta categoría se integrarán, normalmente, los valores mobiliarios, coticen o no coticen, siempre
que no sean de empresas del grupo, multigrupo o de empresas asociadas que se adquieran con la inten-
ción de venderlos a corto plazo.
EJEMPLO 7
La sociedad «ASA» adquiere, el 14 de marzo de 20X0, 10.000 acciones de una sociedad que cotiza en Bolsa
a 10 euros cada una, con una comisión en la compra de 1.000 euros. La inversión se califica como activo
financiero a valor razonable con cambios en pérdidas y ganancias.
a) A 31 de diciembre de 20X0, las acciones cotizan a 14 euros.

b) A 31 de diciembre de 20X0, las acciones cotizan a 8 euros.
Se trata de una inversión financiera calificada como mantenida para negociar (cartera de negociación).
En el momento de la adquisición, 14 de marzo de 20X0:
(540) Inversiones financieras a corto plazo en instrumentos de pa-

trimonio ....................................................................................... 100.000
(669) Otros gastos financieros ............................................................ 1.000
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310 www.cef.es
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trimonio [10.000 × (14 ‒ 10)] .......................................................... 40.000
(7630) Beneficios de cartera de negociación ....................................... 40.000
(6630) Pérdidas de cartera de negociación ......................................... 20.000

trimonio ......................................................................................... 20.000
Activos financieros a coste:
Activos financieros • Las inversiones en empresas del grupo, multigrupo y asociadas, contabilizadas en
incluidos las cuentas individuales.
• Los instrumentos de patrimonio para los que no se pueda obtener una estimación
fiable de su valor razonable.
Valoración inicial • Valor razonable de la contraprestación entregada más los costes de transacción que
les sean directamente imputables.
Valoración posterior • Por su coste, menos, en su caso, el importe acumulado de las correcciones valora-
tivas por deterioro.
Deterioro/imputación • La corrección valorativa será la diferencia entre su valor en libros y el importe re-
de los ajustes cuperable, entendido este como el mayor importe entre su valor razonable menos
los costes de venta y el valor actual de los flujos de efectivo futuros derivados de
la inversión.
• Para el caso de instrumentos de patrimonio se calcularán de la siguiente forma:
– Bien mediante la estimación de los que se espera recibir como consecuencia
del reparto de dividendos realizado por la empresa participada y de la enaje-
nación o baja en cuantas de la inversión en la misma.
– Bien mediante la estimación de su participación en los flujos de efectivo que
se espera sean generados por la empresa participada, procedentes tanto de
sus actividades ordinarias como de su enajenación o baja en cuentas.
En esta categoría se integrarán los valores del grupo (participación ≥ 50 %), de empresas asociadas
(participación ≥ 20 %) o de empresas multigrupo (aquellas que tienen una gestión común).
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EJEMPLO 8
La empresa «ASA» realiza una inversión en mayo de 20X0 en acciones de la empresa «BELA, SA» por un
importe de 3.500.000 euros. Esta inversión corresponde a 500.000 acciones y al 25 % del capital.
En ese momento, el patrimonio neto de la empresa «BELA, SA» es de 10.000.000 de euros, los ajustes por
cambio de valor ascienden a 2.000.000 de euros y no existen subvenciones ni donaciones.
La diferencia entre el coste de la inversión y el patrimonio neto correspondiente se debe a unas plusvalías
tácitas existentes en la fecha de adquisición.
Al cierre del ejercicio, el patrimonio neto de la sociedad «BELA, SA» asciende a 8.800.000 euros, de los que
1.000.000 corresponde a ajustes por cambios de valor, no existiendo subvenciones ni donaciones.
Por otra parte, se conoce que las plusvalías tácitas han disminuido en un 10 %.
Contabilizar las operaciones anteriores.
El patrimonio neto y los fondos propios de «BELA, SA» son los siguientes:
Patrimonio neto a 01-01-20X0 Patrimonio neto a 31-12-20X0
Fondos propios ....................................... 8.000.000 Fondos propios ....................................... 7.800.000

Ajustes por cambio de valor ................. 2.000.000 Ajustes por cambio de valor ................. 1.000.000
Subvenciones, donaciones .................... 0 Subvenciones, donaciones .................... 0
Total ......................................................... 10.000.000 Total ......................................................... 8.800.000
La contabilización de las acciones sería la siguiente:
(2403) Participaciones a largo plazo en empresas del grupo .......... 3.500.000

(572) Bancos e instituciones de crédito c/c vista, euros .................. 3.500.000
Cálculo de las plusvalías tácitas de la participación adquirida:
3.500.000 ‒ 25 % de 10.000.000 = 1.000.000 de euros
Luego, las plusvalías tácitas totales de la sociedad en el momento de la adquisición de las acciones eran de
1.000.000/0,25 = 4.000.000 de euros.
Valoración a 31 de diciembre de las acciones de «BELA, SA»:
Patrimonio neto a 31 de diciembre ................................................................ 8.800.000

Plusvalía (se ha reducido un 10 %) ................................................................ 3.600.000
Total ................................................................................................................... 12.400.000
25 % de 12.400.000 = 3.100.000
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312 www.cef.es
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Deterioro contable: 3.500.000 ‒ 3.100.000 = 400.000 euros, y la anotación contable sería:
(696) Pérdidas por deterioro de participaciones en instrumentos

de patrimonio neto a largo plazo, empresas del grupo ........ 400.000
(293) Deterioro de valor de participaciones a largo plazo en par-
tes vinculadas ............................................................................... 400.000
Activos financieros a valor razonable con cambios en patrimonio neto:
Activos financieros • Los que en el anterior PGC estaban incluidos en la categoría de activos financieros
incluidos disponibles para la venta.
• Las participaciones en el capital con valor razonable fiable.
• En general, los instrumentos de patrimonio que no sean activos financieros mante-
nidos para negociar, ni se deban valorar a coste, existiendo la posibilidad de realizar
una opción irrevocable de «los activos financieros a valor razonable con cambios en
pérdidas y ganancias» a esta categoría.
Valoración inicial • Valor razonable, que, salvo evidencia en contrario, será el precio de la transacción,
que equivaldrá al valor razonable de la contraprestación entregada, más los costes
de transacción que les sean directamente atribuibles.
Valoración poste- • Valor razonable sin deducir los costes de transacción en que pudiera incurrir en su
rior enajenación.
Deterioro/imputación • Los cambios que se produzcan en el valor razonable se registrarán directamente en

de los ajustes patrimonio neto, hasta que el activo financiero cause baja en balance o se deterio-
re, momento en el que el importe reconocido se imputará a la cuenta de pérdidas
y ganancias.
• Al menos, al cierre del ejercicio, deberán efectuarse las correcciones valorativas ne-
cesarias, siempre que exista evidencia objetiva de que el valor de un activo finan-
ciero se ha deteriorado como resultado de uno o más eventos que hayan ocurrido
después de su reconocimiento inicial y que se ocasionen por:
– Retraso en los flujos de efectivo estimados futuros.
– O la falta de recuperabilidad del valor en libros del activo, evidenciada por un
descenso prolongado o significativo de su valor razonable.
Al ser una categoría en la que se van a incluir los activos financieros o valores mobiliarios, con
carácter residual, nos la vamos a encontrar en muchos casos.
EJEMPLO 9
El 1 de marzo de 20X0, una mercantil adquiere en Bolsa 8.000 acciones de «REPSOL» a 22 euros la acción,
con 200 euros de gastos en la adquisición, calificando la inversión como «activo financiero a valor razonable
con cambiso en patrimonio neto», ya que tenía intención de mantener la cartera durante un prolongado
periodo de tiempo.
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Al cierre del ejercicio, la cotización de las acciones de «REPSOL» es de 15 euros por acción.
Contabilizar la operación.
En el momento de la compra realizará la siguiente anotación contable:
(250) Inversiones financieras a largo plazo en instrumentos de

patrimonio (8.000 × 22 + 200) ........................................................ 176.200
A fin de ejercicio, por la actualización a valor razonable de las acciones de «REPSOL»:
(804) Pérdida en activos financieros a valor razonable con cam-

bios en patrimonio neto (176.200 ‒ 8.000 × 15) ............................ 56.200
patrimonio .................................................................................... 56.200
Por el efecto impositivo de la actualización anterior:
(4740) Activos por diferencias temporarias deducibles (0,25 × 56.200) 14.050

(8301) Impuesto diferido ........................................................................ 14.050
Por la imputación a patrimonio neto:
(133) Ajustes por la valoración en activos financieros a valor ra-

zonable con cambios en patrimonio neto ............................... 42.150
(8301) Impuesto diferido ...................................................................... 14.050
Pérdidas en activos financieros a valor razonable con cam-
(804)
bios en patrimonio neto .............................................................. 56.200
Reflejo de cómo queda la situación en el balance:
Activo no corriente Patrimonio neto
Inversiones financieras a largo plazo en Ajustes por la valoración en activos

instrumentos de patrimonio ................. 120.000 nancieros a valor razonable con cam-
bios en patrimonio neto ........................ 42.150
Activos por diferencias temporarias de-

ducibles .................................................... 14.050
314 www.cef.es
EJEMPLO 10
La sociedad «ASA» adquiere, el 2 de mayo de 20X0, 2.000 acciones de la entidad «BELA, SA», sociedad que
no cotiza en Bolsa, a un precio de 70 euros por acción (la sociedad «BELA, SA» tiene 200.000 acciones). Las
operaciones de compra o de venta de acciones están sometidas a unas comisiones fijas de 300 euros.
a) El valor razonable a 31 de diciembre de cada una de las acciones de «BELA, SA» es de 80 euros.
b) El valor razonable a 31 de diciembre de cada una de las acciones de «BELA, SA» es de 60 euros
y el patrimonio neto de la entidad «BELA, SA» es el siguiente, en las fechas que se detallan a
continuación:
Patrimonio neto a 01-01-20X0 Patrimonio neto a 31-12-20X0
Fondos propios ................................ 13.000.000 Fondos propios ................................ 13.200.000

Ajustes por cambio de valor .......... 800.000 Ajustes por cambio de valor .......... (1.400.000)
Subvenciones, donaciones ............. 200.000 Subvenciones, donaciones ............. 200.000
Total .................................................. 14.000.000 Total .................................................. 12.000.000
Se trata de un activo financiero calificado como a valor razonable con cambios en patrimonio neto.
Contabilización en el momento de la adquisición a 2 de mayo de 20X0:

patrimonio [(2.000 × 69) + 300] ..................................................... 138.300

patrimonio ................................................................................... 21.700
Beneficios en activos financieros a valor razonable con cam-
(900)
bios en patrimonio neto ............................................................... 21.700

(479) Diferencias temporarias imponibles (0,25 × 21.700) .................. 5.425
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(900) Beneficios en activos financieros a valor razonable con cam-

bios en patrimonio neto ............................................................. 21.700
(133) Ajustes por valoración en activos financieros a valor razo-
nable con cambios en patrimonio neto .................................... 16.275
(804) Pérdidas en activos financieros a valor razonable con cam-

bios en patrimonio neto ............................................................ 18.300
patrimonio .................................................................................... 18.300
(4740) Activos por diferencias temporarias deducibles (0,25 × 18.300) 4.575

(8301) Impuesto diferido ........................................................................ 4.575
(133) Ajustes por valoración en activos financieros a valor razo-

nable con cambios en patrimonio neto ................................... 13.725
Pérdidas en activos financieros a valor razonable con cam-
(804)
bios en patrimonio neto .............................................................. 18.300
EJEMPLO 11
Con los mismos datos que en el supuesto anterior, pero la entidad «ASA» considera que la pérdida de
valor razonable de las acciones de «BELA, SA» se debe a problemas financieros de la entidad «BELA, SA»
y por ello «ASA» realiza la anotación contable del deterioro de las acciones con cargo a la cuenta de pér-
didas y ganancias.
Se trata de un activo financiero calificado como «a valor razonable con cargo a patrimonio neto», cuya pér-
dida se ha llevado directamente a la cuenta de pérdidas y ganancias.
.../...
316 www.cef.es
.../...
El asiento contable en este caso hubiera sido:
(6632) Pérdidas de activos financieros a valor razonable con cam-

bios en patrimonio neto ............................................................ 18.300
patrimonio .................................................................................... 18.300
En todos los ejemplos anteriores, las pérdidas por el deterioro contabilizado no serían fiscalmente dedu-
cibles de acuerdo con lo establecido en el artículo 13.2 b) y c) de la LIS, y en el artículo 15 k) de la LIS.
2.2.2. P
érdidas por deterioro del inmovilizado material, inversiones inmobiliarias e
inmovilizado intangible y de los valores de renta fija
2.2.2.1. Análisis del precepto
A partir de los ejercicios que se inicien desde el 1 de enero de 2015, los apartados a) y c) del artículo 13.2
de la LIS establecen que no serán deducibles las siguientes pérdidas por deterioro:
• Las pérdidas por deterioro del inmovilizado material, inversiones inmobiliarias e inmovili-
zado intangible, incluido el fondo de comercio.
• Las pérdidas por deterioro de los valores representativos de deuda (valores de renta fija).
Precisiones
La contabilización de una pérdida por deterioro de un activo supondrá que el valor contable de los cita-
dos activos minorará su valor, sin embargo el valor fiscal de los activos será el mismo.
El artículo 13.2 de la LIS dice lo siguiente: «Las pérdidas por deterioro señaladas anteriormente
serán deducibles en los términos establecidos en el artículo 20 de la LIS».
De esta manera, con los activos que han sido objeto de una contabilización de una pérdida por dete-
rioro pueden ocurrir, posteriormente en el tiempo, dos situaciones:
• Que se produzca la transmisión de estos activos. En estos casos, el beneficio contable

será menor que el beneficio fiscal, y ello producirá la reversión del ajuste positivo realizado
en el año que se contabilizó la pérdida por deterioro.
No obstante lo anterior, hay que tener en cuenta que en los casos en que la transmisión se
realice a una entidad del grupo, en el sentido del artículo 42 del CCo, y produzca una pér-
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dida, la misma no se integrará en la base imponible hasta que el activo no se transmita a

terceros, de acuerdo con lo establecido en el artículo 11, punto 9, de la LIS.
• Que se produzca la amortización de los activos, en el caso de que sean amortizables.
La amortización contabilizada será menor que el gasto fiscal por amortización y, por ello,
a medida que se vayan amortizando, se producirá la reversión parcial de la pérdida por
deterioro.
Veamos algunos ejemplos:
EJEMPLO 12
Una sociedad contabiliza en el ejercicio 2023 una pérdida por deterioro de un terreno, por importe de
300.000 euros, de acuerdo con una tasación pericial efectuada. El precio de adquisición del terreno fue
de 1.000.000 de euros.
Determinar los efectos fiscales.
La mercantil ha contabilizado un gasto contable de 300.000 euros, que, de acuerdo con lo establecido en el
artículo 13.2 a), no es deducible fiscalmente, y tendrá que realizar, para determinar la base imponible, un
ajuste positivo de la citada cantidad.
Con ello, el valor contable y el valor fiscal, al final del ejercicio 2023, serán los siguientes:
• Valor contable del terreno: 700.000 euros.

• Valor fiscal del terreno: 1.000.000 de euros.
La contabilización de la pérdida por deterioro del terreno, al ser un gasto no deducible, supone que el valor
contable del terreno es 700.000 euros, sin embargo el valor fiscal del terreno es de 1.000.000 de euros.
EJEMPLO 13
Supongamos que la mercantil del ejemplo anterior transmite el terreno a un tercero en el ejercicio 2024, por
importe de 700.000 euros.
La mercantil, en el ejercicio 2024, por la transmisión del terreno, no contabilizará ni beneficio ni pérdida
alguna, ya que lo ha transmitido por su valor contable.
Sin embargo, fiscalmente, tiene una pérdida de 300.000 euros (1.000.000 – 700.000), ya que el valor fiscal del
terreno es de 1.000.000 de euros.
Por ello, en el año 2024, tendrá que realizar un ajuste negativo de 300.000 euros, habiendo revertido el ajuste
positivo realizado en el año de la contabilización del deterioro.
En el caso de que la transmisión del terreno se hubiera realizado a una sociedad del grupo, en el sentido del
artículo 42 del CCo, la pérdida de 300.000 euros no se integraría en el ejercicio 2024. La pérdida se integra-
ría, de acuerdo con lo establecido en el artículo 11.9 de la LIS, cuando el terreno se transmita a terceros, en
las condiciones en el mismo determinadas.
318 www.cef.es
EJEMPLO 14
Una entidad adquirió el 2 de enero de 2022 una maquinaria por importe de 500.000 euros, que amortiza lineal-
mente con el coeficiente del 20 %. A finales del ejercicio 2023, se realiza una valoración pericial de la misma y
determina una valoración de la maquinaria de 180.000 euros. La entidad contabiliza, en el año 2023, la amor-
tización de la misma por importe de 100.000 euros y una pérdida por deterioro de la misma de 120.000 euros.
La mercantil ha contabilizado un gasto contable de 120.000 euros en 2023, y, de acuerdo con lo estable-
cido en el artículo 13.2 a), no es deducible fiscalmente. Por ello tendrá que realizar un ajuste positivo de
la citada cantidad.
Por otra parte, la mercantil ha contabilizado una amortización en cada uno de los ejercicios 2022 y 2023 de
100.000 euros, que han sido gastos fiscalmente deducibles.
Con ello, el valor contable y el valor fiscal serán los siguientes:
• Valor contable de la maquinaria: 180.000 euros.

• Valor fiscal de la maquinaria: 300.000 euros.
La contabilización de la pérdida por deterioro de la maquinaria, al ser un gasto no deducible, supone que el valor
contable de la maquinaria es de 180.000 euros, sin embargo, el valor fiscal de la maquinaria es de 300.000 euros.
EJEMPLO 15
Determinar los efectos fiscales en el ejemplo anterior si la mercantil siguiera amortizando la maquinaria por
el método lineal en el periodo que le queda de vida útil.
La amortización contabilizada en cada uno de los tres periodos siguientes sería de 60.000 euros (180.000/3),
sin embargo, el gasto por amortización fiscal sería de 100.000 euros (500.000 × 0,20). Por ello, el ajuste nega-
tivo por importe de 120.000 euros realizado en el ejercicio de la contabilización de la pérdida por deterioro
revertiría a medida que se fuera amortizando el bien, de acuerdo con el siguiente cuadro-resumen:
Amortización Gasto por Provisión por

Ejercicio Ajustes
contable amortización deterioro
2022 .................................. 100.000 100.000 ‒ ‒

2023 .................................. 100.000 100.000 120.000 + 120.000
2024 .................................. 60.000 100.000 ‒ ‒ 40.000
2025 .................................. 60.000 100.000 ‒ ‒ 40.000
2026 .................................. 60.000 100.000 ‒ ‒ 40.000
Independientemente de lo anterior, también puede producirse un aumento del valor de los elementos del
inmovilizado material, inversiones inmobiliarias, inmovilizados intangibles o de los valores de renta varia-
ble que en un periodo anterior se contabilizó la pérdida por deterioro.
En estos casos, contablemente, se registrará un ingreso, pero el citado ingreso no se integrará en la base impo-
nible, dado que la pérdida por deterioro no fue fiscalmente deducible (art. 11.5 de la LIS).
www.cef.es 319
EJEMPLO 16
Una sociedad contabilizó, en el ejercicio 2021, una pérdida por deterioro de un terreno por importe de
300.000 euros, de acuerdo con una tasación pericial efectuada. El precio de adquisición del terreno fue
de 1.000.000 de euros. En el ejercicio 2023, se efectúa una nueva tasación del terreno y determina un valor
del terreno de 850.000 euros.
Determinar las consecuencias fiscales.
La mercantil contabilizó en el ejercicio 2021 un gasto contable de 300.000 euros que, de acuerdo con lo esta-
blecido en el artículo 13.2 a), no fue deducible fiscalmente y realizó un ajuste positivo de 300.000 euros.
En el ejercicio 2023, la mercantil contabilizaría un ingreso de 150.000 euros. Sin embargo, el ingreso contable
no sería ingreso fiscal, ya que el gasto contabilizado no fue deducible, y tendría que realizar un ajuste nega-
tivo de ‒ 150.000 euros (art. 11.5 de la LIS).
Con ello, el valor contable y el valor fiscal al final del ejercicio 2023 serán los siguientes:
• Valor contable del terreno: 850.000 euros.

• Valor fiscal del terreno: 1.000.000 de euros.
2.2.2.2. Régimen transitorio (de periodos iniciados con anterioridad al 1 de enero de 2015)
Las pérdidas por deterioro del inmovilizado material, inversiones inmobiliarias e inmovilizado
intangible, incluido el fondo de comercio, y las pérdidas por deterioro de los valores de renta fija no son
deducibles a partir de los periodos impositivos que comiencen desde el 1 de enero de 2015.
Sin embargo, las pérdidas por deterioro de esos activos, contabilizadas en los periodos impositivos
iniciados con anterioridad al 1 de enero de 2015, sí fueron fiscalmente deducibles.
La disposición transitoria decimoquinta establece lo siguiente:
«La reversión de las pérdidas por deterioro del inmovilizado material, inversiones inmobi-
liarias, inmovilizado intangible y valores representativos de deuda, que hubieran resultado fis-
calmente deducibles en periodos impositivos iniciados con anterioridad al 1 de enero de 2015,
se integrarán en la base imponible del IS del periodo impositivo en que se produzca la recupe-
ración de su valor en el ámbito contable.
En el caso de inmovilizado intangible de vida útil indefinida, la referida reversión se inte-
grará en la base imponible con el límite del valor fiscal que tendría el activo intangible teniendo
en cuenta lo dispuesto en el artículo 13.3 de esta ley».
Nota. El artículo 13.3 de la LIS fue derogado por la Ley 22/2015, de 20 de julio, con efectos para
los periodos impositivos que se inicien a partir de 1 de enero de 2016. Por todo ello, debe entenderse que
hace referencia al artículo 12.2 de la LIS.
Es decir, cuando se produzca la reversión de una pérdida por deterioro de uno de los activos cita-
dos, la entidad contabilizará un ingreso contable, y el mismo será ingreso fiscal, ya que el gasto sí fue
fiscalmente deducible. De esta manera se produce la reversión de la pérdida por deterioro de los activos
citados, como, por otra parte, siempre se había producido.
320 www.cef.es
No obstante, para los activos del inmovilizado inmaterial de vida útil indefinida, con anteriori-
dad al 1 de enero de 2016, incluido el correspondiente a fondos de comercio, hay que tener en cuenta
lo establecido en el artículo 13.3 de la LIS. Este artículo ha sido derogado por la Ley 22/2015, de
20 de julio, de auditoría de cuentas. Por otra parte, la Ley 22/2015 no distingue a los inmovilizados
inmateriales y todos ellos son objeto de amortización contable. Su análisis se efectuó en el capítulo 6
de este manual.
No obstante, puede ocurrir que se contabilizara una pérdida por deterioro de un inmovilizado inma-
terial de vida útil indefinida, incluido el correspondiente a fondos de comercio, en un ejercicio que se
iniciara con anterioridad al 1 de enero de 2015, que fue gasto fiscalmente deducible, y su valor revertiera
en un ejercicio posterior al 2015, por lo que habrá que tener en cuenta, como menor importe de la rever-
sión, el 5 % de los años que han transcurrido desde que se contabilizó la pérdida por deterioro, hasta el
31 de diciembre de 2015. (Nota. En 2013, 2014 y 2015, solo el 2 %).
EJEMPLO 17
Una sociedad contabilizó, en el ejercicio 2014, una pérdida por deterioro de un inmovilizado intangible por
importe total de la misma que ascendía a 500.000 euros, de acuerdo con una tasación pericial efectuada.
En el ejercicio 2023, efectuada una nueva valoración del inmovilizado intangible, se determina que el valor
del inmovilizado intangible tiene el mismo valor de 500.000 euros, y puede ser utilizado para la obtención
de ingresos, no pudiéndose estimar, de manera fiable, su vida útil.
Determinar las consecuencias fiscales.
La mercantil contabilizó en el ejercicio 2014 un gasto contable de 500.000 euros que fue fiscalmente deducible.
En el ejercicio 2023, la mercantil contabilizaría un ingreso de 500.000 euros, que, en principio, sería ingreso
fiscal. No obstante habría que tener en cuenta que, en los ejercicios 2014 y 2015, ese inmovilizado hubiera
sido deducible en 1.000 euros (2 % de 500.000) cada uno de los años.
Por ello, la cantidad que sería ingreso fiscal en 2023 sería 498.000 euros (500.000 ‒ 2.000) y tendría que rea-
lizar un ajuste negativo de ‒ 2.000 euros.
Nota. Por otra parte, la entidad debería contabilizar 50.000 euros (10 % de 500.000) como amortización del
inmovilizado material en los ejercicios 2016, 2017, 2018, 2019, 2020, 2021 y 2022, siendo gasto fiscal, de acuerdo
con el artículo 12.2 de la LIS, solamente 25.000 euros (5 % de 500.000), por cada uno de los ejercicios desde el
momento de su contabilización.
2.2.3. P
érdidas por deterioro de las participaciones en el capital o fondos propios de
entidades
2.2.3.1. Consideraciones previas y análisis de los preceptos
A partir de los ejercicios que se iniciaron desde el 1 de enero de 2015, el artículo 13.2 b) de la LIS
estableció que no serán deducibles las pérdidas por deterioro de los valores representativos de la parti-
cipación en el capital o en los fondos propios de las entidades.
El Real Decreto-Ley 3/2016, de 2 de diciembre, con vigencia para los periodos impositivos que
comiencen a partir de 1 de enero de 2017, mantiene que las pérdidas por deterioro de los valores
www.cef.es 321
representativos de la participación en el capital o en los fondos propios de las entidades sigan siendo
no deducibles, sin embargo, su localización se realiza en los dos artículos de la LIS que detallamos
a continuación:
• En el artículo 13.2 b) de la LIS, para los casos en los que, en el periodo en el que se registre
el deterioro, se den las siguientes circunstancias:
– No se cumpla el requisito del artículo 21.1 a).

– Se cumpla el requisito del artículo 21.1 b).
• En el artículo 15 k) de la LIS, para los casos en los que, en el periodo en el que se registre
el deterioro, se dé alguna de las siguientes circunstancias:
– Se cumplan los requisitos del artículo 21.

– No se cumpla el requisito del artículo 21.1 b).
Nota. El artículo 21 de la LIS, que será objeto de estudio en el capítulo 11 de este manual, hace
referencia a la exención sobre dividendos y rentas derivadas de la transmisión de valores represen-
tativos de los fondos propios de entidades, tanto residentes como no residentes en territorio español.
(Por modificiación del art. 21 de la LIS, por la Ley de Presupuestos para 2021, la exención sobre divi-
dendos y rentas derivadas de la transmisión de valores representativos de los fondos propios en enti-
dades se reduce en un 5 %, salvo que se cumplan las condiciones, muy restrictivas, que establece el
art. 21.11 de la LIS).
El artículo 21.1 de la LIS se refiere a las condiciones que tienen que tener las participaciones para
que los dividendos se encuentren exentos y están recogidas en las letras a) y b). Los requisitos estable-
cidos en los dos apartados son los siguientes:
• Requisito del artículo 21.1 a) de la LIS. Tener un porcentaje de participación igual o supe-
rior al 5 %.
(El requisito de tener un porcentaje de participación igual o superior al 5 % se tiene que
cumplir durante el año anterior al momento en el que se reparta el dividendo, o que dicho
tiempo se cumpla con posterioridad al reparto del dividendo).
• Requisito del artículo 21.1 b) de la LIS. Que la entidad participada haya estado sujeta y
no exenta por un impuesto extranjero de naturaleza idéntica o análoga al IS a un tipo nomi-
nal de, al menos, el 10 %.
(Este requisito se aplica exclusivamente para participaciones de entidades no residentes en
territorio español).
En esquema, los requisitos de los apartados a) y b) del artículo 21 son los siguientes:
Requisito del artículo 21.1 a) Requisitos del artículo 21.1 b)
La participación tiene que ser igual o superior al 5 % La entidad participada haya estado sujeta y no
exenta a un impuesto de naturaleza idéntica o aná-
loga al IS español, a un tipo nominal de, al menos,
el 10 %.
322 www.cef.es
Pero hay que tener en cuenta lo establecido en el artículo 21.6 de la LIS, siendo esto lo siguiente:
«6. No se integrarán en la base imponible las rentas negativas derivadas de la transmisión de

la participación en una entidad, respecto de la que se dé alguna de las siguientes circunstancias:
a) Que se cumplan los requisitos establecidos en el apartado 3 de este artículo. No obs-

tante, el requisito relativo al porcentaje de participación o valor de adquisición, según corres-
ponda se entenderá cumplido cuando el mismo se haya alcanzado en algún momento durante
el año anterior al día en que se produzca la transmisión.
b) En caso de participación en el capital o en los fondos propios de entidades no residen-
tes en territorio español, que no se cumpla el requisito establecido en la letra b) del apartado 1
del artículo 21 de esta ley».
Hay que tener en cuenta que el artículo 21.3 de la LIS establece la exención (a partir del 2021, con
una reducción del 5 %, salvo que se tengan las condiciones establecidas en el art. 21.11 de la LIS). Por
ello, si las rentas positivas no se integran en la base imponible (con reducción del 5 %, o sin ninguna reduc-
ción), las rentas negativas (por el art. 21.6 de la LIS) tampoco se van a integrar en la base imponible del IS.
El artículo 21.3 de la LIS dice, en su inciso inicial, lo siguiente:
«3. Estará exenta la renta positiva obtenida en la transmisión de la participación en una

entidad, cuando se cumplan los requisitos establecidos en el apartado 1 de este artículo.
El requisito previsto en la letra a) del apartado 1 de este artículo deberá cumplirse el día
en que se produzca la transmisión.
El requisito previsto en la letra b) del apartado 1 deberá ser cumplido en todos y cada uno
de los ejercicios de tenencia de la participación...».
Obviamente, el cumplimiento de los requisitos establecidos en el apartado 1 del artículo 21 de la LIS

son dos, esto es, que se cumplan los requisitos del artículo 21.1 a) y 21.1 b), que anteriormente hemos
detallado.
Con ello, podemos decir, para los ejercicios que comiencen a partir de 1 de enero de 2021, lo siguiente:
• Para los casos en los que las rentas negativas derivadas de la transmisión de participaciones SÍ
se intregran en la base imponible, el deterioro de las participaciones se localiza en el artículo
13.2 b) de la LIS.
• Para los casos en los que las rentas negativas derivadas de la transmisión de participaciones NO
se integran en la base imponible, o se integran solo en un 5 %, el deterioro de las participacio-
nes se localiza en el artículo 15 k) de la LIS.
Hay que tener en cuenta que la no deducibilidad de los deterioros de las participaciones en el capi-
tal o fondos propios de entidades ya estaba en vigor para periodos que se iniciaran a partir del 1 de enero
de 2013, según la redacción que se estableció por la Ley 16/2013, de 29 de octubre, que modificó varios
preceptos del texto refundido de la LIS.
Por ello, para los periodos impositivos que se iniciaron a partir del 1 de enero de 2013, las dotacio-
nes por deterioro de créditos de valores de renta variable, ya sea que coticen en Bolsa de valores o que
no coticen, ya se trate de valores de mercantiles españolas o extranjeras, no son deducibles fiscalmente, y
todo gasto contabilizado por el deterioro de los valores de renta variable va a dar lugar a un ajuste positivo.
www.cef.es 323
Por otra parte, la no deducibilidad es independiente si los valores de renta variable se clasifican,
desde el punto de vista contable, como inversiones mantenidas a vencimiento (en estos casos no existiría
deterioro contable) o como inversiones en el patrimonio de entidades del grupo, multigrupo y asociadas,
o como activos financieros disponibles para la venta.
EJEMPLO 18
La cuenta (696), «Pérdidas por deterioro de participaciones», recoge un deterioro de acciones calificadas
como activos a valor razonable con cargo en patrimonio neto un importe de 35.000 euros, de acuerdo con lo
establecido en la norma de registro y valoración 9.ª del PGC.
Analizar las consecuencias fiscales.
El gasto por deterioro de acciones no es deducible fiscalmente desde el 1 de enero de 2013, por ello tendrá
que efectuar un ajuste (positivo) de 35.000 euros.
Este supuesto es aplicable para ejercicios que se inicien a partir del 1 de enero de 2013, de acuerdo con los
siguientes preceptos:
• Por los artículos 13.2 b) de la LIS o 15 k) de la LIS, para periodos que se inicien a partir del 1 de enero
de 2017.
• Por el artículo 13.2 b) de la LIS, para periodos que se inicien a partir del 1 de enero de 2015.
• Por el artículo 14.1 j) del texto refundido de la LIS, en su redacción dada por la Ley 16/2013, de 29 de
octubre.
EJEMPLO 19
La sociedad «ASA» adquiere el 1 de marzo de 2021 el 100 % de valores de la sociedad «BSA» por importe
de 3.000.000 de euros. El balance de la sociedad «BSA» en el momento de la adquisición presenta unos fon-
dos propios de 1.000.000 de euros. La diferencia con el precio de adquisición de la participación se debe a la
existencia de unas plusvalías tácitas de un inmueble por importe de 2.000.000 de euros.
Los fondos propios de la sociedad «BSA» han aumentado en 100.000 euros en 2023, ya que la sociedad «BSA»
ha tenido beneficios, pero se estima que el inmueble ha perdido 500.000 euros de su valor, dado que el mer-
cado inmobiliario no se recupera y la sociedad «ASA» contabiliza el deterioro de las acciones de «BSA» por
un importe de 400.000 euros, en el ejercicio 2023.
Determinar cuál sería el gasto fiscal por el deterioro de las acciones de «BSA».
El gasto por deterioro de acciones no es deducible fiscalmente por el artículo 15 k) de la LIS, ya que tiene más
del 5 % de la participación en «BSA». Por ello, «ASA» tendrá que efectuar un ajuste (positivo) de 400.000 euros.
Este supuesto sería también aplicable en el caso de que se hubieran adquirido las acciones en años ante-
riores y el deterioro se hubiera contabilizado en ejercicios que se inicien a partir del 1 de enero de 2013, de
acuerdo con los siguientes preceptos:
• Por el artículo 13.2 b) de la LIS, para periodos iniciados a partir del 1 de enero de 2015.
• Por el artículo 14.1 j) del texto refundido de la LIS, en su redacción dada por la Ley 16/2013, de 29 de
octubre.
324 www.cef.es
Nos parece interesante que, una vez llegados a este punto y, en relación con las participaciones en
el capital o fondos propios de las entidades, veamos de manera conjunta y en un esquema, tres conceptos
que se encuentran en distintos preceptos del articulado de la LIS, que están muy relacionados. Nos esta-
mos refiriendo a los siguientes conceptos que están recogidos en las normas que asimismo detallamos.
Deterioro de participaciones .................................................................. Artículos 13.2 b) y 15 k) de la LIS
Rentas positivas por la transmisión de participaciones ..................... Artículo 21.3, 10 y 11 de la LIS
Rentas negativas ....................................................................................... Artículo 21.6 de la LIS
Rentas negativas por la transmisión de participaciones a entidades

del grupo (en el sentido del art, 42 del CCo) ....................................... Artículo 11.10 de la LIS
En esquema, según se cumpla o no se cumplan los requisitos que detallamos a continuación, la tri-
butación de los distintos conceptos señalados sería la siguiente:
NO se cumple el artículo 21.1 a) Se cumple el artículo 21 o

y se cumple el artículo 21.1 b) NO se cumple el artículo 21.1 b)
Deterioro GASTO NO DEDUCIBLE (art. 13.2 b) GASTO NO DEDUCIBLE (art. 15 k)
Rentas negativas SE INTEGRAN NO SE INTEGRAN (art. 21.6)
Rentas negativas por trans- SE APLAZAN hasta que la adquirente NO SE INTEGRAN (art. 21.6)
misión a entidades del grupo transmita a una sociedad tercera (mi-
(art. 42 del CCo) noradas en el importe de las rentas
positivas obtenidas en dicha transmi-
sión a terceros)
Rentas positivas SE INTEGRAN SE INTEGRAN UN 5 % O NO SE

INTEGRAN (art. 21.11 y art. 21.3,
pero cuando se cumpla el art. 21.1)
Pero nos tenemos que plantear el hecho de que el Real Decreto-Ley 3/2016, de 2 de noviembre, haya
establecido el deterioro de las participaciones en el capital o fondos propios de las entidades en dos artícu-
los de la LIS, el 13.2 b) y el 15 k), cuando anteriormente solo estaba en el artículo 13.2 b) de la LIS.
La razón del hecho de localizar el deterioro de las participaciones en dos artículos, entendemos,
es por la existencia de un último párrafo del artículo 13.2 b) de la LIS, que no se recoge en el artículo
15 k) de la LIS y que hace referencia a la reversión de las pérdidas por deterioro de las participaciones.
De esta manera, en el último apartado del artículo 13.2 de la LIS se establece lo siguiente:
• Cuando se transmitan las acciones, si concurren las circunstancias del artículo 13.2 b) de la
LIS, las pérdidas por deterioro serán deducibles en los términos señalados en el artículo 20 de
la LIS.
• Pero siempre que las circunstancias del artículo 13.2 b) de la LIS se den durante el año ante-
rior al día en que se produzca la transmisión o baja de la participación.
www.cef.es 325
Con ello, para los casos en los que el deterioro de las participaciones estuviera localizado en el
artículo 13.2 b) de la LIS, la diferencia sería temporaria, y al generar un valor contable de las participacio-
nes distinto que el valor fiscal de las mismas, la diferencia revertirá, con signo contrario, en el momento
de la transmisión de las participaciones, pero siempre que las circunstancias del artículo 13.2 b) de la
LIS se den durante el año anterior al día en que se produzca la transmisión o baja de la participación.
Pero en el artículo 15 k) de la LIS no existe la precisión anterior, y eso nos puede hacer pensar que
en las pérdidas por deterioro de participaciones del artículo 15 k) de la LIS, la diferencia será perma-
nente y no va a revertir nunca.
Pero hay una cuestión obvia, si el deterioro no es deducible, con independencia del artículo de la
Ley 27/2014 en el que se localice, esto produce una diferencia entre el valor contable de la participación
y su valor fiscal, y cuando se transmitan las participaciones, la diferencia tiene que incidir, en todo caso.
Por otra parte, la reversión de un gasto que no ha sido deducible no se va a integrar en la base imponi-
ble, según el artículo 11.5 de la LIS.
La otra solución nos llevaría a tributar por el deterioro, incluso en los casos en los que hubiera trans-
misión de la participación deteriorada.
EJEMPLO 20
La sociedad «A, SA» tiene el 4 % de una cartera de valores de la mercantil «B, SA» por importe de 1.000.000
de euros desde hace varios ejercicios (siempre posterior al año 2013).
En el ejercicio 2022, «A, SA» contabiliza un deterioro por importe de 200.000 euros.
En el ejercicio 2023, «A, SA» transmite las acciones por 700.000 euros.
Determinar las incidencias fiscales de la operación.
Analizar, asimismo, si se transmitieran los valores en 2023 por 1.100.000 euros.
Año 2022
El deterioro no es fiscalmente deducible por el artículo [13.2 b)].

• Ajuste: + 200.000 euros.
• Valor contable de las acciones: 800.000 euros.
• Valor fiscal de las acciones: 1.000.000 de euros.
Año 2023
• Se transmiten las acciones por 700.000 euros:

Pérdida contable: – 100.000 euros (700.000 – 800.000).
Pérdida fiscal: – 300.000 euros (700.000 – 1.000.000).
La pérdida fiscal es deducible y como se cumplen los requisitos del artículo 13.2 b) de la LIS el año de
la venta, revierte el deterioro que no fue deducible el año anterior.
Ajuste: – 200.000 euros.
• Se transmiten las acciones por 1.100.000 euros.

Ganancia contable: 300.000 euros (1.100.000 – 800.000).
Ganancia fiscal: 100.000 euros (1.100.000 – 1.000.000).
.../...
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.../...
La ganancia fiscal es de 100.000 euros. Hay que hacer un ajuste negativo de – 200.000 euros dado que
se ha contabilizado una ganancia de 300.000 euros. Con esto, revierte el deterioro que no fue deduci-
ble el año anterior.
EJEMPLO 21
La sociedad «AMSA» tiene el 10 % de una cartera de valores de la mercantil «BESA» por importe de 1.000.000
En el ejercicio 2022, «AMSA» contabiliza un deterioro por importe de 200.000 euros.
En el ejercicio 2023, «AMSA» transmite las acciones por 700.000 euros.
Analizar, asimismo, si se transmitieran los valores en 2023 por 900.000 euros y por 1.100.000 euros.
Año 2022
El deterioro no es fiscalmente deducible por el artículo 15 k) de la LIS.

• Valor fiscal de las acciones: 1.000.000 euros.
Año 2023
• Se transmiten las acciones por 700.000 euros.

La pérdida fiscal no es deducible por el artículo 21.6 de la LIS.
Ajustes: (– 200.000 + 300.000) = + 100.000 euros.
Nota. También se podría razonar y realizar el ajuste de la siguiente manera:

Pérdida fiscal: 0 euros, dado que no es deducible por el artículo 21.6 de la LIS.
Ajuste: + 100.000 euros.
El ajuste neto es el mismo, pero entendemos que lo que existe es una reversión del deterioro y una
pérdida fiscal el año de la transmisión de las participaciones que no es deducible.
• Se transmiten las acciones por 900.000 euros:

Ganancia contable: 100.000 euros (900.000 – 800.000).
La pérdida fiscal no es deducible por el artículo 21.6 de la LIS.
Ajustes: (– 200.000 + 100.000) = – 100.000 (es decir, por la ganancia contable no se tributa, pero hay
reversión del deterioro y ajuste positivo por la pérdida fiscal).
.../...
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.../...

El ajuste neto es el mismo, pero entendemos que lo que existe es una reversión del deterioro y la exis-
tencia de una pérdida fiscal que no es deducible en el año en el que se transmiten las participaciones.
• Se transmiten las acciones por 1.100.000 euros

Ganancia fiscal: 100.000 euros (1.100.000 – 1.000.000).
La ganancia fiscal se integra en la base imponible solo un 5 %, (5.000 €), salvo que se dieran las con-
diciones del artículo 21.11 de la LIS.
Ajustes: (– 200.000 – 95.000) = – 295.000 (es decir, de una parte hay reversión del deterioro y de otra,
un ajuste negativo, dado que de la ganancia fiscal está exenta en un 95 % (95.000 €), es decir, solo se
integra el 5 % (5.000 €) por la transmisión de las participaciones).

Ganancia fiscal: 100.000 euros (pero solo se integra en la base imponible el 5 %, (5.000 €), salvo que se
cumplan los requisitos del art. 21.11 de la LIS).
Ganancia fiscal sujeta: 5.000 euros.
Ajuste: – 295.000 euros (300.000 – 5.000).
El ajuste neto es el mismo, pero entendemos que lo que existe es una reversión del deterioro y la exis-
tencia de una ganancia fiscal que exclusivamente integra el 5 % (5.000 €), al no cumplirse los requisi-
tos del artículo 21.11 de la LIS.
Puede suceder que en el año en el que contabilicemos el deterioro se cumplan los requisitos del artí-
culo 13.2 b) de la LIS y el año en el que se transmitan las participaciones, con resultado negativo, no se
cumplan los citados requisitos. Asimismo, puede suceder que en el año en el que contabilicemos el dete-
rioro se cumplan los requisitos del artículo 15 k) de la LIS y el año que se transmitan las participaciones,
con resultado negativo, se cumplan los citados requisitos del artículo 13.2 b) de la LIS.
Veamos algunos ejemplos de qué pasaría en estas ocasiones:
EJEMPLO 22. D
eterioro por el artículo 13.2 b) de la LIS y venta de acciones no cumpliendo los requisitos
del artículo 13.2 b) de la LIS
En el ejercicio 2022, «A, SA» contabiliza una pérdida por deterioro de las acciones de «B, SA» por importe de
300.000 euros que, de acuerdo con lo establecido en el artículo 13.2 b) de la LIS, no es deducible.
.../...
328 www.cef.es
.../...
El 2 de enero de 2023 adquiere nuevas acciones de la mercantil «B, SA» por importe de 1.000.000 de euros, que
le suponen una participación en «B, SA» del 2 %. Por ello, «A, SA» pasa a tener el 6 % de las acciones de «B, SA».
En junio de 2024, «A, SA» transmite la totalidad de las acciones de «B, SA» a la mercantil «Z, SA», sociedad
tercera, por importe de 1.600.000 euros, teniendo una pérdida contable de 100.000 euros (1.600.000 – 1.700.000).
Año 2022
El deterioro de las acciones de «B, SA» no es deducible.

Año 2023
• «A, SA» compra nuevas acciones de «B, SA» por 1.000.000 de euros.
• Valor contable de las acciones: 1.700.000 euros.
• Valor fiscal de las acciones 2.000.000 de euros.
Año 2024
• Ventas de acciones de «B, SA»: 1.600.000 euros.

• Pérdida contable: – 100.000 euros (1.600.000 – 1.700.000).
• Pérdida fiscal: – 400.000 euros (1.600.000 – 2.000.000).
• La pérdida fiscal no es deducible de acuerdo con el artículo 21.6 de la LIS.
• Ajustes: (– 300.000 + 400.000) = + 100.000 euros.
Pérdida contable: – 100.000 euros (1.600.000 – 1.700.000).

Ajuste: + 100.000 de euros.
El ajuste es el mismo, no obstante, entendemos que lo que existe es una reversión del deterioro y la existen-
cia de una pérdida fiscal que no es deducible en el año en el que se transmiten las participaciones.
EJEMPLO 23. D
eterioro por el artículo 15 k) y venta de acciones cumpliendo los requisitos del artículo
13.2 b)
En el ejercicio 2022, «A, SA» contabiliza una pérdida por deterioro de las acciones de «B, SA» por importe de
300.000 euros, que, de acuerdo con lo establecido en el artículo 15 k) de la LIS, no es deducible.
El 2 de enero de 2023, la sociedad «B, SA» realiza una ampliación de capital y, «A, SA» no acude a la misma.
El porcentaje de participación después de la ampliación de capital de «A, SA» en «B, SA» pasa a ser del 3 %.
.../...
www.cef.es 329
.../...
En junio de 2024 «A, SA» transmite la totalidad de las acciones de «B, SA» a la mercantil «Z, SA», sociedad
tercera, por importe de 800.000 euros, teniendo una ganancia contable de 100.000 euros (800.000 – 700.000).
Año 2022
El deterioro de las acciones de «B, SA» no es deducible.

Año 2023
«B, SA» realiza una ampliación de capital. «A, SA» no acude y el porcentaje de participación se reduce al 3 %.

Año 2024
• Ventas de acciones de «B, SA»: 800.000 euros.

• Ganancia contable: 100.000 euros (800.000 – 700.000).
• Pérdida fiscal: – 200.000 euros (800.000 – 1.000.000).
La pérdida fiscal se integra en la base imponible.

Por ello tendría que hacer un ajuste negativo de – 300.000 euros.
Nota. El ajuste por deterioro realizado en 2020 ha revertido de acuerdo con el artículo 20 de la LIS, al cum-
plirse las condiciones del artículo 13.2 b) de la LIS durante el año anterior a la transmisión de los valores.
Vamos a analizar, por último, con un ejemplo, un deterioro de acciones en 2016 (en el que no exis-
tía el art. 15 k) de la LIS, pero sí existía el art. 13.2 b) en su redacción de aquel año) y una venta de las
acciones, con pérdidas, en el ejercicio 2023.
EJEMPLO 24. Deterioro en 2016 y venta con pérdida en 2023
La sociedad «A, SA» tiene el 50 % de una cartera de valores de la mercantil «B, SA» por importe de 1.000.000 de
euros. La mercantil «B, SA» tuvo pérdidas contables en el ejercicio 2016 por importe de 200.000 euros, y la
mercantil «A, SA» contabilizó, en el ejercicio 2016, un deterioro por importe de 100.000 euros por las cita-
das participaciones.
En el ejercicio 2023, «A, SA» decide transmitir las acciones de «B, SA» a la mercantil «Z, SA», sociedad ter-
cera ajena al grupo mercantil, por importe de 960.000 euros, teniendo una ganancia contable de 60.000 euros.
Año 2016
Deterioro de 100.000 euros no deducible por el artículo 13.2 b) de la LIS [estamos en 2016 y no exístia el ar-
tículo 15 k)].
• Ajuste + 100.000 euros.

.../...
330 www.cef.es
.../...
Año 2023
• Venta de acciones: 960.000 euros.

• Contablemente. Ganancia de 60.000 euros (960.000 – 900.000).
• Fiscalmente. Pérdida de – 40.000 euros (960.000 – 1.000.000). Pero la pérdida no es deducible, de
acuerdo con lo establecido en el artículo 21.6 de la LIS.
Por ello, la sociedad «A, SA» tendrá que realizar dos ajustes: de – 100.000 euros y de + 40.000 euros. En total,
un ajuste de – 60.000 euros.

El ajuste neto es el mismo, pero, entendemos, que lo que existe es una reversión del deterioro y la existencia
de una pérdida fiscal que no es deducible en el año en el que se transmiten las participaciones.
2.2.3.2. Régimen transitorio (pérdidas por deterioro de participaciones en el capital o fondos propios de
periodos anteriores al 1 de enero de 2013)
El régimen transitorio viene establecido en la disposición transitoria decimosexta de la LIS. La citada

disposición ha sido modificada por el Real Decreto-Ley 3/2016, de 2 de diciembre, con efectos para los
periodos impositivos iniciados a partir de 1 de enero de 2016.
Si bien se ha modificado toda la redacción de la disposición transitoria decimosexta, la medida funda-

mental se encuentra recogida en su punto 3, que hace referencia a que los gastos por deterioros pendientes
de revertir a 1 de enero de 2016 que se hubieran deducido con anterioridad a 1 de enero de 2013 se inte-
grarán por quintas partes, salvo que se tenga que integrar una mayor cantidad por aplicación de la norma.
Precisiones
Los deterioros por participaciones en el capital o fondos propios realizados con anterioridad a 1 de
enero de 2013, pendientes de revertir a 1 de enero de 2016, se van a integrar por quintas partes en
los ejercicios 2016 a 2020, salvo que se tenga que integrar mayor cantidad por aplicación de la dispo-
sición transitoria decimosexta de la LIS, o fueran transmitidos.
Analicemos el precepto, y en primer lugar sus dos primeros puntos, que mantienen su redacción
inicial y establecen lo siguiente:
«1. La reversión de las pérdidas por deterioro de los valores representativos de la partici-
pación en el capital o en los fondos propios de entidades que hayan resultado fiscalmente dedu-
cibles de la base imponible del IS de acuerdo con lo establecido en el apartado 3 del artículo 12
del texto refundido de la LIS, en periodos impositivos iniciados con anterioridad al 1 de enero
de 2013, con independencia de su imputación contable en la cuenta de pérdidas y ganancias,
se integrarán en la base imponible del periodo en el que el valor de los fondos propios al cierre
www.cef.es 331
del ejercicio exceda al del inicio, en proporción a su participación, debiendo tenerse en cuenta
las aportaciones o devoluciones de aportaciones realizadas en él, con el límite de dicho exceso.
A estos efectos, se entenderá que la diferencia positiva entre el valor de los fondos propios al
cierre y al inicio del ejercicio, en los términos establecidos en este párrafo, se corresponde, en
primer lugar, con pérdidas por deterioro que han resultado fiscalmente deducibles.
Igualmente, serán objeto de integración en la base imponible las referidas pérdidas por
deterioro, por el importe de los dividendos o participaciones en beneficios percibidos de las enti-
dades participadas, excepto que dicha distribución no tenga la condición de ingreso contable.
Lo dispuesto en este apartado no resultará de aplicación respecto de aquellas pérdidas por
deterioro de valor de la participación que vengan determinadas por la distribución de dividen-
dos o participaciones en beneficios y que no hayan dado lugar a la aplicación de la deducción
por doble imposición interna o bien que las referidas pérdidas no hayan resultado fiscalmente
deducibles en el ámbito de la deducción por doble imposición internacional.
2. La reversión de las pérdidas por deterioro de los valores representativos de la participación
en el capital o en los fondos propios de entidades que coticen en un mercado regulado a las que no
haya resultado de aplicación el apartado 3 del artículo 12 del texto refundido de la LIS, en periodos
impositivos iniciados con anterioridad al 1 de enero de 2013, se integrarán en la base imponible del
IS del periodo impositivo en que se produzca la recuperación de su valor en el ámbito contable».
Por ello, podemos decir que la reversión de las pérdidas por deterioro de los valores representativos
de la participación en el capital o en los fondos propios de entidades, generadas en periodos impositivos
iniciados con anterioridad al 1 de enero de 2013, se producirá cuando:
• En el caso de pérdidas por deterioro de los valores representativos de la participación en el

capital o en los fondos propios de entidades que hayan resultado fiscalmente deducibles, de
acuerdo con lo establecido en el artículo 12.3 del texto refundido de la LIS, con indepen-
dencia de su imputación contable, se integrarán:
– En el periodo impositivo en el que los fondos propios al cierre superen a los del ini-
cio, en proporción a la participación (teniendo en cuenta las aportaciones y las reduc-
ciones de capital).
– Cuando se repartan dividendos, por el importe de los mismos, excepto que dicha dis-
tribución no tenga la condición de ingreso contable.
• En el caso de pérdidas por deterioro de los valores representativos de la participación en el

capital o en los fondos propios de entidades que coticen en un mercado regulado a las que
no haya resultado de aplicación el artículo 12.3 del texto refundido de la LIS, en el periodo
impositivo en que se produzca la recuperación de su valor en el ámbito contable.
En este punto tenemos que recordar que el deterioro de valores de renta variable venía regu-
lado, para periodos iniciados antes del 1 de enero de 2013, de la siguiente manera:
– Valores que cotizan en mercados secundarios organizados, con excepción de los valo-
res de grupo, multigrupo o empresas asociadas. No existía limitación fiscal. El criterio
fiscal se ajusta al contable. Por ello, para este tipo de valores, el deterioro contabili-
zado es fiscalmente deducible.
Para estos valores, según la disposición transitoria cuadragésima primera del texto
refundido de la LIS, la reversión del deterioro se producirá en el periodo impositivo
en el que se produzca su reversión contable.
332 www.cef.es
– Valores que no cotizan en mercados secundarios, con excepción de los valores de

grupo, multigrupo o empresas asociadas. Era de aplicación el artículo 12.3, párrafo
primero, del texto refundido de la LIS. El deterioro fiscalmente deducible necesitaba
inscripción contable y tenía como límite la siguiente diferencia:
Fondos propios al inicio del ejercicio – Fondos propios al final del ejercicio
– Valores de grupo, multigrupo o de empresas asociadas, coticen o no coticen en mer-

cados secundarios. Era de aplicación el artículo 12.3, párrafo segundo y siguientes,
del texto refundido de la LIS. Se trataba de un régimen especial para determinar la
corrección fiscal del valor de las participaciones que hemos detallado, de manera que
se regulaba un tratamiento fiscal específico para este tipo de participaciones al mar-
gen de su tratamiento contable. Con ello, el gasto por deterioro contabilizado, en su
caso, no era fiscalmente deducible. El deterioro fiscalmente deducible era la menor
de las dos diferencias siguientes:
- Primera diferencia:
Fondos propios al inicio del ejercicio – Fondos propios al final del ejercicio –
‒ Gastos del ejercicio que no tengan la condición de fiscalmente deducibles
- Segunda diferencia (exceso de valoración):
Valor de la participación (minorado en cantidades deducidas en periodos ante-
riores) – (Fondos propios al final del ejercicio + Plusvalías tácitas existentes
en el momento de la adquisición de la participación y que subsistan)
Precisiones
Para determinar los fondos propios al inicio y al final del ejercicio, habrá que tener en cuenta las amplia-
ciones y las reducciones de capital realizadas en el ejercicio. El valor de los fondos propios al inicio y
al final, los gastos no deducibles y las plusvalías tácitas hay que calcularlos en proporción al porcen-
taje de participación.
La modificación de la disposición transitoria decimosexta por el Real Decreto-Ley 3/2016, de 2 de

diciembre, ha introducido un nuevo apartado 3 que establece lo siguiente:
«En todo caso, la reversión de las pérdidas por deterioro de los valores representativos de la
participación en el capital o en los fondos propios de entidades que hayan resultado fiscalmente
deducibles en la base imponible del IS en periodos impositivos iniciados con anterioridad a 1 de
enero de 2013, se integrará, como mínimo, por partes iguales en la base imponible correspondiente
a cada uno de los cinco primeros periodos impositivos que se inicien a partir de 1 de enero de 2016.
En el supuesto de haberse producido la reversión de un importe superior por aplicación de
lo dispuesto en los apartados 1 o 2 de esta disposición, el saldo que reste se integrará por partes
iguales entre los restantes periodos impositivos.
No obstante, en caso de transmisión de los valores representativos de la participación en
el capital o en los fondos propios de entidades durante los referidos periodos impositivos, se
integrarán en la base imponible del periodo impositivo en que aquella se produzca las canti-
dades pendientes de revertir, con el límite de la renta positiva derivada de esa transmisión».
www.cef.es 333
Con esta nueva disposición, nos encontramos lo siguiente:
1. Afecta a todos los valores, cotizados o no cotizados, en los que hubiera sido de aplicación el
antiguo artículo 12.3 del texto refundido de la LIS, o no fuera de aplicación el citado precepto.
2. El deterioro pendiente de revertir a principio del periodo impositivo que comience a partir
de 1 de enero de 2016 se tiene que integrar por partes iguales en cinco periodos impositivos,
siendo el primero de ello el periodo que comience a partir de 1 de enero de 2016. Y ello,
tanto si se ha integrado parte del deterioro anterior al 1 de enero de 2013, porque los fondos
propios han aumentado, como si no se ha integrado cantidad alguna.
3. En el supuesto de que se tenga que producir la reversión de un importe superior por aplica-
ción de los apartados 1 o 2 de esta disposición, por aumento de los fondos propios o por el
reparto de dividendos, el saldo que reste se integrará por partes iguales entre los restantes
periodos impositivos.
4. En el caso de producirse una trasmisión de las participaciones en los periodos 2016 a 2020,
el deterioro pendiente se integrará en la base imponible el año de la transmisión, con el límite
de la renta positiva derivada de la transmisión.
5. En este caso hay que tener en cuenta lo establecido en la disposición transitoria decimono-
vena de la LIS, a los efectos de la aplicación de la exención del artículo 21.3 de la LIS, de
la renta positiva derivada de la transmisión.
Nota. En la actualidad, ya no habrá deterioros pendientes de revertir dotados con anterioridad al 1 de

enero de 2013. No obstante, vamos a mantener en esta edición los ejemplos prácticos para la aplicación
del régimen transitorio.
EJEMPLO 25. D
eterioro pendiente a 1 de enero de 2016 y determinación del importe a revertir, en prin-
cipio, en los cinco años siguientes
La sociedad «A, SA» adquirió el 10 % de la mercantil «B, SA» por importe de 1.000.000 de euros. En los ejer-
cicios 2010, 2011 y 2012 la pérdida por deterioro fiscalmente deducible de acuerdo con el artículo 12.3 del
texto refundido de la LIS fue de 700.000 euros. La mercantil «A, SA» no contabilizó importe alguno por el
deterioro de las participaciones en los citados ejercicios.
En el ejercicio 2015, «A, SA» integró en la base imponible 200.000 euros por incremento de los fondos pro-
pios de la mercantil «B, SA».
Determinar las incidencias fiscales de la reversión del deterioro pendiente.
Con relación al deterioro pendiente de revertir a 1 de enero de 2016 y la cantidad que se tiene que integrar
en el periodo iniciado en 1 de enero de 2016.
• Con anterioridad a 1 de enero de 2013, el deterioro pendiente de revertir ascendía a 700.000 euros.
• En el año 2015 revierten, por aumento de los fondos propios, 200.000 euros.
• A 1 de enero de 2016 faltan por revertir 500.000 euros (700.000 – 200.000) del deterioro deducido con
anterioridad a 1 de enero de 2013.
• Por el punto 3 de la disposición transitoria decimosexta tiene que revertir 100.000 euros en cada uno
de los años de 2016 a 2020.
Por esto, en principio, en los ejercicios 2016 a 2020 se tiene que realizar un ajuste positivo de 100.000 euros
en cada uno de los años.
334 www.cef.es
EJEMPLO 26. D
eterioro que, en principio, debe integrarse en 2017, y aumento del valor de los fondos
propios en mayor cantidad
Con los mismos datos del ejemplo anterior, determinar cuáles serían las consecuencias fiscales si en el ejer-
cicio 2017, en la entidad «B, SA» se produce un aumento de los fondos propios de 260.000 euros.
En principio, en el ejercicio 2017, «A, SA» debería integrar en la base imponible 100.000 euros, por la rever-
sión lineal en 5 años del deterioro pendiente a 1 de enero de 2016.
Sin embargo, a 31 de diciembre de 2017, los fondos propios de la entidad «B, SA» han aumentado en 260.000
euros, y esa cantidad, en principio, sería la que tendría que revertir en 2017.
Pero hay que tener en cuenta que en el año 2016 ya se habían integrado 100.000 euros sin haberse producido
un aumento del valor de los fondos propios.
Por esto, en el año 2017 tendrá que revertir, por aplicación del punto 1 de la disposición transitoria decimo-
sexta, 160.000 euros (260.000 – 100.000).
A 31 de diciembre de 2017, faltarán por revertir 240.000 euros (500.000 – 100.000 – 160.000), en los ejercicios 2018,
2019 y 2020, es decir, se tendrían que integrar 80.000 euros (240.000/3) en cada uno de los tres ejercicios restantes.
EJEMPLO 27. D
eterioro pendiente de revertir a 1 de enero de 2016 y aumento total de los fondos propios
en acciones calificadas como disponibles para la venta
Nota. Por el cambio de la norma 9 del PGC por Real Decreto 1/2021 de 12 de enero, hoy se calificarían como a
valor razonable con cambios en patrimonio neto.
En el año 2012, la mercantil «ASA» tenía unas acciones que cotizaban en Bolsa, calificadas como disponibles para
la venta. En el ejercicio 2012 realizó un cargo en la cuenta (696), «Pérdidas por deterioro de participaciones», de
acciones de la mercantil «BSA», por importe de 50.000 euros, que fue gasto fiscal al no tener limitación alguna.
En los ejercicios 2013 a 2016 la sociedad «BSA» no ha tenido ni beneficios ni pérdidas.
En el ejercicio 2017, la sociedad «BSA» ha tenido beneficios y, de acuerdo con la norma de registro y valora-
ción 9.ª del PGC, ha eliminado el deterioro de las acciones realizado en el ejercicio anterior con un abono a
la cuenta (902), «Transferencia de activos financieros disponibles para la venta».
Comentar la incidencia de los hechos anteriores.
En el año 2016 tendrá que integrar en la base imponible 10.000 euros (50.000/5), es decir, la quinta parte del
deterioro pendiente a 1 de enero de 2016.
En 2017 se trata de unos valores que cotizan en Bolsa y la reversión del deterioro que fue fiscalmente dedu-
cible se producirá siguiendo el criterio contable.
El ingreso en la cuenta (902) no ha tenido reflejo en la cuenta de pérdidas y ganancias, de acuerdo con lo esta-
blecido en la norma de registro y valoración 9.ª, sin embargo, la mercantil «ASA» deberá realizar un ajuste
positivo de 40.000 euros, ya que ha habido un aumento de valor de los fondos propios, y el año anterior ya
se integraron 10.000 euros.
EJEMPLO 28. Deterioro pendiente de revertir a 1 de enero de 2016 y reparto de dividendos
Desde hace varios años «ASA» es socia (con el 80 % de participación) de la mercantil «BSA», adquirida por
importe de 1.000.000 de euros.
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www.cef.es 335
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El mayor valor pagado por la adquisición de la participación en «BSA» sobre su valor en libros obedecía a
la existencia de unas plusvalías tácitas sobre unos terrenos por importe de 500.000 euros.
En el ejercicio 2012, «ASA» no contabilizó importe alguno por deterioro de las acciones de «BSA»; no obs-
tante, de acuerdo con lo establecido en el artículo 12.3 del texto refundido de la LIS, el deterioro fiscalmente
deducible de las acciones de «BSA» ascendía a la cantidad de 200.000 euros. En los ejercicios 2015 y 2016, la
mercantil «BSA» ha tenido beneficios y los ha repartido en forma de dividendos, de forma que los fondos
propios al cierre no han superado a los del inicio. Los dividendos repartidos a «ASA» han sido de 20.000
euros en 2015 y 30.000 euros en 2016.
Comentar las incidencias de los hechos anteriores y determinar las cantidades que tienen que revertir en
cada uno de los ejercicios.
Es de aplicación la disposición transitoria decimosexta de la LIS, pues lo que trata es de la reversión del dete-
rioro de 200.000 euros, que no fue gasto contable, pero sí fue gasto fiscalmente deducible, de acuerdo con lo
establecido en el artículo 12.3 del texto refundido de la LIS.
En el ejercicio 2015, los fondos propios al cierre no han superado a los fondos propios al inicio, pero «BSA»
ha repartido dividendos a «ASA». Por ello, revertirá la cantidad de 20.000 euros y «ASA» tendría que hacer
un ajuste positivo de 20.000 euros.
La cantidad pendiente de revertir a 1 de enero de 2016 es de 180.000 euros (200.000 – 20.000) y por ello ten-
dría que revertir 36.000 euros (180.000/5) en cada uno de los ejercicios 2016 a 2020.
Por otra parte, el dividendo repartido en 2016 por importe de 30.000 euros no influye en la cantidad a revertir, ya
que es inferior a la quinta parte que tiene que revertir por la disposición transitoria decimosexta, punto 3, de la LIS.
En los ejercicios 2017 a 2020 revertirán, en principio, 36.000 euros en cada uno de los años.
Veamos a continuación un ejemplo de transmisión de las participaciones con un deterioro pendiente

de revertir. En estos casos, recordamos que la disposición transitoria decimosexta en su punto 3, inciso
último, establece que, en el caso de producirse una trasmisión de las participaciones en los periodos 2016
a 2020, el deterioro pendiente se integrará en la base imponible el año de la transmisión, con el límite de
la renta positiva derivada de la transmisión.
Por otra parte, en el caso de transmisión de participaciones habría que tener en cuenta lo establecido
en la disposición transitoria decimonovena de la LIS, que establece lo siguiente:
«En el supuesto de transmisión de participaciones en el capital o en los fondos propios de enti-

dades, respecto de las que el contribuyente haya efectuado alguna corrección de valor que haya resul-
tado fiscalmente deducible, la corrección de valor se integrará, en todo caso, en la base imponible
del contribuyente, a los efectos de determinar la exención a que se refiere el artículo 21 de esta ley».
EJEMPLO 29. Deterioro pendiente de revertir y transmisión de las participaciones
La sociedad «ASA» adquirió el 10 % de la mercantil «BSA» por importe de 1.000.000 de euros. En los ejer-
cicios 2010, 2011 y 2012, la pérdida por deterioro fiscalmente deducible, de acuerdo con el artículo 12.3 del
texto refundido de la LIS, fue de 700.000 euros. La mercantil «ASA» no contabilizó importe alguno por el
deterioro de las participaciones en los citados ejercicios.
En el ejercicio 2015, «ASA» integró en la base imponible 200.000 euros por el incremento de los fondos pro-
pios de la mercantil «BSA».
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336 www.cef.es
.../...
El deterioro pendiente de revertir a 1 de enero de 2016 es de 500.000 euros (700.000 – 200.000).

Por ello, en el ejercicio 2016, de acuerdo con lo establecido en la disposición transitoria decimosexta, punto
tercero, integrará en la base imponible mediante ajuste positivo la cantidad de 100.000 euros (500.000/5).
Asimismo, en el ejercicio 2017, integrará en la base imponible mediante un ajuste positivo la cantidad de
100.000 euros (500.000/5).
Por ello, el deterioro pendiente de revertir en el año 2018 es de 300.000 euros.
Determinar las incidencias fiscales en el caso de que las acciones se vendieran en el 2018 por 900.000 euros.
Las acciones se transmiten en 2018. En ese momento tenemos que:
• El deterioro pendiente de revertir con anterioridad a 1 de enero de 2013 es de 300.000 euros.

• El valor contable de las participaciones es de 1.000.000 de euros.
• El valor fiscal de las participaciones es de 700.000 euros.
En el caso de que en 2018 se transmitieran las acciones por 900.000 euros, tendríamos lo siguiente:
• Resultado contable: –100.000 euros (900.000 – 1.000.000).

• Renta fiscal: 200.000 euros (900.000 – 700.000). En principio, la renta fiscal está exenta por el artículo
21.3 de la LIS.
No obstante lo anterior, de los 300.000 euros que están pendientes de revertir del deterioro con anterioridad a 1 de
enero de 2013, tendría que revertir 200.000 euros, que es el importe de la renta positiva derivada de la transmisión.
Por ello, la mercantil tendría que realizar un ajuste positivo de 200.000 euros.
Nota. Los 200.000 euros, que son el importe de la renta positiva derivada de la transmisión, de acuerdo con
lo establecido en la disposición transitoria decimonovena de la LIS, no estarían exentos.
2.3. D
EDUCIBILIDAD DEL FONDO DE COMERCIO FINANCIERO DE ENTIDADES
NO RESIDENTES
Nota. En la actualidad, el precepto que vamos a analizar no es de aplicación, sin embargo, seguimos
manteniendo en esta edición su contenido.
La disposición transitoria decimocuarta de la LIS mantiene la deducibilidad del fondo de comercio

financiero de entidades no residentes establecida en el apartado 5 del artículo 12 del texto refundido de la
LIS, según redacción vigente para los periodos impositivos iniciados con anterioridad al 1 de enero de 2015.
Es decir, la disposición transitoria decimocuarta mantiene la deducibilidad del fondo de comercio

financiero para adquisiciones de valores extranjeros en los mismos términos que anteriormente se esta-
blecía, con las limitaciones temporales y según la residencia de la entidad. Recordamos a continuación
la normativa establecida para periodos impositivos anteriores al 1 de enero de 2015.
El precepto constaba de un supuesto de hecho y de un mandato:
• El supuesto de hecho consiste en la adquisición de una participación sobre una entidad no

residente cuyas rentas puedan acogerse a la exención establecida en el artículo 21 del texto
refundido de la LIS, por encima de su valor teórico contable, cuando la diferencia, total o
parcial, entre ambas magnitudes corresponda a un fondo de comercio.
www.cef.es 337
• El mandato consiste en calificar como fiscalmente deducible la amortización del citado

fondo de comercio financiero, con el límite máximo de la veinteava parte de su importe, es
decir, un 5 % de su importe [1 % para el periodo 2015, disp. trans. trigésima cuarta, letra c)].
Las participaciones de las entidades no residentes tienen que cumplir el requisito de que sus rentas
puedan acogerse a la exención establecida en el artículo 21 del texto refundido de la LIS. Los requisitos
que habilitan para la exención de las rentas procedentes de participaciones de entidades no residentes,
según el artículo 21 del texto refundido de la LIS, son los siguientes:
• El porcentaje de participación, directa o indirecta, en el capital o en los fondos propios tiene

que ser igual o superior al 5 %.
• Posesión de la participación de manera ininterrumpida durante más de un año.
• Que la entidad participada haya estado gravada por un impuesto de naturaleza idéntica o
análoga al IS español. Se considera cumplido este requisito cuando la entidad participada
sea residente en un país con el que España tenga suscrito un convenio para evitar la doble
imposición internacional y contenga la cláusula de intercambio de información.
• Que la entidad no residente realice actividades empresariales en el extranjero. El artículo
21 del texto refundido de la LIS concreta cuándo se entiende cumplido este requisito.
Como consecuencia de las Decisiones de fechas 28 de octubre de 2009 y 12 de enero de 2011 (publi-
cada con fecha 21 de mayo de 2011), el artículo 12.5 del texto refundido de la LIS fue modificado en
dos ocasiones, quedando limitado el incentivo a participaciones extranjeras adquiridas hasta unas deter-
minadas fechas, según sean de valores de la UE o de fuera de la UE.
De esta manera, el incentivo fiscal quedó como detallamos a continuación, siempre que la partici-
pación se hubiera adquirido con posterioridad al 1 de enero de 2002:
• Participaciones adquiridas antes del 21 de diciembre de 2007, de entidades no residentes en

territorio español que reúnan los requisitos para que sus rentas puedan acogerse a la exención
establecida en el artículo 21 del texto refundido de la LIS. Sí es de aplicación el incentivo fiscal
en los términos previstos en el párrafo primero del artículo 12.5 del texto refundido de la LIS.
• Participaciones adquiridas después del 21 de diciembre de 2007, representativas de enti-
dades residentes en algún Estado miembro de la UE. No confieren derecho a la deducción,
sin perjuicio de lo establecido en el apartado 3 del artículo 1 de la Decisión de la Comisión
Europea de 28 de octubre de 2009, respecto a las adquisiciones relacionadas con una obli-
gación irrevocable convenida antes del 21 de diciembre de 2007.
• Participaciones adquiridas entre el 21 de diciembre de 2007 y el 21 de mayo de 2011,
representativas de entidades residentes en algún Estado no miembro de la UE, distinguimos:
– Con carácter general, no confieren derecho a la deducción, sin perjuicio de lo esta-

blecido en el apartado 3 del artículo 1 de la Decisión de la Comisión Europea de
12 de enero de 2011, respecto a las adquisiciones relacionadas con una obligación
irrevocable convenida antes del 21 de diciembre de 2007.
– Adquisiciones de valores que confieran la mayoría de la participación en los fondos
propios de entidades residentes en otro Estado no miembro de la UE. Sí podrá apli-
carse la deducción cuando se demuestre la existencia de obstáculos jurídicos explíci-
tos a las combinaciones transfronterizas de empresas, en los términos establecidos en
los apartados 4 y 5 del artículo 1 de la citada Decisión de la Comisión de 12 de enero
de 2011.
338 www.cef.es
• Participaciones adquiridas a partir del 21 de mayo de 2011, representativas de entidades

residentes en algún Estado no miembro de la UE. No confieren el derecho a la deducción.
En esquema, la aplicación del artículo 12.5 del texto refundido de la LIS queda limitada a las adqui-
siciones de participaciones de las entidades residentes en los países que se indican, entre las fechas que
asimismo se especifica:
Residencia de la entidad Fecha de adquisición
En países miembros de la UE Desde el 1 de enero de 2002 al 21 de diciembre de 2007.
Desde el 21 de diciembre de 2007 respecto a adquisiciones relacionadas con una obli-

En países no miembros de la UE Desde el 1 de enero de 2002 al 21 de diciembre de 2007.
Desde el 21 de diciembre de 2007 respecto a adquisiciones relacionadas con una obli-

Desde el 21 de diciembre de 2007 al 21 de mayo de 2011, de adquisiciones que con-

fieran mayoría en fondos propios, cuando se demuestre la existencia de obstáculos
jurídicos explícitos a las combinaciones transfronterizas, en los términos establecidos
en los apartados 4 y 5 del artículo 1 de la Decisión de 12 de enero de 2011.
De esta manera, la aplicación del precepto es para adquisiciones realizadas desde el 1 de enero de
2002 hasta el 21 de diciembre de 2007, tanto de participaciones de entidades residentes en países miem-
bros de la UE, como de países no miembros de la UE. Su aplicación será mientras las participaciones
sean titulares y, por ello, figuren contabilizadas en una entidad española.
No obstante, para adquisiciones de participaciones realizadas con posterioridad al 21 de diciembre

de 2007, de entidades residentes en países miembros de la UE (en los términos del apartado 3 del art. 1
de la Decisión de la Comisión Europea de 28 de octubre de 2009), como de países no miembros de la UE
(establecido en el apartado 3 del art. 1 de la Decisión de la Comisión Europea de 12 de enero de 2011),
también darán derecho a la deducción respecto a las adquisiciones relacionadas con una obligación irre-
vocable convenida antes del 21 de diciembre de 2007.
Por último, en relación con las adquisiciones de participaciones mayoritarias sobre entidades resi-
dentes en Estados terceros que no sean miembros de la UE, realizadas entre el 21 de diciembre de 2007
y el 21 de mayo de 2011, podrán tener derecho a la deducción del artículo 12.5 del texto refundido de la
LIS, a condición de que se demuestre la existencia de obstáculos jurídicos explícitos a las combinacio-
nes transfronterizas de empresas.
Para estas últimas adquisiciones es importante notar que la participación adquirida ha de conferir la
mayoría sobre los fondos propios; en consecuencia, no basta una participación del 5 %, como así bastó
en relación con las adquisiciones anteriores al 21 de diciembre de 2007. Para las adquisiciones desde
el 21 de diciembre de 2007 al 21 de mayo de 2011, se requiere más del 50 % sobre los fondos propios.
Sin embargo, no se indica qué es una combinación transfronteriza de empresas ni la forma en que debe
demostrarse la existencia de obstáculos jurídicos explícitos. La norma solo indica que se deberá demostrar
en los «términos establecidos en los apartados 4 y 5 de la Decisión de la Comisión de 12 de enero de 2011».
Estando claro que la aplicación del precepto es para adquisiciones de participaciones realizadas desde
el 1 de enero de 2002 hasta el 21 de diciembre de 2007, tanto de participaciones de entidades residentes en
www.cef.es 339
países miembros de la UE como de países no miembros de la UE, y que su normativa quedó limitada por
las Decisiones de fechas 28 de octubre de 2009 y 12 de enero de 2011, tal y como hemos detallado ante-
riormente, y en ambas decisiones se declaró que las medidas controvertidas eran incompatibles con el mer-
cado interior y ordenó a España la recuperación de las ayudas otorgadas, varias empresas establecidas en
España solicitaron al Tribunal General de la Unión Europea que anulara estas decisiones de la Comisión.
El Tribunal General de la Unión Europea anuló las citadas decisiones por Sentencias de 7 de noviem-
bre de 2014 –Asuntos n.º T-219/10 y T-399/11– por considerar que la Comisión no había demostrado el
carácter selectivo de la medida controvertida.
Sin embargo, esos pronunciamientos se recurrieron ante el Tribunal de Justicia que, a su vez, los
anuló mediante la Sentencia de 21 de diciembre de 2016, obligando al Tribunal General a pronunciarse
de nuevo sobre si la medida fiscal controvertida era o no selectiva, dado que la selectividad es uno de los
requisitos acumulativos necesarios para calificar una medida nacional de ayuda.
Por último, el Tribunal General de la Unión Europea ha dictado, con fecha de 15 de noviembre de 2018,
–Asuntos T-399/11 REENV y T-219/10 REENV–, las sentencias correspondientes a los asuntos que le fue-
ron devueltos por el TJUE y ha confirmado las dos decisiones de la Comisión.
3. PROVISIONES Y OTROS GASTOS
El artículo 14 de la LIS se titula «Provisiones y otros gastos» y tiene nueve puntos con el siguiente
contenido:
Primero. Establece la no deducibilidad de los gastos por provisiones y fondos internos para la cober-
tura de contingencias idénticas o análogas a los planes y fondos de pensiones.
Segundo. Establece la no deducibilidad de los gastos relativos a retribuciones a largo plazo al per-
sonal, mediante sistemas de aportación definida o prestación indefinida.
No obstante serán deducibles:
• Las contribuciones de los promotores de planes de pensiones reguladas en el texto refun-

dido de la Ley de planes de pensiones, así como las realizadas a planes de previsión social
empresarial. Dichas contribuciones se imputarán a cada partícipe o asegurado, salvo las de
carácter extraordinario, por aplicación del artículo 5.3 d) del texto refundido de la Ley de
planes de pensiones.
• Otras contribuciones que cumplan los siguientes requisitos:
‒ Imputación a las personas a quienes se vinculen las prestaciones.

‒ Transmisión de forma irrevocable del derecho a la percepción de prestaciones futuras.
‒ Transmisión de la titularidad y de la gestión de los recursos en que consistan las
prestaciones.
• Las contribuciones efectuadas por las empresas promotoras previstas en la Directiva

2003/41/CE del Parlamento Europeo y del Consejo, de 3 de junio de 2003, relativas a las
actividades y la supervisión de fondos de pensiones de empleo, siempre que se cumplan los
requisitos anteriores y las contingencias cubiertas sean las previstas en el artículo 8.6 del
texto refundido de la Ley de regulación de los planes y fondos de pensiones.
340 www.cef.es
Tercero. Establece la no deducibilidad de los siguientes gastos asociados a provisiones:
• Los derivados de obligaciones implícitas o tácitas.

• Los concernientes a los costes de cumplimiento de contratos que excedan a los beneficios
económicos que se espera recibir de los mismos.
• Los derivados de reestructuraciones, excepto si se refieren a obligaciones legales o contrac-
tuales y no meramente tácitas.
• Los relativos al riesgo de devoluciones de ventas.
• Los de personal que se correspondan con pagos basados en instrumentos de patrimonio, uti-
lizados como fórmula de retribución a los empleados, y se satisfagan en efectivo.
Cuarto. Establece la deducibilidad de los gastos correspondientes a actuaciones medioambienta-

les, de acuerdo con un plan formulado por el contribuyente y aceptado por la Administración tributaria.
Quinto. Establece que los gastos que no hubieran resultado deducibles se integrarán en la base impo-
nible (es decir, serán deducibles) en el periodo en el que se aplique la provisión o se destine el gasto a
su finalidad.
Sexto. Establece que los gastos de personal que se correspondan con pagos basados en instrumento
de patrimonio, y se satisfagan mediante la entrega de los mismos, serán fiscalmente deducibles cuando
se produzca la entrega de los mismos.
Séptimo. Establece que son gastos deducibles los relativos a las provisiones técnicas de las entida-
des aseguradoras, hasta el importe de las cuantías mínimas establecidas por las normas aplicables. Asi-
mismo será deducible, con el mismo límite, la reserva de estabilización, aun cuando no se haya integrado
en la cuenta de pérdidas y ganancias.
Octavo. Establece que son deducibles los gastos por provisiones técnicas efectuadas por las socie-
dades de garantía recíproca.
Noveno. Establece que son deducibles los gastos inherentes a los riesgos derivados de garantías de
reparación y revisión, así como las dotaciones para la cobertura de gastos accesorios por devoluciones
de ventas, con el siguiente límite:
Ventas por garantías Gastos de ejercicio y dos anteriores

×
vivas a fin de periodo Ventas con garantía del ejercicio y dos anteriores
El concepto de provisión contable viene establecido en la norma de registro y valoración 15.ª del
PGC. Contablemente las provisiones surgen de disposiciones legales, contractuales, o por una obliga-
ción implícita o tácita.
El PGC recoge las provisiones, en el subgrupo (14) y en las cuentas (499) y (529).
Las provisiones [subgrupo (14)] tienen las siguientes cuentas:
• (140), «Provisión por retribución a largo plazo al personal».

• (141), «Provisión para impuestos».
• (142), «Provisión para otras responsabilidades».
www.cef.es 341
• (143), «Provisión por desmantelamiento, retiro o rehabilitación del inmovilizado».

• (145), «Provisión para actuaciones medioambientales».
• (146), «Provisión para reestructuraciones».
• (147), «Provisión por transacciones con pagos basados en instrumentos de patrimonio».
También el PGC recoge provisiones a corto plazo en las cuentas (499) y (529).
• (499), «Provisiones por operaciones comerciales».
(4994), «Provisión por contratos onerosos».

(4999), «Provisión para otras operaciones comerciales».
• (529), «Provisiones a corto plazo».
(5290), «Provisión a corto plazo por retribución al personal».

(5291), «Provisión a corto plazo para impuestos».
(5292), «Provisión a corto plazo para responsabilidades».
(5293), «Provisión a corto plazo por desmantelamiento, retiro o rehabilitación del
inmovilizado».
(5295), «Provisión a corto plazo para actuaciones medioambientales».
(5296), «Provisión a corto plazo para reestructuraciones».
(5297), «Provisión a corto plazo por transacciones con pagos basados en instrumentos
de patrimonio».
La contabilización de las provisiones viene recogida en los subgrupos (14) (provisiones a largo
plazo), (49) y (52) (provisiones a corto plazo). Las anotaciones contables serían las siguientes:
En el caso de las provisiones a largo plazo, en el momento que se tenga la contingencia, o a fin del
ejercicio:
(6‒) y (678) Cargo a una cuenta de gasto (puede ser la cuenta de gastos
excepcionales) ............................................................................. ‒
(14‒), (499) Provisión a largo plazo o provisión a corto plazo ................. ‒
y (529)
Por el pago o el exceso de provisión se realizaría la siguiente anotación contable:
(14), (499) y (529) Provisión a largo plazo o provisión a corto plazo ................. ‒
(57) Tesorería ...................................................................................... ‒
(795) Exceso de provisión ................................................................... ‒
342 www.cef.es
En el caso de que cuando se pagara el gasto fuera mayor que la provisión se realizaría la siguiente
anotación contable:
(14), (499) y (529) Provisión a largo plazo o provisión a corto plazo ................. ‒
(6‒) Cargo a la cuenta de gasto correspondiente .......................... ‒
(57) Tesorería ...................................................................................... ‒
Con carácter general podemos decir que una provisión efectuada contablemente es fiscalmente dedu-
cible, salvo los casos que se establecen en algunos de los puntos del artículo 14 de la LIS, que no son
gasto fiscal.
Hay que tener en cuenta que las provisiones contables pueden surgir de disposiciones legales, con-
tractuales, o por una obligación implícita o tácita.
Fiscalmente, el punto 3 a) del artículo 14 de la LIS establece que no son gasto fiscal las provisio-
nes derivadas de obligaciones implícitas y tácitas, y esta norma, de carácter general, entendemos que es
fundamental en la deducibilidad fiscal de los gastos por provisiones.
Para el análisis del artículo 14 de la LIS nos vamos a referir a las siguientes cuestiones:
• En primer lugar, vamos a analizar la deducibilidad, o no, de las coberturas para los compro-
misos por pensiones y asimilados.
• En segundo lugar, vamos a analizar qué provisiones contables no se consideran fiscalmente
deducibles.
• En tercer lugar, analizaremos las provisiones que son fiscalmente deducibles, pero que el
precepto establece algunas condiciones, a saber:
– Las provisiones por actuaciones medioambientales.

– Las provisiones técnicas de entidades aseguradoras.
– Las provisiones técnicas de sociedades de garantía recíproca.
– Las derivadas de las garantías por reparación y revisión y gastos accesorios por devo-
luciones de ventas (hay que tener en cuenta que se establece que no son deducibles
las provisiones por el riesgo de devoluciones de venta).
Analicemos cada uno de los puntos anteriores:
3.1. COBERTURA PARA LOS COMPROMISOS POR PENSIONES Y ASIMILADOS
El artículo 14.1 y 2 de la LIS regula la deducibilidad, o no, de las contribuciones de los promoto-
res a planes de pensiones y las contribuciones análogas a las de los planes de pensiones, en los siguien-
tes términos:
• No son deducibles a las que hace referencia el artículo 14.1 y primer párrafo del punto 2 de
la LIS, siendo estas las siguientes:
www.cef.es 343
‒ Los gastos por provisiones y fondos internos para la cobertura de contingencias idén-
ticas o análogas de los planes y fondos de pensiones (art. 14.1 de la LIS).
‒ Los gastos relativos a retribuciones a largo plazo del personal, mediante sistemas de
aportación definida o prestación definida (art. 14.2, primer párrafo, de la LIS).
• Son deducibles a las que hace referencia el artículo 14.2 de la LIS.
Antes de analizar cada una de ellas, tenemos que hacer referencia brevemente a su regulación en el
ámbito financiero, ya que la mayor parte de los requisitos para establecer la deducibilidad fiscal del gasto
por las contribuciones realizadas por los empleadores están allí contenidas.
El texto refundido de la Ley de planes y fondos de pensiones, aprobado por el Real Decreto legis-
lativo 1/2002, contiene en su disposición adicional primera las especificaciones de los planes y de los
contratos de seguro desde el punto de vista financiero, siendo, con carácter general, las siguientes:
• Los compromisos por pensiones asumidas por las empresas deben instrumentarse bien a
través de la formalización de un plan de pensiones, o bien mediante contratos de seguro,
incluidos los planes de previsión social empresarial.
• Son compromisos por pensiones los derivados de obligaciones legales o contractuales del
empresario con el personal de la empresa vinculados a las contingencias previstas en el
artículo 8.6 del Real Decreto legislativo 1/2002.
• Los contratos de seguro deben reunir un conjunto de requisitos (con carácter general son
los que ha integrado la LIS en su art. 14.3).
• Prohibición absoluta de que la cobertura de los compromisos sobre pensiones y asimilados
se cubra mediante fondos internos o instrumentos similares que supongan el mantenimiento
por parte de la empresa de la titularidad de los recursos constituidos.
Analicemos cada una de las contribuciones a planes de pensiones o asimilados.
3.1.1. Aportaciones a planes de pensiones y asimilados fiscalmente deducibles
El artículo 14.2, párrafo segundo, de la LIS establece que serán deducibles las siguientes contri-
buciones:
3.1.1.1. L
as contribuciones de los promotores de planes de pensiones regulados en el texto refundido de la
Ley de planes de pensiones, así como las realizadas a planes de previsión social empresarial
Dichas contribuciones se imputarán a cada partícipe o asegurado, salvo las de carácter extraordina-
rio por aplicación del artículo 5.3 d) del texto refundido de la Ley de planes de pensiones.
El único requisito exigido es que dichas contribuciones se imputen a cada partícipe en la parte
correspondiente. Pues bien, el artículo 14.2 de la LIS excepciona el requisito de imputación a los partí-
cipes respecto de aquellas contribuciones realizadas a favor de beneficiarios de manera extraordinaria
por aplicación del artículo 5.3 d) del Real Decreto legislativo 1/2002.
Las contribuciones exceptuadas de imputación son las realizadas por el promotor para garantizar
las prestaciones en curso cuando se haya puesto de manifiesto, a través de revisiones actuariales, la exis-
344 www.cef.es
tencia de un déficit en el plan de pensiones [art. 5.3 d) del RDleg. 1/2002]. En estos casos, las empresas
promotoras de un plan de pensiones de empleo pueden realizar aportaciones sin límite para garantizar
las prestaciones en curso, siendo tales aportaciones extraordinarias deducibles sin que sea necesaria su
imputación a los partícipes.
Las contribuciones de las empresas a los planes y fondos de pensiones de sus empleados son un
gasto derivado de la aplicación al proceso productivo del factor trabajo que se rige por el principio de
devengo en cuanto a su imputación temporal. Quiere esto decir que las contribuciones son gasto fiscal-
mente deducible, de acuerdo con lo previsto en el artículo 14.2 de la LIS, pero la imputación temporal
de las mismas se rige por lo dispuesto en el artículo 11.1 de la LIS.
La contrapartida del referido gasto es una retribución de trabajo personal, en especie, que se valo-
rará por el importe de la contribución, de acuerdo con lo establecido en el artículo 42 de la LIRPF. Asi-
mismo, recordamos que el trabajador se deducirá el citado importe de su base imponible (arts. 51 y 53
de la LIRPF). Por último, cuando se produzca el evento (jubilación, etc.) y el trabajador perciba las pres-
taciones correspondientes del fondo de pensiones, estas serán consideradas como rendimientos del tra-
bajo [art. 17.2 a) 3.ª de la LIRPF].
3.1.1.2. Contribuciones para contingencias análogas a las de los planes de pensiones
En estos casos, también el empleador realiza una aportación a un fondo, normalmente a través de
un contrato de seguro, para cubrir contingencias análogas a las de los planes y fondos de pensiones. En
estos casos, para ser deducibles, se tendrán que cumplir los siguientes requisitos:
• Que sean imputadas fiscalmente a las personas a quienes se vinculan las prestaciones.
• Que se transmita de forma irrevocable el derecho a la percepción de las prestaciones futuras.
• Que se transmita la titularidad y la gestión de los recursos en que consistan dichas
contribuciones.
De esta manera, en la normativa fiscal se recogen totalmente los requisitos exigidos en el texto refun-
dido de la Ley de planes y fondos de pensiones, aprobado por el Real Decreto legislativo 1/2002, y, de esta
forma, para que las contribuciones realizadas por los promotores sean deducibles, se tiene que generar un
derecho irrevocable a la percepción de prestaciones futuras para el empleador, y el empleador no puede tener
la titularidad y la gestión de los recursos. Es decir, no puede constituir un fondo interno o instrumentos simi-
lares que supongan el mantenimiento por parte de la empresa de la titularidad de los recursos constituidos.
Pero, además, las contribuciones se tienen que imputar a las personas a quienes se vinculan las pres-
taciones. En estos casos, al igual que si se tratara de fondos y planes de pensiones, se genera una retribu-
ción de trabajo en especie (art. 42 de la LIRPF) que se integra en la base imponible del trabajador, y que
en el mismo ejercicio podrá reducir la base imponible (arts. 51 y 53 de la LIRPF). Por último, cuando
se produzca el evento (jubilación, etc.) y el trabajador perciba las prestaciones correspondientes, estas
serán consideradas como rendimientos del trabajo [art. 17.2 a) 3.ª de la LIRPF].
No obstante lo anterior, tenemos que matizar que en los contratos de seguro, pese a que hay impu-
tación y, por tanto, retribución en especie, no hay derecho a la reducción de la base imponible más que
en los supuestos muy específicos del artículo 51 de la LIRPF (contribuciones a planes de previsión social
empresarial, citadas en el apartado anterior; contratos de seguros con mutualidades de trabajadores o, por
último, seguros colectivos de dependencia con primas pagadas por la empresa, supuesto poco frecuente).
Lo general es que no haya reducción de la base imponible.
www.cef.es 345
3.1.1.3. C
ontribuciones efectuadas por las empresas promotoras previstas en la Directiva 2003/41/CE del
Parlamento Europeo y del Consejo, de 3 de junio de 2003
De esta manera también serán deducibles las contribuciones realizadas por las empresas promoto-
ras previstas en la Directiva 2003/41/CE del Parlamento Europeo y del Consejo, de 3 de junio de 2003,
relativa a las actividades y la supervisión de fondos de pensiones de empleo, siempre que se cumplan
los siguientes requisitos:
• Los mismos establecidos para las contribuciones para contingencias análogas a las de los
planes de pensiones, es decir:
‒ Que sean imputadas fiscalmente a las personas a quienes se vinculan las prestaciones.
‒ Que se transmita de forma irrevocable el derecho a la percepción de las prestaciones
futuras.
‒ Que se transmita la titularidad y la gestión de los recursos en que consistan dichas
contribuciones.
• Que las contingencias cubiertas sean las previstas en el artículo 8.6 del texto refundido de
la Ley de regulación de los planes y fondos de pensiones (RDleg. 1/2002).
3.1.2. Aportaciones no deducibles
Las aportaciones no deducibles son las siguientes:
Primero. Los gastos por provisiones y fondos internos para la cobertura de contingencias idénti-
cas o análogas de los planes y fondos de pensiones (art. 14.1 de la LIS). Como vimos anteriormente, la
normativa financiera (RDleg. 1/2002) prohíbe, de manera absoluta, que la cobertura de los compromisos
sobre pensiones y asimilados se cubra mediante fondos internos o instrumentos similares que supongan
el mantenimiento por parte de la empresa de la titularidad de los recursos constituidos.
En estos casos, al no cumplir uno de los requisitos establecidos en el artículo 14.2 de la LIS, el
artículo 14.1 de la LIS establece la no deducibilidad fiscal de las aportaciones realizadas por el empleador.
Pero hay que tener en cuenta, asimismo, que, aunque no lo diga expresamente el artículo 14.1 de la
LIS, si las contribuciones para contingencias análogas a las de los planes de pensiones no cumplen los
tres requisitos, no serán fiscalmente deducibles.
No obstante lo anterior, en estos casos, la empresa y el empleado pactarán si hay imputación, pues
la disposición adicional primera del Real Decreto legislativo 1/2002 considera compromisos por pen-
siones ambas posibilidades.
Por otra parte, la deducibilidad de las aportaciones realizadas en el IS dependerá del cumplimiento
de los tres requisitos, uno de los cuales es la imputación, aunque normalmente irán juntos.
El último párrafo del artículo 14.1 de la LIS establece que estos gastos serán deducibles en el periodo
impositivo en el que se abonen las prestaciones.
Es decir, en el periodo impositivo en que por el fondo interno (el fondo controlado por el propio
empleador), o por cualquier otro fondo (en el caso de que no fuera interno pero incumpliera otro de los
dos requisitos del art. 14.2 de la LIS), se abonarán al empleado por las contingencias acaecidas.
346 www.cef.es
En estos casos, en el ejercicio en que se abonen las prestaciones serán gasto para el empleador e
ingreso para el trabajador que las percibe.
Segundo. Los gastos relativos a retribuciones a largo plazo del personal, mediante sistemas de aporta-
ción definida o prestación definida (art. 14.2, primer párrafo, de la LIS). A modo de cierre, el artículo 14.2
de la LIS establece que cualquier gasto que corresponda con una retribución a largo plazo del personal,
mediante una aportación establecida, que normalmente deberá realizar el empleador, o mediante una pres-
tación definida, en la que se establece la prestación que el fondo va a satisfacer al trabajador cuando trans-
curran los años y para lo que el empleador deberá realizar una aportación, no es gasto fiscalmente deducible.
3.1.3. I ntegración de las dotaciones o aportaciones a sistemas de previsión social que

hubieran generado activos por impuesto diferido
El artículo 11.12 de la LIS establece lo siguiente:
«Las dotaciones por deterioro de los créditos u otros activos derivadas de las posibles
insolvencias de los deudores no vinculados con el contribuyente, no adeudados por entidades
de derecho público, y cuya deducibilidad no se produzca por aplicación de lo dispuesto en el
artículo 13.1 a) de esta ley, así como los derivados de la aplicación de los apartados 1 y 2 del
artículo 14 de esta ley, correspondientes a dotaciones o aportaciones a sistemas de previsión
social y, en su caso, prejubilación, que hayan generado activos por impuesto diferido, se inte-
grarán en la base imponible de acuerdo con lo establecido en esta ley, con el límite del 70 % de
la base imponible positiva previa a su integración, a la aplicación de la reserva de capitalización
establecida en el artículo 25 de esta ley y a la compensación de bases imponibles negativas.
Las cantidades no integradas en un periodo impositivo serán objeto de integración en los
periodos impositivos siguientes con el mismo límite. A estos efectos, se integrarán, en primer
lugar, las dotaciones correspondientes a los periodos impositivos más antiguos».
¿Qué nos quiere decir la norma?
Recordamos que este precepto se introdujo en el texto refundido de la LIS, con efectos de los perio-
dos impositivos que se inicien a partir del 1 de enero de 2011, por el Real Decreto-Ley 14/2013, de
29 de noviembre.
La Consulta de la DGT V2212/2014, de 8 de agosto, aclara, en relación con la normativa contenida

en el texto refundido de la LIS, diversos puntos. La consulta hay que tenerla en cuenta para el análisis
de la normativa contenida en la Ley 27/2014.
Como hemos visto anteriormente, la no deducibilidad de las dotaciones o aportaciones a sistemas

de previsión social viene regulada en los apartados 1 y 2 del artículo 14 de la LIS. De esta manera, su
dotación en un ejercicio provoca un gasto contable que no es fiscalmente deducible. Cuando se satisfa-
gan las prestaciones que amparaban las dotaciones realizadas, habría una disposición de la provisión, y,
según el artículo 14.1, párrafo segundo, de la LIS, esos gastos serán deducibles en el periodo impositivo
en que se abonen las prestaciones.
El punto 12 del artículo 11 de la LIS nos dice que las dotaciones o aportaciones a sistemas de pre-
visión social y, en su caso, prejubilación derivadas de la aplicación de los apartados 1 y 2 del artículo 14
de esta ley, y que hayan generado activos por impuesto diferido, se van a integrar en la base imponible
de acuerdo con lo establecido en la ley, pero con una limitación en la base imponible.
www.cef.es 347
El límite es el siguiente: 70 % de la base imponible positiva previa a su integración, a la aplicación

de la reserva de capitalización y a la compensación de bases imponibles negativas.
Con ello, la integración de las dotaciones por deterioro de créditos por insolvencias (que posteriormente
detallaremos) o por aportaciones a sistemas de previsión social no puede dar una base imponible negativa.
Precisiones
Para los periodos iniciados en 2015, la disposición transitoria trigésima cuarta, en su letra h), esta-
blece un límite específico.
Para los periodos iniciados a partir de 1 de enero de 2016, la disposición adicional decimoquinta de la
LIS y la disposición transitoria trigésima sexta establecen un límite específico.
Para periodos iniciados a partir de 1 de enero de 2016, la disposición adicional decimoquinta de la LIS,
introducida por el Real Decreto-Ley 3/2016, de 2 de diciembre, y la disposición transitoria trigésima sexta,
modificada, asimismo, por el Real Decreto-Ley 3/2016, de 2 de diciembre, establecen el siguiente límite
para la integración en la base imponible:
Los límites establecidos son los siguientes:
Importe neto de la cifra de negocios de los 12 meses anteriores Límite
Importe neto de la cifra de negocios < 20.000.000 60 % (en 2016) y 70 % (a partir de 2017) de la base
imponible previa a la aplicación de la reserva de
capitalización y a la compensación de bases impo-
nibles negativas
20.000.000 ≤ Importe neto de la cifra de negocios < 60.000.000 50 % de la base imponible previa a la aplicación de
60.000.000 ≤ Importe neto de la cifra de negocios 25 % de la base imponible previa a la aplicación de

Con ello, la integración de las dotaciones por aportaciones a sistemas de previsión social no puede
dar una base imponible negativa.
EJEMPLO 30
La mercantil «ASA» contabilizó en ejercicios anteriores aportaciones a fondos de pensiones internos por
importe de 4.000.000 de euros que, de acuerdo con lo establecido en el artículo 14.1 y 2 de la LIS, no fue-
ron deducibles en el IS, contabilizando, asimismo, el impuesto diferido por importe de 1.000.000 de euros
(25 % de 4.000.000).
.../...
348 www.cef.es
.../...
En el ejercicio 2016, satisfizo 2.000.000 de euros (la mitad de las aportaciones realizadas) a personas que cum-
plieron las condiciones establecidas al haberse producido la jubilación de dichas personas.
En el ejercicio 2016, la base imponible previa a la integración de las aportaciones a sistemas de previsión social,
a la reserva de capitalización y a la compensación de bases imponibles negativas asciende a 1.500.000 euros.
Comentar las incidencias fiscales.
En el ejercicio 2016, son gastos fiscalmente deducibles los pagos realizados, es decir, 2.000.000 de euros, sin
embargo, de acuerdo con lo establecido en el artículo 11.12 de la LIS, se podrán integrar a partir del 2017,
con el límite del (70 %, 50 % o 25 %,) de la base imponible positiva previa a su integración, a la reserva de
capitalización y a la compensación de bases imponibles positivas, según cuál fuera el importe neto de la cifra
de negocios del ejercicio anterior.
Es decir, si estuviéramos en el ejercicio 2023, de los 2.000.000 de euros solo se van a poder integrar en la base
imponible, minorándola, en 1.050.000, 750.000 o 375.000 euros, según cuál fuera el importe neto de la cifra
de negocios del ejercicio anterior. El resto queda pendiente para ejercicios posteriores.
Por último, tenemos que decir que, de acuerdo con el artículo 130 de la LIS, la contabilización de
esos gastos que no han sido fiscalmente deducibles y que han generado activos por impuesto diferido
puede generar un crédito exigible frente a la Administración tributaria, en las condiciones establecidas
en el artículo 130 de la LIS y en el artículo 69 del RIS.
3.2. P
ROVISIONES CONTABLES QUE NO SE CONSIDERAN FISCALMENTE DEDU-
CIBLES
El artículo 14.3 de la LIS establece, en cinco letras, aquellos gastos que no tienen la consideración
de fiscalmente deducibles. Analicemos cada una de ellas.
• En la letra a) se establece que no tienen la consideración de deducibles los gastos deriva-

dos de obligaciones implícitas o tácitas.
Con carácter general, podemos decir que las provisiones contables, de acuerdo con la norma
de registro y valoración 15.ª del PGC, pueden surgir por los siguientes motivos: disposicio-
nes legales, obligaciones contractuales, obligaciones implícitas y obligaciones tácitas.
El precepto nos indica que no son gastos fiscales las provisiones derivadas de obligaciones
implícitas o tácitas.
Por ello, y aunque no lo mencione expresamente, sí son gastos fiscales las provisiones con-
tabilizadas derivadas de disposiciones u obligaciones legales y obligaciones contractuales.
De esta manera, serían gastos fiscalmente deducibles las provisiones contabilizadas con base
en que una norma legal impusiera a una sociedad la obligación de cambiar la canalización y
vertido de sus aguas residuales dentro de unos años, o que una obligación contractual exi-
giera a la sociedad que pagara dentro de un periodo de tiempo una determinada cantidad.
Asimismo, no serían gastos fiscalmente deducibles las provisiones contabilizadas por posi-
bles demandas que se esperan tener por las ventas defectuosas de algunos productos, por
las inundaciones que se podrían tener en los próximos años, por el cambio climático que se
avecina, etc.
www.cef.es 349
• En la letra b) se establece que no serán deducibles los concernientes a los costes de cumplimiento
de contratos que excedan a los beneficios económicos que se espera recibir de los mismos.
Contablemente, la cuenta (4994), denominada «Provisión por contratos onerosos», posibi-
lita la contabilización de la provisión cuando los costes que conlleva el cumplimiento de un
contrato exceden a los beneficios que se espera recibir de los mismos.
Pues bien, la provisión contabilizada de acuerdo con el criterio del PGC no es fiscalmente
deducible.
• En la letra c) se establece que no serán deducibles los derivados de reestructuraciones,
excepto si se refieren a obligaciones legales o contractuales y no meramente tácitas.
Se trata de un matiz a lo establecido en el apartado a) para el caso de gastos que se prevean tener
con motivo de reestructuraciones en la empresa. Así, las derivadas de obligaciones legales o
contractuales sí serán deducibles. Las derivadas de obligaciones tácitas no serían deducibles.
Así, por ejemplo, no sería deducible la provisión contabilizada, ya que la empresa prevé
que dentro de cuatro ejercicios va a tener que despedir a la mitad de sus trabajadores. O que
tiene que realizar una ampliación y modernización de la empresa.
En cambio, sí serían deducibles si esas obligaciones de reestructuración de la empresa vinie-
ran por obligaciones legales o contractuales.
• En la letra d) se establece que no serán deducibles los relativos al riesgo de devoluciones
de ventas.
Es decir, en el caso de que se contabilizara una provisión por el riesgo de posibles devolu-
ciones de ventas, esta no sería deducible.
No hay que confundir esta letra con lo establecido en el artículo 14.9 que dispone la dedu-
ciblidad, que se limita a un porcentaje, sobre los gastos accesorios a las devoluciones de
ventas, que será objeto de estudio posteriormente.
• En la letra e) se establece que no serán deducibles los de personal que se correspondan con
pagos basados en instrumentos de patrimonio, utilizados como fórmula de retribución a los
empleados, y se satisfagan en efectivo.
Puede suceder en algunas ocasiones que la empresa, con ánimo de valorar el trabajo y la con-
tinuidad de alguno de sus directivos, les retribuya con opciones de compra sobre el aumento
de valor de sus acciones desde una determinada fecha, y en ese momento posterior se satis-
fagan en efectivo.
En estos casos, la empresa contabiliza esa futura retribución a los directivos con un cargo a
la cuenta (6457), «Retribuciones al personal liquidadas en instrumentos de patrimonio», y
abono a la cuenta (147) denominada «Provisión por transacciones basadas en instrumentos
de patrimonio» o a la cuenta (5297) denominada «Provisión a corto plazo por transaccio-
nes basadas en instrumentos de patrimonio», o a la cuenta (1111), «Reservas por resto de
instrumentos de patrimonio neto».
El cargo a la cuenta (6457), «Retribuciones al personal liquidadas en instrumentos de patri-
monio», no será gasto fiscalmente deducible.
El precepto nos indica dos cuestiones:
• Que aquellos gastos por provisiones que se han detallado anteriormente no son deducibles
fiscalmente.
• Que aquellos otros gastos por provisiones, que no han sido citados, sí son deducibles
fiscalmente.
350 www.cef.es
Por otra parte, el artículo 14.5 de la LIS establece que los gastos no deducibles, según las normas
anteriores, se integrarán en la base imponible, es decir, serán deducibles en el periodo impositivo en que
se aplique la provisión o se destine el gasto a su finalidad.
El artículo 14.6 de la LIS precisa que los gastos de personal que se correspondan con pagos
basados en instrumentos de patrimonio, utilizados como fórmula de retribución a sus empleados, y
se satisfagan mediante la entrega de los mismos, serán fiscalmente deducibles cuando se produzca
esta entrega.
Es decir, los gastos de personal que se correspondan con pagos basados en instrumentos de patrimo-
nio, utilizados como fórmula de retribución al personal, se pueden satisfacer de dos maneras:
• En efectivo.
• Mediante la entrega de los instrumentos de patrimonio.
En ningún caso son deducibles en el momento en el que se configura ese futuro pago en instru-
mento de patrimonio a los empleados y se contabiliza el gasto por la provisión. Serán deducibles en los
siguientes momentos:
• Si se satisface en efectivo. Cuando se aplique la provisión o se destine el gasto a su finalidad.

• Si se entregan instrumentos de patrimonio. En el momento de la entrega de los mismos.
EJEMPLO 31
Una sociedad anónima dota 150.000 euros como provisión para cubrir las siguientes responsabilidades:
a) 20.000 euros por un aval bancario que la entidad entregó como fianza en cumplimiento de un contrato
que va a realizar con la Administración.
b) 100.000 euros por posibles futuras demandas que la entidad prevé que tendrá con sus trabajadores
ante posibles casos de despido.
c) 10.000 euros por la demanda de un trabajador por despido improcedente. La citada cuantía se ha
obtenido de forma aproximada, en función de los años que el trabajador ha estado en la plantilla de
la empresa.
d) 20.000 euros por el importe estimado de una deuda tributaria, que es posible que la entidad deba
ingresar en un futuro si no cumple determinadas condiciones.
¿Son todas ellas fiscalmente deducibles?
Las provisiones por responsabilidades por importe de 150.000 euros, dotadas por la sociedad anónima, ten-
drían la siguiente consideración fiscal:
a) La provisión solo resultará fiscalmente deducible en el momento en el que se den las circunstan-
cias que provoquen la ejecución del aval por parte de la Administración, en cambio sí resultarán
deducibles los costes de mantenimiento del aval. Deberá efectuarse pues un ajuste positivo de 20.000
(art. 14.3 de la LIS).
.../...
www.cef.es 351
.../...
b) No es una obligación legal ni contractual. Las demandas aún no se han interpuesto y por consiguiente
no ha nacido todavía ninguna responsabilidad para la empresa (art. 14.3 de la LIS), procede pues un
ajuste positivo de 100.000 euros.
c) No procede ajuste. Existe un litigio del que previsiblemente se derivará una indemnización a cargo de la
empresa que fijará el juez de lo social, por tanto el gasto es fiscalmente deducible. Posteriormente, según
cuál sea la cuantía de la indemnización que se fije, se efectuará un ingreso o gasto suplementario en su caso.
d) Es un gasto que obedece a una obligación implícita o tácita, por lo que no resulta deducible. Además
habría que ver si la citada deuda tributaria fuese en sí misma deducible, en cualquier caso procede un
ajuste positivo de 20.000 euros (art. 14.3 de la LIS).
EJEMPLO 32
En el ejercicio 20X0 se dotó una provisión por riesgos y gastos por importe de 1.000.000 de euros ante la posi-
ble demanda por daños y perjuicios de un antiguo cliente. El cliente interpuso la demanda en el ejercicio 20X1
solicitando una indemnización de 800.000 euros. En febrero del 20X2, el juzgado acordó una indemnización
de 500.000 euros que la sociedad pagó con cargo a la provisión y anulando el resto.
En el 20X0 realizaría el siguiente asiento contable:
(768) Gastos excepcionales ................................................................. 1.000.000

(142) Provisión para otras responsabilidades .................................. 1.000.000
La provisión por responsabilidad realizada contablemente no es fiscalmente deducible, ya que a la entidad no

le ha sido reclamada cantidad alguna (art. 14.3 de la LIS). Diferencia permanente positiva de 1.000.000 de euros.
En el ejercicio 20X1, la provisión pasa a ser deducible pero solo por importe de 800.000 euros, de acuerdo
con el artículo 14.5 de la LIS (al estar contabilizada en el ejercicio anterior por 1.000.000 de €). Diferencia
permanente negativa de 800.000 euros.
Contablemente, anularía la provisión por 200.000 euros realizando el siguiente asiento:
(142) Provisión para otras responsabilidades .................................. 200.000

(795) Exceso de provisiones ............................................................... 200.000
En el ejercicio 20X2 realizaría el siguiente asiento contable:
(142) Provisión para otras responsabilidades .................................. 800.000

(795) Exceso de provisiones ............................................................... 300.000
.../...
352 www.cef.es
.../...
Y darían lugar a los gastos e ingresos contables y fiscales que detallamos en los siguientes cuadros:
Ejercicio Gasto contable Gasto fiscal Ajustes
20X0 ................................................................ 1.000.000 ‒ + 1.000.000

20X1 ................................................................ ‒ 800.000 ‒ 800.000
Ejercicio Ingreso contable Ingreso fiscal Ajustes
20X1 ................................................................ 200.000 ‒ ‒ 200.000

20X2 ................................................................ 300.000 300.000 0
EJEMPLO 33
Una empresa ha suscrito un contrato comercial en octubre de 20X0 cuya duración es de 11 meses. Se estima
que el cumplimiento del mismo por parte de la empresa originará unos costes que exceden a los beneficios
económicos que se espera recibir del mismo en un importe de 30.000 euros.
Al final del ejercicio 20X0 se estima que existe un exceso en la provisión contabilizada que asciende a 5.000.
Contabilizar las provisiones y decir qué cantidad sería gasto deducible en el ejercicio 20X0.
La contabilización de la provisión sería:
(6954) Dotación a la provisión por contratos onerosos .................... 30.000

(4994) Provisión por contratos onerosos ............................................ 30.000
La contabilización del exceso de provisión sería:
(4994) Provisión por contratos onerosos ............................................ 5.000

(79544) Exceso de provisión por operaciones comerciales por con-
tratos onerosos ............................................................................ 5.000
Fiscalmente, el artículo 14.3 de la LIS establece expresamente la no deducibilidad fiscal de los contratos
onerosos.
Por ello ni los 30.000 euros es gasto fiscal, ni el exceso de la provisión es ingreso fiscal.
Se debería realizar un ajuste positivo de 25.000 euros.
www.cef.es 353
EJEMPLO 34
Una empresa acuerda con sus cinco directivos, el 1 de abril del año 20X0, una retribución adicional consis-
tente en multiplicar el 10 % de la revalorización de las acciones por 10.000 euros, a cada uno de ellos, siem-
pre que permanezcan en activo en la entidad dentro de 3 años desde esa fecha.
En el momento del acuerdo, el valor de la acción es de 500 euros.
Se conoce que el valor de las acciones de la empresa al cierre del ejercicio, de los 2 años posteriores, y en el
momento del pago de la retribución adicional, ha sido el siguiente:
• A 31 de diciembre de 20X0, el valor de la acción es de 750 euros. En la empresa continúan los cinco
directivos.
• A 31 de diciembre de 20X1, el valor de la acción es de 900 euros. En la empresa solo hay cuatro direc-
tivos, ya que el otro ha dejado la empresa.
• En el año 20X2, el valor de la acción es de 1.100. En la empresa solo hay cuatro directivos.
• El 1 de abril del año 20X3, momento del pago de la retribución adicional, las acciones valen 1.050 euros
y la empresa satisface la retribución acordada.
Registrar las operaciones anteriores e indicar si los gastos contabilizados son fiscalmente deducibles.
Contabilización de la periodificación del gasto imputable al primer año de acuerdo con el siguiente cálculo:
[5 × 10.000 × 10 % (750 – 500)] = 1.250.000 euros.
(6450) Retribuciones al personal con instrumentos de patrimonio .. 1.250.000

(147) Provisión por transacciones con pagos en instrumentos de
patrimonio ................................................................................... 1.250.000
El gasto de 1.250.000 euros realizado con cargo a la cuenta (6450), «Retribuciones al personal con instru-
mentos de patrimonio», no será fiscalmente deducible, de acuerdo con lo establecido en el artículo 14.6
de la LIS.
Contabilización de la periodificación del gasto imputable al segundo año de acuerdo con el siguiente cálculo:
[4 × 10.000 × 10 % (900 – 500) – 1.250.000] = 350.000 euros.
(6450) Retribuciones al personal con instrumentos de patrimonio .. 350.000

patrimonio ................................................................................... 350.000
El gasto de 350.000 euros realizado con cargo a la cuenta (6450), «Retribuciones al personal con instru-
mentos de patrimonio», no será fiscalmente deducible, de acuerdo con lo establecido en el artículo 14.6
de la LIS.
Contabilización de la periodificación del gasto imputable al tercer año de acuerdo con el siguiente cálculo:
[4 × 10.000 × 10 % (1.100 – 500) – 1.250.000 – 350.000] = 800.000 euros.
.../...
354 www.cef.es
.../...
(6450) Retribuciones al personal con instrumentos de patrimonio. 800.000

patrimonio ................................................................................... 800.000
El gasto de 800.000 euros realizado con cargo a la cuenta (6450), «Retribuciones al personal con instrumen-
tos de patrimonio», no será fiscalmente deducible, de acuerdo con lo establecido en el artículo 14.6 de la LIS.
En el momento del pago de la retribución adicional se realizará el siguiente asiento:

patrimonio ................................................................................... 2.400.000
(572) Bancos e instituciones de crédito c/c vista, euros .................. 2.200.000
[4 × 10.000 × 10 % (1.050 ‒ 500)]
(7957) Exceso de provisiones por transacciones con pagos en ins-

trumentos de patrimonio .......................................................... 200.000
En este ejercicio el gasto fiscalmente deducible por la retribución a los directivos sería de 2.200.000 euros.
(Hay que tener en cuenta que en ejercicios anteriores se contabilizaron como gastos 2.400.000 € y en este
ejercicio se han contabilizado como ingresos 200.000 €).
3.3. P
ROVISIONES FISCALMENTE DEDUCIBLES A LAS QUE SE ESTABLECEN
ALGUNAS CONDICIONES
El artículo 14 de la LIS, en los puntos siguientes a los ya analizados, establece la deducibilidad de

las siguientes provisiones:
• Las provisiones por actuaciones medioambientales.

• Las provisiones técnicas de entidades aseguradoras.
• Las provisiones técnicas de sociedades de garantía recíproca.
• Las derivadas de las garantías por reparación y revisión y gastos accesorios por devolucio-
nes de ventas.
Analicemos cada una de ellas:
3.3.1. Provisiones por actuaciones medioambientales
Contablemente, el PGC recoge la provisión para actuaciones medioambientales, a largo plazo en la

cuenta (145), y la provisión a corto plazo para actuaciones medioambientales en la cuenta (5295).
www.cef.es 355
Fiscalmente, el artículo 14.4 de la LIS establece que los gastos por actuaciones medioambientales
serán deducibles cuando correspondan a un plan formulado por el contribuyente y aceptado por la Admi-
nistración tributaria. Asimismo, indica que reglamentariamente se establecerá el procedimiento para la
resolución de los planes que se formulen.
La regulación reglamentaria está contenida en los artículos 10 y 12 del RIS que hacen referencia a
las siguientes cuestiones:
• Artículo 10. Planes de gastos correspondientes a actuaciones medioambientales.

• Artículo 12. Órgano competente.
De esta manera se regula el procedimiento para la aprobación, en su caso, de los planes correspon-
dientes a actuaciones medioambientales.
En síntesis, el procedimiento es el siguiente:
Primero. Los contribuyentes podrán someter a la Administración tributaria un plan de gastos corres-
pondientes a actuaciones medioambientales, cuya solicitud deberá contener los siguientes datos:
• Descripción de las obligaciones del contribuyentes o compromisos adquiridos por el mismo

para prevenir o reparar daños sobre el medioambiente.
• Descripción técnica y justificación de la necesidad de la actuación a realizar.
• Importe estimado de los gastos correspondientes a la actuación medioambiental y justifica-
ción del mismo.
• Criterio de imputación temporal del importe estimado de los gastos correspondientes a la
actuación medioambiental y justificación del mismo.
• Fecha de inicio de la actuación medioambiental.
Segundo. La solicitud se presentará dentro de los tres meses siguientes a la fecha de nacimiento de
la obligación o compromiso de la actuación medioambiental.
Tercero. La Administración tributaria podrá recabar del contribuyente cuantos datos, informes,
antecedentes y justificantes sean necesarios.
Cuarto. Instruido el procedimiento, e inmediatamente antes de redactar la propuesta de resolución,

se pondrá de manifiesto al contribuyente, quien dispondrá de un plazo de 15 días para formular las ale-
gaciones y presentar los documentos y justificaciones que estime pertinentes.
Quinto. La resolución que ponga fin al procedimiento podrá:
• Aprobar el plan de gastos formulado por el contribuyente.

• Aprobar un plan alternativo de gastos formulado por el contribuyente en el curso del
procedimiento.
• Desestimar el plan de gastos formulado por el contribuyente.
Sexto. El procedimiento deberá finalizar en el plazo de tres meses. Transcurrido el plazo a que hace
referencia el apartado anterior, sin haberse notificado una resolución expresa, se entenderá aprobado el
plan de gastos formulado por el contribuyente.
356 www.cef.es
Séptimo. Los planes de gastos correspondientes a actuaciones medioambientales aprobados podrán

modificarse a solicitud del contribuyente, observándose las normas detalladas anteriormente.
La solicitud habrá de presentarse dentro de los tres últimos meses del periodo impositivo en el cual
deba surtir efecto la modificación.
Octavo. Será competente para instruir y resolver el procedimiento relativo a planes de gastos corres-
pondientes a actuaciones medioambientales y de inversiones la delegación de la AEAT del domicilio
fiscal del contribuyente o las dependencias regionales de Inspección o la Delegación Central de Grandes
Contribuyentes, tratándose de contribuyentes adscritos a las mismas.
3.3.2. Provisiones técnicas de las entidades aseguradoras
Las provisiones técnicas son aquellas que obligatoriamente deben dotar las compañías de seguros
para cumplir con lo previsto en el artículo 16 de la Ley 30/1995, de 8 de noviembre, de ordenación y
supervisión de los seguros privados. De acuerdo con el desarrollo reglamentario de la materia, conte-
nido en el capítulo II del título II del Real Decreto 2486/1998, de 20 de noviembre, las provisiones téc-
nicas son las siguientes:
• Provisión para primas no consumidas.

• Provisión para riesgos en curso.
• Provisión de seguros de vida.
• Provisión para participación en beneficios y para extornos.
• Provisión de prestaciones.
• Provisión de estabilización.
• Provisión del seguro de decesos.
• Provisión del seguro de enfermedad.
• Provisión de desviaciones en las operaciones de capitalización.
Las tres últimas provisiones son creación reglamentaria, si bien autorizada explícitamente por la
Ley 30/1995.
El objetivo de las provisiones técnicas es «... reflejar en el balance de las entidades aseguradoras el
importe de las obligaciones asumidas que se derivan de los contratos de seguros y reaseguros...», pero tam-
bién «... mantener la necesaria estabilidad de la entidad aseguradora frente a oscilaciones aleatorias o cíclicas
de la siniestralidad o frente a posibles riesgos especiales...» (art. 29 del RD 2486/1998). A esta última fun-
ción está dedicada la provisión de estabilización. La dotación a las provisiones técnicas está minuciosamente
regulada en un conjunto de artículos comprendidos en el capítulo II del título II del Real Decreto 2486/1998.
Del texto del artículo 14.7 de la LIS se deduce que serán fiscalmente deducibles las dotaciones a
las provisiones técnicas hasta el importe de las cuantías mínimas establecidas por las normas aplicables,
pero la disposición adicional tercera del Real Decreto 2486/1998 ha identificado cuantías mínimas con
dotaciones obligatorias, a excepción de la provisión para prestaciones. En efecto, la citada disposición
establece que «las dotaciones obligatorias a efectuar a las provisiones técnicas de acuerdo con lo pre-
visto en el presente reglamento... tendrán a todos los efectos la consideración de cuantía mínima para la
constitución de las citadas provisiones técnicas».
www.cef.es 357
La aparente contradicción entre las dos normas, legal y reglamentaria, debe salvarse, en el sentido
de admitir como fiscalmente deducibles las dotaciones que se hayan efectuado de acuerdo con cualquiera
de los métodos establecidos en las normas reguladoras de las diferentes provisiones, siempre que dichos
métodos se apliquen consistentemente. Por el contrario, no serán fiscalmente deducibles las dotaciones
efectuadas por un método diferente que depare una dotación mayor, sino hasta el límite de la dotación
derivada de la estricta aplicación de los métodos reglamentarios. Por supuesto, tampoco será deducible
la dotación calculada incorrectamente sino hasta el referido límite.
A diferencia de las otras provisiones contablemente conocidas, la corrección en la metodología uti-

lizada en el cálculo de las provisiones técnicas y su adecuación a las bases técnicas de la entidad y al
comportamiento real de las magnitudes que las definen, deben ser certificadas por un actuario de seguros.
Esta garantía no surte, sin embargo, efectos fiscales, de manera tal que la Inspección de los Tributos
podrá proponer las regularizaciones que entienda pertinentes por entender que la entidad no ha calculado
correctamente las dotaciones a las provisiones de acuerdo con las normas previstas en el Real Decreto
2486/1998. Naturalmente, de acuerdo con lo previsto en el artículo 131 de la LIS, estas regularizaciones
solamente tendrán efectos fiscales.
Un análisis, aunque sea superficial, de las diferentes provisiones nos ayudará a comprender las nor-
mas sobre la deducción, a los efectos de determinar la base imponible del IS, de las dotaciones a las pro-
visiones técnicas.
3.3.2.1. Provisión para primas no consumidas
La provisión para primas no consumidas está constituida, de acuerdo con lo previsto en el artículo
30.1 del Real Decreto 2486/1998, por el importe de las primas del ejercicio que, por las condiciones del
contrato de seguros, deba imputarse al periodo comprendido entre la fecha de cierre del mismo y el tér-
mino de la cobertura del riesgo.
Puede observarse que el objetivo de la provisión para primas no consumidas está más próximo al
principio del devengo y al de correlación de ingresos y gastos que al de prudencia valorativa que, en
principio, es el que alienta a las provisiones para riesgos y gastos. En realidad, la práctica totalidad de
las provisiones técnicas responden más bien, al objetivo de los principios señalados en primer lugar,
aunque debido a la propia naturaleza del negocio del seguro el riesgo sea un elemento determinante en
su regulación.
De acuerdo con lo previsto en el artículo 30 del Real Decreto 2486/1998, la imputación temporal de
la prima no consumida correspondiente a cada póliza puede realizarse por dos métodos:
• En función de la distribución temporal de la siniestralidad a lo largo del periodo de cober-

tura del contrato.
• Linealmente, cuando razonablemente puede estimarse que la distribución de la siniestrali-
dad es uniforme.
Las dotaciones derivadas de uno y otro método son fiscalmente admisibles, aunque, como es natu-
ral, uno de los dos determine unas dotaciones mayores en un determinado ejercicio. Ahora bien, una vez
escogido un método deberá estarse al mismo, excepto si se justifican suficientemente los motivos para
el cambio. Una variación caprichosa no sería fiscalmente admisible, respetándose, en todo caso, el prin-
cipio de inscripción contable del artículo 11.3 de la LIS.
358 www.cef.es
3.3.2.2. Provisión para riesgos en curso
Esta provisión es complementaria de la anterior y solo procede su dotación en la medida en que el

saldo de la provisión de primas no consumidas no sea suficiente para «... reflejar la valoración de todos
los riesgos y gastos a cubrir por la entidad aseguradora que no se correspondan con el periodo de cober-
tura no transcurrido a la fecha del cierre del ejercicio» (art. 31.1 del RD 2486/1998).
La provisión para riesgos en curso solamente debe dotarse cuando, de acuerdo con las reglas esta-
blecidas en el apartado 2 del artículo 31 del Real Decreto 2486/1998, se constate una insuficiencia en la
provisión para primas consumidas. Además, la dotación debe hacerse de acuerdo con el porcentaje pre-
visto en la referida norma, excepto si la Dirección General de Seguros fija uno diferente «... teniendo en
cuenta evoluciones recientes y significativas de la siniestralidad o de la tarificación...».
La dotación a la provisión para riesgos en curso efectuada de acuerdo con las normas preceden-
tes será fiscalmente deducible. Por el contrario, la dotación a la citada provisión que no venga exigida
reglamentariamente por no concurrir los hechos que denotan la insuficiencia de la provisión para primas
consumidas no lo será, ni tampoco aquella que exceda del porcentaje deducido de la aplicación de las
normas reglamentarias o del establecido por la Dirección General de Seguros.
3.3.2.3. Provisión de seguros de vida
El fundamento de toda operación de seguro de vida reside en el denominado principio de equiva-

lencia actuarial en el origen, en cuya virtud el valor de las obligaciones futuras del tomador y las del
asegurador se igualan. En dicho equilibrio financiero-actuarial descansa el acuerdo de voluntades entre
las partes. A medida que transcurre el tiempo, el valor financiero-actuarial de las obligaciones del ase-
gurador, esto es, de las prestaciones, va superando el valor actual actuarial de las obligaciones del toma-
dor, esto es, las primas. Pues bien, la diferencia entre ambos valores actuales actuariales es el saldo que,
en cada momento, debe presentar la provisión de seguros de vida o provisión matemática, así llamada
debido a las fórmulas que se emplean para su cálculo. En el momento inicial de la operación, antes del
pago de la primera prima, o, en su caso, del pago de la prima única, el valor de la provisión matemática
es nulo, a lo largo del desarrollo del contrato, su saldo va aumentando, hasta que en el momento final
coincide con el importe de la prestación.
De acuerdo con los fundamentos del contrato de seguro de vida, el artículo 32.2 del Real Decreto
2486/1998 define la provisión matemática como «... la diferencia entre el valor actual actuarial de las
obligaciones futuras del asegurador y las del tomador o, en su caso, del asegurado».
La definición reglamentaria de la provisión matemática apunta hacia el método de cálculo deno-

minado prospectivo, ya que, conforme a dicho método, la provisión matemática se calcula por diferen-
cia entre el valor actual actuarial de las obligaciones futuras del asegurador y tomador. Sin embargo, la
norma reglamentaria también admite el método retrospectivo, que se fundamenta en la acumulación o
cálculo del valor final de las primas pagaderas hasta el momento en el que se ha de determinar el saldo
de la provisión matemática.
Para determinar el valor actual actuarial de las obligaciones futuras de las partes intervinientes en
la operación ha de seleccionarse un tipo de interés y adoptarse unas tablas de mortalidad, supervivencia
o invalidez, según los tipos de contrato de seguro de vida. Al tipo de interés se refiere el artículo 33 del
Real Decreto 2486/1998, y a las tablas el artículo 34 de la misma disposición.
En lo que concierne al tipo de interés, el artículo 33 prevé que el mismo no podrá ser superior al que
se infiere por la aplicación de un conjunto de reglas. Es decir, establece un límite superior, pero no otro
www.cef.es 359
inferior, de forma tal que parece dejar a la entidad aseguradora la capacidad para decidir el tipo de inte-
rés aplicable, siempre que el mismo no rebase un determinado límite. A nuestro entender, la libertad de
la entidad aseguradora para fijar el tipo de interés aplicable no debe conducir a una adopción caprichosa
desprovista de justificación técnica. La norma reglamentaria, fiel al principio de prudencia valorativa, trata
de impedir que la provisión matemática se dote por debajo de las necesidades reales pero de ahí no debe
seguirse que otorgue la posibilidad de incurrir en el defecto contrario. Por tanto, el tipo de interés que
efectivamente se aplique, siempre no superior al que se deduce por aplicación de las normas reglamen-
tarias, deberá contar con el suficiente respaldo técnico, ya que, de otra manera, la dotación a la provisión
matemática difícilmente reflejaría, como así lo exige el artículo 32.2 del Real Decreto 2486/1998, «... la
diferencia entre el valor actual actuarial de las obligaciones futuras del asegurador y las del tomador...».
En este sentido, se opina que cuando el tipo de interés aplicado, siendo no superior al que se deduce de
las reglas previstas en el artículo 33, carezca de fundamento técnico, la dotación a la provisión matemá-
tica es incorrecta y podrá ser rechazada, en el importe que corresponda, a efectos fiscales.
Una postura diferente consistiría en rechazar, a efectos fiscales, las dotaciones a la provisión matemá-
tica calculadas en función de un tipo de interés inferior al límite previsto en el artículo 33, en el importe
correspondiente, bajo el argumento de que la cuantía mínima a que se refiere el artículo 14.7 de la LIS, es
la dotación obligatoria, según lo previsto en la disposición adicional tercera del Real Decreto 2486/1998,
y que dicha dotación es única y exclusivamente la que se calcula aplicando un tipo de interés que coin-
cida con el límite reglamentariamente definido.
A nuestro entender esta postura es excesivamente radical, porque el artículo 33 del Real Decreto
2486/1998 no establece un tipo de interés determinado, ni una banda en el que deba situarse, sino un
límite superior que no debe ser rebasado, pero no impide aplicar un tipo de interés inferior, de manera
tal que la provisión matemática así calculada cumple con las exigencias reglamentarias, siempre que,
como hemos afirmado anteriormente, el tipo de interés aplicado tenga suficiente fundamento técnico.
Por lo que se refiere a las tablas de mortalidad, supervivencia o invalidez, el artículo 34 establece
las características básicas de las tablas que deben ser utilizadas, sin imponer una concreta, si bien la
disposición transitoria segunda permite la utilización de «... las tablas GRM80 y GRF80 con dos años
menos de edad actuarial, y en seguros de fallecimiento las tablas GKM80 y GKF80». Sin embargo,
y de manera similar a lo ya visto en relación con el tipo de interés, el último párrafo del apartado 1
del referido artículo permite la utilización de «... tablas más prudentes que, sin cumplir alguno de los
requisitos anteriores, tengan un margen de seguridad superior al que resulta de estos». Nuevamente nos
encontramos con el mismo problema que, a nuestro entender, debe resolverse admitiendo, también a
efectos fiscales, la tabla más prudente, siempre que se halle técnicamente fundamentada y así lo justi-
fique la entidad aseguradora.
El artículo 36.1 del Real Decreto 2486/1998 prevé que el importe de las provisiones de seguros
de vida para cada contrato «... deberá ser, en todo momento, y como mínimo, igual al valor del rescate
garantizado». Parece claro que las dotaciones necesarias a la provisión matemática para cumplir dicha
norma serán fiscalmente deducibles.
En los seguros de vida cuyo periodo de cobertura sea igual o inferior al año, la provisión matemá-
tica es sustituida por la de primas no consumidas y, en su caso, la de riesgos en curso.
La provisión matemática admite ser contemplada desde diversas perspectivas, además de aquella,
básica, que refleja el «... valor de las obligaciones del asegurador neto de las obligaciones del tomador...»
(art. 32.1 del RD 2486/1998). La provisión matemática también puede ser contemplada como la expre-
sión de la acumulación de primas de reserva. Bajo esta perspectiva, el resultado que la entidad asegu-
radora debe reflejar en cada ejercicio es el saldo de ingresos por primas naturales y recargos, pago de
360 www.cef.es
siniestros y dotaciones a la provisión matemática de las primas de reserva. Desde este ángulo, la provi-
sión matemática aparece más próxima a una técnica al servicio del principio del devengo y de correla-
ción de ingresos y gastos, que a una provisión para riesgos y gastos.
3.3.2.4. Provisión de seguros de vida cuando el tomador asume el riesgo de la inversión
Cuando el tomador asume el riesgo de la inversión se difumina extraordinariamente la esencia del

seguro, de manera tal que, básicamente, la entidad aseguradora pasa a ser una administradora, bajo deter-
minadas condiciones contractuales formalmente dimanantes de un contrato de seguros, de las sumas reci-
bidas. Por esta razón la provisión matemática no se determina en función del valor actual actuarial de
las obligaciones que para ambas partes dimanan del contrato de seguro, sino que «... se determinará en
función de los activos específicamente afectos o de los índices o activos que se hayan fijado como refe-
rencia para determinar el valor económico de sus derechos (del tomador)» (art. 34 del RD 2486/1998).
3.3.2.5. Provisión para participación en beneficios y para extornos
Esta provisión, de acuerdo con lo previsto en el artículo 38.1 del Real Decreto 2486/1998, recoge el
importe de los beneficios devengados en favor de los tomadores, asegurados o beneficiarios, cuando así
haya sido establecido en el contrato de seguro, debido al comportamiento experimentado por el riesgo
asegurado. Cuando los beneficios se asignen individualmente nace el correspondiente pasivo.
La provisión también se aplica cuando, igualmente debido al comportamiento del riesgo asegurado,
proceda restituir las primas a los tomadores y asegurados, por aplicación de los pactos contractuales.
Las dotaciones a esta provisión derivan de lo pactado en el contrato de seguro en relación con el
comportamiento de los riesgos asegurados, de manera tal que cubre el importe de las obligaciones con-
tractuales para la entidad aseguradora. Esas obligaciones, de naturaleza contractual, nacen cuando se
produce un hecho, a saber, el comportamiento del riesgo asegurado, y no motivan el nacimiento de una
cuenta acreedora sino de una provisión mientras que no se produzca la individualización.
Las dotaciones a esta provisión son fiscalmente deducibles, dentro del límite de las obligaciones
contraídas.
3.3.2.6. Provisión de prestaciones
Los artículos 39, 40, 41, 42, 43 y 44 del Real Decreto 2486/1998 regulan la provisión para prestaciones.
La provisión para prestaciones se subdivide en cuatro modalidades: provisión de prestaciones pendiente
de liquidación o pago, provisión de siniestros pendientes de declaración, provisión de gastos internos de
liquidación de siniestros y provisión de prestaciones en riesgos de manifestación diferida. A su vez, las
dotaciones a las provisiones pueden realizarse por métodos individuales o por métodos estadísticos.
La provisión para prestaciones debe cubrir «... el importe total de las obligaciones pendientes del
asegurador derivadas de los siniestros ocurridos con anterioridad a la fecha de cierre del ejercicio...»
(art. 39.1). Por siniestros ocurridos se entienden los efectivamente acaecidos antes del cierre del ejerci-
cio y declarados hasta el 31 de enero del año siguiente o hasta treinta días antes de la formulación de las
cuentas anuales si esta fecha fuese anterior (art. 40), y los pendientes de declaración pero que se estima
que se han producido (art. 41). Los primeros motivan la dotación a la provisión de prestaciones pendien-
tes de liquidación o pago y los segundos la provisión de siniestros pendientes de declaración.
www.cef.es 361
Ambas provisiones, aunque tienen por objeto cubrir el importe de las prestaciones, son cualitativa-
mente diferentes. En efecto, la primera versa sobre hechos producidos, cuya valoración está pendiente,
en tanto que la segunda versa sobre hechos probablemente producidos, de manera tal que tan solo la dota-
ción a la segunda provisión motiva un gasto fiscalmente deducible que puede entenderse como excepción
a la norma prevista en el apartado 3 del artículo 14 de la LIS.
La dotación a la provisión para siniestros pendientes de declaración se basa en una estimación de

hechos acompañada de una valoración de los mismos. La manera más correcta de efectuar dicha estima-
ción es a través de métodos estadísticos, y así lo establece el artículo 41.1 del Real Decreto 2486/1998.
No obstante, cuando la entidad no disponga de un método estadístico fiable, la dotación a la provisión
deberá calcularse multiplicando el número estimado de siniestros pendientes de declaración por el coste
medio de los mismos, determinado uno y otro a través de las fórmulas que establece el artículo 41.2 del
Real Decreto 2486/1998, y si dichas fórmulas no pudieren ser aplicables por no disponer la entidad de
experiencia, la dotación se calculará aplicando el porcentaje del 5 % a la provisión de prestaciones pen-
dientes de liquidación o pago del seguro directo o del 10 % para el coaseguro o el reaseguro aceptado.
Las dotaciones así calculadas son fiscalmente deducibles, pero debe tenerse en cuenta que las tres
formas de cálculo no son opcionales para la entidad aseguradora, sino que la preferente es la basada en
métodos estadísticos, de manera tal que si la entidad dispone de los mismos debe atenerse a lo que resulte
de ellos, sin que, por tanto, a efectos fiscales, en tal caso, sean admisibles dotaciones mayores derivadas
de alguno de los dos otros métodos.
La dotación a la provisión para prestaciones pendientes de liquidación puede hacerse, a voluntad de

la compañía de seguros, valorando individualmente los siniestros o por métodos estadísticos, de acuerdo
con las reglas previstas en el artículo 43 del Real Decreto 2486/1998.
Cuando la dotación a la provisión para prestaciones se efectúe según métodos estadísticos, la dispo-
sición adicional tercera.2 del Real Decreto 2486/1998 establece un límite consistente en «... el importe
que haga que la siniestralidad del ejercicio no exceda del resultado de aplicar al importe de las primas
periodificadas del ejercicio, el porcentaje determinado por la proporción en que se encuentre la sinies-
tralidad de los cinco ejercicios inmediatamente anteriores al periodo impositivo, en relación con las pri-
mas periodificadas habidas en los cinco ejercicios referidos...».
El límite revela una cierta desconfianza respecto de la aplicación de métodos estadísticos, proba-
blemente porque estos son propuestos por la propia compañía de seguros, aunque precisen la aprobación
de la Dirección General de Seguros. El límite se aplicará en todo caso, aunque el método estadístico
propuesto por la compañía de seguros hubiera sido rechazado por la Dirección General de Seguros y la
misma hubiere hecho uso de la potestad que le confiere el artículo 43.5 del Real Decreto 2486/1998, de
«... obligar, mediante resolución motivada, a que el importe de la provisión se determine por otros méto-
dos estadísticos, si considera que el importe estimado por la entidad, utilizando un método de valora-
ción individual o un método estadístico, resulta insuficiente y puede comprometer la solvencia de esta».
Cuando la dotación a la provisión se calcula por el método de valoración individual de siniestros,

el último inciso de la disposición adicional tercera.2 establece que «en todo caso» será gasto deducible
del IS. El énfasis que implica la expresión entrecomillada no debe llevarnos a interpretaciones despro-
porcionadas. En primer lugar, la valoración individual deberá estar suficientemente justificada, tanto en
el hecho determinante del siniestro como en su valoración, de manera tal que la Inspección de los Tri-
butos podrá regularizar una dotación no suficientemente justificada en uno u otro aspecto o en los dos.
En segundo lugar, cuando la Dirección General de Seguros haga uso de la facultad anteriormente men-
cionada y ello suponga la corrección de una dotación efectuada por el método de valoración individual,
ha de entenderse que se está aplicando un método estadístico, de manera tal que será deducible la dota-
362 www.cef.es
ción que se derive del mismo con el límite previsto en la propia disposición adicional tercera.2 del Real
Decreto 2486/1998. No obstante, si el referido límite fuere inferior a la dotación calculada por el método
de valoración individual de siniestros, entendemos que será deducible la dotación derivada de este último,
en cuanto estuviere suficientemente justificada.
3.3.2.7. Dotación a la reserva de estabilización
La dotación a la reserva de estabilización o la provisión de estabilización tiene por objeto «... alcan-
zar la estabilidad técnica de cada ramo o riesgo... y se dotará en aquellos riesgos que por su carácter
especial, nivel de incertidumbre o falta de experiencia así lo requieran... por el importe necesario para
hacer frente a las desviaciones aleatorias desfavorables de siniestralidad» (art. 45 del RD 2486/1998).
Puede apreciarse que se trata de una provisión para la cobertura de pérdidas eventuales derivadas
de un exceso de siniestralidad en relación con la previsible. Por tanto, esta dotación no sería fiscalmente
deducible si no fuera porque corresponde a una provisión de carácter técnico de las compañías de segu-
ros, ya que lo impediría el apartado 3 del artículo 14 de la LIS.
La provisión para estabilización debe constituirse respecto de los riesgos citados en el apartado 2
del Real Decreto 2486/1998, es decir, responsabilidad civil, seguros agrarios combinados y seguro de
crédito, y hasta los límites que en el mismo se establecen. La compañía de seguros puede constituir la
provisión respecto de otros riesgos y superar los límites referidos, pero la dotación solo es obligatoria
en relación con los riesgos antes enumerados y hasta los límites reglamentariamente establecidos, como
se desprende perfectamente del apartado 2 del artículo 45 del Real Decreto 2486/1998: «Las entidades
aseguradoras deberán constituir provisión de estabilización al menos en los siguientes riesgos y hasta
los siguientes límites». En consecuencia, considerando que de acuerdo con lo previsto en la disposición
adicional tercera del Real Decreto 2486/1998 únicamente son fiscalmente deducibles las dotaciones obli-
gatorias, se estima que las dotaciones a la provisión de estabilización relativa a otros riesgos distintos de
los previstos en el apartado 2 del artículo 45, o que exceda de los límites a que se refiere el mismo, no
serán fiscalmente deducibles.
El importe de la dotación a la reserva de estabilización será deducible en la determinación de la base

imponible aun cuando no se haya integrado en la cuenta de pérdidas y ganancias.
Por otra parte cualquiera que sea la aplicación de la reserva de estabilización se integrará en la base
imponible en el periodo impositivo que se produzca.
3.3.2.8. Otras provisiones técnicas
El Real Decreto 2486/1998 también establece y regula provisiones para el seguro de decesos (art. 46),
el de enfermedad (art. 47) y de desviaciones en las operaciones de capitalización por sorteo (art. 48).
Las dotaciones a las mismas serán también fiscalmente deducibles, en la medida en que no excedan del
importe derivado de la aplicación de las reglas establecidas en los referidos preceptos.
3.3.2.9. Provisión técnica de estabilización del Consorcio de Compensación de Seguros
La dotación a la provisión técnica de estabilización relativa a las coberturas distintas de las otorga-
das en el ámbito del seguro agrario combinado tendrá la condición de fiscalmente deducible, en los tér-
minos y dentro de los límites previstos en el artículo 3 del Real Decreto 2013/1997.
www.cef.es 363
Precisiones
El artículo 14.7 de la LIS establece, para todas las provisiones de las entidades aseguradoras, la incom-
patibilidad, para los mismos saldos, de las correcciones por deterioro de primas o cuotas pendientes
de cobro, con la dotación para la cobertura de posibles insolvencias de deudores.
3.3.3. Provisiones técnicas de las sociedades de garantía recíproca y de reafianza-

miento
Las provisiones técnicas de las sociedades de garantía recíproca y de reafianzamiento son las
siguientes:
3.3.3.1. Provisiones técnicas de las sociedades de garantía recíproca
Según el artículo 9 de la Ley 1/1994, de 11 de marzo, sobre régimen jurídico de las sociedades de
garantía recíproca, este tipo de entidades está obligado a constituir un fondo de provisiones técnicas que,
formando parte de su patrimonio, tendrá como finalidad reforzar su solvencia.
Pues bien, el apartado 8 del artículo 14 de la LIS admite la deducibilidad fiscal de las dotaciones a
tales provisiones técnicas con los siguientes límites y condiciones:
• Serán plenamente deducibles las dotaciones obligatorias hasta que el fondo alcance la cuan-
tía mínima prevista en los artículos 9 de la Ley 1/1994, y 3 y 4 del Real Decreto 2345/1996,
de 8 de noviembre.
• Serán deducibles hasta un 75 % las dotaciones que excedan de las cuantías mínimas
obligatorias.
• No se integrarán en la base imponible las subvenciones otorgadas por las Administraciones
públicas a las sociedades de garantía recíproca, ni las rentas derivadas de tales subvencio-
nes, siempre que unas y otras se destinen a dotar el fondo de provisiones técnicas.
3.3.3.2. Provisiones técnicas de las sociedades de reafianzamiento
El artículo 11 de la Ley 1/1994 establece que, con el fin de ofrecer una cobertura y garantía sufi-
ciente a los riesgos contraídos por las sociedades de garantía recíproca y facilitar la disminución del
coste del aval para sus socios, podrán constituirse sociedades de reafianzamiento cuyo objeto social
comprenda el reaval de las operaciones de garantía otorgadas por las sociedades de garantía recí-
proca. Estas sociedades de reafianzamiento no podrán otorgar avales ni otras garantías directamente
a favor de las empresas.
Pues bien, el último párrafo del apartado 8 del artículo 14 de la LIS establece para las sociedades
de reafianzamiento el mismo régimen fiscal que el previsto respecto de las provisiones técnicas de las
sociedades de garantía recíproca, en cuanto a las actividades que, según acabamos de ver, han de cons-
tituir necesariamente su objeto social.
364 www.cef.es
3.3.4. P
rovisión para gastos por dotaciones para la cobertura de garantías de reparación
y revisión, y por devoluciones de ventas
Dentro de las «Provisiones por operaciones de tráfico» [subgrupo (49) del PGC] figura una «Provi-
sión para otras operaciones comerciales (499)» cuya finalidad es la «cobertura de gastos por devolucio-
nes de ventas, garantías de reparación, revisiones y otros conceptos análogos».
Se trata, no obstante su inclusión en el PGC entre las provisiones por operaciones comerciales, de
una auténtica provisión implícita o tácita que, en cuanto que pretende la cobertura de gastos de realiza-
ción probable, no cierta, no resulta, en principio, fiscalmente deducible [art. 14.3 a) de la LIS].
Ahora bien, el artículo 14.9 de la LIS admite, con determinados límites y condiciones, la deducibi-
lidad fiscal de esta provisión cuando busque la cobertura o anticipación de los siguientes gastos de pro-
bable realización futura, estadísticamente cuantificables:
• Por garantías de reparación.

• Por compromisos de revisión.
• Accesorios por devoluciones de ventas, no el riesgo de devoluciones de ventas que expre-
samente no se admite su deducibilidad fiscal [art. 14.3 d) de la LIS]
Aunque recogidas en una única letra se trata realmente de tres provisiones cuyo cálculo será nor-
malmente independiente, salvo que la base de referencia sea coincidente, hipótesis ciertamente impro-
bable como tendremos ocasión de comprobar.
3.3.4.1. Provisión para gastos por garantías de reparación y compromisos de revisión
A) Provisión para gastos por garantías de reparación
Es frecuente en el mercado la oferta de productos con garantía de reparación durante un periodo

de tiempo determinado, estipulado en el contrato de compraventa, que obliga a la empresa a realizar las
reparaciones necesarias por las averías que se produzcan durante el ámbito temporal de cobertura de la
garantía prestada. Se trata de gastos de probable (no cierta) realización futura, estadísticamente cuantifi-
cables, que, según el apartado 9 del artículo 14 de la LIS, resultan fiscalmente deducibles hasta alcanzar
un saldo de provisión no superior a:
Gastos por garantías

Ventas con garantía viva (ejercicio dotación + dos anteriores)
×
al cierre del ejercicio Ventas con garantía
(ejercicio dotación + dos anteriores)
En otras palabras, se establece un límite a la efectividad fiscal de la provisión contable dotada, que se cifra
en el siguiente porcentaje a aplicar sobre las ventas con garantía viva a la conclusión del periodo impositivo:
Gastos por garantía (ejercicio dotación + dos anteriores)

% límite = × 100
Ventas con garantía (ejercicio dotación + dos anteriores)
www.cef.es 365
EJEMPLO 35
La sociedad anónima «ASA» se dedica a la fabricación y venta de aparatos de televisión, para cuya promo-
ción se ofrece una garantía de reparación de todos los productos vendidos de dos años de duración. Las
ventas con garantía y los gastos incurridos para hacer frente a las garantías ofrecidas, correspondientes al
último trienio, son los siguientes:
20X0 20X1 20X2
Ventas con garantías .................................... 12.500.000 14.500.000 17.000.000

Gastos por garantías .................................... 250.000 362.500 510.000
Determinar el importe límite de la dotación contable a la provisión por garantías de reparación fiscalmente
deducible correspondiente a 20X2, sabiendo que las ventas con garantías vivas a 31 de diciembre de dicho
ejercicio asciende a 31.500.000 euros (volumen de ventas correspondiente a los dos últimos ejercicios).
250.000 + 362.500 + 510.000

% límite = × 100 % límite = 2,55 %
12.500.000 + 14.500.000 + 17.000.000
Límite provisión fiscalmente deducible: 31.500.000 × 0,0255 = 803.250.
Por otro lado, dada la mecánica contable de esta provisión (al cierre del ejercicio se dota la pro-
visión correspondiente al mismo y se desdota o aplica la dotación efectuada en el anterior), cuando el
importe límite fiscalmente deducible sea inferior a la dotación contable de la misma (lo que habitualmente
ocurrirá cuando el plazo de garantía sea inferior al periodo impositivo, supuesta una distribución uniforme
en el tiempo de las ventas con garantía) el ajuste extracontable a practicar tendrá un doble componente:
• Un componente positivo por el exceso de la provisión contable del ejercicio sobre el límite
fiscalmente deducible.
• Un componente negativo por el exceso de la provisión contable del ejercicio anterior sobre
el límite fiscalmente deducible en el mismo.
Cuando el importe límite fiscalmente deducible sea superior a la dotación contabilizada (lo que
habitualmente ocurrirá cuando el plazo de garantía sea superior al periodo impositivo, en una hipótesis
de distribución uniforme en el tiempo de las ventas), el gasto fiscal coincidirá con el contable, no pro-
cediendo ajuste extracontable salvo que en el ejercicio anterior hubiera operado el límite, en cuyo caso
habría de realizarse un ajuste extracontable negativo por el exceso de la provisión contable del ejercicio
anterior sobre el límite fiscalmente aplicado en el mismo.
EJEMPLO 36
La sociedad anónima «ASA» presenta la siguiente secuencia de dotaciones contables a la provisión por garan-
tías de reparación con los límites fiscalmente deducibles que se indican:
.../...
366 www.cef.es
.../...
20X1 20X2 20X3
Dotación contable a la provisión ............... 250.000 300.000 350.000

Límite fiscalmente deducible ..................... 200.000 280.000 400.000
Determinar los ajustes extracontables a practicar, como diferencias temporales, en cada uno de los ejerci-
cios, sabiendo que en 20X0 se dota una provisión de 200.000 euros con el consiguiente ajuste extracontable
positivo por el mismo importe.
20X1 20X2 20X3
Ajustes extracontables ................................. ‒ 150.000 (1) ‒ 30.000 (2) ‒ 20.000 (3)
(1) (250.000 – 200.000) – (200.000 – 0) = – 150.000

(2) (300.000 – 280.000) – (250.000 – 200.000) = – 30.000
(3) 0 – (300.000 – 280.000) = – 20.000
Cuando se trate de entidades de nueva creación, el cálculo de la dotación límite fiscalmente deduci-
ble se realizará tomando los gastos por garantía y las ventas con garantía correspondientes a los periodos
impositivos transcurridos desde su constitución. Por analogía, igual criterio se seguirá cuando se trate no
ya de entidades de nueva creación, sino de actividades de nueva realización.
B) Provisión para gastos por compromisos de revisión
En ocasiones, como suele ser habitual en el sector automovilístico, dentro de la oferta de venta
del producto se incluyen determinados compromisos de revisión del mismo que garanticen su buen
funcionamiento.
Al igual que en el caso anterior, nos encontramos ante gastos de probable (no cierta) realización futura,
estadísticamente cuantificables, que también van a resultar fiscalmente deducibles vía provisión con los
límites y condiciones establecidos en el artículo 14.9 de la LIS. Como hemos visto, este precepto establece
un límite a la efectividad fiscal de la dotación contable de la provisión que se cifra en el siguiente porcentaje
a aplicar sobre las ventas con compromisos de revisión pendientes a la conclusión del periodo impositivo:
Gastos por revisiones (ejercicio dotación + dos anteriores)

% límite = × 100
Ventas sujetas a revisión (ejercicio dotación + dos anteriores)
Nos remitimos, por lo demás, a todo lo comentado respecto a la provisión para gastos por garantías
de reparación, régimen aplicable a las entidades de nueva creación incluido, que resulta plenamente ope-
rativo en este caso, salvando las diferencias terminológicas o conceptuales pertinentes.
3.3.4.2. Provisión para gastos accesorios por devoluciones de ventas
Las devoluciones de ventas originan una serie de gastos accesorios (transportes, financieros, etc.) en
función de lo pactado cuya imputación, de acuerdo con el principio de correlación de ingresos y gastos,
debiera coincidir con el ejercicio en el que se produce la imputación de las ventas.
www.cef.es 367
Hay que tener en cuenta que la provisión por el riesgo de devoluciones de ventas no es fiscalmente
deducible según el artículo 14.1 d) de la LIS, y no tiene nada que ver con la provisión para gastos acce-
sorios por devoluciones de ventas, aunque ambas se refieran a las «devoluciones de venta».
No obstante, nuevamente nos encontramos ante unos gastos de probable (no cierta) realización
futura, estadísticamente cuantificables, que solo van a resultar fiscalmente deducibles vía provisión con
los límites y condiciones establecidos en el artículo 14.9 de la LIS. Precepto que establece un límite a la
deducibilidad fiscal de la dotación contable de la provisión que se cifra en el siguiente porcentaje a apli-
car sobre el importe de las ventas susceptibles de ser devueltas a la conclusión del periodo impositivo:
Gastos por devoluciones (ejercicio dotación + dos anteriores)

% límite = × 100
Ventas (ejercicio dotación + dos anteriores)
Siendo de aplicación el mismo régimen de cálculo del porcentaje límite antes comentado en los
casos de entidades de nueva creación.
4. T
RASLADO DE LAS DIFERENCIAS ANALIZADAS EN ESTE CAPÍTULO A LA
DECLARACIÓN DEL IS
En este capítulo han sido analizadas las diferencias entre el resultado contable y la base imponible
del IS por el concepto genérico de «deterioros de valor y provisiones» que pueden existir entre los gas-
tos contabilizados y los gastos fiscalmente deducibles. Las diferencias van a dar lugar a aumentos o a
disminuciones al resultado contable. Las diferencias hay que trasladarlas al modelo de declaración que
cada año se publica mediante orden ministerial antes de la apertura del periodo de declaración; normal-
mente, a finales del mes de mayo del año siguiente al periodo de liquidación.
No obstante, no disponemos en el momento de redactar este capítulo del modelo de declaración

correspondiente al ejercicio 2023.
A continuación exponemos en relación con los temas que han sido objeto de análisis en este capí-
tulo las diferencias de imputación que consideramos pueden existir:
Detalle de correcciones al resultado contable en materias de este capítulo Aumentos Disminuciones
1. Pérdidas por deterioro del artículo 13.1 de la LIS no afectadas por el artículo 11.12
y disp. trans. 33.1 de la LIS .................................................................................................
2. Pérdidas por deterioro del artículo 13.1 de la LIS y provisiones y gastos (art. 14.1
y 2 de la LIS) a los que se refiere el artículo 11.12 y la disposición transitoria trigé-
sima tercera de la LIS ......................................................................................................
3. Pérdidas por deterioro del inmovilizado material, inversiones inmobiliarias e inmovi-
lizado intangible incluido el fondo de comercio [art. 13.2 a) y disp. trans. decimoquinta
de la LIS] ................................................................................................................................
4. Ajustes por deterioro de valores representativos de participaciones en el capital o
fondos propios [art. 13.2 b) de la LIS] ...............................................................................
5. Ajustes por deterioro de valores representativos de participaciones en el capital o
fondos propios (disp. trans. decimosexta.1 y 2 de la LIS) ..............................................
.../...
368 www.cef.es
Detalle de correcciones al resultado contable en materias de este capítulo Aumentos Disminuciones
.../...
6. Pérdidas por deterioro de valores representativos de deuda [art. 13.2 c) de la LIS y

disp. trans. decimoquinta de la LIS) ..................................................................................
7. Aplicación del límite del artículo 11.12 de la LIS a las pérdidas por deterioro del ar-
tículo 13.1 de la LIS y provisiones y gastos (art. 14.1 y 2 de la LIS) ..............................
8. Gastos y provisiones por pensiones no afectados por el artículo 11.12 de la LIS (art.
14.1, 6 y 8 de la LIS) ..............................................................................................................
9. Otras provisiones no deducibles fiscalmente (art. 14 de la LIS) no afectadas por el
artículo 11.12 de la LIS .........................................................................................................
10. Subvenciones públicas incluidas en el resultado del ejercicio no integrables en la
base imponible (art. 14.8 de la LIS) ....................................................................................
11. Pérdidas por deterioro de valores representativos de participaciones en el capital o
fondos propios [art. 15 k) de la LIS] ..................................................................................
12. Empresas de reducida dimensión: pérdidas por deterioro de créditos por insolven-
cias (art. 104 de la LIS) .........................................................................................................
www.cef.es 369

7 Capitulo Is1 RG CCP C S

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CORRECCIONES DE VALOR:

PÉRDIDAS POR DETERIORO

1. BREVE REFERENCIA A LA NORMATIVA CONTABLE

• Deterioro de valor de activos no corrientes [subgrupo (29)].

Las provisiones [subgrupo (14)] tienen las siguientes cuentas:

• (140), «Provisión por retribución a largo plazo al personal».

• (499), «Provisiones por operaciones comerciales».

(4994), «Provisión por contratos onerosos».

• (529), «Provisiones a corto plazo».

(5290), «Provisión a corto plazo por retribución al personal».

Posteriormente, haremos referencia a la contabilización de las pérdidas por deterioro de valor y de

• Fundamentalmente en los artículos 13 y 14 de la LIS.

Evidentemente, si como consecuencia de las limitaciones establecidas en la normativa fiscal para la

Pasamos a analizar las especialidades de la normativa fiscal en materia de deterioro de valor y de

• Pérdida por deterioro de valor de elementos patrimoniales (art. 13 de la LIS).

• Pérdidas por deterioro de créditos derivadas de insolvencias de deudores (art. 13.1).

‒ Del inmovilizado material, inversiones inmobiliarias e inmovilizado intangible,

Los créditos contra terceros, procedentes de operaciones comerciales o de operaciones financieras,

Código Cuenta Debe Haber

(436) Clientes de dudoso cobro ....................................................................... ‒

En el mismo momento, o al final del ejercicio, se realizaría la siguiente anotación contable:

Código Cuenta Debe Haber

(694) Pérdidas por deterioro de créditos por operaciones comerciales ..... ‒

Código Cuenta Debe Haber

(490) Deterioro de valor de créditos por operaciones comerciales ............. ‒

Código Cuenta Debe Haber

(650) Pérdidas de créditos comerciales incobrables .................................... ‒

2.1.1. Régimen general de la pérdida por deterioro por insolvencias de deudores

• Morosidad (créditos morosos).

Precisiones para entidades de reducida dimensión

La empresa, estimando dificultades de cobro, contabilizó a 31 de diciembre de 20X0 el deterioro correspon-

A 31 de diciembre de 20X1 tampoco se ha hecho efectivo el crédito, procediendo igualmente la empresa

Determinar los gastos fiscalmente deducibles y los ajustes extracontables a realizar.

Periodo Gasto contable Gasto fiscal Ajuste extracontable

20X0 ..................................... 101.250 (1) − + 101.250

(1) 100.000 + (100.000 × 0,05)/4.

(2) 100.000 × 0,05.

• La declaración de concurso procederá respecto de cualquier deudor, sea persona natural o

El delito de alzamiento de bienes se recoge en el artículo 257 de la Ley orgáni­ca 10/1995, de 23 de

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• La Administración del Estado.

Partiendo de la Constitución y a tenor de lo establecido en la Ley del Tribunal de Cuentas y en la

Sin embargo, a tenor de la literalidad de la norma, puede interpretarse la expresión «entidades de

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La cuantía de la dotación global máxima fiscalmente deducible se cifra en el 1 % de los deudores

Cuantía de los deudores existentes a fin de periodo .................................. 955.000

Saldo restante ................................................................................................... 400.000

1 % s/400.000 = 4.000 euros

Sería gasto fiscalmente deducible siempre que el citado importe se contabilizara.

B) Límite de la dotación global fiscalmente deducible

20X0 .................................................................................................................... 1.000.000

Periodo Provisión deducible Provisión aplicada Saldo provisión

20X0 ................................................................ 10.000 − 10.000

C) Pérdida de la condición de empresa de reducida dimensión

• En principio se mantendrá inaplicado, sin que deba revertir necesariamente en el primer

• Ámbito de aplicación (art. 8 del RIS). Es aplicable a las siguientes entidades:

– A las entidades de crédito obligadas a formular sus cuentas anuales individuales de

• Cobertura del riesgo de crédito (art. 9 del RIS):

– Criterio general. Serán deducibles las dotaciones correspondientes a las coberturas de

– En ningún caso serán deducibles las dotaciones correspondientes a la cobertura del

a) Los identificados como operaciones sin riesgo apreciable, de acuerdo con el

– Por último, realiza las siguientes precisiones:

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2.1.4. I ntegración de las dotaciones por deterioro de créditos y otros activos de