ESTUDIENTE: LELYS MAILY RIVAS OROZCO

Las ventas de Distribuidora ABC, para el año 2021 se estiman en $3.197.972,77siendo las ventas del mes de enero de $238
considerando un incremento del 2% mensual. Según lo registrado, el 20% de las ventas de la empresa han sido en efectivo
cuentas por cobrar recaudadas después de un mes, y el 30% restante produjo cuentas por cobrar recaudadas después de d
empresa recibe $20.000 mensuales por arriendo de una de sus bodegas. En diciembre la empresa recibirá un dividendo de
acciones que tiene en una subsidiaria. Las compras de la empresa representan el 60% de las ventas. De este monto, el 10%
efectivo, el 60% se paga en el mes inmediato posterior al de compra, y el 30% restante se paga 2 meses después de la com
contrato de renta anual por $120.000 por arriendo de locales comerciales e islas en diferentes centros comerciales, el cua
forma mensual (10.000). El costo de los salarios fijos anuales es de $576.000 ($48.000 mensuales), más el 5% de las ventas
correspondiente a comisiones. El pago de impuestos corresponde al 69.500 anuales, el cual se estima debe ser cancelado
estima adquirir una maquinaria en $126.000 en el mes de julio, siendo su depreciación de $3.750 mensuales. Se programa
por el pago de auspicio publicitario por $196.000, en dos partes iguales, una en el mes de abril y otra en octubre. Se realiza
intereses de $800 mensuales y $1.000 de abono al capital mensual. Se pagarán $20,000 de dividendos en efectivo en junio

Resolver los siguientes enunciados:

1. Determinar los flujos de entrada de efectivo para los 12 meses del año 2021.
2. Determinar los flujos de salida de efectivo para los 12 meses del año 2021.
3. Determinar el flujo neto de efectivo para para los 12 meses del año 2021.
4. El saldo final de caja del mes de diciembre 2020, fue de $10.000 y se exige un saldo mínimo de caja $19.000 determinar
5. ¿Qué opciones de financiamiento e inversión puede proponer a la empresa para mejorar su flujo de efectivo?

Financiamiento con proveedores o recursos espontáneos. Préstamos de corto y largo plazo en instituciones financieras pú
spectivo análisis de los 12 meses proyectados.

y privadas, bancos así como micro financieras. Emisión de obligaciones, también conocidos como bonos de las empresas.
e las empresas.
 ENTRADAS DE EFECTIVO
ENERO FEBRERO MARZO ABRIL MAYO
VENTAS $ 238,439.56 $ 243,208.35
$ 248,072.52 $ 253,033.97 $ 258,094.65
EFECTIVO $ 47,687.91 $ 48,641.67$ 49,614.50 $ 50,606.79 $ 51,618.93
CXC (1MES) $ 119,219.78
$ 121,604.18 $ 124,036.26 $ 126,516.98
CXC (2MES) $ 71,531.87 $ 72,962.51 $ 74,421.76
OTROS INGRESOS $ 20,000.00 $ 20,000.00 $ 20,000.00 $ 20,000.00 $ 20,000.00
DIVIDENDOS RECIBIDOS
TOTAL $ 67,687.91 $ 187,861.45 $ 262,750.55 $ 267,605.56 $ 272,557.67
SALDAS DE EFECTIVO
ENERO FEBRERO MARZO ABRIL MAYO
COMPRAS $ 143,063.74 $ 145,925.01 $ 148,843.51 $ 151,820.38 $ 154,856.79
EFECTIVO $ 14,306.37 $ 14,592.50 $ 14,884.35 $ 15,182.04 $ 15,485.68
CXP (1MES) $ 85,838.24 $ 87,555.01 $ 89,306.11 $ 91,092.23
CXP (2MESES) $ 42,919.12 $ 43,777.50 $ 44,653.05
ARRIENDOS $ 10,000.00 $ 10,000.00 $ 10,000.00 $ 10,000.00 $ 10,000.00
SUELDOS Y SALARIOS $ 59,921.98 $ 60,160.42 $ 60,403.63 $ 60,651.70 $ 60,904.73
IMPUESTOS
ADQ. ACTIVOS FIJOS
PUBLICIDAD $ 98,000.00
INTERESES $ 800.00 $ 800.00 $ 800.00 $ 800.00 $ 800.00
PRESTAMOS $ 1,000.00 $ 1,000.00 $ 1,000.00 $ 1,000.00 $ 1,000.00
DIVIDENDOS PAGADOS
TOTAL $ 86,028.35 $ 172,391.16 $ 217,562.10 $ 318,717.35 $ 223,935.69

ENTRADAS DE EFECTIVO $ 67,687.91 $ 187,861.45 $ 262,750.55 $ 267,605.56 $ 272,557.67

SALIDA DE EFECTIVO $ 86,028.35 $ 172,391.16 $ 217,562.10 $ 318,717.35 $ 223,935.69
FLUJO NETO DE EFECTIVO $ -18,340.44 $ 15,470.29 $ 45,188.44 $ -51,111.79 $ 48,621.98
SALDO INICIAL DE EFECTIVO $ 10,000.00 $ -8,340.44 $ 7,129.85 $ 52,318.29 $ 1,206.51
SALDO FINAL DE EFECTIVO $ -8,340.44 $ 7,129.85 $ 52,318.29 $ 1,206.51 $ 49,828.48

SALDO MINIMO DE CAJA $ 19,000.00 $ 19,000.00 $ 19,000.00 $ 19,000.00 $ 19,000.00

EXCEDENTE DE EFECTIVO $ 33,318.29 $ 30,828.48
FALTANTE DE EFECTIVO $ -27,340.44 $ -11,870.15 $ -17,793.49
ENTRADAS DE EFECTIVO
JUNIO JULIO AGOSTO SEPTIEMBRE OCTUBRE NOVIEMBRE
DICIEMBRE
$ 263,256.54 $ 268,521.67 $ 273,892.11 $ 279,369.95 $ 284,957.35 $ 290,656.49
$ 296,469.62
$ 52,651.31 $ 53,704.33 $ 54,778.42 $ 55,873.99 $ 56,991.47 $ 58,131.30
$ 59,293.92
$ 129,047.32 $ 131,628.27 $ 134,260.84 $ 136,946.05 $ 139,684.97 $ 142,478.67
$ 145,328.25
$ 75,910.19 $ 77,428.39 $ 78,976.96 $ 80,556.50 $ 82,167.63 $ 83,810.98
$ 85,487.20
$ 20,000.00 $ 20,000.00 $ 20,000.00 $ 20,000.00 $ 20,000.00 $ 20,000.00
$ 20,000.00
$ 5,000.00
$ 277,608.82 $ 282,761.00 $ 288,016.22 $ 293,376.54 $ 298,844.07 $ 304,420.96 $ 315,109.38
SALDAS DE EFECTIVO
JUNIO JULIO AGOSTO SEPTIEMBRE OCTUBRE NOVIEMBRE DICIEMBRE
$ 157,953.92 $ 161,113.00 $ 164,335.26 $ 167,621.97 $ 170,974.41 $ 174,393.90 $ 177,881.77
$ 15,795.39 $ 16,111.30 $ 16,433.53 $ 16,762.20 $ 17,097.44 $ 17,439.39 $ 17,788.18
$ 92,914.07 $ 94,772.35 $ 96,667.80 $ 98,601.16 $ 100,573.18 $ 102,584.64 $ 104,636.34
$ 45,546.11 $ 46,457.04 $ 47,386.18 $ 48,333.90 $ 49,300.58 $ 50,286.59 $ 51,292.32
$ 10,000.00 $ 10,000.00 $ 10,000.00 $ 10,000.00 $ 10,000.00 $ 10,000.00 $ 10,000.00
$ 61,162.83 $ 61,426.08 $ 61,694.61 $ 61,968.50 $ 62,247.87 $ 62,532.82 $ 62,823.48
$ 69,500.00
$ 126,000.00
$ 98,000.00
$ 800.00 $ 800.00 $ 800.00 $ 800.00 $ 800.00 $ 800.00 $ 800.00
$ 1,000.00 $ 1,000.00 $ 1,000.00 $ 1,000.00 $ 1,000.00 $ 1,000.00 $ 1,000.00
$ 20,000.00
$ 247,218.41 $ 356,566.78 $ 233,982.11 $ 237,465.75 $ 408,519.07 $ 244,643.45 $ 248,340.32

$ 277,608.82 $ 282,761.00 $ 288,016.22 $ 293,376.54 $ 298,844.07 $ 304,420.96 $ 315,109.38

$ 247,218.41 $ 356,566.78 $ 233,982.11 $ 237,465.75 $ 408,519.07 $ 244,643.45 $ 248,340.32
$ 30,390.42 $ -73,805.78 $ 54,034.11 $ 55,910.79 $ -109,674.99 $ 59,777.51 $ 66,769.06
$ 49,828.48 $ 80,218.90 $ 6,413.12 $ 60,447.23 $ 116,358.02 $ 6,683.03 $ 66,460.53
$ 80,218.90 $ 6,413.12 $ 60,447.23 $ 116,358.02 $ 6,683.03 $ 66,460.53 $ 133,229.59

$ 19,000.00 $ 19,000.00 $ 19,000.00 $ 19,000.00 $ 19,000.00 $ 19,000.00 $ 19,000.00

$ 61,218.90 $ 41,447.23 $ 97,358.02 $ 47,460.53 $ 114,229.59
$ -12,586.88 $ -12,316.97
TOTAL
$ 3,197,972.77
$ 639,594.55
$ 1,450,751.58
$ 783,254.00
$ 240,000.00
$ 5,000.00
$ 3,118,600.13

TOTAL
$ 1,918,783.66
$ 191,878.37
$ 1,044,541.13
$ 469,952.40
$ 120,000.00
$ 735,898.64
$ 69,500.00
$ 126,000.00
$ 196,000.00
$ 9,600.00
$ 12,000.00
$ 20,000.00
$ 2,995,370.54